第十章 所有者權益

所有者權益10宋獻中譚小平巫岑石本仁

編著會計學原理（微課版第六版）章首故事我國企業(yè)的分類我國企業(yè)的分類理解企業(yè)的性質了解企業(yè)的組織形式及特點掌握獨資權益的會計核算掌握合伙權益的會計核算了解公司的分類和股東權益的構成掌握股東權益的會計核算理解每股收益與凈資產(chǎn)收益率的含義與作用學習要點學習導航所有者權益企業(yè)的性質與企業(yè)的組織形式負債與所有者權益企業(yè)的性質企業(yè)的組織形式所有者權益及會計信息處理系統(tǒng)獨資權益與合伙權益獨資權益合伙權益股東權益公司的分類和股東權益的構成投入資本留存收益每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)一、負債與所有者權益負債和所有者權益的一個共性都是反映資產(chǎn)的權益或來源，即所有權歸屬。負債和所有者權益存在很大的不同，這些差別主要體現(xiàn)在三個方面：第一，負債有明確的償還期限，償還期從不到一年的流動負債，到一年以上的長期負債。第二，負債的回報是固定的。所有者投入的回報同負債不同，一是投資回報是不能在稅前(所得稅)扣除，二是回報率一般是不固定的，它是在支付職工工資、債務利息、繳納稅收后，如果企業(yè)收益還有剩余，根據(jù)剩余的多少，確定所有者投資回報的支付比例，我們把這種做法稱為剩余分享。第三，如果企業(yè)面臨破產(chǎn)，企業(yè)資產(chǎn)在首先支付債務后，剩余財產(chǎn)再分配給投資者。二、企業(yè)的性質從企業(yè)理論的角度分析，誰享有剩余分享權，誰就擁有剩余控制權，一個擁有企業(yè)剩余分享和剩余控制權的人，就是企業(yè)的所有者。當投資者享有剩余分享權時，投資者就成為企業(yè)的所有者，同時，投資者也就變成企業(yè)的控制人。要說明的是，投資者是企業(yè)的所有者不是絕對的，當企業(yè)不能支付到期的債務面臨破產(chǎn)時，企業(yè)的控制權就從投資人轉移到債權人的手中。經(jīng)濟主體的概念是會計上的，相對應的法律上法人的概念。但這兩個概念不完全等同。三、企業(yè)的組織形式現(xiàn)代企業(yè)的主要組織形式有三種：獨資企業(yè)、合伙企業(yè)以及法人企業(yè)。1、獨資企業(yè)獨資企業(yè)指只有一個所有者的企業(yè)。業(yè)主對企業(yè)進行單獨投資經(jīng)營，對企

業(yè)的盈虧負完全責任。同時，業(yè)主擁有企業(yè)的全部資產(chǎn)，對企業(yè)的債務負連帶責任。獨資企業(yè)可以通過向銀行或其他個人取得借款，但不能對外發(fā)行債券或股票。企業(yè)利潤不需繳納企業(yè)所得稅，但企業(yè)利潤(無論實際提取或分配沒有)與個人其他所得一起交納個人所得稅。獨資企業(yè)不是獨立的法律主體。三、企業(yè)的組織形式2、合伙企業(yè)合伙企業(yè)的業(yè)主通常稱為合伙人，人數(shù)最少在兩人以上，人數(shù)的多少視企業(yè)的性質和規(guī)模的大小而定。合伙人對企業(yè)進行共同的投資經(jīng)營，對于企業(yè)的盈虧按照各合伙人的投資比例或合伙契約中規(guī)定的比例進行分配。當企業(yè)資不抵債時，各合伙人對企業(yè)的債務同樣負有連帶無限責任。無論企業(yè)利潤是否已經(jīng)以現(xiàn)金形式分配給合伙人，合伙人都要繳納個人所得稅，但不必以合伙企業(yè)的名義繳納企業(yè)所得稅。三、企業(yè)的組織形式合伙企業(yè)存在三種合伙形式：最流行的是普通合伙企業(yè)，其余兩種是有限合伙企業(yè)和有限責任合伙企業(yè)。有限合伙企業(yè)由一個合伙人進行管理，他承擔無限責任，獲得的收入最高，其他合伙人主要提供資金，幾乎不參與公司經(jīng)營，承擔有限責任。有限責任合伙是承攬和從事項目的合伙人承擔該項目帶來的所有后果，其余合伙人承擔有限責任，這種合伙企業(yè)在會計事務所中較多。合伙企業(yè)不是獨立的法律主體。三、企業(yè)的組織形式3、法人企業(yè)法人企業(yè)是指具有永久存續(xù)權的法人實體。公司制企業(yè)是法人企業(yè)的主要形式。公司制的業(yè)主稱為股東。公司制企業(yè)又分為股份有限公司和有限責任公司。股份有限公司的資本被劃分成若干等份，每一份為一股。股東對企業(yè)的投資形式是購買公司的股票。股票是股東對公司進行投資的憑證。每股股票金額相等，持有等份股票的股東在公司內享有同等的權益，亦即同股同權。公司的利潤分配以股為單位，持有等份股票的股東在公司內享有同等的收益，亦即同股同利。股東對公司的債務責任以其投資的股份為限，即股東對公司的債務只負有限責任。四、所有者權益及會計信息處理系統(tǒng)經(jīng)濟業(yè)務資產(chǎn)負債表利潤表現(xiàn)金流量表*利潤分配屬于利潤分配表或所有者權益變動項目圖10-1：所有者權益及會計信息處理系統(tǒng)所有者投入實收資本或股本凈利潤（或虧損）利潤分配（或股利）*籌資活動經(jīng)營成果利潤分配學習導航所有者權益企業(yè)的性質與企業(yè)的組織形式負債與所有者權益企業(yè)的性質企業(yè)的組織形式所有者權益及會計信息處理系統(tǒng)獨資權益與合伙權益獨資權益合伙權益股東權益公司的分類和股東權益的構成投入資本留存收益每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)一、獨資權益由于獨資企業(yè)業(yè)主獨自生產(chǎn)和銷售產(chǎn)品，不具備對外發(fā)行證券籌集資金的資格，也沒有合作者共同承擔債務責任和分享利潤，除了業(yè)主個人需要提交個人納稅申報外，也不需要提交其它相應的證明文件。即使可以向銀行取得借款，大多通過資產(chǎn)抵押而無法取得信用貸款。因此，企業(yè)財務報表的編制和信息的披露無嚴格的規(guī)定和限制。另外，獨資企業(yè)經(jīng)濟活動與業(yè)主家庭事務之間的分割也沒有嚴格要求。一、獨資權益從理論上講，獨資企業(yè)的收入與費用等同于業(yè)主個人的收入與費用，凈利潤直接表現(xiàn)為業(yè)主資本的增加，虧損則體現(xiàn)為業(yè)主凈資產(chǎn)的減少。在所有者權益的核算中，使用資本一個科目就可以完成所有核算工作。例10-1（P189-190）二、合伙權益與獨資企業(yè)相比，合伙企業(yè)與家庭事務要有明確的分界，資本賬戶要按合伙人分別設置，增加了損益的分配的賬務處理。另外，合伙企業(yè)的清算也是合伙會計特有的內容。合伙企業(yè)的財務報告主要是滿足三類人的需要：合伙人、合伙債權人和稅務部門。除這三類使用者外，合伙企業(yè)的財務信息不需對外公開，也不需要編制通用的財務報告。二、合伙權益通常合伙企業(yè)權益賬戶除了按合伙人設置資本賬戶外，在每一個合伙人名下再設置三個明細賬：合伙人投資、合伙人提款和利潤(或虧損)結轉。（一）合伙企業(yè)的設立

（二）合伙權益的變動合伙權益的變動包括增資與減資(提款)、入伙與退伙、經(jīng)營利潤(或虧損)的轉入等方面。

例10-2（P190）二、合伙權益1、增資與減資(提款)2、入伙與退伙新合伙人入伙，首先需要征得原合伙人的同意。入伙的方法之一，是向原合伙人購買部分合伙權益；方法之二是直接向合伙企業(yè)投資。例10-3、10-4、10-5（P191-192）二、合伙權益3、合伙損益的分配合伙協(xié)議中，損益分配方法（分配比例）是一個重要的內容。在沒有明文作出規(guī)定時，一般認為是按出資比例分配。損益的分配比例有多種：一種是按投資額的比例進行分配；一種是先分配薪金報酬，余額按約定比例進行分配；也可以先分配薪金報酬和投資利息后，余額再按約定比例進行分配等。例10-6、例10-7（P192-193）學習導航所有者權益企業(yè)的性質與企業(yè)的組織形式負債與所有者權益企業(yè)的性質企業(yè)的組織形式所有者權益及會計信息處理系統(tǒng)獨資權益與合伙權益獨資權益合伙權益股東權益公司的分類和股東權益的構成投入資本留存收益每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)一、公司的分類和股東權益的構成有限責任公司按大陸法系的分類方法，公司可分為四種類型：無限公司、兩合公司、有限責任公司和股份有限公司。前兩種公司在現(xiàn)代社會不太普遍。有限責任公司，簡稱有限公司，是指不通過發(fā)行股票，而由為數(shù)不多的股東集資組成的公司。這類公司一般股東人數(shù)較少；資本無須劃分為等額的股份；不對外發(fā)行股票，且股份的轉讓有一定限制并需征得其他股東的同意；兩權分離程度較低；其成立、歇業(yè)、解散的程序比較簡單，其賬目無須公開披露。一、公司的分類和股東權益的構成股份有限公司股份有限公司，簡稱股份公司，是按照公司法的規(guī)定注冊設立，將全部資本劃分為等額股份，通過發(fā)行股票籌措資本的企業(yè)組織形式。如果公司股票全部為內部股東持有，則為非上市公司；如果公司股票公開向社會發(fā)行，股票可以自由流通轉讓，則為公開公司或上市公司(股票在一國或全球范圍內自由買賣為上市交易，在某一地區(qū)范圍內自由買賣則為上柜交易)。一、公司的分類和股東權益的構成股份制企業(yè)的所有者權益就被分成兩大部分：投入資本和留存收益。投入資本又被分為股本（非股份有限公司則稱為實收資本）和資本公積；留存收益又分為盈余公積和未分配利潤。因而股份有限公司的股東權益就由股本、資本公積、盈余公積和未分配利潤等四個部分組成。一、公司的分類和股東權益的構成股東權益留存收益投入資本資本公積法定資本（股本）普通股優(yōu)先股股本溢價其他資本公積未分配利潤盈余公積圖10-2：股東權益的結構二、投入資本1、股本投入資本分股本(或法定資本)和資本公積。股本是公司的法定資本和最小出資額，是進行利潤分配和財產(chǎn)清算的計算標準和確定投票決策權大小的依據(jù)。股本的載體是股票。股票是股份公司簽發(fā)的證明股東持有股份的憑證，也是股東持有公司所有權的書面產(chǎn)權憑證。二、投入資本按股票利益分配與表決權的不同，股票又可分為普通股與優(yōu)先股。優(yōu)先股股東優(yōu)先股股東在利潤分配時享有優(yōu)先權，而對企業(yè)資產(chǎn)的要求權僅次于債權人，當公司破產(chǎn)清算時，優(yōu)先股股東有權先于普通股股東從企業(yè)的凈資產(chǎn)中收回其投資的全部股本。優(yōu)先股股東通常對公司的經(jīng)營決策無表決投票權。普通股股東普通股股東在利潤分配上沒有優(yōu)先權，對企業(yè)資產(chǎn)的要求權排在最后。普通股股東按其持有股份的比例享有投票權，可直接或間接參與并控制企業(yè)的經(jīng)營管理。二、投入資本2、資本公積企業(yè)實際發(fā)行股票時，按面值發(fā)行的情況很少，一般會超面值發(fā)行，超面值的金額就會形成資本公積(股本溢價)。另外，直接計入所有者權益的利得或損失也形成資本公積。例10-8、10-9（P195-196）三、留存收益留存收益是企業(yè)從歷年實現(xiàn)的利潤中提取或形成的留存于企業(yè)內部的積累，來源于企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動所實現(xiàn)的利潤。留存收益由盈余公積和未分配利潤組成。其中盈余公積已被法律指定了用途，屬于撥定用途的留存收益，只有未分配利潤是未撥定用途的留存收益。1、盈余公積盈余公積是企業(yè)按照規(guī)定從凈利潤中提取的各種積累資金，其性質是對公司留存收益的用途進行撥定，保證公司留有一定的積累，限制過量分配，以維護債權人的權益，有利于企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營和發(fā)展。2、利潤分配與未分配利潤3、其他綜合收益

例10-10（P196-197）例10-11（P197）四、每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)每股盈利（EPS）最集中地反映了一個公司經(jīng)營業(yè)績和價值，每股收益是指當期的盈利除以當期流通在外的普通股的加權平均股數(shù)，即每股普通股所賺取的盈利，是用于評價一個公司盈利能力的基本指標之一，也是公司的財務報告中必須披露的幾個核心指標之一。四、每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)EPS的計算分基本EPS和稀釋EPS兩種?；綞PS是指公司的資本結構為簡單資本結構，公司的資本結構中不包含稀釋性證券。稀釋EPS是指公司的資本結構為復雜資本結構，復雜資本結構中包括稀釋性證券，這些證券是指可能導致公司普通股增加的證券，如可轉換債券、可轉換優(yōu)先股和認股權證等。簡單資本結構下的EPS計算公式如下：基本EPS=當期應歸屬于普通股的凈收益÷當期流通在外的普通股加權平均股數(shù)四、每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)凈資產(chǎn)收益率（ROE）反映的是所有凈資產(chǎn)的回報，體現(xiàn)的是凈資產(chǎn)的使用效率。ROE的計算公式為：凈資產(chǎn)收益率=凈利潤÷平均股東權益例10-12（P198）表10-5我國主要行業(yè)上市公司每股收益和凈資產(chǎn)收益率一覽表（2019年度）四、每股收益(EPS)和凈資產(chǎn)收益率(ROE)企業(yè)名稱股票代碼行業(yè)分布每股收益（元）凈資產(chǎn)收益率（%）萬科000002房地產(chǎn)開發(fā)與經(jīng)營業(yè)4.8821.78粵電力000539電力、蒸汽、熱水的生產(chǎn)和供應業(yè)0.345.5居然之家000785零售業(yè)0.5236.14五糧液000858食品加工業(yè)4.725.82寶鋼股份600019黑色金屬冶煉及壓延加工業(yè)0.67.08南方航空600029航空運輸業(yè)0.253.99中視股份600088廣播電影電視業(yè)0.247.63上海建工600170土木工程建筑業(yè)0.4812.07ST聯(lián)合600358旅游業(yè)-0.37-43.74廈門汽車600686交通運輸設備制造業(yè)0.394.42同濟科技600846綜合類1.5329.11華東電腦600850計算機及相關設備制造業(yè)0.813.08新五豐600975畜牧業(yè)0.15.68中國神華601088煤炭采選業(yè)2.5912.57工商銀行601398銀行業(yè)0.8812.44四藥股份601607醫(yī)藥制造業(yè)1.710.08中國石油601857石油和天然氣開采業(yè)0.374.69表10-6我國主要行業(yè)上市公司各類指標一覽表（2019年度）本章概念（關鍵詞）會計負債所有者權益固定回報剩余分享剩余控制權企業(yè)所有權獨資企業(yè)合伙企業(yè)法人企業(yè)股份有限公司有限責任公司獨資權益合伙權益合伙協(xié)議入伙退伙合伙損益