存款保險制度zzzz副本詳解

1、存款保險制度對銀行業(yè)的影響 -張瑋 車文楷 張勝廣 武子杰 是一種金融保障制度，是指由符合條件的各類存款性金融機構(gòu)集中起來建立一個保險機構(gòu)，各存款機構(gòu)作為投保人按一定存款比例向其繳納保險費，建立存款保險準(zhǔn)備金，當(dāng)成員機構(gòu)發(fā)生經(jīng)營危機或面臨破產(chǎn)倒閉時，存款保險機構(gòu)向其提供財務(wù)救助或直接向存款人支付部分或全部存款，從而保護(hù)存款人利益，維護(hù)銀行信用，穩(wěn)定金融秩序的一種制度。理論基礎(chǔ)現(xiàn)代商業(yè)銀行是經(jīng)營風(fēng)險的機構(gòu)。從銀行的角度看，風(fēng)險是現(xiàn)代商業(yè)銀行一種基本的經(jīng)濟資源。然而，風(fēng)險往往會帶來損失，可能導(dǎo)致銀行的破產(chǎn)清算。因此，現(xiàn)代商業(yè)銀行對風(fēng)險進(jìn)行管理防范的水平高低直接影響著商業(yè)銀行經(jīng)營的績效，決定著商業(yè)銀

2、行經(jīng)營的存亡。（一）資本的優(yōu)化配置是現(xiàn)代商業(yè)銀行風(fēng)險管理的重要部分發(fā)展歷程先河：1933年成立的美國聯(lián)邦存款保險公司，1934年1月1 日正式實施的美國聯(lián)邦存款保險制度。發(fā)展： (a) 1972年全球有12個國家建立顯性存款保險制度 (b) 2003年已發(fā)展到74個國家。 (c) 截至2011年底，全球已有111個國家建立顯性存款保險制度。分類分類 以法律的形式明確說明或正式建立了存款保險機構(gòu)的存款保險制度。顯性存款保險制度 無法律說明或者正式的保險機構(gòu)提供保險 但往往在事后由政府或者中央銀行提供兜底。隱性存款保險制度組織形式政府建立政府與銀行界共同建立政府支持下由銀行同業(yè)聯(lián)合建立如美國、英國

3、、加拿大如日本、比利時、荷蘭如德國保險方式已經(jīng)實行存款保險制度的國家存款保險的方式有：1.強制保險，如英國、日本及加拿大；2.自愿保險，如法國和德國；3.強制與自愿相結(jié)合保險，如美國。存款保險制度對商業(yè)銀行影響分析存款保險制度對商業(yè)銀行影響分析（一）引起存款分流，加速銀行業(yè)的兩極分化a、由于存款保險機構(gòu)實行賠償上限制度，限額之外的存款將是比例賠償，將導(dǎo)致大額存款人選擇風(fēng)險更低的銀行；b、小額存款人在收益差別不大的前提下， 其理性選擇必然是將存款轉(zhuǎn)移到風(fēng)險相對較小的大型國有銀行；c、銀行“大而不倒”的觀念促使資金向風(fēng)險較小的國有商業(yè)銀行轉(zhuǎn)移。所以經(jīng)營狀況越好的銀行的增長速度將更快，而經(jīng)營狀況較差

4、的銀行的負(fù)債增長速度將受到限制。（二）繳納保費，商業(yè)銀行資金成本相對增加 首先，存款保險機構(gòu)必然會對商業(yè)銀行征收一定的保險費，增加商業(yè)銀行的資金成本，并進(jìn)而影響銀行利潤和盈利能力。其次，存款保險制度的建立對商業(yè)銀行資本充足率有較高的要求，根據(jù)FDIC 監(jiān)管性標(biāo)準(zhǔn)，存款保險機構(gòu)在投保金融機構(gòu)資本嚴(yán)重不足狀態(tài)九十天內(nèi)就可以采取接管措施， 而不必等到其耗盡資本。（三）刺激多元化投資，促使商業(yè)銀行金融創(chuàng)新 由于存款保險制度的限額保險，大額存款人會將高于保險限額的存款進(jìn)行轉(zhuǎn)移。為了留住大額存款人，滿足越來越旺盛和多元化的理財需求，各銀行必然會競相推出理財產(chǎn)品， 并進(jìn)一步促使各銀行增強創(chuàng)新能力，在產(chǎn)品研發(fā)

5、、市場營銷、風(fēng)險控制等諸多環(huán)節(jié)努力提高自身能力。（四）加強資金運營，強化商業(yè)銀行風(fēng)險監(jiān)控 存款保險制度實施帶來的分流效應(yīng)，極有可能造成資金大量流向風(fēng)險較低的商業(yè)銀行，從而會影響商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，進(jìn)而對其資金運營水平提出挑戰(zhàn)；而監(jiān)管部門要進(jìn)一步加強對商業(yè)銀行的監(jiān)管， 變靜態(tài)監(jiān)管為動態(tài)監(jiān)管，增強各種現(xiàn)場與非現(xiàn)場稽核的約束，豐富監(jiān)管手段。3.3.有效提高金融體系的穩(wěn)有效提高金融體系的穩(wěn)定性，有利于防范金融風(fēng)定性，有利于防范金融風(fēng)險，維持正常的金融秩序。險，維持正常的金融秩序。2.2.促進(jìn)銀行業(yè)適度競爭，促進(jìn)銀行業(yè)適度競爭，為公眾提供質(zhì)優(yōu)價廉的服為公眾提供質(zhì)優(yōu)價廉的服務(wù)。務(wù)。1.有利于保護(hù)存款人的

6、利益，增強銀行信用，提高社會公眾對銀行體系的信心。存款保險制度弊端道德風(fēng)險道德風(fēng)險商業(yè)銀行的風(fēng)險約束機制也會弱化，在經(jīng)營活動中就可能為追求高額利潤而過度投機。逆向選擇 在存在存款保險制度的情形下，由于風(fēng)險鎖定存款保險，存款人更敢于冒險選擇能提供非正常高回報的高風(fēng)險銀行，從而損害經(jīng)濟資源和市場約束的效率。存款保險制度本身也并非沒有成本存款保險制度本身也并非沒有成本 對銀行而言，繳納保險費用將會增加其運營成本，減少利潤。對存款人而言，銀行會將存款保險的費用間接轉(zhuǎn)移到儲戶身上。對存款保險機構(gòu)來說，其也存在自身的運營成本，也有自己的利益，有可能將自身利益置于存款人和納稅人的利益之上，這樣處理問題是就會

7、產(chǎn)生利益傾向，從而出現(xiàn)問題。 對策1.有效解決道德風(fēng)險問題。 ( a ) 存款保險機構(gòu)要加強監(jiān)管力度，對商業(yè)銀行做好風(fēng)險評估，做好應(yīng)對突發(fā)事件準(zhǔn)備，嚴(yán)格防止商業(yè)銀行為了高利益而追求高風(fēng)險。（b）對銀行經(jīng)營“獎優(yōu)罰劣”以形成正向激勵機制，促進(jìn)其穩(wěn)健經(jīng)營與健康發(fā)展。2.建立具有獨立性的存款保險機構(gòu)。3.強制參保，建立全國性的存款保險機構(gòu)。4.完善存款保險制度相應(yīng)的法律法規(guī)。北巖銀行擠兌危機與存款保險制度英國北巖銀行北巖銀行建立于1965年,1997年在倫敦交易所上市, 總資產(chǎn)僅158億英鎊，為了維持資產(chǎn)業(yè)務(wù)的高速增長, 在零售市場存款業(yè)務(wù)停滯不前的條件下, 北巖銀行改變了其傳統(tǒng)負(fù)債策略, 轉(zhuǎn)而主要

8、依靠從其他銀行借款與在金融市場上出售抵押貸款證券籌款, 從全球金融批發(fā)市場上大量融入資金。2006 年底合并資產(chǎn)已達(dá)1010億英鎊, 其中89.2%的資產(chǎn)是住房抵押貸款,為英國第五、 蘇格蘭地區(qū)第二大的住房抵押貸款機構(gòu)。2006福布斯全球2000領(lǐng)先企業(yè)榜排名第480位； 北巖銀行2007年上半年北巖銀行新增抵押貸款額排名英國第一，約有150萬儲戶，向80萬購房者提供房貸，儲戶在北巖銀行存有約240億英鎊存款。2007福布斯全球上市公司2000強排名第438位。與大多數(shù)銀行依靠儲戶存款為購房者提供抵押貸款的做法不同，北巖銀行主要依靠向其他銀行借款與在金融市場上出售抵押貸款證券籌款。北巖銀行擠兌

9、危機自2007年7月底開始, 美國次貸危機逐漸波及全球,由于其資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)存在期限不匹配問題, 資金來源主要依賴短期市場, 流動性較差, 北巖銀行因融資困難仍然引致盈利水平受到重創(chuàng)。從 2007 年初到2007年9月擠兌風(fēng)波發(fā)生, 北巖銀行的股價已狂跌50% 左右, 2007年8月16日, 北巖銀行首次考慮向英格蘭銀行尋求緊急援助。英格蘭銀行、 英國財政部與金融管理局( FSA ) 當(dāng)晚召開緊急會議, 同意了北巖銀行的申請。2007年9月14日公布了對北巖銀行的具體注資細(xì)節(jié)。北巖銀行擠兌危機令人吃驚的是, 英格蘭銀行的注資聲明公布以后,北巖銀行出現(xiàn)了大規(guī)模的擠兌。央行出資拯救北巖銀行讓這家銀行

10、的存款人無比緊張。從倫敦到紐卡斯?fàn)? 北巖銀行各分支機構(gòu)門口 排起長隊, 儲戶爭相取款, 在紐卡斯?fàn)柹踔翀雒嬉欢仁Э? 英國銀行業(yè)經(jīng)歷了自維多利亞時代以來的首次銀行擠兌風(fēng)波。英國議會于2008年2月21日通過了將北巖銀行國有化的議案, 授權(quán)該國政府將北巖銀行的所有股份暫時歸入其名下, 這也成為20世紀(jì)70年代以來英國的首起企業(yè)國有化案例。原因1.英國財政部、英格蘭銀行和金融服務(wù)管理局( FS A) 三方在危急處理時協(xié)調(diào)不力。三方當(dāng)局及北巖銀行本該在最短的時間內(nèi)落實后續(xù)救援方案并及時予以公布, 而非延至二十幾天之后才作出決策。三方當(dāng)局的意見相左, 沒能及時就相關(guān)注資安排達(dá)成一致, 從而對發(fā)生擠兌

11、產(chǎn)生了惡劣的直接影響。三方共同協(xié)定安排缺乏清晰的領(lǐng)導(dǎo)架構(gòu)和有效的公眾溝通機制, 三方當(dāng)局的角色分配不夠明確, 其各自所應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任以及擁有的權(quán)力也不明晰。2.英國銀行破產(chǎn)清償法律機制不健全。英國沒有專門的銀行破產(chǎn)清償法律機制, 而是依據(jù)普通的公司破產(chǎn)法對銀行進(jìn)行破產(chǎn)處置的國家。除非銀行出現(xiàn)明顯的清償力問題, 相關(guān)機構(gòu)不能讓銀行倒閉, 這樣政府等同于對銀行的股東和投資人提供了隱性擔(dān)保。3.英國存款保險法律制度安排不合理。英國存款保險機制采用的一種“存款箱”式的運行模式, 功能不完善, 其法律安排也存在一系列的問題。 首先, 個人客戶在北巖銀行存款額相當(dāng)多, 促使他們作出決定抽回資金的原因是因為存

12、款保險法規(guī)定的最高補償額相對較低。IMF建議保險范圍應(yīng)當(dāng)在人均GDP的 1 2 倍, 而英國 統(tǒng)計顯示其存款保險的賠償限額僅是該國人均 GD P 的1.4倍, 再加上這些年來通貨膨脹因素的考慮, 這一標(biāo)準(zhǔn)更是明顯偏低其次, 英國當(dāng)前由金融服務(wù)補償計劃有限公司(FSCS Limited) 具體負(fù)責(zé)存款補償事宜, FSCS 在操作上是獨立的公司, 但是對FS A和財政部負(fù)責(zé)。在存款的賠償金額上, FSCS 采取的是共同保險的方式, 即由存款人和F SCS共同承擔(dān)損失。最高保險額為35 000英鎊, 2000英鎊以內(nèi)的部分全額支付, 而余下的33 000鎊則只賠付90%。通常小存款人限于資質(zhì)與成本只有通過銀行的名聲了解銀行, 英國的共同保險機制要求小額存款人對其存款的銀行進(jìn)行深入了解不切實際, 其結(jié)果反而有損于金融穩(wěn)定。再次, 在賠償經(jīng)費的征收機制上, 目前英國的FSCS是在估計未來12個月的損失額的基礎(chǔ)上收費,發(fā)生意外以后的損失缺口再臨時征收。這是一種事后的反應(yīng)機制, 而不是像FDIC那樣的事前預(yù)防機制。FSCS這種機制往往導(dǎo)致存款資金得不到立即賠付,而且還會導(dǎo)致親周期現(xiàn)象, 即當(dāng)銀行出現(xiàn)問題時往往也是需要收費的時候。而且, 目前的FSCS機制只能處理不超過40億英鎊的銀行的處置, 對超過這一數(shù)額的真正具有系統(tǒng)性影響的問題銀行的處置則顯得能力不足, 需要政府介入。最