委托單的明細(xì)數(shù)據(jù)

1、委托單的明細(xì)數(shù)據(jù)先簡要地說幾個(gè)概念 :1、免費(fèi)軟件傳統(tǒng)的行情軟件都是以每 6 秒一次的快照形式由交易所 發(fā)出的數(shù)據(jù)，也就是在軟件里面分時(shí)成交！2、L2 行情軟件里所謂的分筆數(shù)據(jù)實(shí)際上就是分筆 /分時(shí)數(shù)據(jù)，它是以 每 3 秒一次的快照形式由交易所發(fā)出的！ 因?yàn)榭s短了快照的時(shí)間， 所 以有些軟件也叫高速行情系統(tǒng)。3、L2行情軟件里的核心內(nèi)容是逐筆數(shù)據(jù)和逐單數(shù)據(jù)：1）逐筆數(shù)據(jù)-這是L2的專有數(shù)據(jù)，它代表了交易過程中的單次成交， 是交易過程中真實(shí)成交狀況， 由交易所發(fā)出。 逐筆數(shù)據(jù)雖然能相對客 觀的發(fā)應(yīng)每筆的成交狀況， 但在實(shí)際操作中無論是主力還是散戶在下 單成交的過程中委托單有可能被分成若干單元，

2、一定意義上不能反應(yīng) 股票成交的方向。2）逐單數(shù)據(jù)也就是委托單的明細(xì)數(shù)據(jù)，這個(gè)是交易所不提供的。 它是L2軟件提供商根據(jù)分時(shí)數(shù)據(jù)逐筆數(shù)據(jù)里的成交時(shí)間和買賣列隊(duì) 計(jì)算出來的委托單交易明細(xì)，這組數(shù)據(jù)應(yīng)該是有重大的分析意義的。以大智慧L2為例子，里面的龍虎看盤、包括大家都在導(dǎo)入的DDE（大 單動向）都是通過逐單數(shù)據(jù)來實(shí)現(xiàn)的。1、逐筆成交：交易過程中的單次成交，是交易過程的真實(shí)成交情況。這是 Level-2 的專有數(shù)據(jù)， 用一個(gè)實(shí)例來解釋這個(gè)概念： 假設(shè)目前的賣一是 10元、 100 手，這時(shí)有人以 10 元委托買入 100 手，那么這 100 手是如何成 交的呢？這要取決于賣盤由幾個(gè)委托單構(gòu)成， 如果

3、賣一是一個(gè)委托單， 那就是一筆成交， 即100手；而如果賣一是由 40手和 60手兩筆委托 構(gòu)成，那么這 100 股就會分成兩次成交，即 40 手一次， 60 手一次， 逐筆成交就是 2 筆。一般顯示的數(shù)據(jù)格式為在幾分幾秒以多少價(jià)格分幾筆成交了多少手。 在這里我們要注意的是成交手?jǐn)?shù)有時(shí)候是帶小數(shù)點(diǎn)的， 這是因?yàn)楣善?買進(jìn)的股數(shù)最少是 100 股，委托的股數(shù)也應(yīng)是 100 的整數(shù)倍，賣出卻 沒有限制， 因此成交的手?jǐn)?shù)會有小數(shù)點(diǎn)。 另外一點(diǎn)就是如果在成交價(jià) 格和手?jǐn)?shù)前面沒有顯示，則一半是默認(rèn)的 1 筆。2、分筆 / 分時(shí)成交： 3秒一次的行情采集期間累計(jì)的成交量和最后的成交價(jià)，可能是幾筆 成交的集

4、合。 這是大家長期以來唯一能看到的成交數(shù)據(jù)， 而傳統(tǒng)行情 更慢是 6 秒一次的間隔，也就是說我們看到的是 6 秒鐘之間成交的集 合，完全不是交易過程的真實(shí)情況。般顯示的數(shù)據(jù)格式為在幾分幾秒以多少價(jià)格成交了多少手。 這里需 要注意的是成交手?jǐn)?shù)永遠(yuǎn)是整數(shù)， 不會出現(xiàn)小數(shù)點(diǎn)數(shù)字。 其中現(xiàn)手累 計(jì)數(shù)就是總手?jǐn)?shù)。 總手?jǐn)?shù)也叫做成交量。 有些軟件在現(xiàn)量后面標(biāo)注藍(lán) 色S和紅色B,前者代表賣，后者代表買。（軟件自己根據(jù)時(shí)間估計(jì) 主動買還是主動賣）目前市面上出現(xiàn)了 LEVEL-2行情數(shù)據(jù)，比較具有代表性的是大智慧，在 那里把分筆成交是叫分時(shí)成交，實(shí)際上就是我們在普通分析軟件上 F1看到的“分筆成交明細(xì)”，但是他

5、和LEVEL-冇情數(shù)據(jù)提供的逐筆 成交明細(xì)是不一樣的。分筆數(shù)據(jù)由于是合成混合數(shù)據(jù)，它是以最后 1 筆的買賣方向來表示該時(shí)間內(nèi)（ 3 秒或者 6 秒）的買賣方向，所以誤 差很大。3、逐單 /委托單：我們每次向系統(tǒng)發(fā)出委托時(shí)，都有個(gè)委托合同編號， 這個(gè)就是單。例 如你一次買 2000股股票，則是 20 手，那么這一單就是 20 手。但目 前每種軟件的推測統(tǒng)計(jì)都不一致， 會導(dǎo)致不同軟件顯示數(shù)據(jù)出現(xiàn)差異。例如LEVEL2&示的逐單就比show2003顯示的更準(zhǔn)確，更真實(shí)，畢竟是由 6秒快照變成了 3 秒快照，而且也提供了每單的委托手?jǐn)?shù)。委托單的明細(xì)， 這是交易所行情系統(tǒng)中沒有發(fā)布的數(shù)據(jù)， 還以

6、剛才的 例子說明，交易所只發(fā)出了 40手和 60手兩筆成交（逐筆） ，并沒有 指出是一筆 100手的買單吃掉了 40 手、60手兩筆賣單。大智慧新一 代能夠根據(jù)成交的時(shí)間和隊(duì)列等數(shù)據(jù)計(jì)算出全部已成交的委托單明 細(xì)，這在交易分析中具有重大意義。 （股票盤子越大，推測逐單數(shù)據(jù) 誤差越大 ,因?yàn)槲嘘?duì)列只顯示前 50個(gè)委托單 ;相對來說小盤股的 DDE 指標(biāo)更為可靠）4、分時(shí) :一般指一分鐘成交集合 ;5、問題：盤中數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)分析長期以來是對分時(shí)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)分析， 比如最簡單 的內(nèi)盤和外盤，大單買入 / 賣出等，這種統(tǒng)計(jì)有兩個(gè)明顯的缺陷：第一、僅統(tǒng)計(jì)了主動成交方單方面的成交數(shù)據(jù)， 而機(jī)構(gòu)交易完全可能 在被動成交方第二、分時(shí)數(shù)據(jù)不是真實(shí)的成交數(shù)據(jù)， 大單不一定是大單，可能是很 多散戶在幾秒中之內(nèi)同時(shí)交易的結(jié)果，雖然使用 level-2 的逐筆成交 來統(tǒng)計(jì)可以避免這一情況的發(fā)生， 但立即就又產(chǎn)生了新的問題， 即一 筆真實(shí)的大單委托往往被分割成數(shù)筆成交， 又捕捉不到真實(shí)的大單了。其他：1、一個(gè)孤獨(dú)的數(shù)字是缺乏意義的，但是一些連續(xù)的數(shù)字則是充滿想 像的。一般來說，成交筆數(shù)越少，金額越大，表示成交比較強(qiáng)勢，反 之是弱勢。 尤其是成交手?jǐn)?shù)比較大而集中的時(shí)候， 表示有大資金活躍 跡象，該股出現(xiàn)價(jià)格異動的概率就大， 應(yīng)該引起投資者的注意。 而如 果半天也沒人買或者都是一些小單子在交易， 則至少短