2015年浙江期貨從業(yè)資格：股票指數(shù)與股指期貨試題

1、2015年浙江省期貨從業(yè)資格：股票指數(shù)與股指期貨試題一、單項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，只有一個(gè)最符合題意）1、某企業(yè)委托期貨公司為其辦理期貨交易。該企業(yè)在某交易日后保證金不足，且未在期貨公司規(guī)定的時(shí)間內(nèi)及時(shí)追加保證金，也沒有自行平倉。期貨公司在未征求該企業(yè)意見的情況下將其合約強(qiáng)行平倉，發(fā)生費(fèi)用為X,同時(shí)產(chǎn)生損失Y,則下列說法正確的是（）。A.企業(yè)承擔(dān)損失Y,期貨公司承擔(dān)費(fèi)用XB.期貨公司承擔(dān)費(fèi)用X和損失YC.企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X,期貨公司承擔(dān)損失YD.企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X和損失Y2、某投資者在2月份以500點(diǎn)的權(quán)利金買進(jìn)一張執(zhí)行價(jià)格為13000點(diǎn)的5月恒指看漲期權(quán)，同時(shí)又以300點(diǎn)的權(quán)利

2、金買入一張執(zhí)行價(jià)格為13000點(diǎn)的5月恒指看跌期權(quán)。當(dāng)恒指跌破或恒指上漲時(shí)該投資者可以贏利。A. 12800點(diǎn)，13200點(diǎn)B. 12700點(diǎn)，13500點(diǎn)C. 12200點(diǎn)，13800點(diǎn)D. 12500點(diǎn)，13300點(diǎn)3、上海銅期貨市場(chǎng)某一合約的賣出價(jià)格為19500元，買入價(jià)格為19510元，前一成交價(jià)為19480元，那么該合約的撮合成交價(jià)應(yīng)為。A. 19480元B. 19490元C. 19500元D. 19510元4、客戶交易保證金不足，期貨公司履行了通知義務(wù)而客戶未及時(shí)追加保證金，客戶要求保留持倉并經(jīng)書面協(xié)商一致的，穿倉造成的損失，期貨公司（）。A.不承擔(dān)責(zé)任B.承擔(dān)次要賠償責(zé)任C.承擔(dān)

3、主要賠償責(zé)任，最高不超過80%D.全部承擔(dān)賠償責(zé)任5、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)是（）。A.事業(yè)單位B.企業(yè)法人C.社會(huì)團(tuán)體法人D.從事期貨經(jīng)營的機(jī)構(gòu)6、在我國，有1/3以上的會(huì)員聯(lián)名提議時(shí)，期貨交易所應(yīng)該召開臨時(shí)（）。A.理事會(huì)B.董事會(huì)C.會(huì)員大會(huì)D.職工代表大會(huì)7、自然人投資者甲向期貨公司會(huì)員乙申請(qǐng)開立股指期貨交易編碼，乙對(duì)甲進(jìn)行了審查，發(fā)現(xiàn)甲有若干地方不太符合標(biāo)準(zhǔn)，于是期貨公司會(huì)員乙適當(dāng)調(diào)整了一下對(duì)投資者的適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn)，給甲開立了股指期貨交易編碼。根據(jù)上述資料，請(qǐng)回答以下問題。有權(quán)對(duì)投資者的適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行調(diào)整的機(jī)關(guān)是。A.期貨公司會(huì)員B.期貨業(yè)協(xié)會(huì)C.期貨交易所D.證監(jiān)會(huì)8、以下關(guān)于期貨的結(jié)算說法，

4、錯(cuò)誤的是。A.期貨的結(jié)算實(shí)行每日盯市制度，即客戶開倉后，當(dāng)天的盈虧是將交易所結(jié)算價(jià)與客戶開倉價(jià)比較的結(jié)果，在此之后，平倉之前，客戶每天的單日盈虧是交易所前一交易日結(jié)算價(jià)與當(dāng)天結(jié)算價(jià)比較的結(jié)果B.客戶平倉后，其總盈虧可以由其開倉價(jià)與其平倉價(jià)的比較得出，也可由所有的單日盈虧累加得出C.期貨的結(jié)算實(shí)行每日結(jié)算制度，客戶在持倉階段每天的單日盈虧都將直接在其保證金賬戶上劃撥。當(dāng)客戶處于贏利狀態(tài)時(shí)，只要其保證金賬戶上的金額超過初始保證金的數(shù)額，則客戶可以將超過部分提現(xiàn)；當(dāng)處于虧損狀態(tài)時(shí)，一旦保證金余額低于維持保證金的數(shù)額，則客戶必須追加保證金，否則就會(huì)被強(qiáng)制平倉D.客戶平倉之后的總盈虧是其保證金賬戶最初數(shù)

5、額與最終數(shù)額之差9、期貨投資者保障基金產(chǎn)生的利息以及運(yùn)用所產(chǎn)生的各種收益等孳息歸屬（）。A.期貨交易所B.中國證監(jiān)會(huì)C.期貨投資者保障基金D.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金10、期貨公司辦理（）事項(xiàng)，國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理申請(qǐng)之日起20日內(nèi)作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)的決定。A.變更注冊(cè)資本B.變更公司形式C.破產(chǎn)D.變更3犯上的股權(quán)11、監(jiān)事會(huì)主席、獨(dú)立董事的任職資格，應(yīng)當(dāng)由擬任職期貨公司向中國證監(jiān)會(huì)或者其授權(quán)的派出機(jī)構(gòu)提出申請(qǐng)，并提交（）等申請(qǐng)材料。A.身份證復(fù)印件并加蓋推薦公司公章B.學(xué)歷證書復(fù)印件并加蓋推薦公司公章C.3名推薦人的書面推薦意見D.資質(zhì)測(cè)試合格證明12、假定年利率為8%年指數(shù)股息率為1.5%

6、,6月30日是6月指數(shù)期貨合約的交割日。4月1日的現(xiàn)貨指數(shù)為1600點(diǎn)。又假定買賣期貨合約的手續(xù)費(fèi)為0.2個(gè)指數(shù)點(diǎn)，市場(chǎng)沖擊成本為0.2個(gè)指數(shù)點(diǎn)；買賣股票的手續(xù)費(fèi)為成交金額的0.5%,買賣股票的市場(chǎng)沖擊成本為0.6%;投資者是貸款購買，借貸利率為成交金額的0.5%,則4月1日時(shí)的無套利區(qū)間是。A. 1606,1646B. 1600,1640C. 1616,1656D. 1620,166013、下列關(guān)于期貨公司業(yè)務(wù)的說法，正確的是（）。A.只能經(jīng)營期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.可以同時(shí)經(jīng)營期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和期貨自營業(yè)務(wù)C.同時(shí)經(jīng)營期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和其他期貨業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)執(zhí)行業(yè)務(wù)分離制度D.同時(shí)經(jīng)營期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和其他期貨

7、業(yè)務(wù)的，可以執(zhí)行混合操作制度14、期貨交易所中層管理人員的任免應(yīng)報(bào)（）備案。A.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)B.本交易所會(huì)員大會(huì)C.本交易所理事會(huì)D.中國證監(jiān)會(huì)15、關(guān)于開盤價(jià)與收盤價(jià)，正確的說法是。A.開盤價(jià)由集合競(jìng)價(jià)產(chǎn)生，收盤價(jià)由連續(xù)競(jìng)價(jià)產(chǎn)生B.開盤價(jià)由連續(xù)競(jìng)價(jià)產(chǎn)生，收盤價(jià)由集合競(jìng)價(jià)產(chǎn)生C.都由集合競(jìng)價(jià)產(chǎn)生D.都由連續(xù)競(jìng)價(jià)產(chǎn)生16、假定年利率為8%年指數(shù)股息率為1.5%,6月30日是6月指數(shù)期貨合約的交割日。4月15日的現(xiàn)貨指數(shù)為1450點(diǎn)，則4月15日的指數(shù)期貨理論價(jià)格是。A. 1459.64點(diǎn)B. 1460.64點(diǎn)C. 1469.64點(diǎn)D. 1470.64點(diǎn)17、期貨公司的交易保證金不足，期貨交易所

8、未按規(guī)定通知期貨公司追加保證金的，由于行情向持倉不利的方向變化導(dǎo)致期貨公司透支發(fā)生的擴(kuò)大損失，期貨交易所應(yīng)當(dāng)承擔(dān)主要賠償責(zé)任，賠償額不超過損失的（）。A. 60%B. 80%C. 20%D. 40%18、分立的說法，不正確的是（）。A.期貨交易所采取吸收合并的，合并前各方的債權(quán)由合并后新設(shè)的期貨交易所承繼B.期貨交易所采取新設(shè)合并的，合并前各方的債權(quán)由合并后新設(shè)的期貨交易所承繼C.期貨交易所采取吸收合并的，合并各方的債務(wù)免除D.期貨交易所分立的，其債權(quán)、債務(wù)由分立后的期貨交易所承繼19、由于某一特定商品的期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格在同一市場(chǎng)環(huán)境中會(huì)受到相同的經(jīng)濟(jì)因素的影響和制約，因而兩個(gè)市場(chǎng)的價(jià)格變動(dòng)

9、趨勢(shì)。A.相反B.一般相同C.不一定D.完全相同20、某投資者在4月1日買入燃料油期貨合約40手建倉，成交價(jià)為4790元/噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為4770元/噸，當(dāng)日該投資者賣出20手燃料油合約平倉，成交價(jià)為4780元/噸，交易保證金比例為8%則該投資者當(dāng)日交易保證金為A. 76320元B. 76480元C. 152640元D. 152960元21、王某、黃某、李某均欲應(yīng)聘該職位，根據(jù)張某、王某、黃某、李某具備的下列條件，你覺得（）可能會(huì)被期貨公司錄用。A.張某?？飘厴I(yè)，從事期貨業(yè)務(wù)10余年B.王某獲得法學(xué)碩士學(xué)位，畢業(yè)后一直從事律師行業(yè)C.黃某本科學(xué)歷，在期貨公司從事期貨業(yè)務(wù)達(dá)5年之久D.李某曾經(jīng)擔(dān)

10、任某期貨公司的董事，但尚未獲得期貨從業(yè)人員資格22、某出口商擔(dān)心日元貶值而采取套期保值，可以。A.買日元期貨買權(quán)B.賣歐洲日元期貨C.賣日元期貨D.賣日元期貨賣權(quán)，賣日元期貨買權(quán)23、某公司購入500噸小麥，價(jià)格為1300元/噸，為避免價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，該公司以1330元/噸的價(jià)格在鄭州商品交易所做套期保值交易，小麥3個(gè)月后交割的期貨合約上做賣出保值并成交。2個(gè)月后，該公司以1260元/噸的價(jià)格將該批小麥賣出，同時(shí)以1270元/噸的成交價(jià)格將持有的期貨合約平倉。該公司該筆保值交易的結(jié)果（其他費(fèi)用忽略）為_。A.虧損50000元B.贏利10000元C.虧損3000元D.贏利20000元24、期貨從業(yè)人員

11、執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）沒有規(guī)定的是（）。A.執(zhí)業(yè)紀(jì)律B.專業(yè)勝任能力C.職業(yè)道德D.職業(yè)創(chuàng)新能力25、某套利者以63200元/噸的價(jià)格買入1手（5噸/手）10月份銅期貨合約，同時(shí)以63000元/噸的價(jià)格賣出12月1手銅期貨合約。過了一段時(shí)間后，將其持有頭寸同時(shí)平倉，平倉價(jià)格分另1J為63150元/噸和62850元/噸。最終該筆投資的結(jié)果為。A.價(jià)差擴(kuò)大了100元/噸，贏利500元B.價(jià)差擴(kuò)大了200元/噸，贏利1000元C.價(jià)差縮小了100元/噸，虧損500元D.價(jià)差縮小了200元/噸，虧損1000元二、多項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，有多個(gè)符合題意）1、潔身自好的有（）。A.期

12、貨從業(yè)人員發(fā)現(xiàn)所在期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)有欺騙投資者行為時(shí)，為其保守秘密B.期貨從業(yè)人員發(fā)現(xiàn)所在期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)對(duì)市場(chǎng)嚴(yán)重不負(fù)責(zé)任時(shí)，及時(shí)向有關(guān)部門反映或舉報(bào)C.期貨從業(yè)人員為了業(yè)務(wù)的發(fā)展可以暫時(shí)不顧投資者信譽(yù)D.期貨從業(yè)人員發(fā)現(xiàn)投資者有違法違規(guī)行為時(shí)，應(yīng)該及時(shí)向所在期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)報(bào)告2、下列對(duì)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的描述正確的是。A.這種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)投資者來說是不可抗拒的B.系統(tǒng)地作用于整個(gè)市場(chǎng)C.可通過投資組合策略加以控制D.是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的普通程度劃分的3、下列機(jī)構(gòu)中，屬于期貨自律機(jī)構(gòu)的有。A.中國證監(jiān)會(huì)B.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)C.期貨交易所D.期貨公司4、期貨交易所不得從事（）。A.信托投資B.股票投資C.非自用不動(dòng)產(chǎn)投資D.

13、間接參與期貨交易5、期貨交易所的工作人員履行職務(wù)，遇到與（）有利害關(guān)系的情形時(shí)，應(yīng)當(dāng)回避。A.本人B.父母C.配偶D.子女6、下列關(guān)于期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官的說法，正確的有（）。A.履行職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持充分的獨(dú)立性B.對(duì)于侵害客戶和期貨公司合法權(quán)益的指令或者授意應(yīng)當(dāng)予以拒絕C.應(yīng)當(dāng)向期貨投資者保障基金管理機(jī)構(gòu)報(bào)告期貨公司客戶信息D.履行職責(zé)應(yīng)當(dāng)主動(dòng)回避與本人有利害沖突的事項(xiàng)7、套期保值是指在期貨市場(chǎng)上買進(jìn)或賣出與現(xiàn)貨商品或資產(chǎn)品種的期貨合約，從而在期貨和現(xiàn)貨兩個(gè)市場(chǎng)之間建立盈虧沖抵機(jī)制，以規(guī)避價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的一種交易方式。A.品種相同或相關(guān)B,數(shù)量相等或相當(dāng)C.方向相同D.月份相同或相近8、在審理期貨糾

14、紛案件中，人民法院對(duì)會(huì)員資格或交易席位進(jìn)行保全的主要內(nèi)容有（）。A.與會(huì)員資格相應(yīng)的會(huì)員資格費(fèi)B.與會(huì)員資格相應(yīng)的會(huì)員交易席位C.應(yīng)當(dāng)依法裁定不得轉(zhuǎn)讓該會(huì)員資格D.不得停止該會(huì)員交易席位的使用9、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長(zhǎng)、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢(shì)良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請(qǐng)金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題：該期貨公司申請(qǐng)金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格但未被批準(zhǔn)，其原因可能是（）。A.張某、李某和孫某中只有一人獲得了具有期貨從業(yè)資格，不符合法律規(guī)定B.該期貨公司注

15、冊(cè)資本不符合法律規(guī)定C.張某、李某和孫某的期貨或者證券從業(yè)時(shí)間不符合規(guī)定D.該期貨公司高級(jí)管理人員連續(xù)任職不符合規(guī)定10、下列屬于期貨經(jīng)紀(jì)合同無效的情形有（）。A.沒有從事期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的主體資格而從事期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.不具備從事期貨交易主體資格的客戶從事期貨交易的C.從事期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)導(dǎo)致客戶產(chǎn)生重大損失的D.違反法律、法規(guī)禁止性規(guī)定的11、大地期貨公司按照規(guī)定每季都向保障基金管理機(jī)構(gòu)繳納后續(xù)保障基金，后由于該期貨公司工作人員擅自代替客戶進(jìn)行期貨交易，給客戶造成了15萬元的損失，客戶向期貨公司提出賠償請(qǐng)求。根據(jù)規(guī)定，期貨公司繳納的后續(xù)資金來源有（）。A.從其收取的交易手續(xù)費(fèi)中按照代理交易額的千萬分

16、之五至十的比例繳納B.從其資產(chǎn)中提取千分之十的比例繳納C.按照其向期貨交易所繳納的交易手續(xù)費(fèi)的百分之三繳納D.按照其收取的客戶保證金總額的千萬分之五至十的比例繳納7.甲、乙、丙、丁四人均在某期貨公司任職，甲是該公司董事長(zhǎng)，乙為該公司監(jiān)事會(huì)主席，丙是財(cái)務(wù)部主任，丁屬于營業(yè)部員工，由于丁所在的營業(yè)部的負(fù)責(zé)人因故辭職，現(xiàn)丁暫時(shí)負(fù)責(zé)營業(yè)部的日常管理工作。甲、乙、丙、丁四人中，屬于該期貨公司高級(jí)管理人員的有（）。A.甲B,乙C.丙D.丁12、期貨公司辦理（）等事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。A.公司停業(yè)B,變更業(yè)務(wù)范圍C.參股境外期貨類經(jīng)營機(jī)構(gòu)D.控股股東發(fā)生變化13、下列表述中，正確的有（）。

17、A.期貨公司應(yīng)當(dāng)加入期貨業(yè)協(xié)會(huì)B.期貨公司應(yīng)當(dāng)加入工商企業(yè)聯(lián)合會(huì)C.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)期貨公司進(jìn)行監(jiān)督管理D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)期貨公司進(jìn)行自律性管理14、雙重頂形反轉(zhuǎn)形態(tài)的成立條件是。A.有兩個(gè)相同高度的高點(diǎn)B.有兩個(gè)相同高度的低點(diǎn)C.向下突破頸線D.向上突破頸線15、基金托管人的主要職責(zé)包括。A.接受基金管理人委托，保管信托財(cái)產(chǎn)B.計(jì)算信托財(cái)產(chǎn)本息C.簽署基金管理機(jī)構(gòu)制作的決算報(bào)告D.基金收益的分配和本金的償還16、關(guān)于我國期貨交易所對(duì)持倉限額制度的具體規(guī)定，以下表述正確的是。A.采用限制會(huì)員持倉和限制客戶持倉相結(jié)合的辦法，控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.套期保值交易頭寸實(shí)行審批制，其持倉也受限制C.交易所調(diào)

18、整限倉數(shù)額須經(jīng)理事會(huì)批準(zhǔn)，報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案后實(shí)施D.會(huì)員或客戶的持倉數(shù)量不得超過交易所規(guī)定的持倉限額17、期貨交易所的職責(zé)包括（）。A.提供交易的場(chǎng)所B.設(shè)計(jì)期貨合約C.監(jiān)督期貨交易D.按照章程和交易規(guī)則對(duì)會(huì)員進(jìn)行監(jiān)督管理18、期貨交易所章程中應(yīng)當(dāng)載明的事項(xiàng)包括（）。A.設(shè)立目的和職責(zé)B.名稱、住所和營業(yè)場(chǎng)所C.注冊(cè)資本及其構(gòu)成D.對(duì)會(huì)員的紀(jì)律處分19、期貨從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)遵守的職業(yè)行為規(guī)范包括（）。A.誠實(shí)守信，恪盡職守，促進(jìn)機(jī)構(gòu)規(guī)范運(yùn)作，維護(hù)期貨行業(yè)聲譽(yù)B.以專業(yè)的技能，謹(jǐn)慎、勤勉盡責(zé)地為客戶提供服務(wù)，保守客戶的商業(yè)秘密，維護(hù)客戶的合法權(quán)益C.向客戶提供專業(yè)服務(wù)時(shí)，充分揭示期貨交易風(fēng)險(xiǎn)，不得作出不當(dāng)承諾或者保證D.當(dāng)自身利益或者相關(guān)利益與客戶的利益發(fā)生沖突或者存在潛在利益沖突時(shí)，及時(shí)向客戶進(jìn)行披露，并且堅(jiān)持客戶合法利益優(yōu)先的原則20、（）依法對(duì)期貨市場(chǎng)客戶開戶實(shí)行自律管理。A.財(cái)政部B.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)C.期貨交易所D.中國證監(jiān)會(huì)21、對(duì)基差作用的理解不正確的有。A.基差的存在為人們的套期保值提供了可能B.基差是套期保值者成功與否的關(guān)鍵C.基差的存在是期貨價(jià)格的基礎(chǔ)D.基差的存在是人們進(jìn)行套期保值的原因所在22、風(fēng)險(xiǎn)管理的基本流程包括。A.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別B.風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)和度量C.風(fēng)險(xiǎn)控制D.風(fēng)險(xiǎn)消除23、下列關(guān)