廢氣處理設(shè)備公司企業(yè)信用管理手冊

廢氣處理設(shè)備公司

企業(yè)信用管理手冊

目錄

一、企業(yè)信用評級的程序............................................2

二、企業(yè)信用評級的基本框架........................................6

三、企業(yè)信用評級報(bào)告介紹..........................................6

四、杜邦分析法.....................................................8

五、企業(yè)財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系.........................................10

六、公司簡介......................................................15

七、項(xiàng)目概況......................................................16

八、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析..................................................19

九、廢氣惡臭凈化行業(yè)發(fā)展情況.....................................20

十、必要性分析....................................................26

H、發(fā)展規(guī)劃....................................................26

法人治理結(jié)構(gòu)......................................................30

（一）股東權(quán)利及義務(wù)..............................................30

1、公司股東享有下列權(quán)利：.........................................30

（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；........30

一、企業(yè)信用評級的程序

企業(yè)信用評級程序是指評級機(jī)構(gòu)從企業(yè)提出評級申請到評級工作

完成所實(shí)施的一系列操作流程。信用評級作為一項(xiàng)十分嚴(yán)肅的工作，

評級的結(jié)果與評級程序密切相關(guān)。評級程序體現(xiàn)了信用評級的整個(gè)過

程，沒有科學(xué)、合理、嚴(yán)格的評級程序，就不可能有客觀、公正的評

級結(jié)果。

（一）接受評級申請

根據(jù)企業(yè)的評級申請，評級機(jī)構(gòu)會同企業(yè)簽訂《信用評級協(xié)議

書》。協(xié)議書內(nèi)容主要包括簽約雙方名稱、評估對象、評估目的、雙

方權(quán)利和義務(wù)，以及出具評估報(bào)告時(shí)間、評估收費(fèi)、簽約時(shí)間等。當(dāng)

評級機(jī)構(gòu)接受企業(yè)評級申請后，應(yīng)維持與受評企業(yè)的直接溝通，這不

僅能讓評級機(jī)構(gòu)獲取有具體價(jià)值的非公開資料、深入認(rèn)識受評仝業(yè)，

更可使評級結(jié)果具有前瞻價(jià)值。

（二）成立評級委員會

評級項(xiàng)目確定后的第一項(xiàng)工作就是成立評級委員會，評級委員會

一般由3—6人組成，其成員應(yīng)是熟悉評估客戶所屬行業(yè)情況及評估對

象業(yè)務(wù)的專家組成，小組負(fù)責(zé)人由具有項(xiàng)目經(jīng)理以上職稱的高級職員

擔(dān)任。事實(shí)上，不同評級機(jī)構(gòu)評級委員會的人員構(gòu)成不盡相同，其具

體的人員構(gòu)成會根據(jù)評級項(xiàng)目的復(fù)雜程度來安排，如受評項(xiàng)目比較復(fù)

雜，則應(yīng)當(dāng)適當(dāng)增加成員。

(三)采集企業(yè)數(shù)據(jù)

評級委員會的人員組成之后，委員會應(yīng)立即著手資料的搜集工作,

企業(yè)的相關(guān)資料是評級機(jī)構(gòu)對其進(jìn)行信用評級的依據(jù)，全面且真實(shí)的

數(shù)據(jù)是評級結(jié)果客觀、公正的有力保證。

1、數(shù)據(jù)來源

從實(shí)務(wù)上來看，分析人員會從大規(guī)模的資料來源中依照每種信息

的不同性質(zhì)采集各種數(shù)據(jù)，這些數(shù)據(jù)中既有定量的，也有定性的。以

下是一些主要的信息來源：

(1)年度報(bào)表和中期報(bào)表，及其他發(fā)行者未能公開的數(shù)據(jù)；

(2)募股說明書，發(fā)行人提供的傳閱文件和備忘錄，委托書以及

特定證券契約；

(3)從行業(yè)團(tuán)體、協(xié)會及國際組織處得到的行業(yè)、部門和宏觀經(jīng)

濟(jì)的數(shù)據(jù)；

(4)政府有關(guān)管理機(jī)構(gòu)，如統(tǒng)計(jì)局、中央銀行及負(fù)責(zé)管理有關(guān)行

業(yè)的部門所發(fā)布的公告和數(shù)據(jù)；

(5)有關(guān)學(xué)術(shù)研究的書籍或文章;

（6）金融預(yù)測和其他與信用有關(guān)的信息，還可以通過與之能維持

其良好信用的發(fā)布者電聯(lián)或單獨(dú)會議中獲取。

2、數(shù)據(jù)保存

評級機(jī)構(gòu)通常都建立有統(tǒng)計(jì)資料庫，這種資料庫儲存所有經(jīng)評級

機(jī)構(gòu)評級的發(fā)行者的主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，其主要目的在于保持全球不同行

業(yè)或同業(yè)團(tuán)體的主要發(fā)行者之間的可比性。

（四）評級分析

分析人員通過對獲取的可量化的以及不可量化的企業(yè)信息進(jìn)行專

業(yè)分析，并最終由評級委員會召開評審會議。評級委員會所有成員在

結(jié)合分析員的匯報(bào)和其他相關(guān)分析和預(yù)測數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，對評級對象

的信用級別通過投票表決來決定。最終的評級結(jié)果，即企業(yè)的信用等

級必須基于委員會的多數(shù)成員投票通過，最好為全票通過。如果等級

分歧較大，委員會主席將會斟酌是否有必要進(jìn)行再一次的討論，其有

權(quán)決定是否再次召開會議。

（五）等級復(fù)評

在等級確定之后，分析人員會給出專業(yè)的評級報(bào)告。在評級報(bào)告

完成以后，評級機(jī)構(gòu)會及時(shí)通知受評主體。如果受評主體對評級結(jié)果

或評級報(bào)告有異議，可在規(guī)定時(shí)間內(nèi)提出復(fù)議申請，評級機(jī)構(gòu)將根據(jù)

受評主體的申請及補(bǔ)充的資料情況來判斷是否有復(fù)評的必要。若受評

企業(yè)在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)提供了充分且有價(jià)值及足以影響等級結(jié)果的資料,

評級機(jī)構(gòu)將接受復(fù)評申請。評級委員會將會對企業(yè)提供的資料進(jìn)行補(bǔ)

充分析，并對評級報(bào)告中存在異議的地方進(jìn)行修改，最后評級委員會

開會審議，決定評級結(jié)果。此次委員會的討論結(jié)果即為本次評級的最

終結(jié)果，受評企業(yè)在接到復(fù)評的等級通知后即使仍有異議，也無權(quán)再

次申報(bào)復(fù)評。

（六）公布等級結(jié)果

公布等級結(jié)果是評級機(jī)構(gòu)整個(gè)評級項(xiàng)目的最后一個(gè)環(huán)節(jié)，即將評

級結(jié)果及報(bào)告向社會公開。除非受評主體要求保密，否則評級機(jī)構(gòu)將

會通過各種渠道公布等級結(jié)果。

（七）通知受評企業(yè)

評級委員會做出決定后，會通知受評企業(yè)結(jié)果，并一并告知評級

所根據(jù)的理由。最重要的是讓受評企業(yè)了解評級委員會做出評級結(jié)果

的依據(jù)及其關(guān)鍵因素。

倘若受評企業(yè)不認(rèn)同評級結(jié)果，他們有權(quán)提出復(fù)評，或可選擇將

結(jié)果保密。

（A）跟蹤評級

在信用等級有效期限內(nèi)（企業(yè)評級一般為2年），評估機(jī)構(gòu)要負(fù)

責(zé)對其信用狀況跟蹤監(jiān)測，評估客戶應(yīng)按照要求提供有關(guān)資料。如果

評估客戶信用狀況超出一定范圍（信用等級提高或降低），評估機(jī)構(gòu)

將按照跟蹤評級程序更改評估客戶的信用等級，并在有關(guān)報(bào)刊上披露,

原信用等級自動失效。評級機(jī)構(gòu)在發(fā)布評級對象的信用等級后，還會

延續(xù)至少一年對受評對象實(shí)施信用監(jiān)督和跟蹤，以保證對受評對象的

信用等級的變化做出及時(shí)的信息反饋和更新，準(zhǔn)確提示信用風(fēng)險(xiǎn)。

二、企業(yè)信用評級的基本框架

企業(yè)信用評級框架構(gòu)建的是評級分析體系的基本輪廓。一方面告

訴評級機(jī)構(gòu)或評估人員在進(jìn)行企業(yè)信用評級工作時(shí)的工作規(guī)范和操作

指引，另一方面也告知人們評級工作如何進(jìn)行及其結(jié)果如何形成。

三、企業(yè)信用評級報(bào)告介紹

（一）企業(yè)信用等級符號

2006年，中國人民銀行發(fā)布了銀發(fā)[2006]95號文件《中國人民銀

行信用評級管理指導(dǎo)意見》（以下簡稱《意見》），主要是中國人民

銀行對信用評級機(jī)構(gòu)在銀行間債券市場和信貸市場從事金融產(chǎn)品信用

評級、借款企業(yè)信用評級、擔(dān)保機(jī)構(gòu)信用評級業(yè)務(wù)的規(guī)范。其中，

《意見》中提出“信用評級機(jī)構(gòu)要依據(jù)國家有關(guān)法律、行政法規(guī)、政

策，按照中國人民銀行對信用評級要素、標(biāo)識及含義的要求，在對債

務(wù)人主體的財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)管理、經(jīng)營能力、盈利能力等整體信用狀

況進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上，對債務(wù)的違約可能性及清償程度進(jìn)行綜合判斷,

并以簡單、直觀的符號表示信用等級?！薄兑庖姟穼υu級機(jī)構(gòu)采用的

評級符號及含義進(jìn)行了統(tǒng)一。

企業(yè)信用等級分三等九級，即：AAA,AA,A.BBB、BB,B、CCC,

CC、Co

（二）信用評級報(bào)告撰寫

信用評級報(bào)告的結(jié)構(gòu)必須條理清楚，層次分明，系統(tǒng)完整地表述

信用評級的結(jié)論。通常信用評級報(bào)告除了本報(bào)告外，還要附一份信用

評級分析報(bào)告。信用評級報(bào)告是信用評級工作的總結(jié)報(bào)告，信用評級

分析報(bào)告是信用評級報(bào)告的具體化，它要圍繞信用評級報(bào)告的評估結(jié)

論，系統(tǒng)地表述信用評級的情況、指標(biāo)分析的數(shù)據(jù)以及評估結(jié)論形成

的根據(jù)。

1、主體（債務(wù)人）評級報(bào)告

我國對主體（債務(wù)人）評級報(bào)告的撰寫并沒有詳細(xì)的行業(yè)規(guī)定，

各家評級機(jī)構(gòu)一般都采用自己的報(bào)告格式，但基本結(jié)構(gòu)相似。

2、跟蹤評級報(bào)告

信用評級機(jī)構(gòu)在首次評級報(bào)告中應(yīng)當(dāng)明確跟蹤評級的相關(guān)事項(xiàng)。

一般來說，跟蹤評級包括定期和不定期跟蹤評級。跟蹤評級報(bào)告應(yīng)針

對受評對象外部經(jīng)營環(huán)境、內(nèi)部運(yùn)營及財(cái)務(wù)狀況的變化，以及前次評

級報(bào)告體積的風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行分析，說明其變化對受評對象的影響，并

對原有信用級別是否進(jìn)行調(diào)整做出明確說明。

四、杜邦分析法

杜邦分析法是利用幾種主要的財(cái)務(wù)比率之間的關(guān)系來綜合地分析

企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的一種方法。具體來說，它是一種用來評價(jià)公司盈利能

力和股東權(quán)益回報(bào)水平，從財(cái)務(wù)角度評價(jià)企業(yè)績效的一種經(jīng)典方法。

其基本思想是將企業(yè)凈資產(chǎn)收益率逐級分解為多項(xiàng)財(cái)務(wù)比率乘積，這

樣有助于深入分析、比較企業(yè)經(jīng)營業(yè)績。

（一）杜邦分析法的基本思路

（1）權(quán)益凈利率，也稱權(quán)益報(bào)酬率，是一個(gè)綜合性最強(qiáng)的財(cái)務(wù)分

析指標(biāo)，是杜邦分析系統(tǒng)的核心。

（2）資產(chǎn)凈利率，是影響權(quán)益凈利率的最重要的指標(biāo)，具有很強(qiáng)

的綜合性，而資產(chǎn)凈利率又取決于銷售凈利率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的高低。

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是反映總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度。對資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的分析，需要

對影響資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的各因素進(jìn)行分析，以判明影響公司資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的主要

問題在哪里。銷售凈利率反映銷售收入的收益水平。擴(kuò)大銷售收入，

降低成本費(fèi)用是提高企業(yè)銷售利潤率的根本途徑，而擴(kuò)大銷售，同時(shí)

也是提高資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的必要條件和途徑。

（3）權(quán)益乘數(shù)，表示企業(yè)的負(fù)債程度，反映了公司利用財(cái)務(wù)杠桿

進(jìn)行經(jīng)營活動的程度。資產(chǎn)負(fù)債率高，權(quán)益乘數(shù)就大，這說明公司負(fù)

債程度高，公司會有較多的杠桿利益，但風(fēng)險(xiǎn)也高；反之，資產(chǎn)負(fù)債

率低，權(quán)益乘數(shù)就小，這說明公司負(fù)債程度低，公司會有較少的杠桿

利益，但相應(yīng)所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也低。

杜邦分析法有助于企業(yè)管理層更加清晰地看到權(quán)益基本收益率的

決定因素，以及銷售凈利潤與總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、債務(wù)比率之間的用互關(guān)

聯(lián)關(guān)系，給管理層提供了一張明晰考察公司資產(chǎn)管理效率和是否最大

化股東投資回報(bào)的路線圖。

（二）杜邦分析法的財(cái)務(wù)指標(biāo)關(guān)系

在杜邦體系中，包括以下幾種主要的指標(biāo)關(guān)系：

（1）凈資產(chǎn)收益率是整個(gè)分析系統(tǒng)的起點(diǎn)和核心。該指標(biāo)的高低

反映了投資者的凈資產(chǎn)獲利能力的大小。凈資產(chǎn)收益率是由銷售報(bào)酬

率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權(quán)益乘數(shù)決定的。

（2）權(quán)益乘數(shù)表明了企業(yè)的負(fù)債程度。該指標(biāo)越大，企業(yè)的負(fù)債

程度越高。它是資產(chǎn)權(quán)益率的倒數(shù)。

（3）總資產(chǎn)收益率是銷售利潤率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的乘積，是企業(yè)

銷售成果和資產(chǎn)運(yùn)營的綜合反映，要提高總資產(chǎn)收益率，必須增加銷

售收入，降低資金占用額。

（4）總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率反映企業(yè)資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)銷售收入的綜合能力。分析

時(shí)，必須綜合銷售收入分析企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)是否合理，即流動資產(chǎn)和長

期資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)比率關(guān)系。同時(shí)還要分析流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等有關(guān)資產(chǎn)使用效率指標(biāo)，找出總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率高低變

化的確切原因。

五、企業(yè)財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系

財(cái)務(wù)指標(biāo)分析是企業(yè)財(cái)務(wù)分析的核心部分，即總結(jié)和評價(jià)企業(yè)財(cái)

務(wù)狀況與經(jīng)營成果的分析指標(biāo)，包括財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)、償債能力指標(biāo)、運(yùn)營

能力指標(biāo)、盈利能力指標(biāo)和發(fā)展能力指標(biāo)等。

（一）財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)

1、資產(chǎn)負(fù)債率

該指標(biāo)衡量企業(yè)利用債權(quán)人提供的資金進(jìn)行經(jīng)營活動的能力，也

反映債權(quán)人發(fā)放貸款的安全程度。對債權(quán)人來說，此指標(biāo)越低越好。

因?yàn)槠髽I(yè)負(fù)債過多，償債風(fēng)險(xiǎn)必然增大；但比率過低，則說明企業(yè)沒

有開拓能力。此比率大于100%表明資不抵債，一般要求小于70%,最

好小于55%o

2、有形凈值債務(wù)率

分母為所有者權(quán)益減去無形資產(chǎn)凈值，因?yàn)闊o形資產(chǎn)不能用于償

債，這樣可以更謹(jǐn)慎地反映所有者權(quán)益對負(fù)債的保障程度。

3、流動資產(chǎn)率

該指標(biāo)反映企業(yè)資產(chǎn)的流動性程度。

4、流動負(fù)債率

該指標(biāo)反映企業(yè)流動負(fù)債占全部負(fù)債的比重。比率過大，說明企

業(yè)要用較多的流動資產(chǎn)來提高短期債務(wù)的清償能力。

（二）償債能力

償債能力是指企業(yè)償還到期債務(wù)（包括本息）的能力。償債能力

分析包括短期償債能力分析和長期償債能力分析。

1、流動比率

該指標(biāo)衡量短期債務(wù)到期前可以用流動資產(chǎn)變現(xiàn)償還負(fù)債的能力,

一般要求流動比率在150%?200%,但是在不同行業(yè)會表現(xiàn)出較大的差

異性。

2、速動比率

該指標(biāo)為流動比率的補(bǔ)充，衡量企業(yè)用速動資產(chǎn)償還流動負(fù)債的

能力。考慮到存貨流動性差，變現(xiàn)時(shí)間長，一般要求速動比率不小于

100%,對中小企業(yè)來講可適當(dāng)放寬，但也應(yīng)大于80%。

3、現(xiàn)金比率

在速動資產(chǎn)中還有一些資產(chǎn)變現(xiàn)能力不好。因此，用現(xiàn)金比率更

能體現(xiàn)短期債務(wù)的償債能力。

4、利息保障倍數(shù)

該指標(biāo)表示企業(yè)用生產(chǎn)經(jīng)營獲得的利潤和利息能償付利息費(fèi)用多

少倍。倍數(shù)越多，說明企業(yè)支付利息費(fèi)用的能力越強(qiáng)，債權(quán)越安全。

通常要求利息保障倍數(shù)大于4。

（三）營運(yùn)能力

營運(yùn)能力分析是指通過計(jì)算企業(yè)資金周轉(zhuǎn)的有關(guān)指標(biāo)分析其資產(chǎn)

利用的效率，是對企業(yè)管理層管理水平和資產(chǎn)運(yùn)用能力的分析。

1、存貨周轉(zhuǎn)率

該指標(biāo)表示存貨周轉(zhuǎn)和變現(xiàn)的速度，衡量企業(yè)的銷售能力和庫存

狀況。一般來說，存貨周轉(zhuǎn)速度越快，償債能力越強(qiáng)。但在不同行業(yè)

之間也有較大差別，分析時(shí)要參考對比行業(yè)平均值，一般中小企業(yè)應(yīng)

大于5次。

2、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率

該指標(biāo)表示企業(yè)除銷產(chǎn)品收回現(xiàn)金的速度，反映了應(yīng)收賬款的管

理效率，一般企業(yè)應(yīng)大于6次。

（四）盈利能力

盈利能力就是企業(yè)資金增值的能力，它通常體現(xiàn)為企業(yè)收益數(shù)額

的大小與水平的高低。

1、主營業(yè)務(wù)毛利率

主營業(yè)務(wù)毛利率指標(biāo)反映了產(chǎn)品或商品銷售的初始獲利能力。該

指標(biāo)越高，表示取得同樣銷售收入的銷售戌本越低，銷售利潤越高。

2、主營業(yè)務(wù)利潤率

根據(jù)利潤表的構(gòu)成，企業(yè)的利潤分為：主營業(yè)務(wù)利潤、營業(yè)利潤、

利潤總額和凈利潤四種形式。其中利潤總額和凈利潤包含著非銷售利

潤因素，所以能夠更直接反映銷售獲利能力的指標(biāo)是主營業(yè)務(wù)利潤率

和營業(yè)利潤率。通過考察主營業(yè)務(wù)利潤占整個(gè)利潤總額比重的升降，

可以發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營理財(cái)狀況的穩(wěn)定性、面臨的危險(xiǎn)或可能出現(xiàn)轉(zhuǎn)機(jī)的

跡象。主營業(yè)務(wù)利潤率指標(biāo)一般要計(jì)算主營業(yè)務(wù)利潤率和主營業(yè)務(wù)凈

利率。

主營業(yè)務(wù)利潤率指標(biāo)反映了每元主營業(yè)務(wù)收入凈額給企業(yè)帶來的

利潤。該指標(biāo)越大，說明企業(yè)經(jīng)營活動的盈利水平較高。

主營業(yè)務(wù)毛利率和主營業(yè)務(wù)利潤指標(biāo)分析中，應(yīng)將企業(yè)連續(xù)幾年

的利潤率加以比較，并對其盈利能力的趨勢做出評價(jià)。

3、資產(chǎn)凈利率

資產(chǎn)凈利率是反映企業(yè)資產(chǎn)綜合利用效果的指標(biāo)。平均資產(chǎn)總額

為期初資產(chǎn)總額與期末資產(chǎn)總額的平均數(shù)。資產(chǎn)凈利率越高，表明企

業(yè)資產(chǎn)利用的效率越好，企業(yè)盈利能力越強(qiáng)，經(jīng)營管理水平越高。

4、凈資產(chǎn)收益率

凈資產(chǎn)收益率，亦稱凈值報(bào)酬率或權(quán)益報(bào)酬率，它是指企業(yè)在一

定時(shí)期內(nèi)的凈利潤與平均凈資產(chǎn)的比率。它可以反映投資者投入企業(yè)

的自有資本獲取凈收益的能力，即反映投資與報(bào)酬的關(guān)系，因而是評

價(jià)企業(yè)資本經(jīng)營效率的核心指標(biāo)。

凈資產(chǎn)收益率是評價(jià)企業(yè)自有資本及其積累獲取報(bào)酬水平的最具

綜合性與代表性的指標(biāo)，反映企業(yè)資本營運(yùn)的綜合效益。該指標(biāo)通用

性強(qiáng)，適用范圍廣，不受行業(yè)局限。在我國上市公司業(yè)績綜合排序中,

該指標(biāo)居于首位。通過對該指標(biāo)的綜合對比分析，可以看出企業(yè)獲利

能力在同行業(yè)中所處的地位，以及與同類企業(yè)的差異水平。一般認(rèn)為,

企業(yè)凈資產(chǎn)收益率越高，企業(yè)自有資本獲取收益的能力越強(qiáng)，運(yùn)營效

益越好，對企業(yè)投資人、債權(quán)人的保障程度越高。

5、資本保值增值率

資本保值增值率是企業(yè)期末所有者權(quán)益總額與期初所有者權(quán)益總

額的比率。資本保值增值率表示企業(yè)當(dāng)年資本在企業(yè)自身努力下的實(shí)

際增減變動情況，是評價(jià)企業(yè)財(cái)務(wù)效益狀況的輔助指標(biāo)。

該指標(biāo)反映了投資者投入企業(yè)資本的保全性和增長性，該指標(biāo)越

高，表明企業(yè)的資本保全狀況越好，所有者的權(quán)益增長越好，債權(quán)人

的債務(wù)越有保障，企業(yè)發(fā)展后勁越強(qiáng)。一般情況下，資本保值增值率

大于1.表明所有者權(quán)益增加，企業(yè)增值能力較強(qiáng)。但是，在實(shí)際分析

時(shí)應(yīng)考慮企業(yè)利潤分配情況及通貨膨脹因素對其的影響。

（五）現(xiàn)金流量

分析現(xiàn)金流量，可以幫助評估人員對企業(yè)的支付能力和償債能力

以及對外資金的需求情況做出更可靠的判斷。

1、現(xiàn)金流量充足率

該指標(biāo)如果大于1,說明現(xiàn)金流量比較充裕；如果小于1,說明必

須依靠其他來源來解決。

2、現(xiàn)金流量對流動負(fù)債比率

該指標(biāo)比流動比率、速動比率更具直接意義，指數(shù)數(shù)值大，說明

企業(yè)償債能力強(qiáng)，償債風(fēng)險(xiǎn)低。

3、現(xiàn)金流入流出比率

該比率應(yīng)大于1,表明企業(yè)經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入大于現(xiàn)金流出，可

以獲得一定的經(jīng)營收益，在不增加負(fù)債的情況下能夠維持再生產(chǎn)的持

續(xù)進(jìn)行；如該比率小于1,則企業(yè)虧損；另外，應(yīng)收賬款長期收不回來,

該指標(biāo)也會小于lo

六、公司簡介

（一）公司基本信息

1、公司名稱：XXX有限公司

2、法定代表人：田xx

3、注冊資本：990萬元

4、統(tǒng)一社會信用代碼：xxxxxxxxxxxxx

5、登記機(jī)關(guān)：xxx市場監(jiān)督管理局

6、成立日期：2016-2-19

7、營業(yè)期限：2016-2-19至無固定期限

8、注冊地址：xx市xx區(qū)xx

（二）公司簡介

公司堅(jiān)持誠信為本、鑄就品牌，優(yōu)質(zhì)服務(wù)、贏得市場的經(jīng)營理念,

秉承以人為本，始終堅(jiān)持“服務(wù)為先、品質(zhì)為本、創(chuàng)新為魄、共贏為

道”的經(jīng)營理念，遵循“以客戶需求為中心，堅(jiān)持高端精品戰(zhàn)略，提

高最高的服務(wù)價(jià)值”的服務(wù)理念，奉行“唯才是用，唯德重用”的人

才理念，致力于為客戶量身定制出完美解決方案，滿足高端市場高品

質(zhì)的需求。

公司全面推行“政府、市場、投資、消費(fèi)、經(jīng)營、企業(yè)”六位一

體合作共贏的市場戰(zhàn)略，以高度的社會責(zé)任積極響應(yīng)政府城市發(fā)展號

召，融入各級城市的建設(shè)與發(fā)展，在商業(yè)模式思路上領(lǐng)先業(yè)界，對服

務(wù)區(qū)域經(jīng)濟(jì)與社會發(fā)展做出了突出貢獻(xiàn)。

七、項(xiàng)目概況

（一）項(xiàng)目基本情況

1、承辦單位名稱：XXX有限公司

2、項(xiàng)目性質(zhì)：技術(shù)改造

3、項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)：xx（待定）

4、項(xiàng)目聯(lián)系人：田xx

（二）主辦單位基本情況

公司注重發(fā)揮員工民主管理、民主參與、民主監(jiān)督的作用，建立

了工會組織，并通過明確職工代表大會各項(xiàng)職權(quán)、組織制度、工作制

度，進(jìn)一步規(guī)范廠務(wù)公開的內(nèi)容、程序、形式，企業(yè)民主管理水平進(jìn)

一步提升。圍繞公司戰(zhàn)略和高質(zhì)量發(fā)展，以提高全員思想政治素質(zhì)、

業(yè)務(wù)素質(zhì)和履職能力為核心，堅(jiān)持戰(zhàn)略導(dǎo)向、問題導(dǎo)向和需求導(dǎo)向，

持續(xù)深化教育培訓(xùn)改革，精準(zhǔn)實(shí)施培訓(xùn)，努力實(shí)現(xiàn)員工成長與公司發(fā)

展的良性互動。

公司不斷推動企業(yè)品牌建設(shè)，實(shí)施品牌戰(zhàn)略，增強(qiáng)品牌意識，提

升品牌管理能力，實(shí)現(xiàn)從產(chǎn)品服務(wù)經(jīng)營向品牌經(jīng)營轉(zhuǎn)變。公司枳極申

報(bào)注冊國家及本區(qū)域著名商標(biāo)等，加強(qiáng)品牌策劃與設(shè)計(jì)，豐富品牌內(nèi)

涵，不斷提高自主品牌產(chǎn)品和服務(wù)市場份額。推進(jìn)區(qū)域品牌建設(shè)，提

高區(qū)域內(nèi)企業(yè)影響力。

公司堅(jiān)持誠信為本、鑄就品牌，優(yōu)質(zhì)服務(wù)、贏得市場的經(jīng)營理念,

秉承以人為本，始終堅(jiān)持“服務(wù)為先、品質(zhì)為本、創(chuàng)新為魄、共贏為

道”的經(jīng)營理念，遵循“以客戶需求為中心，堅(jiān)持高端精品戰(zhàn)略，提

高最高的服務(wù)價(jià)值”的服務(wù)理念，奉行“唯才是用，唯德重用”的人

才理念，致力于為客戶量身定制出完美解決方案，滿足高端市場高品

質(zhì)的需求。

公司全面推行“政府、市場、投資、消費(fèi)、經(jīng)營、企業(yè)”六位一

體合作共贏的市場戰(zhàn)略，以高度的社會責(zé)任積極響應(yīng)政府城市發(fā)展號

召，融入各級城市的建設(shè)與發(fā)展，在商業(yè)模式思路上領(lǐng)先業(yè)界，對服

務(wù)區(qū)域經(jīng)濟(jì)與社會發(fā)展做出了突出貢獻(xiàn)。

（三）項(xiàng)目建設(shè)選址及用地規(guī)模

本期項(xiàng)目選址位于XX（待定），占地面積約17.00畝。項(xiàng)目擬定

建設(shè)區(qū)域地理位置優(yōu)越，交通便利，規(guī)劃電力、給排水、通訊等公用

設(shè)施條件完備，非常適宜本期項(xiàng)目建設(shè)。

（四）項(xiàng)目總投資及資金構(gòu)成

本期項(xiàng)目總投資包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動資金。根據(jù)謹(jǐn)

慎財(cái)務(wù)估算，項(xiàng)目總投資7261.14萬元，其中：建設(shè)投資5816.61萬

元，占項(xiàng)目總投資的80.11%；建設(shè)期利息167.63萬元，占項(xiàng)目總投資

的2.31%；流動資金1276.90萬元，占項(xiàng)目總投資的17.59%。

（五）項(xiàng)目資本金籌措方案

項(xiàng)目總投資7261.14萬元，根據(jù)資金籌措方案，xxx有限公司計(jì)劃

自籌資金（資本金）3840.23萬元。

（六）申請銀行借款方案

根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測算，本期工程項(xiàng)目申請銀行借款總額3420.91萬

兀O

（七）項(xiàng)目預(yù)期經(jīng)濟(jì)效益規(guī)劃目標(biāo)

1、項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年預(yù)期營業(yè)收入（SP）：15100.00萬元。

2、年綜合總成本費(fèi)用（TC）：11794.40萬元。

3、項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年凈利潤（NP）：2417.36萬元。

4、財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）：25.79%O

5、全部投資回收期（Pt）：5.45年（含建設(shè)期24個(gè)月），

6、達(dá)產(chǎn)年盈虧平衡點(diǎn)（BEP）：5491.99萬元（產(chǎn)值）。

（A）項(xiàng)目建設(shè)法度規(guī)劃

項(xiàng)目計(jì)劃從可行性研究報(bào)告的編制到工程竣工驗(yàn)收、投產(chǎn)運(yùn)營共

需24個(gè)月的時(shí)間。

八、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析

陜西保持了經(jīng)濟(jì)社會持續(xù)健康發(fā)展，生產(chǎn)總值增長6沆財(cái)政收入

增長2%,城鎮(zhèn)登記失業(yè)率3.2%,調(diào)查失業(yè)率5.5%以內(nèi)，城鄉(xiāng)居民人均

可支配收入分別增長8%和9%,CPI漲幅2.9%。保持了經(jīng)濟(jì)社會持續(xù)健

康發(fā)展。生產(chǎn)總值增長6%,財(cái)政收入增長2%,城鎮(zhèn)登記失業(yè)率3.2%,

調(diào)查失業(yè)率5.5%以內(nèi)，城鄉(xiāng)居民人均可支配收入分別增長8%和9%,

CPI漲幅2.9%。2020年是全面建成小康社會、打贏精準(zhǔn)脫貧攻堅(jiān)戰(zhàn)、

實(shí)現(xiàn)“十三五”規(guī)劃收官之年。盡管面臨的風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)依然嚴(yán)峻復(fù)雜，

但我國經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定向好、長期向好，我省發(fā)展機(jī)遇大于挑戰(zhàn)的總體形勢

沒有改變。只要保持戰(zhàn)略定力，堅(jiān)定發(fā)展信心，只爭朝夕，毫不懈怠,

一步一個(gè)腳印把每項(xiàng)具體工作謀深、抓實(shí)、干好，就一定能夠在高質(zhì)

量發(fā)展中邁出追趕超越的新步伐。經(jīng)濟(jì)社會主要預(yù)期目標(biāo)是：生產(chǎn)總

值增長6.5%左右，財(cái)政收入增長3%左右，城鎮(zhèn)新增就業(yè)38萬人，城

鎮(zhèn)調(diào)查失業(yè)率和登記失業(yè)率分別控制在5.5%、4.5%以內(nèi)，城鄉(xiāng)居民人

均可支配收入分別增長7%和8%左右，CPI漲幅3.5%左右。

九、廢氣惡臭凈化行業(yè)發(fā)展情況

1、廢氣凈化事關(guān)民生，惡臭污染物治理已成為城市環(huán)保工作重點(diǎn)

之一

廢氣主要包括有機(jī)廢氣和無機(jī)廢氣，一般都帶有刺激性的味道，

惡臭污染物就是其中最重要的污染類別。惡臭污染物是指一切刺激嗅

覺器官引起人們不愉快及損壞生活環(huán)境的氣體物質(zhì)，主要產(chǎn)生于水污

染治理（包括污水處理、污泥處理、配套泵站）、固廢處理（包括垃

圾處理、垃圾中轉(zhuǎn)設(shè)施）、工業(yè)廢氣（包括養(yǎng)殖、石油煉化、醫(yī)藥化

工、乳制品、食品加工、噴涂、印刷、紡織印染、釀酒等）、公共建

筑等多個(gè)行業(yè)，具有廣泛性和多樣性的特點(diǎn)。

惡臭污染物被人們公認(rèn)的有4,000多種，對人體健康危害較大的

主要有硫醇類、氨、硫化氫、二甲基硫、三甲胺、甲醛、苯、甲苯、

苯乙烯和酚類等，其中芳香族化合物如苯、甲苯、苯乙烯等具有致癌、

致畸和致突變作用，易對呼吸系統(tǒng)、循環(huán)系統(tǒng)、消化系統(tǒng)、內(nèi)分泌系

統(tǒng)、神經(jīng)系統(tǒng)和精神狀態(tài)造成危害。同時(shí)，很多惡臭物質(zhì)也是揮發(fā)性

有機(jī)物（VOCs）,是形成二次氣溶膠粒子的重要前體物，在一定氣象

條件下二次粒子的積累可導(dǎo)致PM2.5濃度的增加，降低大氣能見度，

進(jìn)而誘發(fā)灰霾污染，嚴(yán)重危害著人體健康和生態(tài)環(huán)境。

惡臭污染物與揮發(fā)性有機(jī)污染物等組成的廢氣，作為一種嚴(yán)重?cái)_

民和危害人體健康的污染，已成為公眾最關(guān)注的環(huán)境問題之一。在發(fā)

達(dá)國家，環(huán)境投訴中惡臭事件的投訴比例一直居高不下，美國惡臭事

件投訴占全部控制污染投訴的50%以上，日本每年惡臭投訴事件達(dá)上萬

起，澳大利亞惡臭投訴事件的比例甚至高達(dá)90.0%以上。根據(jù)中華人民

共和國生態(tài)環(huán)境部統(tǒng)計(jì)，2018-2020年“全國生態(tài)全國生態(tài)環(huán)境信訪投

訴舉報(bào)管理平臺”每年接到惡臭/異味投訴舉報(bào)件數(shù)分別占全部環(huán)境問

題投訴舉報(bào)件數(shù)的21.5%、20.8%和22.1%,惡臭/異味投訴占所有大氣

污染問題投訴的比例僅次于煙粉塵投訴，居第二位。

隨著中國經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和城市化進(jìn)程的不斷加快，城市規(guī)劃、

工業(yè)結(jié)構(gòu)和工業(yè)布局的不盡合理所引發(fā)的惡臭事件日益增多，其中城

鎮(zhèn)污水處理廠惡臭污染物投訴案例呈上升趨勢，部分污水處理廠被新

建居住區(qū)或商業(yè)區(qū)包圍，又因?yàn)楣に嚶浜蟠嬖诔魵馍⒁莸那闆r，成為

城市中重要惡臭污染源。我國惡臭異味污染涉及的行業(yè)眾多，例如石

油化工（無機(jī)、有機(jī)含硫化合物）、精細(xì)化工（香料、涂料、染料中

的中間體和溶劑）、生物制藥（脂肪酸、硫化氫）、鋼鐵行業(yè)、畜禽

養(yǎng)殖業(yè)、造紙及紙制品業(yè)、農(nóng)副食品加工業(yè)、焚燒廠、城市垃圾填埋

場等企業(yè)。

根據(jù)《2020中國生態(tài)環(huán)境狀況公報(bào)》的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2020年，

全國337個(gè)地級以上城市中有202個(gè)城市環(huán)境空氣質(zhì)量達(dá)標(biāo)，占全部

城市數(shù)的59.9%,比2019年上升13.3個(gè)百分點(diǎn)。337個(gè)城市平均優(yōu)良

天數(shù)比例為87.096,比2019年上升5.0個(gè)百分點(diǎn)。337個(gè)城市累計(jì)發(fā)

生嚴(yán)重污染345天，比2019年減少107天；重度污染1152天，比

2019年減少514天。以PM2.5為首要污染物的天數(shù)占重度及以上污染

天數(shù)的77.7%；以PM10為首要污染物的天數(shù)占比為22.0%；以03為首

要污染物的天數(shù)占比為L5%。由此可見，我國大氣污染治理工作任重

道遠(yuǎn)。打贏藍(lán)天保衛(wèi)戰(zhàn)，事關(guān)滿足人民日益增長的美好生活需要，事

關(guān)全面建成小康社會，事關(guān)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展和美麗中國建設(shè)。

2、產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在旺盛需求，行業(yè)集中度不高

根據(jù)中國環(huán)境保護(hù)產(chǎn)業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r報(bào)告

(2020)》顯示：2019年，統(tǒng)計(jì)范圍內(nèi)企業(yè)環(huán)保業(yè)務(wù)營業(yè)收入總額

9,864.4億元，較2018年同比增長了13.5%。其中，大氣污染防治占

比約14%,即1,635.4億元。在大氣污染防治領(lǐng)域，打贏藍(lán)天保衛(wèi)戰(zhàn)投

資直接用于購買環(huán)保產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù)約2,530億元。隨著大氣污染

防治要求的提高，大氣污染防治逐漸進(jìn)入細(xì)分領(lǐng)域，惡臭污染催生的

治理、監(jiān)測和監(jiān)管等領(lǐng)域的市場空間有望達(dá)到千億量級，市場需求旺

盛。

我國惡臭污染物治理與污水處理、脫硫、除塵等相比仍處于初級

階段，從事惡臭污染物治理的企業(yè)多為2002年之后成立，行業(yè)集中度

不高，市場競爭激烈。

3、國家標(biāo)準(zhǔn)體系的不斷完善，促進(jìn)了行業(yè)持續(xù)發(fā)展

為貫徹《中華人民共和國環(huán)境保護(hù)法》和《中華人民共和國大氣

污染防治法》，加強(qiáng)空氣污染防治，保護(hù)和改善生態(tài)環(huán)境，保障人體

健康，規(guī)范惡臭污染控制和監(jiān)測，國家制定并完善了大量相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)和

規(guī)范。其中，最主要的標(biāo)準(zhǔn)為《惡臭污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB14554-

93),其對氨、三甲胺、硫化氫、甲硫醇、甲硫醒、二甲二硫、二硫

化碳、苯乙烯、臭氣濃度等做出排放限值規(guī)定，此外還有《城鎮(zhèn)污水

處理廠污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB18918-2002).《生活垃圾填埋場污染

控制標(biāo)準(zhǔn)》(GB16889-2008).《檸檬酸工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》

(GB19430-2004)、《生活垃圾焚燒污染控制標(biāo)準(zhǔn)》(GB18485-

2014)、《危險(xiǎn)廢物貯存污染控制標(biāo)準(zhǔn)》(GB18597-2001).《味精

工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB19431-2004),《畜禽養(yǎng)殖業(yè)污染物排放

標(biāo)準(zhǔn)》(GB18596-2001),《醫(yī)療機(jī)構(gòu)水污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》

(GB18466-2005)、《飲食業(yè)油煙排放標(biāo)準(zhǔn)(試行)》(GB18483-

2001)等眾多行業(yè)對臭氣濃度指標(biāo)做出規(guī)定，凸顯出目前加強(qiáng)惡臭監(jiān)

測對于環(huán)保管理工作的重要性。在其他一些排放惡臭物質(zhì)的行業(yè)中，

某些特殊行業(yè)的國家標(biāo)準(zhǔn)中也給出了惡臭物質(zhì)的控制標(biāo)準(zhǔn)，如《石油

化學(xué)工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB31571-2015)規(guī)定了廢氣中64種有機(jī)

特征污染物的排放限值，《石油煉制工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》

(GB31570-2015)規(guī)定了廢氣中苯、甲苯、二甲苯和非甲烷總涇的排

放限值，《合成樹脂工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB31572-2015)規(guī)定了

廢氣中27種含氣味污染物的排放限值，《煉焦化學(xué)工業(yè)污染物排放標(biāo)

準(zhǔn)》(GB16171-2012弋替GB16171T996)規(guī)定了廢氣中苯、酚類、非

甲烷總垃、氨和硫化氫的排放限值，《橡膠制品工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》

(GB27632-2011)規(guī)定了廢氣中氨、甲苯及二甲苯合計(jì)和非甲烷總燒

的排放限值，《合成革與人造革工業(yè)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB21902-

2008)規(guī)定了廢氣中苯、甲苯、二甲苯和揮發(fā)性有機(jī)物的排放限值，

《加油站大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB20952-2020)和《儲油庫大氣污

染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(GB20950-2020)規(guī)定了油氣的排放限值。

由于惡臭污染及揮發(fā)性有機(jī)污染物的社會危害性，《全國生態(tài)保

護(hù)“十三五”規(guī)劃綱要》、《環(huán)境保護(hù)法》和《中華人民共和國大氣

污染防治法》均將惡臭污染、揮發(fā)性有機(jī)污染物列為重點(diǎn)污染防治對

象，《國家環(huán)境保護(hù)標(biāo)準(zhǔn)“十三五”發(fā)展規(guī)劃》中也將制、修訂惡臭

污染及揮發(fā)性污染物的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)列入規(guī)劃。

近年來，以上海、天津、山東為代表的較發(fā)達(dá)地區(qū)不斷提升廢氣

排放地方標(biāo)準(zhǔn)，如《惡臭(異味)污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(DB31/1025-

2016)、《大氣污染物綜合排放標(biāo)準(zhǔn)》(DB31/933-2015)、《城鎮(zhèn)污

水處理廠大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》(DB31/982-2016),《惡臭污染物排

放標(biāo)準(zhǔn)》(DB12/059-2018)等。這些標(biāo)準(zhǔn)的相繼出臺與實(shí)施，促進(jìn)了

廢氣凈化技術(shù)水平和治理效果的提升，為行業(yè)的持續(xù)發(fā)展奠定了良好

基礎(chǔ)。

4、技術(shù)發(fā)展?fàn)顩r及趨勢

惡臭污染物一般具有特定的活性基團(tuán)，易發(fā)生氧化還原反應(yīng)，一

反活性基團(tuán)發(fā)生反應(yīng)，惡臭污染物自身的氣味減弱或消失，達(dá)到不能

刺激人的嗅覺器官的目的，按作用機(jī)理不同，解決方法可分為密封法、

稀釋法、掩蔽法和凈化法四大類。凈化法作為最徹底的解決措施，主

要是對收集的惡臭氣體采用生物濾池、高能離子、催化氧化等技術(shù)進(jìn)

行處理。

惡臭污染處理技術(shù)的選擇，要根據(jù)惡臭物質(zhì)的來源、濃度、性質(zhì)

及處理要求決定。但由于惡臭物質(zhì)的非單一性和復(fù)雜性，單一的惡臭

處理技術(shù)很難達(dá)到預(yù)期的處理效果，因此需要將不同的處理技術(shù)進(jìn)行

耦合，形成復(fù)合型惡臭污染物處理技術(shù)工藝，從單一的處理單元發(fā)展

為多種技術(shù)耦合應(yīng)用。

十、必要性分析

1、提升公司核心競爭力

項(xiàng)目的投資，引入資金的到位將改善公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，補(bǔ)充

流動資金將提高公司應(yīng)對短期流動性壓力的能力，降低公司財(cái)務(wù)費(fèi)用

水平，提升公司盈利能力，促進(jìn)公司的進(jìn)一步發(fā)展。同時(shí)資金補(bǔ)充流

動資金將為公司未來成為國際領(lǐng)先的產(chǎn)業(yè)服務(wù)商發(fā)展戰(zhàn)略提供堅(jiān)實(shí)支

持，提高公司核心競爭力。

十一、發(fā)展規(guī)劃

（一）公司發(fā)展規(guī)劃

根據(jù)公司的發(fā)展規(guī)劃，未來幾年內(nèi)公司的資產(chǎn)規(guī)模、業(yè)務(wù)規(guī)模、

人員規(guī)模、資金運(yùn)用規(guī)模都將有較大幅度的增長。隨著業(yè)務(wù)和規(guī)模的

快速發(fā)展，公司的管理水平將面臨較大的考驗(yàn)，尤其在公司迅速擴(kuò)大

經(jīng)營規(guī)模后，公司的組織結(jié)構(gòu)和管理體系將進(jìn)一步復(fù)雜化，在戰(zhàn)略規(guī)

劃、組織設(shè)計(jì)、資源配置、營銷策略、資金管理和內(nèi)部控制等問題上

都將面對新的挑戰(zhàn)。另外，公司未來的迅速擴(kuò)張將對高級管理人才、

營銷人才、服務(wù)人才的引進(jìn)和培養(yǎng)提出更高要求，公司需進(jìn)一步提高

管理應(yīng)對能力，才能保持持續(xù)發(fā)展，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)。

公司將采取多元化的融資方式，來滿足各項(xiàng)發(fā)展規(guī)劃的資金需求。

在未來融資方面，公司將根據(jù)資金、市場的具體情況，擇時(shí)通過銀行

貸款、配股、增發(fā)和發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券等方式合理安排制定融資方案，

上一步優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，籌集推動公司發(fā)展所需資金。

公司將加快對各方面優(yōu)秀人才的引進(jìn)和培養(yǎng)，同時(shí)加大對人才的

資金投入并建立有效的激勵(lì)機(jī)制，確保公司發(fā)展規(guī)劃和目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

一方面，公司將繼續(xù)加強(qiáng)員工培訓(xùn)，加快培育一批素質(zhì)高、業(yè)務(wù)強(qiáng)的

營銷人才、服務(wù)人才、管理人才；對營銷人員進(jìn)行溝通與營銷技巧方

面的培訓(xùn)，對管理人員進(jìn)行現(xiàn)代企業(yè)管理方法的教育。另一方面，不

斷引進(jìn)外部人才。對于行業(yè)管理經(jīng)驗(yàn)杰出的高端人才，要加大引進(jìn)力

度，保持核心人才的競爭力。其三，逐步建立、完善包括直接物質(zhì)獎(jiǎng)

勵(lì)、職業(yè)生涯規(guī)劃、長期股權(quán)激勵(lì)等多層次的激勵(lì)機(jī)制，充分調(diào)動員

工的積極性、創(chuàng)造性，提升員工對企業(yè)的忠誠度。

公司將嚴(yán)格按照《公司法》等法律法規(guī)對公司的要求規(guī)范運(yùn)作，

持續(xù)完善公司的法人治理結(jié)構(gòu)，建立適應(yīng)現(xiàn)代企業(yè)制度要求的決策和

用人機(jī)制，充分發(fā)揮董事會在重大決策、選擇經(jīng)理人員等方面的作用。

公司將進(jìn)一步完善內(nèi)部決策程序和內(nèi)部控制制度，強(qiáng)化各項(xiàng)決策的科

學(xué)性和透明度，保證財(cái)務(wù)運(yùn)作合理、合法、有效。公司將根據(jù)客觀條

件和自身業(yè)務(wù)的變化，及時(shí)調(diào)整組織結(jié)構(gòu)和促進(jìn)公司的機(jī)制創(chuàng)新。

（二）保障措施

1、加大金融支撐

各級金融機(jī)構(gòu)要強(qiáng)化對符合條件的項(xiàng)目龍頭企業(yè)的信貸支持力度,

從授信總量擴(kuò)大、利率優(yōu)惠、信貸品種拓展等方面，切實(shí)為項(xiàng)目龍頭

企業(yè)提供高質(zhì)量的配套金融服務(wù)。建立健全項(xiàng)目產(chǎn)業(yè)化信用擔(dān)保體系,

鼓勵(lì)有條件的地區(qū)建立龍頭企業(yè)貸款擔(dān)?；稹?yōu)先支持龍頭企業(yè)上

市融資，將具備上市條件的龍頭企業(yè)納入重點(diǎn)培育計(jì)劃，并提供相應(yīng)

的幫助和指導(dǎo)。

2、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境

引導(dǎo)企業(yè)積極履行社會責(zé)任，嚴(yán)格規(guī)范市場秩序。積極發(fā)展混合

所有制經(jīng)濟(jì)，大力發(fā)展民營經(jīng)濟(jì)，進(jìn)一步增強(qiáng)市場主體活力。

3、強(qiáng)化規(guī)劃指導(dǎo)

各地主管部門要遵循本地區(qū)功能區(qū)劃定位，加強(qiáng)與相鄰地區(qū)及相

關(guān)規(guī)劃的銜接，按照規(guī)劃要求，制定和調(diào)整本地區(qū)發(fā)展規(guī)劃，并報(bào)主

管部門備案。將規(guī)劃提出的目標(biāo)任務(wù)落實(shí)到年度計(jì)劃，按規(guī)劃要求審

核投資項(xiàng)目，促進(jìn)本地區(qū)行業(yè)平穩(wěn)有序發(fā)展。

4、激勵(lì)創(chuàng)新，全面提高管理水平

要引導(dǎo)企業(yè)善于從全球視野、國民經(jīng)濟(jì)全局、產(chǎn)業(yè)鏈上下游去發(fā)

現(xiàn)甚至發(fā)掘未被滿足的市場需求，尋求行業(yè)新的發(fā)展空間和市場商機(jī),

使得行業(yè)發(fā)展實(shí)現(xiàn)從主要依靠數(shù)量增長和規(guī)模擴(kuò)張轉(zhuǎn)移到主要依靠自

主創(chuàng)新和經(jīng)營管理制勝的軌道上來。積極組織、鼓勵(lì)和支持企業(yè)與科

研院所、高等院校和社會上各種科技資源的合作，重點(diǎn)加強(qiáng)產(chǎn)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)

化體系建設(shè)。要推進(jìn)企業(yè)管理現(xiàn)代化進(jìn)程，提高企業(yè)現(xiàn)代化管理水平,

向管理要效益；進(jìn)一步增強(qiáng)行業(yè)管理職能，加強(qiáng)宏觀調(diào)控的有效性和

及時(shí)性，實(shí)現(xiàn)行業(yè)科學(xué)、有序、健康發(fā)展。

5、強(qiáng)化政策支持

統(tǒng)籌產(chǎn)業(yè)發(fā)展等專項(xiàng)資金以及產(chǎn)業(yè)基金，對符合條件的產(chǎn)業(yè)企業(yè)

給予支持，落實(shí)有關(guān)稅收優(yōu)惠政策。按照“先投后補(bǔ)”的方式，優(yōu)先

支持符合條件的產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)企業(yè)實(shí)施智能化、綠色化、服務(wù)化技術(shù)改造,

建設(shè)智能工廠（數(shù)字化車間）、綠色工廠，深化“制造業(yè)+互聯(lián)網(wǎng)”模

式應(yīng)用。對于符合“專精特新”中小企業(yè)培育庫要求的產(chǎn)業(yè)企業(yè)優(yōu)先

納入培育庫。

6、加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)

成立區(qū)域產(chǎn)業(yè)發(fā)展領(lǐng)導(dǎo)小組，充分發(fā)揮產(chǎn)業(yè)發(fā)展領(lǐng)導(dǎo)小組對規(guī)劃

實(shí)施的領(lǐng)導(dǎo)和組織協(xié)調(diào)作用，協(xié)調(diào)解決產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重大問題，確保規(guī)

劃各項(xiàng)目標(biāo)任務(wù)得以實(shí)現(xiàn)。各有關(guān)部門要增強(qiáng)全局意識，切實(shí)履職盡

責(zé)，落實(shí)各項(xiàng)政策措施，全面推進(jìn)產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域各項(xiàng)工作。

法人治理結(jié)構(gòu)

（一）股東權(quán)利及義務(wù)

1、公司股東享有下列權(quán)利：

（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；

（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東

大會，并行使相應(yīng)的表決權(quán)；

（3）對公司的經(jīng)營進(jìn)行監(jiān)督，提出建議或者質(zhì)詢；

（4）依照法律、行政法規(guī)及本章程的規(guī)定轉(zhuǎn)讓、贈與或質(zhì)押其所

持有的股份；

（5）查閱本章程、股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、

董事會會議決議、監(jiān)事會會議決議、財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告;

（6）公司終止或者清算時(shí)，按其所持有的股份份額參加公司剩余

財(cái)產(chǎn)的分配；

（7）對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議的股東，要求

公司收購其股份；

（8）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或本章程規(guī)定的其他權(quán)利。

2、公司股東大會、董事會決議內(nèi)容違反法律、行政法規(guī)的，股東

有權(quán)請求人民法院認(rèn)定無效。

股東大會、董事會的會議召集程序、表決方式違反法律、行政法

規(guī)或者本章程，或者決議內(nèi)容違反本章程的，股東有權(quán)自決議作出之

日起60日內(nèi)，請求人民法院撤銷。

監(jiān)事會、董事會收到前款規(guī)定的股東書面請求后拒絕提起訴訟，

或者自收到請求之日起30日內(nèi)未提起訴訟，或者情況緊急、不立即提

起訴訟將會使公司利掠受到難以彌補(bǔ)的損害的，前款規(guī)定的股東有權(quán)

為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。

他人侵犯公司合法權(quán)益，給公司造成損失的，本條第一款規(guī)定的

股東可以依照前兩款的規(guī)定向人民法院提起訴訟。

3、董事、高級管理人員違反法律、行政法規(guī)或者本章程的規(guī)定，

損害股東利益的，股東可以向人民法院提起訴訟。

4、公司股東承擔(dān)下列義務(wù):

（1）遵守法律、行政法規(guī)和本章程；

（2）依其所認(rèn)購的股份和入股方式繳納股金；

（3）除法律、法規(guī)規(guī)定的情形外，不得退股；

5、持有公司5%以上有表決權(quán)股份的股東，將其持有的股份進(jìn)行質(zhì)

押的，應(yīng)當(dāng)自該事實(shí)發(fā)生當(dāng)日，向公司作出書面報(bào)告。

6、公司的控股股東、實(shí)際控制人員不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司

利益。違反規(guī)定的，給公司造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。

（二）董事

1、公司董事為自然人，有下列情形之一的，不能擔(dān)任公司的董事:

（1）無民事行為能力或者限制民事行為能力；

（2）因貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用財(cái)產(chǎn)或者破壞社會主義市場

經(jīng)濟(jì)秩序，被判處刑罰，執(zhí)行期滿未逾5年，或者因犯罪被剝奪政治

權(quán)利，執(zhí)行期滿未逾5年；

（3）擔(dān)任破產(chǎn)清算的公司、企業(yè)的董事或者廠長、經(jīng)理，對該公

司、企業(yè)的破產(chǎn)負(fù)有個(gè)人責(zé)任的，自該公司、企業(yè)破產(chǎn)清算完結(jié)之日

起未逾3年；

（4）擔(dān)任因違法被吊銷營業(yè)執(zhí)照、責(zé)令關(guān)閉的公司、企業(yè)的法定

代表人，并負(fù)有個(gè)人責(zé)任的，自該公司、企業(yè)被吊銷營業(yè)執(zhí)照之日起

未逾3年；

（5）個(gè)人所負(fù)數(shù)額較大的債務(wù)到期未清償；

（6）法律、行政法規(guī)或部門規(guī)章規(guī)定的其他內(nèi)容。

違反本條規(guī)定選舉、委派董事的，該選舉、委派或者聘任無效。

董事在任職期間出現(xiàn)本條情形的，公司解除其職務(wù)。

2、董事由股東大會選舉或更換，任期3年。董事任期屆滿，可連

選連任。董事在任期屆滿以前，股東大會不能無故解除其職務(wù)。

董事任期從就任之日起計(jì)算，至本屆董事會任期屆滿時(shí)為止。董

事任期屆滿未及時(shí)改選，在改選出的董事就任前，原董事仍應(yīng)當(dāng)依照

法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章和本章程的規(guī)定，履行董事職務(wù)。

董事可以由總裁或者其他高級管理人員兼任，但兼任總裁或者其

他高級管理人員職務(wù)的董事，總計(jì)不得超過公司董事總數(shù)的1/2。

3、董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列忠實(shí)

義務(wù)：

（1）不得利用職權(quán)收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的

財(cái)產(chǎn)；

（2）不得挪用公司資金；

（3）不得將公司資產(chǎn)或者資金以其個(gè)人名義或者其他個(gè)人名義開

立賬戶存儲;

（4）不得違反本章程的規(guī)定，未經(jīng)股東大會或董事會同意，將公

司資金借貸給他人或者以公司財(cái)產(chǎn)為他人提供擔(dān)保；

（5）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會同意，與本公司訂立

合同或者進(jìn)行交易；

（6）未經(jīng)股東大會同意，不得利用職務(wù)便利，為自己或他人謀取

本應(yīng)屬于公司的商業(yè)機(jī)會，自營或者為他人經(jīng)營與本公司同類的業(yè)務(wù);

（7）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；

（8）不得擅自披露公司秘密；

（9）不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益；

（10）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他忠實(shí)義務(wù)。

董事違反本條規(guī)定所得的收入，應(yīng)當(dāng)歸公司所有；給公司造成損

失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。

4、董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列勤勉

義務(wù)：

（1）應(yīng)謹(jǐn)慎、認(rèn)真、勤勉地行使公司賦予的權(quán)利，以保證公司的

商業(yè)行為符合國家法律、行政法規(guī)以及國家各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)政策的要求，商

業(yè)活動不超過營業(yè)執(zhí)照規(guī)定的業(yè)務(wù)范圍；

（2）應(yīng)公平對待所有股東；

（3）及時(shí)了解公司業(yè)務(wù)經(jīng)營管理狀況；

（4）應(yīng)當(dāng)對公司定期報(bào)告簽署書面確認(rèn)意見。保證公司所披露的

信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整；

（5）應(yīng)當(dāng)如實(shí)向監(jiān)事會提供有關(guān)情況和資料，不得妨礙監(jiān)事會或

考監(jiān)事行使職權(quán)；

（6）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他勤勉義務(wù)。

5、董事連續(xù)兩次未能親自出席，也不委托其他董事出席董事會會

議，視為不能履行職責(zé)，董事會應(yīng)當(dāng)建議股東大會予以撤換。

6、董事可以在任期屆滿以前提出辭職。董事辭職應(yīng)向董事會提交

書面辭職報(bào)告。董事會將在2日內(nèi)披露有關(guān)情況。

如因董事的辭職導(dǎo)致公司董事會低于法定最低人數(shù)時(shí)，或因