咨詢(xún)師項(xiàng)目決策分析與評(píng)價(jià)復(fù)習(xí)筆記(五)

1、學(xué)習(xí)好資料歡迎下載咨詢(xún)師項(xiàng)目決策分析與評(píng)價(jià)復(fù)習(xí)筆記（五）第五章：投資估算投資估算 是根據(jù)初步確定的項(xiàng)目建設(shè)規(guī)模、技術(shù)方案、設(shè)備方案、工程方案及項(xiàng)目進(jìn)度 計(jì)劃等，對(duì)項(xiàng)目投入總資金（包括建設(shè)投資和流動(dòng)資金）進(jìn)行估算，并分年估算建設(shè)期內(nèi)資金需要量的過(guò)程。5.1概述5.1.1 投資估算的范圍項(xiàng)目建設(shè)方案設(shè)計(jì)中確定的研究范圍和各單項(xiàng)工程內(nèi)容及工程量。（含建設(shè)期利息）+流動(dòng)資金其具體5.1.2 建設(shè)投資投資估算的內(nèi)容項(xiàng)目總投資=建設(shè)投資 內(nèi)容包括以下8部分：1.設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)2.建筑工程費(fèi)3.安裝工程費(fèi)4.工程建設(shè)其他費(fèi)5.基本預(yù)備費(fèi)6.漲價(jià)預(yù)備費(fèi)7.建設(shè)期利息8.流動(dòng)資金5.1.3建設(shè)投資的分類(lèi)及可

2、形成的資產(chǎn)形式建設(shè)投資又可分為:1.靜態(tài)投資：建筑工程費(fèi)+設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)+安裝工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi)+基本預(yù)備 費(fèi)2.動(dòng)態(tài)投資=漲價(jià)預(yù)備費(fèi)+建設(shè)期利息項(xiàng)目交付使用后，建設(shè)投資可形成的資產(chǎn)形式:1.固定資產(chǎn)：由設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)、建筑工程費(fèi)、安裝工程費(fèi)、基本預(yù)備費(fèi)、漲價(jià)預(yù)備費(fèi)、 建設(shè)期利息、以及屬于工程建設(shè)其他費(fèi)用中的土地使用費(fèi)中的國(guó)家劃撥的土地的土地使用費(fèi)形 成。2.無(wú)形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)：由工程建設(shè)其他費(fèi)用形成。其中，其他形式的土地使用費(fèi)計(jì)入無(wú)形資產(chǎn)。5.1.4投資估算的步驟和順序是:估算建設(shè)投資（不含建設(shè)期利息）；估算建設(shè)期利息和流動(dòng)資金；完成項(xiàng)目投入總資 金和分年投資計(jì)劃。5.1.5投資

3、估算的深度與要求投資估算應(yīng)達(dá)到以下要求:1）工程內(nèi)容和費(fèi)用構(gòu)成齊全，計(jì)算合理、不重復(fù)計(jì)算、不提高減低估算標(biāo)準(zhǔn)，不高估冒算 或漏項(xiàng)少算。2）選用指標(biāo)與具體工程有差異時(shí)，必須進(jìn)行換算或調(diào)整。3）估算精度要達(dá)到前期不同階段的誤差率要求。（機(jī)會(huì)研究階段，估算誤差士30%以?xún)?nèi);初可研階段，估算誤差士 20%以?xún)?nèi)；可研階段和評(píng)估階段，估算誤差士 10%以?xún)?nèi)）。5.2分類(lèi)投資估算5.2.1建設(shè)投資估算（不含建設(shè)期利息）估算步驟:分別估算各單項(xiàng)工程建筑工程費(fèi)，設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)和安裝工程費(fèi);合計(jì)各單項(xiàng)工程費(fèi)，估算工程建設(shè)其他費(fèi);估算基本預(yù)備費(fèi)和漲價(jià)預(yù)備費(fèi);匯總求得建設(shè)投資總額（不含建設(shè)期利息）。生產(chǎn)家具5.2

4、.1.1設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)估算設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)=設(shè)備購(gòu)置費(fèi)+工具器具、購(gòu)置費(fèi)設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)占建設(shè)投資比重增大，意味著生產(chǎn)技術(shù)的進(jìn)步和資本的有機(jī)構(gòu)成提高。工具器具的購(gòu)其中：1.設(shè)備購(gòu)置費(fèi) 指購(gòu)置或自制的達(dá)到固定資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)產(chǎn)或進(jìn)口設(shè)備、 置費(fèi)。設(shè)備購(gòu)置費(fèi)=設(shè)備原價(jià)+設(shè)備運(yùn)雜費(fèi)2.工器具及生產(chǎn)家具購(gòu)置費(fèi)指為保證正常生產(chǎn)必需購(gòu)置的沒(méi)有達(dá)到固定資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)的的設(shè)備、儀器、工卡模具、器具、生產(chǎn)家具和備品備件等的購(gòu)置費(fèi)用。工器具及生產(chǎn)家具購(gòu)置費(fèi)=設(shè)備購(gòu)置費(fèi)X費(fèi)率國(guó)內(nèi)設(shè)備購(gòu)置費(fèi)估算表:|序號(hào)I設(shè)備名稱(chēng)I型號(hào)規(guī)格|單位I數(shù)量|岀廠價(jià)運(yùn)雜費(fèi)I設(shè)備購(gòu)置費(fèi)總價(jià)I進(jìn)口設(shè)備購(gòu)置費(fèi)估 算表：|設(shè)備I臺(tái)套數(shù)I離岸價(jià)I國(guó)外

5、運(yùn)費(fèi)I國(guó)外運(yùn)輸保險(xiǎn)費(fèi)I到岸價(jià)I進(jìn)口關(guān)稅I消費(fèi)稅I增值稅I外貿(mào) 手續(xù)費(fèi)I銀行財(cái)務(wù)費(fèi)I海關(guān)監(jiān)管手續(xù)費(fèi)I國(guó)內(nèi)運(yùn)費(fèi)I設(shè)備購(gòu)置費(fèi)總價(jià)I5.2.1.2建筑工程費(fèi)估算建筑工程費(fèi)估算內(nèi)容建筑工程費(fèi)是指為建造永久性建筑物和構(gòu)筑物所需的費(fèi)用。包括:建筑工程和建筑本身的水電暖通氣。（列入房屋預(yù)算的）。設(shè)備基礎(chǔ)構(gòu)筑物，窯爐砌筑和金屬結(jié)構(gòu)。三通一平，勘探，拆除舊有建筑物。完工后場(chǎng)地清理綠化美化。礦井開(kāi)鑿，井巷延伸、露天礦剝離，天然氣井，公路橋梁、水庫(kù)、堤壩、灌溉、防洪。估算方法1）單位建筑工程投資估算法：以單位建筑工程投資X建筑工程總量（簡(jiǎn)單）單位實(shí)物工程量投資估算法：以單位實(shí)物工程量投資X建筑工程總量（簡(jiǎn)單）概算指標(biāo)

6、投資估算法（需要較為詳細(xì)的工程資料，工作量大）521.3 安裝工程費(fèi)估算安裝工程費(fèi)估算內(nèi)容 1）生產(chǎn)、動(dòng)力、起重、運(yùn)輸、傳動(dòng)、醫(yī)療實(shí)驗(yàn)等設(shè)備的安裝費(fèi)用。與設(shè)備相連的工作臺(tái)、梯子、欄桿等裝設(shè)工程費(fèi)。附屬于設(shè)備的管線敷設(shè)。設(shè)備的絕緣、防腐、保溫、油漆等的材料費(fèi)和安裝費(fèi)。單臺(tái)設(shè)備的單機(jī)試運(yùn)轉(zhuǎn)調(diào)試費(fèi)。無(wú)負(fù)荷聯(lián)動(dòng)聯(lián)動(dòng)試運(yùn)轉(zhuǎn)調(diào)試費(fèi)。估算方法安裝費(fèi)=設(shè)備原價(jià)X安裝費(fèi)率（原價(jià)為基數(shù)）安裝費(fèi)=設(shè)備總重X每噸安裝費(fèi)單價(jià)（噸為基數(shù)）用。安裝費(fèi)=按單位實(shí)物工程量費(fèi)用分類(lèi)計(jì)算4 ）管道量大的行業(yè)，可單獨(dú)估算管道工程費(fèi)5）安裝費(fèi)用容許按單項(xiàng)工程分別計(jì)算。5.2.14 匯總各單項(xiàng)工程費(fèi)用根據(jù)需要，大型工程還可能需要列岀主要

7、單項(xiàng)工程投資估算表。5.2.1.5工程建設(shè)其他費(fèi)用估算2.1.工程建設(shè)其他費(fèi)用是指建設(shè)投資中除建筑工程費(fèi)、設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)，安裝工程費(fèi)以外 所必須花費(fèi)的其他費(fèi)用。工程建設(shè)其他費(fèi)用按國(guó)家或行業(yè)規(guī)定的內(nèi)容、計(jì)算方法、費(fèi)率、取費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)分項(xiàng)估算。3.具體方法見(jiàn)方法與實(shí)務(wù)。4.工程建設(shè)其他費(fèi)用估算表表頭：I序號(hào)I費(fèi)用名稱(chēng)I計(jì)算依據(jù)I費(fèi)率或標(biāo)準(zhǔn)I總價(jià)I表項(xiàng):土地使用費(fèi)2）建設(shè)單位管理費(fèi) 3）勘察設(shè)計(jì)費(fèi)4）研究試驗(yàn)費(fèi)工程建設(shè)監(jiān)理費(fèi) 7）工程保險(xiǎn)費(fèi)8）引進(jìn)技術(shù)和進(jìn)口設(shè)備其他費(fèi)用1）施費(fèi)6）10）生產(chǎn)職工培訓(xùn)費(fèi)11）辦公及生活家具購(gòu)置費(fèi)5）建設(shè)單位臨時(shí)設(shè)9）聯(lián)合試運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)5.2.16 基本預(yù)備費(fèi)估算項(xiàng)目實(shí)施中可能發(fā)

8、生難以預(yù)料的的支岀，預(yù)留的費(fèi)用, 變更及施工過(guò)程中可能增加的工程量的費(fèi)用，又稱(chēng)不可預(yù)見(jiàn)費(fèi)。主要指設(shè)計(jì)1、基本預(yù)備費(fèi)的構(gòu)成1）在批準(zhǔn)的設(shè)計(jì)范圍內(nèi)， 技術(shù)設(shè)計(jì)、施工圖設(shè)計(jì)及施工過(guò)程中增加的工程費(fèi)用。 工程變更、材料代用，局部地基處理等費(fèi)用。設(shè)計(jì)變更、一般自然災(zāi)害造成的損失和預(yù)防自然災(zāi)害所采取的措施費(fèi)用?？⒐を?yàn)收時(shí)為鑒定工程質(zhì)量對(duì)隱蔽工程進(jìn)行的必要的挖掘和修復(fù)費(fèi)用?；绢A(yù)備費(fèi)的估算基本預(yù)備費(fèi)=（工程費(fèi)用+工程建設(shè)其他費(fèi)用）X費(fèi)率工程費(fèi)用=建筑工程費(fèi)+設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)+安裝工程工程費(fèi)521.7 漲價(jià)預(yù)備費(fèi)估算對(duì)工期較長(zhǎng)的項(xiàng)目，由于建設(shè)期內(nèi)可能發(fā)生的材料、設(shè)備、人工 等價(jià)格上漲引起的投資增加，需要事先預(yù)

9、留的費(fèi)用。也稱(chēng)價(jià)格變動(dòng)不可預(yù)見(jiàn)費(fèi)。計(jì)算公式 P=藝I ( 1 + f ) At-1 )f價(jià)格上漲指數(shù)（政府有規(guī)定的按規(guī)定，無(wú)規(guī)定的由咨詢(xún)?nèi)撕侠眍A(yù)測(cè)）。5.2.1.8匯總編制建設(shè)投資（不含建設(shè)期利息）估算表 I序號(hào)I工程或費(fèi)用名稱(chēng)I建筑工程費(fèi)|設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)I安裝工程費(fèi)I其他費(fèi)用I合計(jì)I其中外匯I投資比例 I5.2.2 建設(shè)期利息估算建設(shè)期利息是指項(xiàng)目借款在建設(shè)期內(nèi)發(fā)生并計(jì)入固定資產(chǎn)原值的利 息。計(jì)算方法:1.借款在年初發(fā)生：各年利息=（上一年的本息合計(jì)+本年借款）X年利率。2.借款額在各年均衡發(fā)生: 利率（復(fù)利計(jì)算）各年利息=（上一年年末借款本息累計(jì)+本年借款額/3.借款額在各年均衡發(fā)生:

10、 利率（單利計(jì)算）各年利息=（上一年年末借款本金累計(jì)+本年借款額/通常采用借款額在各年均衡發(fā)生的方法計(jì)算。5.2.3 流動(dòng)資金估算流動(dòng)資金是指項(xiàng)目投產(chǎn)后，為進(jìn)行正常的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)，用于購(gòu)買(mǎi)原材料, 燃料、支付工資、其他經(jīng)營(yíng)費(fèi)用等必不可少的周轉(zhuǎn)資金。是必須準(zhǔn)備的最基本的營(yíng)運(yùn)資金。計(jì)算方法1.分項(xiàng)詳細(xì)估算法流動(dòng)資金=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)資產(chǎn)=應(yīng)收賬款+現(xiàn)金+存貨流動(dòng) 負(fù)債=應(yīng)付帳款=購(gòu)買(mǎi)燃料，材料費(fèi)流動(dòng)資金本年增加額=本年流動(dòng)資金-上年流動(dòng)資金存貨=原材料+燃料+在產(chǎn)品+產(chǎn)成品2.擴(kuò)大指標(biāo)估算法按流動(dòng)資金占某種基數(shù)的比率估算流動(dòng)資金。常用的基數(shù)有：銷(xiāo)售收入、經(jīng)營(yíng)成本，總成本、建設(shè)投資。擴(kuò)大指標(biāo)法準(zhǔn)確度不高，適用于項(xiàng)目建議書(shū)階段。1）產(chǎn)值（銷(xiāo)售收入）資金率估算法：流動(dòng)資金=年產(chǎn)值X產(chǎn)值資金率=年銷(xiāo)售收入額X銷(xiāo)售收入資金率2）經(jīng)營(yíng)成本（總成本費(fèi)用）資金率估算法：流動(dòng)資金=年經(jīng)營(yíng)成本X經(jīng)營(yíng)成本 資金率=總成本費(fèi)用X總成本費(fèi)用資金率流動(dòng)資金估算應(yīng)注意以下問(wèn)題:1.分項(xiàng)詳細(xì)計(jì)算時(shí)，確定最低周轉(zhuǎn)天數(shù)?？紤]一定的保險(xiǎn)系數(shù)。100 %負(fù)荷下的2.不同負(fù)荷下的流動(dòng)資金是按照相應(yīng)負(fù)荷時(shí)的費(fèi)用計(jì)算岀來(lái)的，而不能按 流動(dòng)資金乘以負(fù)荷百分?jǐn)?shù)求得。5.3項(xiàng)目投入總資金與分期投資計(jì)劃531項(xiàng)目投入總資金1.編