美國大豆傾銷中國的實(shí)證分析

1、美國大豆傾銷中國的實(shí)證分析西南財(cái)經(jīng)大學(xué)西部經(jīng)濟(jì)研究中心：邱雁2010年11月8日“后危機(jī)時(shí)代的糧食安全與農(nóng)村發(fā)展”國際研討會(huì)研究背景近年來中國大量進(jìn)口大豆，以滿足國內(nèi)對油脂和飼料原料的旺盛需求并彌補(bǔ)國內(nèi)耕地資源稀缺的不足。而美國作為中國進(jìn)口大豆的最主要來源國，其對華出口量幾乎占到中國進(jìn)口總量的40%；中國大豆面對國內(nèi)強(qiáng)大的增長需求，生產(chǎn)量卻徘徊不前 ，并有下滑之憂；原有的國有和民營大豆加工企業(yè)因?yàn)榈謸醪蛔H糧商的競爭逐漸退出市場，外資企業(yè)憑借資金、技術(shù)和產(chǎn)業(yè)鏈整合優(yōu)勢，通過參股、獨(dú)資、并購等方式占據(jù)了國內(nèi)油脂加工80%的份額。 焦點(diǎn)：美國大豆是否較中國大豆更具成本優(yōu)勢？美國是否利用傾銷策略獲

2、取大豆對外貿(mào)易的競爭優(yōu)勢？研究目標(biāo)通過對中美兩國大豆生產(chǎn)成本、收益、補(bǔ)貼和市場價(jià)格的系統(tǒng)分析和比較，實(shí)證美國大豆是否以低于“正常價(jià)值”或“公平市場價(jià)值”向中國進(jìn)行了傾銷。研究思路中美巴三國大豆生產(chǎn)的成本收益比較 ；美國大豆出口價(jià)格比較；美國大豆補(bǔ)貼估算及影響分析 ；對中國大豆行業(yè)的不利影響 。實(shí)證研究（一）大豆生產(chǎn)的成本收益比較 表1 中美兩國大豆生產(chǎn)成本收益比較年份單位面積總成本 （元/畝）單位產(chǎn)品總成本 （元/噸）生產(chǎn)者價(jià)格 （元/噸）單位面積凈收益 （元/畝）單位產(chǎn)品凈收益 （元/噸）成本利潤率（%）美國中國美國中國美國中國美國中國美國中國美國中國1990161 89 1083 783

3、1028 1171 -8 36 -54 388 -5.0 40.9 1991186 95 1240 876 1074 1186 -25 24 -166 310 -13.4 25.4 1992196 111 1187 976 1064 1528 -20 46 -123 551 -10.4 41.5 1993206 121 1506 963 1296 1724 -29 80 -211 762 -14.0 66.1 1994329 145 1777 1185 1685 2040 -17 89 -92 855 -5.2 61.6 1995323 203 2064 1516 1921 2579 -22

4、113 -143 1063 -6.9 55.6 1996342 268 2054 1945 2111 2965 10 111 57 1020 2.8 41.6 1997336 276 1741 2248 1992 3006 45 69 251 758 13.4 25.1 1998338 284 1751 1801 1579 2262 -33 24 -173 461 -9.9 8.5 1999340 255 1894 1714 1354 1986 -97 1 -540 272 -28.5 0.2 2000347 247 1885 1691 1354 2055 -98 14 -532 364 -2

5、8.2 5.9 2001360 248 1866 1725 1262 1935 -117 -4 -604 210 -32.4 -1.6 2002316 248 1764 1696 1581 2209 -33 61 -182 513 -10.3 24.8 2003325 262 2038 2047 1995 2945 -7 104 -43 898 -2.1 39.6 2004340 256 1673 1878 1703 2820 6 124 30 943 1.8 48.5 2005357 272 1708 1973 1710 2567 0 80 1 594 0.1 29.6 2006365 26

6、8 1771 2006 1623 2515 -31 67 -148 509 -8.4 25.1 2007419 292 2070 2587 2220 4141 31 175 151 1554 7.3 60.0 2008441 348 2308 2436 2675 3685 70 178 368 1249 15.9 51.3 實(shí)證研究圖一 美國與巴西大豆生產(chǎn)成本比較（一）大豆生產(chǎn)的成本收益比較 實(shí)證研究（二）美國大豆出口價(jià)格比較表2 美國大豆出口價(jià)格的國際比較對象時(shí)間段有效數(shù)據(jù)（個(gè)）結(jié)果價(jià)格比較有效次數(shù)價(jià)差波動(dòng)范圍 （美元/噸）價(jià)差均值 （美元/噸）美灣FOB價(jià)格與伊利諾伊州現(xiàn)貨價(jià)格2002.0

7、6.06 2009.09.24724美灣伊利諾伊3340.1750.1413.14美灣=伊利諾伊23美灣CBOT3470.3697.916.85美灣=CBOT14美灣Paranagua1940.3787.168.01美灣=Paranagua0美灣巴西8201351.69美國=巴西41美國巴西425-1-59實(shí)證研究（二）美國大豆出口價(jià)格比較實(shí)證研究（三）美國大豆補(bǔ)貼估算及影響分析 圖二 美、中、巴三國大豆生產(chǎn)者支持估計(jì)實(shí)證研究（三）美國大豆補(bǔ)貼估算及影響分析 表3 美國大豆補(bǔ)貼對生產(chǎn)者的影響年份大豆總產(chǎn)（千噸）補(bǔ)貼率（%）補(bǔ)貼率（%） 成本利潤率（%） 包含補(bǔ)貼 包含補(bǔ)貼 不含補(bǔ)貼199559

8、174 0.57 -6.35 -6.93-6.93 199664780 -0.04 2.74 2.782.78 199773176 -0.02 13.38 13.4013.40 199874598 8.87 2.90 -2.47 -7.16-9.85 199972223 19.56 15.95 -12.24 -14.95-28.52 200075055 23.01 18.15 -8.36 -12.28-28.20 200178672 22.70 24.56 -13.35 -10.34-32.36 200275010 1.89 4.18 -8.63 -6.44-10.34 200366778 3

9、.02 6.24 1.10 4.42-2.10 200485013 2.80 4.57 4.55 6.661.79 200583368 -0.51 3.00 -0.39 3.160.07 200686770 -0.38 3.23 -8.73 -5.30-8.36 200770358 0.56 8.007.28 200880749 4.32 20.2615.94 實(shí)證研究（四）對中國大豆行業(yè)的不利影響 表4 中國大豆歷年生產(chǎn)形勢與進(jìn)口比較 單位：萬公頃、萬噸、噸/公頃 年份播種面積 產(chǎn)量 單產(chǎn) 進(jìn)口 總量 美國19787147571.060019958131350 1.66 3020009311

10、541 1.66 104254120059591635 1.70 2659110520069301508 1.62 282498820078751273 1.45 30821157200891315551.7037441543200988014501.6542552181實(shí)證研究（四）對中國大豆行業(yè)的不利影響 據(jù)國家發(fā)展改革委員會(huì)于2008年發(fā)布的關(guān)于促進(jìn)大豆加工業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見中指出，內(nèi)資企業(yè)壓榨能力和實(shí)際壓榨量不斷萎縮。 2007年，內(nèi)資大豆油脂加工企業(yè)產(chǎn)能為4920萬噸，占全國的63.9%，比2000年的90.3%下降了26.4個(gè)百分點(diǎn)；實(shí)際大豆壓榨量1768萬噸，占全國的52.0%

11、，比2000年的91.0%下降39.0個(gè)百分點(diǎn)。同期，外資企業(yè)壓榨量從9.0%快速提高到48.0%。此外，國內(nèi)大豆壓榨企業(yè)寡頭化傾向也日益明顯。首先，被參股或控股的外資主要集中于ADM、豐益、邦基、嘉吉、路易達(dá)孚等跨國糧商；其次，壓榨企業(yè)在擴(kuò)大規(guī)模和市場份額的同時(shí)又延伸了產(chǎn)業(yè)鏈條，出現(xiàn)由原料采購、加工向終端市場延伸的傾向。 實(shí)證研究（四）對中國大豆行業(yè)的不利影響 圖三 CBOT大豆期貨近月合約月度平均價(jià)格趨勢圖實(shí)證研究（五）結(jié)論和啟示 1. 研究結(jié)論（1）美國大豆的生產(chǎn)成本（特別是單位面積生產(chǎn)成本）無論是與進(jìn)口國中國比，還是和主產(chǎn)國巴西比，都不具有競爭優(yōu)勢，而且美國大豆的生產(chǎn)者價(jià)格遠(yuǎn)低于中國和

12、巴西，致使美國大豆的單位凈收益常年為負(fù)，成本利潤率處于較低水平。（2）美國大豆海灣出口價(jià)格（以墨西哥灣為例）一般情況下都高于其國內(nèi)中部地區(qū)（以產(chǎn)地伊利諾州為例）的現(xiàn)貨價(jià)格，但價(jià)差卻明顯低于正常的運(yùn)輸費(fèi)用；與巴西大豆出口離岸價(jià)格相比，大部分時(shí)間里，美國大豆出口離岸價(jià)格要高一些，但是平均價(jià)差低于按照市場運(yùn)費(fèi)推算的價(jià)差；兩國大豆至中國港口的到岸價(jià)格比較顯示，美國大豆價(jià)格大多時(shí)間高于巴西大豆價(jià)格，不過平均價(jià)差仍然低于按照市場運(yùn)費(fèi)推算的合理價(jià)差。實(shí)證研究（五）結(jié)論和啟示 1. 研究結(jié)論（3）迄今為止，美國政府對其國內(nèi)大豆的補(bǔ)貼總額遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過中國和巴西，其間尤其以19982001年間的巨額補(bǔ)貼最為突出，這也

13、在相當(dāng)程度上促進(jìn)了美國大豆的生產(chǎn)和對外（華）出口的增長。不過，通過比較考慮補(bǔ)貼后的平均成本利潤率，發(fā)現(xiàn)美國大豆生產(chǎn)者并沒有因?yàn)檠a(bǔ)貼而實(shí)質(zhì)性地改變當(dāng)年的盈虧局面，這說明不能簡單歸因于美國大豆是巨額補(bǔ)貼導(dǎo)致國內(nèi)生產(chǎn)過剩而尋求出口海外市場。（4）隨著美國大豆不斷地銷往中國，中國大豆產(chǎn)業(yè)也發(fā)生了顯著的變化，具體表現(xiàn)為：中國大豆播種面積減少、大豆產(chǎn)量徘徊不前、大豆加工業(yè)被外資逐步壟斷。 實(shí)證研究（五）結(jié)論和啟示 1. 研究結(jié)論根據(jù)研究結(jié)論，可以合理推斷：美國大豆以“非正常價(jià)值”向中國市場傾銷了大豆，這種傾銷給中國大豆產(chǎn)業(yè)造成了傷害，由于隨著美國大豆出口量的不斷擴(kuò)大，國際市場大豆價(jià)格出現(xiàn)上漲趨勢，美國大豆生產(chǎn)者的成本利潤率顯著增加，美國大豆加工企業(yè)在中國的市場份額不斷提高，這種傾銷方式更傾向于掠奪性傾銷。實(shí)證研究（五）結(jié)論和啟示 2. 啟示（1）為穩(wěn)定國內(nèi)大豆市場，維護(hù)相對公平的國際貿(mào)易環(huán)境，根據(jù)世貿(mào)組織反傾銷協(xié)議，以及中華人民共和國反傾銷條例（2004年修訂）的相關(guān)規(guī)定，向美國大豆征收反傾銷稅。（2）扶