國際貿易融資中的風險控制與防范.ppt

,Copyright 2006. Citigroup Inc. CITIGROUP and the Umbrella Device are trademarks and service marks of Citicorp and its affiliates and are used and registered throughout the world.,Citigroup Global Transaction Services,國際貿易融資中的風險控制與防范,Jul 2006,go to View, Header and Footer to set date,2,內容簡介,國際貿易中風險主要來源分析(貨物流與資金流的不對稱) 國際貿易的發(fā)展趨勢 各種貿易結算方式的風險防范度 與花旗銀行合作的益處 信用證項下的條款要點 信用證項下的單證要點 備用信用證/保函項下的要點,go to View, Header and Footer to set date,3,Importer,Exporter,Cash in Advance Open Account Doc. Collection Doc. Letter of Credit,貨物流和資金流的對流,go to View, Header and Footer to set date,4,貨物流和資金流中的環(huán)節(jié)與要點,出口商貨權轉移后的一些問題: 貨權轉移后并非立即收款； 買方若沒辦理（足額）海上（或其它）運輸保險； 買方自身的商業(yè)風險； 托收行或開證行的不審慎； 買方所在地的國家風險； 。,Ex Works,貨物風險轉移給買方,FOB,CFR,CIF,注意：貨物流和資金流在時效上的差異,出口方（中國）,進口方（海外）,海關（海外）,貨物風險轉移給買方,貨物流,資金流,進口商資金轉移后的一些問題: 貨權沒有徹底轉移（開證行或買方）； 出口商辦理的海上（或其它）運輸保險不充分； 貨物有缺陷（暇疵）； 償付行安排不規(guī)范； 。,go to View, Header and Footer to set date,5,銀行介入的理由,信用證通知：確認開證行和審證 出運前融資：打包貸款 出運后融資：議付和出口押匯（有/無追索權） 出口跟單托收 出口應收帳款融資（出口保理）,出口業(yè)務（銀行提供的服務和融資安排）,進口業(yè)務（銀行提供的服務和融資安排）,信用證開證：對賣方的付款承諾（單證一致） 提貨擔保：貨到單據(jù)未到 / 正本提單遺失 進口融資： （有/無信托收據(jù)） 進口跟單托收項下融資 進口應付帳款融資,備用信用證/保函業(yè)務,go to View, Header and Footer to set date,6,貿易產品概覽,Sales,Procurement,Delivery,Processing,Post Sales,Transport,Distribution,Vending,End-User,1,2,3,4,5,6,7,8,9,Processing Settlement Documentary LCs Standby LCs Advance Payments Guarantees Financing PO Finance Suppliers Finance Pre-Export Finance Forfaiting Commodity Trade Finance Information EB/EDI/Internet,Processing Financing Inventory Financing Commodity Trade Finance Risk Mitigation Third Party Structures Insurance DSO Reduction Document Preparation Services,Processing Settlement Documentary Collections LC Advising Financing Receivables Purchase Pre-Export Financing Forfaiting Advances Under LCs Discounting Bills Risk Mitigation LC Confirmations Insurance Reimb Undertakings Commodity Trade Finance Information EB/EDI/Internet,Processing Settlement VAT/Customs Bonds Collections Financing Receivables Purchase Pre-Export Financing Commodity Trade Finance,Processing Financing Receivables Purchase Distributor Finance Risk Mitigation Third Party Structures Insurance,Transaction Processing and Settlement,Financing,Information,Risk Mitigation and Credit Enhancement,go to View, Header and Footer to set date,7,國際貿易之與世俱進,三大要素的和諧可促進國際貿易發(fā)展及抵御風險:,go to View, Header and Footer to set date,8,供應商融資(多個供應商),go to View, Header and Footer to set date,9,供應商融資(多個買家),go to View, Header and Footer to set date,10,6) 向銀行付款，或承兌商業(yè)匯票,跟單托收,go to View, Header and Footer to set date,11,開證行,受益人,申請人,通知行/ 議付行/ 付款行/ 保兌行,(2)申請開立信用證,(3)開具信用證,(4)通知信用證,(1) 合同談判,(6) 遞交單據(jù),(8)并遞交單據(jù),(11) 放單,(7) 審核+議付/付款/承兌,(9) 審核/付款,(10) 付款,(5) 發(fā)運貨物,跟單信用證流程,go to View, Header and Footer to set date,12,信用證所涉各方關系,go to View, Header and Footer to set date,13,常用信用證種類,假遠期信用證：遠期信用證，但對受益人作即期付款。主要是對申請人作進口融資。 轉讓信用證：由于有中間商的存在，信用證需要被轉讓給第二受益人（生產廠商)。 可轉讓項目: 信用證金額 / 規(guī)定的任何單價 / 到期日 / 最后交單日期 / 裝運期 背對背信用證：原因與轉讓信用證同，但中間商生產廠商過河拆橋，而作自身保護。 對開信用證：一般為邊境貿易時使用。 循環(huán)信用證：用于定期等值的進口貨物，省去多次開證手續(xù)。 “紅色條款”信用證：此乃開證行對出口方銀行的出貨前融資（類似打包貸款）。 備用信用證：一般支持融資擔保。,國際貿易結算方式,特殊信用證種類,議付信用證:審核出口單據(jù)并照付對價(主要對匯票),議付行即成為善意持有人。 承兌信用證：對遠期單據(jù)進行承兌(主要對匯票)。 付款信用證：審核出口單據(jù)并付款(一般對發(fā)票)。 延期付款信用證：對遠期單據(jù)進行承兌(主要對發(fā)票)。 保兌信用證：保兌行承擔開證行責任，擔保開證行的商業(yè)風險，及所在國的國家風險。,go to View, Header and Footer to set date,14,議付信用證 特性一:市場操作與理論要求（審單加照付對價）相異 特性二:議付信用證的天賦功能未能盡展 銀行融資:有追索和無追索 延期付款信用證 各國法律的不同 法律專家意見 信用證加保 明保 暗保 出運前融資 出口:打包貸款(出口商履約/交付貨物風險) 進口:進口融資(有/無信托收據(jù)),信用證融資的一些焦點問題,go to View, Header and Footer to set date,15,花旗銀行網絡覆蓋 全球，區(qū)域和中國,go to View, Header and Footer to set date,16,環(huán)球交易服務部,花旗集團環(huán)球交易服務部（GTS）為全球的金融機構和企業(yè)客戶提供全球領先的現(xiàn)金管理、貿易融資和證券服務。 擁有獨一無二的全球最大網絡，分行遍及100多個國家，代理行多達3000多家，更有花旗銀行在進出口兩地的貿易專家支持，從而能夠高效、安全、專業(yè)地處理國際貿易業(yè)務。 花旗銀行的區(qū)域操作中心保證了我們對大量或大筆貿易業(yè)務的高效、按時處理 CitiDirect網上銀行：我們的全球網絡平臺支持金融機構和企業(yè)客戶開展更高效更安全的的清算和結算業(yè)務。,go to View, Header and Footer to set date,17,花旗銀行貿易業(yè)務的主要優(yōu)勢,最佳的業(yè)務處理模式和操作能力 高度自動化的辦公設備和先進的圖像數(shù)據(jù)通訊系統(tǒng)連接起我們設在檳城 (馬來西亞）、孟買(印度）、路厄森（英國）和坦帕（美國）的四個地區(qū)操作中心，為二十四小時不間斷地進行業(yè)務操作提供了支持和保障。 在全球使用統(tǒng)一的貿易操作平臺(TRIMS) 經驗豐富的貿易專家 全球1500多名敬業(yè)的貿易專家隨時為您和您的客戶提供高質量的貿易方案 在各操作中心配備對該地區(qū)市場與貿易產品有深入研究的資深貿易顧問，為您量身定制貿易方案 亞洲獨一無二的客戶服務模式 花旗客戶服務中心（Citi Service) 遍布亞洲14個國家，無論清算和貿易業(yè)務，只需播打800免費電話，我們的本地服務專員將隨時給予快速反饋。,go to View, Header and Footer to set date,18,亞洲太平洋 澳大利亞 婆羅乃 中國 關島 香港 印度尼西亞 日本 韓國 馬來西亞 新西蘭 菲律賓 新加坡 臺灣 泰國 越南,花旗銀行國際貿易服務 網絡覆蓋,獨一無二的全球最大網絡，分行遍及全球100多個國家，代理行多達3000多家，四個地區(qū)性操作中心二十四小時不間斷的處理全球國際貿易業(yè)務,go to View, Header and Footer to set date,19,不符點分類,國際貿易出口單據(jù)審核,有些單據(jù)須有買方簽收（如注產地證明的商業(yè)發(fā)票、檢驗確認書等）； 可能無法提供的證書或單據(jù)，如買方的進口許可證等； 日期不確定，如Beneficiarys Certificate; 第三方檢驗商非特別指定； 指定貨運代理，但出口商無法找到其； 償付行安排條款含糊不清； 結論：出口商出單原則（可控、確定）,實質性不符點 （如L/C expired, Late shipment, Late presentation etc.） 非實質性不符點 （如拼寫錯誤等）,軟條款（可能是致命的弱點）,信用證條款對出口商的成本影響,期限(Tenor)：90 days after shipment (B/L) date / at sight / after sight Reimbursement / Reimbursing Bank 安排,go to View, Header and Footer to set date,20,Exporter in China (2nd Beneficiary),Issuing Bank for Master L/C,轉讓信用證,Ultimate Buyer,Risk with middle man: docs (esp. B/L) will be taken by it without payment. Risk with transferring bank: even docs/draft (usance) has been accepted, but the transferring bank will say: well only pay you upon receipt of the payment from the issuing bank (master L/C).,1st Purchase Contract,2nd Purchase Contract,Transferring Bank,Negotiating Bank,Middle man (1st Beneficiary),Issuing master L/C,Transferring L/C in full or partial amount,Docs,Docs,go to View, Header and Footer to set date,21,Exporter in China,Issuing Bank for Master L/C,背對背信用證,Ultimate Buyer,Payment risk: Issuing bank of baby L/C will take independent payment obligations in case of docs in compliance with L/C terms. Rationale of this solution: middle man doesnt want to segregate the ultimate buyer and the supplier (exporter).,1st Purchase Contract,2nd Purchase Contract,Negotiating Bank,Middle man,Issuing master L/C,Issuing Baby L/C,Docs,Docs,Issuing Bank for Baby L/C,go to View, Header and Footer to set date,22,國家風險,政治風險,資金劃轉風險,(即主權風險) 即由于主權國家政府采取行動(如：充公、沒收或國有化)或獨立事件(如：戰(zhàn)爭、暴亂、內亂)而引起的導致所在國的客戶償付銀行債務能力降低的風險。,即由于當?shù)胤苫蚍ㄒ?guī)障礙而使得客戶在到期日將當?shù)刎泿呸D為外幣用以對外償付被阻止的風險。,即由于當?shù)胤苫蚱渌系K而使得客戶在到期日不能將其用以對外償付的外幣資金匯出國境的風險。,國際貿易融資風險管理,即有業(yè)務往來的銀行所在國家由于內部不穩(wěn)定而降低海外收款方按時收款能力的風險。,國有化,政府征用,貨幣兌換,go to View, Header and Footer to set date,23,國際貿易術語 / 美國海關估價制度,Ex Works,go to View, Header and Footer to set date,24,案例一：揚州C公司以“FOB上?！睏l款出售一批工藝品給美商A。貨物由C公司自有車隊從揚州運至上海港出口。美商A在FOB價外向C公司另行支付了揚州至上海的運費，該段運費C公司的出口發(fā)票上單獨列出。,國際貿易術語 / 美國海關估價制度,成交價格法(主要估計法)：美國海關以商品離岸價(FOB)為基礎計算進口稅。運輸方式（直達或分段）不同，估價亦不同。,問題：揚州至上海的國內運費是否應計入該批商品的（美國）完稅價？,分析：兩公司并未以EX WORKS 條款成交，美商A無法向美國海關提交一份由單一承運人簽發(fā)的從揚州到美國的直運提單。,結論：是的，揚州至上海的國內運費應計入該批商品的（美國）完稅價。,go to View, Header and Footer to set date,25,信用證項下單據(jù)制備與審核,匯票 (Bill of Exchange / Draft) 商業(yè)發(fā)票 (Commercial Invoice) 裝箱單 (Packing List) 海運提單 (Bill of Lading) 航空運單 (Air Waybill) 保險單 (Insurance Policy) 原產地證 (Certificate of Origin) 受益人證明(Beneficiarys Certificate) 質檢證書,制備或審核單據(jù)，須遵守“八字原則”：單證相符，單單一致,go to View, Header and Footer to set date,26,提單是貨物收據(jù)：船公司出具給發(fā)貨人的接受貨物并將海運的憑證。 提單是貨運合同的證據(jù)：由船公司或其代理出具用以證明貨物已經裝上班輪。 提單是物權憑證（Document of Title)：“Consignee”一欄注明“憑指示, To order of XXX Co. or XXX Bank”，即可通過背書將提單（提貨權）轉讓給另一家公司。 若提單注明 “To the order of the shipper or simply to order,發(fā)貨人可以通過背書將提單轉讓給任何第三方。 若提單背書但未注明將提單轉讓給何方，那么任何持有該提單的公司可以擁有貨物所有權。(空白背書 ) 全套可轉讓提單： 通常是3/3，即三份正本。 提單簽署： 承運人及其授權代理，或 船長及其授權代理。,信用證項下單據(jù),海運提單 - 主要內容 （1）,go to View, Header and Footer to set date,27,“清潔”提單：提單表面或背書中未注明貨物或包裝有損。 提單須注明 “已裝船”（On Board）：裝船日期不可晚于信用證中所列的最遲裝船期。 提單上任何修改都須有承運人的蓋章。 收貨人或收貨通知人的地址須與信用證一致。 標明提單編號 標明船名 裝船港 （起始港）/ 卸貨港 （目的港） 貨運標識 / 包裝材料/ 貨物描述 / 毛重 / 凈重 /體積等，須與發(fā)票、裝箱單和重量單一致。 若信用證條款為“CFR”或“CIF”，提單須注明“運費已付”。 若信用證條款為“FOB”，提單須注明“運費待收”。,信用證項下單據(jù),海運提單 - 主要內容 （2）,go to View, Header and Footer to set date,28,航空運單是空中運輸?shù)膽{證。 航空運單是貨物收據(jù)：乃是航空公司出具的表示已接收貨物并將付諸空運。 航空運單是承運合同：航空運單注明承運人已將貨物裝到指定的班機上。 航空運單不是物權憑證： 收貨人不是憑航空運單提貨，而是憑航空公司的提貨通知單提貨。 航空運單是不可轉讓的！,信用證項下單據(jù),航空運單 - 主要內容,go to View, Header and Footer to set date,29,保險單是承保人（保險公司）與投保人之間的合約。 保險條款：如海洋運輸貨物險（一切險、水漬險、平安險/Institute Cargo Clause A/B/C等） 受保人通常是信用證受益人，但也可以是bearer。 金額：CIF/CIP(發(fā)票）金額 X 110% 保費和費率: 合理性。 裝載運輸工具：注明船名、航班名。 開具日期（一般不晚于提單日），除非表明保險責任從裝船時開始。 索賠地點：代位求償制,信用證項下單據(jù),保險單 - 主要內容,go to View, Header and Footer to set date,30,如海洋運輸貨物險（一切險、水漬險、平安險/Institute Cargo Clause A/B/C等） 平安險Free from Particular Average - F.P.A.): 主要責任 被保貨物在運輸途中由于惡劣氣候或自然災害受損; 運輸工具觸礁、碰撞、失火爆炸等原因致使貨物受損； 運輸工具受損后，貨物再受惡劣氣候或自然災害影響受損； 裝卸或轉運過程中受損； 被保險人在貨物受損后，采取搶救措施而支付的合理費用，但不超過該貨物的保險金額； 運輸工具受損后，貨物在避難過程中受損； 共同海損的犧牲、分攤和救助費用； 運輸契約訂有“船舶互撞責任”條款，根據(jù)該條款規(guī)定應由貨方償還船方的損失。,信用證項下單據(jù),保險種類,go to View, Header and Footer to set date,31,水漬險(With Particular Average - W.A. or W.P.A.): 主要責任 包括所有平安險的全部責任； 被保貨物在運輸途中由于惡劣氣候或自然災害受損，必須造成保險貨物的全部損失或推定全損才予以負責，水漬險對部分損失也予以負責。 所有險(All Risks): 主要責任 包括所有平安險和水漬險的全部責任； 還包括在整個運輸途中，因各種外來原因所造成的損失都予以負責。其相對于“外來原因”的貨物本身的質量或特性以及自然因素造成被保貨物的損失不在一切險的范圍內。,信用證項下單據(jù),保險種類,go to View, Header and Footer to set date,32,一般附加險 偷竊提貨不著險(Theft, Pilferage and Non-Delivery)； 淡水雨淋險(Rain Fresh Water Damage)； 短量險(Risk of Shortage)； 沾污險(Risk of Contamination)； 串味險(Risk of Odour)； 破碎險(Risk of Breakage)； 碰損險(Risk of Clashing)； 銹損險(Risk of Rusting)； 受潮受熱險(Damage Caused by Sweating and/or Heating)； 滲漏險(Risk of Leakage)； 鉤損險(Hook Damage)。,信用證項下單據(jù),保險種類,go to View, Header and Footer to set date,33,特別附加險 交貨不到險(Failure to Deliver)； 進口關稅險(Import Duty)； 拒收險(Rejection)； 黃曲霉素險(Aflatoxin)； 艙面險(On Deck)； 貨運港澳地區(qū)存艙火險責任擴展條款(Fire Risk Extension Clauses for Storage of Cargo at destination Hong Kong, including Kowloon, or Macao, - FREC)。 特殊附加險 戰(zhàn)爭險(War Risks)； 罷工險(Strike Risk, or Strike Risks, Civil Commotions S.R.C.C.),信用證項下單據(jù),保險種類,go to View, Header and Footer to set date,34,信用證項下單據(jù),特別附加險Special Insurance Clause: 交貨不到險(Failure to Deliver)： 往往由于政治上的原因致使收貨人未能在貨物裝上船的時候起六個月內收到貨物，而不是運輸途中遭遇災害等原因造成。 進口關稅險(Import Duty)：進口貨物的課稅依據(jù)有兩種，一種是按照實際進口到達的貨物數(shù)量與狀態(tài)征稅，也有些國家規(guī)定不論進口貨物是否完好到達，一律按進口發(fā)票所載明的數(shù)量、金額計征進口稅。貨主投保關稅險后對在運輸途中遭受損失或滅失的貨物部分所支付的關稅如同貨物損失一樣也可得到補償。 拒收險(Rejection)：保險貨物在裝運時具備有效的進口許可證的條件下，貨物被進口國港務等當局拒絕進口或沒收的損失，屬拒收險的責任。 黃曲霉素險(Aflatoxin)：進口國的衛(wèi)生當局對花生等貨物檢驗結果發(fā)現(xiàn)黃曲霉素的含量超過其允許的限度時，采取禁止進口或沒收等措施，由此造成的損失可在投保黃曲霉素險后得到補償。 艙面險(On Deck)：對有些由于體積過大或易燃、有毒等原因不能裝在艙面的貨物，如必須裝在艙面應在事先征得保險公司同意加保艙面險，否則對發(fā)生的損失，保險公司不予負責。 貨到港澳地區(qū)存艙火險責任擴展條款(FireRisk Extension Clauses for Storage of Cargo at destination Hongkong, including Kowloon, or Macao, - FREC)：貨運港澳地區(qū)，如由港澳地區(qū)銀行押匯，貨物往往直接卸到保險單載明的過戶銀行所指定的倉庫，貨主在未向銀行歸還貸款前，貨物的權益屬于銀行。加貼這一條款后，在存?zhèn)}期間發(fā)生的火災損失也包括在保險責任范圍。其責任從貨運責任終止時開始，到銀行收回貨主欠款解除對貨物權益時終止，但以運輸險責任終止時起算滿三十天為止。,go to View, Header and Footer to set date,35,證明貨物原產地和制造地的文件，也是進口國減免關稅的依據(jù)。根據(jù)WTO框架下的原產地規(guī)則協(xié)議規(guī)定，確立原產地的標準是：完全獲得 (Wholly obtained) 和實質性改變 (Substantial transformation)。2004年8月，國務院頒布了中華人民共和國進出口貨物原產地條例，海關總署據(jù)此制定了相應的實施細則。 普惠制產地證 （GSP FORM A）：由公司填寫，經中國進出口商品檢驗局審核蓋章，作為進口國減免關稅的依據(jù)。 歐洲經濟共同體產地證明書，專門用于有配額的產品。 對美國出口原產地聲明書：用于對美國出口須配額的商品。 中國普通產地證：由下列機構/公司簽發(fā) 官方 - 國家質量監(jiān)督檢驗檢疫總局 (General Administration of Quality Supervision , Inspection and Quarantine of the Peoples Republic of China) - 標識 “CIQ”，即 CHINA INSPECTION AND QUARANTINE的縮寫 (前稱:中華人民共和國出入境商品檢驗檢疫局) 半官方 - 中國國際貿易促進委員會（China Council for the Promotion of International Trade - CCPIT）即中國商會（China Chamber for International Commerce） 非官方 - 公司自己簽發(fā),信用證項下單據(jù),原產地證,go to View, Header and Footer to set date,36,國際上的檢驗機構,有官方、民間私人或社團經營的。 官方的檢驗機構只對特定商品（糧食、藥物等）進行檢驗，如美國食品藥物管理局（FDA）。 民間檢驗機構著名的有： 瑞士日內瓦通用鑒定公司（SGS） 日本海外貨物檢驗株式會社（OMIC） 美國保險人實驗室（UL） 英國勞合氏公證行（Lloyds Surveyor） 法國船級社（B.V） 國際羊毛局（IWS） 中國的檢驗機構（屬民間檢驗機構） 1980年7月成立的中國進出口商品檢驗總公司（China National Import & Export Commodities Inspection Corporation “CCIC”）。 現(xiàn)更名為，中國檢驗認證（集團）有限公司（英文名稱：China Certification Inspection（Group）Co . , Ltd . , “CCIC”）。,信用證項下單據(jù),檢驗證書,go to View, Header and Footer to set date,37,國際商會于(ICC)己于2002年10月在羅馬全體會議上通過安（ICC Publication No. 645) UCP500的補充說明 內容 總則：如“Ltd”代替“Limited”, “mft”代替“manufacturer”,但“MNC123”不可代替“MNC132”。 匯票及到期日計算 發(fā)票：如發(fā)票上須表明受益人的名稱，但電傳號或傳真號可不出現(xiàn)。 海運提單：可以“To Order of xxxx Bank/Co.”,因為海運提單是貨權憑證。 租船提單 聯(lián)合提單 空運提單：不可以“To Order of xxxx Bank/Co.”,因為空運提單不是貨權憑證。 公路、鐵路或內陸貨運單據(jù) 保險單 原產地證 附錄,ISBP 簡介,International Standard Banking Practice (ISBP)for the Examination of Documents under Documentary Credits 信用證審單之銀行操作國際標準,go to View, Header and Footer to set date,38,國際商會 (International Chamber of Commerce ICC): 是國際民間經濟組織，它由世界上100多個國家的經濟聯(lián)合會，包括商會、工業(yè)、商業(yè)、銀行、交通運輸?shù)刃袠I(yè)協(xié)會組成。中國商會（中國貿易促進委員會）也是成員之一。 國際商會于1919年10月在美國新澤西州大西洋城舉行國際貿易會議發(fā)起。 1920年6月于巴黎成立，總部設在巴黎。 主要規(guī)則（出版物）： 跟單信用證統(tǒng)一慣例 ICC Uniform Customs and Practice for Documentary Credits (UCP500)。 國際貿易術語解釋通則 ICC INCOTERMS 2000 托收統(tǒng)一規(guī)則 ICC Uniform Rules for Collections (URC 522) 信用證審單銀行操作國際標準 - International Standard Banking Practice (ISBP)for the Examination of Documents under Documentary Credits 國際備用證慣例 ICC International Standby Practices (ISP98)。 跟單信用證統(tǒng)一慣例（UCP）歷程 根據(jù)美國銀行委員會1926年的提議，國際商會以法國銀行聯(lián)合會1923年出版的信用證小冊子為基礎，于1929年發(fā)布了國際商會出版物74號跟單信用證統(tǒng)一慣例的第一版。 1933年，出版了第一個修訂本，編號是82號。 1951年，出版了第二個修訂本，編號是151號。 1962年，出版了第三個修訂本，編號是222號。 1974年，出版了第四個修訂本，編號是290號。 1984年，出版了第五個修訂本，編號是400號。 1993年5月，發(fā)布了第六個修訂本，編號是500號，并于1994年1月1日起正式實行。,國際商會,go to View, Header and Footer to set date,39,花旗銀行如何為公司的業(yè)務拓展提供全面擔保,競投標或 提供設備或貨物,國內買家,一系列保函: 如投標、履約、預付款、質量等,備用信用證 / 保函業(yè)務研討,花旗銀行可服務范圍： 簽發(fā)各類保函，以支持公司的全面業(yè)務 提供咨詢，定制特殊形式保函 提供保函業(yè)務培訓,供應商,花旗銀行,go to View, Header and Footer to set date,40,備用信用證 / 保函類別,備用信用證 Standby L/C: SBLC is usually used to support loan repayment, i.e.,Citibank,Local bank,Subsidiary in China,Parent Co.,Investment,Borrowing,SBLC,違約事件: 借款人在貸款到期日未能還清向貸款銀行(一般來說,指本地銀行) 所借的本金及其相應的利息。,go to View, Header and Footer to set date,41,備用信用證 / 保函類別,投標保函 Bid Bond: The purpose of a bid bond is to ensure that the bidder does not withdraw or alter his bidding before adjudication and that he will accept and sign the contract if the tender has been awarded to him, i.e.,Citibank,Tender co. or agent,Bidder,Bidding,Bid Bond,常見的違約事件: 從開標之日起到投標文件有效期滿前，投標方撤回投標；或 在收到中標通知后三十(30)天內，投標方(中標人)未能與招標方簽訂合同；或 在收到中標通知后三十(30)天內，投標方未能向招標方出具可接受的履約保函。,go to View, Header and Footer to set date,42,備用信用證 / 保函類別,履約保函 Performance Bond: A performance bond assures payment to the beneficiary in the event that the applicant or the vendor has not, not timely, not completely or not properly fulfilled his obligations from the underlying contract, i.e.,Citibank,Buyer,Seller,Goods delivery,P. Bond,常見的違約事件: 未能準時交貨；或 貨物有瑕疵；或 未能安裝調試；或 未提供保養(yǎng)維修；等。,如何管理,常見的客戶要求: 到期日在驗收后XX天；或 交貨后保函金額遞減。等,銀行管理中須注意的問題: 如何確認驗收文件有效；或 交貨后保函金額遞減,所擔保的責任是否可以相應遞減。等,go to View, Header and Footer to set date,43,備用信用證 / 保函類別,預付款保函 Advance Payment Guarantee: Advance payment guarantee secures the refund (repayment) of advance payment from the buyer in case of any defaults by the seller, i.e.,Citibank,Buyer,Seller,Advance Payment,Adv. Pmt. Gtee,違約事件: 未能履行合約項下的責任(參見履約保函)。,常見的客戶要求: 起始日在受益人收到預付款后算起；或 賠付款要加上預付款銀行存款利息。等,如何管理,銀行管理對策: 起始日不可早于保函簽發(fā)日,具體日期以銀行收款記錄為準；或 最大利息額: (i)利率確定;(ii)最大期限自保函簽發(fā)日至到期日,具體日期以銀行收/付款記錄為準。等,go to View, Header and Footer to set date,44,備用信用證 / 保函類別,質量保函 Quality (Warranty) Guarantee: Guality guarantee is one kind of performance bonds (guarantees) to assure the quality of delivered goods or project, i.e.,Citibank,Buyer,Seller,Goods delivery,Quality Gtee,違約事件: 未能履行合約項下的質保責任。,常見的客戶要求: 到期日在驗收后XX天；或 憑檢驗證書為償付依據(jù)。等,如何管理,銀行管理中須注意的問題: 如何確認驗收文件有效(如獨立檢驗機構的事先確定)；等,go to View, Header and Footer to set date,45,備用信用證 / 保函類別,海關保函 Customs Guarantee: Such guarantee is required by the customs to secure the payment obligations by the applicant, i.e.,Citibank,Customs,Applicant,Goods clerance,Customs Gtee,違約事件: 正常情況項下的交稅義務，如來料加工再出口免征進口稅，會展物品免稅等。 特殊案例：要求海關查扣相應物品，而作財產保全擔保。,go to View, Header and Footer to set date,46,備用信用證 / 保函類別,法院財產保全保函 Court Guarantee: Such guarantee is required by the court to secure the payment obligations by the applicant in case of any adverse court jurisdiction, i.e.,Citibank,Court,Applicant,Legal proceedings,Court Gtee,違約事件: 在訴訟其間，應法院要求而作財產保全擔保。,go to View, Header and Footer to set date,47,備用信用證 / 保函類別,提貨擔保 Shipping Guarantee: Shipping guarantee is issued to allow an importer to take possession of goods from a shipping company when the goods arrive at port before the Negotiable B/L is received. It is a written indemnity by the bank to the shipping company, i.e.,Citibank,Shipping Co.,Buyer or agent,Goods taking,Shipping Gtee,違約事件: 擔保其間，第三方持正本提單來提貨。,go to View, Header and Footer to set date,48,船舶保函詳析(一),預付款,1,船舶保函,主體付款,尾款,3,4,工程前期,1,2,投標保函 （投標前） 履約保函（中標后）,預付款保函 （賣方收到預付款前或后）,付款保函 （三大節(jié)點） 切割第一塊鋼板 龍骨安裝 下水試航,質量保函 （完成首航 Maiden Voyage）,一般而言，船舶付款可分三個階段，銀行可針對工程前期競標和后期付款，出具不同的保函。,go to View, Header and Foote