《金融市場》形成性考核試題

35頁56頁4債券---60頁5．基金證券：基金證券又稱投資基金證券，是指由投資基72頁 D）劃分為貨幣市場、資本市場、外匯市場、保A．交易范圍 B．交易方式 C．定價方式 ） 3．金融市場的宏觀經(jīng)濟功能不包括 A．分配功能 B．財富功能 C．調(diào)節(jié)功能 A．貨幣市場 B．資本市場 C．外匯市場 C） 6．家庭在金融市場中的主要活動領(lǐng)域 A．貨幣市場 B．資本市場 C．外匯市場 ） 8．商業(yè)銀行在投資過程當(dāng)中，多將 ）放在首位A．期限性 B．盈利性 C．流動性 10（ C）貨幣市場上最敏感的"晴雨表"A．官方利率 B．市場利率 C．拆借利率11．一般來說 ）出票人就是付款人A．商業(yè)匯 B．銀行匯 C．本12（ A．資產(chǎn)股 B．藍籌股 C．成長股下列哪種有價證券的風(fēng)險性最高 A．普通股 B．優(yōu)先股 C．企業(yè)債券基金證券體現(xiàn)當(dāng)事人之間的 C產(chǎn)權(quán)關(guān)系 B．債權(quán)關(guān)系 C．信托關(guān)系下列哪種金融衍生工具賦予持有人的實質(zhì)是一種權(quán)利 金融期 B．金融期 C．金融互金融市場的微觀經(jīng)濟功能包括 聚斂功 B．財富功 C.流動性功D.分配功能 2．金融市場按交易與定價方式分為（BCDE A．貨幣市場 B．議價市場 C．店頭市場 E.公開市場同家庭部門相比，機構(gòu)投資者具有以下特點（ A．投資管理專業(yè)化 B．投資管理自由化C．投資金額不定 D．投資行為規(guī)范E.在證券交易中經(jīng)紀人同客戶之間形成下列關(guān)（ 委托代理關(guān)系B．債權(quán)債務(wù)關(guān)系C．管理關(guān)系D．買賣關(guān)系E.證券公司具有以下職能 充當(dāng)證券市場中介人B．充當(dāng)證券市場資金供給者C．充當(dāng)證券市場重要的投資人D．提高證券市場運行效率E.管理金融工具交易價格保險公司的業(yè)務(wù)按保障范圍可分為 財產(chǎn)保險B．人身保險C．責(zé)任保險E.債券因籌資主體的不同而有許多品種，它們都包含 ）債券面 B．債券價 C．債券利股票通常具有以下特點 E.9 ABCDEBC.D.E10．下列影響匯率變動的因素有 ABCDEA．國民經(jīng)濟發(fā)展狀 B．國際收支狀 通貨狀 外匯投機及人們心理預(yù)期的影場的深刻內(nèi)涵和自然發(fā)展，其中最核心的是供求機制。 × （√）（×）（ （×（×）（√）（×）（√）（×）（×）13．匯票、本票和支票都是需要承兌后方為有效的票據(jù)。 （×）（×）4層涵義）要給金融市場下一個簡明的定義就是"以市場方式買賣金融金融工具的特征及其相互關(guān)系？（ 相互聯(lián)系：參見教材第15頁第2段）金融工具通常具有4個重要特性，即期限性、收益性、流動性和安全性。股票與債券的區(qū)別與聯(lián)系？（71頁）六 案例分1種以上的類別，答案要選出每一9800A100（15--18頁同業(yè)拆借市場（84頁回購協(xié)議（87頁利率預(yù)期假說（132頁市場利率分割假說（134頁股票行市（169頁）股票行市：即股票流通2n0\7x*m9_7股票行市＝預(yù)期股息收益÷市1．回購協(xié)議中所交易的證券主要是 CA．銀行債券 B．企業(yè)債券 C．政府債券 ）A．國內(nèi)存單 B．歐洲美元存單 C．揚基存單最早開發(fā)大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的銀行是 美洲銀行 B．花旗銀行 C．匯豐銀行下列存單中，利率較高的是 C國內(nèi)存單 B．歐洲美元存單 C．揚基存單目前，在國際市場上較多采用的債券全額包銷方式為 協(xié)議包銷 B．俱樂部包銷 C．銀團包銷決定債券內(nèi)在價值（現(xiàn)值）的主要變量不包括 ．利率預(yù)期假說與市場利率分割假說的根本分歧在 A．利率風(fēng)險 B．購買力風(fēng)險 C．信用風(fēng)險按 ）的方式不同，股票流通市場分為議價買賣C股票的買賣雙方直接達成交易的市場稱為 C。 從股票的本質(zhì)上講，形成股票價格的基礎(chǔ)是 所有者權(quán)益 B．供求關(guān)系 C．市場利率 14（ A）A．利率 B．匯率 C．股息、紅利15．下列哪項不是市場風(fēng)險的特征（ B．影響所有股票的收 回購利率的決定因素有 用于回購的證券的質(zhì) B．回購期限的長C.交割的條件 D.貨幣市場其它子市場E 違約風(fēng)險 B．流動性 C．債券的償還期限 D．債券的發(fā)行發(fā)式4 ABC B．買賣成 BCDE。 C．物價水平 D．中央銀行的公開市場操作6．債券投資者的投資風(fēng)險主要由 ）形式構(gòu)成 B．購買力風(fēng) BCD。 C．投資期限短期化 影響股票價格的宏觀經(jīng)濟因素主要包括 B．利C．股息、紅 E．匯從風(fēng)險產(chǎn)生的根源來看，股票投資風(fēng)險可以區(qū)分為 BDE BCD。 ×） ×） × ×） 為了規(guī)避債券投資風(fēng)險，應(yīng)該使得投資期限長期化。 （ ×股票行市與預(yù)期股息收益和市場利率成正比（ （103、104頁（120頁134、135頁）182頁）8010%，每年支付100美元。8%格各為多少？對每種債券，投資者的稅前持有期收益率是多30%則每種債券的稅后收益率為多少（126頁）投資基金（191頁遠期外匯交易（222頁外匯套利交易（228頁保險（241頁生命表（參見所用教材248頁）二、單項選擇題1．投資基金的特點不 B。A．規(guī)模經(jīng)營 B．集中投資 C．專家管理 下列哪項不屬于成長型基金與收入型基金的差異： 下列哪項不是影響債券基金價格波動的主要因素： 利率變動 B．匯率變動 C．股價變動 ， A．1個 B．3個 C．6個D．12個月7．影響證券投資基金價格波動的最基本因素是（A A。 B）為主體形成的外匯供求，已成為決定市場匯 D。 按承保風(fēng)險性質(zhì)不同，保險可以分為（ 12．按承保方式不同，保險可以分為（D 13（ C）對保險標的不具有保險利益，保險合同無效。A．保險人 B．投保人 C．被保險人年金保險屬于 財產(chǎn)保險是以財產(chǎn)及其有關(guān)利益為 D）的保險A．保險價值 B．保險責(zé)任 C．保險風(fēng)險 ACDE。 2．證券投資基金根據(jù)其組織形式不同，可以分為 開放型基金與封閉型基金的主要區(qū)別為 E．對一個國家或地區(qū)來講，其外匯供給主要形成于 ACDE B．對國外投 ABC D。10．從主客觀上講，進行套匯交易必須具備的條件包括（ ABCDE 12．在保險理賠中，賠償金額的確定原則是（ B．以保險金額為 一般而言，買賣封閉型基金的費用要低于開放式基金。 利潤，而不是當(dāng)前收入（√ 收入型基金持有較少量現(xiàn)金資金大部分投入市場（ （√）（√）（√）（×（√）15 193頁）（215頁遠期外匯交易有哪些特點？（222頁（245頁某日香港外匯市場USD1=HKD77474，倫敦外匯市場GBP1=HKD14．4395請判斷是否存在套利機會？如有，單位套利利潤是多少？（227-228頁遠期利率協(xié)議（261頁金融互換（256頁（256頁）金融期權(quán)（256頁二、單項選擇題（C）是衍生工具的兩個基本構(gòu)件。ABCD．期貨和為了進行投機性交易（A。ABCD．互換代理根據(jù)國際清算銀行（BIS）的統(tǒng)計，2005年末，在全球場（B）是交易最活躍的衍生工具。ABC．遠期利率協(xié)議D根據(jù)國際清算銀行（BIS）的統(tǒng)計，2005年末，在全球交（D）是交易最活躍的衍生工具。A．利率期貨B．股指期權(quán)C．外匯期權(quán)D．利率期權(quán)利率期貨的基礎(chǔ)資產(chǎn)為價格隨市場利率波動的（B。A．股票產(chǎn)品B．債券產(chǎn)品C．基金產(chǎn)品D．外匯產(chǎn)品6（C）的市場功能使供求機制、價格機制、效率機制及風(fēng)A．金融遠期B．金融互換C．金融期貨D．金融期權(quán)7．金融期權(quán)交易最早始于（AA．股票期權(quán)B．利率期權(quán)C．外匯期權(quán)D．股票價格指8（A基礎(chǔ)資產(chǎn)價格在一段時間內(nèi)的平均值的比較。A．亞式期權(quán)B．回溯期權(quán)C．擋板期權(quán)D．?dāng)?shù)字期權(quán)9（DABC．擋板期權(quán)D是經(jīng)濟學(xué)的核心命題（BABC．公平D．正義下列哪項是有效市場的充分條件（CA．股票價格隨機行走B．不可能存在持續(xù)獲得超額利潤的CD．股票市場沒有交易合的最優(yōu)構(gòu)成是（C。A．正相關(guān)B．負相關(guān)C．無關(guān)的13、B14、A15、三 多項選擇金融衍生市場形成的條件有（ABCDA．風(fēng)險推動金融創(chuàng)新B．金融管制放松C．技術(shù)進步D．證券化的興起分為（ACD。A．股權(quán)式衍生工 B．債權(quán)式衍生工C.貨幣衍生工具D.遠期合約的缺點主要有（ABDA．市場效率較低B．流動性較差C．靈活性較小D．違約風(fēng)險相對較高4．金融期貨市場的規(guī)則主要包括以下幾個方面：（ABCDE。A．規(guī)范的期貨合約B．保證金制度C．期DE．期貨交易時間制度和傭金制A．空頭交易B．多頭交易C．買空賣空交易D．套利交易（ABDABCD．價有效市場的假設(shè)條件有（ABCDE。A．完全競爭市場B．理性投資者主導(dǎo)市場C．投資者可以無成本地得到信息D．交易無費用E．資金可以在資本市場中自由流動8（AC）決定了有效集和無差異曲線的相切點只有一個，也就是說最優(yōu)投資組合是唯一的。A．有效集向上凸的特性在現(xiàn)實中，為方便起見，人們常將（AD）當(dāng)作無風(fēng)險資產(chǎn)。A．1年期的國