四月證券從業(yè)資格資格考試《證券發(fā)行與承銷(xiāo)》期末綜合測(cè)試卷

1、四月證券從業(yè)資格資格考試證券發(fā)行與承銷(xiāo)期末綜合測(cè)試卷一、單項(xiàng)選擇題（共60題，每題1分）。1、最容易產(chǎn)生對(duì)企業(yè)的控制權(quán)問(wèn)題的融資方式是（）。A、債務(wù)融資B、股權(quán)融資C、內(nèi)部融資D、向銀行借款【參考答案】：B2、股份有限公司合并的程序不包括（）。A、董事會(huì)擬訂合并方案B、各方當(dāng)事人簽訂合并合同C、要求公司清償債務(wù)或提供相應(yīng)擔(dān)保D、股東大會(huì)依照章程的規(guī)定作出決議并公告【參考答案】：C【解析】股份有限公司的合并應(yīng)當(dāng)依照以下程序進(jìn)行：董事會(huì)擬訂合并方案；股東大會(huì)依照章程的規(guī)定作出決議并公告；各方當(dāng)事人簽訂合并合同；處理債權(quán)、債務(wù)等各項(xiàng)合并事宜；辦理解散登記或者變更登記。3、保薦人應(yīng)在（）時(shí)向詢(xún)價(jià)對(duì)象提

2、供投資價(jià)值研究報(bào)告。A、累計(jì)詢(xún)價(jià)B、詢(xún)價(jià)C、首次發(fā)行D、公告招股說(shuō)明書(shū)【參考答案】：A4、H股的發(fā)行方式是（）。A、定向發(fā)行B、國(guó)際配售C、公開(kāi)發(fā)行D、公開(kāi)發(fā)行加國(guó)際配售【參考答案】：D5、保險(xiǎn)公司募集的定期次級(jí)債務(wù)應(yīng)當(dāng)在到期日前按照一定比例折算確認(rèn)為認(rèn)可負(fù)債，以折算后的賬面余額作為其認(rèn)可價(jià)值。剩余年限在1年以?xún)?nèi)的，折算比例為（）；剩余年限在1年以上(含1年)2年以?xún)?nèi)的，折算比例為（）。A、60%、80%B、70%、60%C、80%、70%D、80%、60%【參考答案】：D【解析】剩余年限在1年以?xún)?nèi)的，折算比例為80%；剩余年限在1年以上(含1年)2年以?xún)?nèi)的，折算比例為60%；剩余年限在2年以

3、上(含2年)3年以?xún)?nèi)的，折算比例為40%；剩余年限在3年以上(含3年)4年以?xún)?nèi)的，折算比例為20%；剩余年限在4年以上(含4年)的，折算比例為0。6、預(yù)先披露的招股說(shuō)明書(shū)（申報(bào)稿）不是發(fā)行人發(fā)行股票的正式件，不能含有（），發(fā)行人不得據(jù)此發(fā)行股票。A、價(jià)格信息B、數(shù)量信息C、發(fā)行方式信息D、發(fā)行時(shí)間信息【參考答案】：A7、發(fā)行人盈利預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)包含了（）的，應(yīng)特別說(shuō)明。A、特定的財(cái)政稅收優(yōu)惠政策或非經(jīng)常性損益項(xiàng)目B、經(jīng)常性損益項(xiàng)目C、境外收益D、未審計(jì)實(shí)現(xiàn)數(shù)【參考答案】：A【解析】考生要注意發(fā)行人盈利預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)應(yīng)特別說(shuō)明的情況。8、上市公司就重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)作出決議，必須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的（

4、）以上通過(guò)。A、1/3B、3/4C、2/3D、1/2【參考答案】：C【解析】上市公司就重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)作出決議，必須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的2/3以上通過(guò)。9、公司在最近（）財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將不予核準(zhǔn)其發(fā)行新股申請(qǐng)。A、1年內(nèi)B、2年內(nèi)C、3年內(nèi)D、4年內(nèi)【參考答案】：C10、地企業(yè)在中國(guó)香港發(fā)行股票，若發(fā)行人擁有超過(guò)一種類(lèi)別的證券，正在申請(qǐng)上市的證券類(lèi)別占發(fā)行人已發(fā)行股本總額的百分比不得少于（），上市時(shí)的預(yù)期市值也不得少于（）萬(wàn)港元。A、10%3000B、15%，3000C、15%，5000D、10%，5000【參考答案】：C11、發(fā)行人按照規(guī)定

5、提前贖回混合資本債券、延期支付利息或混合資本債券到期延期支付本金和利息時(shí)，應(yīng)提前（）個(gè)工作日?qǐng)?bào)（）備案。A、3；財(cái)政部B、5；中國(guó)人民銀行C、3；中國(guó)證監(jiān)會(huì)D、5；中國(guó)銀監(jiān)會(huì)【參考答案】：B【解析】混合資本債券屬于金融債券，應(yīng)由中國(guó)人民銀行監(jiān)管，要提前5個(gè)工作日?qǐng)?bào)備。12、在招股說(shuō)明書(shū)信息披露的規(guī)定中，實(shí)際控制人應(yīng)披露到（）為止。A、最終的非國(guó)有控股主體B、最終的外資控股主體C、最終的法人控股主體D、最終的國(guó)有控股主體或自然人【參考答案】：D【解析】考點(diǎn)：掌握招股說(shuō)明書(shū)的一般內(nèi)容與格式。見(jiàn)教材第六章第二節(jié)，P202。13、在證券法最近的修訂實(shí)施以前，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的（），可從事股票(包括8股

6、)、可轉(zhuǎn)換公司債券和企業(yè)債券的承銷(xiāo)業(yè)務(wù)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)不再頒發(fā)單項(xiàng)承銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格許可證。A、綜合類(lèi)證券公司B、比照綜合類(lèi)管理的證券公司C、所有綜合類(lèi)證券公司及比照綜合類(lèi)管理的證券公司D、綜合類(lèi)證券公司及經(jīng)紀(jì)類(lèi)證券公司【參考答案】：C14、（）方式是指在規(guī)定期限內(nèi)無(wú)限量發(fā)售專(zhuān)項(xiàng)定期定額存單，根據(jù)存單發(fā)售數(shù)量、批準(zhǔn)發(fā)行股票數(shù)量及每張中簽存單可認(rèn)購(gòu)股份數(shù)量的多少確定中簽率，通過(guò)公開(kāi)搖號(hào)抽簽方式?jīng)Q定中簽者，中簽者按規(guī)定的要求辦理繳款手續(xù)的新股發(fā)行方式。A、全額預(yù)繳款、比例配售、余款即退B、全額預(yù)繳款、比例配售、余款轉(zhuǎn)存C、與儲(chǔ)蓄存款掛鉤D、上網(wǎng)競(jìng)價(jià)方式【參考答案】：C15、除證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)外其他

7、財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)從事上市公司并購(gòu)重組。財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)具備的條件不包括（）。A、實(shí)繳注冊(cè)資本和凈資產(chǎn)不低于1億元人民幣B、具有3年以上從事公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)活動(dòng)的執(zhí)業(yè)經(jīng)歷，且最近3年每年財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)收入不低于100萬(wàn)元人民幣C、有證券從業(yè)資格的人員不少于20人，其中，具有從事證券業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)3年以上的人員不少于10人，財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人不少于5人D、控股股東、實(shí)際控制人信譽(yù)良好且最近3年無(wú)重大違法違規(guī)記錄【參考答案】：A【解析】除證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)，其他財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)從事上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)具備的條件之一是：實(shí)繳注冊(cè)資本和凈資產(chǎn)不低于人民幣500萬(wàn)元。故A項(xiàng)錯(cuò)誤。16、增發(fā)股時(shí)，

8、最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于（）。A、3%B、4%C、5%D、6%【參考答案】：D17、（）可對(duì)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)擔(dān)任某只股票發(fā)行的承銷(xiāo)商資格提出否決意見(jiàn)。A、中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)B、中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)C、國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)D、保薦人【參考答案】：B18、債券的成本可以看作是（）。A、使投資者預(yù)期未來(lái)現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的現(xiàn)值與目前債券的市場(chǎng)價(jià)格相等的一個(gè)折現(xiàn)率B、使投資者預(yù)期未來(lái)現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的終值與目前債券的市場(chǎng)價(jià)格相等的一個(gè)折現(xiàn)率C、使投資者預(yù)期未來(lái)現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的終值大于目前債券的市場(chǎng)價(jià)格的一個(gè)折現(xiàn)率D、使投資者預(yù)期未來(lái)現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的

9、終值小于目前債券的市場(chǎng)價(jià)格的一個(gè)折現(xiàn)率【參考答案】：A【解析】略19、第9號(hào)準(zhǔn)則附錄規(guī)定的申請(qǐng)文件目錄是對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件的（）。A、一般要求B、最低要求C、最高要求D、參考要求【參考答案】：B20、發(fā)行人按照規(guī)定提前贖回混合資本債券、延期支付利息或混合資本債券到期延期支付本金和利息時(shí)，應(yīng)提前（）個(gè)工作日?qǐng)?bào)（）備案。A、3；財(cái)政部B、5；中國(guó)人民銀行C、3；中國(guó)證監(jiān)會(huì)D、5；中國(guó)銀監(jiān)會(huì)【參考答案】：B【解析】混合資本債券屬于金融債券，應(yīng)有中國(guó)人民銀行監(jiān)管。21、公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于（）。A、3%B、5%C、6%D、7%【參考答案】：C【

10、解析】公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%。22、滬市上網(wǎng)發(fā)行資金申購(gòu)的時(shí)間一般為()個(gè)交易日，根據(jù)發(fā)行人和主承銷(xiāo)商的申請(qǐng)，滬市上網(wǎng)發(fā)行資金申購(gòu)的時(shí)間可以縮短1個(gè)交易日。A、1B、2C、3D、4【參考答案】：D【解析】滬市上網(wǎng)發(fā)行資金申購(gòu)的時(shí)間一般為4個(gè)交易El，根據(jù)發(fā)行人和主承銷(xiāo)商的申請(qǐng)，滬市上網(wǎng)發(fā)行資金申購(gòu)的時(shí)間可以縮短1個(gè)交易日。23、（）的發(fā)行人，可視實(shí)際情況決定應(yīng)披露的交易金額，但應(yīng)在申報(bào)時(shí)說(shuō)明。A、總資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上B、凈資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上C、總資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上D、凈資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上【參考答案】：A24、首次公開(kāi)發(fā)

11、行股票時(shí)，有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)披露的要求，以下表述錯(cuò)誤的是（）。A、發(fā)行人應(yīng)當(dāng)遵循重要性原則，按順序披露B、風(fēng)險(xiǎn)因素僅指可能直接對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力產(chǎn)生重大不利影響的因素C、對(duì)披露的風(fēng)險(xiǎn)因素應(yīng)做定量分析，無(wú)法進(jìn)行定量分析的，應(yīng)有針對(duì)性地作出定性描述D、有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素可能對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力有嚴(yán)重不利影響的，應(yīng)作“重大事項(xiàng)提示”【參考答案】：B【解析】根據(jù)有關(guān)規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)遵循重要性原則，按順序披露可能直接或間接對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力產(chǎn)生重大不利影響的所有因素。同時(shí)，針對(duì)自身的實(shí)際情況，充分、準(zhǔn)確、具體地描述相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素。對(duì)披露的風(fēng)險(xiǎn)因素

12、應(yīng)做定量分析；無(wú)法進(jìn)行定量分析的，應(yīng)有針對(duì)性地作出定性描述。有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素可能對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力有嚴(yán)重不利影響的，應(yīng)作“重大事項(xiàng)提示”。由此可見(jiàn)，風(fēng)險(xiǎn)因素既包括可能直接，也可能間接對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力產(chǎn)生重大不利影響的所有因素。25、個(gè)人投資者作為詢(xún)價(jià)對(duì)象應(yīng)當(dāng)具備（）年以上投資經(jīng)驗(yàn)、較強(qiáng)的研究能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力。A、3B、4C、5D、6【參考答案】：C【解析】掌握首次公開(kāi)發(fā)行股票的詢(xún)價(jià)與定價(jià)的制度。見(jiàn)教材第五章第二節(jié)，P157。26、發(fā)行人應(yīng)在中國(guó)人民銀行核準(zhǔn)金融債券發(fā)行之日起（）個(gè)工作日內(nèi)開(kāi)始發(fā)行金融債券，并在規(guī)定期限內(nèi)完成發(fā)行。A、20B、3

13、0C、60D、100【參考答案】：C27、上市公司配股時(shí)必須符合的條件之一，最近3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的凈資產(chǎn)平均在（）以上。A、10%B、6%C、7%D、11%【參考答案】：A28、收購(gòu)人以現(xiàn)金進(jìn)行支付，應(yīng)當(dāng)在做出提示性公告的同時(shí)，將不少于收購(gòu)總金額（）的履約保證金存放在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)指定的銀行賬戶(hù)，并辦理凍結(jié)手續(xù)。A、5B、10C、20D、30【參考答案】：C29、股份有限公司的發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起（）年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。A、半B、1C、1.5D、3【參考答案】：D30、企業(yè)發(fā)行注冊(cè)短期融資券，（）委員認(rèn)為企業(yè)沒(méi)有真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)披露信息，或中介機(jī)構(gòu)沒(méi)有勤勉盡責(zé)的，交易商協(xié)

14、會(huì)不接受發(fā)行注冊(cè)。A、4名以上(含4名)B、4名以上(不含4名)C、2名以上(含2名)D、2名以上(不含2名)【參考答案】：C31、公司內(nèi)部自有資金的特點(diǎn)是（）。A、公司內(nèi)部自有資金是公司最穩(wěn)妥、最有保障的資金來(lái)源B、一般有比較嚴(yán)格的手續(xù)，對(duì)資金的期限及用途也有一定的限制C、一般來(lái)說(shuō)，公司內(nèi)部自有資金的數(shù)量巨大，靠自身籌資往往得心應(yīng)手D、是公司最主要的資金來(lái)源【參考答案】：A【解析】公司收購(gòu)的融資方案中，公司內(nèi)部自有資金是公司最穩(wěn)妥、最有保障的資金來(lái)源，一般來(lái)說(shuō)，公司內(nèi)部的自有資金的數(shù)量都較有限，即使實(shí)力相對(duì)雄厚的大公司，由于收購(gòu)所需資金數(shù)量巨大，僅靠自身籌資往往也顯得力不從心。32、上市公司

15、申請(qǐng)發(fā)行新股，必須符合最近（）內(nèi)不存在違規(guī)對(duì)外提供擔(dān)保的行為。A、3個(gè)月B、6個(gè)月C、12個(gè)月D、36個(gè)月【參考答案】：C33、如果持續(xù)督導(dǎo)期間發(fā)行人披露文件出現(xiàn)虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，則中國(guó)證監(jiān)局應(yīng)當(dāng)自確認(rèn)之日起（）內(nèi)不再受理保薦。A、3個(gè)月B、6個(gè)月C、12個(gè)月D、24個(gè)月率【參考答案】：A34、發(fā)行人向單個(gè)供應(yīng)商的采購(gòu)比例（），應(yīng)披露其名稱(chēng)及采購(gòu)比例。A、超過(guò)總額的10%的B、超過(guò)總額的20%或嚴(yán)重依賴(lài)于少數(shù)供應(yīng)商的C、超過(guò)總額的30%或輕度依賴(lài)于少數(shù)供應(yīng)商的D、超過(guò)總額的50%或嚴(yán)重依賴(lài)于少數(shù)供應(yīng)商的【參考答案】：D【解析】發(fā)行人向單個(gè)供應(yīng)商的采購(gòu)比例超過(guò)總額的500或嚴(yán)重依賴(lài)

16、于少數(shù)供應(yīng)商的，應(yīng)披露其名稱(chēng)及采購(gòu)比例。35、股東大會(huì)是由股份有限公司全體股東組成的、表達(dá)公司最高意思的權(quán)力機(jī)構(gòu)。股東大會(huì)的職權(quán)可以概括為（）。A、決定權(quán)和執(zhí)行權(quán)B、決定權(quán)和審批權(quán)C、經(jīng)營(yíng)權(quán)和決定權(quán)D、經(jīng)營(yíng)權(quán)和執(zhí)行權(quán)【參考答案】：B36、企業(yè)債券進(jìn)入銀行間債券市場(chǎng)交易流通的條件是，實(shí)際發(fā)行額不少于人民幣（），單個(gè)投資人持有量不超過(guò)該期公司債券發(fā)行量的（）。A、10億元，30%B、5億元，30%C、5億元，20%D、10億元，20%【參考答案】：B37、預(yù)先核準(zhǔn)的公司名稱(chēng)，其保留期為（）。A、1個(gè)月B、2個(gè)月C、3個(gè)月D、6個(gè)月【參考答案】：D38、（）是指得到法律認(rèn)可和保護(hù)、不具有實(shí)物形態(tài)，并

17、在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)(超過(guò)l年)使企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中受益的資產(chǎn)。A、固定資產(chǎn)B、流動(dòng)資產(chǎn)C、遞延資產(chǎn)D、無(wú)形資產(chǎn)【參考答案】：D39、通過(guò)證券交易所的證券交易，投資者持有發(fā)行人已發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券達(dá)到（）時(shí)，應(yīng)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)和證券交易所書(shū)面報(bào)告。A、10%B、5%C、20%D、30%【參考答案】：C40、國(guó)際推介的對(duì)象主要是（）。A、機(jī)構(gòu)投資者B、承銷(xiāo)商C、個(gè)人投資者D、主承銷(xiāo)商【參考答案】：A【解析】熟悉國(guó)際推介的對(duì)象主要是機(jī)構(gòu)投資者。41、關(guān)于上市公司向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行新股，下列說(shuō)法正確的是（）。A、只能向原股東配售股票B、只能向全體社會(huì)公眾發(fā)售股票C、可以向原股東配售股票，也可以向全體社會(huì)公眾發(fā)售股票

18、D、可以向社會(huì)上特定的社會(huì)團(tuán)體和個(gè)人發(fā)售股票【參考答案】：C【解析】上市公司發(fā)行新股，可以公開(kāi)發(fā)行，也可以非公開(kāi)發(fā)行。上市公司公開(kāi)發(fā)行新股是指上市公司向不特定對(duì)象發(fā)行新股，包括向原股東配售股份(簡(jiǎn)稱(chēng)“配股”)和向不特定對(duì)象公開(kāi)募集股份(簡(jiǎn)稱(chēng)“增發(fā)”)。42、任一企業(yè)單只集合票據(jù)注冊(cè)金額不超過(guò)（）元人民幣。A、5億B、8億C、10億D、15億【參考答案】：C【解析】考點(diǎn)：熟悉中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)、發(fā)行規(guī)模要求、償債保障措施、評(píng)級(jí)要求、投資者保護(hù)機(jī)制和信息披露要求。見(jiàn)教材第九章第七節(jié)，P343。43、債權(quán)人自接到通知書(shū)之日起（）日內(nèi)，未接到通知書(shū)的自第一次公告之日起（）日內(nèi)，有權(quán)要求公司清

19、償債務(wù)或提供相應(yīng)的擔(dān)保。A、10，30B、15，30C、30，30D、30，45【參考答案】：D44、公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)向公司申報(bào)所持有的本公司的股份及其變動(dòng)情況，在任職期間每年轉(zhuǎn)讓的股份不得超過(guò)其所持有本公司股份總數(shù)的（）。A、25%B、20%C、15%D、10%【參考答案】：A45、對(duì)招股說(shuō)明書(shū)及其摘要的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個(gè)別和連帶的法律責(zé)任的機(jī)構(gòu)是（）。A、保薦機(jī)構(gòu)B、董事會(huì)C、中國(guó)證監(jiān)會(huì)D、公司負(fù)責(zé)人【參考答案】：B【解析】掌握招股說(shuō)明書(shū)的一般內(nèi)容與格式。見(jiàn)教材第六章第二節(jié)，P198。46、審計(jì)報(bào)告應(yīng)由（）名具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的注冊(cè)會(huì)計(jì)師簽名、蓋章。A、2B、3

20、C、4D、5【參考答案】：A47、證券公司經(jīng)營(yíng)證券承銷(xiāo)與保薦、證券自營(yíng)、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務(wù)等業(yè)務(wù)之一的，其凈資本不得低于人民幣（）萬(wàn)元。A、6000B、7000C、4000D、5000【參考答案】：D48、以發(fā)起方式設(shè)立的股份有限公司首次增加資本，申請(qǐng)發(fā)行境內(nèi)上市外資股時(shí)，擬向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行的股份應(yīng)達(dá)公司股份總數(shù)的（）以上，股本總額超過(guò)4億元的，其擬向社會(huì)發(fā)行股份的比例達(dá)（）以上。A、25，15B、15，25C、35，25D、25，35【參考答案】：A49、（）可對(duì)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)擔(dān)任某只股票發(fā)行的承銷(xiāo)商資格提出否決意見(jiàn)。A、中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)B、保薦人C、國(guó)家發(fā)展改革委員會(huì)D、中國(guó)證券業(yè)協(xié)

21、會(huì)【參考答案】：D50、詢(xún)價(jià)增發(fā)、比例配售過(guò)程中，（）日，主承銷(xiāo)商刊登發(fā)行價(jià)格及配售情況結(jié)果公告。A、T-3B、T+1C、T+2D、T+3【參考答案】：D51、對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況和持續(xù)盈利能力有嚴(yán)重不利影響的風(fēng)險(xiǎn)因素，發(fā)行人應(yīng)通過(guò)（）披露。A、定量分析B、定性描述C、順序披露D、重大事項(xiàng)提示【參考答案】：D【解析】考點(diǎn)：掌握招股說(shuō)明書(shū)的一般內(nèi)容與格式。見(jiàn)教材第六章第二節(jié)，P200。52、公司的股權(quán)價(jià)值（）。A、公司整體價(jià)值一凈債務(wù)值B、公司整體價(jià)值+總債務(wù)值C、公司整體價(jià)值一總債務(wù)值D、公司整體價(jià)值+凈債務(wù)值【參考答案】：A53、發(fā)行申請(qǐng)未獲核準(zhǔn)的上市公司，自中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出不予核準(zhǔn)

22、的決定之日11起（）不得再次提出新股發(fā)行申請(qǐng)。A、6個(gè)月內(nèi)B、10個(gè)月內(nèi)C、12個(gè)月內(nèi)D、18個(gè)月內(nèi)【參考答案】：A【解析】考生要熟悉發(fā)行申請(qǐng)未獲核準(zhǔn)的上市公司再次提出新股發(fā)行申請(qǐng)的間隔時(shí)間為18個(gè)月。54、發(fā)行人及其主承銷(xiāo)商公告發(fā)行價(jià)格和發(fā)行市盈率時(shí)，每股收益應(yīng)當(dāng)按發(fā)行前一年經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的凈利潤(rùn)除以發(fā)行后（）計(jì)算。A、股本凈值B、所有者權(quán)益C、股票發(fā)行數(shù)D、總股本【參考答案】：D【解析】發(fā)行人及其主承銷(xiāo)商公告發(fā)行價(jià)格和發(fā)行市盈率時(shí)，每股收益應(yīng)當(dāng)按發(fā)行前一年經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的凈利潤(rùn)除以發(fā)行后總股本計(jì)算。55、我國(guó)股份有限公司發(fā)行境

23、內(nèi)上市外資股一般采取私募方式，這種方式的特征是（）。A、發(fā)行人不需按上市地法律地要求，將招股文件和相關(guān)文件作公開(kāi)披露和備案B、招股文件不需按嚴(yán)格程序進(jìn)行公告披露，可用郵寄方式送達(dá)C、招股文件和上市文件須接受股票上市地證券監(jiān)管部門(mén)的審查D、要準(zhǔn)備私募使用的招股章程【參考答案】：B56、不屬于直接融資范疇的是（）。A、股票融資B、公司債券融資C、國(guó)債融資D、向銀行借款【參考答案】：D57、我國(guó)公募發(fā)行的股票采用的是（）方式。A、預(yù)繳款B、先申購(gòu)后繳款C、先部分繳款后申購(gòu)D、部分預(yù)繳【參考答案】：A58、為了防止收購(gòu)人以收購(gòu)的名義操縱股市，證券法規(guī)定，在上市公司收購(gòu)過(guò)程中，收購(gòu)人對(duì)所持有的被收購(gòu)的上

24、市公司的股票，在收購(gòu)行為完成后（）內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。A、1個(gè)月B、2個(gè)月C、3個(gè)月D、6個(gè)月【參考答案】：D59、根據(jù)有關(guān)規(guī)定，上市公司因連續(xù)虧損，其股票暫停上市后，在法定期恨內(nèi)披露了相關(guān)信息，可在該信息披露后的5個(gè)工作日內(nèi)向證券交易所提出恢復(fù)上市申請(qǐng)。前述所指的相關(guān)信息是（）。A、顯示公司已經(jīng)盈利的第一個(gè)半年度報(bào)告B、顯示公司已經(jīng)盈利的第一個(gè)季度報(bào)告C、顯示公司已經(jīng)盈利的第四個(gè)季度報(bào)告D、顯示公司盈利水平達(dá)到凈資產(chǎn)收益率6%以上的第一個(gè)年度報(bào)告【參考答案】：A60、證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)與評(píng)級(jí)對(duì)象存在（）關(guān)系的，不得受托開(kāi)展證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)。A、同一股東持有證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、受評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)或者受評(píng)級(jí)證券發(fā)行人的股份達(dá)到

25、3%B、受評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)或者受評(píng)級(jí)證券發(fā)行人及其實(shí)際控制人直接或者間接持有證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)股份達(dá)到6%C、證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)及其實(shí)際控制人直接或者間接持有受評(píng)級(jí)證券發(fā)行人或者受評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)股份達(dá)到4%D、證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)及其實(shí)際控制人在開(kāi)展證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)之前7個(gè)月時(shí)曾買(mǎi)賣(mài)受評(píng)級(jí)證券【參考答案】：B二、多項(xiàng)選擇題（共20題，每題1分）。1、國(guó)際推介活動(dòng)中應(yīng)當(dāng)注意的內(nèi)容有（）。A、防止推銷(xiāo)違例B、宣傳的內(nèi)容一定要真實(shí)C、推銷(xiāo)時(shí)間應(yīng)盡量延長(zhǎng)D、把握推銷(xiāo)發(fā)行的時(shí)機(jī)【參考答案】：A,B,D2、為（），股票和可轉(zhuǎn)債的發(fā)行推薦實(shí)行“主承銷(xiāo)商自行排隊(duì)、限報(bào)家數(shù)”。A、配合核準(zhǔn)制的推行B、確保發(fā)行申請(qǐng)人的質(zhì)量C、推出信譽(yù)考評(píng)制度D、維持

26、發(fā)行核準(zhǔn)工作的正常秩序【參考答案】：A,B,D3、上市公司申請(qǐng)可轉(zhuǎn)換公司債券在證券交易所上市，應(yīng)當(dāng)符合（）。A、可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)際發(fā)行額不少于人民幣2000萬(wàn)元B、可轉(zhuǎn)換公司債券的期限為1年以上C、申請(qǐng)上市時(shí)仍符合法定的可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行條件D、以上都錯(cuò)誤【參考答案】：B,C4、我國(guó)的投資銀行業(yè)務(wù)資格包括對(duì)（）的承銷(xiāo)及上市保薦資格。A、股票B、可轉(zhuǎn)換公司債券C、國(guó)債D、基金E、企業(yè)債券【參考答案】：A,B,C,E5、股份有限公司申請(qǐng)其股票上市必須符合（）。A、股票經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)已向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行。B、公司股本總額不少于人民幣8000萬(wàn)元C、開(kāi)業(yè)時(shí)間在3年以上，最近3年連續(xù)盈利D、公司在最近3年

27、內(nèi)無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記錄【參考答案】：A,C,D6、如果注冊(cè)會(huì)計(jì)師認(rèn)為被審計(jì)單位會(huì)計(jì)報(bào)表的個(gè)別重要的會(huì)計(jì)處理方法的選用不符合一貫性原則，或者是審計(jì)范圍受到局部限制，而無(wú)法按照獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則的要求取得應(yīng)有的審計(jì)證據(jù)，此時(shí)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)出具（）的審計(jì)報(bào)告。A、有保留意見(jiàn)B、否定意見(jiàn)C、拒絕表示意見(jiàn)D、無(wú)保留意見(jiàn)【參考答案】：A7、提交發(fā)行新股申請(qǐng)文件并經(jīng)受理后，上市公司新股發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)入核準(zhǔn)階段，但此時(shí)保薦人的盡職調(diào)查責(zé)任并未終止，仍應(yīng)遵循（）的原則，繼續(xù)認(rèn)真履行盡職調(diào)查義務(wù)。A、勤勉盡責(zé)B、公開(kāi)、公平、公正C、誠(chéng)實(shí)信用D、公開(kāi)透明【參考答案】：A,C8、網(wǎng)下發(fā)行方式主要的缺點(diǎn)是（）。

28、A、發(fā)行環(huán)節(jié)多B、認(rèn)購(gòu)成本高C、社會(huì)工作量大、效率低D、吸收居民儲(chǔ)蓄資金作用不如網(wǎng)上發(fā)行明顯【參考答案】：A,B,C9、公司清算時(shí)，公司財(cái)產(chǎn)在分別支付（）后的剩余財(cái)產(chǎn)，按照股東持有的股份比例分配。A、清算費(fèi)用和職工的工資B、繳納所欠稅款C、社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用和法定補(bǔ)償金D、清償公司債務(wù)【參考答案】：A,B,C,D10、發(fā)行人應(yīng)披露（）作出的重要承諾及其履行情況。A、持有5%以上股份的主要股東B、作為股東的董事C、作為股東的監(jiān)事D、作為股東的高級(jí)管理人員【參考答案】：A,B,C,D11、以下屬于外部信用增級(jí)的是（）。A、超額抵押B、備用信用證C、資產(chǎn)支持證券分層結(jié)構(gòu)D、現(xiàn)金抵押賬戶(hù)【參考答案】：A,B

29、,D【解析】外部信用增級(jí)包括但不限于備用信用證、擔(dān)保和保險(xiǎn)等方式。資產(chǎn)支撐證券化中第三方提供的信用增級(jí)主要工具包括專(zhuān)業(yè)保險(xiǎn)公司提供的保險(xiǎn)，企業(yè)擔(dān)保，信用證和現(xiàn)金抵押賬戶(hù)。12、下列關(guān)于股份有限公司的利潤(rùn)分配說(shuō)法正確的是（）。A、公司分配當(dāng)年稅后利潤(rùn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)提取利潤(rùn)的10%列入公司法定公積金B(yǎng)、公司法定公積金累計(jì)額為公司注冊(cè)資本30%以上的，可以不再提取C、公司的法定公積金不足以彌補(bǔ)以前年度虧損的，在依照規(guī)定提取法定公積金之前，應(yīng)當(dāng)先用當(dāng)年利潤(rùn)彌補(bǔ)虧損D、公司持有的本公司股份可以分配利潤(rùn)【參考答案】：A,C13、首次公開(kāi)發(fā)行股票的信息披露文件主要包括（）。A、招股說(shuō)明書(shū)及其附錄和備查文件B、招股

30、說(shuō)明書(shū)摘要C、發(fā)行公告D、上市公告書(shū)【參考答案】：A,B,C,D14、在計(jì)劃階段，注冊(cè)會(huì)計(jì)師需要確定的重要性水平包括（）。A、期后事項(xiàng)B、或有損失C、會(huì)計(jì)報(bào)表D、賬戶(hù)余額【參考答案】：C,D15、上市公司境外上市的財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)該自持續(xù)督導(dǎo)工作結(jié)束之后的l0個(gè)工作日內(nèi)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)、證券交易所報(bào)送（）。A、持續(xù)上市總結(jié)報(bào)告書(shū)B(niǎo)、招股說(shuō)明書(shū)C、信息備忘錄D、招股章程【參考答案】：A,B,D16、每個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)上市公司年度募集資金存放與使用情況出具專(zhuān)項(xiàng)核查報(bào)告。核查報(bào)告應(yīng)當(dāng)包括的內(nèi)容有（）。A、募集資金的存放、使用及專(zhuān)戶(hù)余額情況B、募集資金項(xiàng)目的進(jìn)展情況，包括與募集資金投資計(jì)劃進(jìn)度的

31、差異C、閑置募集資金補(bǔ)充流動(dòng)資金的情況和效果(如適用)D、上市公司募集資金存放與使用情況是否合規(guī)的結(jié)論性意見(jiàn)【參考答案】：A,B,C,D17、對(duì)企業(yè)股份制改組與股份有限公司設(shè)立的法律審查包括（）內(nèi)容。A、發(fā)起人投資行為和資產(chǎn)狀況的合法性B、企業(yè)申請(qǐng)進(jìn)行股份制改組的可行性和合法性C、股份有限公司發(fā)起人資格及發(fā)起協(xié)議的合法性D、原企業(yè)重大變更的合法性和有效性【參考答案】：A,B,C,D18、財(cái)務(wù)報(bào)表應(yīng)當(dāng)以（）為截止日。A、年度末B、半年度末C、季度末D、月末【參考答案】：A,B,C19、對(duì)20世紀(jì)30年代經(jīng)濟(jì)大蕭條的成因，調(diào)查研究的結(jié)論是，（）在機(jī)構(gòu)、資金操作上的混合是大蕭條產(chǎn)生的主要原因。A、制

32、造業(yè)B、商業(yè)銀行C、證券業(yè)D、保險(xiǎn)業(yè)【參考答案】：B,C,D20、不得擔(dān)任獨(dú)立董事的人員是（）。A、在上市公司或者其附屬企業(yè)任職的人員及其直系親屬和主要社會(huì)關(guān)系B、直接或間接持有上市公司已發(fā)行股份1%以上或者是上市公司前10名股東中的自然人股東及其直系親屬C、在直接或間接持有上市公司已發(fā)行股份1%以上的股東單位或者在上市公司前5名股東單位任職的人員及其直系親屬D、為上市公司或者其附屬企業(yè)提供財(cái)務(wù)、法律、咨詢(xún)等服務(wù)的人員【參考答案】：A,B,D三、不定項(xiàng)選擇題（共20題，每題1分）。1、發(fā)行對(duì)象屬于（）的，具體發(fā)行對(duì)象及其認(rèn)購(gòu)價(jià)格或者定價(jià)原則應(yīng)當(dāng)由上市公司董事會(huì)的非公開(kāi)發(fā)行股票決議確定，并經(jīng)股東

33、大會(huì)批準(zhǔn)。A、上市公司的控股股東、實(shí)際控制人或其控制的關(guān)聯(lián)人B、上市公司內(nèi)部職工股股東C、通過(guò)認(rèn)購(gòu)本次發(fā)行的股份取得上市公司實(shí)際控制權(quán)的投資者D、董事會(huì)擬引入的境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者【參考答案】：A,C,D2、外商受讓上市公司國(guó)有股和法人股后，可以依法購(gòu)匯的資金有（）。A、從上市公司所得的收益B、股權(quán)轉(zhuǎn)讓中獲得的收入C、上市公司的經(jīng)營(yíng)收入D、上市公司終止清算后分得的資金【參考答案】：A,B,D【解析】根據(jù)關(guān)于向外商轉(zhuǎn)讓上市公司國(guó)有股和法人股有關(guān)問(wèn)題的通知的規(guī)定，外商受讓上市公司國(guó)有股和法人股后，從上市公司分得的凈利潤(rùn)、股權(quán)再轉(zhuǎn)讓獲得的收入、上市公司終止清算后分得的資金，經(jīng)外匯管理部門(mén)審核后，可以依法

34、購(gòu)匯、匯往境外。3、代理成本理論認(rèn)為，伴隨著股權(quán)一債務(wù)比率的變動(dòng)，公司選取的目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)應(yīng)比較負(fù)債帶來(lái)的收益增加與（）的抵消作用，從而使公司價(jià)值最大化。A、內(nèi)部股東代理成本B、外部股東代理成本C、債權(quán)的代理成本D、經(jīng)理人代理成本【參考答案】：B,C【解析】本題考查代理成本模型的相關(guān)內(nèi)容。4、下列關(guān)于股份轉(zhuǎn)換與債券償還的說(shuō)法正確的是（）。A、根據(jù)上市公司證券發(fā)行管理辦法，上市公司發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債券在發(fā)行結(jié)束5個(gè)月后，方可轉(zhuǎn)換為公司股票，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)換公司債券的存續(xù)期限及公司財(cái)務(wù)狀況確定B、可轉(zhuǎn)換公司債券持有人對(duì)轉(zhuǎn)換股票或不轉(zhuǎn)換股票有選擇權(quán)，并于轉(zhuǎn)股完成后的次日成為發(fā)行公司的股東C、上

35、市公司應(yīng)當(dāng)在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿(mǎn)后5個(gè)工作日內(nèi)，辦理完畢償還債券余額本息的事項(xiàng)D、分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的償還事宜與可轉(zhuǎn)換公司債券相同【參考答案】：B,C,D5、關(guān)于發(fā)行股份的限售期規(guī)定中，發(fā)行對(duì)象屬于下列（）情形之一，具體發(fā)行對(duì)象及其認(rèn)購(gòu)價(jià)格或者定價(jià)原則應(yīng)當(dāng)由上市公司董事會(huì)的非公開(kāi)發(fā)行股票決議確定，并經(jīng)股東大會(huì)批準(zhǔn)。A、自然人B、上市公司的控股股東、實(shí)際控制人或其控翻的關(guān)聯(lián)人C、通過(guò)認(rèn)購(gòu)本次發(fā)行的股份取得上市公司實(shí)際控制權(quán)的投資者D、董事會(huì)擬引入的境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者【參考答案】：B,C,D6、深交所資金申購(gòu)上網(wǎng)實(shí)施辦法與上交所不同之處在于（）。A、放寬投資者申購(gòu)上限B、申購(gòu)單位C、深交所規(guī)定，

36、每一證券賬戶(hù)只能申購(gòu)一次，同一證券賬戶(hù)的多次申購(gòu)委托(包括在不同的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)各進(jìn)行一次申購(gòu)的情況)，除第一次申購(gòu)?fù)?，均視為無(wú)效申購(gòu)D、上交所規(guī)定，每一證券賬戶(hù)只能申購(gòu)一次，同一證券賬戶(hù)的多次申購(gòu)委托(包括在不同的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)各進(jìn)行一次申購(gòu)的情況)，除第一次申購(gòu)?fù)?，均視為無(wú)效申購(gòu)【參考答案】：A,B7、保薦制度主要包括（）。A、建立獨(dú)立董事制度B、明確保薦期限C、確立保薦責(zé)任D、建立保薦機(jī)構(gòu)和保薦代表人的注冊(cè)登記管理制度【參考答案】：B,C,D8、會(huì)計(jì)報(bào)表審計(jì)過(guò)程包括（）。A、審計(jì)完成階段B、實(shí)施審計(jì)階段C、計(jì)劃階段D、評(píng)估階段【參考答案】：A,B,C【解析】會(huì)計(jì)報(bào)表審計(jì)過(guò)程包括計(jì)劃階段、實(shí)施審計(jì)階段

37、和審計(jì)完成階段。9、承銷(xiāo)商在承銷(xiāo)按照多種價(jià)格公開(kāi)招標(biāo)的國(guó)債時(shí)，需要確定承銷(xiāo)價(jià)格，（）是確定承銷(xiāo)價(jià)格的主要影響因素。A、銀行利率水平B、承銷(xiāo)商承銷(xiāo)國(guó)債的中標(biāo)成本C、流通市場(chǎng)上可比國(guó)債的收益率水平D、國(guó)債承銷(xiāo)手續(xù)費(fèi)收入、承銷(xiāo)商所期望的資金回收速度【參考答案】：A,B,C,D10、首次公開(kāi)發(fā)行股票，發(fā)行人不得有（）情形。A、涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹?，尚未有明確結(jié)論意見(jiàn)B、最近24個(gè)月內(nèi)違反工商、稅收：土地、環(huán)保、海關(guān)以及其他法律、行政法規(guī)，受到行政處罰，且情節(jié)嚴(yán)重C、最近36個(gè)月內(nèi)曾向中國(guó)證監(jiān)會(huì)提出發(fā)行申請(qǐng)，但報(bào)送的發(fā)行申請(qǐng)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏D、最近36個(gè)月內(nèi)未經(jīng)法定機(jī)關(guān)核準(zhǔn)，擅

38、自公開(kāi)或者變相公開(kāi)發(fā)行過(guò)證券；或者有關(guān)違法行為雖然發(fā)生在36個(gè)月前，但目前仍處于持續(xù)狀態(tài)【參考答案】：A,C,D【解析】選項(xiàng)B應(yīng)該是最近36個(gè)月內(nèi)。本題考查首次公開(kāi)發(fā)行股票，發(fā)行人不得有的相關(guān)情形。11、在股份有限公司中（）不得兼任監(jiān)事。A、工會(huì)干部B、董事C、經(jīng)理D、財(cái)務(wù)經(jīng)理【參考答案】：B,C,D【解析】在股份有限公司中董事、高級(jí)管理人員(經(jīng)理和財(cái)務(wù)經(jīng)理)不得兼任監(jiān)事。12、發(fā)行人最近1期末持有金額較大的（）等財(cái)務(wù)性投資的，應(yīng)分析其投資目的、對(duì)發(fā)行人資金安排的影響、投資期限、發(fā)行人對(duì)投資的監(jiān)管方案、投資的可回收性及減值準(zhǔn)備的計(jì)提是否充足。A、交易性金融資產(chǎn)B、可供出售的金融資產(chǎn)C、借與他人

39、款項(xiàng)D、委托理財(cái)【參考答案】：A,B,C,D13、合格投資者是指（）。A、自行判斷具備投資債券的獨(dú)立分析能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力B、依法設(shè)立的法人或投資組織C、按照規(guī)定和章程可從事債券投資D、注冊(cè)資本在1000萬(wàn)元以上或者經(jīng)審計(jì)的總資產(chǎn)在2000萬(wàn)元以上【參考答案】：A,B,C【解析】考查合格投資者的定義。合格投資者是指自行判斷具備投資債券的獨(dú)立分析能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能辦，且符合下列條件的投資者：依法設(shè)立的法人或投費(fèi)組織；按照規(guī)定和章程幣從事債券投資；注冊(cè)資本在1000萬(wàn)元似上或者經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)在2000萬(wàn)元以上。14、對(duì)上市公司重大資產(chǎn)評(píng)估的評(píng)估結(jié)論有重要影響的假設(shè)主要有（）。A、宏觀環(huán)境假設(shè)B、外部

40、環(huán)境假設(shè)C、針對(duì)被評(píng)估企業(yè)自身狀況所采用的假設(shè)D、金融市場(chǎng)狀況假設(shè)【參考答案】：A,B,C【解析】熟悉重大資產(chǎn)重組的信息管理和內(nèi)幕交易的法律責(zé)任。見(jiàn)教材第十二章第一節(jié)，P502。15、首次公開(kāi)發(fā)行股票的基本原則包括（）。A、高效原則B、經(jīng)濟(jì)原則C、“公開(kāi)、公平、公正”原則D、及時(shí)性原則【參考答案】：A,B,C16、關(guān)于定價(jià)增發(fā)操作流程，假設(shè)T日為網(wǎng)上網(wǎng)下申購(gòu)日，下列說(shuō)法正確的是（）。A、T-2日，招股意向書(shū)摘要、網(wǎng)上網(wǎng)下發(fā)行公告、網(wǎng)上路演公告見(jiàn)報(bào)B、T+1日，主承銷(xiāo)商聯(lián)系會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行網(wǎng)下申購(gòu)定金驗(yàn)資C、T+2日，主承銷(xiāo)商刊登網(wǎng)下發(fā)行結(jié)果公告，退還未獲配售的網(wǎng)下申購(gòu)定金D、T+3日，網(wǎng)上未獲

41、配售的資金解凍，網(wǎng)下發(fā)行申購(gòu)資金驗(yàn)資【參考答案】：A,B17、發(fā)審委的組成結(jié)構(gòu)是（）。A、發(fā)審委委員由中國(guó)證監(jiān)會(huì)的專(zhuān)業(yè)人員和中國(guó)證監(jiān)會(huì)外的有關(guān)專(zhuān)家組成，由中國(guó)證監(jiān)會(huì)聘任B、發(fā)審委委員為125名，部分發(fā)審委委員可以為專(zhuān)職。其中中國(guó)證監(jiān)會(huì)的人員5名，中國(guó)證監(jiān)會(huì)以外的人員20名。發(fā)審委設(shè)會(huì)議召集人5名C、發(fā)審委委員每屆任期1年，可以連任，但連續(xù)任期最長(zhǎng)不超過(guò)3屆D、發(fā)審委委員每屆任期2年，可以連任，但連續(xù)任期最長(zhǎng)不超過(guò)2屆【參考答案】：A,B,C【解析】D項(xiàng)應(yīng)改為發(fā)審委委員每屆任期1年，可以連任，但連續(xù)任期最長(zhǎng)不超過(guò)3屆。18、監(jiān)事的職權(quán)有（）。A、報(bào)酬請(qǐng)求權(quán)B、出席監(jiān)事會(huì)和董事會(huì)，并行使表決權(quán)C、

42、簽字權(quán)D、提議召開(kāi)臨時(shí)監(jiān)事會(huì)會(huì)議權(quán)【參考答案】：A,C,D【解析】考點(diǎn)：掌握監(jiān)事的任職資格和產(chǎn)生程序，監(jiān)事的職權(quán)、義務(wù)和責(zé)任，監(jiān)事會(huì)的職權(quán)和議事規(guī)則，監(jiān)事會(huì)的運(yùn)作規(guī)范和監(jiān)事會(huì)的決議方式。見(jiàn)教材第二章第三節(jié)，P59。19、收購(gòu)交易結(jié)束后，公司整合的內(nèi)容包括（）。A、經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的整合B、管理制度的整合C、經(jīng)營(yíng)整合D、人事安排與調(diào)整【參考答案】：A,B,C,D【解析】投資銀行業(yè)的狹義含義只限于某些資本市場(chǎng)活動(dòng)，著重指一級(jí)市場(chǎng)上的承銷(xiāo)業(yè)務(wù)、并購(gòu)和融資業(yè)務(wù)的財(cái)務(wù)顧問(wèn)。20、下列關(guān)于公開(kāi)推介的說(shuō)法，正確的是（）。A、首次公開(kāi)發(fā)行股票發(fā)行人的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人、董事會(huì)秘書(shū)(其他高級(jí)管理人員不限)和主承

43、銷(xiāo)商的項(xiàng)目負(fù)責(zé)人應(yīng)出席公司推介活動(dòng)B、參加推介活動(dòng)的上述人員在推介活動(dòng)前應(yīng)進(jìn)行認(rèn)真、充分的準(zhǔn)備，并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)書(shū)面承諾其向投資者發(fā)布的信息不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或有重大遺漏C、首次公開(kāi)發(fā)行公司關(guān)于進(jìn)行網(wǎng)上直播推介活動(dòng)的公告應(yīng)與其招股說(shuō)明書(shū)摘要(或招股意向書(shū))同日同報(bào)刊登，并在擬上市證券交易所的指定網(wǎng)站同天發(fā)布D、首次公開(kāi)發(fā)行公司在發(fā)行前，必須通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)以網(wǎng)上直播(至少包括圖像直播和文字直播)的方式，向投資者進(jìn)行公司推介【參考答案】：A,B,C,D四、判斷題（共40題，每題1分）。1、內(nèi)核是指保薦人的內(nèi)核小組對(duì)擬向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送的發(fā)行申請(qǐng)材料進(jìn)行核查，確保證券發(fā)行不存在重大法律和政策障礙以及

44、發(fā)行申請(qǐng)材料具有較高質(zhì)量的行為。（）【參考答案】：正確2、國(guó)債承銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)與國(guó)債本身發(fā)行條件、國(guó)債市場(chǎng)因素以及宏觀經(jīng)濟(jì)因素有關(guān)。（）【參考答案】：正確3、票面利率越高，可轉(zhuǎn)換公司債券的債權(quán)價(jià)值越高；反之，票面利率越低，可轉(zhuǎn)換公司債券的債權(quán)價(jià)值越低。（）【參考答案】：正確【解析】根據(jù)可轉(zhuǎn)換公司債券管理暫行辦法，目前已發(fā)行轉(zhuǎn)債的票面利率都不高于同期銀行存款利率，票面利率越高，可轉(zhuǎn)換公司債券的債權(quán)價(jià)值越高；反之，票面利率越低，可轉(zhuǎn)換公司債券的債權(quán)價(jià)值越低。4、可轉(zhuǎn)換公司債券的利率由發(fā)行公司與主承銷(xiāo)商協(xié)商確定，但必須符合國(guó)家的有關(guān)規(guī)定。（）【參考答案】：正確5、全體發(fā)起人的貨幣出資金額不得低于公司注冊(cè)資本

45、的20%。（）【參考答案】：錯(cuò)誤【解析】全體發(fā)起人的貨幣出資金額應(yīng)不得低于公司注冊(cè)資本的30%。6、20世紀(jì)80年代，公司債券的發(fā)展與金融品種的創(chuàng)新活動(dòng)達(dá)到高峰。值得注意的是，80年代垃圾債券成為一個(gè)引人注目的現(xiàn)象。 （）【參考答案】：正確7、上市公司應(yīng)當(dāng)在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿(mǎn)后10個(gè)工作日內(nèi)，辦理完畢償還債券余額本息的事項(xiàng)；分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的償還事宜與此相同。（）【參考答案】：錯(cuò)誤8、財(cái)務(wù)顧問(wèn)接受委托人委托的，應(yīng)當(dāng)指定1名財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人負(fù)責(zé)，同時(shí)，可以安排2名項(xiàng)目協(xié)辦人參與。（）【參考答案】：錯(cuò)誤【解析】財(cái)務(wù)顧問(wèn)接受委托人委托的，應(yīng)當(dāng)指定2名財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人負(fù)責(zé)，同時(shí)，可以安排1名項(xiàng)目協(xié)

46、辦人參與。9、超額配售選擇權(quán)這種發(fā)行方式只是對(duì)其他發(fā)行方式的一種補(bǔ)充，可以用于上市公司增發(fā)新股，但不可以用于首次公開(kāi)發(fā)行。（）【參考答案】：錯(cuò)誤10、可轉(zhuǎn)換公司債券流通面值少于3000萬(wàn)元時(shí)，在上市公司發(fā)布相關(guān)公告5個(gè)交易日后停止其可轉(zhuǎn)換公司債券的交易。 （）【參考答案】：錯(cuò)誤【解析】可轉(zhuǎn)換公司債券流通面值少于13000萬(wàn)元時(shí)，在上市公司發(fā)布相關(guān)公告3個(gè)交易日后停止其可轉(zhuǎn)換公司債券的交易。11、上市公當(dāng)在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿(mǎn)后l0個(gè)工作日內(nèi)，辦理完畢償還債券余額本息的事項(xiàng)。 （）【參考答案】：錯(cuò)誤熟悉股份轉(zhuǎn)換及債券償還、可轉(zhuǎn)換債券的贖回及回售的基本要求。見(jiàn)教材第八章第一節(jié)，P256。12、對(duì)于分

47、離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，認(rèn)股權(quán)證自發(fā)行結(jié)束至少已滿(mǎn)6個(gè)月起方可行權(quán)，行權(quán)期間為存續(xù)期限屆滿(mǎn)前的一段期間，或者是存續(xù)期限內(nèi)的特定交易日。 （）【參考答案】：正確13、證券公司公開(kāi)發(fā)行的債券映帶申請(qǐng)?jiān)谧C券交易所掛牌集中交易。（）【參考答案】：正確14、股份公司應(yīng)當(dāng)遵循市場(chǎng)公正、公平、公開(kāi)的原則，不得與關(guān)聯(lián)單位進(jìn)行交易。（）【參考答案】：錯(cuò)誤【解析】無(wú)法避免的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)遵循市場(chǎng)公正、公平、公開(kāi)的原則，關(guān)聯(lián)交易的價(jià)格或收費(fèi)，原則上應(yīng)不偏離市場(chǎng)獨(dú)立第三方的標(biāo)準(zhǔn)。所以說(shuō)，法律并沒(méi)有完全禁止關(guān)聯(lián)交易。15、上市公司計(jì)劃公開(kāi)發(fā)行新股前，保薦人和上市公司必須首先判斷發(fā)行主體是否符合公開(kāi)發(fā)行新股的法定條件，這是上

48、市公司成功公開(kāi)發(fā)行新股的基本前提。 （）【參考答案】：正確16、現(xiàn)行市價(jià)法是通過(guò)市場(chǎng)調(diào)查，選擇一個(gè)或n個(gè)與評(píng)估對(duì)象相同或類(lèi)似的資產(chǎn)作為比較對(duì)象，分析比較對(duì)象的成交價(jià)格和交易條件，進(jìn)行對(duì)比調(diào)整，估算出資產(chǎn)價(jià)值的方法。（）【參考答案】：正確17、首次發(fā)行的股票在中小企業(yè)板上市的，發(fā)行人及其主承銷(xiāo)商可以根據(jù)初步詢(xún)價(jià)結(jié)果確定發(fā)行價(jià)格，不再進(jìn)行累計(jì)投標(biāo)詢(xún)價(jià)。（）【參考答案】：正確18、并購(gòu)重組申請(qǐng)通過(guò)并購(gòu)重組委員會(huì)會(huì)議后，有證據(jù)表明并購(gòu)重組申請(qǐng)人、其他相關(guān)單位或者個(gè)人直接或者間接以不正當(dāng)手段影響并購(gòu)重組委員會(huì)委員對(duì)并購(gòu)重組申請(qǐng)的判斷，且情節(jié)嚴(yán)重的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)可以暫停核準(zhǔn)。（）【參考答案】：錯(cuò)誤19、收購(gòu)一般是指一個(gè)公司通過(guò)證券或現(xiàn)金交易取得其他公司一定程度的控制權(quán)，以實(shí)現(xiàn)一定經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的經(jīng)濟(jì)行為。（）【參考答案】：錯(cuò)誤【解析】收購(gòu)一般是指一個(gè)公司通過(guò)產(chǎn)權(quán)交易取得其他公司一定程度的控制權(quán)，以實(shí)現(xiàn)一定經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的經(jīng)濟(jì)行為。20、企業(yè)債券上市申請(qǐng)經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后，證券交易所安排該債券上市交易。()【參考答案】：錯(cuò)誤【解析