企業(yè)年金計(jì)劃的建立、運(yùn)行與監(jiān)督

企業(yè)年金計(jì)劃的建立、運(yùn)行與監(jiān)督第一節(jié)企業(yè)年金計(jì)劃的建立第二節(jié)企業(yè)年金計(jì)劃的運(yùn)行

第三節(jié)企業(yè)年金支付

第四節(jié)企業(yè)年金計(jì)劃的監(jiān)管

企業(yè)年金計(jì)劃的建立前期準(zhǔn)備工作

協(xié)商與決定

計(jì)劃上報(bào)與備案

成立企業(yè)年金理事會(huì)

建立賬戶

職工企業(yè)年金手冊

企業(yè)年金計(jì)劃的運(yùn)行選擇托管銀行企業(yè)年金要進(jìn)入市場進(jìn)行運(yùn)作必須選擇托管銀行。托管銀行的職責(zé)是資產(chǎn)保管、基金清理核算和交易監(jiān)督。選擇受托人企業(yè)年金計(jì)劃管理可以采用內(nèi)部管理和外部委托管理兩種方式，管理機(jī)構(gòu)均必須符合審慎管理人的資質(zhì)要求。制定投資方案研究組合投資策略、設(shè)計(jì)具體操作方案并做出最后決策。

選擇投資管理人新企業(yè)年金計(jì)劃開始運(yùn)行；有新的投資政策和目標(biāo)，需要新的投資組合；企業(yè)年金受托人不滿意當(dāng)前的投資管理人時(shí)都需要選擇專業(yè)投資管理人。

企業(yè)年金支付領(lǐng)取養(yǎng)老金的條件待遇確定型企業(yè)年金計(jì)劃的領(lǐng)取條件比較復(fù)雜，繳費(fèi)確定型計(jì)劃的領(lǐng)取條件相對簡單。申領(lǐng)養(yǎng)老金的資格條件主要包括：退休年齡、企業(yè)工齡和繳費(fèi)年限等。企業(yè)年金支付方式企業(yè)年金支付方式包括：一次性領(lǐng)取、分期領(lǐng)取、定期支付或混合方式即規(guī)定最低賬戶余額，其余部分一次性支付；也可以購買與生命關(guān)聯(lián)和不關(guān)聯(lián)的保險(xiǎn)年金，或繼續(xù)委托投資管理。企業(yè)年金計(jì)劃的監(jiān)管（一）企業(yè)年金監(jiān)管的意義道德風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)（二）企業(yè)年金的監(jiān)管原則（三）企業(yè)年金監(jiān)管客體和主體企業(yè)年金監(jiān)管客體企業(yè)年金監(jiān)管主體（四）企業(yè)年金監(jiān)管方法現(xiàn)場監(jiān)管：實(shí)地檢查非現(xiàn)場監(jiān)管：通過現(xiàn)代化技術(shù)手段實(shí)施的檢查，如報(bào)表系統(tǒng)和監(jiān)測預(yù)警系統(tǒng)。（管理和運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)性與合規(guī)性）違紀(jì)處罰：監(jiān)管機(jī)構(gòu)對重大問題進(jìn)行調(diào)查并做出處理決定。企業(yè)年金的監(jiān)管原則企業(yè)年監(jiān)管的發(fā)展趨勢在監(jiān)管體系相對成熟的國家，正在強(qiáng)化行業(yè)自律和法人合規(guī)的法律和制度在發(fā)展中國家，企業(yè)年金計(jì)劃和監(jiān)管體制剛剛起步企業(yè)年金監(jiān)管原則：受益人利益最大化原則，即對基金安全性的嚴(yán)格監(jiān)控和通過謹(jǐn)慎監(jiān)督以實(shí)現(xiàn)基金資產(chǎn)的收益性；嚴(yán)格監(jiān)控與鼓勵(lì)競爭相結(jié)合原則，即發(fā)揮市場競爭的動(dòng)力，政府在市場失靈的領(lǐng)域出場?，F(xiàn)場監(jiān)管按照程序?qū)鸸芾砗瓦\(yùn)營情況的實(shí)地檢查——實(shí)現(xiàn)監(jiān)控的目的工作方案全面檢查、要件檢查、個(gè)別事項(xiàng)檢查監(jiān)管內(nèi)容常規(guī)檢查管理水平、資產(chǎn)質(zhì)量、投資收益和基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評估檢查檢查步驟：建立專門文案，調(diào)集、分析和評估被檢查機(jī)構(gòu)的相關(guān)信息——制定檢查計(jì)劃——談話和取證——討論歸納檢查結(jié)果——信息反饋——制作報(bào)告現(xiàn)場檢查結(jié)果合格、合格（附帶改進(jìn)意見）、不合格（附帶糾正意見）、不合格（吊銷許可）前期準(zhǔn)備工作可行性建議報(bào)告調(diào)查勞資雙方對企業(yè)年金的意向、繳費(fèi)承受能力、動(dòng)機(jī)和目標(biāo)，提出建立企業(yè)年金計(jì)劃動(dòng)機(jī)與目標(biāo)的可行性建議報(bào)告；財(cái)務(wù)可行性報(bào)告分析現(xiàn)行政策和法律，特別是關(guān)于稅收的政策和法律，分析本企業(yè)經(jīng)營狀況和可利用的合法資金來源，提出本企業(yè)建立企業(yè)年金計(jì)劃的財(cái)務(wù)可行性報(bào)告；《企業(yè)年金計(jì)劃草案》聘請法律和理財(cái)專家，基于上述兩個(gè)報(bào)告提供可行性論證報(bào)告；最后，由相關(guān)各方組成的專門工作組制定本企業(yè)的企業(yè)年金方案的草案和相關(guān)制度的建議。協(xié)商與決定企業(yè)年金計(jì)劃方案應(yīng)經(jīng)過企業(yè)行政方(董事會(huì)、股東大會(huì))和職工組織(工會(huì)、職工代表大會(huì)、職工大會(huì))雙方集體協(xié)商，達(dá)成集體協(xié)議后實(shí)施；國有企業(yè)和公共部門要經(jīng)主管部門審批后實(shí)施。企業(yè)年金計(jì)劃的執(zhí)行情況，應(yīng)每年經(jīng)過職工代表大會(huì)或股東大會(huì)、董事會(huì)審查，并向全體參與人(包括參保職工)公布。企業(yè)年金計(jì)劃的修改、中止和終結(jié)應(yīng)當(dāng)按照同樣程序進(jìn)行。計(jì)劃上報(bào)與備案企業(yè)年金計(jì)劃被通過后，在進(jìn)入實(shí)施以前應(yīng)當(dāng)向主管部門上報(bào)全部規(guī)定的文件，并由相關(guān)部門備案，這是主管部門對企業(yè)年金實(shí)施監(jiān)管的基礎(chǔ)。主管部門一般是政府機(jī)構(gòu)，如美國聯(lián)邦政府勞工部所屬的雇員福利管理局，英國的職業(yè)年金監(jiān)管局。我國主管部門是人力資源和社會(huì)保障部成立企業(yè)年金理事會(huì)大企業(yè)和行業(yè)需要成立企業(yè)年金理事會(huì)，中小企業(yè)的人數(shù)和規(guī)模有限，不足以成立企業(yè)年金理事會(huì)，可以委托專業(yè)機(jī)構(gòu)充當(dāng)受托人管理企業(yè)年金計(jì)劃。企業(yè)年金理事會(huì)由企業(yè)管理層代表和參保職工代表共同組成。企業(yè)的財(cái)務(wù)部門和人力資源部門應(yīng)當(dāng)參與理事會(huì)的工作。理事會(huì)還可以聘請專家參與工作，尤其是在制定投資策略時(shí)非常需要專家服務(wù)。企業(yè)年金理事會(huì)的主要負(fù)責(zé)人和專家必須是經(jīng)過職業(yè)培訓(xùn)和資格認(rèn)定的專業(yè)人員，他們應(yīng)當(dāng)具有較高的學(xué)歷和職業(yè)培訓(xùn)背景、熟悉本領(lǐng)域的知識和業(yè)務(wù)、具有良好的職業(yè)道德記錄。他們的工作必須接受賬戶所有人監(jiān)督和主管部門的考核，如現(xiàn)場考核和年檢中的考核。企業(yè)年金理事會(huì)的兩種角色企業(yè)年金理事會(huì)的角色1、權(quán)利管理審議決定企業(yè)年金的重大事項(xiàng)，如資金籌集方案、個(gè)人賬戶管理辦法、賬戶托管、行政經(jīng)辦及選擇投資經(jīng)理人等。企業(yè)年金方案的修改、中止和終結(jié)事項(xiàng)。與企業(yè)年金受托人和賬戶管理銀行訂立委托合同，并監(jiān)督合同的履行。監(jiān)督企業(yè)年金實(shí)施情況，定期向參保人和主管部門報(bào)告2、全權(quán)受托全權(quán)負(fù)責(zé)企業(yè)年金計(jì)劃的管理，除銀行賬戶托管之外。組建企業(yè)年金管理機(jī)構(gòu)，本行業(yè)企業(yè)年金管理機(jī)構(gòu)的工作就某些管理和服務(wù)事項(xiàng)進(jìn)行委托，如精算、法律和投資等。建立賬戶建立企業(yè)年金計(jì)劃的賬戶需要委托具備資格的銀行開戶。企業(yè)年金計(jì)劃的賬戶包括集體賬戶和個(gè)人賬戶。個(gè)人賬戶是參保人個(gè)人信息、繳費(fèi)狀態(tài)、積累情況以及支付情況的記錄。個(gè)人賬戶是企業(yè)年金計(jì)劃的基礎(chǔ)管理工作，它貫穿計(jì)劃實(shí)施和個(gè)人參與的全過程，是記錄個(gè)人權(quán)益的法律依據(jù)，在西方國家常被稱作“數(shù)據(jù)存折”。建立個(gè)人賬戶的基本要求“具體、準(zhǔn)確、及時(shí)、全面、安全”基本目標(biāo)——最終的收支平衡個(gè)人賬戶的具體項(xiàng)目個(gè)人賬戶的具體項(xiàng)目單位編碼社保號碼姓名性別出生年月工作單位個(gè)人繳費(fèi)首次計(jì)入年月繳費(fèi)日期繳費(fèi)狀態(tài)一次性轉(zhuǎn)入金額一次性轉(zhuǎn)讓企業(yè)繳費(fèi)金額一次性轉(zhuǎn)入個(gè)人繳費(fèi)金額當(dāng)年企業(yè)月繳費(fèi)額當(dāng)年個(gè)人月繳費(fèi)額當(dāng)年個(gè)人繳費(fèi)額當(dāng)年企業(yè)繳費(fèi)額當(dāng)年記賬金額收益率當(dāng)年月支付額當(dāng)年支付金額上年末累計(jì)儲存額上年末累計(jì)儲存收益率上年末累計(jì)儲存收益本年末累計(jì)儲存額職工企業(yè)年金手冊《企業(yè)年金職工手冊》是企業(yè)年金方案必備文件之一。通過企業(yè)年金職工手冊向參保職工講明計(jì)劃的主要原則和內(nèi)容涉及參保人和受益人的權(quán)利義務(wù)和操作程序特別是雙方信息交流的機(jī)制是做好企業(yè)年金計(jì)劃的基礎(chǔ)工作。選擇托管銀行申請開立賬戶企業(yè)申請——接受申請——開戶資格審查——開辦“企業(yè)年金儲蓄專戶”。該賬戶是企業(yè)年金計(jì)劃繳費(fèi)、基金管理和待遇發(fā)放的工具。開立賬戶單位繳費(fèi)賬戶單位代繳賬戶對托管銀行的監(jiān)督企業(yè)年金理事會(huì)對托管銀行負(fù)有監(jiān)督職責(zé)，理事會(huì)有義務(wù)定期向其參保人提交托管銀行的工作情況報(bào)告。如理事會(huì)不滿意托管銀行的工作質(zhì)量，可以及時(shí)更換托管銀行。

選擇受托人

實(shí)施內(nèi)部管理的受托人內(nèi)部管理的受托人是企業(yè)年金理事會(huì)。實(shí)施外部管理的受托人委托人依據(jù)審慎原則，在資質(zhì)合格、信譽(yù)良好的機(jī)構(gòu)中選擇受托人。企業(yè)年金計(jì)劃運(yùn)行流程以管理參保職工個(gè)人賬戶為核心。具體包括賬戶登記、費(fèi)用征集、費(fèi)用記錄處理、待遇支付、基金會(huì)計(jì)核算和財(cái)務(wù)管理、賬戶資金投資運(yùn)營等一系列環(huán)節(jié)。

實(shí)施內(nèi)部管理的受托人企業(yè)年金理事會(huì)則根據(jù)企業(yè)年金章程組建管理企業(yè)年金計(jì)劃的專家經(jīng)辦機(jī)構(gòu)具體實(shí)施管理。專家機(jī)構(gòu)也必須是經(jīng)過資格審查和市場準(zhǔn)入的專業(yè)機(jī)構(gòu)。內(nèi)部管理的受托人是一個(gè)在企業(yè)年金理事會(huì)監(jiān)督下，有專家經(jīng)辦機(jī)構(gòu)具體操作，共同承擔(dān)受托人責(zé)任的組織機(jī)構(gòu)。專家經(jīng)辦機(jī)構(gòu)可以基于企業(yè)法人名稱命名，如“東方航空—企業(yè)年金管理公司”機(jī)構(gòu)必須是獨(dú)立的，自己承擔(dān)民事法律責(zé)任的法人獨(dú)立的資產(chǎn)，其財(cái)產(chǎn)與該企業(yè)財(cái)產(chǎn)嚴(yán)格分離該年金公司的準(zhǔn)入和退出都是以自己的財(cái)產(chǎn)為依托實(shí)施外部管理的受托人外部管理受托人可以是金融機(jī)構(gòu)或非金融機(jī)構(gòu)專營機(jī)構(gòu)或非專營機(jī)構(gòu)中國目前可能出現(xiàn)的企業(yè)年金外部管理受托人：基金管理公司、證券公司、保險(xiǎn)公司、信托投資公司、商業(yè)銀行和集團(tuán)企業(yè)年金管理公司中外合資和獨(dú)資公司是否可以委托企業(yè)年金事務(wù)，還存在法律障礙。企業(yè)年金計(jì)劃運(yùn)行流程賬戶登記辦理賬戶登記、建立信息檔案及個(gè)人賬戶、核定繳費(fèi)額、人員變更管理費(fèi)用征集按確定的繳費(fèi)周期和金額征集費(fèi)用，催收費(fèi)用記錄處理建立企業(yè)年金管理臺賬和個(gè)人賬戶，登記個(gè)人賬戶，單位記錄和個(gè)人賬戶變更處理待遇審核建立離退休檔案，死亡人員遺屬檔案，審核退休人員待遇。待遇支付確定支付金額和方式，基金會(huì)計(jì)審核和財(cái)務(wù)管理制定投資方案制定投資方案應(yīng)堅(jiān)持的原則一是由賬戶資產(chǎn)所有人或持有人(經(jīng)過委托或授權(quán))實(shí)施最后決策權(quán)二是由決策人承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)。

制定投資方案的主體企業(yè)年金賬戶資產(chǎn)投資方案的制定者可以是受益人自己、企業(yè)年金理事會(huì)(或出資的雇主)和第三方的受托人(包括受托咨詢機(jī)構(gòu))。制定投資方案的策略企業(yè)年金投資策略由投資目標(biāo)和組合技巧構(gòu)成；應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格堅(jiān)持以下操作原則：“謹(jǐn)慎”和“組合”的原則；資產(chǎn)與負(fù)債匹配的原則；分散風(fēng)險(xiǎn)的原則。謹(jǐn)慎”和“組合”的原則設(shè)立量化的投資工具比重限制最低回報(bào)率（4%）資產(chǎn)與負(fù)債匹配的原則首先需要評估預(yù)期的基金負(fù)債（需要支付的退休金）職工退休時(shí)間、現(xiàn)在年齡和健康狀況然后確定投資組合方案根據(jù)職工特點(diǎn)選擇投資工具收益率與流動(dòng)性之間的平衡點(diǎn)分散風(fēng)險(xiǎn)的原則風(fēng)險(xiǎn)與收益之間的制衡關(guān)系首先分析企業(yè)年金面臨的風(fēng)險(xiǎn)人為風(fēng)險(xiǎn)——法律規(guī)范市場風(fēng)險(xiǎn)——組合，概率。但不能完全杜絕然后通過投資組合來分散風(fēng)險(xiǎn)最好的選擇——共同基金投資工具銀行、保險(xiǎn)、政府債券、達(dá)到信用等級的公司債券和金融債券，一定比例的股票選擇投資管理人

公開招標(biāo)和確定投資管理人類型企業(yè)年金受托人應(yīng)根據(jù)投資策略和目標(biāo)來以公開招標(biāo)的方式來確定投資經(jīng)理人類型，評價(jià)其投資理念與技術(shù)是否和企業(yè)年金投資目標(biāo)一致。（組合投資、人數(shù)確定）確定短名單經(jīng)過對投標(biāo)者的資質(zhì)考察以后確定短名單，確定短名單之后，就應(yīng)與他們聯(lián)系并發(fā)出問詢表，并篩選候選人。

面議和最后決定與候選人面議，受托人酌情核實(shí)陳述情況，并在此基礎(chǔ)上投票產(chǎn)生投資管理人。更換投資管理人投資業(yè)績差，費(fèi)率超過預(yù)期，投資目標(biāo)改變，服務(wù)質(zhì)量差等可更換投資管理人。

企業(yè)年金監(jiān)管客體對企業(yè)年金方案的監(jiān)管企業(yè)年金方案的備案制度、審查制度和定期檢查制度?！睹绹蛦T退休金保障法》

對各類經(jīng)辦機(jī)構(gòu)的監(jiān)管管理和運(yùn)營企業(yè)年金資產(chǎn)的機(jī)構(gòu)須經(jīng)過企業(yè)年金監(jiān)管部門的審查(資格)和批推，獲得許可后并領(lǐng)取營業(yè)執(zhí)照后方可進(jìn)行經(jīng)營企業(yè)年金的活動(dòng)，即市場準(zhǔn)入。經(jīng)辦機(jī)構(gòu)的注冊資本、形式；組織機(jī)構(gòu)的形式和獨(dú)立性；從業(yè)人員對經(jīng)營行為的監(jiān)管

具體包括對經(jīng)營范圍的監(jiān)管、對廣告的特別監(jiān)督、對投資