2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)考試題庫(kù)

2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)考

試題庫(kù)

單選題（共48題）

1、下列關(guān)于企業(yè)現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)的說(shuō)法中，正確的是（）。

A.企業(yè)現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)可以反映企業(yè)的不同發(fā)展階段

B.新興的、快速成長(zhǎng)的企業(yè)，具經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量必定為正、籌資活

動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量必定為負(fù)

C.在企業(yè)的起步、成長(zhǎng)、成熟和衰退等不同周期階段，企業(yè)現(xiàn)金流量模式相同

D.企業(yè)的利潤(rùn)好就一定會(huì)有充足的現(xiàn)金流

【答案】A

2、息票率為6%的3年期債券，市場(chǎng)價(jià)格為97.2440元,到期收益率為7%,久期

為2.83年。那么，該債券的到期收益率增加至7.那么價(jià)格將（）

A.上升0.257元

B.下降0.257元

C.上升2.64元

D.下降2.64元

【答案】B

3、以下屬于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。

A.某企業(yè)發(fā)行的債券在付息日無(wú)法及時(shí)支付利息

B,某上市公司股票在資木市場(chǎng)不景氣時(shí)，價(jià)格出現(xiàn)較大波動(dòng)

C.某公司由于某重大投資項(xiàng)目的虧損，使得公司息稅前利潤(rùn)大幅度減少

D.某公司的海外資產(chǎn)由于匯率波動(dòng)遭受損失

【答案】A

4、（）的優(yōu)點(diǎn)在于將外部股權(quán)全部?jī)?nèi)部化，使得對(duì)象企業(yè)保持充分的獨(dú)立

性。

A.破產(chǎn)清算

B.買殼上市或借殼上市

C.管理層回購(gòu)

D.二次出存

【答案】C

5、相對(duì)于投資于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的基金，QDII基金存在特別的外匯風(fēng)險(xiǎn)、特定市場(chǎng)

風(fēng)險(xiǎn)等，因此在風(fēng)險(xiǎn)管理中需要特別關(guān)注的事項(xiàng)不包括（）0

A.稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

B.QDII基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.基金經(jīng)理需要特別關(guān)注匯率變動(dòng)可能對(duì)基金凈值造成的影響，定期評(píng)估匯率

走向并調(diào)整基金持有資產(chǎn)的幣別和權(quán)重，必要時(shí)可采用外匯遠(yuǎn)期，外匯掠期等

金融工具對(duì)沖匯率風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

【答案】D

6、若某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的預(yù)期收益率高于與其貝塔值對(duì)應(yīng)的預(yù)期收益率，也就

是說(shuō)位于證券市場(chǎng)線的上方，則（）將更偏好于該資產(chǎn)或資產(chǎn)組合，市場(chǎng)對(duì)該

資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的需求超過(guò)其供給，最終抬升其價(jià)格，導(dǎo)致其預(yù)期收益率降

低，使其向證券市場(chǎng)線回歸。

A.無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資者

B.理性投資者

C.非理性投資者

D.風(fēng)險(xiǎn)投資者

【答案】B

7、以下關(guān)于基金資產(chǎn)估值，表述正確的是（）。

A.我國(guó)開放式基金于每個(gè)交易日估值，并于次日公告基金份額凈值

B.基金持有的證券全部采川市場(chǎng)交易價(jià)格估值

C.我國(guó)的封閉式基金每周估值一次

D.海外的基金都是每個(gè)交易日估值

【答案】A

8、我國(guó)國(guó)債期限結(jié)構(gòu)以中期為主，3~5年的國(guó)債占比超過(guò)（）。

A.95%

B.90%

C.85%

D.80%

【答案】D

9、已知無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率為4%,股票A的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)為12%,則股票A的期望收益

率為（）。

A.8%

B.10%

C.12%

D.16%

【答案】D

10、普通股股東享有的基本權(quán)利，包括（）。

A.I.II.III

B.II.III

C.III.IV

D.I.II

【答案】D

11＞下列關(guān)于證券市場(chǎng)做市商和經(jīng)紀(jì)人的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.利潤(rùn)來(lái)源不同

B.市場(chǎng)流動(dòng)性貢獻(xiàn)不同

C.不能共同合作完成證券交易

D.市場(chǎng)角色不同

【答案】C

12、社會(huì)保障資金的基本原則為：在保證基金（）的前提下實(shí)現(xiàn)基金資產(chǎn)

的增值。

A.安全性、流動(dòng)性

B.風(fēng)險(xiǎn)性、收益性

C.安全性、制約性

D.風(fēng)險(xiǎn)性、流動(dòng)性

【答案】A

13、QDII機(jī)制的意義不包括（）。

A.QDII機(jī)制可以為境內(nèi)金融資產(chǎn)提供風(fēng)險(xiǎn)分散渠道；井有效分流儲(chǔ)蓄；化解系

統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.實(shí)行QDH機(jī)制有利于引導(dǎo)國(guó)內(nèi)居民通過(guò)正常渠道參與境外證券投資；減輕資

本非法外逃的壓力，將資本流出置于可監(jiān)控的狀態(tài)

C.建立QDII機(jī)制有利于支持香港特區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展；在法律方面，通過(guò)實(shí)施QDII

制度，必然增加國(guó)內(nèi)對(duì)國(guó)際金融法律、法規(guī)、慣例等規(guī)則的關(guān)注；從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)說(shuō)

能夠促進(jìn)我國(guó)金融法律法規(guī)與世界金融制度的接軌

D.建立QDII機(jī)制有利于支持香港特區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展

【答案】A

14、根據(jù)《基金合同的格式和內(nèi)容要求》，以下不屬于基金合同應(yīng)當(dāng)載明的基

金資產(chǎn)估值事項(xiàng)的是（）

A.估值錯(cuò)誤的處理

B.暫停估值的情形

C.基金管理人估值委員會(huì)的成員構(gòu)成

D.基金凈值的確認(rèn)和特殊事項(xiàng)的處理

【答案】C

15、目前在全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心成交的債券交易所采用的交收方式是0。

A.見(jiàn)券付款

B.券款對(duì)付

C.分級(jí)結(jié)算

D.見(jiàn)款付券

【答案】B

16、某單位有一張帶息期票，回額為20000元，票面利率為8的出票日期為9

月24日，12月23日到期，則到期日的利息為（）。

A.40

B.400

C.800

D.160

【答案】B

17、QDII是在人民幣沒(méi)有實(shí)現(xiàn)可自由兌換、資本項(xiàng)目尚未開放的情況下，有限

度地允許境內(nèi)投資者投資境外證券市場(chǎng)的一項(xiàng)過(guò)渡性的制度安排，目前

（）不可以發(fā)行代客境外理財(cái)產(chǎn)品。

A.非金融機(jī)構(gòu)

B.商業(yè)銀行

C.證券公司

D.基金管理公司

【答案】A

18、李先生將其資金分別投向A、B、C三只股票，其占總資金的百分比分別為

40%.40%.20%；股票A的期望收益率為rA=14%,股票B的期望收益率為

rB二20%；股票C的期望收益率為rC=8樂(lè)則該股票組合期望收益率為（）

A.15.0%

B.15.2%

C.15.3%

D.15.4%

【答案】B

19、境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者開展境外證券投資業(yè)務(wù)時(shí)，可以選擇境外資產(chǎn)托管人員負(fù)

責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)。關(guān)于境外資產(chǎn)托管人所需滿足的條件，以下表述正確的

是（）

A.在中國(guó)大陸以外的國(guó)家或地區(qū)設(shè)立，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于2億

美元或等值貨幣，或托管規(guī)模不少于2000億美元或等值貨幣

B.在中國(guó)大陸以外的國(guó)家或地區(qū)設(shè)立，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于10億

美元或等值貨幣，或托管規(guī)模不少于1000億美元或等值貨幣

C.在中國(guó)大陸設(shè)立，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于20億美元或等值貨幣，

或托管規(guī)模不少于2000億美元或等值貨幣

D.在中國(guó)大陸設(shè)立，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于10億美元或等值貨幣，

或托管規(guī)模不少于1000億美元或等值貨幣

【答案】B

20、卜列關(guān)于資本資產(chǎn)定價(jià)模型基本假設(shè)的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.投資者的投資范圍僅限于公開市場(chǎng)上可以交易的資產(chǎn)

B.不同的投資者對(duì)各種資產(chǎn)的預(yù)期收益率、風(fēng)險(xiǎn)及資產(chǎn)間的相關(guān)性具有不同判

斷

C.所有投資者的投資期限都是相同的，并且不在投資期限內(nèi)對(duì)投資組合做動(dòng)態(tài)

調(diào)整

D.所有的投資都可以無(wú)限分割，投資數(shù)量隨意

【答案】B

21、如果某債券基金的久期是5年，那么，當(dāng)市場(chǎng)利率下降1%時(shí)，該債券基

金的資產(chǎn)凈值將（）；當(dāng)市場(chǎng)利率上升1%時(shí)，該債券基金的資產(chǎn)凈值將

（）O

A.減少1%；增加1%

B.增加1%；減少1%

C.減少5%；增加5%

D.增加5%；減少5%

【答案】D

22、以下公式正確的是（）。

A.轉(zhuǎn)換價(jià)格=可轉(zhuǎn)換債券面值/轉(zhuǎn)換比例

B.轉(zhuǎn)換價(jià)格二可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換比例

C,轉(zhuǎn)換比例二可轉(zhuǎn)換債券面值*轉(zhuǎn)換價(jià)格

D.轉(zhuǎn)換比例二可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換價(jià)格

【答案】A

23、下列關(guān)于我國(guó)QFII的發(fā)展歷程說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.《合格境外機(jī)構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理暫行辦法》的正式實(shí)施，標(biāo)志著制

度在我國(guó)正式進(jìn)入操作階段

B.2002年11月5日，上海證券交易所和深圳證券交易所發(fā)布了《合格境外機(jī)

構(gòu)投資者證券交易實(shí)施細(xì)則》

C.2003年5月23日，瑞士銀行和野村證券株式會(huì)社成為我國(guó)第一批獲準(zhǔn)入境

的境外機(jī)構(gòu)投資者

D.2003年7月9日，瑞士銀行通過(guò)電話下達(dá)了第一單交易指令，意味著QFII

正式在我國(guó)證券市場(chǎng)上實(shí)際參與投資

【答案】B

24、近年來(lái)我國(guó)互換合約市場(chǎng)高速增長(zhǎng)，互換合約也成為許多投資組合的重要

組成部分。目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括

（）O

A.上海銀行間同業(yè)拆放利率

B.國(guó)債回購(gòu)利率

C.1年期定期存款利率

D.3年期定期存款利率

【答案】D

25、財(cái)務(wù)報(bào)表分析可以幫助使用者（）。

A.評(píng)估公司過(guò)去的經(jīng)營(yíng)績(jī)效

B.制定投資決策

C.考量授信決策

D.以上皆是

【答案】D

26、以下不屬于目前最常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值估算方法是（）

A.參數(shù)法

B.歷史模擬法

C.蒙特卡羅模擬法

D.市盈率法

【答案】D

27、下列關(guān)于大宗交易的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.國(guó)際上可交易的貴金屬類大宗商品主要包括黃金、白銀、銅等

B.能源類大宗商品主要包括原油、汽油、天然氣、動(dòng)尢煤、甲醇等

C.通常，貴金屬類大宗商品被認(rèn)為是個(gè)人資產(chǎn)投資和保值的工具之一

D.大豆、玉米、小麥的期貨被稱為三大農(nóng)產(chǎn)品期貨

【答案】A

28、假設(shè)華夏上證50ETF基金為了計(jì)算每日的頭寸風(fēng)險(xiǎn)，選擇了100個(gè)交易日

的每日基金凈值變化的基點(diǎn)值的△(單位：點(diǎn))，并從小到大排列為△(1)-

△(2),其中△(1)-(2)的值依次為：-18.63,-17.29,-15.61,-12.37,-12.02,-

11.28,-9.76,-8.84,-7.25,-6.63;△的下2.5%分位數(shù)為()。

A.-17.29

B.-7.25

C.-15.61

D.-16.45

【答案】D

29、()是指立即轉(zhuǎn)換成股票的債券價(jià)值。

A.債券利率

B.轉(zhuǎn)換比例

C.轉(zhuǎn)換價(jià)值

D.轉(zhuǎn)換價(jià)格

【答案】C

30、某公司發(fā)行了面值為1000元的5年期零息債券，現(xiàn)在的市場(chǎng)利率為8%,那

么該債券的現(xiàn)值為()元。

A.680.58

B.925.93

C.714.29

D.1000

【答案】A

31、下列不屬于優(yōu)先股的特征的是（）

A.固定的股息收益

B.無(wú)表決權(quán)

C.高風(fēng)險(xiǎn)和高收益

D.優(yōu)先分配股利和剩余資產(chǎn)

【答案】C

32、對(duì)于不含期權(quán)的債券，當(dāng)債券收益率分別上升和下降相同單位時(shí)，以下說(shuō)

法正確的是（）

A.債券價(jià)格會(huì)隨之同向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度等于下降幅度

B.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度大于下降幅度

C.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度等于下降幅度

D.債券價(jià)格會(huì)隨之反向變動(dòng)，且價(jià)格上升幅度小于下降幅度

【答案】B

33、（）根據(jù)總體投資策略和研究報(bào)告，構(gòu)建投資組合方案，對(duì)方案進(jìn)行

風(fēng)險(xiǎn)收益分析。

A.投資決策委員會(huì)

B.交易部

C.投資部

D.研究部

【答案】C

34、資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CAPM）用希臘字母貝塔（B）來(lái)描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合

的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小，關(guān)于貝塔，以下描述正確的是（）

A.市場(chǎng)組合的貝塔值為0

B.貝塔值越大，預(yù)期收益率越低

C.貝塔值不能小于0

D.貝塔可以理解為某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合對(duì)市場(chǎng)收益變動(dòng)的敏感度

【答案】D

35、信用風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控指標(biāo)主要有債券基金所持有的債券的（）等。

A.平均市值和平均市盈率

B.平均市凈值和平均市凈率

C.平均信用等級(jí)、各信用等級(jí)債券所占比例

D.信用等級(jí)、控制企業(yè)債比例

【答案】C

36、關(guān)于優(yōu)先股、普通股和債券的表決權(quán)和收益分配權(quán)，以下表述正確的是

（）。

A.普通股不可以選舉董事

B.優(yōu)先股沒(méi)有到期期限，無(wú)需歸還股本，每年有一筆固定的股息，相當(dāng)于永久

年金的債券,但其股息一般比債券利息要低一些

C.債券是最后一個(gè)被償還的，剩余資產(chǎn)在債券持有人中按比例分配

D.優(yōu)先股是股東以不享有表決權(quán)為代價(jià)而換取的對(duì)公司盈利和剩余財(cái)產(chǎn)的優(yōu)先

分配權(quán)

【答案】D

37、下列屬于商業(yè)票據(jù)特點(diǎn)的是（)O

A.利率較低，通常比銀行優(yōu)惠利率低，比同期國(guó)債利率高

B.利率較高

C.只有二級(jí)市場(chǎng)，沒(méi)有明確的一級(jí)市場(chǎng)

D.面額較小

【答案】A

38、標(biāo)準(zhǔn)?普爾和惠譽(yù)的最高信用等級(jí)是（）。

A.AAAA級(jí)

B.AAA級(jí)

C.AAa級(jí)

D.Aaa級(jí)

【答案】B

39、2013年6月的“錢荒”事件，以及2016年底的“貨幣基金負(fù)偏離”風(fēng)

險(xiǎn)，說(shuō)明貨幣市場(chǎng)工具及貨幣市場(chǎng)基金并非沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)，以下哪些指標(biāo)可以反映

貨幣市場(chǎng)基金的風(fēng)險(xiǎn)（）I、投資組合平均剩余期限H、融資回購(gòu)比例HI、浮動(dòng)

利率債券投資情況

A.I

B.I、II

C.I、II、III

D.II、III

【答案】C

40、(）是以其他債券組成的資產(chǎn)池為支持，構(gòu)建新的債券產(chǎn)品形式。

A.可回售債券

B.可轉(zhuǎn)換債券

C.可贖回債券

D.資產(chǎn)證券化

【答案】D

41、（）指將結(jié)算參與人相對(duì)于另一個(gè)交收對(duì)手方的證券和資金的應(yīng)收、應(yīng)付

額加以軋抵，得出該結(jié)算參與人相對(duì)于另一個(gè)交收對(duì)手方的證券和資金的應(yīng)

收、應(yīng)付凈額。

A.凈額清算

B.全額清算

C.雙邊凈額清算

D.多邊凈額清算

【答案】C

42、某公司的財(cái)務(wù)報(bào)表顯示其凈利潤(rùn)為100萬(wàn)元，所得稅費(fèi)用是20萬(wàn)元，利息

費(fèi)用為30萬(wàn)元，該公司的利息倍數(shù)是（）。

A.2

B.5

C.3.33

D.4

【答案】B

43、（）是指上市公司將其部分資產(chǎn)或附屬公司（子公司或分公司）分離出去，成

立新公司的行為。

A.股票回購(gòu)

B.剝離

C.兼并收購(gòu)

D.權(quán)證的行權(quán)

【答案】B

44、