2022年財務報表及管理知識分析緒論

1、為什么要學習財務報表分析？財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析的信息來源宏觀信息：經(jīng)濟政策等中觀信息：行業(yè)、產(chǎn)業(yè)信息微觀信息：企業(yè)的公開信息及內部信息財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論學習中要注意的幾個方面 書、刊、報、網(wǎng)財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論一、主要參考書目張新民，企業(yè)財務報表分析，北京大學出版社，2008年第1版張先治，財務分析，東北財經(jīng)大學出版社，2008年第3版其他財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論二、主要參考期刊會計研究、審計研究、經(jīng)濟研究、管理世界

2、、金融研究、投資研究等財會通訊、上海會計等財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論三、主要參考報刊中國經(jīng)營報21世紀經(jīng)濟報道財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論四、主要參考網(wǎng)站（一）新聞信息新浪、搜狐國研網(wǎng)、中經(jīng)網(wǎng)等（二）學術中國期刊網(wǎng)萬方數(shù)據(jù)庫重慶維普國研網(wǎng)、中經(jīng)網(wǎng)財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論第1章 財務報表分析概論1.1 財務報表分析的含義與內容 1.2 財務報表分析的主體與目的 1.3 財務報表分析的依據(jù)與標準1.4 財務報表分析的原則與程序 1.5 財務報表分析的職業(yè) 本章學習目標、重點與難點主要內容 返回目錄 第1章財務報 表分析概論高等

3、教育“十一五”國家級規(guī)劃教材財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論第一章 學習目標、重點與難點本章學習目標：1.理解會計報表分析的含義及產(chǎn)生和發(fā)展；2.掌握會計報表分析內容；3.掌握財務報表分析的主體與目的；4.理解財務報表分析的依據(jù)與標準；5.描述財務報表分析的原則與程序；6.了解財務報表分析的職業(yè)。本章重點：1會計報表分析的含義、內容、主體、目的、依據(jù)和標準2財務報表分析的原則與程序本章難點：理解和掌握含義、內容、主體、目的、依據(jù)和標準。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論使用價值活動財務關系財務活動企業(yè)財務價值活動企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營過程表現(xiàn)形式商品實物商品運動（物流）

4、資金活動（現(xiàn)金流）表現(xiàn)體現(xiàn)什么是財務？財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論幾個比較財務管理：融資、投資、股利分配會計分析：分析報表真實、可靠性財務分析：財務工作做的怎么樣。分析償債能力、盈利能力、營運能力和發(fā)展能力盈利能力是企業(yè)投入一定的資源所取得利潤的能力運營能力是企業(yè)營運資產(chǎn)的效率償債能力是企業(yè)償還本身所欠債務的能力發(fā)展能力是企業(yè)保持持續(xù)發(fā)展或增長的能力會計分析是財務分析的前提。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論會計假設和原則 （一）會計假設1會計主體2持續(xù)經(jīng)營3會計分期4貨幣計量財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論會計假設和原則（二）會計原則1

5、歷史成本原則2權責發(fā)生制原則3配比原則4劃分收益性支出與資本性支出的原則5收入實現(xiàn)原則6一貫性原則7謹慎性原則8重要性原則9實質重于形式財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論會計報表的信息要求（一）客觀性（二）相關性（三）充分披露（四）及時性（五）明晰性財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.1 財務報表分析的含義與內容 1.1.1 財務報表分析的含義財務報表是指企業(yè)對外提供的反映某一特定日期財務狀況和某一會計期間經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量的文件。一套完整的財務報表至少應當包括“四表一注”，即資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權益（或股東權益，下同）變動表以及附注財務報

6、表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表案例分析在舊社會，窮人夏若是一個大家庭中兄弟姐妹四個里的老大，他和他的弟弟妹妹都各自成家，互相住得有點遠。某天，老母親說，你是老大。你幫我在家組織大家吃個飯，這個錢我出，也不知道會花多少錢，我先給你100元，剩下的你自己想辦法，最后花了多少錢我們再算，廚房用具一般的都有，你直接用就好。然后，她把飯菜規(guī)格，幾個涼菜，幾個熱菜一說，扔下100元就回自己屋了。這頓飯后，夏若要給老母親一個交代：花了多少錢，除了老母親給的100元錢外其余的錢是怎么籌備的，做了哪幾個菜，大家吃飽了沒有。老母親是否滿意等。這就是財務報表。財務報表分析 主編：周鳳 第1章

7、財務報表分析概論財務報表案例分析夏若做飯前要籌備，除了老母親給的100元，家里只有60元，他還向弟弟借了30元，向高利貸借了40元，大米是自家產(chǎn)的等，以上這些就是財務狀況，用資產(chǎn)負債表反映。他買了雞鴨魚肉等，請了村子里的廚師二胖，在借高利貸時就付了高利貸的利息，由于吃飯的人太多，家里的廚具和餐具不夠，于是便租趙三家的鍋碗瓢盆用了12元。大家吃飯時，對這頓飯評價很好，覺得這頓飯夠280元的檔次，夏若的母親的老母親聽了很高興認為，夏若兩口子辛苦了，便給了他們280元，多的當他們工錢。夏若推辭不掉便收下了，事后他一算賬，刨除本錢、利息、工錢外，還賺了44元。夏若所列的這個賬單就是利潤表。再仔細清點一

8、下他們呢還剩下些魚和肉，是賣了回收現(xiàn)金，還是留著自己吃呢？夏若想反正也要買，但是這樣可能就還不上高利貸了。夏若的這些統(tǒng)計，就是現(xiàn)金流量表。除了這些，可能還有一些與組織這頓飯相關的事情，比如夏若自己那60元本來計劃要干什么，鄰居家的吳老太太也想要夏若幫忙籌備一頓飯，她付工錢等，再同老母親商量，這些就是財務報表附注中所反映的內容。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.1 財務報表分析的含義與內容 1.1.1 財務報表分析的含義財務報表分析是一定的財務報表分析主體以財務報表為主要依據(jù)，采用一定的標準，運用科學系統(tǒng)的方法，對企業(yè)的財務狀況、經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量等進行分析和評價，為財務報

9、表分析主體的決策提供依據(jù)。主要作用：評價企業(yè)以往的經(jīng)營業(yè)績，分析企業(yè)現(xiàn)有的財務狀況，預測企業(yè)未來的發(fā)展趨勢，為企業(yè)做出正確的財務決策提供依據(jù)。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.1 財務報表分析的含義與內容 1.1.2 財務報表分析的內容 財務報表分析的內容財務質量分析財務能力分析財務綜合分析資產(chǎn)負債表分析利潤表分析現(xiàn)金流量分析所有者權益變動表分析會計報表附注分析償債能力分析營運能力分析獲利能力分析發(fā)展能力財務綜合分析財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.2 財務報表分析的主體與目的 1.2.1 財務報表分

10、析的主體（不同的報表使用人關注點可能不一樣。經(jīng)營者注重原因分析，其他主體注重結果分析）財務報表分析主體企業(yè)管理者企業(yè)投資者企業(yè)債權人企業(yè)供應商企業(yè)客戶企業(yè)競爭對手企業(yè)職工政府部門社會公眾財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務分析的主體及其目的企業(yè)投資者：投資者主要關注企業(yè)未來的盈利能力和風險水平；股東持股比例的不同導致股東財務分析的差異企業(yè)債權人 ：債權人關心企業(yè)的償債能力；長短期債權人的財務分析側重點不一樣企業(yè)管理者 ：關心企業(yè)的盈利能力、營運能力和持續(xù)發(fā)展能力等各方面的財務信息財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論供應商：供應商和貸款人類似，他們對企業(yè)的償債能力

11、和信用狀況較為關注客戶：客戶希望通過財務信息了解企業(yè)的銷售能力和持續(xù)發(fā)展能力企業(yè)雇員：企業(yè)雇員關注企業(yè)的盈利能力與發(fā)展前景競爭對手 ：對企業(yè)盈利能力、競爭戰(zhàn)略等各方面的信息均感興趣財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.2 財務報表分析的主體與目的1.2.2 財務報表分析的目的1. 財務報表分析的基本目的 1）為管理決策提供依據(jù) 2）為監(jiān)督評價提供依據(jù) 2.財務報表分析的特定目的 財務報表分析的特定目的因財務報表分析主體、財務報表分析內容的不同而不盡相同。如為投資 、信貸 、賒銷 、采購、消費決策和管理、監(jiān)督評價等目的。 財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.

12、3 財務報表分析的依據(jù)與標準1.3.1 財務報表分析的依據(jù)1.財務報表：主要包括資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權益變動表和附注。 2.其他報告：企業(yè)的招股說明書、審計報告、管理當局的預測或計劃、新聞發(fā)布稿等 3.非財務信息：主要有企業(yè)的市場占有率，產(chǎn)品的質量與服務，客戶的滿意度，交貨效率，研究和開發(fā)水平，職工的積極性以及創(chuàng)新能力和技術領先地位等。 4.企業(yè)外部環(huán)境：主要包括市場環(huán)境和政策環(huán)境 。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論上市公司強制性披露信息體系首次披露持續(xù)性信息披露臨時報告定期報告交易性質非交易性質應披露的交易和關聯(lián)交易公司重大信息股東信息年度報告、半年度報告

13、、季度報告招股說明書上市公告書募集說明書發(fā)行信息披露強制性信息披露體系結構財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論企業(yè)公開信息資料（一）財務報告信息財務報告包括財務報表和其他應當在財務報告中披露的相關信息和資料。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論（1）財務報表是財務報告的核心內容財務報表由報表本身及其附注兩部分構成，附注是財務報表的有機組成部分，而報表至少應當包括資產(chǎn)負債表、利潤表和現(xiàn)金流量表等報表。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)在某一特定日期的財務狀況的會計報表。企業(yè)編制資產(chǎn)負債表的目的是有助于使用者評價企業(yè)資產(chǎn)的質量以及短期

14、償債能力、長期償債能力、利潤分配能力等。利潤表是反映企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營成果的會計報表。企業(yè)編制利潤表的目的是有助于使用者分析評價企業(yè)的盈利能力及其構成與質量。現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定會計期間的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物流入和流出的會計報表。企業(yè)編制現(xiàn)金流量表的目的是有助于使用者評價企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營過程特別是經(jīng)營活動中所形成的現(xiàn)金流量和資金周轉情況。附注是對在資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表和所有者權益變動表等報表中列示項目的文字描述或明細資料，以及對未能在這些報表中列示項目的說明等。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論（2）除了財務報表之外，財務報告還應當包括其他相關信息具體可以根據(jù)有關

15、法律法規(guī)的規(guī)定和外部使用者的信息需求而定。如企業(yè)可以在財務報告中披露其承擔的社會責任、對社區(qū)的貢獻、可持續(xù)發(fā)展能力等信息。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論3.財務報告的結構與內容（1）財務報表資產(chǎn)負債表基本結構與內容：資產(chǎn)項目的構成及作用負債項目的構成及作用所有者權益項目的構成及作用資產(chǎn)負債表附表：資產(chǎn)減值準備明細表應付職工薪酬明細表應交增值稅明細表此外還有存貨表、固定資產(chǎn)及累計折舊表等財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論利潤表結構利潤表附表利潤分配表分部、分地區(qū)報告營業(yè)收入明細表等現(xiàn)金流量表結構附表：現(xiàn)金流量表附表.會計三大報表.doc財務報表分析 主編：周鳳

16、 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論（2）財務報表附注內容至少包括：公司的基本情況財務報表的編制基礎遵循企業(yè)會計準則的聲明重要會計政策與會計估計會計政策和會計估計變更以及差錯更正的說明重要報表項目的說明重要事項的揭示：如或有事項、資產(chǎn)負債表日后事項、關聯(lián)方關系及其交易的說明等財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論4.財務報表的局限性報表只能反映以

17、貨幣計量的事項，不能反映非貨幣信息，如設備使用、產(chǎn)量質量、人力資本等，而且也不能反映通貨膨脹信息由于制度、保密或規(guī)范原因不能提供詳盡的因素分析數(shù)據(jù)，如成本信息、材料消耗等會計報表時間的局限性財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論（二）其他信息招股說明書臨時報告審計報告等財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論根據(jù)證券法規(guī)的有關規(guī)定，上市公司年度財務報告必須經(jīng)具有從事證券相關業(yè)務資格的會計師事務所和兩名具有從事證券相關業(yè)務資格的注冊會計師出具審計報告，方為有效 審計報告意見：無保留意見保留意見反對意見拒絕發(fā)表意見審計報告財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論20

18、01年審計意見摘錄 安達信華強會計師事務所（以下簡稱“我們”）接受委托,審計了廣東科龍電器股份有限公司（以下簡稱“貴公司”）及其子公司（以下總稱為“貴集團”）2001年12月31日的合并資產(chǎn)負債表和2001年度的合并利潤及利潤分配表和合并現(xiàn)金流量表,以及貴公司2001年12月31日的資產(chǎn)負債表和2001年度的利潤及利潤分配表和現(xiàn)金流量表。編列會計報表是貴集團及貴公司管理階層的責任,我們的責任是依據(jù)我們的審計對此等會計報表發(fā)表意見。我們的審計是依據(jù)中國注冊會計師獨立審計準則進行的。在審計過程中,我們結合貴集團及貴公司的實際情況,實施了包括抽查會計記錄等我們認為必要的審計程序。 財務報表分析 主編

19、：周鳳 第1章 財務報表分析概論 以下段落中提及的事項或許會增加貴集團的虧損，改變資產(chǎn)的分類，并導致虧損的增大及流動負債的增加。上述情況顯示出貴集團的持續(xù)經(jīng)營能力存在重大的不確定性。 于2001年年末和2002年年初，貴公司負責2001年度營運的大多數(shù)董事會成員及高層管理人員已經(jīng)辭職。因此，我們未能就我們的審計工作從貴公司有關管理層獲得足夠的聲明及保證，也無法以滿意的審計程序來獲得可以依賴的證據(jù)，以確定所有的重大交易均已被正確記錄并全部披露。 財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 我們認為，由于上述事件對會計報表整體反映的影響程度不能確定，我們無法對上述會計報表是否符合企業(yè)會計準

20、則、企業(yè)會計制度、合并會計報表暫行規(guī)定及其他有關規(guī)定，以及是否在所有重大方面公允地反映了貴集團和貴公司2001年12月31日的財務狀況和截至該日止年度的經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量情況發(fā)表審計意見財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.3 財務報表分析的依據(jù)與標準1.3.2 財務報表分析的標準1財務報表分析標準的含義 財務報表分析的標準是財務報表分析過程中據(jù)以評價分析對象的基準。 2財務報表分析標準的種類 （1）經(jīng)驗標準（2）行業(yè)標準 （3）歷史標準 （4）預算標準財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論經(jīng)驗標準 經(jīng)驗標準是根據(jù)大量的實踐經(jīng)驗形成、并經(jīng)過實踐檢驗的標準。如在制造

21、業(yè)，流動比率的經(jīng)驗標準為2：1，速動比率的經(jīng)驗標準為1：1。歷史標準 歷史標準是以企業(yè)過去某一時期的實際業(yè)績?yōu)闃藴?。它可以選擇本企業(yè)歷史最好水平、正常經(jīng)營條件下的業(yè)績水平或以往連續(xù)多年的平均水平。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論行業(yè)標準 行業(yè)標準是按行業(yè)制定的、反映行業(yè)一定時期內財務狀況和經(jīng)營成果的平均水平。行業(yè)標準也可指同行業(yè)某一比較先進企業(yè)的業(yè)績水平預算標準 預算標準是指企業(yè)根據(jù)自身經(jīng)營條件或經(jīng)營狀況所制定的目標標準。這一標準主要應用于新型行業(yè)、新建企業(yè)以及壟斷企業(yè)。財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論財務分析標準的選擇進行財務分析時，可以根據(jù)不同企業(yè)的實際

22、情況和分析的目的，選擇恰當?shù)呢攧辗治鰳藴嗜绻枰治銎髽I(yè)的發(fā)展趨勢，選擇歷史標準如果需要分析企業(yè)預算執(zhí)行情況，使用預算標準如果外部分析者對企業(yè)進行獨立的分析，使用行業(yè)標準企業(yè)債權人分析企業(yè)短期償債能力，一般采用經(jīng)驗標準財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.4 財務報表分析的原則與程序1.4.1 財務報表分析的原則1.目的明確原則 2.實事求是原則 3.全面分析原則 4.系統(tǒng)分析原則 5.動態(tài)分析原則 6.定量分析與定性分析相結合的原則 7.成本效益原則 財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.4 財務報表分析的原則與程序1.4.2 財務報表分析的程序確定分析目標 明確分析范圍 收集分析資料 作出分析結論 選擇分析方法 確定分析標準 財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論 1.5 財務報表分析的職業(yè)1.5.1 財務分析師財務分析師（CFA，Certified Financial Analyst），也稱金融分析師，在美國，他們需要經(jīng)過嚴格的專業(yè)培訓和資格認定，取得CFA資格，主要在證券及相關行業(yè)任職。1.賣方分析師2.買方分析師 財務報表分析 主編：周鳳 第1章 財務報表分析概論1.5 財務報表分析的職業(yè)1.5.2 信用分析員信用分析員（Credit Analysts）主要受雇于商業(yè)