亞康股份：關(guān)于本次發(fā)行方案的論證分析報(bào)告

1、北京亞康萬(wàn)瑋信息技術(shù)股份有限公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的論證分析報(bào)告二二二年五月北京亞康萬(wàn)瑋信息技術(shù)股份有限公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的論證分析報(bào)告第一節(jié) 本次發(fā)行證券及其品種選擇的必要性北京亞康萬(wàn)瑋信息技術(shù)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“公司”、“亞康股份”或“發(fā)行人”）結(jié)合自身的實(shí)際情況，并根據(jù)創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“管理辦法”）的相關(guān)規(guī)定，擬選擇向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“可轉(zhuǎn)債”）的方式募集資金。一、本次發(fā)行證券種類(lèi)本次發(fā)行證券的種類(lèi)為可轉(zhuǎn)換為公司股票的可轉(zhuǎn)換公司債券（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“可轉(zhuǎn)債”）。本次可轉(zhuǎn)債及未來(lái)經(jīng)本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換的公司股票將

2、在深圳證券交易所上市。二、本次募集資金投資項(xiàng)目的可行性及必要性本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金投資項(xiàng)目均經(jīng)過(guò)公司謹(jǐn)慎論證，項(xiàng)目的實(shí)施有利于進(jìn)一步提升公司的核心競(jìng)爭(zhēng)力，增強(qiáng)公司的可持續(xù)發(fā)展能力，具體分析詳見(jiàn)公司同日在巨潮資訊網(wǎng)（ 上披露的北京亞康萬(wàn)瑋信息技術(shù)股份有限公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金使用可行性分析報(bào)告。第二節(jié) 本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍、數(shù)量和標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性一、本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍的適當(dāng)性本次可轉(zhuǎn)換公司債券的具體發(fā)行方式由股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）根據(jù)法律、法規(guī)的相關(guān)規(guī)定確定。本次可轉(zhuǎn)換公司債券的發(fā)行對(duì)象為持有中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司深圳分公司證券

3、賬戶(hù)的自然人、法人、證券投資基金、符合法律規(guī)定的其他投資者等（國(guó)家法律、法規(guī)禁止者除外）。本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券向公司原股東實(shí)行優(yōu)先配售，原股東有權(quán)放棄配售權(quán)。具體優(yōu)先配售數(shù)量提請(qǐng)股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)在本次發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定，并在本次發(fā)行的發(fā)行公告中予以披露。本次可23轉(zhuǎn)換公司債券給予原股東優(yōu)先配售后的余額及原股東放棄認(rèn)購(gòu)優(yōu)先配售的金額， 將通過(guò)網(wǎng)下對(duì)機(jī)構(gòu)投資者發(fā)售及/或通過(guò)深圳證券交易所系統(tǒng)網(wǎng)上發(fā)行。如仍出現(xiàn)認(rèn)購(gòu)不足，則不足部分由承銷(xiāo)商包銷(xiāo)。本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍符合管理辦法等相關(guān)法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，選擇范圍適當(dāng)。二、本次發(fā)行對(duì)象的數(shù)量的適當(dāng)性本次向不特定對(duì)象發(fā)

4、行可轉(zhuǎn)換公司債券的發(fā)行對(duì)象為持有中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司深圳分公司證券賬戶(hù)的自然人、法人、證券投資基金、符合法律規(guī)定的其他投資者等（國(guó)家法律、法規(guī)禁止者除外）。所有發(fā)行對(duì)象均以現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)。本次發(fā)行對(duì)象的數(shù)量符合管理辦法等相關(guān)法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，發(fā)行對(duì)象數(shù)量適當(dāng)。三、本次發(fā)行對(duì)象的標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性本次發(fā)行對(duì)象應(yīng)具有一定的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，并具備相應(yīng)的資金實(shí)力。本次發(fā)行對(duì)象的標(biāo)準(zhǔn)符合管理辦法等相關(guān)法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，本次發(fā)行對(duì)象的標(biāo)準(zhǔn)適當(dāng)。第三節(jié) 本次發(fā)行定價(jià)的原則、依據(jù)、方法和程序的合理性一、本次發(fā)行定價(jià)的原則合理公司將經(jīng)深圳證券交易所審核并在中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國(guó)證監(jiān)會(huì)

5、”）完成注冊(cè)后，經(jīng)與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商后確定發(fā)行期。本次發(fā)行的定價(jià)原則：（一）票面利率本次可轉(zhuǎn)債的票面利率的確定方式及每一計(jì)息年度的最終利率水平，提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)在發(fā)行前根據(jù)國(guó)家政策、市場(chǎng)狀況和公司具體情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。（二）轉(zhuǎn)股價(jià)格1、初始轉(zhuǎn)股價(jià)格的確定依據(jù)本次發(fā)行可轉(zhuǎn)債的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于可轉(zhuǎn)債募集說(shuō)明書(shū)公告日前二十個(gè) 交易日公司股票交易均價(jià)（若在該二十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)因除權(quán)、除息等引起股 價(jià)調(diào)整的情形，則對(duì)調(diào)整前交易日的交易價(jià)格按經(jīng)過(guò)相應(yīng)除權(quán)、除息調(diào)整后的價(jià) 格計(jì)算）和前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)。具體初始轉(zhuǎn)股價(jià)格提請(qǐng)公司股東大 會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)在發(fā)

6、行前根據(jù)市場(chǎng)狀況和公司具體情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商） 協(xié)商確定。前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總額/該二十個(gè)交易日公司股票交易總量。前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前一個(gè)交易日公司股票交易總額/該日公司股票交易總量。2、轉(zhuǎn)股價(jià)格的調(diào)整方式及計(jì)算公式在本次發(fā)行之后，當(dāng)公司發(fā)生派送股票股利、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股、派送現(xiàn)金股利等情況（不包括因本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股而增加的股本），將按下述公式進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格的調(diào)整（保留小數(shù)點(diǎn)后兩位，最后一位四舍五入）：派送股票股利或轉(zhuǎn)增股本： P1 = P0 /(1+ n) ； 增發(fā)新股或配股： P1 = (P0 + A´ k) /

7、(1+ k) ；上述兩項(xiàng)同時(shí)進(jìn)行： P1 = (P0 + A´ k) /(1+ n + k) ；派送現(xiàn)金股利： P1 = P0-D ；上述三項(xiàng)同時(shí)進(jìn)行： P1 = (P0 - D + A´ k) /(1+ n + k)其中：P0為調(diào)整前轉(zhuǎn)股價(jià)，n 為派送股票股利或轉(zhuǎn)增股本率，k 為增發(fā)新股或配股率，A 為增發(fā)新股價(jià)或配股價(jià)，D 為每股派送現(xiàn)金股利，P1 為調(diào)整后轉(zhuǎn)股價(jià)。當(dāng)公司出現(xiàn)上述股份和/或股東權(quán)益變化情況時(shí)，將依次進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整，并在中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”）指定的上市公司信息披露媒體上刊登公告，并于公告中載明轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日、調(diào)整辦法及暫停轉(zhuǎn)股期

8、間（如需）。當(dāng)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日為本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債持有人轉(zhuǎn)股申請(qǐng)日或之后、轉(zhuǎn)換股票登記日之前，則該持有人的轉(zhuǎn)股申請(qǐng)按公司調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格執(zhí)行。當(dāng)公司可能發(fā)生股份回購(gòu)、公司合并、分立或任何其他情形使公司股份類(lèi)別、數(shù)量和/或股東權(quán)益發(fā)生變化從而可能影響本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債持有人的債權(quán)利益或轉(zhuǎn)股衍生權(quán)益時(shí)，公司將視具體情況按照公平、公正、公允的原則以及充分保護(hù)可轉(zhuǎn)債持有人權(quán)益的原則調(diào)整轉(zhuǎn)股價(jià)格。有關(guān)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整內(nèi)容及操作辦法將依據(jù)屆時(shí)有效的法律法規(guī)及證券監(jiān)管部門(mén)的相關(guān)規(guī)定予以制定。二、本次發(fā)行定價(jià)的依據(jù)合理本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書(shū)公告日前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)（若在該二十

9、個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)因除權(quán)、除息引起股價(jià)調(diào)整的情形，則對(duì)調(diào)整前交易日的交易價(jià)按經(jīng)過(guò)相應(yīng)除權(quán)、除息調(diào)整后的價(jià)格計(jì)算）和前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)，具體初始轉(zhuǎn)股價(jià)格提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)（或由董事會(huì)授權(quán)人士）在發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)和公司具體情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總額/該二十個(gè)交易日公司股票交易總量；前一交易日公司股票交易均價(jià)=前一交易日公司股票交易總額/該日公司股票交易總量。本次發(fā)行定價(jià)的依據(jù)符合管理辦法等相關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件的相關(guān)規(guī)定，發(fā)行定價(jià)的依據(jù)合理。三、本次發(fā)行定價(jià)的方法和程序合理本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券

10、的定價(jià)方法和程序均根據(jù)管理辦法等法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，召開(kāi)董事會(huì)并將相關(guān)公告在符合條件的信息披露媒體上 進(jìn)行披露，并將提交公司股東大會(huì)審議。本次發(fā)行定價(jià)的方法和程序符合管理辦法等法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，本次發(fā)行定價(jià)的方法和程序合理。綜上所述，本次發(fā)行定價(jià)的原則、依據(jù)、方法和程序均符合相關(guān)法律法規(guī)的要求，合規(guī)合理。第四節(jié) 本次發(fā)行的可行性發(fā)行人本次采用向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的方式募集資金，符合中華人民共和國(guó)證券法（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“證券法”）第十五條和第十七條的相關(guān)規(guī)定，同時(shí)也符合管理辦法規(guī)定的發(fā)行條件。一、本次發(fā)行方式合法合規(guī)（一）公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券符合創(chuàng)業(yè)板上市公司 證券發(fā)行注

11、冊(cè)管理辦法（試行）第九條規(guī)定的相關(guān)內(nèi)容1、具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)公司嚴(yán)格按照公司法、證券法和其它的有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件的要求，設(shè)立股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)及有關(guān)的經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，具有健全的法人治理結(jié)構(gòu)。公司建立健全了各部門(mén)的管理制度，股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等按照公司法、公司章程及公司各項(xiàng)工作制度的規(guī)定，行使各自的權(quán)利，履行各自的義務(wù)。公司符合管理辦法第九條“（一）具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)”的規(guī)定。2、現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員符合法律、行政法規(guī)規(guī)定的任職要求。公司現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員具備任職資格，能夠忠實(shí)和勤勉地履行職務(wù)，不存在違反公司法第一百四十八條、第一百四十九條規(guī)定

12、的行為，且最近 36 個(gè)月內(nèi)未受到過(guò)中國(guó)證監(jiān)會(huì)的行政處罰、最近 12 個(gè)月內(nèi)未受到過(guò)證券交易所的公開(kāi)譴責(zé)。公司符合管理辦法第九條“（二）現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員符合法律、行政法規(guī)規(guī)定的任職要求”的規(guī)定。3、具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力，不存在對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)有重大不利影響的情形。公司的人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)獨(dú)立，能夠自主經(jīng)營(yíng)管理，具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力，不存在對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)有重大不利影響的情形。公司符合管理辦法第九條“（三）具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力，不存在對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)有重大不利影響的情形”的規(guī)定。4、會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范，內(nèi)部控制制度健

13、全且有效執(zhí)行，財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和披露符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)信息披露規(guī)則的規(guī)定，在所有重大方面公允反映了上市公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量，最近三年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具無(wú)保留意見(jiàn)審計(jì)報(bào)告。公司嚴(yán)格按照公司法、證券法、深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則和其他的有關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件的要求，建立健全和有效實(shí)施內(nèi)部控制，合理保證經(jīng)營(yíng)管理合法合規(guī)、資產(chǎn)安全、財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)信息真實(shí)完整，提高經(jīng)營(yíng)效率和效果，促進(jìn)實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略。公司建立健全了公司的法人治理結(jié)構(gòu)，形成科學(xué)有效的職責(zé)分工和制衡機(jī)制，保障了治理結(jié)構(gòu)規(guī)范、高效運(yùn)作。公司組織結(jié)構(gòu)清晰，各部門(mén)和崗位職責(zé)明確。公司建立了專(zhuān)門(mén)的財(cái)務(wù)管理制度，對(duì)財(cái)務(wù)部的組織架

14、構(gòu)、工作職責(zé)、財(cái)務(wù)審批等方面進(jìn)行了嚴(yán)格的規(guī)定和控制。公司實(shí)行內(nèi)部審計(jì)制度，設(shè)立審計(jì)部，配備專(zhuān)職審計(jì)人員，對(duì)公司財(cái)務(wù)收支和經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督。公司按照企業(yè)內(nèi)部控制規(guī)范體系在所有重大方面保持了與財(cái)務(wù)報(bào)表編制相關(guān)的有效的內(nèi)部控制。公司 2019-2021 年度財(cái)務(wù)報(bào)告經(jīng)大信會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）審計(jì)，并分別出具了大信審字2021第 1-10267 號(hào)、大信審字2022第 1-03892 號(hào)標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告。公司符合管理辦法第九條“（四）會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范，內(nèi)部控制制度健全且有效執(zhí)行，財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和披露符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)信息披露規(guī)則的規(guī)定，在所有重大方面公允反映了上市公司的財(cái)務(wù)

15、狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量， 最近三年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具無(wú)保留意見(jiàn)審計(jì)報(bào)告”的規(guī)定。5、最近二年盈利，凈利潤(rùn)以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者為計(jì)算依據(jù)。 公司 2020 年度、2021 年度實(shí)現(xiàn)的歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)（以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者計(jì)）分別為 9,821.28 萬(wàn)元、6,693.81 萬(wàn)元。公司符合管理辦法第九條“（五）最近二年盈利，凈利潤(rùn)以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者為計(jì)算依據(jù)”的規(guī)定。6、除金融類(lèi)企業(yè)外，最近一期末不存在金額較大的財(cái)務(wù)性投資。截至本論證分析報(bào)告出具日，公司最近一期末不存在金額較大的財(cái)務(wù)性投資。公司符合管理辦法第九條“（六）除金融類(lèi)企業(yè)外，最近一期末不存在金額較大

16、的財(cái)務(wù)性投資”的規(guī)定。（二）公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券不存在創(chuàng)業(yè)板上市公 司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）第十條規(guī)定的不得發(fā)行證券的情形截至本論證分析報(bào)告出具日，公司不存在下列情形：1、擅自改變前次募集資金用途未作糾正，或者未經(jīng)股東大會(huì)認(rèn)可；2、上市公司及其現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員最近三年受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，或者最近一年受到證券交易所公開(kāi)譴責(zé)，或者因涉嫌犯罪正在被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹榛蛘呱嫦舆`法違規(guī)正在被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查；3、上市公司及其控股股東、實(shí)際控制人最近一年存在未履行向投資者作出的公開(kāi)承諾的情形；4、上市公司及其控股股東、實(shí)際控制人最近三年存在貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用

17、財(cái)產(chǎn)或者破壞社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序的刑事犯罪，或者存在嚴(yán)重?fù)p害上市公司利益、投資者合法權(quán)益、社會(huì)公共利益的重大違法行為。公司符合管理辦法第十條的規(guī)定。（三）公司募集資金使用符合創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試 行）第十二條、第十五條的相關(guān)規(guī)定1、募集資金未用于彌補(bǔ)虧損和非生產(chǎn)性支出。發(fā)行人本次募集資金凈額將用于全國(guó)一體化新型算力網(wǎng)絡(luò)體系（東數(shù)西算） 支撐服務(wù)體系建設(shè)項(xiàng)目，不用于彌補(bǔ)虧損和非生產(chǎn)性支出。2、符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理等法律、行政法規(guī)的規(guī)定。發(fā)行人本次募集資金凈額將用于全國(guó)一體化新型算力網(wǎng)絡(luò)體系（東數(shù)西算）支撐服務(wù)體系建設(shè)項(xiàng)目，不屬于限制類(lèi)或淘汰類(lèi)行業(yè)，符合國(guó)家產(chǎn)

18、業(yè)政策和法律、行政法規(guī)的規(guī)定。3、除金融類(lèi)企業(yè)外，本次募集資金使用不得為持有財(cái)務(wù)性投資，不得直接或者間接投資于以買(mǎi)賣(mài)有價(jià)證券為主要業(yè)務(wù)的公司。本次募集資金凈額將用于全國(guó)一體化新型算力網(wǎng)絡(luò)體系（東數(shù)西算）支撐服務(wù)體系建設(shè)項(xiàng)目，本次募集資金使用不涉及持有財(cái)務(wù)性投資。4、募集資金項(xiàng)目實(shí)施后，不會(huì)與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)新增構(gòu)成重大不利影響的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、顯失公平的關(guān)聯(lián)交易，或者嚴(yán)重影響公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的獨(dú)立性。募集資金項(xiàng)目實(shí)施完成后，公司不會(huì)與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)新增構(gòu)成重大不利影響的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、顯失公平的關(guān)聯(lián)交易，或者影響公司經(jīng)營(yíng)的獨(dú)立性。綜上所述，本次募集資金符合創(chuàng)業(yè)板上

19、市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）第十二條、第十五條規(guī)定。（四）公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券符合創(chuàng)業(yè)板上市公司 證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）第十三條規(guī)定的相關(guān)內(nèi)容1、具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)。公司嚴(yán)格按照公司法、證券法和其它的有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件的要求，設(shè)立股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)及有關(guān)的經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，具有健全的法人治理結(jié)構(gòu)。公司建立健全了各部門(mén)的管理制度，股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等按照公司法、公司章程及公司各項(xiàng)工作制度的規(guī)定，行使各自的權(quán)利，履行各自的義務(wù)。公司符合管理辦法第十三條“（一）具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)”的規(guī)定。2、最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利

20、息。2019 年度、2020 年度和 2021 年度，公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為 7,561.73 萬(wàn)元、9,818.73 萬(wàn)元和 7,062.87 萬(wàn)元，平均可分配利潤(rùn)為 8,147.78 萬(wàn)元。參考近期債券市場(chǎng)的發(fā)行利率水平并經(jīng)合理估計(jì)，公司最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息。公司符合管理辦法第十三條“（二）最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息”的規(guī)定。3、具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和正常的現(xiàn)金流量。2019 年末、2020 年末和 2021 年末，公司資產(chǎn)負(fù)債率（合并）分別為 45.12%、40.66%和 25.80%，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理。2019 年度、2

21、020 年度及 2021 年度，公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為 1,461.90 萬(wàn)元、7,450.57 萬(wàn)元和-8,731.22 萬(wàn)元，最近一年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)主要系受芯片短缺和疫情雙重影響，重要供應(yīng)商普遍要求先付款后排產(chǎn)，同時(shí)交貨速度普遍晚于去年同期致使年末未到回款時(shí)間的應(yīng)收賬款隨之增加；此外由于疫情影響，部分客戶(hù)回款能力有所下降導(dǎo)致?？傮w而言，公司具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和正常的現(xiàn)金流量。本次發(fā)行完成后，累計(jì)債券余額未超過(guò)最近一期末凈資產(chǎn)的 50%，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)保持在合理水平，公司有足夠的現(xiàn)金流來(lái)支付可轉(zhuǎn)債的本息。公司符合管理辦法第十三條“（三）具有合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和

22、正常的現(xiàn)金流量”的規(guī)定。（五）公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券不存在創(chuàng)業(yè)板上市公 司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法（試行）第十四條規(guī)定的不得發(fā)行證券的情形截至本論證分析報(bào)告出具日，公司不存在下列情形：1、對(duì)已公開(kāi)發(fā)行的公司債券或者其他債務(wù)有違約或者延遲支付本息的事實(shí)， 仍處于繼續(xù)狀態(tài)。2、違反證券法規(guī)定，改變公開(kāi)發(fā)行公司債券所募資金用途。公司符合管理辦法第十四條的規(guī)定。（六）本次發(fā)行符合管理辦法關(guān)于發(fā)行承銷(xiāo)的特別規(guī)定1、本次發(fā)行符合管理辦法第六十一條的規(guī)定：可轉(zhuǎn)債應(yīng)當(dāng)具有期限、面值、利率、評(píng)級(jí)、債券持有人權(quán)利、轉(zhuǎn)股價(jià)格及調(diào)整原則、贖回及回售、轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正等要素。向不特定對(duì)象發(fā)行的可轉(zhuǎn)債利率由上

23、市公司與主承銷(xiāo)商依法協(xié)商確定。（1） 債券期限本次可轉(zhuǎn)債期限為發(fā)行之日起六年。（2） 票面金額和發(fā)行價(jià)格本次可轉(zhuǎn)債每張面值 100 元人民幣，按面值發(fā)行。（3） 票面利率本次可轉(zhuǎn)債的票面利率的確定方式及每一計(jì)息年度的最終利率水平，提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)在發(fā)行前根據(jù)國(guó)家政策、市場(chǎng)狀況和公司具體情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。（4） 評(píng)級(jí)事項(xiàng)公司將聘請(qǐng)資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)為本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券出具資信評(píng)級(jí)報(bào)告。（5） 債券持有人權(quán)利公司將在本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債募集說(shuō)明書(shū)中明確約定保護(hù)債券持有人權(quán)利的辦法，以及債券持有人會(huì)議的權(quán)利、程序和決議生效條件。（6） 轉(zhuǎn)股價(jià)格的確定及其依據(jù)、調(diào)整方式及計(jì)

24、算方式初始轉(zhuǎn)股價(jià)格的確定依據(jù)本次發(fā)行可轉(zhuǎn)債的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于可轉(zhuǎn)債募集說(shuō)明書(shū)公告日前二十個(gè) 交易日公司股票交易均價(jià)（若在該二十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)因除權(quán)、除息等引起股 價(jià)調(diào)整的情形，則對(duì)調(diào)整前交易日的交易價(jià)格按經(jīng)過(guò)相應(yīng)除權(quán)、除息調(diào)整后的價(jià) 格計(jì)算）和前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)。具體初始轉(zhuǎn)股價(jià)格提請(qǐng)公司股東大 會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)在發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)狀況和公司具體情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商） 協(xié)商確定。前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前二十個(gè)交易日公司股票交易總額/該二十個(gè)交易日公司股票交易總量。前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)=前一個(gè)交易日公司股票交易總額/該日公司股票交易總量。轉(zhuǎn)股價(jià)格的調(diào)整方式及計(jì)算公式

25、在本次發(fā)行之后，當(dāng)公司發(fā)生派送股票股利、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股、派送現(xiàn)金股利等情況（不包括因本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股而增加的股本），將按下述公式進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格的調(diào)整（保留小數(shù)點(diǎn)后兩位，最后一位四舍五入）：派送股票股利或轉(zhuǎn)增股本： P1 = P0 /(1+ n) ； 增發(fā)新股或配股： P1 = (P0 + A´ k) /(1+ k) ；上述兩項(xiàng)同時(shí)進(jìn)行： P1 = (P0 + A´ k) /(1+ n + k) ；派送現(xiàn)金股利： P1 = P0-D ；上述三項(xiàng)同時(shí)進(jìn)行： P1 = (P0 - D + A´ k) /(1+ n + k)其中：P0為調(diào)整前轉(zhuǎn)股價(jià)，n 為派送

26、股票股利或轉(zhuǎn)增股本率，k 為增發(fā)新股或配股率，A 為增發(fā)新股價(jià)或配股價(jià)，D 為每股派送現(xiàn)金股利，P1 為調(diào)整后轉(zhuǎn)股價(jià)。當(dāng)公司出現(xiàn)上述股份和/或股東權(quán)益變化情況時(shí)，將依次進(jìn)行轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整， 并在深圳證券交易所網(wǎng)站或中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的其他上市公司信息披露媒體上刊登董事會(huì)決議公告，并于公告中載明轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日、調(diào)整辦法及暫停轉(zhuǎn)股期間（如需）；當(dāng)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日為本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券持有人轉(zhuǎn)股申請(qǐng)日或之后，轉(zhuǎn)換股份登記日之前，則該持有人的轉(zhuǎn)股申請(qǐng)按公司調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格執(zhí)行。當(dāng)公司可能發(fā)生股份回購(gòu)、合并、分立或任何其他情形使公司股份類(lèi)別、數(shù)量和/或股東權(quán)益發(fā)生變化從而可能影響本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券持有

27、人的債權(quán)利益或轉(zhuǎn)股衍生權(quán)益時(shí)，公司將視具體情況按照公平、公正、公允的原則以及充分保護(hù)本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券持有人權(quán)益的原則調(diào)整轉(zhuǎn)股價(jià)格。有關(guān)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整內(nèi)容及操作辦法將依據(jù)當(dāng)時(shí)國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、證券監(jiān)管部門(mén)和深圳證券交易所的相關(guān)規(guī)定來(lái)制訂。（7） 贖回條款到期贖回條款在本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券期滿后五個(gè)交易日內(nèi)，公司將贖回全部未轉(zhuǎn)股的可轉(zhuǎn)換公司債券，具體贖回價(jià)格由股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)（或由董事會(huì)授權(quán)人士） 根據(jù)發(fā)行時(shí)市場(chǎng)情況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。有條件贖回條款轉(zhuǎn)股期內(nèi)，當(dāng)下述兩種情形的任意一種出現(xiàn)時(shí)，公司有權(quán)決定按照債券面值加當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息的價(jià)格贖回全部或部分未轉(zhuǎn)股的可轉(zhuǎn)換公司債券：（

28、1） 在轉(zhuǎn)股期內(nèi)，如果公司股票在連續(xù)三十個(gè)交易日中至少十五個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)格不低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的 130%（含 130%）；（2） 當(dāng)本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券未轉(zhuǎn)股余額不足 3,000 萬(wàn)元時(shí)。當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息的計(jì)算公式為： I A = B ´ i ´ t / 365I A ：指當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息；B：指本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券持有人持有的可轉(zhuǎn)換公司債券票面總金額； i：指可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)年票面利率；t：指計(jì)息天數(shù)，即從上一個(gè)計(jì)息日起至本計(jì)息年度贖回日止的實(shí)際日歷天數(shù)（算頭不算尾）。若在前述三十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整的情形，則在調(diào)整前的交易日按調(diào)整前的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)計(jì)算，調(diào)整

29、后的交易日按調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)計(jì)算。（8） 回售條款有條件回售條款在本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券最后兩個(gè)計(jì)息年度，如果公司股票在任何連續(xù)三十個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)的 70%時(shí)，可轉(zhuǎn)換公司債券持有人有權(quán)將其持有的全部或部分可轉(zhuǎn)換公司債券按面值加上當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息的價(jià)格回售給公司。若在上述交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)轉(zhuǎn)股價(jià)格因發(fā)生派送股票股利、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股（不包括因本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股而增加的股本）、配股以及派發(fā)現(xiàn)金股利等情況而調(diào)整的情形，則在調(diào)整前的交易日按調(diào)整前的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)格計(jì)算，在調(diào)整后的交易日按調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)格計(jì)算。如果出現(xiàn)轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正的情況，則上述“連續(xù)三十個(gè)交

30、易日”須從轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整之后的第一個(gè)交易日起重新計(jì)算。本次發(fā)行的最后兩個(gè)計(jì)息年度，可轉(zhuǎn)換公司債券持有人在每年回售條件首次滿足后可按上述約定條件行使回售權(quán)一次，若在首次滿足回售條件而可轉(zhuǎn)換公司債券持有人未在公司屆時(shí)公告的回售申報(bào)期內(nèi)申報(bào)并實(shí)施回售的，該計(jì)息年度不能再行使回售權(quán)，可轉(zhuǎn)換公司債券持有人不能多次行使部分回售權(quán)。附加回售條款若公司本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金投資項(xiàng)目的實(shí)施情況與公司在 募集說(shuō)明書(shū)中的承諾情況相比出現(xiàn)重大變化，且該變化被中國(guó)證監(jiān)會(huì)或深圳證券 交易所認(rèn)定為改變募集資金用途的，可轉(zhuǎn)換公司債券持有人享有一次回售的權(quán)利?？赊D(zhuǎn)換公司債券持有人有權(quán)將其持有的可轉(zhuǎn)換公司債券全部或部分按

31、債券面值 加上當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息價(jià)格回售給公司。持有人在附加回售條件滿足后，可以在公司 公告后的附加回售申報(bào)期內(nèi)進(jìn)行回售，該次附加回售申報(bào)期內(nèi)不實(shí)施回售的，不 應(yīng)再行使附加回售權(quán)。上述當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息的計(jì)算方式參見(jiàn)第十一條贖回條款的相關(guān)內(nèi)容。（9） 轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款修正條件及修正幅度在本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券存續(xù)期間，當(dāng)公司股票在任意連續(xù)三十個(gè)交易日中至少有十五個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的 85%時(shí)，公司董事會(huì)有權(quán)提出轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正方案并提交公司股東大會(huì)表決。上述方案須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的三分之二以上通過(guò)方可實(shí)施。股東大會(huì)進(jìn)行表決時(shí)，持有本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券的股東應(yīng)當(dāng)回避。修正后

32、的轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)不低于本次股東大會(huì)召開(kāi)日前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)和前一個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)。若在前述三十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整的情形，則在轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日前的交易日按調(diào)整前的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)計(jì)算，在轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日及之后的交易日按調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤(pán)價(jià)計(jì)算。修正程序如公司決定向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格時(shí)，公司將在深圳證券交易所網(wǎng)站或中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的其他信息披露媒體上刊登相關(guān)公告，公告修正幅度、股權(quán)登記日和暫停轉(zhuǎn)股期間（如需）等相關(guān)信息。從股權(quán)登記日后的第一個(gè)交易日（即轉(zhuǎn)股價(jià)格修正日），開(kāi)始恢復(fù)轉(zhuǎn)股申請(qǐng)并執(zhí)行修正后的轉(zhuǎn)股價(jià)格。若轉(zhuǎn)股價(jià)格修正日為轉(zhuǎn)股申請(qǐng)日或之后，且為轉(zhuǎn)換股份登記日之前，該類(lèi)轉(zhuǎn)股申

33、請(qǐng)應(yīng)按修正后的轉(zhuǎn)股價(jià)格執(zhí)行。2、本次發(fā)行符合管理辦法第六十二條的規(guī)定：可轉(zhuǎn)債自發(fā)行結(jié)束之日起六個(gè)月后方可轉(zhuǎn)換為公司股票，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)債的存續(xù)期限及公司財(cái)務(wù)狀況確定。債券持有人對(duì)轉(zhuǎn)股或者不轉(zhuǎn)股有選擇權(quán)，并于轉(zhuǎn)股的次日成為上市公司股東。公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券預(yù)案中約定：本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股期自本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行結(jié)束之日滿六個(gè)月后的第一個(gè)交易日起至本次可轉(zhuǎn)債到期日止。3、本次發(fā)行符合管理辦法第六十四條的規(guī)定：向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)當(dāng)不低于募集說(shuō)明書(shū)公告日前二十個(gè)交易日上市公司股票交易均價(jià)和前一個(gè)交易日均價(jià)。本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不低于募集說(shuō)明書(shū)公告日前二十個(gè)交易日

34、公司 A 股股票交易均價(jià)（若在該二十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過(guò)因除權(quán)、除息引起股價(jià)調(diào)整的情形，則對(duì)調(diào)整前交易日的交易均價(jià)按經(jīng)過(guò)相應(yīng)除權(quán)、除息調(diào)整后的價(jià)格計(jì)算）和前一個(gè)交易日公司 A 股股票交易均價(jià)，具體初始轉(zhuǎn)股價(jià)格提請(qǐng)公司股東大會(huì)授權(quán)公司董事會(huì)或董事會(huì)授權(quán)人士在發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)狀況與保薦機(jī)構(gòu)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。同時(shí)，初始轉(zhuǎn)股價(jià)格不得低于最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)和股票面值。（七）本次發(fā)行符合證券法向不特定對(duì)象發(fā)行公司債券的相關(guān)規(guī)定1、具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)公司嚴(yán)格按照公司法、證券法和其它的有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件的要求，設(shè)立股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)及有關(guān)的經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，具有健全的法人治理結(jié)構(gòu)。公司建

35、立健全了各部門(mén)的管理制度，股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等按照公司法、公司章程及公司各項(xiàng)工作制度的規(guī)定，行使各自的權(quán)利，履行各自的義務(wù)。公司符合證券法第十五條“（一）具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)”的規(guī)定。2、最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息2019 年度、2020 年度和 2021 年度，公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為 7,561.73 萬(wàn)元、9,818.73 萬(wàn)元和 7,062.87 萬(wàn)元，平均可分配利潤(rùn)為 8,147.78 萬(wàn)元。參考近期債券市場(chǎng)的發(fā)行利率水平并經(jīng)合理估計(jì)，公司最近三年平均可分配利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息。公司符合證券法第十五條“（二）最近三年平均可分配

36、利潤(rùn)足以支付公司債券一年的利息”的規(guī)定。3、募集資金使用符合規(guī)定本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行總額為不超過(guò)人民幣 26,100.00 萬(wàn)元（含 26,100.00 萬(wàn)元），扣除發(fā)行費(fèi)用后的募集資金凈額將用于全國(guó)一體化新型算力網(wǎng)絡(luò)體系（東數(shù)西算） 支撐服務(wù)體系建設(shè)項(xiàng)目，符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和法律、行政法規(guī)的規(guī)定。公司向不 特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)債籌集的資金，將按照公司債券募集辦法所列資金用途使用； 改變資金用途，須經(jīng)債券持有人會(huì)議作出決議；本次發(fā)行募集資金不用于彌補(bǔ)虧 損和非生產(chǎn)性支出。公司符合證券法第十五條第二款“公開(kāi)發(fā)行公司債券籌集的資金，必須按照公司債券募集辦法所列資金用途使用；改變資金用途，必須經(jīng)債券持有人會(huì)議作

37、出決議。公開(kāi)發(fā)行公司債券籌集的資金，不得用于彌補(bǔ)虧損和非生產(chǎn)性支出” 的規(guī)定。4、持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力發(fā)行人向政企客戶(hù)提供計(jì)算、存儲(chǔ)、網(wǎng)絡(luò)等算力設(shè)備的銷(xiāo)售服務(wù)，即 IT 設(shè)備銷(xiāo)售業(yè)務(wù)（系統(tǒng)集成）；向算力園區(qū)、數(shù)據(jù)中心、智能計(jì)算中心、云計(jì)算廠商等提供算力基礎(chǔ)設(shè)施綜合服務(wù)，即 IT 運(yùn)維服務(wù)業(yè)務(wù)，包括 IT 運(yùn)維服務(wù)、基礎(chǔ)設(shè)施運(yùn)維和管理服務(wù)、園區(qū)運(yùn)維和管理服務(wù)等；以及為政企數(shù)字化轉(zhuǎn)型提供云和數(shù)字化解決方案服務(wù)，公司通過(guò)早期自建服務(wù)團(tuán)隊(duì)，并依托互聯(lián)網(wǎng) IT 設(shè)備銷(xiāo)售業(yè)務(wù)培養(yǎng)了專(zhuān)業(yè)運(yùn)維人員，使公司具備了原廠級(jí)維保能力，并逐步進(jìn)入到大型互聯(lián)網(wǎng)公司數(shù)據(jù)中心運(yùn)維服務(wù)領(lǐng)域。公司憑借先發(fā)優(yōu)勢(shì)，搶占了市場(chǎng)先機(jī)，通過(guò)業(yè)務(wù)實(shí)

38、踐，積累行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，促進(jìn)自身成長(zhǎng)，形成良性循環(huán)。公司擁有的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，不僅為公司贏得了市場(chǎng)份額，而且形成了公司的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。公司符合證券法第十五條“上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，除應(yīng)當(dāng)符合第一款規(guī)定的條件外，還應(yīng)當(dāng)遵守本法第十二條第二款的規(guī)定?！保ò耍┍敬伟l(fā)行符合關(guān)于對(duì)失信被執(zhí)行人實(shí)施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄 和關(guān)于對(duì)海關(guān)失信企業(yè)實(shí)施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄的規(guī)定公司不屬于關(guān)于對(duì)失信被執(zhí)行人實(shí)施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄和關(guān)于對(duì)海關(guān)失信企業(yè)實(shí)施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄規(guī)定的需要懲處的企業(yè)，不屬于一般失信企業(yè)和海關(guān)失信企業(yè)。二、確定發(fā)行方式的程序合法合規(guī)本次發(fā)行已經(jīng)公司第一屆董事會(huì)第十八次會(huì)

39、議、第一屆監(jiān)事會(huì)第十三次會(huì)議審議通過(guò)，董事會(huì)決議、監(jiān)事會(huì)決議及相關(guān)文件已在符合條的信息披露媒體上進(jìn)行披露，履行了必要的審議程序和信息披露程序。本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方案尚需經(jīng)公司股東大會(huì)審議，并經(jīng)深圳證券交易所審核后，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)履行發(fā)行注冊(cè)程序后，方能實(shí)施。綜上所述，本次發(fā)行的審議程序合法合規(guī)。第五節(jié) 本次發(fā)行方案的公平性、合理性本次發(fā)行方案經(jīng)董事會(huì)審慎研究后通過(guò)，發(fā)行方案的實(shí)施將有利于公司業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大和盈利能力的提升，有利于增加全體股東的權(quán)益。本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方案及相關(guān)文件在符合條件的信息披露媒體上進(jìn)行披露，保證了全體股東的知情權(quán)。公司將召開(kāi)審議本次發(fā)行方案

40、的股東大會(huì)，股東將對(duì)公司本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券按照同股同權(quán)的方式進(jìn)行公平的表決。股東大會(huì)就本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券相關(guān)事項(xiàng)作出決議，必須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持有表決權(quán)的三分之二以上通過(guò)，中小投資者表決情況應(yīng)當(dāng)單獨(dú)計(jì)票。同時(shí)，公司股東可通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)或網(wǎng)絡(luò)表決的方式行使股東權(quán)利。綜上所述，本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方案已經(jīng)過(guò)董事會(huì)審慎研究，認(rèn)為該方案符合全體股東的利益，本次發(fā)行方案及相關(guān)文件已履行了相關(guān)披露程序，保障了股東的知情權(quán)，并且本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方案將在股東大會(huì)上接受參會(huì)股東的公平表決，具備公平性和合理性。第六節(jié) 本次發(fā)行對(duì)原股東權(quán)益或者即期回報(bào)攤薄

41、的影響以及填補(bǔ)的具體措施一、本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響（一）本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)分析的假設(shè)前提1、假設(shè)本次向不特定對(duì)象發(fā)行方案于 2022 年 12 月底實(shí)施完畢，且所有可轉(zhuǎn)債持有人于 2023 年 12 月完成轉(zhuǎn)股，該完成時(shí)間僅為估計(jì)，不構(gòu)成對(duì)實(shí)際完成時(shí)間的承諾，投資者不應(yīng)據(jù)此進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)此進(jìn)行投資決策造成損失的，公司不承擔(dān)賠償責(zé)任。最終以中國(guó)證監(jiān)會(huì)同意注冊(cè)后的實(shí)際完成時(shí)間為準(zhǔn)；2、假設(shè)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、公司各相關(guān)產(chǎn)業(yè)的市場(chǎng)情況及公司經(jīng)營(yíng)情況沒(méi)有發(fā)生重大不利變化；3、本次向不特定對(duì)象發(fā)行的最終募集資金總額為 26,100.00 萬(wàn)元，且不考慮相關(guān)發(fā)行費(fèi)用。本次可轉(zhuǎn)債發(fā)

42、行實(shí)際到賬的募集資金規(guī)模將根據(jù)監(jiān)管部門(mén)同意注冊(cè)、發(fā)行認(rèn)購(gòu)情況以及發(fā)行費(fèi)用等情況最終確定；4、2021 年公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為 7,062.87 萬(wàn)元，2021 年公司扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為 6,693.81 萬(wàn)元；假設(shè)公司2022 年、2023 年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)、扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別按以下三種情況進(jìn)行測(cè)算：（1）較前一年增長(zhǎng) 0%；（2）較前一年增長(zhǎng) 10%；（3）較前一年減少 10%。前述利潤(rùn)值不代表公司對(duì)未來(lái)盈利的預(yù)測(cè)，僅用于計(jì)算本次向不特定對(duì)象發(fā)行攤薄即期回報(bào)對(duì)主要指標(biāo)的影響，投資者不應(yīng)據(jù)此進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)

43、此進(jìn)行投資決策造成損失的，公司不承擔(dān)賠償責(zé)任。5、假設(shè)本次可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格為 31.00 元/股，即公司第一屆董事會(huì)第十八次會(huì)議召開(kāi)日前二十個(gè)交易日交易均價(jià)與前一交易日交易均價(jià)較高者，該轉(zhuǎn)股價(jià)格僅為模擬測(cè)算價(jià)格，并不構(gòu)成對(duì)實(shí)際轉(zhuǎn)股價(jià)格的數(shù)值預(yù)測(cè)；6、假設(shè)除本次發(fā)行外，暫不考慮如股權(quán)激勵(lì)、分紅、增發(fā)等其他會(huì)對(duì)公司總股本發(fā)生影響或潛在影響的行為；7、不考慮本次發(fā)行募集資金到賬對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況（如：財(cái)務(wù)費(fèi)用、投資收益）等的影響；8、不考慮募集資金未利用前產(chǎn)生的銀行利息以及本次可轉(zhuǎn)債利息費(fèi)用的影響；上述假設(shè)僅為測(cè)算本次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券對(duì)公司即期回報(bào)主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的攤薄影響，不代表公司對(duì) 202

44、2 年、2023 年經(jīng)營(yíng)情況及財(cái)務(wù)狀況的判斷，亦不構(gòu)成公司對(duì) 2022 年、2023 年的盈利預(yù)測(cè)。2022 年、2023 年公司收益的實(shí)現(xiàn)取決于國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策、行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)情況、公司業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r等諸多因素，存在較大不確定性。投資者不應(yīng)據(jù)此進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)此進(jìn)行投資決策造成損失的，公司不承擔(dān)賠償責(zé)任。（二）對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響基于上述假設(shè)，本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股攤薄即期回報(bào)對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響測(cè)算如下：假設(shè)情形 1：2022 年、2023 年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)、扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)較前一年增長(zhǎng) 0%：項(xiàng)目2021/12/312021 年度202

45、2/12/312022 年度2023/12/312023 年度全部未轉(zhuǎn)股全部轉(zhuǎn)股期末總股本（萬(wàn)股）8,000.008,000.008,000.008841.94歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）7,062.877,062.877,062.877,062.87扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）6,693.816,693.816,693.816,693.81基本每股收益（元/股）1.120.880.880.80稀釋每股收益（元/股）1.120.880.800.80扣除非經(jīng)常性損益后的基本每股收益（元/股）1.060.840.840.76扣除非經(jīng)常性損益后的稀釋每股收益（元/股）1

46、.060.840.760.76假設(shè)情形 2：2022 年、2023 年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)、扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)較前一年增長(zhǎng) 10%：項(xiàng)目2021/12/312021 年度2022/12/312022 年度2023/12/312023 年度全部未轉(zhuǎn)股全部轉(zhuǎn)股期末總股本（萬(wàn)股）8,000.008,000.008,000.008841.94歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）7,062.877,769.168,546.078546.07扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）6,693.817,363.198,099.518099.51基本每股收益（元/股）

47、1.120.971.070.97稀釋每股收益（元/股）1.120.970.970.97扣除非經(jīng)常性損益后的基本每股收益（元/股）1.060.921.010.92扣除非經(jīng)常性損益后的稀釋每股收益（元/股）1.060.920.920.92假設(shè)情形 3：2022 年、2023 年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)、扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)較前一年減少 10%：項(xiàng)目2021/12/312021 年度2022/12/312022 年度2023/12/312023 年度全部未轉(zhuǎn)股全部轉(zhuǎn)股期末總股本（萬(wàn)股）8,000.008,000.008,000.008841.94歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（

48、萬(wàn)元）7,062.876,356.585,720.925720.92扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）6,693.816,024.435,421.995421.99基本每股收益（元/股）1.120.790.710.65稀釋每股收益（元/股）1.120.790.650.65扣除非經(jīng)常性損益后的基本每股收益（元/股）1.060.760.680.61扣除非經(jīng)常性損益后的稀釋每股收益（元/股）1.060.760.620.61注 1：基本每股收益和稀釋每股收益根據(jù)公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則第 9 號(hào) 凈資產(chǎn)收益率和每股收益的計(jì)算及披露規(guī)定計(jì)算。本次可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行完成后，公司

49、所有發(fā)行在外的稀釋性潛在普通股股數(shù)相應(yīng)增加，而公司募集資金投資項(xiàng)目的效益實(shí)現(xiàn)需要一定的過(guò)程和時(shí)間，因此， 每股收益在本次可轉(zhuǎn)換公司債發(fā)行完成后可能出現(xiàn)下降。未來(lái)，隨著公司募集資金的充分運(yùn)用和主營(yíng)業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展，將有助于公司每股收益的提升。二、本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)的特別風(fēng)險(xiǎn)提示本次向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金擬投資項(xiàng)目將在可轉(zhuǎn)債存續(xù)期內(nèi)逐漸為公司帶來(lái)經(jīng)濟(jì)效益，但存在不能實(shí)現(xiàn)預(yù)期收益的風(fēng)險(xiǎn)。本次發(fā)行完成后、轉(zhuǎn)股前，如果公司對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金運(yùn)用所帶來(lái)的盈利增長(zhǎng)無(wú)法覆蓋可轉(zhuǎn)換公司債券需支付的債券利息，則將使公司稅后利潤(rùn)面臨下降風(fēng)險(xiǎn)，將攤薄公司普通股股東即期回報(bào)。投資者持有的可轉(zhuǎn)換公

50、司債券部分或全部轉(zhuǎn)股后，公司總股本和凈資產(chǎn)將會(huì)有一定幅度的增加，對(duì)公司原有股東持股比例、公司每股收益等指標(biāo)可能產(chǎn)生一定的攤薄作用。另外，本次向不特定對(duì)象發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券設(shè)有轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款，在該條款被觸發(fā)時(shí)，公司可能申請(qǐng)向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格，導(dǎo)致因本次可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股而新增的股本總額增加，從而擴(kuò)大本次向不特定對(duì)象發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股對(duì)公司原普通股股東潛在攤薄作用。公司向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券后即期回報(bào)存在被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)，敬請(qǐng)廣大投資者關(guān)注，并注意投資風(fēng)險(xiǎn)。三、填補(bǔ)本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)的具體措施為保護(hù)投資者利益，保證公司募集資金的有效使用，防范即期回報(bào)被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)，提高對(duì)公司股東回

51、報(bào)的能力，公司擬采取如下填補(bǔ)措施：（一）推進(jìn)募投項(xiàng)目實(shí)施，提高公司市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和持續(xù)盈利能力本次發(fā)行募集資金到位后，公司將加快推進(jìn)募投項(xiàng)目建設(shè)速度，提高募集資金使用效率。本次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券完成及募集資金投資項(xiàng)目順利建成并投產(chǎn)后，可以增強(qiáng)公司研發(fā)實(shí)力，豐富公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，提高公司整體的盈利能力。（二）加強(qiáng)對(duì)募集資金的管理，防范募集資金使用風(fēng)險(xiǎn)公司已按照公司法證券法深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則等法律法規(guī)、規(guī)范性文件及公司章程的規(guī)定制定募集資金管理制度，嚴(yán)格管理募集資金，保證募集資金按照約定用途合理規(guī)范的使用，防范募集資金使用風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)募集資金管理制度和公司董事會(huì)的決議，本次募集資金將存放于董事會(huì)指定的募集資金專(zhuān)項(xiàng)賬戶(hù)中；公司建立了募集資金三方監(jiān)管制度，由保薦機(jī)構(gòu)、存管