第六章金融中介機(jī)構(gòu)體系教學(xué)教材

第六章金融中介機(jī)構(gòu)體系1/18/20251安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系第一節(jié)金融中介機(jī)構(gòu)體系概述一、概念金融中介機(jī)構(gòu)是指從事金融活動以及為金融活動提供相關(guān)服務(wù)的各類機(jī)構(gòu)各國金融體系的共同特點是呈現(xiàn)眾多銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)并存的格局從各個金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系看，是一種以中央銀行為核心，以商業(yè)銀行為主體，以各種專業(yè)銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)為補充的多種金融中介機(jī)構(gòu)并存的格局1/18/20252安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系二、金融中介機(jī)構(gòu)的分類（一）按業(yè)務(wù)特征及創(chuàng)造貨幣、交換媒介和支付手段的能力劃分，有銀行金融中介機(jī)構(gòu)和非銀行金融中介機(jī)構(gòu)（二）按所從事業(yè)務(wù)的類型，將金融中介機(jī)構(gòu)區(qū)分為1.融資類金融中介是接受個人、機(jī)構(gòu)存款并發(fā)放貸款的金融機(jī)構(gòu)2.保障類金融中介是在契約的基礎(chǔ)上取得資金，以收取保費為條件，向投保人或指定受益人提供某種風(fēng)險保障的金融中介機(jī)構(gòu)3.投資類金融中介是為一級證券市場的融資和二級證券市場上的證券交易提供中介服務(wù)的金融中介機(jī)構(gòu)4.金融信息咨詢服務(wù)類金融中介

（三）按是否承擔(dān)國家政策性金融任務(wù)，可分為商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)和政策性金融機(jī)構(gòu)1/18/20253安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系三、金融中介機(jī)構(gòu)存在性和功能分析（二）金融中介機(jī)構(gòu)的功能分析1.便利支付結(jié)算功能金融中介通過一定的技術(shù)手段和流程設(shè)計，為客戶之間完成貨幣收付或因交易引起的債權(quán)債務(wù)關(guān)系提供服務(wù)，實現(xiàn)貨幣資金的轉(zhuǎn)移2.資金融通功能通過吸收存款或發(fā)行各種金融工具、提供各種條件或服務(wù)，聚積資金，然后通過專業(yè)化運作將資金提供給需求者，滿足投資者的資金需求，促進(jìn)資金增值的功能3.專業(yè)化服務(wù)功能金融機(jī)構(gòu)的專業(yè)化運作，可以實現(xiàn)各自領(lǐng)域內(nèi)的價格優(yōu)勢、服務(wù)優(yōu)勢或產(chǎn)品優(yōu)勢，使資金需求者愿意獲取金融中介的融資支持1/18/20255安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系（二）金融中介機(jī)構(gòu)的功能分析

4.風(fēng)險管理功能金融中介機(jī)構(gòu)通過各種業(yè)務(wù)、技術(shù)和管理，分散、轉(zhuǎn)移和控制金融、經(jīng)濟(jì)和社會活動中的各種風(fēng)險5.信息服務(wù)功能

金融中介機(jī)構(gòu)通過專業(yè)分工在搜集、加工、分析、研究信息等方面形成優(yōu)勢，滿足金融活動參與者的各種信息需求6.降低交易成本★金融中介機(jī)構(gòu)通過規(guī)模經(jīng)營和專門化運作，為投融資雙方提供資金服務(wù)的同時，降低單位交易成本1/18/20256安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系第二節(jié)西方發(fā)達(dá)國家

金融中介機(jī)構(gòu)體系一、商業(yè)性金融中介機(jī)構(gòu)（一）商業(yè)銀行（二）儲蓄銀行儲蓄銀行是指專門吸收居民儲蓄存款、并為居民提供金融服務(wù)的銀行1.儲蓄貸款協(xié)會主要資金來源是儲蓄存款（通常稱為股份）以及定期存款和支票存款，其資金大多用于發(fā)放抵押貸款2.互助儲蓄銀行靠接受存款（常常被稱為股份）來籌措資金，并主要從事發(fā)放抵押貸款3.信用社是由社團(tuán)、大學(xué)或某特定社區(qū)或團(tuán)體的成員組建的，相對規(guī)模較小1/18/20257安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系一、商業(yè)性金融中介機(jī)構(gòu)（三）契約性儲蓄機(jī)構(gòu)是在契約的基礎(chǔ)上按期取得資金的金融中介機(jī)構(gòu)，如保險公司和養(yǎng)老基金1.人壽保險公司2.火災(zāi)和意外傷害保險公司3.個人養(yǎng)老基金和政府退休基金（四）投資性金融中介

1.投資銀行2.共同基金3.金融公司4.貨幣市場共同基金1/18/20258安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系二、政策性金融中介機(jī)構(gòu)（一）互助合作性質(zhì)的農(nóng)業(yè)信貸機(jī)構(gòu)體系（二）政府農(nóng)業(yè)信貸機(jī)構(gòu)1.農(nóng)民家計局；2.商業(yè)信貸公司；3.農(nóng)村電氣化管理局。（三）進(jìn)出口銀行（四）聯(lián)邦住房貸款銀行體系（五）小企業(yè)管理局（六）學(xué)生貸款市場協(xié)會1/18/20259安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系第三節(jié)中國金融中介機(jī)構(gòu)體系的

發(fā)展與現(xiàn)狀一、我國金融機(jī)構(gòu)體系的建立和改革（一）建立1、新中國成立前夕中國的金融中介體系（1）國統(tǒng)區(qū)的金融中介體系主要是官僚資本的四行二局一庫占壟斷地位（四行是1928年國民黨建立的中央銀行、清末成立的中國銀行和交通銀行以及1935成立的農(nóng)民銀行；二局是1930年和1935年分別建立的郵政儲金匯業(yè)局和中央信托局；一庫是1946年成立的中央合作金庫）1/18/202510安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系一、我國金融機(jī)構(gòu)體系的建立和改革（2）解放區(qū)的金融中介機(jī)構(gòu)從形式上看相對比較簡單：主要由銀行和農(nóng)村信用合作社構(gòu)成共有約30多家，它們除了辦理存貸款業(yè)務(wù)外，一般均發(fā)行地方貨幣。在解決農(nóng)民生產(chǎn)、生活困難，打擊高利貸，促進(jìn)農(nóng)業(yè)發(fā)展和支持革命戰(zhàn)爭等方面起了很大作用。1/18/202511安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系2、中華人民共和國

金融中介體系的建立（1）合并革命根據(jù)地銀行，組建中國人民銀行1948年12月1日在合并華北銀行、北海銀行、西北農(nóng)民銀行的基礎(chǔ)之上，中國人民銀行在河北石家莊成立，這是新中國金融機(jī)構(gòu)體系建立的開端。隨后，合并各解放區(qū)的其他銀行，作為中國人民銀行的分支機(jī)構(gòu)。（2）沒收官僚資本銀行，改造民族資本銀行根據(jù)沒收一切官僚資本財產(chǎn)為國家所有的總政策，中國人民銀行接管了國民黨政權(quán)的中央和地方的資本全部屬于官僚資產(chǎn)階級的商業(yè)銀行。中國銀行和交通銀行被接管后，仍保留原名繼續(xù)營業(yè)，并分別成為新中國的外匯專業(yè)銀行和長期投資銀行。對民族資本銀行和錢莊通過公私合營的方式進(jìn)行社會主義改造。（3）建立和發(fā)展其他金融機(jī)構(gòu)建立和發(fā)展農(nóng)村信用社和建立中國人民保險公司。1/18/202512安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系（二）1979年以來金融體系的改革1．第一階段改革（1979-1993年）特點：突破高度集中型的金融機(jī)構(gòu)體系，使之朝多元化體系方向轉(zhuǎn)變內(nèi)容：1）建立專業(yè)銀行；2）成立投資信托類型的金融機(jī)構(gòu)；3）成立城市信用合作社；4）應(yīng)外資僑資合資的要求，在華設(shè)立辦事處或分支機(jī)構(gòu)；5）確立中央銀行體制；6）其他商業(yè)銀行的建立。1/18/202513安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系2.第二階段（1994－至今）目標(biāo)：建立適應(yīng)社會主義市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要的以中央銀行為領(lǐng)導(dǎo)，政策性金融和商業(yè)性金融相分離，以國有獨資商業(yè)銀行為主體，多種金融機(jī)構(gòu)并存的現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)體系。內(nèi)容：1）組建政策性銀行；2）推進(jìn)交通銀行和其他商業(yè)銀行的進(jìn)一步發(fā)展；3）組建政策性金融資產(chǎn)管理公司；1999年由國家投資組建，專門用來剝離和處理國有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)。分別是中國信達(dá)（建行）、中國華融（工行）、中國長城（農(nóng)行）和中國東方（中行）。4）確立對金融業(yè)實行分業(yè)監(jiān)管的金融監(jiān)管組織體系。1998年新的中國證監(jiān)會組建、1998年11月8日中國保監(jiān)會成立和2003年4月28日中國銀監(jiān)會成立。1/18/202514安徽財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院金融系二、我國現(xiàn)行的金融機(jī)構(gòu)體系目前，我國金融機(jī)構(gòu)體系按其地位和功能可分為五類：第一類是貨幣當(dāng)局和金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)，即中國人民銀行、中國證券監(jiān)督管理委員會、中國保險監(jiān)督管理委員會和中國銀行監(jiān)督管理委員會第二類是商業(yè)銀行

商業(yè)銀行分為：國有獨資（控股）商業(yè)銀行，股份制商業(yè)銀行，城市合作銀行，以及住房儲蓄銀行。第三類是非銀行金融機(jī)