中拍在線商業(yè)專題計劃書

中拍在線商業(yè)計劃書中國北京二零零零年十一月

目錄企業(yè)使命陳說-------------------------------------------------------------------3投資價值------------------------------------------------------------3行業(yè)前景------------------------------------------------------------6商業(yè)模式------------------------------------------------------------9策略-----------------------------------------------------------------10發(fā)展計劃-----------------------------------------------------------12企業(yè)現(xiàn)實狀況-----------------------------------------------------------14知識產(chǎn)權(quán)-----------------------------------------------------------15競爭分析-----------------------------------------------------------17財務(wù)估計分析-----------------------------------------------------18融資計劃-----------------------------------------------------------21風險原因和對策--------------------------------------------------22潛在發(fā)展機會-----------------------------------------------------24附件國家中國貿(mào)易局[]內(nèi)貿(mào)局函營銷字第242號“相關(guān)同意將中拍在線列為國家中國貿(mào)易局電子商務(wù)關(guān)鍵項目標函”北京市商業(yè)委員會（批復）京商文（交）[]8號相關(guān)同意“北京中拍在線電子商務(wù)”更名批復

中拍在線商業(yè)計劃書企業(yè)使命陳說北京中拍在線拍賣123.(以下簡稱“中拍在線”或“企業(yè)”，)計劃利用中國拍賣行業(yè)協(xié)會強大資源背景、獨特商業(yè)模式，經(jīng)過資本運作和資源整合成為中國網(wǎng)上、網(wǎng)下拍賣行第一品牌。第一章投資價值企業(yè)含有中國拍賣行業(yè)協(xié)會強大背景“中拍在線”是由代表中國全部拍賣行中國拍賣行業(yè)協(xié)會提議創(chuàng)建唯一一家高科技企業(yè)。該協(xié)會簡稱“中拍協(xié)”是由全國拍賣企、機關(guān)和社會團體自愿結(jié)成全國性、非營利行業(yè)組織，含有社會團體法人資格。中拍協(xié)認為政府部門和會員單位雙向服務(wù)為宗旨，接收國家中國貿(mào)易局、民政部業(yè)務(wù)指導和監(jiān)督管理。該協(xié)會于1995年6月在北京成立，現(xiàn)有會員470家，會員企業(yè)年成交金額占全國拍賣業(yè)成交額80%?！爸信脑诰€”其它提議人分別來自中國著名拍賣企業(yè)，其優(yōu)越行業(yè)優(yōu)勢及地域優(yōu)勢將充足表現(xiàn)當今電子商務(wù)和傳統(tǒng)行業(yè)結(jié)合這一特點。股東行業(yè)背景優(yōu)勢將有利于企業(yè)長遠發(fā)展。企業(yè)是中國唯一含有網(wǎng)上拍賣資格拍賣網(wǎng)站，并擁有傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)資格國家中國貿(mào)易局[]內(nèi)貿(mào)局函營銷字第242號“相關(guān)同意將中拍在線列為國家中國貿(mào)易局電子商務(wù)關(guān)鍵項目標函”中已明確了中拍在線網(wǎng)上拍賣主體資格，現(xiàn)在在中國全部拍賣網(wǎng)站中，中拍在線是唯一擁有這一資格。北京市商業(yè)委員會（批復）京商文（交）[]8號文件中已同意中拍在線電子商務(wù)變更為中拍在線拍賣，并許可其開展傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)，從而明確了其網(wǎng)下拍賣資格。獨特有效商業(yè)模式“中拍在線”將發(fā)展網(wǎng)上業(yè)務(wù)和網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣兩大業(yè)務(wù)。網(wǎng)上業(yè)務(wù)是給中國拍賣行提供網(wǎng)上拍賣交易平臺和本企業(yè)網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)。網(wǎng)下業(yè)務(wù)即發(fā)展傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)，利用中拍協(xié)支持，大規(guī)模并購有資源優(yōu)勢拍賣行，快速擴張。并發(fā)揮網(wǎng)上拍賣和網(wǎng)下拍賣業(yè)務(wù)互動和互補優(yōu)勢。300家有實力拍賣行已成為中拍在線會員利用中國拍賣協(xié)會影響和中拍在線本身綜合優(yōu)勢，現(xiàn)在已發(fā)展吸收了300余家拍賣行會員單位，約占全國拍賣行15%，而且以70家/月增加速度強勁增加。另外，企業(yè)網(wǎng)站經(jīng)過初步推廣，平均月訪問量約60萬，在業(yè)內(nèi)網(wǎng)站中居第1位。用戶資源和合作伙伴中拍在線現(xiàn)在就北京市商業(yè)銀行閑置資產(chǎn)及抵貸物資拍賣，簽署了全方面合作協(xié)議。中拍在線成為該行閑置資產(chǎn)和抵貸物資拍賣唯一代理。另外，建設(shè)銀行、華夏銀行及其它金融機構(gòu)也將和中拍在線全方面合作，這將給中拍在線提供大量網(wǎng)上網(wǎng)下拍賣業(yè)務(wù)。中國著名門戶網(wǎng)站HYPERLINK.com也和中拍在線結(jié)成戰(zhàn)略伙伴關(guān)系。經(jīng)過點擊.com購物——拍賣頻道，可直接進入中拍在線主頁。這將有利于中拍在線業(yè)務(wù)推廣。含有穩(wěn)健增加收入保障企業(yè)商業(yè)模式提供了幾條頗具吸引力財務(wù)特征。如企業(yè)含有豐富傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)資源，企業(yè)融資大部分資金用于發(fā)展傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)，并帶動網(wǎng)上業(yè)務(wù)發(fā)展。因為傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)穩(wěn)定增加，這使收入有了一定程度上可見性，或可預見性。另外，象大部分網(wǎng)上電子商務(wù)商業(yè)模式一樣，成本幾乎是確定，而伴隨交易量增多，很有潛力形成規(guī)模經(jīng)濟。企業(yè)依靠和中國拍賣協(xié)會獨特關(guān)系，能夠在拍賣業(yè)內(nèi)節(jié)省大量推介成本。投資人能夠經(jīng)過傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)取得收入保障并經(jīng)過網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)獲取超額收益企業(yè)利用具牌優(yōu)勢，經(jīng)過大規(guī)模并購傳統(tǒng)拍賣行，做大傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)。因為拍賣行業(yè)成本較低而收取傭金比率較高，行業(yè)利潤率很可觀，未來發(fā)展收益可期。根據(jù)評定傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)方法，經(jīng)過比較保守財務(wù)測算和評定，企業(yè)價值2.99億元。依據(jù)這次融資計劃，新投資者投入600萬美元將擁有中拍在線30%股份。能夠說，新投資者用進入傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)成本介入了高速成長高科技企業(yè)。強大管理團體企業(yè)有一支強大管理團體，她們含有企業(yè)家素質(zhì)、良好技術(shù)背景和擁有在拍賣業(yè)內(nèi)和商界龐大關(guān)系網(wǎng)。CEO陳紅軍先生1995年畢業(yè)于清華大學機械工程系，碩士學位。1998年創(chuàng)辦北京新生代資產(chǎn)拍賣任總經(jīng)理，并在第二年“第二屆北京高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)國際周”上成功地舉行了“全國首屆科技結(jié)果拍賣會”，開創(chuàng)了中國科技結(jié)果拍賣成功之先河，在拍賣界、科技界引發(fā)了強烈反響。1999年創(chuàng)辦拍得網(wǎng)站，出任CEO，6月創(chuàng)辦中拍在線，并出任CEO。陳先生以前主持過多項投資銀行業(yè)務(wù)，在金融界、企業(yè)界有良好關(guān)系。

第二章行業(yè)前景傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)保持強勢增加中國拍賣業(yè)自1986年恢復以來，拍賣業(yè)得到了大力發(fā)展。現(xiàn)在有拍賣從業(yè)人員20，000多人；由中國拍賣行業(yè)協(xié)會管理含有執(zhí)業(yè)資格國家注冊拍賣師1971人，年拍賣場次20，000多場，年拍賣成交額從1995年30億元猛增到1999年200多億元人民幣，年平均增加率約60%。統(tǒng)計數(shù)據(jù)以下：中國95年至拍賣成交總額統(tǒng)計數(shù)字（數(shù)據(jù)起源：中國拍賣行業(yè)協(xié)會）單位：億元項目95年96年97年98年99年估計房地產(chǎn)18366084120156文化藝術(shù)3610142026機動車2.44.8811.21620.8無形資產(chǎn)1.22.445.6810.4其它5.410.81825.23646.8累計3060100140200260增加率100%67%40%43%30%95-拍賣成交金額柱形圖從以上統(tǒng)計圖表能夠清楚看出，中國拍賣業(yè)務(wù)幾乎成直線上升?；ミB網(wǎng)市場和電子商務(wù)發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)發(fā)明及其應(yīng)用推廣是本世紀最含有里程碑性質(zhì)一項偉大革命。她出現(xiàn)不僅奠定了信息產(chǎn)業(yè)在未來高科技發(fā)展中領(lǐng)導地位，而且還將影響甚至改變?nèi)祟惿a(chǎn)和生活方法。據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)信息中心（CNNIC）調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，中國互聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模在以每十二個月200%-300%速度增加。1997年末，中國互聯(lián)網(wǎng)用戶人數(shù)為80萬；1998年末這個數(shù)字已經(jīng)增加到210萬；1999年12月底最新調(diào)查顯示：中國互聯(lián)網(wǎng)用戶人數(shù)已經(jīng)突破890萬！有教授估計，至底，這個數(shù)字將靠近萬。另據(jù)IDC估計，-中國互聯(lián)網(wǎng)用戶人數(shù)仍將以46%復合速度增加。中國互聯(lián)網(wǎng)用戶成長示意圖資料起源：GoldmanSachs調(diào)查匯報（1999年10月），CNNIC中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展情況調(diào)查匯報（1月）網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)快速擴張企業(yè)自8月份開展網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)以來，網(wǎng)上成交十分火爆，現(xiàn)在已成交14.9億元，各月統(tǒng)計數(shù)據(jù)以下：時間成交額（億元）8月1.079月5.910月3.29（7天節(jié)假日影響）11月4.63（截止到7日）政策扶持將有利于拍賣業(yè)務(wù)發(fā)展。因為拍賣本身交易形式含有公平交易、市場化、避免黑幕操作等優(yōu)點，政府主動激勵采取拍賣形式處理資產(chǎn)，這將使可拍標大大增加，業(yè)內(nèi)人士估量，作為朝陽產(chǎn)業(yè)拍賣行業(yè)將保持快速增加。傳統(tǒng)業(yè)務(wù)強勢增加為網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)發(fā)展帶來巨大發(fā)展空間。傳統(tǒng)業(yè)務(wù)年平均增加率約60%，可拍標大大增加，這將給網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)帶來巨大空間。觀念更新將拓展拍賣業(yè)務(wù)市場空間，行業(yè)前景十分看好。企業(yè)不僅僅把拍賣市場定在資產(chǎn)處理變現(xiàn)手段，而將拍賣一直認為一個現(xiàn)代營銷手段和關(guān)鍵商品交易形式。從而拓展拍賣業(yè)務(wù)市場空間。

第三章商業(yè)模式“中拍在線”將發(fā)展網(wǎng)上業(yè)務(wù)和網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣兩大業(yè)務(wù)。網(wǎng)上業(yè)務(wù)是給中國拍賣行提供網(wǎng)上拍賣交易平臺和本企業(yè)網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)。網(wǎng)下業(yè)務(wù)即發(fā)展傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)，利用中拍協(xié)支持，大規(guī)模并購有資源優(yōu)勢拍賣行，快速擴張。并發(fā)揮網(wǎng)上拍賣和網(wǎng)下拍賣業(yè)務(wù)互動和互補優(yōu)勢。在以前，企業(yè)無償提供網(wǎng)上拍賣服務(wù)，網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)收入能夠確保企業(yè)正常運行。企業(yè)商業(yè)模式圖示以下：網(wǎng)上業(yè)務(wù)中拍在線網(wǎng)上業(yè)務(wù)中拍在線網(wǎng)下業(yè)務(wù)網(wǎng)上自營拍賣業(yè)務(wù)拍賣交易平臺互動互補網(wǎng)下業(yè)務(wù)網(wǎng)上自營拍賣業(yè)務(wù)拍賣交易平臺互動互補利用具牌優(yōu)勢，大規(guī)模并購有資源背景、地域優(yōu)勢拍賣行，快速擴張，快速提升市場份額，成為中國拍賣領(lǐng)域第一品牌利用具牌優(yōu)勢，大規(guī)模并購有資源背景、地域優(yōu)勢拍賣行，快速擴張，快速提升市場份額，成為中國拍賣領(lǐng)域第一品牌企業(yè)相信，經(jīng)過大力發(fā)展網(wǎng)下傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和搭建拍賣行業(yè)交易平臺、開展網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)，有利于發(fā)揮網(wǎng)上網(wǎng)下業(yè)務(wù)互動和互補優(yōu)勢，在中國加入WTO后，企業(yè)在和國際拍賣企業(yè)競爭中處于有利位置。

第四章策略中拍在線欲使自己成為拍賣領(lǐng)域領(lǐng)先品牌。企業(yè)關(guān)鍵目標是大力發(fā)展品牌網(wǎng)站和網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)。為了實現(xiàn)這個目標，企業(yè)策略包含了以下幾點：整體策略利用股東背景，網(wǎng)上快速發(fā)展拍賣行會員，網(wǎng)下大規(guī)模并購有資源優(yōu)勢拍賣行，確立中拍在線在拍賣界品牌優(yōu)勢。中拍在線相信這種和中拍協(xié)特殊背景會有利于企業(yè)在行業(yè)內(nèi)樹立領(lǐng)先品牌、建立市場影響力和獲取能使企業(yè)快速超越發(fā)展資源。網(wǎng)上業(yè)務(wù)策略利用具牌優(yōu)勢，快速搭建網(wǎng)上拍賣行交易平臺，并發(fā)展拍賣行會員用戶和培養(yǎng)潛在企業(yè)用戶。發(fā)展拍賣行會員用戶群以利潤換取市場企業(yè)采取-無償服務(wù)方法快速發(fā)展拍賣行會員，其實質(zhì)策略是放棄前期利潤來換取市場，降低門檻，讓更多用戶嘗試而將目標放在企業(yè)長遠利益上。信守承諾，保障服務(wù)企業(yè)制訂一系列業(yè)務(wù)規(guī)章制度并信守服務(wù)承諾和價格承諾，保障服務(wù)質(zhì)量，是逐步建立基礎(chǔ)用戶群先決條件。增加服務(wù)內(nèi)容在戰(zhàn)略投資人資金到位后，企業(yè)將增加營運資金，逐步豐富網(wǎng)站內(nèi)容，提供更多產(chǎn)品和服務(wù)，以滿足用戶需求。培養(yǎng)潛在用戶群企業(yè)早期市場定在發(fā)展拍賣行進入中拍在線拍賣一條街，經(jīng)過宣傳推廣，吸引更多企業(yè)會員為處理閑置資產(chǎn)和進行產(chǎn)品營銷而走進中拍在線，這是企業(yè)潛在用戶群。網(wǎng)下業(yè)務(wù)策略經(jīng)過大規(guī)模并購傳統(tǒng)拍賣行，快速擴張，擴大網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)市場份額。開發(fā)資源，建立伙伴關(guān)系結(jié)合企業(yè)收購計劃，在被收購拍賣行所在地主動拓展業(yè)務(wù)，尋求銀行、資產(chǎn)管理企業(yè)等抵貸物資拍賣用戶群。另外，企業(yè)不停滲透企業(yè)用戶，幫助企業(yè)用戶處理閑置資產(chǎn)。宣傳推廣策略結(jié)合企業(yè)收購計劃，邀請企業(yè)潛在用戶群，經(jīng)過開展研討會形式對企業(yè)業(yè)務(wù)進行推介；結(jié)合企業(yè)網(wǎng)上網(wǎng)下互動拍賣業(yè)務(wù)，策劃中央電視臺現(xiàn)場直播大型拍賣會對企業(yè)形象進行推介；利用電視臺廣告對企業(yè)業(yè)務(wù)進行推廣；在有較大影響力網(wǎng)站上建立友誼鏈接。

第五章發(fā)展計劃業(yè)務(wù)拓展計劃第一季度本企業(yè)完成首期融資600萬美元，制訂人力資源發(fā)展計劃（包含ESOP計劃），吸引優(yōu)異人才加盟。審核、修正企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略；制訂詳盡運行方案。網(wǎng)站軟、硬件設(shè)備升級開發(fā)、調(diào)試工作。著手委托設(shè)計企業(yè)識別系統(tǒng)（CIS），為企業(yè)向國際化、規(guī)范化發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)。選定收購目標，并做前期準備工作。在這個季度努力爭取使網(wǎng)上成交額達成4億元。第二季度收購3家拍賣行，實施品牌管理，大力進行業(yè)務(wù)推介。策劃幾項網(wǎng)上網(wǎng)下有影響力、較大標互動拍賣業(yè)務(wù)。擇一有特殊意義拍賣業(yè)務(wù)進行電視直播。更深入發(fā)展戰(zhàn)略聯(lián)盟。拓展拍賣市場。和證券企業(yè)、律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所討論IPO計劃。在這個季度努力爭取使網(wǎng)上成交額達成6億元。第三季度收購5家中國拍賣行。并以此為新聞點，進行一次大規(guī)模推廣活動。發(fā)展拍賣行會員，使上網(wǎng)拍賣行達成800家，并建立出每個拍賣行拍賣大廳。在這個季度努力爭取使網(wǎng)上成交額達成8億元。第四季度收購2家中國拍賣行。并以此為業(yè)內(nèi)熱點，進行一次大規(guī)模研討推介活動。聽從會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所、證券企業(yè)咨詢提議，規(guī)范管理，使中拍在線股份企業(yè)基礎(chǔ)含有在交易所上市資格。舉行中拍在線股份企業(yè)股東大會，關(guān)鍵討論在下年度企業(yè)發(fā)展事宜。在這個季度努力爭取使網(wǎng)上成交額達成12億元。-計劃目標項目拍賣行會員單位（家）300500300300300網(wǎng)上拍賣成交額（億元）10305080120收購拍賣行（家）10101010網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣成交額（億元）0.16153060

第六章企業(yè)現(xiàn)實狀況企業(yè)概況“中拍在線”成立于6月15日，股東有中國拍賣行業(yè)協(xié)會、上海國際商品拍賣、廣東佛山市京桂拍賣、湖北國華商品拍賣、河南拍賣行、深圳市拍賣行、廣西北海市地產(chǎn)拍賣。注冊資金1000萬元。業(yè)務(wù)現(xiàn)實狀況網(wǎng)上業(yè)務(wù)：企業(yè)成立六個月以來，網(wǎng)上業(yè)務(wù)圍繞著開發(fā)拍賣一條街，搭建網(wǎng)上交易平臺和開展網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)展開，現(xiàn)在已吸收300余家拍賣行會員加盟拍賣一條街，網(wǎng)上成交十分火爆，截止到11月7日，網(wǎng)上拍賣成交金額已達14.9億元。網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)：網(wǎng)下傳統(tǒng)業(yè)務(wù)開發(fā)也進展順利，業(yè)務(wù)人員主動開發(fā)業(yè)務(wù)資源，9月份中拍在線已和北京市商業(yè)銀行就閑置資產(chǎn)和抵貸物資拍賣簽定全方面合作協(xié)議，第一批價值700多萬元抵貸物資將于11月份拍賣。和其它銀行、資產(chǎn)管理企業(yè)合作正在運作之中。人員中拍在線擁有一批充滿朝氣，有理想、善經(jīng)營、高素質(zhì)優(yōu)異人才。企業(yè)共有職員30名。其中技術(shù)人員10人，業(yè)務(wù)人員15人，管理人員5人。擁有國家注冊拍賣師2名。80%職員擁有大學本科學歷。企業(yè)職員平均年紀在30歲左右。

第七章知識產(chǎn)權(quán)企業(yè)為配合網(wǎng)站整體發(fā)展模式，開拓拍賣企業(yè)及中小企業(yè)市場，有針對性開發(fā)并推出了“E-AUCTION網(wǎng)上拍賣全方面處理方案”?！癊-AUCTION網(wǎng)上拍賣全方面處理方案”是一套幫助拍賣企業(yè)及中小型企業(yè)上網(wǎng)并利用互聯(lián)網(wǎng)實現(xiàn)網(wǎng)上拍賣綜合系統(tǒng)工程。該方案包含E-AUCTION交易系統(tǒng)；E-AUCTION處理方案；E-AUCTION拍賣平臺三大部分。該系統(tǒng)全部由企業(yè)獨立自主開發(fā)。一、E-AUCTION網(wǎng)上拍賣交易系統(tǒng)是一套適合拍賣企業(yè)和中小企業(yè)拍賣系統(tǒng)。利用該系統(tǒng)，企業(yè)即可實現(xiàn)網(wǎng)上BTOC（企業(yè)對個人）和BTOB（企業(yè)對企業(yè)）電子商務(wù)業(yè)務(wù)。該網(wǎng)上拍賣交易系統(tǒng)含有以下功效：企業(yè)介紹：介紹企業(yè)情況；后臺管理：建立自己商品庫并對自己商品進行管理；拍品檢索：方便消費者對本企業(yè)所拍賣（銷售）商品進行查詢和搜索；拍賣大廳：進行包含網(wǎng)上英式和荷蘭式拍賣體系；集體競價：實現(xiàn)批量商品銷售并了解市場價格需求；信息反饋：了解用戶對本企業(yè)和本企業(yè)產(chǎn)品要求；網(wǎng)上論壇：和用戶和其它企業(yè)對眾多問題展開探討；網(wǎng)上新聞：立即公告本企業(yè)信息和新聞；新聞訂閱：經(jīng)過發(fā)送電子郵件方法對自己用戶進行直郵宣傳。中拍在線是該交易系統(tǒng)研發(fā)機構(gòu)，也是第一個用戶。至今中拍在線一直利用該系統(tǒng)為本企業(yè)拍賣部門進行商品拍賣。經(jīng)過六個月多實踐和數(shù)次改善，中拍在線網(wǎng)上拍賣系統(tǒng)不僅從功效上，而且從頁面設(shè)計上全部很適合中小企業(yè)，尤其是拍賣企業(yè)進行拍賣和銷售活動，現(xiàn)在，只需要經(jīng)過簡單申請，即可實現(xiàn)網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)。二、E-AUCTION處理方案內(nèi)容包含：1．企業(yè)能夠直接使用中拍在線上拍賣交易系統(tǒng)。除了完成該系統(tǒng)全部功效外，為每一個拍賣行（企業(yè)）設(shè)計、制作個性化頁面---建立網(wǎng)上拍賣大廳；2．為企業(yè)提供20M虛擬主機空間，以存放上網(wǎng)經(jīng)營所需全部信息和電子郵件；3．能夠根據(jù)企業(yè)需要自動開通電子郵件帳號；4．應(yīng)用中拍在線提供專門和平臺進行交互中拍在線當?shù)劁浫肷蟼飨到y(tǒng)軟件（A123-AGENT）來進行拍賣行（企業(yè)）各類信息錄入及傳輸。5．提供了和各銀行接口，消費者能夠直接在網(wǎng)上支付貨款。支付手段包含：多種信用卡、大部分借記卡和部分地域存折。另外，中拍在線已和招商銀行合作開通網(wǎng)上B2B支付結(jié)算系統(tǒng)，為網(wǎng)上實現(xiàn)大額標交易發(fā)明了良好資金流處理環(huán)境。6．為拍賣企業(yè)進行針對性培訓，以使拍賣活動得以順利完成。三、E-AUCTION拍賣平臺是以實現(xiàn)網(wǎng)上拍賣為關(guān)鍵技術(shù)資源和信息資源共享空間。E-AUCTION拍賣平臺能為企業(yè)提供全方位資訊服務(wù)，包含政策法規(guī)書庫、市場信息數(shù)據(jù)中心；為企業(yè)提供信息公布園地；根據(jù)企業(yè)需要提供個性化專門信息和服務(wù)；企業(yè)能夠直接利用中拍在線龐大用戶資源，進而利用中拍在線完善CCM（用戶信用管理）體系和CRM（用戶關(guān)系管理）體系，得到中拍在線在線提供相關(guān)每一位用戶愛好愛好、信用情況，用戶群購物熱點等等多方位統(tǒng)計分析匯報；企業(yè)能夠直接利用中拍在線站巨大關(guān)注力資源，以取得全方位廣告宣傳效果；E-AUCTION拍賣平臺中供求信息頻道為企業(yè)發(fā)明了更多商業(yè)機會，包含企業(yè)對消費者機會及企業(yè)間合作機會；尤為關(guān)鍵是，E-AUCTION拍賣平臺是眾多企業(yè)共享開放平臺。這就意味著E-AUCTION拍賣平臺經(jīng)過整合企業(yè)資源，實現(xiàn)用戶資源共享，實現(xiàn)宣傳投資共享，形成協(xié)力放大。

第八章競爭分析競爭者現(xiàn)在，從事網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)關(guān)鍵網(wǎng)站有：瑪雅拉.com，雅寶.com、嘉德在線.com。競爭分析瑪雅拉網(wǎng)站采取商業(yè)模式基礎(chǔ)和中拍在線網(wǎng)上模式一樣，也是為拍賣行建立拍賣交易平臺。但因為沒有中國拍賣行資源支持，現(xiàn)在已放棄了商業(yè)運作。故瑪雅拉對中拍在線不組成競爭威脅。雅寶和易趣采取是B2C或C2C商業(yè)模式（以C2C為主），因為其沒有網(wǎng)上拍賣資格，中國拍賣行會員極少，其經(jīng)營稱不上是拍賣，只能是網(wǎng)上競價，因為缺乏對應(yīng)法律規(guī)范，將極難發(fā)展有實力拍賣會員。這類站點多以技術(shù)見長，僅向買家、賣家提供競價平臺。不對商品質(zhì)量及物流系統(tǒng)負責。這類站點宣傳力度大，社會著名度高，但現(xiàn)在無收益渠道，網(wǎng)站信譽危機嚴重。嘉德在線是其傳統(tǒng)業(yè)務(wù)電子化，運作商業(yè)模式為B2C，不能為其它拍賣行提供網(wǎng)上交易平臺。有別于中拍在線拍賣行業(yè)門戶網(wǎng)站。該網(wǎng)站以經(jīng)營見長，強調(diào)產(chǎn)品質(zhì)量和售后服務(wù)，讓利于用戶，不僅為買、賣雙方提供競價撮合平臺，而且還對拍賣整個過程提供監(jiān)控，這類站點信譽度較高，但因步驟程序復雜，投入較大。和以上競爭對手相比，中拍在線因為和中國拍賣行業(yè)協(xié)會關(guān)系緊密，所以拍賣行會員眾多，另外采取獨特商業(yè)模式，重視市場推廣，大力發(fā)展網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣業(yè)務(wù)，傳統(tǒng)網(wǎng)下拍賣業(yè)務(wù)收入給企業(yè)發(fā)展提供保障。值得一提是中拍在線現(xiàn)在是唯一有網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)資格網(wǎng)站，深得拍賣行會員和網(wǎng)民信賴，短短六個月運行時間，截止到11月7日網(wǎng)上成交金額已達14.9億元。

第九章財務(wù)估計分析財務(wù)估計說明測算期取-。業(yè)務(wù)收入起源于拍賣行會員費、網(wǎng)上拍賣傭金收入、網(wǎng)下傳統(tǒng)拍賣傭金收入。拍賣行會員費自開始收取，每個拍賣行每十二個月繳納5000元會員費。網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)傭金按成交額1%收取，傳統(tǒng)網(wǎng)下業(yè)務(wù)傭金按成交額5%收取?，F(xiàn)在傳統(tǒng)拍賣傭金市場平均水平為成交額5%-10%。網(wǎng)上拍賣業(yè)務(wù)收費自開始。假定企業(yè)收取傭金價格是固定，無價格上漲帶來收入增加。假定每十二個月上調(diào)5%職員工資。假定以后研發(fā)支出費用占收入5%。企業(yè)在中關(guān)村科技園注冊，所得稅享受免三減二政策優(yōu)惠。第六年所得稅稅率為15%。企業(yè)整體價值估算采取是評定傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)評定方法，為謹慎起見，折現(xiàn)率取值為15%。折現(xiàn)率=安全利率+風險利率，取安全利率為7年期國債利率3.5%，風險利率取11.5%。財務(wù)計劃附表收入估計表成本表利潤表現(xiàn)金流量表職員計劃整體價值評定表收入估計表單位：萬元序號收入項目1拍賣行會員費005507008502網(wǎng)上拍賣傭金收入005000800013網(wǎng)下拍賣傭金收入5075001500030000累計50130502370042850成本表單位：萬元序號費用分類Q3-Q41研發(fā)費用300600653118521432市場推廣10010001200150018003房租601802202403004工資及福利782653794765865其它管理費用30400500600800累計5682445295240015628損益表單位：萬元序號項目1收入501305023700428502稅金及附加3110718130423573總成本費用56824452952400156284利潤-520-555938018396348655所得稅000138026156凈利潤-520-555938017016322507公積金、盈余公益金001407255248388可分配利潤-520-55568991446427413現(xiàn)金流量表單位：萬元序號項目1經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量1.1銷售收入收到現(xiàn)金501305023700428501.2經(jīng)營成本56824452952400156281.3支付其它和經(jīng)營活動相關(guān)現(xiàn)金000138026151.4經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額-518-4451009818320346072投資活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量2.1購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)支付現(xiàn)金3001001001001002.2權(quán)益性投資所支付現(xiàn)金02.3投資活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額-300-2100-2100-2100-21003籌資活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量3.1吸收權(quán)益性投資收到現(xiàn)金100050000003.2分配股利或利潤支付現(xiàn)金000003.3籌資活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額100050000004現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額183245579981622032507職員計劃表單位：萬元人員數(shù)量年薪數(shù)量年薪數(shù)量年薪數(shù)量年薪數(shù)量年薪高級管理人員230347466469473中層管理人員63010531266158718109職員481021153318422049高級技術(shù)人員315526633741849中級技術(shù)人員6241042125315691888技術(shù)員4861381810231536銷售人員8401263201102514530182累計33155562657737994476113586整體價值估算表單位：萬元序號項目1現(xiàn)金流入50.00.0013050.0023700.0043150.001.1經(jīng)營收入50.00.0013050.0023700.0042850.001.2回收固定資產(chǎn)余值300.002現(xiàn)金流出870.254554.605669.518683.9612599.992.1投資300.00.00.00.00.002.2經(jīng)營成本567.502444.602951.764000.785628.372.3稅金及附加2.75110.00717.751303.502356.752.4所得稅0.000.000.001379.682614.873凈現(xiàn)金流量-820.25-2554.607380.4915016.0430550.014累計凈現(xiàn)金流量-820.25-3374.854005.6419021.6849571.695稅后凈現(xiàn)值（i=15%）-820.25-2221.395580.719873.2917467.076累計稅后凈現(xiàn)值-820.25-3041.642539.0712412.3629879.43

第十章融資計劃融資概述企業(yè)欲經(jīng)過增資擴股籌資600萬美元，并將在這一輪非公開集資結(jié)束后立即完成首次公開上市。資金使用企業(yè)將對600萬美元募集資金做以下安排使用:開發(fā)網(wǎng)站$120萬廣告,市場和公關(guān)120收購有獨特資源和發(fā)展?jié)摿ε馁u行260營運資金100總計$600萬融資后股權(quán)概況：經(jīng)過擴股融資后，新股權(quán)結(jié)構(gòu)以下：股東融資前投資額融資前持股百分比融資后投資額融資后持股百分比新投資者00500030%原股東1000100%100070%累計1000100%6000100%投資退出策略IPO。企業(yè)計劃在兩年左右時間里達成在中國境內(nèi)外上市基礎(chǔ)要求，視企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展情況、資本市場情況選擇在國外資本市場公開發(fā)行上市。投資人經(jīng)過二級市場出售其所持有股份，從而實現(xiàn)投資收益。第三方收購。企業(yè)在能夠表現(xiàn)全體投資人利益前提下，不排除考慮接收第三方收購方案作為投資退出路徑。

第十一章風險原因及對策對中國拍賣協(xié)會依靠企業(yè)依靠中國拍賣行業(yè)協(xié)會支持和幫助，一旦失去了中國拍賣行業(yè)協(xié)會支持，或是政府對此有了任何政策上改變，全部可能給企業(yè)帶來實質(zhì)上不利影響。對策：企業(yè)在起步早期，確實依靠中拍協(xié)支持，企業(yè)管理層將以穩(wěn)健務(wù)實工作贏得股東對企業(yè)業(yè)務(wù)支持，并經(jīng)過快速擴張，快速擴大市場份額，減弱對中拍協(xié)依靠。有限運行經(jīng)驗現(xiàn)在企業(yè)運行經(jīng)驗還很有限，這使企業(yè)極難對未來運行結(jié)果作出估計。即使企業(yè)熟悉傳統(tǒng)業(yè)務(wù)運做，不過企業(yè)一些業(yè)務(wù)還屬首次嘗試，所以對于未來是否能產(chǎn)生重大收益仍含有不確定性。而且，因特網(wǎng)產(chǎn)業(yè)，