巴塞爾協(xié)議三與協(xié)議二的對比

巴塞爾協(xié)議的新進(jìn)展張娜摘要:金融危機(jī)后，巴塞爾協(xié)議逐漸暴露出它的缺陷和不足，銀行業(yè)為此付出了沉痛的代價。為了提高銀行業(yè)的抵抗風(fēng)險能力和自身經(jīng)營的穩(wěn)定性，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會提出了巴塞爾協(xié)議。本文主要通過與巴塞爾協(xié)議的比較，說明巴塞爾協(xié)議在提高銀行抵御金融風(fēng)險能力和經(jīng)營穩(wěn)定性方面的新進(jìn)展。關(guān)鍵詞：巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議 新進(jìn)展Abstract: After the financial crisis, “Basel II” gradually exposed to its defects and shortcomings; the banking industry has paid a great painful price. In order to improve the banking industrys ability of resisting risks and its operational stability, the Basel Committee on banking supervision put forward “Basel III”. This article mainly through comparison of the “Basel II” indicates the progress of the new “Basel III” in improving banks to resist risk capacity.Key words: Basel Basel New progress一、 引言隨著全球金融市場的發(fā)展，金融創(chuàng)新產(chǎn)品的日益增長和市場競爭的日益激烈，現(xiàn)有的監(jiān)管體系難以應(yīng)對日益復(fù)雜的風(fēng)險管理環(huán)境。2008年爆發(fā)的美國次貸危機(jī)給銀行體系造成的巨大沖擊，促使巴塞爾銀行監(jiān)管委員會不得不對新資本協(xié)議進(jìn)行補充和完善。2010年9月12日，巴塞爾委員會決策委員會巴塞爾委員會決策委員會（GHOS）：GHOS是由巴塞爾委員會成員經(jīng)濟(jì)體的央行行長和監(jiān)管當(dāng)局負(fù)責(zé)人組成，主要職責(zé)是確定巴塞爾委員會的工作方向、審議批準(zhǔn)重大銀行監(jiān)管政策和制度。發(fā)布了新的全球資本標(biāo)準(zhǔn)，對資本的指標(biāo)要求和過渡期的時間安排進(jìn)行了明確規(guī)定。相較于先前因為在金融危機(jī)中表現(xiàn)不佳而備受爭議的巴塞爾協(xié)議，巴塞爾協(xié)議在原有的框架下做出了新的改進(jìn)。二、巴塞爾協(xié)議與巴塞爾協(xié)議的比較（一）銀行資本的改革與變化1、對舊資本定義的嚴(yán)格化。與巴塞爾協(xié)議相比，重新設(shè)定了一級資本的標(biāo)準(zhǔn)，其主要形式是已發(fā)行且完全繳足的普通股和留存收益。少數(shù)股東權(quán)益和創(chuàng)新資本工具將不能被計入一級資本的普通股部分。簡化二級資本，其它子類別將被取消，消除了二級資本不能超過一級資本的限制 商業(yè)銀行資本充足率管理辦法規(guī)定，商業(yè)銀行的二級資本不得超過一級資本的100%。最后取消了三級資本，以保證抵補市場風(fēng)險的資本質(zhì)量等同于抵補信用風(fēng)險和操作風(fēng)險的資本質(zhì)量。2、最低資本要求。下圖列出了巴塞爾協(xié)議最低資本要求的主要變化：普通股（扣減調(diào)整項后）一級資本總資本最低資本要求4.5%6.0%8.0%資本留存超額資本2.5%最低資本要求+資本留存超額資本=總資本7.0%8.5%10.5%由此可以看出，巴塞爾協(xié)議的最低資本要求更加具體化，新增了資本留存超額資本的規(guī)定，并且比率有所提高。而巴塞爾協(xié)議只對普通股最低資本要求、核心資本充足率和資本充足率 這里的一級資本最低要求即核心資本充足率，資本充足率即總資本的最低資本要求。最低資本要求做了規(guī)定，并且分別是2%、4%和8%。除此之外，反周期超額資本應(yīng)該是普通股或是其他可以充分吸收損失的資本的0%-2.5%。3.新資本的提出。巴塞爾協(xié)議提出超額資本、應(yīng)急資本以降低系統(tǒng)性風(fēng)險。系統(tǒng)性風(fēng)險是巴塞爾協(xié)議框架中新增的內(nèi)容，監(jiān)管要求的提出將增加對系統(tǒng)性銀行的后備資本要求。除此之外，為了補充經(jīng)濟(jì)下行時可能發(fā)生的虧損，以確保銀行在經(jīng)濟(jì)景氣時增加緩沖資本，巴塞爾委員會提出前瞻性的撥備、資本留存及反周期超額資本以應(yīng)對親周期效應(yīng)親周期效應(yīng)是指金融部門與實體經(jīng)濟(jì)之間動態(tài)的相互作用，這種互相依存的作用關(guān)系會擴(kuò)大經(jīng)濟(jì)周期性的波動程度，并造成或加劇金融部門的不穩(wěn)定性。（二）引進(jìn)最新杠杠率核心資本/表內(nèi)外的總資產(chǎn)被稱為杠桿率，杠桿率是監(jiān)管機(jī)構(gòu)引入的對資本充足率一個重要補充的指標(biāo)，并且能夠約束商業(yè)銀行業(yè)務(wù)規(guī)模的過度擴(kuò)張。巴塞爾銀行委員會規(guī)定杠桿率監(jiān)管從2013 年開始實施，最低標(biāo)準(zhǔn)為3，2018年開始正式并入第一支柱監(jiān)管。（三）建立流動性監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)巴塞爾協(xié)議 的框架中對流動性的監(jiān)管要求主要是提出了兩個監(jiān)管指標(biāo)：流動性覆蓋比率，要求優(yōu)質(zhì)流動性資產(chǎn)/未來30天內(nèi)的凈資金流出大于或等于100，目的是強化短期流動性風(fēng)險的監(jiān)控，確保單個銀行在監(jiān)管當(dāng)局設(shè)定的流動性嚴(yán)重壓力情景下，能夠?qū)⒆儸F(xiàn)無障礙且優(yōu)質(zhì)的資產(chǎn)保持在一個合理的水平。凈穩(wěn)定資金比率，要求可用的穩(wěn)定資金/業(yè)務(wù)所需的穩(wěn)定資金大于或等于100，目的是強化中長期流動性風(fēng)險的監(jiān)控根據(jù)銀行在一個年度內(nèi)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)的流動性特征設(shè)定可接受的最低穩(wěn)定資金量。三、結(jié)論綜上所述，巴塞爾協(xié)議內(nèi)容涉及銀行穩(wěn)健性、流動性風(fēng)險管理和市場風(fēng)險管理等多個領(lǐng)域。在金融危機(jī)后，監(jiān)管當(dāng)局逐步認(rèn)識到資本的質(zhì)量同數(shù)量同樣重要，在巴塞爾協(xié)議的基礎(chǔ)上不斷對資本嚴(yán)格化和具體化，目的就是從微觀和宏觀上提高銀行的抗風(fēng)險能力和銀行自身經(jīng)營的穩(wěn)定性。 參考文獻(xiàn)1 德勤.解讀Basel III國際金融監(jiān)管體系改革新動向.3-13頁.2巴塞爾協(xié)議細(xì)節(jié)敲定J.華爾街日報.2010（12）.3 林鄭宏.巴塞爾協(xié)議最終方案出爐J.上海商報.4 周萃.巴塞爾協(xié)議對中國銀行業(yè)影響不大J.金融時報.5 任曉.巴塞爾協(xié)議實施將給銀行業(yè)帶來嚴(yán)峻挑戰(zhàn)J.中國證券報.6 陳忠陽.我國實施巴塞爾協(xié)