金融學(xué)簡答題和論述題大全

1、簡答題1 、如何理解金融范疇。答：在信用貨幣制度下，信用與貨幣不可分割地聯(lián)系在一起，貨幣制度也建立在信用制度之上，沒有不含貨幣因素的信用，也沒有不含信用因素的貨幣，任何信用活動(dòng)也同時(shí)都是貨幣的運(yùn)動(dòng)。信用的擴(kuò)張意味著貨幣供給的增加，信用的緊縮意味著貨幣供給的減少，信用資金的調(diào)劑則影響著貨幣的流通速度和貨幣供給的部門構(gòu)成和地區(qū)構(gòu)成。當(dāng)貨幣的運(yùn)動(dòng)與信用的活動(dòng)不可分析地聯(lián)系在一起時(shí)，就產(chǎn)生了由貨幣和信用相互滲透而形成地新范疇 金融。因此，金融是貨幣運(yùn)動(dòng)和信用活動(dòng)地融合體。2、簡述利率在經(jīng)濟(jì)中的作用、答：利率作為經(jīng)濟(jì)杠桿在宏觀與微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)揮著重要作用。表現(xiàn)在 1）在宏觀經(jīng)濟(jì)方面： 利率能夠調(diào)節(jié)貨幣

2、供求； 利率可以調(diào)節(jié)社會總供求； 利率可以調(diào)節(jié)儲蓄與投資； 2 在微觀經(jīng)濟(jì)方面： 利率可以促使企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算，提高經(jīng)濟(jì)效益； 利率可以影響個(gè)人的經(jīng)濟(jì)行為。3、凱恩斯的貨幣需求理論。、答：（ 1）第一次明確提出貨幣需求的三個(gè)動(dòng)機(jī)，即交易動(dòng)機(jī)、預(yù)防動(dòng)機(jī)和投機(jī)動(dòng)機(jī)；2）推出貨幣需求函數(shù)，即：Md=M1+M2 = L1 （y） +L2（r）說明的是，由交易動(dòng)機(jī)和預(yù)防動(dòng)機(jī)決定的貨幣需求是收入水平Y(jié) 的函數(shù)，且與收入正相關(guān)；而由投機(jī)動(dòng)機(jī)決定的貨幣需求則是利率水平R 的函數(shù)，且與利率負(fù)相關(guān)。4、怎樣運(yùn)用宏觀緊縮政策治理通貨膨脹？答：（ 1）運(yùn)用緊縮性貨幣政策治理通貨膨脹，主要手段包括通過公開市場業(yè)務(wù)出售政

3、府債券、提高再貼現(xiàn)率和提高商業(yè)銀行的法定準(zhǔn)備率；（2）運(yùn)用緊縮性財(cái)政政策治理通貨膨脹，主要手段包括削減政府支出和增加稅收；（3）運(yùn)用緊縮性的收入政策治理通貨膨脹，主要手段包括確定工資 物價(jià)指導(dǎo)線、管制或凍結(jié)工資以及運(yùn)用稅收手段。5、如何理解金融發(fā)展對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用？、答：金融發(fā)展對經(jīng)濟(jì)的作用：（ 1）金融發(fā)展有助于實(shí)現(xiàn)資本積聚與集中，可以幫助實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代化大規(guī)模生產(chǎn)經(jīng)營，實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益。（ 2）金融發(fā)展有助于提高資源的使用效率，從而提高社會經(jīng)濟(jì)效率。（ 3）金融發(fā)展有助于提高用金融資產(chǎn)進(jìn)行儲蓄的比例，因而有助于提高社會的投資水平。1 、簡述商業(yè)銀行的負(fù)債管理理論。、答：這是 20 世紀(jì) 60 年

4、代開始的金融創(chuàng)新中發(fā)展起來的理論。由于直接融資的發(fā),商業(yè)銀行深感資金缺乏、競爭激烈、加之流動(dòng)性的巨大壓力，商業(yè)銀行不得不從貨幣市場引進(jìn)資金來保證資產(chǎn)流動(dòng)性的要求。負(fù)債管理認(rèn)為銀行的流動(dòng)性不僅可以通過加強(qiáng)資產(chǎn)的管理來獲得，也可以通過負(fù)債管理，即向外借款來提供。其核心是：銀行主動(dòng)借入資金來保持自身的流動(dòng)性，從而擴(kuò)大資產(chǎn)業(yè)務(wù)，增加銀行收但負(fù)債管理也有明顯缺陷： 提高了銀行的融資成本。 因?yàn)榻鹑谑袌龅淖兓媚獪y而增加了經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 忽視自有資本的補(bǔ)充，不利于銀行的穩(wěn)健經(jīng)營。2、直接融資中的中間人與間接融資的金融中介的根本區(qū)別是什么？、答：間接融資的媒介主要通過各種負(fù)債業(yè)務(wù)活動(dòng)集聚資金，然后在通過各種資產(chǎn)業(yè)務(wù)

5、活動(dòng)分配這些資金；直接融資的機(jī)構(gòu)則主要是促成貸款人與借款人接上關(guān)系，而并非主要在接待雙方之間進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債的業(yè)務(wù)經(jīng)營活動(dòng)3、簡述金融市場的基本功能。、答：（ 1）聚斂功能。金融市場引導(dǎo)眾多分散的小額資金匯聚成為可以投入社會再生產(chǎn)的資金集2）配置功能。表現(xiàn)為資源的配置、財(cái)富再分配和風(fēng)險(xiǎn)的再分配。3）調(diào)節(jié)功能。指金融市場對宏觀經(jīng)濟(jì)的調(diào)節(jié)作用。4）反映功能。反映國民經(jīng)濟(jì)情況的變化。4、簡述商業(yè)信用與銀行信用的區(qū)別。答：（ 1）商業(yè)信用是工商企業(yè)之間買賣商品時(shí)，以商品形式提供的信用，典型 的方式為賒銷。典型的商業(yè)信用中包含著兩個(gè)同時(shí)發(fā)生的行為：買賣行為與借貸行為。商業(yè)信用屬于直接信用。商業(yè)信用在方向、規(guī)

6、模、期限上具有局限性。（ 2）銀行信用是銀行或其他金融機(jī)構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的信用，屬于間接信 用。銀行信用突破了商業(yè)信用在方向、規(guī)模、期限上的局限性。5、國際結(jié)算的主要方式和工具由哪些？5、答：國際結(jié)算的主要方式和工具有：（ 1）匯兌，是銀行根據(jù)付款人的要求通過海外聯(lián)行或代理行將款項(xiàng)匯給收 款人。主要的工具是電匯、信匯和票匯。（ 2）托收，是債權(quán)人所在地銀行受債權(quán)人委托，通過聯(lián)行或代理行，向國 外債務(wù)人收取有關(guān)款項(xiàng)的方式，可分為跟單托收和光票托收兩種。（ 3）信用證，開證銀行根據(jù)申請人的要求和指示向出口商開出的一定金 額、在一定期限內(nèi)憑信用證規(guī)定單據(jù)進(jìn)行付款的書面承諾。（ 4）旅行支票，由銀行或

7、大旅行社為了方便旅客支付沿路費(fèi)用而發(fā)行的定 額票據(jù)。（ 5）信用卡，由銀行發(fā)行，供客戶辦理存取款和轉(zhuǎn)賬支付的新型金融工具。1 、存款貨幣銀行的表外業(yè)務(wù)。答：銀行所從事的未列入銀行資產(chǎn)負(fù)債表以及不影響資產(chǎn)和負(fù)債總額的經(jīng)營活動(dòng)。狹義的表外業(yè)務(wù)通常專指金融創(chuàng)新中產(chǎn)生的一些新的業(yè)務(wù)：如互換、遠(yuǎn)期利率協(xié)議、期權(quán)和票據(jù)發(fā)行便利等業(yè)務(wù)；廣義的表外業(yè)務(wù)還包括傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)，如承兌、匯兌、代理和各類信用保證等業(yè)務(wù)。2、如何理解貨幣供求與市場總供求之間的關(guān)系？2、答：（ 1）總供給決定貨幣需求；（2 ）貨幣需求引出貨幣供給；（3）貨幣供給成為總需求的載體；（4）總需求對總供給有巨大影響；（5）單純控制需求難以保證

8、實(shí)現(xiàn)均衡的目標(biāo)。3、簡述惡性通貨膨脹的危害。3、答：（ 1）惡性通貨膨脹會使正常的生產(chǎn)經(jīng)營難以進(jìn)行；（2）惡性通貨膨脹會引起突發(fā)性的商品搶購和擠兌銀行的風(fēng)潮，甚至引發(fā)政治動(dòng)蕩；（3）最嚴(yán)重的惡性通貨膨脹會危及貨幣流通自身，可能導(dǎo)致貨幣制度的崩潰。4、利率作為貨幣政策中介指標(biāo)有何利弊？、答：利率作為貨幣政策中介指標(biāo)的優(yōu)點(diǎn)：可控性強(qiáng)，中央銀行可以直接控制再貼現(xiàn)率；可測性強(qiáng)，能夠觀察到市場利率水平及結(jié)構(gòu)；貨幣當(dāng)局能夠通過利率影響投資和消費(fèi)支出，從而調(diào)節(jié)總供利率作為終結(jié)指標(biāo)的不足之處：利率是內(nèi)生變量，隨著經(jīng)濟(jì)周期變化而波動(dòng)，再經(jīng)濟(jì)高漲和經(jīng)濟(jì)低迷時(shí) 期，政府很難判斷自己的政策操作是否得當(dāng)。5、如何理解貨

9、幣的兩個(gè)最基本的職能？、答：（ 1）價(jià)值尺度和流通手段是貨幣的兩個(gè)基本職能，價(jià)值尺度和流通手段的 統(tǒng)一就是貨幣。（ 2）價(jià)值尺度為各種商品規(guī)定價(jià)格，表現(xiàn)商品的價(jià)值；流通手段是貨幣在 商品流通中充當(dāng)交換的媒介；當(dāng)這兩個(gè)功能由一種商來滿足，這種商品就取得 貨幣的資格。（ 3）貨幣的其他職能以及貨幣相關(guān)聯(lián)的諸范疇都是從這點(diǎn)展開。1 、試述名義利率和實(shí)際利率對經(jīng)濟(jì)的影響。1 、答：（ 1）實(shí)際利率是指物價(jià)不變從而貨幣購買力不變條件下的利率；名義利率 則是包含了通貨膨脹因素的利率。通常情況下，名義利率扣除了通貨膨脹率即可視為實(shí)際利率。（ 2）當(dāng)名義利率高于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為正利率；正利率會刺激居

10、民儲蓄。（ 3）當(dāng)名義利率低于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為負(fù)利率；負(fù)利率對經(jīng)濟(jì)不 利，它扭曲了借貸關(guān)系。（ 4）當(dāng)名義利率等于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為零利率。它對經(jīng)濟(jì)的影響介于正利率和負(fù)利率之間。2 簡述金融工具的基本特征2、答：（ 1）償還期限。債務(wù)人必須全部償還本金之前所經(jīng)歷的時(shí)間。（ 2）流動(dòng)性。金融工具迅速變現(xiàn)的能力。（ 3）風(fēng)險(xiǎn)性。購買金融工具的本金有否遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。（ 4）收益率。持有金融工具收益和本金的比例。3、簡述一國金融機(jī)構(gòu)體系的構(gòu)成。3、答：（1）銀行金融機(jī)構(gòu)體系，包括：中央銀行、商業(yè)銀行、投資銀行、專業(yè)銀行；（2）非銀行金融機(jī)構(gòu)，包括：證券公司、保險(xiǎn)公司、信用合作社、信托公

11、司、租賃公司、財(cái)務(wù)公司等。4、簡述商業(yè)銀行經(jīng)營的流動(dòng)性原則。、答：是指銀行應(yīng)能隨時(shí)滿足客戶提取存款及各方面的資金需要：一方面要求資產(chǎn)具有較高的流動(dòng)性，另一方面則必須力求債務(wù)結(jié)構(gòu)合理，并擁有較多的融資渠道和較強(qiáng)的融資能力。銀行缺乏流動(dòng)性會降低自己的競爭力，甚至面臨擠兌而陷入破產(chǎn)清理的境地故保持必要的流動(dòng)性對銀行經(jīng)營是至關(guān)重要的。5、國際收支失衡的原因有哪些？、答：國際收支失衡的原因:（ 1）經(jīng)濟(jì)發(fā)展的階段性制約，如需要大量進(jìn)口技術(shù)、設(shè)備以及原材料，而出口產(chǎn)品受制于技術(shù)水平，缺乏競爭力，出現(xiàn)較大的貿(mào)易逆差。（ 2）經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的制約，在特定自然環(huán)境和生產(chǎn)要素條件下形成的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)如果

12、不能適應(yīng)國際需求的變化加以調(diào)整，則容易出現(xiàn)貿(mào)易失衡。（ 3）物價(jià)和幣值的影響，通貨膨脹使本國商品出口成本提高，而進(jìn)口品本幣價(jià)格相對便宜，進(jìn)口增加，貿(mào)易狀況惡化。（ 4）匯率變化的影響，本幣對外幣升值，或者本幣對外幣幣值不變，而周邊國家匯率貶值，則本國商品出口困難。（ 5）利率變化的影響，利率降低或利率不變而周邊國家利率升高都會造成資本外流。（ 6）經(jīng)濟(jì)周期的影響，經(jīng)濟(jì)處于高漲階段，進(jìn)口需求提高，經(jīng)常項(xiàng)目可能出現(xiàn)逆差；經(jīng)濟(jì)處于蕭條階段，生產(chǎn)下降，也可能造成國際收支惡化。1 、優(yōu)先股與普通股的主要區(qū)別是什么？ 1 答：（ 1）優(yōu)先股風(fēng)險(xiǎn)低，收入穩(wěn)定。（ 2）優(yōu)先股權(quán)利范圍小，無選舉權(quán)和被選舉權(quán)。（

13、 3）公司利潤急增時(shí)，優(yōu)先股不能分享這部分收益。2、簡述投資基金的特點(diǎn)及功能。2、答：（1）特點(diǎn)：投資組合、分散風(fēng)險(xiǎn)、專家理財(cái)、規(guī)模經(jīng)濟(jì)。（2）功能：投資基金具有多種投資功能，可以用來積累個(gè)人財(cái)富，可以作為價(jià)值儲藏的工具，同時(shí)也是一種追求高收益的手段。3、簡述資金缺口分析。3、答：資金缺口值浮動(dòng)利率資產(chǎn)與浮動(dòng)利率負(fù)債之間的差額，一般用資金缺口來衡量銀行凈利息收益對市場利率變動(dòng)的敏感性。當(dāng)資金缺口為正 ,則利率與銀行凈利息收益呈同方向變動(dòng)；當(dāng)資金缺口為負(fù)則利率與銀行凈利息收益反方向變動(dòng)；當(dāng)資金缺口為零則凈利息收益在整個(gè)利率周期內(nèi)是不變的。4、金融監(jiān)管的目標(biāo)與基本原則。4、答：中央銀行金融監(jiān)管的基

14、本目標(biāo)就是要維持一個(gè)穩(wěn)定、健全而有效率的金融體系，政策上必須注重以下幾個(gè)方面： 金融體系的經(jīng)營安全性目標(biāo)； 公平競爭目標(biāo)； 政策的協(xié)調(diào)一致目標(biāo)。中央銀行金融監(jiān)管的基本原則： 依法管理的原則； 合理、適度競爭原則； 自我約束與外部強(qiáng)制相結(jié)合原則； 安全穩(wěn)健與經(jīng)濟(jì)效益相結(jié)合原則。5、國際貨幣體系的主要內(nèi)容。5、答：國際貨幣體系包含以下內(nèi)容：（ 1）國際交往中使用什么樣的貨幣 金幣還是不兌現(xiàn)的信用貨幣；（ 2）各國貨幣間的匯率安排，是釘住某一種貨幣，還是允許匯率隨市場供求自由變動(dòng)；（3）各國外匯收支不平衡如何進(jìn)行調(diào)節(jié)1 、簡述直接融資的優(yōu)點(diǎn)與局限性。1 、答：（ 1）直接融資的優(yōu)點(diǎn)在于： 資金供求雙

15、方聯(lián)系緊密，有利于資金的快速合理配置和提高使用效益； 由于沒有中間環(huán)節(jié)，籌資成本較低，投資收益較高； 資金供求雙方直接形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系，加強(qiáng)了投資者對資金使用的關(guān)注和籌資者的壓力； 有利于 籌集具有穩(wěn)定性的、可以長期使用的投資資金。（ 2）直接融資的其局限性： 資金供求雙方在數(shù)量、期限、利率等方面受的限制比間接融資多； 直 接融資的便利程度及其融資工具的流動(dòng)性均受金融市場的發(fā)達(dá)程度的制約； 對資金供給者來說，直接融資的風(fēng)險(xiǎn)比間接融資大得多，需要直接承擔(dān)投資風(fēng) 險(xiǎn)。2、簡述利率的決定與影響因素。2、答：（ 1）平均利潤率；（2 ）借貸資金的供求狀況；（3 ）物價(jià)變動(dòng)的幅度；（ 4）國際經(jīng)濟(jì)的環(huán)境

16、；（5 ）政策性因素等。3、簡述中央銀行產(chǎn)生的必然性。3、答：（ 1）銀行券的發(fā)行問題，由于商業(yè)銀行資金實(shí)力、經(jīng)營范圍的限制，其發(fā)行的銀行券的流通往往受到很大限制，這就需要一個(gè)資金實(shí)力雄厚且具有權(quán)威性的銀行來統(tǒng)一發(fā)行銀行券并保證兌現(xiàn)；（ 1）票據(jù)交換問題，隨著商業(yè)銀行間互相支付量的增加，有各自銀行自行軋差清算已非常不方便，客觀上需要有一個(gè)統(tǒng)一的票據(jù)交換和債權(quán)債務(wù)清算機(jī)構(gòu)，為各個(gè)商業(yè)銀行間的票據(jù)交換和資金清算提供服務(wù)。（ 3）最后貸款人問題，單個(gè)銀行由于資金有限，支付能力不足而產(chǎn)生即對于破產(chǎn)事件為此有必要集中各家銀行的準(zhǔn)備金，對某一銀行的支付困難實(shí)施救 助。（ 4）金融監(jiān)管問題，隨著銀行業(yè)與金融

17、市場的發(fā)展，金融活動(dòng)需要政府進(jìn)行必要的管理，而這種管理的專業(yè)性與技術(shù)性很強(qiáng)，必須有專業(yè)性的機(jī)構(gòu)來實(shí)施。4、費(fèi)雪方程式與劍橋方程式的區(qū)別。4、答：（ 1）重點(diǎn)不同。費(fèi)雪方程式強(qiáng)調(diào)的是貨幣的交易手段職能；劍橋方程式則強(qiáng)調(diào)其資產(chǎn)功能。（ 2）費(fèi)雪方程式重視貨幣支出的數(shù)量和速度；劍橋方程式則重視以貨幣形式保有的資產(chǎn)存量占收入的比重；（ 3）強(qiáng)調(diào)的貨幣需求的決定因素不同。費(fèi)雪方程式用貨幣數(shù)量的變動(dòng)來解釋價(jià)格；劍橋方程式則從微觀角度分析貨幣需求，認(rèn)為貨幣需求主要由利率等多項(xiàng)因素決定。5、貨幣層次劃分的依據(jù)和意義。5、答：（ 1）依據(jù)：流動(dòng)性；（ 2）意義： 有利于宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的監(jiān)測； 有利于貨幣政策的制定

18、與執(zhí)行； 客 觀上促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)的金融創(chuàng)新。1 、簡述信用貨幣制度的主要特點(diǎn)。1 、答：（ 1）貴金屬非貨幣化；（2）信用貨幣主要采取不兌現(xiàn)的銀行券和銀行存款貨幣兩種形式；（3）信用貨幣由中央銀行代表國家進(jìn)行統(tǒng)一管理和調(diào)控；（ 4）信用貨幣都是通過信用渠道投入流通中的。2、簡述商業(yè)信用的作用與局限性。2、答：（ 1）商業(yè)信用的作用：在商品經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著潤滑生產(chǎn)和流通的作用；加速資本周轉(zhuǎn)等；（ 2）局限 性：商業(yè)信用在方向、規(guī)模、期限上具有局限性。3、簡述遠(yuǎn)期合約、期權(quán)合約、互換合約。3、答：遠(yuǎn)期合約是指交易雙方約定在未來某一日期按約定的價(jià)格買賣約定數(shù)量的相關(guān)資產(chǎn)的合約。期權(quán)合約是指期權(quán)的買方有權(quán)在

19、約定的時(shí)間或時(shí)期內(nèi)，按照約定的價(jià)格買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的相關(guān)資產(chǎn)，也可以根據(jù)需要放棄行使這一權(quán)利?；Q合約是指交易雙方約定在合約有效期內(nèi)以事先確定的名義本金額為依據(jù)，按約定的支付率相互交換支付的約定。4、為什么說中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模會影響其貨幣供應(yīng)量？4、答：中央銀行對商業(yè)銀行和政府的貸款業(yè)務(wù)可以對貨幣供應(yīng)量實(shí)施調(diào)節(jié)、央行擴(kuò)大貸款直接增加了存款結(jié)構(gòu)的超額準(zhǔn)備金從而擴(kuò)大存款機(jī)構(gòu)的放款和投資能力導(dǎo)致貨幣供應(yīng)量擴(kuò)大再貼現(xiàn)通過影響金融機(jī)構(gòu)的借貸成本和存款準(zhǔn)備金頭寸的增減調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量央行的證券和外匯購買實(shí)際上是向社會諸如基礎(chǔ)貨幣增加商業(yè)銀行的準(zhǔn)備金增加其貨幣供應(yīng)的能力。5、外匯儲備過大帶來的負(fù)面影響有

20、哪些？5、答：外匯儲備規(guī)模過大帶來的負(fù)面影響有：（ 1）增加本幣投放，從而加大了貨幣流通和市場的壓力，以及通貨膨脹的壓力；（2）外匯儲備表現(xiàn)為持有外幣表示的金融債權(quán)，相應(yīng)的資金存在國外，并未投入國內(nèi)生產(chǎn)使用，外匯儲備過大等于相應(yīng)的資金 “溢出” ，增加了資金成本；（3）外匯儲備還可能由于外幣匯率貶值而在一夜之間蒙受巨大損失。1 、利息轉(zhuǎn)化為收益的一般形態(tài)，其主要原因是什么？1 、答：（ 1）借貸關(guān)系中利息是資本所有權(quán)的果實(shí)這種觀念取得了普遍存在的意義；（2）利息率是一個(gè)事先確定的量，與企業(yè)家的生產(chǎn)經(jīng)營情況無關(guān)；（3）利息的歷史久遠(yuǎn)，貨幣可以提供利息早已成為傳統(tǒng)的看法被人們所接受。2、簡述固定匯

21、率制與浮動(dòng)匯率制的優(yōu)缺點(diǎn)。2、答：固定匯率制是指一國貨幣同他國貨幣的兌換比率基本固定，其波動(dòng)僅限于一定的幅度之內(nèi)。在這種制度下，中央銀行固定了匯率，并按這一水平進(jìn)行外匯的買賣。當(dāng)外匯市場上供需條件發(fā)生重大變化時(shí)，國家有義務(wù)加以干涉，以維持固定的匯率。實(shí)行固定匯率有利于一國經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定，也有利于維護(hù)國際金融體系與國際經(jīng)濟(jì)交往的穩(wěn)定，減少國際貿(mào)易與國際投資的風(fēng)險(xiǎn)。但是，實(shí)行固定匯率要求一國的中央銀行有足夠的外匯或黃金儲備。否則，必然出現(xiàn)外匯黑市，黑市的匯率要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于官方匯率，這樣反而會不利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展與外匯管理。浮動(dòng)匯率制是指一國中央銀行不規(guī)定本國貨幣與他國貨幣的官方兌換比 率，聽任匯率由外匯市場自發(fā)

22、的決定。實(shí)行浮動(dòng)匯率有利于通過匯率的波動(dòng)來調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)，也有利于促進(jìn)國際貿(mào) 易，尤其在中央銀行的外匯與黃金儲備不足以維持固定匯率的情況下，實(shí)行浮 動(dòng)匯率對經(jīng)濟(jì)較為有利，同時(shí)也能取締非法的外匯黑市交易。但浮動(dòng)匯率不利于國內(nèi)經(jīng)濟(jì)和國際經(jīng)濟(jì)關(guān)系的穩(wěn)定，會加劇經(jīng)濟(jì)波動(dòng)。3、什么是國際金融危機(jī)？其主要表現(xiàn)形式有哪些？3、答：國際金融危機(jī)是由國際間的經(jīng)濟(jì)往來所造成的金融危機(jī)。一般由三種表現(xiàn)形式：貨幣危機(jī)、債務(wù)危機(jī)和銀行危機(jī)。貨幣危機(jī)是指一國貨幣在外匯市場上面臨大規(guī)模拋壓，從而導(dǎo)致該種貨幣 急劇貶值，或者迫使貨幣當(dāng)局花費(fèi)大量的外匯儲備和大幅度提高利率，以維持 現(xiàn)行匯率。外債危機(jī)是指一國不能履約償還到期對外債務(wù)的

23、本金和利息，包括私人部 門債務(wù)和政府債務(wù)。銀行危機(jī)則是指由于對銀行體系喪失信心而導(dǎo)致個(gè)人和公司大量從銀行提 取存款的擠兌現(xiàn)象。4、簡述在我國研究市場效率的意義。4、答：市場效率的理論認(rèn)為證券的價(jià)格是以其內(nèi)在價(jià)值為依據(jù)的，高度有效的市場可以迅速傳遞所有相關(guān)的真實(shí)信息，使價(jià)格反映其內(nèi)在價(jià)值，不存在價(jià)格與 價(jià)值的偏離。而在弱有效的市場中，信息高度不對稱，掌握內(nèi)部信息的投資人可以在價(jià)格與價(jià)值有較大偏離程度的情況下獲得超常利潤。我國的證券市場目前還處在一個(gè)弱有效市場時(shí)期，存在嚴(yán)重的信息不對稱，這不利于實(shí)現(xiàn)證券市場的 “三公 ”原則。因此，研究市場效率以及如何推動(dòng)有效市場的形成對于我國證券市場的發(fā)展有著重

24、要的意義。5、中央銀行選擇貨幣政策中介目標(biāo)的依據(jù)主要有哪些？5、答：中央銀行選擇貨幣政策中介目標(biāo)的主要標(biāo)準(zhǔn)有以下三個(gè)：一是可測性，央行能對這些作為貨幣政策中介目標(biāo)的變量加以比較精確的 統(tǒng)計(jì)。二是可控性，央行可以較有把握地將選定的中介目標(biāo)控制在確定的或預(yù)期的范圍內(nèi)。三是相關(guān)性，作為貨幣政策中介目標(biāo)的變量與貨幣政策的最終目標(biāo)有著緊密的關(guān)聯(lián)性。1 、影響和決定貨幣創(chuàng)造乘數(shù)的因素有哪些？2 、答：（ 1）法定存款準(zhǔn)備金率；（ 2）現(xiàn)金漏損率；（ 3）超額準(zhǔn)備金率；（ 4 ） 定期存款與活期存款比。2、什么是存款保險(xiǎn)制度？2、答：吸收存款的金融機(jī)構(gòu)根據(jù)其吸收的存款數(shù)量，按規(guī)定保費(fèi)率向存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投保，當(dāng)

25、該機(jī)構(gòu)破產(chǎn)無法滿足存款人提款要求時(shí)，由存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)承擔(dān)支付法定保險(xiǎn)金責(zé)任。3、現(xiàn)代信用制度的節(jié)約性表現(xiàn)在哪里？3、答：（ 1）節(jié)約貨幣材料；（2）節(jié)約貨幣流通費(fèi)用（3）加快貨幣流通速度，可減少貨幣流通量。4、簡述金融服務(wù)業(yè)與一般產(chǎn)業(yè)的異同之處。4、答：（ 1）金融服務(wù)業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表中金融資產(chǎn)與實(shí)物資產(chǎn)相比有極高的比率；（ 2）金融服務(wù)業(yè)的營運(yùn)資本規(guī)模是其自有權(quán)益資本的十幾、幾十倍，甚至更高；（3）金融服務(wù)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)性很高，同時(shí)對整體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生較強(qiáng)的聯(lián)動(dòng)作用；（ 4）金融中介機(jī)構(gòu)受到政府的嚴(yán)格監(jiān)管；（5 ）金融服務(wù)業(yè)的目標(biāo)同樣是追求利潤。5、簡述貨幣政策最終目標(biāo)及含義。5、答：所謂貨幣政策目標(biāo)是指中

26、央銀行制定和實(shí)施某種貨幣政策所要達(dá)到的特定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)。實(shí)際上就是貨幣政策的最終目標(biāo)。目前，西方發(fā)達(dá)國家的貨幣政策有四大目標(biāo)，即物價(jià)穩(wěn)定、充分就業(yè)、經(jīng) 濟(jì)增長和國際收支平衡。（ 1）穩(wěn)定物價(jià)一般是指通過實(shí)行適當(dāng)?shù)呢泿耪?，保持一般物價(jià)水平的相對穩(wěn)定，以避免出現(xiàn)通貨膨脹或通貨緊縮。（ 2）充分就業(yè)一般是指消除一國經(jīng)濟(jì)中的非自愿失業(yè)，即由于工人們不愿接受現(xiàn)行的工資水平和工作條件而造成的失業(yè)。它的實(shí)現(xiàn)并不意味著失業(yè)率降為零，仍存在著自愿失業(yè)和摩擦失業(yè)。（ 3）經(jīng)濟(jì)增長即促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的增長。般用人均國民生產(chǎn)總值作為衡量指標(biāo)（ 4）國際收支平衡指一國對其他國家的全部貨幣收入與全部或支出保持基本平衡。1 、簡述

27、貨幣形態(tài)的演化。2 、答：（ 1）一般價(jià)值形式轉(zhuǎn)化為貨幣形式后，有一個(gè)漫長的實(shí)物貨幣形式占主導(dǎo)的時(shí)期；（2）實(shí)物貨幣向金屬貨幣形式的轉(zhuǎn)換，其中貴金屬被廣泛采用作為幣材；（3）從金屬貨幣向信用貨幣形式的轉(zhuǎn)換，信用貨幣的主要形式有銀行券、存款貨幣、商業(yè)票據(jù)等；（4）隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，存款貨幣的形式又有了一些變化，比如電子貨幣的運(yùn)用。2、簡述消費(fèi)信用的積極作用與消極作用。2、答：在信用貨幣制度下，信用與貨幣不可分割地聯(lián)系在一起，貨幣制度也建立在信用制度之上，沒有不含貨幣因素的信用，也沒有不含信用因素的貨幣，任何信用活動(dòng)也同時(shí)都是貨幣的運(yùn)動(dòng)。信用的擴(kuò)張意味著貨幣供給的增加，信用的緊縮意味著貨幣供給的

28、減少，信用資金的調(diào)劑則影響著貨幣的流通速度和貨幣供給的部門構(gòu)成和地區(qū)構(gòu)成。當(dāng)貨幣的運(yùn)動(dòng)與信用的活動(dòng)不可分析地聯(lián)系在一起時(shí)，就產(chǎn)生了由貨幣和信用相互滲透而形成地新范疇 金融。因此，金融是貨幣運(yùn)動(dòng)和信用活動(dòng)地融合體。3、什么是場外交易市場？其特點(diǎn)是什么？3、答：場外交易市場是指在證券交易所以外進(jìn)行證券交易的市場。其特點(diǎn)是：（ 1）集中交易場所；（ 2）以買賣未在交易所登記上市的證券為主；（ 3）交易可以通過交易商或經(jīng)紀(jì)人，也可以由客戶直接進(jìn)行；（ 4）交易由雙方協(xié)商議定價(jià)格。4、商業(yè)銀行何以有信用創(chuàng)造能力影響商業(yè)銀行信用創(chuàng)造的因素是什么4、答：在金融體系中商業(yè)銀行與其他金融機(jī)構(gòu)的基本區(qū)別在于：商業(yè)

29、銀行是唯一可以經(jīng)營活期存款的機(jī)構(gòu)。商業(yè)銀行通過經(jīng)營活期存款可以創(chuàng)造出派生存款,從而創(chuàng)造出了貨幣這個(gè)過程稱為信用創(chuàng)造。部分準(zhǔn)備經(jīng)制度和非現(xiàn)金結(jié)算制度是商業(yè)銀行信用創(chuàng)造的兩個(gè)前提，影響商業(yè)銀行信用創(chuàng)造的因素有基礎(chǔ)貨幣和貨幣乘數(shù)兩者與信用創(chuàng)造規(guī)模正相關(guān)。5、貨幣需求分析的宏觀角度與微觀角度。5、答：（ 1）微觀角度是從微觀主體的持幣動(dòng)機(jī)、持幣行為來考察貨幣需求變動(dòng)的規(guī)律性。劍橋方程式、凱恩斯貨幣需求函數(shù)、弗里德曼貨幣需求函數(shù)都是從微觀角度分析貨幣需求。從微觀角度分析貨幣需求的典型表現(xiàn)是引入機(jī)會成本變量；（2）宏觀角度是指貨幣當(dāng)局為實(shí)現(xiàn)一定時(shí)期的經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)、確定合理的貨幣供給增長率而從總體上考察貨幣

30、需求。馬克思的貨幣必要量公式、費(fèi)雪交易方程式分析貨幣需求的宏觀模型。這些模型不考慮微觀主體的心理、預(yù)期等因素，也不考察機(jī)會成本變量對貨幣需求的影響，而是從收入、市場供給等指標(biāo)的變動(dòng)狀況來進(jìn)行考察。論述題結(jié)合利率的功能和作用，論述我國為什么要進(jìn)行利率市場化改革？答：（ 1）市場經(jīng)濟(jì)中，價(jià)格機(jī)制是其核心機(jī)制，利率作為金融市場的價(jià)格，在宏微觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中都發(fā)揮著十分重要的作用；（2）利率在宏觀與微觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的作用；（3）我國已初步建立起社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制，市場價(jià)格的調(diào)節(jié)作用日益重要，利率的作用也日益受到重視，但利率充分、有效發(fā)揮其調(diào)節(jié)作用的基本條件就是市場化的利率決定機(jī)制，因?yàn)橹挥腥绱?，才能形成?/p>

31、個(gè)適當(dāng)?shù)睦仕?，一個(gè)合理的利率結(jié)構(gòu)。因此，我國應(yīng)該進(jìn)行利率市場化改革。試析我國金融市場存在的問題和發(fā)展策略。答：我國金融市場還存在一些問題：（ 1）和直接金融不成比例；（ 2 ）資本市場發(fā)育不平衡；（ 3 ）金融市場利息機(jī)制僵化，還須進(jìn)一步發(fā)展和完善，其重要意義為： 發(fā)展和完善金融市場是市場經(jīng)濟(jì)運(yùn)行機(jī)制的需要； 是發(fā)展多種經(jīng)濟(jì)形式和多種經(jīng)營方式的要求； 是橫向經(jīng)濟(jì)聯(lián)系和聯(lián)合的需要。發(fā)展策略：（ 1）努力發(fā)展直接信用市場，改變直接信用和間接信用的比例；（2）貨幣市場和資本市場要合理配置；（3）進(jìn)一步加快利率市場化的步伐；（4）減少壟斷，搞活金融市場。試述當(dāng)代金融國際化的特點(diǎn)及其影響。答：金融業(yè)

32、的國際化和一體化成為當(dāng)今世界的主要潮流，出現(xiàn)如下若干特點(diǎn)：（ 3）金融活動(dòng) ,以境外市場為依據(jù)，受到的管制極少，甚至于幾乎沒有什么管制；（2）在世界范圍內(nèi)活動(dòng)，影響面寬；（3）銀行從事的國際性經(jīng)營活動(dòng)，于國內(nèi)經(jīng)營活動(dòng)密切交織在一起。因此，金融業(yè)國際化在推動(dòng)國際資本流動(dòng)、促進(jìn)國際貿(mào)易和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時(shí)，對國內(nèi)金融業(yè)必然產(chǎn)生重大影響。消極影響表現(xiàn)在：（ 1）對金融體系穩(wěn)定性的潛在威脅。表現(xiàn)為：國際融資便利條件容易導(dǎo)致信用規(guī)模膨脹，乃至出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)；金融市場國際化和各種金融創(chuàng)新技術(shù)的出現(xiàn)，使資產(chǎn)轉(zhuǎn)換的充分便利。但如果金融市場遇到重大震蕩時(shí)，這種轉(zhuǎn)換可能受阻，從而在更大程度上暴露資產(chǎn)的流動(dòng)性危機(jī)；許多大

33、銀行統(tǒng)一經(jīng)營國內(nèi)外業(yè)務(wù)，國際業(yè)務(wù)經(jīng)營失利常會沖擊整個(gè)銀行的穩(wěn)定。（ 2）給實(shí)施貨幣政策和外匯政策帶來困難，如開放程度較高的國家，大量資本流動(dòng)沖擊幣供應(yīng)、利率和匯率，貨幣政策和外匯政策目標(biāo)難以把握。試評述匯率決定的購買力平價(jià)理論。答：購買力平價(jià)理論是有瑞典學(xué)者卡塞爾（G、Gassel在20世紀(jì)二十年代提出 的解釋匯率決定的理論。理論的中心思想十，人們需要外國貨幣是因?yàn)橥鈬泿啪哂袊赓徺I商品的能力，同時(shí)，提供本幣也是提供一種購買力。因此兩種貨幣匯率應(yīng)由兩國貨幣購買力之比決定，而貨幣購買力實(shí)際上是一般物價(jià)水平的倒數(shù)，所以匯率實(shí)際上是由兩國物價(jià)水平之比決定的。這個(gè)比值被稱為購買力平價(jià)，包括絕對購買力

34、平價(jià)和相對購買力平價(jià)。絕對購買力平價(jià)是兩國物價(jià)總指數(shù)的比，相對購買力平價(jià)是某一時(shí)期的絕 對平價(jià)與基期的絕對平價(jià)比乘以基期的匯率。購買力平價(jià)對經(jīng)濟(jì)理論與經(jīng)濟(jì)分析方法的影響深遠(yuǎn)，該理論論證了匯率決 定的基本依據(jù)，在不兌現(xiàn)的紙幣信用制度下有很強(qiáng)的說服力，在今天的國際經(jīng) 濟(jì)比較分析中被廣泛使用，在匯率決定理論中占有重要的地位。購買力平價(jià)理論的不足之處在于：它以貨幣數(shù)量理論為基礎(chǔ)，假定貨幣數(shù)量是影響物價(jià)的唯一因素，它以兩 國的生產(chǎn)結(jié)構(gòu)和消費(fèi)結(jié)構(gòu)以及價(jià)格體系大體相仿為限制條件，貨幣的對內(nèi)購買 力決定的平價(jià)與實(shí)際匯率經(jīng)常會出現(xiàn)背離，這正是購買力平價(jià)的缺陷所在。試分析在宏觀調(diào)控中貨幣政策與財(cái)政政策相互配合的意

35、義。答：貨幣政策與財(cái)政政策配合為各國所重視，兩類政策的共同點(diǎn)在于通過影響 總需求并進(jìn)而影響產(chǎn)出。貨幣政策是通過利率、貨幣供給量等工具調(diào)節(jié)總需求；財(cái)政政策是政府對 其支出和稅收進(jìn)行控制并進(jìn)而影響總需求。貨幣政策和財(cái)政政策的功能不同，在實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張的目標(biāo)中財(cái)政政策的作用更 直接，時(shí)滯較短。貨幣政策在經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)期實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張目標(biāo)比較困難財(cái)政政策對攻擊的作用比 較直接、有力，而貨幣政策在這方面的作用比較弱。由于兩種政策具有不同的功能，需要針對不同的經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況進(jìn)行合理有 效的配合，如在經(jīng)濟(jì)過熱或衰退時(shí)，采取雙松政策，在內(nèi)外經(jīng)濟(jì)狀況不同時(shí)， 采取一松一緊的政策組合。只有合理搭配政策，才能提高政策有效性。試述如何

36、完善我國的金融機(jī)構(gòu)體系。答：（ 1）中國人民銀行要真正地成為我國金融機(jī)構(gòu)體系的核心和領(lǐng)導(dǎo)。首先，中央銀行必須有相對的獨(dú)立性和權(quán)威性，國家行政部門不能對其過多地進(jìn)行干預(yù)。其次，中央銀行對商業(yè)銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)的核心和領(lǐng)導(dǎo)作用，主要不是靠中央政府賦予的行政領(lǐng)導(dǎo)和管理權(quán)實(shí)現(xiàn)，而要靠經(jīng)濟(jì)手段對商業(yè)銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)施加影響。最后，現(xiàn)在我國市場經(jīng)濟(jì)體制改革還不完善，各種機(jī)制尚不健全，人民銀行作為中央銀行不應(yīng)以盈利為目的。（ 2）國有商業(yè)銀行要真正成為我國金融機(jī)構(gòu)的主體： 完成國有企業(yè)的現(xiàn)代企業(yè)制度改造； 進(jìn)行銀行自身經(jīng)營機(jī)制的改造； 解決歷史遺留問題。（ 3）廣泛開展金融領(lǐng)域的有序競爭，打破專業(yè)銀行

37、分工壟斷的局面，準(zhǔn)許 專業(yè)銀行業(yè)務(wù)適當(dāng)交叉。（ 4）建立為直接金融服務(wù)的規(guī)范化機(jī)構(gòu)試述貨幣在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用。答：（ 1）貨幣與經(jīng)濟(jì)發(fā)展息息相關(guān)，它是社會生產(chǎn)力得以發(fā)揮作用的重要條件；（2）貨幣是商品實(shí)現(xiàn)價(jià)值的媒介物，現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的生產(chǎn)、流通、交換、消費(fèi)過程都離不開貨幣的作用；（3）現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)是信用經(jīng)濟(jì)，實(shí)際交易過程發(fā)生大量的債權(quán)、債務(wù)關(guān)系，貨幣成為重要的支付手段和結(jié)算工具，它對市場的正常運(yùn)作，債權(quán)債務(wù)的清償具有重要作用；（4）貨幣也是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展中儲蓄和投資的重要工具。現(xiàn)代信用活動(dòng)基礎(chǔ)上產(chǎn)生的銀行業(yè)及整個(gè)金融業(yè)都是貨幣信用關(guān)系發(fā)展的的產(chǎn)物，對儲蓄資源的分配和投資活動(dòng)發(fā)揮了巨大作用。貨幣也能夠

38、通過利率機(jī)制對投資活動(dòng)的進(jìn)行刺激和對國民經(jīng)濟(jì)發(fā)揮作用。馬克思稱貨幣是 “經(jīng)濟(jì)發(fā)展的第一推動(dòng)力 ”論述商業(yè)銀行管理理論的演變過 程。答：商業(yè)銀行是特殊的企業(yè)，有自己的經(jīng)營管理理論。隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，銀行自身業(yè)務(wù)的發(fā)展，其管理理論經(jīng)歷了資產(chǎn)管理、負(fù)債管理和資產(chǎn)負(fù)債管理演變過程。（ 1）資產(chǎn)管理理論經(jīng)歷了三個(gè)不同的發(fā)展階段：第一階段，商業(yè)貸款理論（真實(shí)票據(jù)論）；第二階段，可轉(zhuǎn)換性理論；第三階段，預(yù)期收入理論。（ 2）負(fù)債管理理論是在金融創(chuàng)新中發(fā)展起來的理論。負(fù)債管理理論的核心是，銀行的流動(dòng)性不僅可以加強(qiáng)資產(chǎn)管理獲得，向外借款也可提供流動(dòng)性，只要借款領(lǐng)域擴(kuò)大，流動(dòng)性就有保證。而且，負(fù)債管理有效，則無須經(jīng)常保有大量流動(dòng)性資產(chǎn)，并可將資金投入到更有利可圖的資產(chǎn)上，銀行收益將提高。負(fù)債管理存在的缺陷在與經(jīng)營成本的提高可能給銀行增加壓力。（ 3）資產(chǎn)負(fù)債（綜合）管理理論產(chǎn)生于20 世紀(jì)