《證券投資分析》--18學(xué)時(shí)(萬兵)

1、證券投資分析實(shí)驗(yàn)指導(dǎo)書 課程名稱 證券投資分析 課程編號(hào)_ 課程性質(zhì) 選修 學(xué)時(shí)學(xué)分：總學(xué)時(shí) 36 總學(xué)分2.0 實(shí)驗(yàn)學(xué)時(shí) 18 實(shí)驗(yàn)學(xué)分 0.5 開課學(xué)期： 第5學(xué)期 適用專業(yè)： 市場營銷、國際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易專業(yè) 先修課程： 西方經(jīng)濟(jì)學(xué)、財(cái)務(wù)管理、統(tǒng)計(jì)學(xué)等 主要儀器設(shè)備計(jì)算機(jī)、投影儀、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、證券投資分析軟件實(shí)驗(yàn)方式與基本要求1向?qū)W生講清實(shí)驗(yàn)的性質(zhì)、任務(wù)、要求、安排和進(jìn)度、考核內(nèi)容、實(shí)驗(yàn)守則及實(shí)驗(yàn)室安全制度等。2實(shí)驗(yàn)5-8人1組，在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)，由學(xué)生獨(dú)立完成，出現(xiàn)問題，教師要引導(dǎo)學(xué)生獨(dú)立分析、解決。4任課教師要認(rèn)真上好每一堂課，實(shí)驗(yàn)前清點(diǎn)學(xué)生人數(shù)，實(shí)驗(yàn)中按要求做好學(xué)生實(shí)驗(yàn)情況及結(jié)果

2、記錄，實(shí)驗(yàn)后認(rèn)真填寫實(shí)驗(yàn)開出記錄。5每項(xiàng)實(shí)驗(yàn)結(jié)束后，學(xué)生須填寫實(shí)驗(yàn)報(bào)告，由老師給出成績。6. 本課程采用專業(yè)證券投資軟件模擬分析和投資等方式開展試驗(yàn)。7. 要求學(xué)生進(jìn)行行情分析并形成書面報(bào)告，利用專業(yè)軟件模擬股市分析和交易，從而具備全面分析能力。實(shí)驗(yàn)項(xiàng)目設(shè)置和內(nèi)容序號(hào)實(shí)驗(yàn)項(xiàng)目名稱 內(nèi)容提要學(xué)時(shí)數(shù)每組人數(shù)實(shí)驗(yàn)屬性實(shí)驗(yàn)者實(shí)驗(yàn)要求1證券分析軟件基本使用方法1、 指數(shù)、個(gè)股的分時(shí)、日K線顯示2、 移動(dòng)平均線參數(shù)的設(shè)置4不限驗(yàn)證本科必做2技術(shù)分析1、 K線形態(tài)及K線組合2、 成交量和均線系統(tǒng)3、 技術(shù)指標(biāo)分析：KDJ、RSI、MACD、OBV 、PSY6不限綜合本科必做3基本面分析1、 宏觀和行業(yè)分析2

3、、 公司分析3、 財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)分析4不限綜合本科 必做4選股及買賣點(diǎn)選擇1、 根據(jù)基本面分析選股（13只），并根據(jù)PEG法計(jì)算出合理估值。2、 根據(jù)技術(shù)分析尋找歷史買賣點(diǎn)4不限綜合本科必做合 計(jì)18實(shí)驗(yàn)一 證券投資軟件基本使用方法（4學(xué)時(shí)）一、實(shí)驗(yàn)?zāi)康膶W(xué)習(xí)在網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下下載、安裝和使用證券投資軟件的方法和技能。指數(shù)及個(gè)股的分時(shí)、日K線切換移動(dòng)平均線參數(shù)的設(shè)置二、實(shí)驗(yàn)設(shè)備使用計(jì)算機(jī)、投影儀、網(wǎng)絡(luò)環(huán)境。三、實(shí)驗(yàn)基本原理1、實(shí)驗(yàn)室已先行安裝軟件，要求學(xué)生課下在自己電腦上進(jìn)行軟件的下載。2、分時(shí)、日K線的切換、移動(dòng)平均線參數(shù)的設(shè)置。四、實(shí)驗(yàn)內(nèi)容與步驟（一）實(shí)驗(yàn)內(nèi)容1、學(xué)習(xí)在網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下下載證券投資分析軟件的方

4、法和步驟；2、指數(shù)的分時(shí)線，上證指數(shù)（F3），深成指（F4），分時(shí)與日K線切換（F5）；3、移動(dòng)平均線參數(shù)與K線圖中的對(duì)應(yīng)關(guān)系。（二）實(shí)驗(yàn)步驟1、網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下證券投資分析軟件的下載 尋找和選擇具有共享證券投資分析軟件的證券公司網(wǎng)站?？梢杂卸喾N途徑多種選擇，本指導(dǎo)書提供一種選擇供同學(xué)們學(xué)習(xí)：a、網(wǎng)絡(luò)搜索“大智慧”，進(jìn)入大智慧官方網(wǎng)站。b、在“大智慧”的網(wǎng)站上找到“新一代下載”鏈接，進(jìn)入下載專區(qū)點(diǎn)擊“下載地址”。 實(shí)驗(yàn)室因不允許下載，學(xué)生用機(jī)已預(yù)裝軟件，要求課下在自己電腦上進(jìn)行下載和安裝。3、證券投資分析軟件基本功能的使用 學(xué)習(xí)看大盤指數(shù)的方法：學(xué)習(xí)用鍵盤上的F3,F4,F5鍵看上證指數(shù)和深成指的K

5、線圖和當(dāng)日行情的方法；學(xué)習(xí)用up和down鍵翻看其他指數(shù)的方法。 學(xué)習(xí)看個(gè)股K線圖和每日行情的方法：學(xué)會(huì)用股票代碼和股票拼音的縮寫敲出個(gè)股的K線圖和當(dāng)日行情的方法。要求每人練習(xí)5只以上股票的輸入和切換。 學(xué)習(xí)切換K線圖周期的方法和K線圖坐標(biāo)時(shí)間窗口的方法。學(xué)會(huì)用F8鍵切換日K線周K線月K線各分時(shí)K線；學(xué)會(huì)使用鍵盤上的、鍵切換K線圖的時(shí)間窗口長短周期和區(qū)間周期。 學(xué)習(xí)看個(gè)股基本面信息的方法：學(xué)會(huì)F10鍵的使用，并結(jié)合使用UP/DOWN鍵和、鍵查看證券投資分析軟件上選定個(gè)股的基本面信息。 學(xué)習(xí)設(shè)置自選股的方法：學(xué)會(huì)對(duì)著擬選為自選股的股票點(diǎn)擊鼠標(biāo)右鍵，并在彈出的菜單中點(diǎn)加入自選股的方法。要求每人練習(xí)

6、5只以上股票的操作。 學(xué)習(xí)看漲跌幅排行榜的方法：學(xué)會(huì)使用61和63代碼看上海和深圳兩個(gè)市場A股的漲跌幅排行榜，并結(jié)合學(xué)習(xí)使用UP/DOWN鍵翻頁察看；學(xué)會(huì)使用81和83 代碼察看上海和深圳市場A股綜合排行榜的情況。 學(xué)習(xí)移動(dòng)平均線參數(shù)的設(shè)置。五、實(shí)驗(yàn)報(bào)告要求本實(shí)驗(yàn)的實(shí)驗(yàn)報(bào)告要求根據(jù)實(shí)驗(yàn)課學(xué)習(xí)和練習(xí)的內(nèi)容，完成以下內(nèi)容：1、總結(jié)證券投資軟件下載和安裝的基本步驟2、總結(jié)你學(xué)會(huì)和練習(xí)的證券投資分析軟件的基本使用方法和技巧。六、思考題 如果你打算馬上開始進(jìn)行股票投資，你認(rèn)為自己最需要掌握的知識(shí)和技能是什么？實(shí)驗(yàn)二 技術(shù)分析（6學(xué)時(shí)）一、實(shí)驗(yàn)?zāi)康氖煜ず驼莆帐褂米C券投資分析軟件對(duì)大盤指數(shù)和個(gè)股進(jìn)行技術(shù)分析

7、的基本方法。二、實(shí)驗(yàn)設(shè)備使用計(jì)算機(jī)、投影儀、證券投資分析軟件、網(wǎng)絡(luò)環(huán)境或者脫機(jī)環(huán)境（網(wǎng)絡(luò)環(huán)境效果好）。三、實(shí)驗(yàn)基本原理證券投資技術(shù)分析的相關(guān)理論：如K線理論、形態(tài)理論、波浪理論、各種經(jīng)典技術(shù)指標(biāo)（如MACD、RSI、OBV等）的相關(guān)理論。統(tǒng)計(jì)學(xué)的相關(guān)知識(shí)和理論：如移動(dòng)平均線的算法和統(tǒng)計(jì)意義等。四、實(shí)驗(yàn)內(nèi)容與步驟（一）實(shí)驗(yàn)內(nèi)容1、K線及其他形態(tài)理論的應(yīng)用2、成交量和價(jià)格的關(guān)系分析3、單根K線形態(tài)、K線組合4、壓力線、支撐線畫法5、尋找歷史形態(tài)中的上升三角形、下降三角形、頭肩頂、頭肩底、雙頭、雙頂6、均線系統(tǒng)的作用及使用方法7、KDJ、RSI、MACD的使用方法及分析8、根據(jù)均線、形態(tài)、技術(shù)指標(biāo)尋

8、找歷史買賣點(diǎn)及當(dāng)前操作策略（二）實(shí)驗(yàn)步驟1、自選股的設(shè)定（從自己關(guān)心的日常生活相關(guān)公司中選?。?、設(shè)定移定平均線參數(shù)，常用參數(shù)（5、10、20、30、60、90、120、250）。3、在指數(shù)日K線中畫出趨勢線（壓力線、支撐線）。4、自選股的基本面分析（財(cái)務(wù)報(bào)表、行業(yè)狀態(tài)、報(bào)告摘要）。5、指數(shù)或個(gè)股日K線中的基本形態(tài)（三角形、矩形、楔形、雙底、雙頂、頭肩底、頭肩頂、跳空缺口）。6、觀察技術(shù)指標(biāo)與形態(tài)的對(duì)應(yīng)關(guān)系。7、自選股財(cái)務(wù)分析、當(dāng)前形態(tài)及指標(biāo)分析、個(gè)股的估值（高估、低估、合理），預(yù)測該股未來走勢五、實(shí)驗(yàn)報(bào)告要求選擇一個(gè)上市公司的股票，對(duì)這只股票的走勢進(jìn)行分析，要求結(jié)合上述所有試驗(yàn)課講授的內(nèi)容

9、進(jìn)行分析，采用PEG法計(jì)算出合理估值并與當(dāng)前股價(jià)比較，判斷其高估或低估，針對(duì)該股制定投資策略（是否值得投資）。六、思考題在個(gè)股的分析中，應(yīng)根據(jù)什么步驟逐步分析？實(shí)驗(yàn)三 基本面分析（4學(xué)時(shí)）一、實(shí)驗(yàn)?zāi)康氖煜ず驼莆帐褂镁W(wǎng)上資源和證券投資分析軟件上的信息，進(jìn)行股票投資基本面分析的方法和技能。二、實(shí)驗(yàn)設(shè)備使用計(jì)算機(jī)、投影儀、證券投資分析軟件和通暢的網(wǎng)絡(luò)。三、實(shí)驗(yàn)基本原理相關(guān)宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)理論、行業(yè)分析理論和公司財(cái)務(wù)指標(biāo)分析理論，以及網(wǎng)上資源的共享性、適時(shí)性和證券投資分析軟件強(qiáng)大的功能。四、實(shí)驗(yàn)內(nèi)容與步驟（一）實(shí)驗(yàn)內(nèi)容1、學(xué)習(xí)通過專業(yè)網(wǎng)站，收集宏觀和行業(yè)分析所需要的信息以及專家分析意見的方法，并且學(xué)習(xí)對(duì)信息

10、進(jìn)行分析的方法和對(duì)專家意見去偽存精的思路。2、學(xué)習(xí)通過專業(yè)網(wǎng)站，收集市場和資金面分析所需信息以及專家分析意見的方法，并且學(xué)習(xí)對(duì)信息進(jìn)行分析的方法和對(duì)專家意見去偽存精的思路。3、學(xué)習(xí)利用證券投資分析軟件里提供的個(gè)股基本面信息，對(duì)個(gè)股的公司和財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析的方法。（二）實(shí)驗(yàn)步驟1、宏觀和行業(yè)分析 選擇宏觀和行業(yè)分析信息集中的經(jīng)典財(cái)經(jīng)網(wǎng)站。推薦同學(xué)們?cè)L問一下網(wǎng)站：A、重要經(jīng)濟(jì)管理部門的網(wǎng)站：財(cái)政部網(wǎng)站、中國銀行網(wǎng)站、國家外匯管理局網(wǎng)站和中國證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站等。B、hao123門戶網(wǎng)站中的財(cái)經(jīng)鏈接，打開后有很多經(jīng)典的財(cái)經(jīng)網(wǎng)站，包括：東方財(cái)富網(wǎng)、證券之星、新浪財(cái)經(jīng)和新浪股市行情、上海證券交易所、深圳證券交易

11、所、國泰君安、廣東證券、申銀萬國、中信證券等網(wǎng)站。 選擇自己準(zhǔn)備分析的個(gè)股，明確該個(gè)股所在的行業(yè)。 在建議的網(wǎng)站中收集影響股市未來走勢的宏觀和行業(yè)信息。 在建議的網(wǎng)站中收集專家對(duì)股市未來走勢進(jìn)行的宏觀和行業(yè)分析觀點(diǎn)。 結(jié)合自己選擇分析的個(gè)股和所在行業(yè)，處理分析和中的信息，并形成自己的分析觀點(diǎn)。2、市場和資金面分析 選擇市場和資金面分析信息集中的經(jīng)典財(cái)經(jīng)網(wǎng)站。推薦同學(xué)們?cè)L問一下網(wǎng)站：A、重要經(jīng)濟(jì)管理部門的網(wǎng)站：財(cái)政部網(wǎng)站、中國銀行網(wǎng)站、國家外匯管理局網(wǎng)站和中國證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站等。B、hao123門戶網(wǎng)站中的財(cái)經(jīng)鏈接，打開后有很多經(jīng)典的財(cái)經(jīng)網(wǎng)站，包括：東方財(cái)富網(wǎng)、證券之星、新浪財(cái)經(jīng)和新浪股市行情、上海證

12、券交易所、深圳證券交易所、國泰君安、廣東證券、申銀萬國、中信證券等網(wǎng)站。 在建議的網(wǎng)站中收集影響股市未來走勢的市場和資金面分析所需要的信息。 在建議的網(wǎng)站中收集專家對(duì)股市未來走勢進(jìn)行的市場和資金面分析的觀點(diǎn)。 處理分析和中的信息，并形成自己的分析觀點(diǎn)。3、個(gè)股的公司經(jīng)營狀況和財(cái)務(wù)狀況分析 進(jìn)一步熟悉和練習(xí)用F10鍵查看證券投資分析軟件里的個(gè)股基本面信息。 列出進(jìn)行基本分析所需要的定性和定量指標(biāo)。分析公司經(jīng)營狀況必須考慮的定性和定量指標(biāo)有：公司在行業(yè)中的地位、公司主營業(yè)務(wù)的競爭力、公司主要產(chǎn)品的市場份額（3-5年的動(dòng)態(tài)數(shù)據(jù)）、公司和公司所在行業(yè)的成長性或者成長前景等。同學(xué)們還可以根據(jù)個(gè)股分析的需

13、要列舉其他的指標(biāo)，比如資產(chǎn)重組類股票還需要分析公司重組后的持續(xù)經(jīng)營能力等。分析公司財(cái)務(wù)狀況必須考慮的定性和定量指標(biāo)有：公司的凈利潤、公司的每股凈資產(chǎn)、公司的經(jīng)營現(xiàn)金凈流入、公司的每股收益率、公司的凈資產(chǎn)收益率、公司的每股經(jīng)營現(xiàn)金凈流入等。以上指標(biāo)要求要3-5年的動(dòng)態(tài)數(shù)據(jù)。還有一些重要的指標(biāo)，例如：資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率等，也應(yīng)該考慮。同學(xué)們還可以根據(jù)自己選擇的分析對(duì)象，列舉除以上指標(biāo)以外的其他指標(biāo)反映分析對(duì)象的特殊財(cái)務(wù)狀況。 將證券投資分析軟件中的個(gè)股基本面信息進(jìn)行分類并選擇分析所需數(shù)據(jù)和信息。 計(jì)算中所選指標(biāo)體系的數(shù)值，結(jié)合計(jì)算結(jié)果和中選擇的定性分析信息，對(duì)擬分析股票背后

14、的公司的經(jīng)營狀況和財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行全面的基本分析。 總結(jié)分析結(jié)論，給出分析結(jié)論。五、實(shí)驗(yàn)報(bào)告要求選擇一個(gè)上市公司，明確該公司所在的行業(yè)，然后根據(jù)實(shí)驗(yàn)課學(xué)習(xí)的內(nèi)容，對(duì)當(dāng)前影響公司股票未來走勢的宏觀經(jīng)濟(jì)因素，資金面和市場面的因素，行業(yè)前景和公司在行業(yè)中的地位，公司的經(jīng)營和財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行全面分析，并撰寫分析報(bào)告。六、思考題 通過基本面分析的學(xué)習(xí)，你認(rèn)為當(dāng)前的行情下，哪些類型的股票還值得投資？實(shí)驗(yàn)四 選股及買賣點(diǎn)選擇（4學(xué)時(shí)）一、實(shí)驗(yàn)?zāi)康母鶕?jù)所學(xué)的知識(shí)，在自己感興趣的行業(yè)中選擇幾家公司，分析其估值，分析歷史買賣點(diǎn)預(yù)測今后的走向和操作策略。二、實(shí)驗(yàn)設(shè)備使用計(jì)算機(jī)、投影儀、證券投資分析軟件。三、實(shí)驗(yàn)基本原理在軟件中用F10認(rèn)真了解公司的經(jīng)營狀況、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，運(yùn)用估值模型計(jì)算公司股價(jià)合理估值，判斷其股價(jià)是否合理，確定相應(yīng)操作策略。四、實(shí)驗(yàn)內(nèi)容與步驟（一）實(shí)驗(yàn)內(nèi)容1、選股在自己熟悉、了解的行業(yè)中選定13家公司，設(shè)為自選股2、基本面分析點(diǎn)擊軟件