貸款風(fēng)險分類案例課件

案例一某房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)一、企業(yè)基本情況該企業(yè)是當(dāng)?shù)匾患叶壏康禺a(chǎn)開發(fā)有限公司，注冊資本1000萬元，97年通過建設(shè)開發(fā)辦改制而成，全部由自然人組成，第一大股東個人占比83%，主營房地產(chǎn)開發(fā)，當(dāng)?shù)亻_發(fā)業(yè)績較好并有較好的開發(fā)聲譽。第1頁/共43頁案例一二、貸款基本情況分類截止日：2006年4月20日貸款余額：2000萬元貸款期限：18月，2006年4月30日到期貸款種類：房地產(chǎn)開發(fā)貸款貸款用途：用于開發(fā)該市商住樓資金所需還款來源：該宗商住樓的銷售收入貸款擔(dān)保：該筆貸款用公司提供自有房產(chǎn)和土地作抵押，抵押率合乎規(guī)定。第2頁/共43頁案例一三、財務(wù)狀況分析1、金融機構(gòu)借款情況：截止2005年年底公司在各家銀行的借款是7990萬元，其中短期借款6090萬元，長期借款1900萬元。在該行貸款余額2200萬元，其中：短期借款200萬元，長期借款2000萬元，該行授信總額占公司借款的28%。2、資金使用情況第3頁/共43頁案例一公司在該行支持該公司一宗房地產(chǎn)開發(fā)項目的同時開發(fā)另一宗房地產(chǎn)開發(fā)，這兩個樓盤的銷售情況都非常好，很快實現(xiàn)了銷售，通過銷售款的回籠保證了項目的順利完工。據(jù)貸后了解，在該行大部分貸款資金通過各種渠道又被挪用于該公司其它外地的項目，如異地的醫(yī)藥、還有建材或其它開發(fā)項目。由于對外項目沒有完成一個經(jīng)營周期，挪用資金不能如期歸位第4頁/共43頁案例一3、財務(wù)指標(biāo)截止2005年公司已實際銷售收入5673萬元，凈利潤1880萬元，其中經(jīng)營活動動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為735萬元，籌資活動支出361萬元，累計現(xiàn)金凈流入374萬元。從公司現(xiàn)金流情況分析看，說明公司仍然在正常周轉(zhuǎn)，有一定融資能力，但資金安排沒有今年集中到期的中期開發(fā)貸款。4、公司對外投資涉及領(lǐng)域太快太多，造成財務(wù)運轉(zhuǎn)緊張，現(xiàn)有現(xiàn)金流對公司經(jīng)營產(chǎn)生困難，介入不熟悉的投資領(lǐng)域不能預(yù)見市場變化。根據(jù)信貸員調(diào)查，分別投資3500萬元和1500萬元于A和B大學(xué)學(xué)生公寓為長期投資，另先后投資3000多萬于新型建材、汽車修理、娛樂行業(yè)，并計劃進(jìn)一步大筆資投入旅游娛樂項目，公司的財務(wù)控制能力明顯跟不上投資需求。第5頁/共43頁案例一三、非財務(wù)因素分析1、他行未發(fā)現(xiàn)違約記錄，與其它行合作基礎(chǔ)沒有破壞2、目前沒有成熟的房地產(chǎn)項目可供融資3、未發(fā)現(xiàn)訴訟糾紛4、部分對外投資項目預(yù)期效益不理想5、抵押物價值主要是商業(yè)性質(zhì)，價值有所下降6、借款人按期還款意愿不強7、對外投資的產(chǎn)權(quán)關(guān)系及資金往來不清，難以準(zhǔn)確把握8、目前公司直接可供銷售的商品房僅小數(shù)門門面可供出售，但基本上均抵押在各商業(yè)銀行。第6頁/共43頁案例一四、貸后管理情況1、問題的發(fā)現(xiàn)：2005年三季度通過貸后檢查發(fā)現(xiàn)公司開發(fā)貸款修建的房屋已售出大部，而沒有按協(xié)議在該行辦理按揭開始提出問題，企業(yè)已未出售，只是收取定金和我行按揭手續(xù)繁瑣為由解釋。發(fā)現(xiàn)銷售已基本完成，而且發(fā)現(xiàn)回籠資金已挪用，難已監(jiān)控，公司法人代表表示沒有問題，到期后一定歸還，后又多次督促解決資金，并提出落實具體還款計劃，隨后發(fā)現(xiàn)公司投資戰(zhàn)略有問題，可能會影響貸款如期償還。2006年一開年會銀行又多種層次到企業(yè)表示要求對方按期還款，但公司表示變某公寓等均是長期規(guī)劃，到3月份，各種跡象表明，公司組織資金按期歸還難度越來越大。第7頁/共43頁2、信貸員和借款人的反應(yīng)信貸員通過銷售、資金回籠和銀行賬戶變化情況，發(fā)現(xiàn)警示信號，進(jìn)一步認(rèn)為貸款出現(xiàn)問題借款人反應(yīng)是：不承認(rèn)——憤怒——討價還價最初不承認(rèn)問題，認(rèn)為還款有保證，最近通過不斷催收，表示憤怒，現(xiàn)在開始討價還價，討論還款方案3、銀行對策：以誠意相待，盡量要求對方合作，進(jìn)一步考察其現(xiàn)金流情況，了解期對外投資產(chǎn)權(quán)關(guān)系，與公司協(xié)商調(diào)整或收縮對外投資，改善現(xiàn)金流結(jié)構(gòu)使之負(fù)債結(jié)構(gòu)相匹配。有可能的話調(diào)整貸款結(jié)構(gòu)，包括期限。內(nèi)部二種意見：一種意見傳統(tǒng)意見是限制借款人的活動要求其一次性償還全部貸款，直至企業(yè)關(guān)閉。第二種意見是收回部分貸款，延長貸款償還時間，加倍小心，讓企業(yè)改善財務(wù)結(jié)構(gòu)。案例一第8頁/共43頁結(jié)論從目前信貸員（初分人員）貸前調(diào)查獲得的信息，該企業(yè)還具有一定還款能力，全額償還貸款可能性極大，處理方式也應(yīng)趨向于積極謹(jǐn)慎的態(tài)度。按貸款五級分類標(biāo)準(zhǔn)更符合：？？？類理由是：借款人整體看仍有能力償還貸款，但存在未按規(guī)定用途使用貸款、借款人還款愿不強、銀行對貸款缺乏有效監(jiān)督，對外投資過于分散，財務(wù)控制能力差，這些因素進(jìn)一步擴大有可能影響貸款的償還，故分為關(guān)注。案例一第9頁/共43頁案例一反思從上面清分案例可以看出，風(fēng)險分類工作本身可以提前揭示風(fēng)險，發(fā)現(xiàn)警示信號，能動態(tài)反映風(fēng)險的變化過程，但事實上該筆授信并沒完全揭示風(fēng)險狀態(tài)，分類理由很簡單，“該公司自成立以來，住房開發(fā)理念正確，開發(fā)投資定位符合市場需日，房地產(chǎn)開發(fā)中注重質(zhì)量，講信譽，是一家有良好業(yè)績，較高聲譽的房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)，能夠按期付息還本，但沒有新項目支撐?！癤XX大廈”銷售情況良好，已在我行辦理部分按揭貸款，由于貸款合同未到期，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)拒絕用按按揭貸款歸還專項借款，我行無法把握還款來源。初分為“關(guān)注”。最新財務(wù)報表也沒錄入。第10頁/共43頁案例二企業(yè)基本情況借款人為某市玻璃有限公司,成立于1994年4月,為中外合資企業(yè),注冊資本1500萬美元,主營業(yè)務(wù)是生產(chǎn)銷售汽車和建筑用平彎鋼化玻璃、夾層玻璃、防彈玻璃等系列玻璃產(chǎn)品。其各項產(chǎn)品質(zhì)量指標(biāo)已達(dá)到了國際標(biāo)準(zhǔn),現(xiàn)產(chǎn)品已初步打開國際市場,1998年銷售收入的24%來自于出口。第11頁/共43頁案例二二、貸款基本情況借款人:某市玻璃有限公司分類日期:2006年4月20日貸款余額:2000萬元人民幣貸款期限:2005年12月3日一2006年12月2日貸款種類:短期流動資金貸款擔(dān)保:機器設(shè)備抵押，抵押率合乎規(guī)定第12頁/共43頁案例二三、財務(wù)分析根據(jù)企業(yè)近三年的財務(wù)報表比較分析:企業(yè)近三年的財務(wù)指標(biāo)如下:資產(chǎn)負(fù)債率分別為11%、9%、12%;流動比率分別為217%、385%、332%;速動比率分別為170%、330%、274%;存貨周轉(zhuǎn)率為384%、380%、421%,從上述幾項指標(biāo)看,該企業(yè)的長、短期償債能力較強。從盈利能力看,2004年企業(yè)開始盈利,2005年盈利312.4萬元,2006年預(yù)計凈利潤417萬元。由此可見,該企業(yè)盈利水平較高,而且有逐年增長的趨勢。企業(yè)近三年的現(xiàn)金流量為-900萬元、1105萬元、-280萬元。出現(xiàn)負(fù)值的主要原因是短期應(yīng)收帳款增加造成的,其應(yīng)收帳款雖較多,但并無呆死帳。第13頁/共43頁案例二通過對企業(yè)的財務(wù)報表的分析得出:企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營及財務(wù)狀況正常,其盈利能力和償債能力較強,企業(yè)與銀行建立了良好的信譽關(guān)系,還款意愿較好,能夠正常還本付息,且有較高的經(jīng)營管理水平。該筆貸款抵押足值、有效。評級結(jié)果:2000萬元人民幣為正常類貸款。第14頁/共43頁案例三:某市家具銷售中心一、企業(yè)基本情況某市家具銷售中心是某市供銷合作社所屬企業(yè),成立于1995年,是某地區(qū)最大的家具及裝飾直銷展示中心,注冊資本333萬元。二、貸款情況借款人:某市家具銷售中心分類截止日期:2005年4月20日貸款余額:150萬元人民幣貸款期限:2004年11月24日-2005年5月23日貸款種類:短期流動資金貸款用途:購買家具貸款保證:由甲家具有限公司提供信用擔(dān)保(此公司生產(chǎn)經(jīng)營情況較好,連續(xù)三年盈利)還款來源:由市家具銷售中心用銷售收入歸還第15頁/共43頁案例三三、財務(wù)分析通過其財務(wù)報表分析:企業(yè)2002、2003、2004年的財務(wù)指標(biāo)如下：資產(chǎn)負(fù)債率分別為70%、67%、51%;流動比率分別為126%、131%、157%,速動比率分別為95%、120%、146%,由此可見,該企業(yè)具備一定的長、短期償債能力。從三年損益表分析,企業(yè)三年保持盈利,利潤總額分別為493萬元、188萬元、58萬元,呈逐年下降的趨勢。主要原因是由于近年家具市場不景氣,致使銷售收入減少,對此,企業(yè)適時調(diào)整商品結(jié)構(gòu),開拓市場,加強管理,預(yù)計05年后將走出低谷,實現(xiàn)銷售收入1800萬元,扭轉(zhuǎn)利潤下滑的局面。企業(yè)三年的現(xiàn)金流量分別為20萬元、18萬元、-72萬元。2004年現(xiàn)金流量為負(fù)值,主要是銷售收入減少造成的。第16頁/共43頁案例三總體來看,企業(yè)的經(jīng)營管理及財務(wù)情況較為正常,具有較好的還款意愿,能夠按時歸還貸款利息,且擔(dān)保單位具備一定擔(dān)保實力。但由于家具行業(yè)受市場的影響較大,且企業(yè)處于經(jīng)營低谷,因此,對歸還銀行貸款存在不良影響。評級結(jié)果:?第17頁/共43頁案例四某市大化集團(tuán)有限責(zé)任公司一、企業(yè)基本情況某市大化集團(tuán)有限責(zé)任公司是我國在70年代成套引進(jìn)國外技術(shù)建成的大型化肥企業(yè),全國13家大型化肥企業(yè)之一。1996年4月經(jīng)某省政府批準(zhǔn)組建成集團(tuán)公司,擁有4700人,下轄化肥、化工銷售等五家分公司和TDI等六家控股子公司。二、貸款情況借款人:某市大化集團(tuán)有限責(zé)任公司清分截止日期:1999年12月31日貸款余額:3200萬元人民幣貸款期限:1996年12月31日-2002年12月31日貸款種類:中長期人民幣貸款貸款用途:外匯貸款配套貸款保證:由A企業(yè)提供信用擔(dān)保還款來源:企業(yè)利潤和折舊第18頁/共43頁案例四三、財務(wù)分析（一）借款人財務(wù)因素分析1.從現(xiàn)金流量情況看,該企業(yè)1997年和1998年的凈現(xiàn)金流量分別為-151萬元和-8958萬元,原因是自1995年以來,企業(yè)投人10.56億元的巨資新建“2萬噸”TDI項目,建設(shè)期為三年,致使其近幾年來現(xiàn)金總流出量大于總流入量,造成該企業(yè)凈現(xiàn)金流量為負(fù)值。2.從償債能力看:1996年至1998年三年間,該企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率分別是28.75%、32.50%和27.94%。呈現(xiàn)下降趨勢,表明該企業(yè)實力越來越雄厚,對銀行債權(quán)的保障程度不斷增強。1996年至1998年,企業(yè)的流動比率均保持在120%以上,說明企業(yè)擁有的營運資金和可變現(xiàn)的資產(chǎn)數(shù)量較大,短期償債能力強,銀行貸款的風(fēng)險性降低。3.從營運能力看,企業(yè)l997年和1998年的應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率分別是2093.78%和2741.68%,存貨周轉(zhuǎn)率分別是553.21%和507.68%?？梢?該企業(yè)對其資產(chǎn)的利用效率很高,企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度快。4.從盈利能力看,企業(yè)自1996年至1998年的三年銷售利潤率分別是10.75%、10.84%和9.36%。實現(xiàn)利潤總額分別是7502萬元、6649萬元和4438萬元。雖然呈現(xiàn)下降趨勢,但企業(yè)總體的盈利能力還是較強,償還銀行貸款本息有保障。第19頁/共43頁案例四(二)保證分析:為該筆貸款提供擔(dān)保的是具有獨立法人資格的A企業(yè),該企業(yè)屬國有大型企業(yè),擁有總資產(chǎn)15億元,近三年來銷售收入均在13億元以上,實現(xiàn)利潤總額均在3000萬元以上,具備履行擔(dān)保義務(wù)的能力。（三）非財務(wù)因素分析:1、該企業(yè)自與XX銀行建立信貸關(guān)系以來,信譽一直很好,沒有出現(xiàn)過拖欠XX銀行貸款本息的情況,被評為本行的AAA級信用企業(yè)。2.該企業(yè)新項目TDI投入正常運營后,其產(chǎn)品市場前景非常廣闊,但目前國內(nèi)“TDI”走私嚴(yán)重,價格不易穩(wěn)定。第20頁/共43頁案例四四、貸款評價該企業(yè)多年以來依靠良好的經(jīng)營管理和高質(zhì)量的產(chǎn)品使自身不斷發(fā)展壯大。新上項目“TDI”工程完成后,其產(chǎn)品市場需求量大,發(fā)展前景廣闊。但在此項目的建設(shè)過程中,由于國外設(shè)備進(jìn)口商技術(shù)相對不成熟,以及部分設(shè)備存在先天不足等因素,致使項目建設(shè)期推遲一年,因產(chǎn)品一直沒有投產(chǎn),故而沒有形成銷售。另外,從該企業(yè)財務(wù)狀況看,企業(yè)整體實力較強,有一定的盈利水平,但其1998年銷售收入和利潤呈下降趨勢,因此貸款存在潛在缺陷。第21頁/共43頁案例四鑒于以上情況,此筆3200萬元的中長期貸款應(yīng)為關(guān)注類貸款。第22頁/共43頁案例五某鋼鐵(集團(tuán))有限責(zé)任公司一、貸款的基本情況借款人:某鋼鐵(集團(tuán))有限責(zé)任公司分類截止日期:2006年12月20日貸款金額:2108萬美元貸款期限:2003年12月31日-2008年12月31日貸款種類:中長期技改貸款貸款用途:購設(shè)備貸款保證:以購入設(shè)備作抵押;甲投資集團(tuán)提供擔(dān)保還款來源:(一)經(jīng)營銷售收入(二)變賣資產(chǎn)第23頁/共43頁案例五二、分析(一)企業(yè)財務(wù)信息分析從公司近三年的資產(chǎn)負(fù)債表看,其資產(chǎn)負(fù)債率逐年上升,2005年達(dá)100.25%,目前,企業(yè)已資不抵債。流動比率、速動比率逐年下降,2005年分別為52.05%、35.85%,短期償債能力低。應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率2005年略有回升,分別為111.18%和135.16%。2005年資產(chǎn)重組后,該企業(yè)被兼并,盈利水平略有回升。公司近三年的凈現(xiàn)金流量分別為1806萬元、66萬元、3937萬元,雖均為正值,但相對其負(fù)債總額而言,仍相差甚遠(yuǎn)。從公司近三年的損益表看,其凈利潤率由2004年的-5.23%下降到2005年的-28.37%,虧損嚴(yán)重。原因主要是銷售收入下降幅度大大超過成本費用的下降幅度,而且其巨額負(fù)債導(dǎo)致財務(wù)費用巨大。2005年該公司由甲公司兼并重組,享受一系列優(yōu)惠政策使其應(yīng)付利息及稅金減免,故而凈利潤率有所回升?？傮w看來,該公司盈利水平極低。第24頁/共43頁案例五(二)擔(dān)保分析鋼鐵(集團(tuán))公司以其原有設(shè)備及即將購入設(shè)備作貸款抵押,并按規(guī)定辦理了抵押手續(xù)。債務(wù)重組后,銀行與新組建的集團(tuán)公司雙方簽定有關(guān)協(xié)議,規(guī)定了原貸款抵押合同中的全部抵押資產(chǎn)仍作為新協(xié)議貸款的抵押品,但未重新辦理有關(guān)登記手續(xù)。同時,保證人甲投資集團(tuán)公司為該公司貸款提供保證擔(dān)保。保證人雖然具有一定經(jīng)濟實力,但其自身負(fù)債比例較高,一旦面臨大額債務(wù)償還時,將會有一定風(fēng)險?？傮w看,鋼鐵(集團(tuán))公司的信用支持力度不夠充分。第25頁/共43頁(三)企業(yè)非財務(wù)因素分析該公司是2005年重組后大力改革經(jīng)營管理體制,精簡機構(gòu),加強成本管理力度,對外集中采購材料,減少不必要開支,使其經(jīng)營管理水平有所提高;由于列入全國試點城市兼并計劃,享受優(yōu)惠政策,減免上億元的利息、稅金。甲集團(tuán)在資金上給予該公司大力支持,以使其盡快發(fā)揮出自身優(yōu)勢,逐步增強獲利能力。該公司2006年第二季度以前均能按時付息,而后由于經(jīng)營困難、虧損嚴(yán)重,無法按時支付利息。第26頁/共43頁案例五三、貸款評價優(yōu)點:該公司兼并后實行了一系列的改革措施,經(jīng)營狀況有所好轉(zhuǎn),加之享受部分優(yōu)惠政策,盈利能力增強;該貸款有一定的信用支持。缺點:企業(yè)總體財務(wù)狀況惡化,已形成資不抵債,現(xiàn)金流量雖為正值,但相對其巨額負(fù)債而言,仍為嚴(yán)重不足。其償債能力有明顯缺陷,依靠其正常經(jīng)營收入已無法保證足額償還貸款本息。分類理由:貸款的缺陷已經(jīng)很明顯,企業(yè)經(jīng)營困難,財務(wù)狀況令人很不滿意,依靠第一還款來源(正常經(jīng)營收入)已無法保證足額償還貸款。第27頁/共43頁案例五分類結(jié)果:該筆貸款2108萬美元由于享受免息政策,此筆分為次級類貸款。第28頁/共43頁案例六企業(yè)基本情況某電力經(jīng)營企業(yè)，主要為發(fā)供電，年發(fā)電量15萬千瓦，具有獨立電網(wǎng)，電網(wǎng)裝機容量28萬千瓦，網(wǎng)上電站均為中小水電。該公司注冊資本5億元第29頁/共43頁案例六貸款情況貸款的基本情況借款人:某水利電力股份公司清分截止日期:2003年6月30日貸款金額:3000萬元貸款期限:2002年12月31日-2003年12月31日貸款種類:短期流動資金貸款貸款用途:置換農(nóng)行貸款貸款保證:XX大型國有電力公司擔(dān)保，擔(dān)保公司為其控股公司第30頁/共43頁案例六企業(yè)財務(wù)分析＿財務(wù)指標(biāo)主要財務(wù)指標(biāo)2003-62002-122001-122000-12資產(chǎn)負(fù)債率57.9%60%56%64.1%流動比率0.820.740.700.73速動比率0.790.780.690.72應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）0.561.781.441.34存貨周轉(zhuǎn)率（次）10.4132.4116.6821.59凈利潤698511927342848總資產(chǎn)增長率1.75%15.31%19.63%50.08%稅后利潤增長率-25.64%94.49%-9.92%-30.18%第31頁/共43頁案例六資產(chǎn)負(fù)債率在60%左右波動，快速變現(xiàn)指標(biāo)在行業(yè)平均水平略為偏低，沒有體現(xiàn)下降趨勢，盈利能力呈下降之勢，資產(chǎn)增長率與盈利能力的變化不匹配，資金運轉(zhuǎn)指標(biāo)有向不利方向轉(zhuǎn)化之勢，周轉(zhuǎn)速度下降。特別是應(yīng)收賬款絕對額較高，以上變化不能在貸后檢查記錄及分類理由獲得解釋。但公司整體盈利，未出現(xiàn)虧損第32頁/共43頁案例六現(xiàn)金流量變化分析靜態(tài)看，連續(xù)三年經(jīng)營活動現(xiàn)金流為正3000萬元左右，變動情況不是太理想，當(dāng)期經(jīng)營活動和凈流量均為負(fù)值，原因是：枯水期外購電和應(yīng)付款減少?；I資現(xiàn)金流變化說明融資能力強主要財務(wù)指標(biāo)2003-62002-122001-122000-12經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量-1553329426573908凈流量-4241-7742802510914經(jīng)營活動現(xiàn)金凈長率-26%24%-32%-13%投資-3901-14602-12412-8935籌資121335651778015941第33頁/共43頁企業(yè)非財務(wù)因素分析1、電力市場行情看好，影響主營收入大幅度增加2、水電為主受氣候影響較大，連續(xù)二年均為枯水季節(jié)，倒供電增加成本3、輸供電網(wǎng)絡(luò)脆弱，供電質(zhì)量不高4、供電客戶欠付電費金額較高，影響資金周轉(zhuǎn)案例六第34頁/共43頁企業(yè)擔(dān)保分析擔(dān)保單位為其最大股東，公司法人代表是為擔(dān)保單位下派，擔(dān)保單位還與借款人在電力產(chǎn)品供銷上有關(guān)聯(lián)交易，