第5章 公益信托業(yè)務(wù)

1、 公益信托應(yīng)用案例公益信托應(yīng)用案例 黃先生為一高收入者,是一家大型廣告公司的董事。由于黃先生出生于貧困家庭,求學(xué)過程十分艱難,所以他深知生活不易。在事業(yè)有成后,他希望可以幫助更多生活條件艱難的學(xué)生完成學(xué)業(yè),以回饋社會。于是他在公司董事會中進(jìn)行呼吁,結(jié)果通過了一項決議,將今后連續(xù)5年的公司盈余每年撥出5%作為學(xué)生獎學(xué)金,照顧有心向?qū)W且有經(jīng)濟(jì)困難之學(xué)子。但他考慮到設(shè)立財團(tuán)法人有繁雜程序及支出,且資金運用方式設(shè)有限制。 后來,黃先生經(jīng)人介紹,決定成立一公益信托,由信譽(yù)良好的信托公司擔(dān)任受托人,再依據(jù)本身之意愿擬定信托契約,并尋找一適當(dāng)監(jiān)察人,以確保信托財產(chǎn)的運用。必要時可設(shè)立咨詢委員會,其成員可由公

2、司董事會或相關(guān)專業(yè)人士擔(dān)任,由咨詢委員會提供適當(dāng)意見,如捐助范圍之確定、贊助對象之決定等。o 分析：黃先生資助貧困學(xué)生的美好愿望通過公益信分析：黃先生資助貧困學(xué)生的美好愿望通過公益信托能更好地完成。公益信托經(jīng)主管機(jī)關(guān)核準(zhǔn)成立后托能更好地完成。公益信托經(jīng)主管機(jī)關(guān)核準(zhǔn)成立后,公司即可將捐助的財產(chǎn)交付公益信托公司即可將捐助的財產(chǎn)交付公益信托,信托機(jī)構(gòu)作信托機(jī)構(gòu)作為受托人依信托契約的本旨為受托人依信托契約的本旨,充分運用信托財產(chǎn)充分運用信托財產(chǎn),實實現(xiàn)財產(chǎn)的有效管理。這一量身定做的公益信托架構(gòu)現(xiàn)財產(chǎn)的有效管理。這一量身定做的公益信托架構(gòu),在主管機(jī)關(guān)及監(jiān)察人的監(jiān)督下在主管機(jī)關(guān)及監(jiān)察人的監(jiān)督下,加上有咨詢

3、委員會加上有咨詢委員會適時提供專業(yè)意見適時提供專業(yè)意見,將更能符合黃先生的意愿將更能符合黃先生的意愿,達(dá)成達(dá)成捐助給有需要之人的目的。同時捐助給有需要之人的目的。同時,符合條件的公益符合條件的公益信托不僅無須繳納贈與稅信托不僅無須繳納贈與稅,更能減免所得稅更能減免所得稅,因此也因此也可大大減輕稅負(fù)。所以可大大減輕稅負(fù)。所以,成立公益信托是新金融時成立公益信托是新金融時代公司與個人參與社會公益事業(yè)的最佳渠道之一。代公司與個人參與社會公益事業(yè)的最佳渠道之一。 1. 信托目的必須具有公益性信托目的必須具有公益性 2. 必須是完全為了公共利益必須是完全為了公共利益 3. 受益對象不確定受益對象不確定公

4、益信托流程圖一、公共利益一、公共利益 （一）救濟(jì)貧困（一）救濟(jì)貧困 （二）救助災(zāi)民（二）救助災(zāi)民 （三）扶助殘疾人（三）扶助殘疾人 （四）發(fā)展教育、科技、文化、藝術(shù)、體（四）發(fā)展教育、科技、文化、藝術(shù)、體 育事業(yè)育事業(yè) （五）發(fā)展醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè)（五）發(fā)展醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè) （六）發(fā)展環(huán)境保護(hù)事業(yè)，維護(hù)生態(tài)平衡（六）發(fā)展環(huán)境保護(hù)事業(yè)，維護(hù)生態(tài)平衡 （七）發(fā)展其他社會公益事業(yè)（七）發(fā)展其他社會公益事業(yè) 以公益組織作為委托人，把公益基金作為以公益組織作為委托人，把公益基金作為信托財產(chǎn)委托給信托投資公司，信托投資公司信托財產(chǎn)委托給信托投資公司，信托投資公司作為受托人，通過管理、運用、處分信托財產(chǎn)，作為受托人，

5、通過管理、運用、處分信托財產(chǎn)，使這部分公益基金獲得保值和增值，收取傭金使這部分公益基金獲得保值和增值，收取傭金和管理費后，增值部分用于指定的公益目的，和管理費后，增值部分用于指定的公益目的，實現(xiàn)社會利益和組織利益的雙贏。實現(xiàn)社會利益和組織利益的雙贏。 （財稅（財稅20082008160160號）號）案例：中華慈善公益信托案例：中華慈善公益信托 o 背景資料背景資料 當(dāng)前，中國公益資金的來源渠道較當(dāng)前，中國公益資金的來源渠道較窄，在一定程度上制約了中國的公益事業(yè)。而窄，在一定程度上制約了中國的公益事業(yè)。而運用公益信托不僅能擴(kuò)大公益資金來源，而且運用公益信托不僅能擴(kuò)大公益資金來源，而且也為信托業(yè)健

6、康發(fā)展帶來新活力。也為信托業(yè)健康發(fā)展帶來新活力。o 案情案情2005年年1月，國內(nèi)第一個正式獲得民月，國內(nèi)第一個正式獲得民政部和銀監(jiān)會批準(zhǔn)的公益信托產(chǎn)品政部和銀監(jiān)會批準(zhǔn)的公益信托產(chǎn)品“中華慈善中華慈善公益信托公益信托”開始發(fā)售，信托計劃的受托人是中開始發(fā)售，信托計劃的受托人是中融信托。該信托計劃的委托人包括有意于慈善融信托。該信托計劃的委托人包括有意于慈善公益事業(yè)的自然人、法人和其他組織，其第一公益事業(yè)的自然人、法人和其他組織，其第一期計劃籌資期計劃籌資2億到億到3億元。億元。o 該信托計劃期限為該信托計劃期限為2年，委托人單筆委托金額最低年，委托人單筆委托金額最低為人民幣為人民幣200元，并

7、按人民幣元，并按人民幣100元的整數(shù)倍增元的整數(shù)倍增加。信托財產(chǎn)主要以銀行存款、資金拆借和信貸加。信托財產(chǎn)主要以銀行存款、資金拆借和信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等方式進(jìn)行組合投資運作，信托收益將資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等方式進(jìn)行組合投資運作，信托收益將全部用于民政部殘疾孤兒手術(shù)康復(fù)明天計劃。全部用于民政部殘疾孤兒手術(shù)康復(fù)明天計劃。o 殘疾孤兒手術(shù)康復(fù)明天計劃是民政部在全國實施殘疾孤兒手術(shù)康復(fù)明天計劃是民政部在全國實施的一項慈善工程。從的一項慈善工程。從2004年至年至2006年的年的3年期年期間，總共籌措間，總共籌措6億元，用于中國社會福利機(jī)構(gòu)中的億元，用于中國社會福利機(jī)構(gòu)中的出生至出生至18歲具有手術(shù)適應(yīng)證的殘疾孤兒（確保

8、歲具有手術(shù)適應(yīng)證的殘疾孤兒（確保2.8萬名、力爭萬名、力爭3萬名），進(jìn)行手術(shù)矯治和康復(fù)。萬名），進(jìn)行手術(shù)矯治和康復(fù)。o 為了保證這次信托的順利發(fā)行，中國政府對此信托給予了為了保證這次信托的順利發(fā)行，中國政府對此信托給予了極大的優(yōu)惠，它突破了數(shù)項信托限制。極大的優(yōu)惠，它突破了數(shù)項信托限制。o 一是首次突破了一是首次突破了200份合同、份合同、5萬元的限制。委托人只需萬元的限制。委托人只需200元即可購買該信托計劃，奉獻(xiàn)愛心的低門檻模式也元即可購買該信托計劃，奉獻(xiàn)愛心的低門檻模式也更有利于熱愛公益事業(yè)的慈善人士參與到其中來。更有利于熱愛公益事業(yè)的慈善人士參與到其中來。o 二是打破了傳統(tǒng)意義上的二是

9、打破了傳統(tǒng)意義上的“信托圈地信托圈地”的地理限制。以往的地理限制。以往信托產(chǎn)品一般只能在項目所在地或信托公司所在地發(fā)行，信托產(chǎn)品一般只能在項目所在地或信托公司所在地發(fā)行，也就是說發(fā)行城市不得超過也就是說發(fā)行城市不得超過2 個。而該產(chǎn)品在北京、上個。而該產(chǎn)品在北京、上海、哈爾濱等多個城市商業(yè)銀行代為發(fā)行。海、哈爾濱等多個城市商業(yè)銀行代為發(fā)行。o 三是該信托計劃首次發(fā)行信托憑證，打破了現(xiàn)行有關(guān)規(guī)定三是該信托計劃首次發(fā)行信托憑證，打破了現(xiàn)行有關(guān)規(guī)定中信托公司不得以發(fā)行委托投資憑證、代理投資憑征、受中信托公司不得以發(fā)行委托投資憑證、代理投資憑征、受益憑證等方式籌集資金的規(guī)定。益憑證等方式籌集資金的規(guī)定。o 當(dāng)然，該信托計劃籌集資金將以銀行存款、資金拆當(dāng)然，該信托計劃籌集資金將以銀行存款、資金拆借和信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等銀行信貸財產(chǎn)為主加以運用，借和信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等銀行信貸財產(chǎn)為主加以運用，盡管可以保證資金安全。但可能降低該信托計劃的盡管可以保證資金安全。但可能降低該信托計劃的盈利性。國際意義上的公益信托資金均可投資于貨盈利性。國際意義上的公益信托資金均可投資于貨幣市場和證券市場，涉及操作的投資品種包括短期幣市場和證券市場，涉及操作的投資品種包括短期國債、政策性金融債、企業(yè)債券、有銀行擔(dān)保的可國債、政策性金融債、企業(yè)債券、有銀行擔(dān)保的可轉(zhuǎn)換債券、銀行存