基于統(tǒng)一授信的物流金融業(yè)務(wù)模式及風險控制

1、江西財經(jīng)大學普通本科畢業(yè)論文基于統(tǒng)一授信的物流金融業(yè)務(wù)模式及風險控制1.引言1.1 本文研究的背景與意義“融資難”一直是制約我國中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。2008 年，除了信貸規(guī)模受到控制等原因外，2007 年的6 次加息使得一年期貸款利率從6.12%升至7.47%，融資成本再度上升，中小企業(yè) “貸款越來越難” 林莉，2008：招行聯(lián)手物流三巨頭合力拓市物流金融，現(xiàn)代物流報第1版。 。傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押融資模式由于本身存在統(tǒng)一機頭內(nèi)部多頭授信、分散授信，多個機構(gòu)分散授信等方面的種種缺陷與不足；加上企業(yè)組織結(jié)構(gòu)日益復(fù)雜,關(guān)聯(lián)企業(yè)授信及其風險驟增等因素的影響，已經(jīng)不能滿足中小貨主企業(yè)對資金的需求。統(tǒng)一授信業(yè)

2、務(wù)模式可以來彌補傳統(tǒng)授信模式的不足?，F(xiàn)階段推行統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式不僅可以控制銀行授信風險，提高資金的運作效率；還可以促進資金在產(chǎn)業(yè)之間的流通，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，因此發(fā)展統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式是可行的。當前我國推行統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的整體環(huán)境還不是很完善，這種創(chuàng)新的業(yè)務(wù)模式在實踐中存在許多風險因素，研究如何有效防范和控制這些風險有一定的實際意義，同時統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的風險控制也是研究熱點。1.2 文獻綜述1.2.1我國授信物流金融業(yè)務(wù)模式研究的現(xiàn)狀 我國的物流金融授信模式主要以傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式為主，學者們也多是以傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)為研究對象的，如李小飛在論倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的開展一文中從銀行、申貸企業(yè)和物

3、流企業(yè)角度分析了開展倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的意義，并且分析了靜態(tài)和動態(tài)兩種倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式。最后闡述了倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)存在的問題與建議。曾文琦在關(guān)于倉單質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)的分析與實現(xiàn)研究中研究了倉單質(zhì)押貸款的設(shè)計原理及開展的方式，討論并指出倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)存在實際價值與評估價值不相符，偽造、變造的倉單質(zhì)押，有爭議的財產(chǎn)做質(zhì)押，重復(fù)質(zhì)押等方面的風險；文章結(jié)尾提出銀行對物流企業(yè)的選擇、業(yè)務(wù)三方運作的規(guī)范化與制度化、加強倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的具體問題控制是倉單質(zhì)押市場實現(xiàn)的關(guān)鍵。徐明川在倉單質(zhì)押贏利模式及其風險規(guī)避研究中分析了倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的重要意義，并且對三種倉單質(zhì)押模式的贏利方式進行了分析，最后在文章最后指出了倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的風險

4、，提出了控制風險的具體對策。楊娟等在倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的模式及期風險評價指標體系的建立中研究了監(jiān)管方倉庫存放質(zhì)押品模式、貸款企業(yè)只有倉庫存放質(zhì)押品模式及第四方倉庫存放質(zhì)押品模式三種倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式，并且從客戶資信風險、內(nèi)部管理風險、外部環(huán)境風險及技術(shù)風險等是個方面構(gòu)建了倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)風險評價指標體系。李偉紅在倉單質(zhì)押多變?nèi)A文中從開展倉單質(zhì)押貸款的原則和流程的研究著手，認為倉單質(zhì)押存在以下三個方面的優(yōu)勢：第一, 允許客戶利用在市場經(jīng)營的商品做質(zhì)押貸款, 可以解決企業(yè)經(jīng)營融資問題, 爭取更多的流動資金, 達到實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)營和提高經(jīng)濟效益的目的。第二, 倉庫與銀行合作, 監(jiān)管客戶在銀行質(zhì)押貸款商品, 一方面

5、增加了配套服務(wù)功能,吸引更多的貨主企業(yè)進駐, 增加了倉儲附加值, 提高了倉庫空間的利用率,提升了企業(yè)綜合價值和競爭力；另一方面, 倉庫作為銀行和客戶都相互信任的第三方,可以更好地融入到客戶的商品產(chǎn)銷供應(yīng)鏈中去, 有利于物流企業(yè)的業(yè)務(wù)整合, 同時也加強了同銀行的同盟關(guān)系。第三, 銀行發(fā)放質(zhì)押貸款, 由倉庫負責質(zhì)押物資, 既放貸又吸引了儲戶, 培育了新的經(jīng)濟增長點又由于由貨物做抵押, 貸款的風險大大降低, 規(guī)避了風險, 并能產(chǎn)生新的經(jīng)濟效益。同時文中也對倉單質(zhì)押的風險及對策進行了研究。學者的研究針對倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式進行了分析同時指出存在的風險因素，并且針對這些風險因素提出控制對策的。 1.2.2存

6、在問題通過閱讀和分析相關(guān)文獻，本文認為傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式在客觀實踐中的缺陷和弊端不斷暴露，已經(jīng)無法滿足商業(yè)銀行控制風險和中小企業(yè)的融資需求?，F(xiàn)階段需要推出一種新的業(yè)務(wù)模式來實現(xiàn)現(xiàn)實需求，統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式以物流企業(yè)為主導，可以滿足中小企業(yè)與銀行的現(xiàn)實需求。1.3 本文的研究思路與結(jié)構(gòu)本文共有六部分：第一部分為引言。主要介紹了本文研究的背景和意義，文章機構(gòu)安排，并概括了國內(nèi)對統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的現(xiàn)有文獻進行了簡要的綜述。第二部分為傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的分析。主要介紹了傳統(tǒng)倉單質(zhì)押的定義、業(yè)務(wù)流程并對傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的弊端進行了分析。第三部分為統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的分析。介紹了統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)的定義和

7、統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的流程，并就開展統(tǒng)一授信進行了SWOT分析。第四部分為統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式實踐中的風險分析。主要介紹了統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式在實踐中存在的客戶的資信風險、質(zhì)押貨物本身的風險、物流公司管理水平風險、法律風險和倉單及提單管理不善的風險。是本文的重要部分。第五部分為統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)風險防范和控制對策建議。主要是針對第四部分的風險提出了一些防范和控制的對策。是本文的重要部分。第六部分為結(jié)論?？偨Y(jié)了文章的主要內(nèi)容，并得出結(jié)論。具體如下圖所示：1.本文研究的背景和意義2.文獻綜述3.本文的結(jié)構(gòu)和思路第一部分：引言1.傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的定義2.傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的業(yè)務(wù)流程3.傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的弊

8、端分析第二部分：傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式分析1.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的定義2.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的業(yè)務(wù)流程3.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的SWOT分析第三部分：統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式分析1.客戶的資信風險2.質(zhì)押貨物本身的風險3.物流公司管理水平風險4.法律風險5.倉單及提單管理不善的風險第四部分：統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式實踐中的風險分析1.加強信用風險防范和控制2.謹慎選擇質(zhì)押商品3.加強改革，提升公司整體管理水平4.規(guī)范行為，深化法制5.加強倉單管理，完善提貨管理第五部分：統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)風險防范及控制對策建議總結(jié)文章的主要內(nèi)容，得出結(jié)論第六部分：結(jié)論圖1.本文結(jié)構(gòu)思路圖2. 傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式分析2.1 傳統(tǒng)倉單質(zhì)押的定

9、義倉單質(zhì)押貸款是指貨主企業(yè)把貨物存儲在倉庫中,然后可以憑倉庫開具的貨物倉單向銀行申請貸款, 銀行根據(jù)貨物的價值向貨主企業(yè)提供一定比例的貸款, 同時由倉庫代理監(jiān)管貨物。2.2 倉單質(zhì)押貸款的業(yè)務(wù)流程 傳統(tǒng)倉單質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)流程：授信貸款資金流償還貸款發(fā)貨 貨主企業(yè)倉儲企業(yè)客戶企業(yè)商業(yè)銀行質(zhì)押貨物支付貨款托管反饋圖1.傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式流程圖圖2.傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式業(yè)務(wù)流程圖如圖簡要地介紹的倉單質(zhì)押的過程, 首先是貨主借款人與銀行簽訂銀企合作協(xié)議、帳戶監(jiān)管協(xié)議；倉儲企業(yè)、貨主和銀行簽訂倉儲協(xié)議，同時倉儲企業(yè)與銀行簽訂不可撤消的協(xié)助行使質(zhì)押權(quán)保證書。貨主按照約定的數(shù)量將商品存放在倉庫中, 倉儲企業(yè)

10、在接到通知后, 驗貨確認, 然后開專用倉單給存貨的貨主，貨主當場對專用倉單做質(zhì)押背書, 由倉庫蓋章后, 貨主憑倉單向銀行提出貸款申請，銀行向倉庫核實貨主儲存商品的詳細情況, 包括商品的品種、數(shù)量、質(zhì)量以及商品的情況, 決定是否向貨主提供質(zhì)押貸款, 以及質(zhì)押貸款的數(shù)額把經(jīng)過銀行同意的進行質(zhì)押貸款的商品交由倉庫代理監(jiān)管, 最后就是商品的具體處置。2.3 傳統(tǒng)倉單質(zhì)押的弊端分析傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式是由商業(yè)銀行主導的，主要的協(xié)議關(guān)系體現(xiàn)在貨主企業(yè)和商業(yè)銀行之間，質(zhì)押貨物品種、數(shù)量等方面的選擇都是由銀行相關(guān)部門來實現(xiàn)的，而以倉儲企業(yè)為代表的物流企業(yè)所處的是從屬地位，主要作用是按照貨主企業(yè)和銀行的要求進

11、行簡單的運輸和倉儲管理工作，不產(chǎn)生增值效益。在這樣的三方關(guān)系條件下，傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押模式存在許多弊端，主要表現(xiàn)在以下幾個方面：首先，不能合理的做出質(zhì)押品的選擇。作為質(zhì)押品的貨物需要滿足許多的要求，并不是所有的貨物都可以作為質(zhì)押商品的。因為商品在某段時間的價格和質(zhì)量都是會隨時發(fā)生變化的, 也就是說會有一定程度的風險。而對于商品的市場和價格進行有效的評估并不是商業(yè)銀行的主營業(yè)務(wù)，沒有也不可能組織專業(yè)的人員來對質(zhì)押品的市場和質(zhì)量做出分析和預(yù)測。因此，質(zhì)押品的選擇方面存在巨大的風險。其次，不能激發(fā)物流企業(yè)的積極性，存在物流企業(yè)內(nèi)部的風險。物流企業(yè)在傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式中主要承擔的是質(zhì)押貨物運輸和監(jiān)管的

12、責任，并沒有創(chuàng)造出額外的價值，這對于物流企業(yè)而言只是普通的業(yè)務(wù)，一方面是物流企業(yè)不會派出專門的隊伍來協(xié)助貨主和商業(yè)銀行完成倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的履行。另一方面是物流企業(yè)可能會與貨主企業(yè)勾結(jié)，開出不合格的倉單來騙取銀行的貸款。這在傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式中是無法很好控制的。第三，無法控制客戶企業(yè)的資信風險。客戶的業(yè)務(wù)能力、業(yè)務(wù)量及商品來源的合法性等諸多方面對于倉庫來說多存在潛在的風險，控制這些風險需要商業(yè)銀行派出專門的小組對客戶進行詳盡的調(diào)查，而現(xiàn)階段商業(yè)銀行無法滿足這樣的要求，所以以商業(yè)銀行為主導的傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式無法控制客戶的資信風險。通過對傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的業(yè)務(wù)流程及種種弊端進行分析，本

13、文認為現(xiàn)階段傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式已經(jīng)無法滿足現(xiàn)實中小企業(yè)的融資需求，需要創(chuàng)新一種新的物流金融業(yè)務(wù)模式來滿足現(xiàn)實中企業(yè)的融資需求。統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式作為一種以物流企業(yè)為主導的物流金融創(chuàng)新模式可以克服傳統(tǒng)倉單質(zhì)押的弊端，滿足現(xiàn)階段中小企業(yè)的融資需求。3.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式分析3.1統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的定義統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式指的是商業(yè)銀行根據(jù)物流企業(yè)的資信情況、業(yè)務(wù)規(guī)模、商業(yè)運作狀況等多方面的信息進行綜合評價，以一定的資產(chǎn)為抵押，將一定額度的信用資金授予物流企業(yè)；物流企業(yè)根據(jù)各貨主企業(yè)對資金的需求情況，對貨主企業(yè)的具體狀況進行調(diào)查研究，對于符合融資要求的貨主企業(yè)根據(jù)其提供的質(zhì)押貨物、商業(yè)訂單等為其提供一定

14、資金支持的一種新的物流金融業(yè)務(wù)模式。商業(yè)銀行不參與倉單質(zhì)押的具體操作過程。3.2統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的流程分析 統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式是物流金融的一種創(chuàng)新模式，與傳統(tǒng)的物流金融業(yè)務(wù)模式不同，它是以物流企業(yè)為主體的物流金融模式。其運作流程是：商業(yè)銀行根據(jù)物流企業(yè)的資信情況、業(yè)務(wù)規(guī)模、商業(yè)運作狀況、行業(yè)主導力量等多方面的綜合考慮，簽訂銀企合作協(xié)議及抵押貸款協(xié)議，以一定的資產(chǎn)為抵押，將一定額度的信用資金授予物流企業(yè)；然后由物流企業(yè)綜合考察貨主企業(yè)狀況，與貨主企業(yè)簽訂抵押貸款協(xié)議，在貨主企業(yè)提供一定貨物、商業(yè)訂單抵押的情況下，為貨主企業(yè)提供一定的資金支持；貨主企業(yè)根據(jù)簽訂的相關(guān)協(xié)議與合同，分批次的向物流公司質(zhì)押

15、貨物并分期償還貸款。其業(yè)務(wù)模式流程圖如下：統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式運作流程圖：商業(yè)銀行物流企業(yè)貨主企業(yè)1.統(tǒng)一授信4.分期還貸2.質(zhì)押貨物等3.發(fā)放貸款5.分批發(fā)貨圖3.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式運作流程圖統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式與傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式比較分析表：表 1.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式與傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式的對比分析表傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式不能合理作出質(zhì)押品的選擇物流企業(yè)可以提高質(zhì)押貸款的效率不能激發(fā)物流企業(yè)的積極性物流企業(yè)提升服務(wù)能力，開辟利潤空間銀行無法控制客戶企業(yè)的資信風險可以提高銀行的監(jiān)管，優(yōu)化流程，降低風險由上表可以看出與傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式相比，統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式存在以下幾個方面的優(yōu)點：（1

16、） 物流企業(yè)將申請貸款和質(zhì)物、倉儲兩項任務(wù)整合操作，提高質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)運作效率；（2）減少原先質(zhì)押貸款中一些繁瑣的環(huán)節(jié)，提高貸款企業(yè)產(chǎn)銷供應(yīng)鏈運作效率；（3）有利于銀行提高對質(zhì)押貸款全過程監(jiān)控的能力，更加靈活地開展質(zhì)押貸款服務(wù)，優(yōu)化質(zhì)押貸款的業(yè)務(wù)流程和工作環(huán)節(jié)，降低貸款的風險。 （4）物流企業(yè)可以通過提高物流綜合服務(wù)能力，開辟更廣的利潤空間，贏得更多的潛在客戶。3.3統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的SWOT分析與物流企業(yè)共同開展的統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)是對銀企困境的破解。雖然倉單具有金融價值, 但是銀企信息不對稱的情況下, 如果銀行直接與借款人開展倉單質(zhì)押業(yè)務(wù), 由于信息不對稱造成的逆向選擇及道德風險使得倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)難

17、以有效展開。但是如有物流企業(yè)作為主導參與到統(tǒng)一授信工作中來, 情況將大為改觀。我們可以通過SWOT分析來分析銀行與物流企業(yè)合作開展統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)的優(yōu)缺點，如下表：表2.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式的SWOT分析表S(優(yōu)點)銀行方面：將本部分以外的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移給物流企業(yè)，可以加強統(tǒng)一監(jiān)控、降低風險；也可以降低運作成本物流企業(yè)方面：提供了新的增值服務(wù)，創(chuàng)造新的利潤增長點；有利于控制供應(yīng)鏈的風險W（缺點）銀行方面：無法對整個現(xiàn)金流進行全程監(jiān)察物流企業(yè)方面：需要有一定規(guī)模的倉庫等硬件設(shè)施必須要有倉管、監(jiān)管、價值評估、配送等綜合服務(wù)能力，對工作人員的素質(zhì)要求更高O(機會)互利合作，可以降低資金鏈的整體風險T（威脅）出現(xiàn)物

18、流企業(yè)的道德風險對上表的說明：物流企業(yè)的加入對銀企信息不對稱的一定程度上的解決。企業(yè)的產(chǎn)權(quán)、經(jīng)營權(quán)存在著分立、合并、兼并、重組、托管、聯(lián)營等交易, 但是作為實際商品的流通渠道是比較固定的。作為企業(yè)需要將沉淀的資金盤活, 想通過倉單質(zhì)押的方式來融資, 那么作為銀行就需要了解質(zhì)物的規(guī)格、型號、質(zhì)量、原價和凈值、銷售區(qū)域、承銷商等, 要察看權(quán)力憑證原件, 辨別真?zhèn)?。這些工作超出了金融機構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍, 那么掌控著企業(yè)物流的機構(gòu)應(yīng)當成為最直接,最有效力的發(fā)言者, 因而與物流企業(yè)合作來開展倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)就成為必然。物流企業(yè)的參與增加了銀行零售業(yè)務(wù)的批量, 降低了銀行的運作成本。目前的資金流運作過程非常繁瑣,

19、 特別中小企業(yè)單筆的業(yè)務(wù)量較小, 從而運營的成本相對較高, 這時如果有第三方物流企業(yè)加入進來, 就可集聚業(yè)務(wù)量, 同時分擔銀行的部分業(yè)務(wù)及成本, 就可提高整個流程的效率。統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)的開展可大大提高第三方物流企業(yè)在供應(yīng)鏈中的號召力。物流企業(yè)對于庫存及流通的區(qū)域的變動, 可以通過庫存管理, 配送管理可以做到了如指掌,所以為客戶提供金融擔保服務(wù)就應(yīng)成為一項物流增值服務(wù)的項目, 不僅為自己帶來新的利潤增長點, 也可以提高企業(yè)對客戶的吸引力。4.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式實踐中的風險分析通過3.2和3.3的分析，我們可以知道，盡管統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式克服了傳統(tǒng)授信業(yè)務(wù)模式的不足，但現(xiàn)階段開展統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式仍然存在

20、一些風險和威脅，因此統(tǒng)一授信在實踐運作中要制定一套風險評價體系來識別風險。統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)風險評價體系構(gòu)建：統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)風險評價體系物流公司管理水平風險客戶的信用風險其它風險質(zhì)押貨物本身的風險質(zhì)押品是否保險質(zhì)押品的變現(xiàn)風險質(zhì)押品的市場風險質(zhì)押品的合法性信用環(huán)境約束不完善數(shù)據(jù)信息低效 風險指標失靈信托責任缺失監(jiān)督體制的實施權(quán)責分配的有效性組織結(jié)構(gòu)的合理性管理人員素質(zhì)倉單及提單管理不善法律風險圖4.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式實踐運作風險評價體系構(gòu)建圖41 客戶的信用風險信用風險是物流金融業(yè)務(wù)實施過程中最主要的風險，其形成的因素十分復(fù)雜，主要體現(xiàn)在以下四個風險因子：4.1.1信托責任缺失由于物流企業(yè)充當了商業(yè)銀行

21、的信托責任人,銀行因而可能就會相應(yīng)地降低對信用風險的管理和控制。但物流企業(yè)專業(yè)性和責任度上的不穩(wěn)定造成的信托責任缺失,可能會使銀行盲目相信面上的數(shù)據(jù)而陷入隱蔽的信用風險之中。作為制造企業(yè)和銀行之間的“粘合劑”,物流企業(yè)一方面可能會為拉攏自己的客戶而向銀行提供虛假數(shù)據(jù),這種粉飾可能會給銀行造成誤導;另一方面制造企業(yè)和物流企業(yè)間的信息不對稱同樣存在,而且由于專業(yè)性不如銀行可能這種不對稱會更加嚴重,形成物流企業(yè)與銀行同時蒙在鼓里的狀況。4.1.2風險指標失靈長期以來,商業(yè)銀行為了更好地實施貸款風險五級分類法,主要采用借款人經(jīng)營及資信情況,借款人財務(wù)狀況,項目進展情況及項目能力,宏觀經(jīng)濟、市場、行業(yè)情

22、況,還款保證情況,銀行貸款管理情況,保障還款的法律責任等七大量化指標。但隨著物流金融業(yè)務(wù)的實現(xiàn),其參與主體的多元性及各主體角色的再定位,尤其是商業(yè)銀行將部分的審貸職能轉(zhuǎn)嫁給物流企業(yè)以后,以上七大貸款風險評級的量化指標很有可能失靈,因為在這里面缺乏對物流企業(yè)在其中的中介作用及它與商業(yè)銀行、制造企業(yè)三者的內(nèi)部相關(guān)性等因素的考慮。4.1.3數(shù)據(jù)信息低效盡管物流企業(yè)作為第三方介入融資過程,向商業(yè)銀行提供制造企業(yè)貨物的詳細數(shù)據(jù),但是這些數(shù)據(jù)的準確性和可靠性漏洞依然存在。一方面,信用風險管理所需的數(shù)據(jù)信息應(yīng)該由基礎(chǔ)數(shù)據(jù)(主要是制造企業(yè)的流動資產(chǎn)信息)、中間數(shù)據(jù)和分析結(jié)果三部分組成。中間數(shù)據(jù)是對基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的識

23、別和分類,通過對這些流動資產(chǎn)的信息進行具體的處理,找到對銀行放貸過程中風險控制有幫助的中間數(shù)據(jù)。而分析結(jié)果則是在中間數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上的風險分析?？梢娢锪髌髽I(yè)做的只是最原始的數(shù)據(jù)搜集工作,這些數(shù)據(jù)的來源和有效性都還是個問號,商業(yè)銀行在數(shù)據(jù)處理方面的問題依然很大,不可小視。4.1.4信用環(huán)境軟約束不完善信用風險的存在一向都與社會的金融生態(tài)密切相關(guān),而經(jīng)濟領(lǐng)域至今還沒有樹立起誠信光榮、無信可恥的社會信用環(huán)境,也沒有嚴厲的失信懲罰。這就使得統(tǒng)一授信這一項全新的金融業(yè)務(wù)在實施過程中缺乏社會信用保障,也就是說當它踏入社會金融生態(tài)圈之后,信用坍塌后的多米諾骨牌效應(yīng)也會導致這種失衡現(xiàn)象漸漸地在物流金融業(yè)務(wù)中出現(xiàn),進

24、而成為了又一項信用風險的緣起。4.2質(zhì)押貨物本身的風險4.2.1 質(zhì)押貨物的合法性在出質(zhì)人進行貨物質(zhì)押時，第三方物流企業(yè)要嚴格考核該貨物是否合法，是否為走私貨物，或是否為合法渠道得貨物。即融資企業(yè)應(yīng)該具有相應(yīng)的物權(quán)，避免有爭議的、無法行使質(zhì)權(quán)的或者通過走私等非法途徑取得的物品成為質(zhì)物。4.2.2質(zhì)押貨物的市場風險在買方市場時代，產(chǎn)品的更新?lián)Q代速度越來越快:另外，質(zhì)押商品的品牌或質(zhì)量如出現(xiàn)重大負面影響事件，也會嚴重影響其銷售。為控制該風險，銀行必須考慮選取產(chǎn)品銷售趨勢好、市場占有率高、實力強、品牌知名度高的生產(chǎn)商合作。4.2.3 質(zhì)押貨物的變現(xiàn)風險銀行在處置質(zhì)物時，可能出現(xiàn)質(zhì)物變現(xiàn)價值低于銀行授

25、信敞口余額或無法變現(xiàn)。為控制該風險，銀行應(yīng)建立對質(zhì)押商品銷售情祝、價格變化趨勢的監(jiān)控機制，并設(shè)定合理的質(zhì)押率。4.2.4 質(zhì)押貨物是否保險由于質(zhì)押貨物是要質(zhì)押在第三方物流企業(yè)得倉庫中，所以不可避免得可能會面臨盜搶，火災(zāi)、滅失等一系列風險，所以在物流金融業(yè)務(wù)中，一般會要求融資企業(yè)對貨物進行投保，包括基本險，盜搶險，特種貨物險等等，比如現(xiàn)在得質(zhì)押業(yè)務(wù)中如果質(zhì)押得貨物為石油一般要求出質(zhì)人投保特種貨物險。4.3物流公司管理水平因素公司管理水平主要由管理人員素質(zhì)、組織機構(gòu)的合理性與有效性、權(quán)責機制的有效性及安全監(jiān)管的執(zhí)行力等方面構(gòu)成:4.3.1公司管理人員素質(zhì)首先是管理人員的領(lǐng)導能力。領(lǐng)導能力是考察管理

26、者的一個重要因素，管理者不僅從事管理工作，更重要的是對公司內(nèi)下屬進行指導、教育、激勵，施加影響以達到預(yù)期目標。其次是學歷水平與業(yè)務(wù)素質(zhì)。人的行為能力比較集中地體現(xiàn)在他的專業(yè)技能上，它是管理人員的專業(yè)技術(shù)與經(jīng)驗的總稱。學歷從一定程度上能夠比較客觀地反映出一個人專業(yè)知識的豐富程度。由于對于質(zhì)押貨物得監(jiān)管需要制定一些繁瑣得安全管理系統(tǒng)、各種信息管理設(shè)施以及這項業(yè)務(wù)得開展等這些操作需要有受過專門培訓的人員進行操作。而且，對于這些系統(tǒng)得具體理解也需要管理人員能具備一定的學歷及專業(yè)的業(yè)務(wù)素質(zhì)。因此，將管理人員學歷情況和業(yè)務(wù)素質(zhì)作為一個評價指標.4.3.2 組織機構(gòu)得合理性與有效性組織結(jié)構(gòu)設(shè)計是為了便于管理

27、，實際企業(yè)目標和計劃。組織結(jié)構(gòu)設(shè)計應(yīng)遵循統(tǒng)一、方便協(xié)調(diào)、信息暢通等原則。管理對項目運營起到促進作用，組織結(jié)構(gòu)設(shè)計是否合理與有效對管理則起到了決定作用。組織結(jié)構(gòu)設(shè)計應(yīng)根據(jù)公司目標和計劃以及生產(chǎn)特點綜合考慮人員素質(zhì)環(huán)境等因素進行設(shè)計。組織結(jié)構(gòu)形式主要有直線制、直線職能制、事業(yè)部制、矩陣制、網(wǎng)絡(luò)制、混合制等多種形式，具體設(shè)計要根據(jù)企業(yè)實際情況。合理的有效得組織機構(gòu)能有效的滿足組織目標的需要:有利于穩(wěn)定工作人員的情緒，調(diào)動工作人員的積極性，能使組織保持良好的溝通關(guān)系，是提高組織工作效率的前提條件。4.3.3 責權(quán)分配的合理性、明確性在進行物流金融業(yè)務(wù)中，一定要注意對權(quán)責分配的合理以及明確，要把各個部分

28、的責任及權(quán)利落實到明處，實行主要領(lǐng)導親自抓，負總責，層層落實各級主體的責任及權(quán)利，防止發(fā)生沖突、多頭領(lǐng)導、出現(xiàn)問題互相推誘以及信息不暢等弊端。4.3.4 安全管理檢查、安全活動落實情況不管安全管理的有關(guān)規(guī)章制度制定的多么完善，如果不能真正的加以落實，便只是一紙空文，并不能使安全管理的水平得到任何的提高。任何規(guī)章制度都必須通過具體的安全管理檢查和安全活動來實現(xiàn)。因此將安全管理檢查、安全活動落實情況作為一個評價指標。4.4其它風險4.4.1 法律風險倉單質(zhì)押擔保操作程序完備與否會影響到銀行、借款者和物流企業(yè)三方當事人的權(quán)利和義務(wù),也會影響到質(zhì)押物所有權(quán)的法律糾紛問題。根據(jù)我國合同法、擔保法等相關(guān)法

29、律,倉單質(zhì)押為權(quán)利質(zhì)押。倉單轉(zhuǎn)移存儲物所有權(quán)也隨之轉(zhuǎn)移,倉單上所記的物品權(quán)利與倉單本身為一體。因此,倉單質(zhì)押擔保程序是關(guān)系到倉單權(quán)利能否實現(xiàn)的關(guān)鍵。主要表現(xiàn):一是程序方面。目前銀行、物流企業(yè)和出質(zhì)人因某種原因?qū)}單擔保程序中應(yīng)明確的部分并沒有予以重視,致使行使倉單權(quán)利時產(chǎn)生糾紛。二是倉單方面。倉單作為要式憑證,需記載存貨人的名稱和住所;倉儲物的品種、數(shù)量、質(zhì)量、包裝、件數(shù)和標記;倉儲物的損耗;儲存場所;儲存期間;倉儲費;倉儲物保險;填發(fā)人、填發(fā)地和填發(fā)日期等等。倉單沒有經(jīng)過保管人簽字或者蓋章的,不能生效。倉單是質(zhì)押貸款和提貨的憑證,是有價證券,也是物權(quán)證券。但目前倉庫所開的倉單還不夠規(guī)范,如有

30、的倉庫甚至以入庫單作質(zhì)押憑證,以提貨單作提貨憑證。三是法律條款的風險。在簽各個協(xié)議的時候,需要注意合同的內(nèi)容,來防范法律條款可能給當事人帶來的風險。如當三方協(xié)議中的條款要求物流企業(yè)放棄留置權(quán),而這種放棄對物流企業(yè)是不利的,可是對銀行很有利。4.4.2倉單及提單管理不善雖然我國合同法中規(guī)定了倉單上必須記載的內(nèi)容，但由于各倉儲企業(yè)使用倉單的設(shè)計問題，以及倉儲雙方為了簡便手續(xù)，一般除了填列存貨人名稱、數(shù)量、日期等主要幾項外，其他項目常忽略不填，這對貸款的安全性留下了一定的隱患。而對于同一倉單項下的貨物在不同時間提取的情況，“專用倉單分提單”釋放管理風險較大，能否做到每釋放一筆，在相應(yīng)倉單下作銷賬記錄

31、，直至銷售完成、貸款收回為止，決定了提單管理風險的大小。倉單和提單風險是倉儲企業(yè)開展業(yè)務(wù)就要遇到的經(jīng)常性的風險，在開展物流金融業(yè)務(wù)得過程中，難免會有不法分子利用企業(yè)存在得監(jiān)管以及管理上得漏洞制造虛假倉單。防止虛假倉單或提單造成損失是第三方物流企業(yè)控制風險的重點。5.統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)風險防范及控制對策建議 通過第4部分對風險的分析，我們識別了統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式存在的風險，本部分將會針對上述風險提出相應(yīng)的風險對策建議及風險控制體系。 針對客戶的資信風險，提出加強信用風險防范和控制，并從過程管理，強化責任、整合考慮，優(yōu)化指標、統(tǒng)籌數(shù)據(jù)，優(yōu)化模型及做好客戶信用體系建設(shè)，構(gòu)造企業(yè)信用環(huán)境等角度來具體著手；針對

32、質(zhì)押品本身的風險，提出要謹慎選擇質(zhì)押商品，并指出要考慮貨物的合法性、控制貨物的市場及變現(xiàn)風險、做好質(zhì)押物保險；針對物流公司管理水平風險，提出加強改革，提升公司整體管理水平，公司應(yīng)該做好加強專業(yè)人才的培養(yǎng)、選擇合適的組織結(jié)構(gòu)模式、不斷創(chuàng)新、與金融機構(gòu)合作、培養(yǎng)公司員工的執(zhí)行力；針對法律風險，公司應(yīng)該從我做起，規(guī)范行為，深化法制，做好質(zhì)押貨物的登記工作和背書工作，規(guī)避合同帶來的風險；針對倉單及提單管理不善，提出物流公司要加強倉單管理，完善提貨管理。統(tǒng)一授信風險防范和控制對策建議表：表3.統(tǒng)一授信風險防范和控制表風險來源風險對策建議風險控制體系1.客戶的資信風險加強信用風險防范與控制1.過程管理，強

33、化責任2.整合考慮，優(yōu)化指標3.統(tǒng)籌數(shù)據(jù)，優(yōu)化模型4.做好客戶信用體系建設(shè)，構(gòu)造企業(yè)信用環(huán)境2.質(zhì)押貨物本身的風險謹慎選擇質(zhì)押商品1.考慮貨物的合法性2.控制貨物的市場和變現(xiàn)風險3.質(zhì)押貨物保險3.物流公司管理水平風險加強改革，提升公司整體管理水平1.加強專業(yè)人才的培養(yǎng)2.選擇合適的組織結(jié)構(gòu)模式3.不斷創(chuàng)新，與金融機構(gòu)合作4.培養(yǎng)公司員工的執(zhí)行力4.法律風險規(guī)范行為，深化法制1.規(guī)避合同帶來的風險2.控制質(zhì)押物登記缺陷帶來的風險3.倉單的設(shè)質(zhì)和出質(zhì)要背書5.倉單及提單管理不善加強倉單管理；完善提貨管理5.1加強信用風險防范及控制防范信用風險是物流金融業(yè)務(wù)順利實施的保障,因此,物流企業(yè)尋找到統(tǒng)一

34、授信業(yè)務(wù)模式可能造成的各種信用風險的規(guī)避方法或者思路乃是其當務(wù)之急?？梢詮囊韵聨讉€方面入手:5.1.1 過程管理,強化責任物流企業(yè)要重視對客戶企業(yè)所提供數(shù)據(jù)真實性的評估,派專門的部門和具有較強風險意識、熟悉客戶業(yè)務(wù)的人不定期抽查,同時要考慮到物流企業(yè)專業(yè)人員缺乏的現(xiàn)實,經(jīng)常給予市場、產(chǎn)品知識方面的培訓和指導。對于作假數(shù)據(jù)的企業(yè),物流企業(yè)要實施嚴格的質(zhì)押貸款質(zhì)量責任人制度和嚴厲的處罰條例,以約束企業(yè)的行為。5.1.2 整合考慮,優(yōu)化指標對于標準的量化因素要科學而合理地選取,要考慮以可操作性為前提,適當?shù)丶尤雽ω浿髌髽I(yè)的評估指標,比如:貨主企業(yè)的經(jīng)營狀況、經(jīng)營規(guī)模,它的銀行信譽度等等。物流企業(yè)在對

35、貨主企業(yè)進行評估時,要堅持定性和定量指標相結(jié)合的原則。5.1.3 統(tǒng)籌數(shù)據(jù),細化模型物流企業(yè)要建立可靠和完善的數(shù)據(jù)信息處理系統(tǒng),從貨主企業(yè)獲得原始的數(shù)據(jù)以后,要展開深入分析和統(tǒng)計,優(yōu)化升級,使系統(tǒng)盡量滿足信貸決策所需的各種要求,改善信貸審核的風險程度。結(jié)合我國國情發(fā)展的實際,物流企業(yè)可建立內(nèi)部評級模型、風險預(yù)警等信用風險分析的定量模型,準確而及時地防范和控制風險。5.1.4 做好客戶信用體系建設(shè)，構(gòu)造企業(yè)信用環(huán)境首先, 物流企業(yè)要加強信用的建立和整合。物流企業(yè)要與客戶建立信用關(guān)系; 客戶能放心把商品存放倉庫中, 這是最基本的信用;統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)的開展則是建立在倉單的真實有效性和對倉庫監(jiān)管的信任之

36、上。物流企業(yè)可以雙方信任的關(guān)系開展倉單質(zhì)押業(yè)務(wù), 完成信用的整合。其次, 必須加強對客戶的信用管理。通過建立客戶資信調(diào)查核實制度、客戶資信檔案制度、客戶信用動態(tài)分級制度、財務(wù)管理制度等一系列制度,對客戶進行全方位信用管理。首先應(yīng)調(diào)查客戶償還債務(wù)的歷史狀況; 其次, 分析客戶在以往的履約中所表現(xiàn)的履約能力;最后, 應(yīng)調(diào)查客戶履約是處于自愿, 還是被采取法律訴訟或其他行動的結(jié)果。凡有不良信用記錄的, 應(yīng)杜絕與其合作。同時充分發(fā)揮與銀行的合作關(guān)系在風險管理中的作用。物流企業(yè)應(yīng)借鑒銀行對信用評估和風險控制的方法, 利用自己掌握客戶及質(zhì)押物第一手資料的優(yōu)勢, 在雙方信息共享的情況下, 與銀行聯(lián)系開展融資

37、項目的信用和風險評估。在業(yè)務(wù)開展過程中, 形成互動的監(jiān)管和控制機制。這樣能更加有效地控制風險 張謙等，2007：倉單質(zhì)押物流企業(yè)的風險與對策，江蘇商論第9期。5.2謹慎選擇質(zhì)押商品首先要考察質(zhì)押貨物來源的合法性。物流企業(yè)在進行貨權(quán)驗收時，一定要確認貨物的所有權(quán)是不是申貸企業(yè)，相關(guān)證明、文件、手續(xù)是否齊全；同時，物流企業(yè)還要加強了解客戶的行用情況，確保質(zhì)押貨物的合法性。物流企業(yè)一定要重視貨權(quán)驗收，這是自身利益的關(guān)鍵一步 劉金明，2007：倉單質(zhì)押風險管理研究，北京交通大學。其次質(zhì)押品種的選取存在市場風險，因此在質(zhì)押物的選擇過程中，所選質(zhì)押物最好為價值易確定且相對透明穩(wěn)定，市場需求量大，流動性好，

38、變現(xiàn)性較好，質(zhì)量穩(wěn)定，容易儲藏保管的大眾化物品?？梢酝ㄟ^控制貸款期限的長短、質(zhì)押貸款的比例，設(shè)立風險保證金制度等方法盡量避免貨物的市場價值波動風險。當市場價格下跌到預(yù)警線時，按協(xié)議規(guī)定通知融資企業(yè)增加質(zhì)物和保證金。第三方物流企業(yè)可以搜集市場信息，了解市場容量、價格變動趨勢、產(chǎn)業(yè)產(chǎn)品的升級等情況，通過調(diào)查行業(yè)內(nèi)人士、征求專家意見、利用統(tǒng)計資料、參考現(xiàn)行成價和銷售價等方法來準確評估質(zhì)押貨物的價值。面對復(fù)雜多變的市場、價格波動，需針對不同抵押商品進行細化管理。第三方物流企業(yè)掌握著大量行業(yè)的交易信息，如該項貨物每天的到貨數(shù)量、庫存數(shù)量、銷售數(shù)量等，可以對不同情況的商品進行區(qū)別管理。最后要確保質(zhì)押的貨物

39、已經(jīng)購買了相應(yīng)的保險。因為質(zhì)押的貨物在物流企業(yè)質(zhì)押期間存在多種因素會導致質(zhì)押貨物的丟失、減損等，這時需要購買適當?shù)呢浳锵嚓P(guān)保險，以便在貨物發(fā)生意外時得到補償，減少物流企業(yè)的損失。5.3加強改革，提升公司整體管理水平首先，加強專業(yè)人才的培養(yǎng)。針對我國物流人才緊缺的現(xiàn)狀，應(yīng)加大人才培養(yǎng)力度。一方面應(yīng)積極進行先進的物流管理和物流技術(shù)知識、電子商務(wù)、金融、貿(mào)易經(jīng)濟、信息管理等知識的培訓。對物流從業(yè)人員，可通過長期培養(yǎng)與短期培訓，學校培養(yǎng)與在職培訓等多種方式，加強物流企業(yè)與科研院所的合作，使理論研究和實際應(yīng)用相結(jié)合;另一方面要形成較合理的物流人才教育培訓系統(tǒng)。在大學和學院設(shè)置物流管理、金融專業(yè)，培養(yǎng)復(fù)合

40、型人才，形成一定規(guī)模的研究生教育系統(tǒng)。通過多個層面的教育與培訓，可以為我國培養(yǎng)出大量的各層次、各方面的物流專業(yè)人才。其次，選擇適合本公司的組織結(jié)構(gòu)模式，明確各部門的權(quán)責。組織結(jié)構(gòu)設(shè)計應(yīng)遵循統(tǒng)一、方便協(xié)調(diào)、信息暢通等原則，根據(jù)公司目標和計劃以及生產(chǎn)特點綜合考慮人員素質(zhì)環(huán)境等因素設(shè)計出適合本公司的組織結(jié)構(gòu)，以滿足企業(yè)的需要：穩(wěn)定工作人員的情緒，調(diào)動工作人員的積極性，使組織保持良好的溝通，提高組織工作效率。同時，這種組織模式可以促進各部門權(quán)責的有效分配，使整個組織成為一個機動的有機整體。再次，物流企業(yè)應(yīng)當不斷進行創(chuàng)新，完善制度建設(shè)，建立起全面、完善的企業(yè)信息庫，制定出有效、合理的企業(yè)信用評價指標體系

41、和企業(yè)融資準入標準，使物流企業(yè)具備市場風險預(yù)警和風險控制能力，有效解決物流金融業(yè)務(wù)執(zhí)行時的困難。金融機構(gòu)應(yīng)與物流企業(yè)攜手合作，互通信息，互相促進，合理高效地利用資源，實現(xiàn)金融業(yè)與物流業(yè)的“雙贏”。最后，培養(yǎng)公司員工的執(zhí)行力。好的政策需要好的執(zhí)行團隊才能發(fā)揮其積極作用。物流企業(yè)應(yīng)該注重員工執(zhí)行力的培養(yǎng)，把規(guī)范作業(yè)，安全監(jiān)管等重要工作做好，提高公司的管理水平。5.4規(guī)范行為,深化法制在我國總體法律體系不是十分完善的背景下，物流企業(yè)可以從以下幾個方面來防范法律風險：首先，盡量避免質(zhì)押貸款合同帶來的法律風險。傳統(tǒng)的格式合同由于只考慮到了貸款方的利益，不利于法律風險的防范。可以通過簽訂框架合同來替代格式

42、合同?？蚣芎贤谋臼侵赣少J款人設(shè)計合同的基本體例，內(nèi)容上區(qū)分必備條款和選擇條款的一種信貸合同參考樣例。使用時貸款人必須根據(jù)具體情形，對框架合同文本進行初步篩選補充，然后交由申貸企業(yè)進一步協(xié)商(可以是多次協(xié)商)，最后確定合同文本內(nèi)容。從形式上由“填合同”變?yōu)椤皩懞贤焙汀罢労贤?。使用框架合同更符合合同法公平和自治的原則，可以避免格式合同所可能帶來的法律風險，而且它還可以突出質(zhì)押貸款的不同特點和信貸風險點，有的放矢的防范質(zhì)押貸款信貸風險。其次，要注意規(guī)避和控制質(zhì)物登記缺位的法律風險。依據(jù)我國擔保法的規(guī)定，申貸企業(yè)可以用來設(shè)定質(zhì)押擔保的動產(chǎn)范圍是十分廣范。(1)保管人對倉單項下貨物(品種、數(shù)量、價

43、值等)的核實與確認。(2)保管人作為倉儲物的監(jiān)理方，應(yīng)對倉單項下貨物的保管負責，保證倉單與貨物貨單一致，手續(xù)完備，貨物完好無損。(3)倉單是提取貨物的惟一憑證，質(zhì)押權(quán)存續(xù)期間，保管人不接受出質(zhì)人類似于掛失等方式要求的提貨行為，沒有質(zhì)權(quán)人的指令，倉儲保管人不得隨意提取或許可他人提取貨物，更不能隨意私自處置貨物。(4)當出質(zhì)人不能如期履行債務(wù)時，保管人有義務(wù)積極協(xié)但倉儲物能否同時設(shè)定倉儲物抵與倉單質(zhì)押呢？抵押權(quán)的設(shè)立不需轉(zhuǎn)移抵押標的物的占有，質(zhì)押則要轉(zhuǎn)移質(zhì)物占有。同一財產(chǎn)上并不排除抵押權(quán)與質(zhì)權(quán)同時存在，可以設(shè)定倉儲物抵押及倉單質(zhì)押。但因為倉單為物權(quán)證券，占有倉單即為占有倉儲物，這種情況應(yīng)為倉儲物抵

44、押權(quán)設(shè)定在先，倉單質(zhì)押設(shè)定在后的情況。但按我國相關(guān)司法解釋的規(guī)定，也不排除倉單質(zhì)押設(shè)定在先泛的。其中，大部分動產(chǎn)用來出質(zhì)擔保時無需辦理出質(zhì)登記，因為我國法律對這一部分動產(chǎn)實行的是簽字、交付生效和登記對抗。申貸企業(yè)或者第三人以此類財產(chǎn)出質(zhì)擔保而未辦理出質(zhì)登記，除了不能對抗善意第三人之外，對于銀行貸款債權(quán)的實現(xiàn)并無其他什么重大的障礙。然而，一旦遇上有人采用我國法律規(guī)定必須辦理出質(zhì)登記的動產(chǎn)實施質(zhì)押擔保時，債權(quán)人銀行如果疏于要求出質(zhì)人辦理有關(guān)出質(zhì)登記手續(xù)，質(zhì)押擔保關(guān)系便告無效。最后，倉單的設(shè)質(zhì)和出質(zhì)要背書。從我國擔保法和合同法的規(guī)定看，保管人的簽名或蓋章并不是倉單設(shè)質(zhì)的必要條件。但是從我國倉單質(zhì)押業(yè)

45、務(wù)的實踐看，倉單設(shè)質(zhì)，倉單上最好還是要有保管人的簽名或蓋章。物流企業(yè)還應(yīng)在質(zhì)押操作流程中規(guī)定，提取設(shè)質(zhì)倉儲物要認單還要認人，即由指定人員出示倉單才可提取倉儲物。這是避免倉單落入非善意第三人之手，從而帶來風險。通過分析可以得知，在我國法律體系不夠完善的環(huán)境下，物流企業(yè)要在統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)中控制法律風險，有效的途徑是規(guī)范操作行為，按照標準執(zhí)行業(yè)務(wù)。5.5加強倉單管理，完善提貨管理5.5.1 加強倉單管理倉單應(yīng)使用固定的格式，按指定方式印刷，同時要保證倉單填列的完整性、真實性和有效性。另外，銀行作為倉單的質(zhì)權(quán)人要監(jiān)督貨物人庫和倉單制作。為有效監(jiān)管質(zhì)押倉單下貨物的提取，應(yīng)要求倉儲公司在倉單上明示“本倉單項

46、下貨物須經(jīng)質(zhì)權(quán)銀行背書并蓋章同意后方可支取”。必須保證倉儲公司對存人的貨物在任何時點最多只能出具一份倉單。為防止意外，保障貸款安全，倉單質(zhì)押項下的貨物要辦理保險，并以質(zhì)權(quán)銀行為第一受益人。銀行對于倉單的管理要按照抵質(zhì)品及重要憑證管理，登記抵質(zhì)押品及重要憑證臺賬并集中存放。5.5.2 完善提貨管理由于存在借款人正常經(jīng)營需要而提取倉單項下貨物情況，所以在倉單制作過程中，可以根據(jù)借款人實際經(jīng)營需要，將用于出質(zhì)的貨物分成若干份額，相應(yīng)制作對應(yīng)貨物的獨立倉單。當借款人因正常經(jīng)營需要提前提取部分貨物時，銀行可以在借款人償還相應(yīng)金額的貸款后，解凍相對應(yīng)的一份或若干份倉單，借款人憑解凍的倉單和提貨通知單提取貨

47、物。對于同一倉單項下的貨物在不同時間提取的情況，要依據(jù)貨主和銀行共同簽署的“專用倉單分提單”釋放，同時要登記明細臺賬，每釋放一筆，在相應(yīng)倉單下作銷賬記錄，直至銷售完成、貸款收回為止。結(jié)論傳統(tǒng)的倉單質(zhì)押融資模式由于本身的種種缺陷與不足，已經(jīng)不能滿足中小貨主企業(yè)對資金的需求?，F(xiàn)階段推行統(tǒng)一授信物流金融業(yè)務(wù)模式不僅可以控制銀行授信風險，提高資金的運作效率；還可以促進資金在產(chǎn)業(yè)之間的流通，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。本文通過將傳統(tǒng)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)模式與統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式進行對比分析，認為現(xiàn)階段推廣統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式是合適的。分析指出統(tǒng)一授信業(yè)務(wù)模式在實踐中存在物流企業(yè)的客戶的資信風險、質(zhì)押貨物本身的風險、物流公司管理水

48、平不足的風險、法律風險和倉單及提單管理不善風險等方面的風險；并且針對這些風險提出加強信用風險防范及控制、謹慎選擇質(zhì)押商品、加強改革，提高公司整體管理水平、規(guī)范行為,深化法制和加強對倉單管理，完善提貨管理等方面進行風險防范和控制。參考文獻1 陳成棟，2007：對我國物流金融問題的認識，科技信息(學術(shù)研究)第24期。2 李偉紅，2006：倉單質(zhì)押多變?nèi)A，中國儲運第1期。3 李小飛，2007：論倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的開展，現(xiàn)代商業(yè)第17期。4 林莉，2008：招行聯(lián)手物流三巨頭合力拓市物流金融，現(xiàn)代物流報第1版。5 劉金明，2007：倉單質(zhì)押風險管理研究，北京交通大學。6 莫靜，李俊萍，2007：物流金融

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