北京工商大學(xué)北工商金融學(xué)綜合考研真題及答案解析

1、北京工商大學(xué) 2006年攻讀碩士學(xué)位研究生入學(xué)考試試題 考試科目：金融學(xué)綜合共2頁第1頁 （答案必須寫在答題紙上，寫在試卷上無效） 第一部分：經(jīng)濟(jì)學(xué)（共70分） 一、簡答題 1 試用圖示分別說明廠商在既定成本條件下是如何實(shí)現(xiàn)最大產(chǎn)量的最優(yōu)要素組合的以及 在 既定產(chǎn)量條件下是如何實(shí)現(xiàn)最小成本的最優(yōu)要素組合的。（10分） 2試用圖示說明短期成本曲線相互之間的關(guān)系（10分） 3試用圖示說明廠商的收支相抵點(diǎn)和停止?fàn)I業(yè)點(diǎn) （10分） 4勞動(dòng)供給曲線為什么會(huì)向后彎曲（10分） 二、計(jì)算題 1. 己知某一時(shí)期內(nèi)某商品的需求函數(shù)為Q=50 5P,供給函數(shù)為 Q= 10+5P。 試求均衡價(jià)格和均衡數(shù)量，并作出幾

2、何圖形； （2）假設(shè)供給函數(shù)不變，由于某種原因，使需求函數(shù)變?yōu)镼=60 5P,試求新的均衡價(jià)格 和均衡數(shù)量，并作出幾何圖形； （3）假設(shè)需求函數(shù)不變，由于某種原因，使供給函數(shù)變?yōu)镼= 5+5P,試求新的均衡價(jià)格 和均衡數(shù)量，并作出幾何圖形。（15分） 2. 己知某完全競爭的成本不變行業(yè)中的單個(gè)廠商的長期總成本函數(shù)為 LTC= Q3 -12Q240Q，試求 （1）當(dāng)市場(chǎng)商品價(jià)格為 P=100時(shí)，廠商實(shí)現(xiàn)均衡時(shí)的產(chǎn)量、平均成本和利潤； （2）該行業(yè)實(shí)現(xiàn)長期均衡時(shí)商品的價(jià)格和單個(gè)廠商的產(chǎn)量； （3）當(dāng)市場(chǎng)的需求函數(shù)為 Q=660 15P時(shí)，行業(yè)實(shí)現(xiàn)長期均衡時(shí)的廠商數(shù)量。 （15分） 第二部分金融學(xué)（

3、60分） 一、名詞解釋（4*4=16分） 1、格雷欣法則 2、最適度貨幣區(qū)理論 3、賣方信貸 4、離岸金融市場(chǎng) 二、簡答題（4*6=24分） 1、決定和影響利率變化的因素 2、國際貨幣市場(chǎng)的分類 3、商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù) 4、貨幣需要量測(cè)算的規(guī)則法 三、請(qǐng)談?wù)剬?duì)我國金融生態(tài)環(huán)境的看法（20分） 第三部分保險(xiǎn)學(xué)（20分） 一、名詞解釋（3X 3=9分） 1、信用保險(xiǎn) 2、年金保險(xiǎn) 3、比例再保險(xiǎn) 二、簡答題（6分） 簡述責(zé)任保險(xiǎn)的含義及其特征。 三、計(jì)算題（5分） 若一 32歲的人投保5年期的生存保險(xiǎn)，保險(xiǎn)金額為 50萬元。據(jù)查表，5年間年利率5 %的復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)分別為 0.952381、0.90

4、7030、0.863838、0.822703、0.783527;據(jù)查生命 表，32歲投保人數(shù)為 975066人，5年內(nèi)死亡的人數(shù)分別為 834:人、887人、950人、1028 人、1113人。試計(jì)算：該投保人應(yīng)交的躉交純保費(fèi)。 （注：純費(fèi)率保留到小數(shù)點(diǎn)后8位，純保費(fèi)保留到小數(shù)點(diǎn)后2位。） 參考答案: 北京工商大學(xué)2006年攻讀碩士學(xué)位研究生入學(xué)考試試題 考試科目：全融學(xué)綜合 第一部分：經(jīng)濟(jì)學(xué)（共70分） 一、簡答題 1試用圖示分別說明廠商在既定成本條件下是如何實(shí)現(xiàn)最大產(chǎn)量的最優(yōu)要素組合的以 及在既定產(chǎn)量條件下是如何實(shí)現(xiàn)最小成本的最優(yōu)要素組合的。（10分） 答：（1）為了實(shí)現(xiàn)既定成本條件下的最

5、大產(chǎn)量，廠商必須選擇最優(yōu)的生產(chǎn)要素組合，使 得兩要素的邊際技術(shù)替代率等于兩要素的價(jià)格比例。這就是兩種生產(chǎn)要素的最優(yōu)組合的原 則。 在圖1中，有一條等成本線 AB和三條等產(chǎn)量曲線 Q、Q和Q。等成本線AB的位置和斜 率決定于既定的成本量C和既定的已知的兩要素的價(jià)格比例 w 。由圖中可見，惟 r Q相切于E點(diǎn)，該點(diǎn)就是生產(chǎn)的均衡點(diǎn)。它表示：在既定 E點(diǎn)的生產(chǎn)要素組合進(jìn)行生產(chǎn)，即勞動(dòng)投入量和資本投入量分別 圖1既定成本條件下產(chǎn)量最大的要素組合 圖2既定產(chǎn)量條件下的成本最小的要素組合 成本線AB與其中一條等產(chǎn)量曲線 成本條件下，廠商應(yīng)該按照 為OL和OK,這樣，廠商就會(huì)獲得最大的產(chǎn)量。 E點(diǎn)之所以是最

6、優(yōu)的生產(chǎn)要素組合點(diǎn)，是因?yàn)椋簣D中既定成本的惟一的等成本線AB與 三條等產(chǎn)量曲線 Q、Q2和Q。等產(chǎn)量曲線 Q3代表的產(chǎn)量雖然高于等產(chǎn)量曲線Q,但惟一的 等成本線AB與等產(chǎn)量曲線Q3既無交點(diǎn)又無切點(diǎn)。這表明等產(chǎn)量曲線 Q所代表的產(chǎn)量是企業(yè) 在既定成本下無法實(shí)現(xiàn)的產(chǎn)量，因?yàn)閺S商利用既定成本只能購買到位于等成本線AB上或等 成本線AB以內(nèi)區(qū)域的要素組合。再看等產(chǎn)量曲線Q,等產(chǎn)量曲線 Q雖然與惟一的等成本線 AB相交于a、b兩點(diǎn)，但等產(chǎn)量曲線 Q所代表的產(chǎn)量是比較低的。因?yàn)?，此時(shí)廠商在不增加 成本的情況下，只需由 a點(diǎn)出發(fā)向右或由b點(diǎn)出發(fā)向左沿著既定的等成本線AB改變要素組 合，就可以增加產(chǎn)量。所以，

7、只有在惟一的等成本線AB和等產(chǎn)量曲線 Q的相切點(diǎn)E,才是 實(shí)現(xiàn)既定成本條件下的最大產(chǎn)量的要素組合。任何更高的產(chǎn)量在既定成本條件下都是無法實(shí) 現(xiàn)的，任何更低的產(chǎn)量都是低效率的。 等產(chǎn)量曲線上某一點(diǎn)的斜率的絕對(duì)值等于該點(diǎn)上的兩要素的邊際技術(shù)替代率，等成本線 的斜率的絕對(duì)值等于兩要素的價(jià)格之比。在切點(diǎn)E兩要素的邊際技術(shù)替代率等于兩要素的 價(jià)格比例，實(shí)現(xiàn)既定成本條件下的最大產(chǎn)量。 （2）廠商應(yīng)該選擇最優(yōu)的生產(chǎn)要素組合，使得兩要素的邊際技術(shù)替代率等于兩要素的 價(jià)格之比，從而實(shí)現(xiàn)既定產(chǎn)量條件下的最小成本。 圖2中，有一條等產(chǎn)量曲線 Q和三條等成本線 AB A B和A B。惟一的等產(chǎn)量曲 線Q代表既定的產(chǎn)量

8、。三條等成本線具有相同的斜率（即表示兩要素的價(jià)格是既定的），但 代表三個(gè)不同的成本量，其中，等成本線AB代表的成本大于等成本線 A B,等成本線 A B代表的成本大于等成本線 A B。惟一的等產(chǎn)量曲線 Q與其中一條等成本線 A B相 切于正點(diǎn)，這就是生產(chǎn)的均衡點(diǎn)或最優(yōu)要素組合點(diǎn)。它表示：在既定的產(chǎn)量條件下，生產(chǎn)者 應(yīng)該選擇E點(diǎn)的要素組合（OK, OL1）,才能實(shí)現(xiàn)最小的成本。 這是因?yàn)?，等成本線 A B雖然代表的成本較低，但它與既定的等產(chǎn)量曲線Q既無交 點(diǎn)又無切點(diǎn)，它無法實(shí)現(xiàn)等產(chǎn)量曲線Q所代表的產(chǎn)量。等成本曲線 AB雖然與既定的等產(chǎn)量 曲線Q相交于a、b兩點(diǎn)，但它代表的成本過高，通過沿著等產(chǎn)量

9、曲線Q由a點(diǎn)向E點(diǎn)或者 由b點(diǎn)向E點(diǎn)的移動(dòng)，都可以獲得相同的產(chǎn)量而使成本下降。所以，只有在切點(diǎn)E,才是在 既定產(chǎn)量條件下實(shí)現(xiàn)最小成本的要素組合。此時(shí)，兩要素的邊際技術(shù)替代率等于兩要素的價(jià) 格之比。 2試用圖示說明短期成本曲線相互之間的關(guān)系（10分） 答：TC曲線、TVC曲線和MC曲線之間的關(guān)系。 由于MC =dTC dQ,又由于每一產(chǎn)量點(diǎn)上的 TC曲線和TVC曲線的斜率是相等的， 所以，每一產(chǎn)量點(diǎn)上的 MC值就是相應(yīng)的TC曲線和TVC曲線的斜率。在邊際報(bào)酬遞減規(guī)律 的作用下，當(dāng) MC曲線逐漸地由下降變?yōu)樯仙龝r(shí)，相應(yīng)地， TC曲線和TVC曲線的斜率也 由遞減變?yōu)檫f增。 圖3 短期成本曲線 AC曲

10、線、AVC曲線和MC曲線之間的關(guān)系。 先分析AC曲線和MC曲線之間的關(guān)系。U形的AC曲線與U形的MC曲線相交于AC 曲線的最低點(diǎn) D。在AC曲線的下降階段，即在 D點(diǎn)以前，MC曲線在AC曲線的下方，在 AC曲線的上升階段，即在 D點(diǎn)以后，MC曲線在AC曲線的上方。之所以有這個(gè)特征其原 因在于：對(duì)于任何兩個(gè)相應(yīng)的邊際量和平均量而言，只要邊際量小于平均量， 邊際量就把平 均量拉下，只要邊際量大于平均量，邊際量就把平均量拉上，所以當(dāng)邊際量等于平均量時(shí)， 平均量必然達(dá)到其本身的極值點(diǎn)。還有一個(gè)重要的特點(diǎn)就是： 不管是下降還是上升， MC曲 線的變動(dòng)都快于 AC曲線的變動(dòng)。這是因?yàn)閷?duì)于產(chǎn)量變化的反應(yīng)來說

11、，邊際成本MC要比平 均成本AC敏感得多，因此不管是減少還是增加，MC曲線的變動(dòng)都快于 AC曲線的變動(dòng)。 再分析AVC曲線和MC曲線的關(guān)系。U形AVC曲線與U形的MC曲線相交于 AVC曲 線的最低點(diǎn)F。在AVC曲線的下降階段，即在F點(diǎn)以前，MC曲線在AVC曲線之下，在AVC 曲線的上升階段，即在F點(diǎn)以后，MC曲線在AVC曲線之上。而且，不管是下降還是上升， MC曲線的變動(dòng)都快于 AVC曲線的變動(dòng)。解釋的原因同前面的分析相似。 比較AC曲線和MC曲線的交點(diǎn)D（ AC曲線的最低點(diǎn)）與AVC曲線和MC曲線的交 點(diǎn)F （ AVC曲線的最低點(diǎn)）可以發(fā)現(xiàn)，前者的出現(xiàn)慢于后者，并且前者的位置高于后者。 這是

12、因?yàn)椋涸谄骄偝杀局胁粌H包括平均可變成本還包括平均不變成本，由于平均不變成本 是遞減的，所以使得 AC曲線的最低點(diǎn)D的出現(xiàn)既慢于、又高于 AVC曲線的最低點(diǎn)F。 3 試用圖示說明廠商的收支相抵點(diǎn)和停止?fàn)I業(yè)點(diǎn) （10分） 答：（1）經(jīng)濟(jì)利潤等于零（即僅獲得正常利潤）的短期均衡 在圖1.5.3中，根據(jù)MR=SMC的利潤最大化的均衡條件，廠商的需求曲線d相切于 SAC曲線的最低點(diǎn)，在均衡點(diǎn)A處平均收益（MR）等于平均成本（AC ）,經(jīng)濟(jì)利潤等于零， 廠商實(shí)現(xiàn)了正常利潤，該均衡點(diǎn)也稱為廠商的收支相抵點(diǎn)。 圖5 虧損并停止生產(chǎn)的短期均衡 （2）虧損并停止生產(chǎn)經(jīng)營的短期均衡（停止?fàn)I業(yè)點(diǎn)） 在圖5中，當(dāng)達(dá)到

13、短期均衡時(shí)，廠商的平均收益 AR小于平均可變成本 AVC,廠商虧 損，其虧損量相當(dāng)于陰影部分的面積。廠商將停止生產(chǎn)。因?yàn)樵谶@種虧損狀態(tài)下， 如果廠商 還繼續(xù)生產(chǎn)，則全部收益連可變成本也無法全部彌補(bǔ)，而事實(shí)上，只要廠商停止生產(chǎn)， 可變 成本就可以降為零。此時(shí)不生產(chǎn)要比生產(chǎn)強(qiáng)。 4.勞動(dòng)供給曲線為什么會(huì)向后彎曲 （10分） 答：勞動(dòng)力供給曲線是人們提供的勞動(dòng)和對(duì)勞動(dòng)所支付的報(bào)酬之間關(guān)系表現(xiàn)形式。假 設(shè)每一個(gè)勞動(dòng)力的供給只取決于工資，則勞動(dòng)供給曲線可用圖9-8表示。此圖是向后彎曲 的勞動(dòng)供給曲線。勞動(dòng)供給曲線向后彎曲的原因可以用收入效應(yīng)和替代效應(yīng)來分析： 圖6勞動(dòng)供給曲線 第一，勞動(dòng)供給是閑暇需求的

14、反面；勞動(dòng)的價(jià)格即工資則是閑暇的價(jià)格。于是，勞動(dòng)供 給量隨工資變化的關(guān)系即勞動(dòng)供給曲線可以用閑暇需求量隨閑暇價(jià)格變化的關(guān)系即閑暇需 求曲線來說明：解釋勞動(dòng)供給曲線向后彎曲 （勞動(dòng)供給量隨工資上升而下降）等于解釋閑暇 需求曲線向前上斜（閑暇需求量隨閑暇價(jià)格上升而上升）。 第二，閑暇價(jià)格變化造成閑暇需求量變化有兩個(gè)原因，即替代效應(yīng)和收入效應(yīng)。由于替 代效應(yīng)， 閑暇需求量與閑暇價(jià)格變化方向相反。 由于收入效應(yīng)， 閑暇需求量與閑暇價(jià)格變化 方向相同。 第三，當(dāng)工資閑暇價(jià)格較低時(shí)，閑暇價(jià)格變化的收入效應(yīng)較小，而當(dāng)工資即閑暇價(jià)格 較高時(shí)，閑暇價(jià)格變化的收入效應(yīng)就較大，甚至可能超過替代效應(yīng)。 如果收入效應(yīng)超

15、過了替代效應(yīng)，則結(jié)果就是：閑暇需求量隨閑暇價(jià)格上升而上升，亦 即勞動(dòng)供給量隨工資上升而下降。 二、計(jì)算題 1.己知某一時(shí)期內(nèi)某商品的需求函數(shù)為Q=50 5P,供給函數(shù)為 Q= 10+5P。 （1）試求均衡價(jià)格和均衡數(shù)量，并作出幾何圖形； （2）假設(shè)供給函數(shù)不變，由于某種原因，使需求函數(shù)變?yōu)?Q=60 5P,試求新的均衡價(jià)格 和均衡數(shù)量，并作出幾何圖形； （3）假設(shè)需求函數(shù)不變，由于某種原因，使供給函數(shù)變?yōu)镼= 5+5P，試求新的均衡價(jià) 格和均衡數(shù)量，并作出幾何圖形。（15 分） 解：（1）將供求函數(shù)代入均衡條件得： 50 5P= 10+5P 解得：p* = 6 將P*= 6代入需求函數(shù)得： Q

16、 * = 50 5X 6 = 20 幾何圖形如圖7所示，供給曲線為 S,需求曲線為 D,均衡點(diǎn)為0。 （2）將新的需求函數(shù)代入均衡條件得： 60 5P= 10+5P 解得： P*= 7 將 P*= 6 代入需求函數(shù)得： Q * =605X 7 = 25 幾何圖形如圖7所示，供給曲線為 S,需求曲線為 D,均衡點(diǎn)為 O o （3）將新的供給函數(shù)代入均衡條件得： 505P= 5+5P 解得： P*= 5.5 將 P*= 5.5 代入需求函數(shù)得： Q * =505X 5.5 = 22.5 幾何圖形如圖7所示，供給曲線為 S,需求曲線為 D,均衡點(diǎn)為0。 圖7均衡價(jià)格的確定 2. 己知某完全競爭的成本

17、不變行業(yè)中的單個(gè)廠商的長期總成本函數(shù)為 32 LTC= Q -12Q40Q，試求 (1) 當(dāng)市場(chǎng)商品價(jià)格為 P=100時(shí)，廠商實(shí)現(xiàn)均衡時(shí)的產(chǎn)量、平均成本和利潤； (2) 該行業(yè)實(shí)現(xiàn)長期均衡時(shí)商品的價(jià)格和單個(gè)廠商的產(chǎn)量； (3) 當(dāng)市場(chǎng)的需求函數(shù)為Q=660 15P時(shí)，行業(yè)實(shí)現(xiàn)長期均衡時(shí)的廠商數(shù)量。(15分) 解：(1)由成本函數(shù)得邊際成本函數(shù)：MC = 3Q2 24Q+40 因?yàn)樵搹S商處于完全競爭行業(yè)中，所以企業(yè)利潤最大化得條件為MC =MR=P 由 MC = P得：100= 3Q2 24Q+40 解得：Q= 10和Q = -2 (無經(jīng)濟(jì)意義舍去) 則總成本 TC=103 12X 102+40

18、X 10= 200 AC 二TH零=20 或由成本函數(shù)得平均成本函數(shù)：AC = Q2 12Q+40 把Q = 10代入得AC = 20 利潤 n= TR TC = 20X 100 200= 1800 (2) 該行業(yè)處于長期均衡時(shí)只需價(jià)格P等于AC的最低點(diǎn)的值。 由(1)知道 AC = Q2 12Q+40 令普=2Q -12 =0 解得 Q* = 6,代入 AC = Q2 12Q+40 得 P* = AC = 4 (3) 把P*= 4代入市場(chǎng)需求函數(shù) Q=660 15P 解得Q = 600 則市場(chǎng)中長期均衡時(shí)得產(chǎn)商數(shù)量n=600/ Q * = 100 第二部分金融學(xué) （60 分 ） 一、名詞解釋

19、 （4*4=16 分 ） 1、格雷欣法則 答：格雷欣法則，又稱“劣幣驅(qū)逐良幣”規(guī)律，是指在兩種實(shí)際價(jià)值不同而面額價(jià)值相 同的通貨同時(shí)流通的情況下，實(shí)際價(jià)值較高的通貨（所謂良幣 ）必然會(huì)被人們?nèi)刍⑤敵龆?出流通領(lǐng)域；而實(shí)際價(jià)值較低的通貨（所謂劣幣 ）反而會(huì)充斥市場(chǎng)。 “劣幣驅(qū)逐良幣”一語出 自16世紀(jì)英國政治家與理財(cái)家湯姆斯格雷欣給英國女王的改鑄鑄幣的建議，后來被英國 經(jīng)濟(jì)學(xué)家麥克勞德在其著作經(jīng)濟(jì)學(xué)綱要中加以引用，并命名為“格雷欣法則” 。 在金銀復(fù)本位制下， “劣幣驅(qū)逐良幣”規(guī)律是如此表現(xiàn)出來的：當(dāng)金銀市場(chǎng)比價(jià)與法定 比價(jià)發(fā)生偏差時(shí)， 法律上評(píng)價(jià)過低的金屬鑄幣就會(huì)退出流通領(lǐng)域， 而法律上評(píng)

20、價(jià)過高的金屬 鑄幣則會(huì)充斥市場(chǎng)。 因此， 在金銀復(fù)本位制下， 雖然法律上規(guī)定金銀兩種金屬的鑄幣可以同 時(shí)流通， 但實(shí)際上， 在某一時(shí)期內(nèi)的市場(chǎng)上主要只有一種金屬的鑄幣流通。 銀賤則銀幣充斥 市場(chǎng)，金賤則金幣充斥市場(chǎng)，很難保持兩種鑄幣同時(shí)并行流通。 2、最適度貨幣區(qū)理論 答：最適度貨幣區(qū)理論是 20世紀(jì) 60年代興起的關(guān)于匯率機(jī)制和貨幣一體化的理論， 該 理論著重要解決的是在什么情況下實(shí)行固定匯率和貨幣同盟或貨幣一體化最佳。西方的最適 度貨幣區(qū)理論是有關(guān)區(qū)域貨幣一體化理論的概念， 即指由一些符合一定標(biāo)準(zhǔn)的地區(qū)所組成的 獨(dú)立的貨幣區(qū)，在這種貨幣區(qū)內(nèi)，各成員采用固定匯率制并保證區(qū)內(nèi)貨幣的充分可兌換性

21、。 其最適度性表現(xiàn)為， 這種貨幣區(qū)能通過協(xié)調(diào)的貨幣、 財(cái)政政策和彈性的對(duì)外匯率實(shí)現(xiàn)三個(gè)目 標(biāo)：區(qū)內(nèi)的充分就業(yè)、物價(jià)穩(wěn)定和對(duì)外收支平衡。 關(guān)于組成這種貨幣區(qū)的標(biāo)準(zhǔn)問題，經(jīng)濟(jì)學(xué) 家進(jìn)行了探討，并提出了不同的意見。 首先提出最適度貨幣區(qū)理論的是羅伯特蒙代爾。1961年，他提出用生產(chǎn)要素的高度 流動(dòng)作為確定最適度貨幣區(qū)的標(biāo)準(zhǔn)。 蒙代爾的最適度貨幣區(qū)理論提出后， 在選擇劃分區(qū)域的 標(biāo)準(zhǔn)上引出了許多爭論。 主要的有： 經(jīng)濟(jì)高度開放、低程度的產(chǎn)品多樣化、 國際金融高度一 體化、政策一體化、通貨膨脹率相似等。 研究最適度貨幣區(qū)理論的目的是試圖分析各國經(jīng)濟(jì)的結(jié)構(gòu)特征，并就這些特征給出某些 標(biāo)準(zhǔn)， 使?jié)M足這些標(biāo)準(zhǔn)

22、的國家組成貨幣聯(lián)盟。 同時(shí)， 它研究一國加入一個(gè)貨幣區(qū)的成本和收 益。最適度貨幣區(qū)理論認(rèn)為，加入貨幣區(qū)將為加入國帶來好處，當(dāng)然也得付出某些代價(jià)。 3、賣方信貸 答：賣方信貸有兩種含義 ：（1）出口信用中的賣方信貸是出口方的銀行或金融機(jī)構(gòu)對(duì)出 口商提供的信貸，出口商用來向進(jìn)口商提供分期付款，以促進(jìn)本國出口。這種貸款方式，從 出口方的銀行和金融機(jī)構(gòu)提供貸款給出口商的角度來看，它屬于銀行信用的范疇； 從出口商 賒銷商品給進(jìn)口商的角度來看， 它又屬于商業(yè)信用。 綜合起來考察， 它實(shí)際上是一種以銀行 信用支持的國際商業(yè)信用。 （2）消費(fèi)貸款中的賣方信貸是指銀行或其他金融機(jī)構(gòu)對(duì)商品銷售企業(yè)發(fā)放貸款，并有

23、商品銷售企業(yè)向消費(fèi)者提供分期付款使其用于購買耐用消費(fèi)品、住房以及支付旅游費(fèi)用等。 按消費(fèi)貸款發(fā)放對(duì)象的不同，它分為買方信貸和賣方信貸 .。 4、離岸金融市場(chǎng) 答：（1）所謂離岸金融市場(chǎng)，亦稱為歐洲貨幣市場(chǎng)（Eurocurrency Market） ，特指那些經(jīng) 營非居民之間的融資業(yè)務(wù)， 即外國投資者與外國籌資者之間的資金借貸業(yè)務(wù)所形成的金融市 場(chǎng)。 離岸金融市場(chǎng)最初僅辦理離岸貨幣的存貸款業(yè)務(wù)，后來又發(fā)展起了歐洲債券、歐洲商業(yè) 票據(jù)和歐洲股票業(yè)務(wù)， 成為包括歐洲銀行信貸市場(chǎng)、 歐洲債券市場(chǎng)歐洲商業(yè)票據(jù)市場(chǎng)和 歐洲股權(quán)市場(chǎng)等子市場(chǎng)在內(nèi)的龐大的國際金融市場(chǎng)體系。 (2)離岸金融市場(chǎng)與在岸金融市場(chǎng)相比

24、， 具有以下一些明顯的特點(diǎn)： 市場(chǎng)范圍廣闊、 規(guī)模巨大、 資金實(shí)力雄厚。 市場(chǎng)上的借貸關(guān)系為非居民借貸雙方之間的關(guān)系。 市場(chǎng)基本 上不受所在國政府當(dāng)局金融法規(guī)的管轄和外匯管制的約束。市場(chǎng)有相對(duì)獨(dú)立的利率體系。 (3)離岸金融市場(chǎng)根據(jù)不同的標(biāo)準(zhǔn)可劃分為不同的類型：按照離岸金融市場(chǎng)的業(yè)務(wù) 對(duì)象及營運(yùn)特征可劃分為功能中心和名義中心。 按照內(nèi)外金融業(yè)務(wù)的外匯管理情況可劃分 為集中型中心與分離型中心。 按照資金的流向可將離岸金融市場(chǎng)劃分為基金中心和收放中 心。 二、簡答題 (4*6=24 分) 1、決定和影響利率變化的因素。 答：( 1)利率是利息率的簡稱，是指一定時(shí)期內(nèi)利息額與貸出資本額的比率。利率是

25、 衡量生息資本增殖程度的尺度。從現(xiàn)實(shí)角度考慮，有以下幾個(gè)決定利率水平的因素： 平均利潤率。利潤是借貸資本家和職能資本家可分割的總額，當(dāng)資本量一定時(shí)，平 均利潤率的高低決定著利潤總量， 平均利潤率越高， 則利潤總量越大。 而利息實(shí)質(zhì)上是利潤 的一部分，所以利息率要受到平均利潤率的約束。因此平均利潤率越高，則利率越高。 借貸成本。它主要包括兩類成本：一是借入資金的成本，二是業(yè)務(wù)費(fèi)用。銀行再貸款 時(shí)必然會(huì)通過收益來補(bǔ)償其耗費(fèi)的成本， 并獲得利差， 所以它在確定貸款利率水平時(shí)， 就必 然要求貸款利率高于存款利率和業(yè)務(wù)費(fèi)用之和，否則銀行就無利可圖甚至出現(xiàn)虧損。當(dāng)然， 銀行還可以靠中間業(yè)務(wù)的手續(xù)費(fèi)等其他收

26、入去彌補(bǔ)成本。 通貨膨脹預(yù)期 物價(jià)變動(dòng)主要表現(xiàn)為貨幣本身的升值或貶值，物價(jià)下跌，貨幣升值，物價(jià)上漲，貨幣 貶值。 在金融市場(chǎng)上， 由于本息均由名義量表示， 借貸雙方在決定接受某一水平的名義利率 時(shí)，都考慮到對(duì)未來物價(jià)預(yù)期變動(dòng)的補(bǔ)償， 以防止自己因貨幣實(shí)際價(jià)值變動(dòng)而發(fā)生虧損。 所 以，在預(yù)期通貨膨脹率上升時(shí)， 利率水平有很強(qiáng)的上升趨勢(shì)； 在預(yù)期通貨膨脹率下降時(shí)，利 率水平也趨于下降。 中央銀行貨幣政策 中央銀行通過運(yùn)用貨幣政策工具改變貨幣供給量， 從而影響可貸資金的數(shù)量。 當(dāng)中央銀 行想要刺激經(jīng)濟(jì)時(shí)， 會(huì)增加貨幣投入量， 使可貸資金的供給增加， 這時(shí)可貸資金供給曲線向 右移動(dòng)，利率下降，同時(shí)會(huì)刺

27、激對(duì)利率的敏感項(xiàng)目，如房地產(chǎn)、企業(yè)廠房和設(shè)備的支出。當(dāng) 中央銀行想要限制經(jīng)濟(jì)過度膨脹時(shí)，會(huì)減少貨幣供給，使可貸資金的供給減少，利率上升， 使家庭和企業(yè)的支出受抑制。 商業(yè)周期 利率的波動(dòng)表現(xiàn)出很強(qiáng)的周期性，在商業(yè)周期的擴(kuò)張期上升，而在經(jīng)濟(jì)衰退期下降。 借款期限和風(fēng)險(xiǎn) 由于期限不同，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、通脹風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)也不同，所以利息率隨借貸期限的 長短不同而不同。 通常利息率隨借貸期限增長而提高。 為了借貸風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)實(shí)發(fā)生后無法收回貸 款本息所造成的損失，貸款人在確定貸款利率時(shí)必須考慮風(fēng)險(xiǎn)因素，風(fēng)險(xiǎn)越大，利息越高。 資金從投放到收回過程中， 可能存在的風(fēng)險(xiǎn)主要有購買力的風(fēng)險(xiǎn)、 利率風(fēng)險(xiǎn)、 違約風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)

28、會(huì)成本損失風(fēng)險(xiǎn)等等。 借貸資金供求狀況 在資本主義制度下，從總體上說，平均利潤率等因素對(duì)利息率起決定和約束作用，但 市場(chǎng)利率的變化在很大程度上是由資金供求狀況決定的。市場(chǎng)上借貸資金供不應(yīng)求時(shí)， 利率 就會(huì)上升，供過于求時(shí)，利率則要下降。 政府預(yù)算赤字 如果其他因素不變，政府預(yù)算赤字與利率水平將會(huì)同方向運(yùn)動(dòng)，即政府預(yù)算赤字增加， 利率將會(huì)上升；政府預(yù)算赤字減少，利率則會(huì)下降。 國際貿(mào)易和國際資本流動(dòng)狀況 國際貿(mào)易狀況的變化通過產(chǎn)品市場(chǎng)與貨幣市場(chǎng)兩方面影響利率的變化。在產(chǎn)品市場(chǎng)上， 當(dāng)凈出口增加時(shí)，會(huì)促進(jìn)利率上升； 當(dāng)凈出口減少時(shí)，會(huì)促進(jìn)利率下降。國際資本流動(dòng)狀況 對(duì)利率的影響與國際貿(mào)易狀況的變動(dòng)

29、在貨幣市場(chǎng)上對(duì)利率變動(dòng)的影響相類似。當(dāng)外國資本 (無論是直接投資還是短期的證券投資 )流入本國時(shí)，將引起中央銀行增加貨幣供應(yīng)量，導(dǎo)致 利率下降；當(dāng)外國資本流出本國時(shí)，將引起貨幣供應(yīng)量的減少，導(dǎo)致利率上升。 國際利率水平 由于國際間資本流動(dòng)日益快捷普遍， 國際市場(chǎng)趨向一體化， 國際利率水平及其趨勢(shì)對(duì)一 國國內(nèi)的利率水平的確定有很大的影響作用，二者體現(xiàn)出一致的趨勢(shì)。具體表現(xiàn)在兩方面： 一是其他國家的利率對(duì)一國國內(nèi)利率的影響； 二是國際金融市場(chǎng)上的利率對(duì)一國國內(nèi)利率的 影響。 而歐洲貨幣規(guī)模的增大和范圍的擴(kuò)大， 國際金融市場(chǎng)上競爭的加強(qiáng)， 也會(huì)降低國內(nèi)利 率水平或抑制國內(nèi)利率上升的程度。 2、國際貨

30、幣市場(chǎng)的分類 。 答：國際貨幣市場(chǎng)是指資金借貸期限在一年以內(nèi)的國際短期資金交易的市場(chǎng)。 按照不同 的借貸方式，國際貨幣市場(chǎng)一般可分為銀行短期信貸市場(chǎng)、短期證券市場(chǎng)和貼現(xiàn)市場(chǎng)。 (1)銀行短期信貸市場(chǎng)。即銀行對(duì)客戶提供一年或一年以內(nèi)短期貸款的市場(chǎng)。按照借貸 對(duì)象的不同， 又可以分為銀行同業(yè)拆放市場(chǎng)和銀行短期借貸市場(chǎng)。 國際銀行同業(yè)拆放主要是 跨國銀行為彌補(bǔ)交易頭寸的不足或準(zhǔn)備金的不足而在相互之間進(jìn)行的資金借貸活動(dòng)。 國際銀 行短期借貸主要是指跨國銀行對(duì)各國政府、 跨國公司、 進(jìn)出口企業(yè)等客戶提供資金融通借貸。 (2)短期證券市場(chǎng)。短期證券市場(chǎng)是國際間進(jìn)行短期有價(jià)證券交易的場(chǎng)所。國際貨幣市 場(chǎng)交易

31、的短期有價(jià)證券種類繁多，一般包括國庫券、商業(yè)票據(jù)、銀行承兌票據(jù)、大額可轉(zhuǎn)讓 定期存單等。 (3) 貼現(xiàn)市場(chǎng)。貼現(xiàn)市場(chǎng)是對(duì)未到期的票據(jù)按貼現(xiàn)方式給予融資的市場(chǎng)。貼現(xiàn)市場(chǎng)上交 易的短期金融工具主要有商業(yè)票據(jù)、 銀行承兌票據(jù)、 國庫券和其他短期政府債券等， 貼現(xiàn)業(yè) 務(wù)的經(jīng)營者即貼現(xiàn)商主要是商業(yè)銀行、貼現(xiàn)公司、票據(jù)經(jīng)紀(jì)商和票據(jù)承兌所。 3、商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù) 答： 商業(yè)銀行是最早出現(xiàn)的現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)，其主要業(yè)務(wù)是經(jīng)營個(gè)人儲(chǔ)蓄和工商企業(yè)存、 貸款， 并為顧客辦理匯兌結(jié)算和提供多種服務(wù)。 通過辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算， 商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)了國民經(jīng) 濟(jì)中的絕大部分貨幣周轉(zhuǎn)，同時(shí)起著創(chuàng)造存款貨幣的作用。 ( 1)個(gè)人儲(chǔ)蓄和工商企

32、業(yè)存款。 存款是銀行所發(fā)行的負(fù)債， 它體現(xiàn)了銀行與客戶之間的 種信用關(guān)系。 吸收存款是商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)， 在負(fù)債業(yè)務(wù)中占有最主要的地位。 一般來說， 常用的傳統(tǒng)分類是將存款概括為活期存款， 定期存款和儲(chǔ)蓄存款三大類。 活期存款主要是指 可由存款戶隨時(shí)存取和轉(zhuǎn)讓的存款， 它沒有確切的期限規(guī)定， 銀行也無權(quán)要求客戶取款時(shí)作 事先的書面通知。 定期存款主要是指客戶與銀行預(yù)先約定存款期限的存款。 儲(chǔ)蓄存款主要是 指個(gè)人為了積蓄貨幣和取得一定的利息收入而開立的存款。 儲(chǔ)蓄存款也可分為活期存款和定 期存款。 (2)貸款是商業(yè)銀行作為貸款人，按照一定的貸款原則和政策，以還本付息為條件， 將一定數(shù)量的貨幣資

33、金提供給借款人使用的一種借貸行為。貸款是商業(yè)銀行最大的資產(chǎn)業(yè) 務(wù)，大致要占其全部資產(chǎn)業(yè)務(wù)的 60左右。 按照不同的分類標(biāo)準(zhǔn)， 商業(yè)銀行貸款有以下幾種分類方法： 按貸款期限劃分， 可分為活期 貸款、定期貸款和透支三類；按照貸款的保障條件分類，可分為信用放款、擔(dān)保放款 和票據(jù)貼現(xiàn)；按貸款用途劃分則比較復(fù)雜，若按行業(yè)劃分有工業(yè)貸款、商業(yè)貸款、農(nóng) 業(yè)貸款、 科技貸款和消費(fèi)貸款， 若按具體用途劃分又有流動(dòng)資金貸款和固定資金貸款； 按 貸款的償還方式劃分， 可分為一次性償還貸款和分期償還貸款； 按貸款風(fēng)險(xiǎn)度劃分， 可分 為正常貸款、關(guān)注貸款、次級(jí)貸款、可疑貸款和損失貸款。 4、貨幣需要量測(cè)算的規(guī)則法 。

34、答： 規(guī)則法， 是指只要貨幣管理當(dāng)局按照一個(gè)固定的比率供應(yīng)貨幣，就可以保持經(jīng)濟(jì)的 穩(wěn)定， 即最適貨幣供應(yīng)量只能是按固定的比率計(jì)算出來的。 其理論依據(jù)是新貨幣主義， 創(chuàng)始 人是1976年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)金獲得者米爾頓弗里德曼教授。規(guī)則法以反凱恩斯主義為己 任，在經(jīng)濟(jì)政策上， 不同意把財(cái)政政策放到貨幣政策前面、讓貨幣政策屈居第二。 他們認(rèn)為 在所有經(jīng)濟(jì)變量中， 貨幣最重要。 在具體的貨幣政策問題上， 反對(duì)凱恩斯主義相機(jī)抉擇的主 張，建議按照一定的規(guī)則行事。 規(guī)則法的具體思路大致是： 在先進(jìn)的資本主義國家， 在一般允許的失業(yè)水平下， 國民 經(jīng)濟(jì)具有內(nèi)在的穩(wěn)定性，但這種內(nèi)在穩(wěn)定性在受到錯(cuò)誤的貨幣政策干擾

35、下可能會(huì)遭到破壞。 經(jīng)濟(jì)政策制定過程中存在有許多不定因素，因此相機(jī)抉擇就很難把握住“火候”。當(dāng)今 資本主義國家貨幣政策所追求的目標(biāo)大都是多重的， 包括經(jīng)濟(jì)增長、 穩(wěn)定貨幣、 充分就業(yè)和 平衡國際收支等。 這些目標(biāo)相互之間存在著一定的矛盾， 同一貨幣政策很難同時(shí)實(shí)現(xiàn)兩個(gè)和 兩個(gè)以上的政策目標(biāo)。 將貨幣供應(yīng)問題交給貨幣管理當(dāng)局去相機(jī)抉擇、 斟酌處理， 既不符 合自由社會(huì)的準(zhǔn)則， 又容易受政治經(jīng)濟(jì)壓力的影響， 而且由于貨幣管理當(dāng)局的迭替或政府的 變更，也容易引起貨幣管理混亂。由此，規(guī)則派學(xué)者中的某些人告誡公眾：“政府不可信” ， “貨幣管理當(dāng)局不可信” 。 規(guī)則論者還認(rèn)為，貨幣規(guī)則應(yīng)包括以下兩個(gè)主要

36、內(nèi)容： （1）確定貨幣的定義。 （2）選擇 一個(gè)合適的貨幣增長百分比。 三、請(qǐng)談?wù)剬?duì)我國金融生態(tài)環(huán)境的看法。 答：（1）金融生態(tài)環(huán)境的含義 通常講的金融生態(tài)環(huán)境就是指金融機(jī)構(gòu)所處的微觀層面的外部金融環(huán)境，包括與金融機(jī) 構(gòu)實(shí)現(xiàn)利益和規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)息息相關(guān)的法律法規(guī)、 客戶企業(yè)改革、 社會(huì)信用體系、 會(huì)計(jì)與審計(jì)準(zhǔn) 則、中介服務(wù)體系等多方面的內(nèi)容。 （2）我國金融生態(tài)環(huán)境的現(xiàn)狀 毋庸置疑， 改革開放以來我國在金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)方面取得了一定的成就，但由于我國 金融生態(tài)環(huán)境本身基礎(chǔ)差， 起點(diǎn)低， 加之在長期的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制和觀念下遺留的弊病， 我國 金融生態(tài)環(huán)境的現(xiàn)狀尚遠(yuǎn)不能滿足市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下金融業(yè)健康可持續(xù)發(fā)

37、展的要求。 一些企業(yè)利用破產(chǎn)法的不完善，以破產(chǎn)逃避還債，進(jìn)而導(dǎo)致大量銀行呆壞賬的產(chǎn)生。 由于信用資料的收集和共享不足， 銀行在通過借款人信用對(duì)貸款風(fēng)險(xiǎn)做出合理評(píng)估方 面還有很多困難。 政府部門、企業(yè)、社會(huì)居民的誠信意識(shí)還不強(qiáng)，逃廢金融債務(wù)、 惡意欠債的情況時(shí)有發(fā)生， 而且個(gè)別地方及部分公務(wù)員拖欠銀行債務(wù)的情況還較 為嚴(yán)重，極大地影響了社會(huì)信用環(huán)境的改善。 由于會(huì)計(jì)、審計(jì)、信息披露等標(biāo)準(zhǔn)不高，所產(chǎn)生的“騙貸”現(xiàn)象依舊屢禁不止。 相關(guān)的中介行業(yè)的專業(yè)水平普遍不高，一些中介機(jī)構(gòu)還容易被買通作假。 這些不足既為金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展增加了難度， 也增加了出現(xiàn)金融危機(jī)的風(fēng)險(xiǎn)。 加 快推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)

38、，勢(shì)在必行。 （3）改善金融生態(tài)環(huán)境的意義 改善金融生態(tài)環(huán)境對(duì)我國金融業(yè)的發(fā)展意義重大。 改善金融生態(tài)環(huán)境， 是我國轉(zhuǎn)軌時(shí)期金融 機(jī)構(gòu)作為獨(dú)立主體在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中生存發(fā)展的基本要求。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下， 如果沒有完 善的法律和執(zhí)法體系及信用體系，沒有高標(biāo)準(zhǔn)的會(huì)計(jì)和審計(jì)制度，沒有專業(yè)化的中介機(jī)構(gòu)， 即使宏觀的經(jīng)濟(jì)大環(huán)境很好， 銀行自身機(jī)制建設(shè)水平有所提高， 銀行的貸款風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)大大增 加，其可持續(xù)發(fā)展也無法得到保證。此外，亞洲金融危機(jī)的經(jīng)驗(yàn)表明，金融法制不完善、會(huì) 計(jì)和審計(jì)水準(zhǔn)不高以及專業(yè)中介機(jī)構(gòu)不規(guī)范都能成為引發(fā)金融危機(jī)的重要因素。因此， 加強(qiáng) 金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)也是維持整個(gè)金融系統(tǒng)穩(wěn)定，防范金融危

39、機(jī)的必要條件之一。 （ 4）改善金融生態(tài)環(huán)境的措施 科學(xué)推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)， 要建立良好的法律和執(zhí)法體系。 法律環(huán)境對(duì)金融生態(tài)有 著直接的影響。 如破產(chǎn)法的完善程度已成為當(dāng)今評(píng)價(jià)一個(gè)國家金融狀況的重要參考標(biāo)準(zhǔn)。 通 過完善破產(chǎn)法使貸款人能夠運(yùn)用法律手段， 使破產(chǎn)起訴成為制約借款人的最終底線， 同時(shí)對(duì) 涉及解決債務(wù)人的社會(huì)保障等問題通過相應(yīng)的法規(guī)加以規(guī)范，切實(shí)保證債權(quán)人權(quán)利。 除破產(chǎn)法外，關(guān)系到債權(quán)人抵押物權(quán)能否合理實(shí)現(xiàn)的擔(dān)保法和物權(quán)法的建 設(shè)也是我國目前推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)的重要內(nèi)容。 科學(xué)推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)， 要加快企業(yè)客戶的市場(chǎng)化改革。 改善金融生態(tài)不能僅僅 依靠商業(yè)銀行， 還要改進(jìn)銀

40、行的客戶方。 要使作為銀行貸款主要客戶的國有企業(yè)同樣真正成 為獨(dú)立的市場(chǎng)主體， 完善公司制度建設(shè)， 提升企業(yè)的經(jīng)營管理能力， 進(jìn)而提高企業(yè)贏利能力， 從而從根本上降低銀行的貸款風(fēng)險(xiǎn)。 科學(xué)推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)， 要努力完善社會(huì)信用體系。 要在制定和完善有關(guān)征信的 法規(guī)政策的基礎(chǔ)上， 加快推進(jìn)全國統(tǒng)一的征信數(shù)據(jù)庫的建設(shè)， 制定出統(tǒng)一的信用體系、 規(guī)范 標(biāo)準(zhǔn)和查詢體系， 提高信用數(shù)據(jù)的開放共享程度， 使信用度真正成為銀行在考察貸款申請(qǐng)者 時(shí)所能依靠的最重要的指標(biāo)之一。 科學(xué)推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)， 要繼續(xù)提高審計(jì)、 會(huì)計(jì)、 信息披露等標(biāo)準(zhǔn)。 要在向高水 平國際標(biāo)準(zhǔn)看齊的同時(shí)， 結(jié)合我國自身行業(yè)和企業(yè)

41、制度特點(diǎn)， 制定適合我國國情的高標(biāo)準(zhǔn)的 審計(jì)、 會(huì)計(jì)、信息披露標(biāo)準(zhǔn)；同時(shí)還需要在標(biāo)準(zhǔn)的執(zhí)行方面進(jìn)一步改進(jìn)，努力保證審計(jì)會(huì)計(jì) 準(zhǔn)則不論在大企業(yè)還是中小企業(yè)中都得以真正嚴(yán)格執(zhí)行。 科學(xué)推進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)， 要提升中介機(jī)構(gòu)的專業(yè)化服務(wù)水平和誠信水平。 要從政 策上鼓勵(lì)和扶持與金融生態(tài)環(huán)境密切相關(guān)的一系列專業(yè)化的中介機(jī)構(gòu)的發(fā)展，如律師事務(wù) 所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、評(píng)估機(jī)構(gòu)、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等，積極吸收國外相關(guān)的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)和組織形式，嚴(yán) 格行業(yè)準(zhǔn)入和行業(yè)監(jiān)管， 在向國外大型中介機(jī)構(gòu)開放市場(chǎng)的同時(shí)培植一批誠信水平高的有代 表性的大型專業(yè)化中介機(jī)構(gòu)，形成良好的中介行業(yè)道德風(fēng)范。 第三部分 保險(xiǎn)學(xué) （20 分 ） 一、名詞

42、解釋（3X 3=9分） 1、信用保險(xiǎn) 答： 信用保險(xiǎn)是權(quán)利人要求保險(xiǎn)人擔(dān)保對(duì)方（被保證人）的信用的一種保險(xiǎn)，是信用 保證保險(xiǎn)的一種。 信用保險(xiǎn)的投保人為信用關(guān)系中的權(quán)利人， 有其投保他人的信用。 信用保 險(xiǎn)是以無形經(jīng)濟(jì)利益為保險(xiǎn)標(biāo)的的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)， 包括國內(nèi)信用保險(xiǎn)和出口信用保險(xiǎn)兩種。 承保 的風(fēng)險(xiǎn)， 包括商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和政治風(fēng)險(xiǎn)， 具有投機(jī)性和主觀性， 損失發(fā)生概率具有明顯的人為因 素。特別是出口信用保險(xiǎn)，其所保障的政治風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生，涉及面廣，方向不一致，不適用 大數(shù)法則。 保險(xiǎn)人的風(fēng)險(xiǎn)控制在很大程度上要通過被保險(xiǎn)人來實(shí)現(xiàn)， 故信用險(xiǎn)保單一般都規(guī) 定被保險(xiǎn)人應(yīng)自負(fù)一定比例，政治風(fēng)險(xiǎn)為 5 10，商業(yè)風(fēng)

43、險(xiǎn)為 5一 15。信用風(fēng)險(xiǎn) 危險(xiǎn)程度的確定， 以獲取有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的各方面信息并據(jù)以作出正確判斷為前提， 但信用的存在 涉及很多因素， 尤其是出口信用險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)跨越國界， 獲取信息的難度尤甚， 故信用保險(xiǎn)除要 求被保險(xiǎn)人與保險(xiǎn)人共享其掌握的所有有關(guān)客戶的資信信息外， 保險(xiǎn)人一般還委托專業(yè)資信 調(diào)查機(jī)構(gòu)對(duì)國內(nèi)外的客戶資信作充分的了解。 2、年金保險(xiǎn) 答： 年金保險(xiǎn)是指在被保險(xiǎn)人生存期間，保險(xiǎn)人按照合同的約定的金額、 方式、 在約定 的期限內(nèi)， 有規(guī)則的、 定期的向被保險(xiǎn)人給付保險(xiǎn)金的保險(xiǎn)。 年金保險(xiǎn)也是以被保險(xiǎn)人的生 存為給付條件的人壽保險(xiǎn)，但生存保險(xiǎn)金的給付通常采取的是按年度周期給付一定的金額， 因此

44、稱為年金保險(xiǎn)。 3、比例再保險(xiǎn) 答： 比例再保險(xiǎn)是以保險(xiǎn)金額為基礎(chǔ)來確定分出公司自留額和接受公司責(zé)任額的再保險(xiǎn) 方式。在比例再保險(xiǎn)中分出公司的自留額和接受公司的責(zé)任額都表示為保額的一定比 例，該比例也是雙方分配保費(fèi)和分?jǐn)傎r款時(shí)的依據(jù)。 比例再保險(xiǎn)又可以分為成數(shù)再保險(xiǎn)和溢額再保險(xiǎn)。 成數(shù)再保險(xiǎn)是指原保險(xiǎn)人將每一單位 的保險(xiǎn)金額， 按照約定的比率分給再保險(xiǎn)人的再保險(xiǎn)方式。 溢額再保險(xiǎn)是指由保險(xiǎn)人和再保 險(xiǎn)人簽訂協(xié)議， 對(duì)每個(gè)單位確定一個(gè)保險(xiǎn)人承擔(dān)的自留額， 保險(xiǎn)金額超過自留額部分稱為溢 額，分給再保險(xiǎn)人承擔(dān)。 二、簡答題 （6 分） 簡述責(zé)任保險(xiǎn)的含義及其特征。 答：（1）含義 責(zé)任保險(xiǎn)又稱之為第

45、三者責(zé)任保險(xiǎn)， 是以被保險(xiǎn)人對(duì)第三者依法應(yīng)付的民事?lián)p害賠償責(zé) 任或經(jīng)過特別約定的合同責(zé)任為保險(xiǎn)標(biāo)的的一類保險(xiǎn)， 屬于廣義財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)范疇。 依照責(zé)任保 險(xiǎn)合同，投保人依照約定向保險(xiǎn)人支付保險(xiǎn)費(fèi)，在被保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)向第三人承擔(dān)賠償責(zé)任時(shí)， 保險(xiǎn)人按照約定向被保險(xiǎn)人給付保險(xiǎn)金。 責(zé)任保險(xiǎn)承保的是被保險(xiǎn)人的法律賠償風(fēng)險(xiǎn)， 保險(xiǎn) 標(biāo)的為責(zé)任，它必須滿足以下要件： 必須為保險(xiǎn)人對(duì)第三人所付的賠償責(zé)任。此處的第三人為除被保險(xiǎn)人之外的任何一 人，被保險(xiǎn)人若成為受害第三人，不可以主張責(zé)任保險(xiǎn)金給付。 必須屬于民事責(zé)任范疇。 被保險(xiǎn)人致人損害而須承擔(dān)的刑事責(zé)任、 行政責(zé)任不得成為 責(zé)任保險(xiǎn)的標(biāo)的。 必須為損害賠償責(zé)任。

46、 如被保險(xiǎn)人致人損害應(yīng)承擔(dān)賠禮道歉的民事責(zé)任， 則不得作為 責(zé)任保險(xiǎn)的標(biāo)的。但應(yīng)注意，若責(zé)任的履行得以轉(zhuǎn)化為損害賠償或得以轉(zhuǎn)化為貨幣計(jì)算的， 則可作為責(zé)任保險(xiǎn)之標(biāo)的。 此責(zé)任是由于疏忽、 過失等造成的， 或者無過錯(cuò)但根據(jù)法律規(guī)定應(yīng)對(duì)受害人承擔(dān)的民 事賠償責(zé)任，非被保險(xiǎn)人的故意行為所致。一般而言，被保險(xiǎn)人的違約行為也不予承保，除 非這種責(zé)任經(jīng)過特別約定。 （2）特征 責(zé)任保險(xiǎn)， 不僅可以保障被保險(xiǎn)人因?yàn)槁男袚p害賠償責(zé)任所受到的利益減損， 而且可以 保護(hù)被保險(xiǎn)人的侵權(quán)行為的直接受害者， 使受害者可以獲得及時(shí)的賠償。 其基本特征包括如 下幾點(diǎn)： 責(zé)任保險(xiǎn)產(chǎn)生與發(fā)展基礎(chǔ)的特征。 責(zé)任保險(xiǎn)產(chǎn)生與發(fā)展的基

47、礎(chǔ)，不僅是各種民事法律風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在和社會(huì)生產(chǎn)力達(dá)到 一定水平， 而且還需要人類社會(huì)的進(jìn)步帶來了法律制度的不斷完善，其中法制的健全與完善 成為責(zé)任保險(xiǎn)產(chǎn)生與發(fā)展最為直接的基礎(chǔ)， 正是由于人們?cè)谏鐣?huì)中的行為都是在法律制度的 一定規(guī)范之內(nèi)， 所以才可能因觸犯法律而造成他人的財(cái)產(chǎn)損失或人身傷害時(shí)必須承擔(dān)起經(jīng)濟(jì) 賠償責(zé)任。 在當(dāng)代社會(huì)， 沒有環(huán)境污染防治法， 造成污染的單位或個(gè)人就不會(huì)對(duì)污染受害者 承擔(dān)什么賠償責(zé)任； 沒有食品衛(wèi)生法和消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)法， 對(duì)消費(fèi)者權(quán)益造成損害的人對(duì)受 害人也不會(huì)有經(jīng)濟(jì)賠償責(zé)任， 等等。 因此， 只有存在著對(duì)某種行為以法律形式確認(rèn)為應(yīng)負(fù)經(jīng) 濟(jì)上的賠償責(zé)任時(shí)， 有關(guān)單位或個(gè)人才會(huì)想到通過保險(xiǎn)來轉(zhuǎn)嫁這種風(fēng)險(xiǎn)， 責(zé)任保險(xiǎn)的必要性 才會(huì)被人們所認(rèn)識(shí)，所接受；只有規(guī)定對(duì)各種責(zé)任事故中致害人進(jìn)行嚴(yán)格處罰的法律原則， 即從契約責(zé)任經(jīng)過疏忽責(zé)任到絕對(duì)責(zé)任原則， 才會(huì)促使可能發(fā)生民事責(zé)任事故的有關(guān)各方自 覺地參加各種責(zé)任保險(xiǎn)。 事實(shí)上， 當(dāng)今世界上責(zé)任保險(xiǎn)最發(fā)達(dá)的國家或地區(qū)， 必定同時(shí)是各 種民事