七月證券從業(yè)資格資格考試證券發(fā)行與承銷鞏固階段綜合檢測試卷含答案和解析

七月證券從業(yè)資格資格考試證券發(fā)行與承銷鞏固階段綜合檢測試卷含答案和解析一、單項選擇題（共60題，每題1分）。1、（）指目標公司管理層利用杠桿收購這一金融工具，通過負債融資，以少量的資金投入來收購自己經(jīng)營的公司。A、股票回購B、金降落傘策略C、管理層收購D、毒丸策略【參考答案】：C【解析】[解析]管理層收購指目標公司管理層利用杠桿收購這一金融工具，通過負債融資，以少量的資金投入來收購自己經(jīng)營的公司，這樣以達到防止公司被外人收購的結(jié)局，管理層收購就是我們通常所說的MBO。2、內(nèi)核小組通常由（）名專業(yè)人士組成，這些人員要保持穩(wěn)定性和獨立性。A、5～10B、5～15C、8～15D、8～l0【參考答案】：C3、()的發(fā)行人，可視實際情況決定應(yīng)披露的交易金額，但應(yīng)在申報時說明。A、總資產(chǎn)規(guī)模為l0億元以上B、凈資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上C、總資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上D、凈資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上【參考答案】：A【解析】對發(fā)行人經(jīng)營有重大影響的附帶條款和限制條件?？傎Y產(chǎn)規(guī)模為lO億元以上的發(fā)行人，可視實際情況決定應(yīng)披露的交易金額，但應(yīng)在申報時說明。4、發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債權(quán)的上市公司，其最近3個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流凈額平均應(yīng)為（）。A、不少于半年利息B、不少于1年利息C、不少于2年利息D、不少于公司債券【參考答案】：B【解析】熟悉發(fā)行分離交易的條件。5、（）的發(fā)行人，可視實際情況決定應(yīng)披露的交易金額，但應(yīng)在申報時說明。A、總資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上B、凈資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上C、總資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上D、凈資產(chǎn)規(guī)模為5億元以上【參考答案】：A【解析】總資產(chǎn)規(guī)模為10億元以上的發(fā)行人，可視實際情況決定應(yīng)披露的交易金額，但應(yīng)在申報時說明。6、上市公司申請發(fā)行新股，要求現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理人員具備任職資格，能夠忠實地履行職務(wù)，且最近（）個月內(nèi)未受到過中國證監(jiān)會的行政處罰、最近（）個月未受到證券交易所的公開譴責。A、36；12B、12；24C、12；12D、24；36【參考答案】：A【解析】根據(jù)中國證監(jiān)會對發(fā)行新股的規(guī)定，發(fā)行新股時，要求現(xiàn)任董事、監(jiān)；事和高級管理人員最近36個月內(nèi)未受到過中國證監(jiān)會的行政處罰、最近12個月未受到證券交易所的公開譴責。7、在主板上市公司首次公開發(fā)行股票，中國證監(jiān)會收到申請文件后應(yīng)在（）個工作日內(nèi)作出是否受理的決定。A、10B、14C、5D、7【參考答案】：C8、2006年9月11日中國證監(jiān)會審議通過《證券發(fā)行與承銷管理辦法》，自（）起施行。該辦法細化了詢價、定價、證券發(fā)售等環(huán)節(jié)的有關(guān)操作規(guī)定。A、2006年12月B、2006年11月C、2006年10月D、2006年9月【參考答案】：D9、更適用于企業(yè)籌措新資金的綜合資金成本是按（）計算的。A、賬面價值B、目標價值C、市場價值D、任一價值【參考答案】：B10、發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券的上市公司，有限責任公司的凈資產(chǎn)應(yīng)不低于人民幣（）萬元。A、2000B、3000C、5000D、6000【參考答案】：D11、重大資產(chǎn)重組中相關(guān)資產(chǎn)以資產(chǎn)評估結(jié)果作為定價依據(jù)的，資產(chǎn)評估機構(gòu)原則上應(yīng)當采?。ǎ┰u估方法進行評估。A、一種以上B、兩種以上C、三種D、多種混合【參考答案】：B【解析】重大資產(chǎn)重組中相關(guān)資產(chǎn)以資產(chǎn)評估結(jié)果作為定價依據(jù)的，資產(chǎn)評估機構(gòu)原則上應(yīng)當采取兩種以上評估方法進行評估。上市公司董事會應(yīng)當對評估機構(gòu)的獨立性、評估假設(shè)前提的合理性、評估方法與評估目的的相關(guān)性以及評估定價的公允性發(fā)表明確意見。12、輔導對象為首次公開發(fā)行股票的公司，具體接受輔導的為公司的董事(包括獨立董事)、監(jiān)事、高級管理人員及（）。A、持有3%以上(含3%)股份的股東(或其法定代表人)B、持有3%以上(不含3%)股份的股東C、持有5%以上(含5%)股份的股東(或其法定代表人)D、持有5%以上(不含5%)股份的股東【參考答案】：C13、以收益率為標的的美國式招標是以募滿發(fā)行額為止，以（）作為中標商各自最終的中標收益率。A、中標商各個價位上的投標收益率B、各中標商收益率的簡單平均C、所有投標商的最高收益率D、各中標商收益率的加權(quán)平均【參考答案】：A【解析】以收益率為標的的美國式招標是指以募滿發(fā)行額為止的中標商各個價位上的投標收益率作為中標商各自最終中標收益率，每個中標商的收益率是不同的債券發(fā)行方式。14、資產(chǎn)評估中運用清算價格法評估資產(chǎn)價格時，應(yīng)當根據(jù)資產(chǎn)清算時期資產(chǎn)的()評定重估價值。A、可變現(xiàn)價值B、賬面凈值C、賬面原值D、凈資產(chǎn)值【參考答案】：A【解析】資產(chǎn)評估中采用清算價格法評估資產(chǎn)價格時，應(yīng)當根據(jù)資產(chǎn)清算時期資產(chǎn)可變現(xiàn)的價值，評定重估價值。15、對長期零息和附息國債，多采用（）招標。A、荷蘭式招標B、美國式C、繳款期D、都可以【參考答案】：B【解析】常識，長期零息和附息國債，多采用美國式招標。16、發(fā)行人及其承銷商違反規(guī)定向參與認購的投資者提供財務(wù)資助或者補償?shù)?，中國證監(jiān)會要對其進行處罰。下列不屬于違反該項所作出的處罰的是（）。A、責令改正B、警告C、罰款D、取消承銷資格【參考答案】：D【解析】發(fā)行人及其承銷商違反規(guī)定向參與認購的投資者提供財務(wù)資助或者補償?shù)模袊C監(jiān)會可以責令改正；情節(jié)嚴重的，處以警告、罰款。17、深交所規(guī)定申購單位為（）股，每一證券賬戶申購數(shù)量不少于（）股。A、100；100B、100；500C、500；1000D、500；500【參考答案】：A18、下列關(guān)于直接融資的說法，錯誤的是（）。A、直接融資是指資金盈余者與短缺者相互之間直接進行協(xié)商或者在金融市場上由前者購買后者發(fā)行的有價證券，從而資金盈余者將資金的使用權(quán)讓渡給資金短缺者的資金融通活動B、直接融資是指資金盈余者通過存款等形式，將資金首先提供給銀行等金融機構(gòu)，然后由這些金融機構(gòu)再以貸款、貼現(xiàn)等形式將資金提供給資金短缺者使用的資金融通活動C、直接融資可以直接在金融市場上達成協(xié)議，融通資金D、股票融資、公司債券融資、國債融資等都屬于直接融資的范疇【參考答案】：B19、在招投標工作結(jié)束后，各中標機構(gòu)逾時未填制“債權(quán)托管申請書”，國債招投標系統(tǒng)默認全部在（）托管。A、中央國債登記結(jié)算有限責任公司B、中國證券登記結(jié)算有限責任公司C、中國證券登記結(jié)算有限責任公司上海分公司D、中國證券登記結(jié)算有限責任公司深圳分公司【參考答案】：A【解析】熟悉記賬式國債和憑證式國債的承銷程序。見教材第九章第一節(jié)，P285。20、關(guān)于招股說明書，下列說法錯誤的是（）。A、招股說明書引用的數(shù)字應(yīng)采用阿拉伯數(shù)字B、招股說明書存在對中外文本的理解上發(fā)生歧義時，以外文文本為準C、招股說明書全文文本應(yīng)采用質(zhì)地良好的紙張印刷，幅面為209毫米×295毫米(相當于標準的A4紙規(guī)格)D、招股說明書貨幣金額除特別說明外，應(yīng)指人民幣金額，并以元、千元或萬元為單位【參考答案】：B21、《證券法》對股份有限公司申請股票上市的要求是最近（）年無重大違法行為，財務(wù)會計報告無虛假記載。A、1B、2C、3D、5【參考答案】：C【解析】《證券法》對股份有限公司申請股票上市的要求是最近3年無重大違法行為，財務(wù)會計報告無虛假記載。22、首次公募股票時，招股說明書所引用的最近一期財務(wù)會計資料在財務(wù)報告截止日后（）內(nèi)有效。A、3個月B、4個月C、6個月D、12個月【參考答案】：C23、內(nèi)地企業(yè)在中國香港發(fā)行股票，新申請人預期證券上市時由公眾人士持有的股份的市值須至少為（）萬港元。無論任何時候，公眾人士持有的股份須占發(fā)行人已發(fā)行股本至少（）。A、3000；20%B、3000；25%C、5000；20%D、5000；25%【參考答案】：D24、地方政府債券也稱為（），是指地方政府憑借自身信用、以承擔還本付息責任為前提而籌集資金的債務(wù)憑證。A、金融債券B、公司債券C、市政債券D、企業(yè)債券【參考答案】：C【解析】掌握地方政府債券的概念。見教材第九章第二節(jié)，P286。25、（）在銀行間市場發(fā)行了首批資產(chǎn)支持證券。A、國家開發(fā)銀行和中國銀行B、進出口銀行和中國建設(shè)銀行C、國家開發(fā)銀行和中國建設(shè)銀行D、國家開發(fā)銀行和中國工商銀行【參考答案】：C26、發(fā)行人應(yīng)明確披露發(fā)行人、擔保人、持有本期債券且持有發(fā)行人（）以上股權(quán)的股東及其他重要關(guān)聯(lián)方可參加債券持有人會議，并提出議案，但沒有表決權(quán)。A、10%B、20%C、25%D、30%【參考答案】：A【解析】發(fā)行人應(yīng)明確披露發(fā)行人、擔保人、持有本期債券且持有發(fā)行人10%以上股權(quán)的股東及其他重要關(guān)聯(lián)方可參加債券持有人會議，并提出議案，但沒有表決權(quán)。27、投資者參與網(wǎng)上發(fā)行應(yīng)當按價格區(qū)間（）進行申購。A、下限B、上限C、平均值D、以外的范圍【參考答案】：B28、根據(jù)《中華人民共和國公司法》的有關(guān)規(guī)定，提取法定公積金的標準是（）。A、按稅后利潤的8%提取B、按稅后利潤的10%提取C、按稅后利潤的15%提取D、按未分配利潤的10%提取【參考答案】：B29、可轉(zhuǎn)換公司債券的最短期限為（），最長期限為（）。A、1年，3年B、1年，5年C、2年，5年D、3年，5年【參考答案】：D30、上市公司申請發(fā)行新股，要求高級管理人員和核心技術(shù)人員穩(wěn)定，最近（）內(nèi)未發(fā)生重大不利變化。A、6個月B、12個月C、2年D、3年【參考答案】：B31、普通股籌資的優(yōu)點不包括（）。A、沒有固定的利息負擔B、對保證公司的最低的資金需求有重要意義C、可為債權(quán)人提供較大的損失保障，提高公司的信用等級，降低債務(wù)籌資的成本D、由于股東只承擔有限責任，普通股實際上是對公司總資產(chǎn)的一項看跌期權(quán)【參考答案】：D【解析】由于股東只承擔有限責任，普通股實際上是對公司總資產(chǎn)的一項看漲期權(quán)，所以普通股籌資的優(yōu)點不包括D選項。32、募集設(shè)立股份公司章程草案須經(jīng)出席創(chuàng)立大會認股人所持表決權(quán)（）通過。A、1/2以上B、2/3以上C、3/4以上D、全部【參考答案】：A33、中國證監(jiān)會于2008年10月17日發(fā)布了（），要求發(fā)行人針對首次公開發(fā)行股票并上市，應(yīng)聘請具有保薦機構(gòu)資格的證券公司履行保薦職責。A、《發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準則第27號——發(fā)行保薦書和發(fā)行保薦工作報告》B、《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》C、《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》D、《上海證券交易所上市公司募集資金管理規(guī)定》【參考答案】：B34、購買、出售、置換入的資產(chǎn)在最近一個會計年度所產(chǎn)生的主營業(yè)務(wù)收入占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計的合并報表主營業(yè)務(wù)收入的比例達（）以上的資產(chǎn)重組行為屬于重大資產(chǎn)重組行為。A、50％B、60％C、70％D、75％【參考答案】：A35、保薦人盡職調(diào)查的絕大部分工作集中于（）。A、提交發(fā)行申請文件前的盡職調(diào)查B、發(fā)審會前重大事項的調(diào)查C、發(fā)審會后重大事項的調(diào)查D、上市前重大事項的調(diào)查【參考答案】：A36、上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，上市公司及所屬企業(yè)董事、高級管理人員及其關(guān)聯(lián)人員持有所屬企業(yè)的股份，不得超過所屬企業(yè)到境外上市前總股本的（）。A、5%B、10%C、15%D、20%【參考答案】：B【解析】上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，上市公司及所屬企業(yè)董事、高級管理人員及其關(guān)聯(lián)人員持有所屬企業(yè)的股份，不得超過所屬企業(yè)到境外上市前總股本的10%.37、我國股份有限公司在發(fā)行計劃確定的股份總數(shù)內(nèi)發(fā)行外資股，經(jīng)批準，可以與承銷商在包銷協(xié)議中約定在包銷數(shù)額之外預留不超過該次擬募集外資股數(shù)額（）的股份，預留股份的發(fā)行，視為該次發(fā)行的一部分，這種由發(fā)行人依法對主承銷商的授權(quán)稱為超額配售選擇權(quán)。A、5%B、10%C、15%D、20%【參考答案】：C38、招股說明書的有效期為（）個月，自中國證監(jiān)會核準發(fā)行申請前招股說明書（）起計算。A、6，最后一次簽署之日B、3，第一次簽署之日C、6，最后一次簽署次日D、3，第一次簽署次日【參考答案】：A39、如果上市公司在最近（）內(nèi)受過行政處罰（與證券市場明顯無關(guān)的除外）、刑事處罰或者涉及與經(jīng)濟糾紛有關(guān)的重大民事訴訟或者仲裁，應(yīng)當在上市公司重大購買、出售、置換資產(chǎn)報告書中披露涉及的有關(guān)事項。A、5年B、3年C、2年D、1年【參考答案】：A40、1927年的（）取消了禁止商業(yè)銀行承銷股票的規(guī)定。A、《國民銀行法》B、《麥克法頓法>C、《格拉斯·斯蒂格爾法》D、《金融服務(wù)現(xiàn)代化法案》【參考答案】：B41、經(jīng)國務(wù)院批準改制的企業(yè)，土地資產(chǎn)處置方案應(yīng)報（）審批。A、國土資源部B、發(fā)改委C、建設(shè)部D、土地所在省級土地行政主管部門【參考答案】：A【解析】經(jīng)國務(wù)院批準改制的企業(yè)，土地資產(chǎn)處置方案應(yīng)報國土資源部審批。42、證券公司的投資銀行業(yè)務(wù)由（）負責監(jiān)管。A、中國證監(jiān)會B、中國證券業(yè)協(xié)會C、中國銀監(jiān)會D、中國保監(jiān)會【參考答案】：A【解析】考點：了解投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管。見教材第一章第四節(jié)，P27。43、董事會會議應(yīng)當有（）以上董事或委員出席方能舉行。A、1/2B、3/4C、2/3D、1/4【參考答案】：A44、發(fā)行涉及國有股的，應(yīng)在國家股股東之后標注（），在國有法人股股東之后標注（），并披露前述標識的含義。A、“SL”；“SLS”B、“SS”；“SLS”C、“SS”；“SE”D、“SS”；“LSL”【參考答案】：B45、創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行新股的，持續(xù)督導的期間為（）。A、證券上市當年剩余時間及其后1個完整會計年度B、證券上市后1個會計年度C、證券上市當年剩余時間及其后2個完整會計年度D、證券上市后2個會計年度【參考答案】：C【解析】考點：掌握主承銷商盡職調(diào)查的工作內(nèi)容。見教材第七章第一節(jié)，P239。46、可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行后，發(fā)行公司資產(chǎn)負債不得高于（）%。A、40B、50C、60D、70【參考答案】：A【解析】考生要掌握可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行的條件。47、中小板上市公司實際控制人發(fā)生變化的，深圳證券交易所也鼓勵上市公司重新聘請保薦機構(gòu)進行持續(xù)督導，持續(xù)督導的期間為實際控制人發(fā)生變更當年剩余時間及其后（）完整的會計年度。A、1個B、2個C、3個D、4個【參考答案】：A【解析】考點：熟悉中小企業(yè)板塊上市公司的保薦和持續(xù)督導的內(nèi)容。見教材第五章第五節(jié)，P184。48、設(shè)立股份有限公司，應(yīng)當有（）人以上（）人以下為發(fā)起人，其中，必須有半數(shù)以上的發(fā)起人在中國境內(nèi)有住所。A、2，200B、5，100C、2，100D、5，200【參考答案】：A49、上市公司曰請可轉(zhuǎn)換公司債券在證券交易所上市的條件是，可轉(zhuǎn)換公司債券的期限為（）。A、半年以上B、1年以上C、2年以上D、3年以上【參考答案】：B50、下列選項中屬于內(nèi)幕交易高發(fā)領(lǐng)域的是（）。A、上市公司資產(chǎn)重組B、上市公司收購C、上市公司發(fā)行股份D、上市公司并購重組【參考答案】：D【解析】考點：熟悉重大資產(chǎn)重組的信息管理和內(nèi)幕交易的法律責任。見教材第十二章第一節(jié)，P480。51、股股東是指其出資額占有限責任公司資本總額（）以上或者其持有的股份占股份有限公司股本總額（）以上的股東。A、50%，50%B、30%，50%C、50%，30%D、30%，30%【參考答案】：C52、深圳證券交易所的轉(zhuǎn)債上市月費最高不超過（）元。A、500B、1000C、2000D、3000【參考答案】：C53、可轉(zhuǎn)換債券按面值發(fā)行，每張面值為100元，最小交易單位為面值（）元。A、500B、1000C、5000D、10000【參考答案】：B54、所屬企業(yè)到境外上市，上市公司應(yīng)當在所屬企業(yè)獲準境外發(fā)行上市后（）履行信息披露義務(wù)。A、次日B、第3日C、第4日D、第5日【參考答案】：A【解析】所屬企業(yè)到境外上市，上市公司應(yīng)當在所屬企業(yè)獲準境外發(fā)行上市后次日履行信息披露義務(wù)。55、上市公司申請發(fā)行新股，必須符合最近（）內(nèi)不存在違規(guī)對外提供擔保的行為。A、3個月B、6個月C、12個月D、36個月【參考答案】：C56、境內(nèi)上市外資股采取記名股票形式，以（）標明面值，以（）認購。A、人民幣；人民幣B、人民幣；外幣C、外幣；外幣D、外幣；人民幣【參考答案】：B57、發(fā)行人應(yīng)在披露上市公告書后（）內(nèi)，將上市公告文本一式五份分別報送發(fā)行人注冊地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)、上市的證券交易所。A、5日B、10日C、30日D、90日【參考答案】：B【解析】熟悉股票招股意向書及上市公告書的編制和披露要求。見教材第六章第四節(jié)，P225。58、在修改后的《證券法》于2006年1月1日實施后，經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)批準，證券公司可以經(jīng)營證券承銷與保薦業(yè)務(wù)。經(jīng)營單項證券承銷與保健業(yè)務(wù)的，注冊資本最低限額為人民幣（），經(jīng)營證券承銷與保保薦業(yè)務(wù)且經(jīng)營證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務(wù)中一項的，注冊資本最低限額為人民幣（）。A、1億元，5億元B、2億元，5億元C、1億元，10億元D、5億元，10億元【參考答案】：A59、詢價對象屬于原先按照《證券發(fā)行與承銷管理辦法》規(guī)定被中國證券業(yè)協(xié)會從詢價對象名單中去除的，應(yīng)自去除之日起已滿（）個月。A、6B、12C、18D、24【參考答案】：B60、上市公司最近（）內(nèi)受到過證券交易所公開譴責的，不得公開發(fā)行證券。A、6個月B、12個月C、2年D、3年【參考答案】：B二、多項選擇題（共20題，每題1分）。1、公司發(fā)生下列情形時，應(yīng)當向公司登記機關(guān)辦理變更登記手續(xù)（）。A、經(jīng)營范圍發(fā)生變化B、總經(jīng)理發(fā)生變動C、住所從甲地移往乙地D、增加注冊資本E、注銷部分股份【參考答案】：A,C,D,E2、上市公司設(shè)董事會秘書，負責（）事宜。A、公司股東大會的籌備B、董事會會議的籌備C、文件保管D、公司股東資料的管理，辦理信息披露事務(wù)【參考答案】：A,B,C,D3、以下界定為國有法人股的是（）。A、國家授權(quán)投資的機構(gòu)或部門，直接向新設(shè)立的股份公司投資形成的股份B、國有企業(yè)（行業(yè)性總公司和具有政府行政管理職能的公司除外）以其依法占用的法人資產(chǎn)直接向新設(shè)立的股份公司投資入股形成的股份C、國有法人單位（行業(yè)性總公司和具有政府行政管理職能的公司除外）所擁有的企業(yè)，以全部或部分資產(chǎn)改建為股份公司，進入股份公司的凈資產(chǎn)折成的股份D、國有企業(yè)（集團公司）的全資子企業(yè)（子公司）和控股子企業(yè)（控股子公司）以其依法占用的法人資產(chǎn)直接向新設(shè)立的股份公司投資人股形成的股份【參考答案】：B,C,D4、公司收購是高風險經(jīng)營，在收購過程中，收購公司主要面臨的風險有（）。A、整合風險B、市場風險C、營運風險D、反收購風險E、法律風險【參考答案】：A,B,C,D,E5、（）屬于可轉(zhuǎn)換公司債券募集說明書的內(nèi)容。A、擔保事項B、發(fā)行人的發(fā)行申請報告C、發(fā)行人的資信D、發(fā)行條款【參考答案】：A,B,C,D6、發(fā)起人投入擬發(fā)行上市公司的業(yè)務(wù)和資產(chǎn)應(yīng)獨立完整，遵循（）原則。A、人員、機構(gòu)、資產(chǎn)相結(jié)合B、人員、機構(gòu)、資產(chǎn)按照業(yè)務(wù)劃分C、債務(wù)、收入與成本、費用相配比D、債務(wù)、收入、成本、費用等因素與業(yè)務(wù)劃分相配比【參考答案】：B,D7、金融機構(gòu)發(fā)行金融債券的目的是（）。A、改善負債結(jié)構(gòu)，增強負債的穩(wěn)定性B、獲得長期資金來源C、擴大資產(chǎn)業(yè)務(wù)D、獲得廉價資金的來源【參考答案】：A,B,C8、影響可轉(zhuǎn)換公司債券價值的因素有（）。A、票面利率B、轉(zhuǎn)股價格C、轉(zhuǎn)股期限D(zhuǎn)、股票波動率【參考答案】：A,B,C,D【解析】可轉(zhuǎn)換公司債券價值受票面利率、轉(zhuǎn)股價格、股票波動率、轉(zhuǎn)股期限、回售條款和贖回條款等因素影響。9、在要約收購報告書摘要提示性公告中，有關(guān)收購人及上市公司必須作出的特別提示，下列說法正確的有（）。A、涉及反壟斷審查的，必須提前取得有關(guān)主管部門反壟斷審查的批復B、外資企業(yè)成為上市公司的控股股東或者戰(zhàn)略投資者，必須提前取得外資主管部門的批準C、特別提示中必須明確說明，只有取得以上有權(quán)部門的批復，收購人才能正式向人民銀行上報申請材料D、上市公司及其控制的子公司如果屬于外資限制或禁止進入或控股的行業(yè)，必須提前取得主管部門批準【參考答案】：B,D【解析】在要約收購報告書摘要提示性公告中，有關(guān)收購人及上市公司必須作出以下特別提示：①外資企業(yè)成為上市公司的控股股東或者戰(zhàn)略投資者，必須提前取得外資主管部門的批準；②上市公司及其控制的子公司如果屬于外資限制或禁止進入或控股的行業(yè)，必須提前取得主管部門批準；③外資企業(yè)成為上市公司的控股股東或者戰(zhàn)略投資者，必須提前取得外資主管部門的批準。此外，特別提示中必須明確說明，只有取得以上有權(quán)部門的批復，收購人才能正式向中國證監(jiān)會上報申請材料，故AC項說法錯誤。10、企業(yè)債券發(fā)行人向交易所申請上市，必須由交易所認可的1～2個機構(gòu)推薦，并出具上市推薦書。上市推薦人應(yīng)當符合下列（）條件。A、具有交易所會員資格B、具備股票主承銷商資格，且信譽良好C、最近1年內(nèi)無重大違法、違規(guī)行為D、負責推薦工作的主要業(yè)務(wù)人員熟悉交易所章程及相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則【參考答案】：A,B,C,D11、根據(jù)香港聯(lián)交所有關(guān)規(guī)定，內(nèi)地企業(yè)在中國香港發(fā)行股票并上市的股份有限公司在盈利和市值方式滿足以下（）條件之一即可。A、公司必須在相同的管理層人員的管理下有連續(xù)3年的營業(yè)記錄，以往3年盈利合計5000萬港元，并且市值不低于2億港元B、公司上市時市值不低于40億港元且最近1個經(jīng)審計財政年度收入至少5億港元C、公司上市時市值不低于40億港元且最近1個經(jīng)審計財政年度收入至少3億港元D、最近1年的利潤不低于1000萬港元，再之前兩年的利潤之和不少于3000萬港元E、公司必須在相同的管理層人員的管理下有連續(xù)3年的營業(yè)記錄，以往5年盈利合計5000萬港元，并且市值不低于3億港元【參考答案】：A,B12、對中小企業(yè)板塊上市公司的保薦中，在持續(xù)督導階段，保薦機構(gòu)還應(yīng)關(guān)注哪些事項?（）A、發(fā)行人公司治理和內(nèi)部控制是否有效B、發(fā)行人經(jīng)營環(huán)境和業(yè)務(wù)狀況C、發(fā)行人股權(quán)變動和管理狀況D、發(fā)行人核心技術(shù)【參考答案】：B,C,D13、股份有限公司的股東是指依法持有股份有限公司股份的自然人或法人，即股份的所有者。股東所持股份具有（）的特征。A、有限責任性B、獨立性C、平等性D、可分性【參考答案】：A,C【解析】股份具有金額性平等性和不可分性。14、保薦制度主要包括（）。A、建立獨立董事制度B、明確保薦期限C、確立保薦責任D、建立保薦機構(gòu)和保薦代表人的注冊登記管理制度【參考答案】：B,C,D15、股份有限公司的主要組織機構(gòu)有（）。A、股東大會B、董事會C、.監(jiān)事會D、經(jīng)理【參考答案】：A,B,C,D16、公司改組為上市公司時，對上市公司占用的國有土地主要采?。ǎ?。A、繳納土地出讓金，取得土地所有權(quán)B、以土地使用權(quán)作價人股C、繳納土地租金，將土地使用權(quán)交給股份有限公司D、授權(quán)經(jīng)營E、以上都對【參考答案】：B,C,D17、可轉(zhuǎn)換公司債的發(fā)行人會在（），向社會公布因可轉(zhuǎn)換公司債轉(zhuǎn)換為股份所引起的股份變動情況。A、4月份B、8月份C、10月份D、12月份【參考答案】：A,C18、《重組管理辦法》適用于上市公司及其控股或者控制的公司（）達到規(guī)定的比例，導致上市公司的主營業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、收入發(fā)生重大變化的資產(chǎn)交易行為。A、在日常經(jīng)營活動之外購買、出售資產(chǎn)B、上市公司按照經(jīng)中國證監(jiān)會核準的發(fā)行證券文件披露的募集資金用途，使用募集資金購買資產(chǎn)、對外投資C、接受附義務(wù)的資產(chǎn)贈與或者對外捐贈資產(chǎn)D、受托經(jīng)營、租賃其他企業(yè)資產(chǎn)或者將經(jīng)營性資產(chǎn)委托他人經(jīng)營、租賃【參考答案】：A,C,D19、我國企業(yè)股份制改革的目的是（）。A、建立規(guī)范的公司治理結(jié)構(gòu)B、籌集資金C、剝離不良資產(chǎn)D、確立法人財產(chǎn)權(quán)【參考答案】：A,B,D20、關(guān)于盈利預測披露的要求下列（）情況下主承銷商應(yīng)對發(fā)行人的盈利預測履行盡職核查，并對盈利預測可操作性作出說明。A、發(fā)行人生產(chǎn)技術(shù)先進性高于行業(yè)的平均水平B、發(fā)行人產(chǎn)品或勞務(wù)毛利率高于行業(yè)的平均水平C、發(fā)行人生產(chǎn)能力高于行業(yè)的平均水平D、發(fā)行人產(chǎn)品或勞務(wù)銷售價格于行業(yè)的平均水平【參考答案】：B,D三、不定項選擇題（共20題，每題1分）。1、企業(yè)進行股份制改組是為了（）。A、確立法人財產(chǎn)權(quán)B、建立規(guī)范的公司治理結(jié)構(gòu)C、使公司組織形式更合理D、籌集資金【參考答案】：A,B,D【解析】企業(yè)股份制改組的目的就是為了：(1)確立法人財產(chǎn)權(quán)，解決資產(chǎn)歸屬問題；(2)建立規(guī)范的公司治理結(jié)構(gòu)，實現(xiàn)企業(yè)投資主體的多元化，明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系；(3)籌集資金，為擴大生產(chǎn)募集資金。2、當債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時，（）有權(quán)提出破產(chǎn)申請。A、債權(quán)人B、債務(wù)人C、人民法院D、工商登記部門【參考答案】：A,C【解析】公司法規(guī)定，當債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時，債權(quán)人和人民法院有權(quán)提出破產(chǎn)申請。3、上市公司作出發(fā)行新股的決定，應(yīng)當按照下列要求披露有關(guān)信息（）。A、本次發(fā)行議案經(jīng)董事會表決通過后，應(yīng)當在2個工作日內(nèi)報告證券交易所，公告召開股東大會的通知B、本次發(fā)行議案經(jīng)董事會表決通過后，應(yīng)當在3個工作日內(nèi)報告證券交易所，公告召開股東大會的通知C、股東大會通過本次發(fā)行議案后，公司應(yīng)當在2個工作13內(nèi)公布股東大會決議，公告中應(yīng)當載明“該方案尚須報中國證券監(jiān)督管理委員會核準”字樣D、對于與本次發(fā)行有關(guān)的關(guān)聯(lián)交易，公司董事會應(yīng)當在公告中保證該項交易符合公司的最大利益，不會損害非關(guān)聯(lián)股東的利益及產(chǎn)生同業(yè)競爭【參考答案】：A,C,D4、在債務(wù)融資工具存續(xù)期間，出現(xiàn)以下（）情形之一的，召集人應(yīng)當自知悉該情形之日起按勤勉盡責的要求召集持有人會議，并擬定會議議案。A、發(fā)行人未能按期足額兌付債務(wù)融資工具本金或利息B、發(fā)行人轉(zhuǎn)移債務(wù)融資工具全部清償義務(wù)C、發(fā)行人減資、合并、分立、解散、申請破產(chǎn)或被接管D、單獨或合計持有50%以上同期債務(wù)融資工具余額的持有人提議召開【參考答案】：A,B,C,D【解析】考點：熟悉企業(yè)短期融資券和中期票據(jù)的注冊規(guī)則、承銷的組織、信用評級安排、發(fā)行利率或發(fā)行價格的確定方式及其相關(guān)的信息披露要求。見教材第九章第五節(jié)，P339。5、對占有單位的無形資產(chǎn)，應(yīng)區(qū)別下列情況評定重估價值（）。A、外購的無形資產(chǎn)，根據(jù)購入成本以及該項資產(chǎn)具備的獲利能力評定重估價值B、自創(chuàng)的或者自身擁有的無形資產(chǎn)，根據(jù)其形成時發(fā)生的實際成本及該項資產(chǎn)具備的獲利能力評定重估價值C、自創(chuàng)的或者自身擁有的無形資產(chǎn)，只能根據(jù)其形成時發(fā)生的實際成本評定重估價值D、自創(chuàng)的或者自身擁有的未單獨計算成本的無形資產(chǎn)，根據(jù)該項資產(chǎn)具有的獲利能力評定重估價值【參考答案】：A,B,D6、下列屬于影響發(fā)行價格的因素的有（）。A、投資者的偏好B、未來再次發(fā)行股票的可能性C、發(fā)展?jié)摿Αl(fā)行數(shù)量D、凈資產(chǎn)【參考答案】：A,C,D7、發(fā)行人與承銷團各成員之間的并聯(lián)關(guān)系情況披露，主要應(yīng)包括（）。A、發(fā)行人、保薦入、副主承銷商的前5位股東情況B、發(fā)行人、保薦人、副主承銷商的持有5%以上股份的股東情況C、發(fā)行人、保薦入、副主承銷商的持有7%以上股份的股東情況D、發(fā)行人、保薦人、副主承銷商的公司背景【參考答案】：A,C8、為公司債券提供擔保，應(yīng)當符合（）。A、擔保范圍包括債券的本金及利息、違約金、損害賠償金和實現(xiàn)債權(quán)的費用B、以保證方式提供擔保的，為個別責任保證C、設(shè)定擔保的，擔保財產(chǎn)權(quán)屬應(yīng)當清晰，尚未被設(shè)定擔?；蛘卟扇”Ｈ胧〥、擔保財產(chǎn)的價值低于擔保金額【參考答案】：A,C9、上市公司非公開發(fā)行股票，應(yīng)當符合（）。A、發(fā)行價格不低于定價基準日前20個交易日公司股票均價的90%B、發(fā)行對象認購的股份自發(fā)行結(jié)束之日起，48個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓C、上市公司的控股股東、實際控制人或其控制的關(guān)聯(lián)人認購的股份，12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓D、本次發(fā)行將導致上市公司控制權(quán)發(fā)生變化的，應(yīng)當符合中國證監(jiān)會的其他規(guī)定【參考答案】：A,D10、債券籌資的特點有（）。A、債券的稅后成本低予股票的稅后成本B、公司運用債券投資，不僅取得一筆營運資本，而且還向債權(quán)人購得一項以公司總資產(chǎn)為基礎(chǔ)資產(chǎn)的看漲期權(quán)C、債券投資具有杠桿作用D、公司債券通常不需要抵押和擔保，不會削弱經(jīng)理控制權(quán)和股東的剩余控制權(quán)【參考答案】：A,C11、創(chuàng)立大會由（）組成。A、發(fā)起人B、認股人C、董事D、經(jīng)理【參考答案】：A,B12、發(fā)行階段的后期工作包括（）。A、公開推介B、股份交收及股東登記C、驗資及見證D、承銷總報告E、股款繳納【參考答案】：B,C,D,E13、中國證監(jiān)會可以按照分類監(jiān)管原則，根據(jù)證券公司的（）情況，對不同類別證券公司的風險控制指標標準和某項業(yè)務(wù)的風險資本準備計算比例進行控制和適當調(diào)整。A、治理結(jié)構(gòu)B、收益水平C、內(nèi)控水平D、風險控制【參考答案】：A,C,D【解析】考點：熟悉承銷業(yè)務(wù)的風險控制。見教材第一章第三節(jié)，P24。14、證券公司債券申請上市應(yīng)當符合的條件有（）。A、債券發(fā)行申請已獲批準并發(fā)行完畢B、資產(chǎn)未被具有實際控制權(quán)的自然人、法人或其他組織及其關(guān)聯(lián)人占用C、申請上市時仍符合公開發(fā)行的條件D、實際發(fā)行債券的面值總額不少于5000萬元【參考答案】：A,C,D【解析】考點：了解公開發(fā)行證券公司債券時募集說明書等信息的披露以及公開發(fā)行證券公司債券的持續(xù)信息披露的有關(guān)規(guī)定。見教材第九章第八節(jié)，P350。15、資產(chǎn)評估項目備案需報送的文件材料包括（）。A、國有資產(chǎn)評估項目備案表一式三份B、資產(chǎn)評估報告(包括評估報告書、評估說明、評估明細表及其電子文檔)C、與經(jīng)濟行為相對應(yīng)的審計報告D、與資產(chǎn)評估項目相對應(yīng)的經(jīng)濟行為批準文件【參考答案】：A,B,D【解析】熟悉資產(chǎn)評估的含義和范圍、資產(chǎn)評估的程序，會計報表審計。見教材第三章第二節(jié)，P92。16、股東大會的合格提案人包括（）。A、董事會B、監(jiān)事會C、獨立董事D、持有公司3%以上股份的股東【參考答案】：A,B,D【解析】熟悉上市公司股東大會的召集、提案與通知、聘請律師出具法律意見、股東大會特別職權(quán)、累積投票制度、董事的特別義務(wù)、獨立董事、董事會秘書、關(guān)聯(lián)董事表決權(quán)的限制、董事會特別職權(quán)、董事會專門委員會的職權(quán)、經(jīng)理工作細則、監(jiān)事的特別義務(wù)和監(jiān)事會特別職權(quán)的特別規(guī)定。見教材第二章第四節(jié)，P62。17、屬于財務(wù)顧問業(yè)務(wù)規(guī)程的有（）。A、簽訂委托協(xié)議B、盡職調(diào)查C、外部審核D、規(guī)范輔導【參考答案】：A,B,D【解析】掌握上市公司并購重組財務(wù)顧問的業(yè)務(wù)許可和業(yè)務(wù)規(guī)則。見教材第十二章第三節(jié)，P512。18、在創(chuàng)業(yè)板上市公司首次公開發(fā)行股票，不能存在（）影響發(fā)行人持續(xù)盈利能力的情形。A、發(fā)行人的經(jīng)營模式、產(chǎn)品或服務(wù)的品種結(jié)構(gòu)已經(jīng)或者將發(fā)生重大變化，并對發(fā)行人的持續(xù)盈利能力構(gòu)成重大不利影響B(tài)、發(fā)行人最近3年的營業(yè)收入或凈利潤對關(guān)聯(lián)方或者有重大不確定性的客戶存在嚴重依賴C、發(fā)行人最近1年的凈利潤主要來自合并財務(wù)報表范圍以外的投資收益D、發(fā)行在用的商標、專利、專有技術(shù)、特許經(jīng)營權(quán)等重要資產(chǎn)或者技術(shù)的取得或者使用存在重大不利變化的風險【參考答案】：A,C,D【解析】掌握主板及創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行股票的條件、輔導要求、內(nèi)核和承銷商備案材料。見教材第四章第二節(jié)，P135。19、證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)和其他財務(wù)顧問機構(gòu)有（）情形的，不得擔任財務(wù)顧問。A、最近24個月內(nèi)存在違反誠信的不良記錄B、最近24個月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范而受到行業(yè)自律組織的紀律處分C、最近36個月內(nèi)因違法違規(guī)經(jīng)營受到處罰D、最近24個月內(nèi)因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被調(diào)查【參考答案】：A,B,C【解析】掌握上市公司并購重組財務(wù)顧問的業(yè)務(wù)許可和業(yè)務(wù)規(guī)則。見教材第十二章第三節(jié)，P513。20、關(guān)于可交換公司債券進行股票交換的價格及其調(diào)整與修正，正確的有（）。A、公司債券交換為每股股份的價格，應(yīng)當不低于公告募集說明書目前20個交易日公司股票均價或前一個交易日的均價B、募集說明書應(yīng)當事先約定交換價格及其調(diào)整、修正原則C、若調(diào)整或修正交換價格，將造成預備用于交換的股票數(shù)量少于未償還可交換公司債券全部換股所需股票的，公司必須事先補充提供預備用于交換的股票D、公司應(yīng)對事先補充提供預備用于交換的股票設(shè)定擔保，辦理相關(guān)登記手續(xù)【參考答案】：B,C,D【解析】了解可交換公司債券的主要條款設(shè)計要求和操作程序。見教材第八章第五節(jié)，P278。四、判斷題（共40題，每題1分）。1、上市公司計劃公開發(fā)行新股前，保薦人和上市公司必須首先判斷發(fā)行主體是否符合公開發(fā)行新股的法定條件，這是上市公司成功公開發(fā)行新股的基本前提。（）【參考答案】：正確2、股份有限公司增加或減少資本，應(yīng)當修改公司章程，須經(jīng)出席股東大會的股東所持表決權(quán)的3/4以上通過。變動后，應(yīng)由法定驗資機構(gòu)出具驗資證明，并依法向公司登記機關(guān)辦理變更登記。（）【參考答案】：錯誤【解析】股份有限公司增加或減少資本，應(yīng)當修改公司章程，須經(jīng)出席股東大會的股東所持表決權(quán)的2/3以上通過。變動后，應(yīng)由法定驗資機構(gòu)出具驗資證明，并依法向公司登記機關(guān)辦理變更登記。3、信托投資公司作為詢價對象時，信托投資公司經(jīng)相關(guān)監(jiān)管部門批準重新登記已滿兩年，注冊資本不低于4億元，最近12個月有活躍的證券市場投資記錄。（）【參考答案】：正確4、收購要約約定的收購期限不得少于10日，并不得超過30日。（）【參考答案】：錯誤【解析】收購要約約定的收購期限不得少于30日，并不得超過60日。5、發(fā)行人應(yīng)披露其在行業(yè)中的競爭地位，包括發(fā)行人的市場占有率、近3年的變化情況及未來變化趨勢，主要競爭對手的簡要情況等。（）【參考答案】：正確6、申請首次公開發(fā)行股票的公司報送的申請文件應(yīng)包括公開披露的文件和一切相關(guān)材料。（）【參考答案】：正確7、依據(jù)《第1號準則》，在首次公開發(fā)行股票的招股說明書的扉頁中，發(fā)行人董事會應(yīng)聲明對其已批準的招股說明書及其摘要的真實性、準確性和完整性承擔共同的及個別的責任。（）【參考答案】：錯誤【解析】招股說明書扉頁應(yīng)刊登發(fā)行人董事會的如下聲明：“發(fā)行人董事會已批準本招股說明書及其摘要，全體董事承諾其中不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其真實性、準確性、完整性承擔個別和連帶的法律責任?！?、1996年4月，中國證監(jiān)會發(fā)出《關(guān)于規(guī)范企業(yè)債券的證券交易所上市交易等有關(guān)問題的通知》，規(guī)定企業(yè)債券上市的最終批準權(quán)屬于中國證監(jiān)會，企業(yè)債券可以回購。（）【參考答案】：錯誤【解析】企業(yè)債券不得回購。9、儲蓄國債不可流通轉(zhuǎn)讓，但可以辦理提前兌取、質(zhì)押貸款、非交易過戶等。（）【參考答案】：正確10、企業(yè)債券可在交易所市場上市，也可以進入銀行間市場交易流通。（）【參考答案】：正確11、發(fā)行公司債券，則公司應(yīng)當在6個月內(nèi)首期發(fā)行，剩余數(shù)量應(yīng)在12個月內(nèi)發(fā)行完畢。（）【參考答案】：錯誤【解析】剩余數(shù)量應(yīng)在24個月內(nèi)發(fā)行完畢。12、如果發(fā)行人計劃招募的股份數(shù)額較大，既在中國香港和美國進行公開發(fā)售，同時又在其他國家和地區(qū)進行全球配售，則在發(fā)行準備階段只需要準備國際配售信息備忘錄。（）【參考答案】：錯誤【解析】如果發(fā)行人擬在公開發(fā)行股的同時還準備向一定的機構(gòu)投資者或?qū)I(yè)投資者進行配售，則應(yīng)當準備符合外資股上市地要求的招股章程，同時準備適合配售或私募的信息備忘錄。所以應(yīng)分別準備中國香港的招股章程、美國的招股章程和國際配售信息備忘錄3種招股書。13、當投資者可以實際支配上市公司股份表決權(quán)超過30%時即擁有了上市公司的控制權(quán)。（）【參考答案】：正確14、中國證監(jiān)會出具監(jiān)管意見書時，應(yīng)當審查公司最近1年股權(quán)結(jié)構(gòu)是否發(fā)生重大變化，實際控制人是否發(fā)生變更。（）【參考答案】：錯誤【解析】【解析】中國證監(jiān)會出具監(jiān)管意見書時．應(yīng)當審查公司最近三年股權(quán)結(jié)構(gòu)是否發(fā)生重大變化，實際控制人是否發(fā)生變更。15、根據(jù)《企業(yè)債券管理條例》第二十條，企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券所籌資金可以作為任何用途。（）【參考答案】：錯誤【解析】根據(jù)《企業(yè)債券管理條例》第二十條，企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券所籌資金應(yīng)當按照審批機關(guān)批準的用途，用于本企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營。企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券所籌資金不得用于房地產(chǎn)買賣、股票買賣和期貨交易等與本企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營無關(guān)的風險性投資。16、發(fā)行境內(nèi)上市外資股聘請的主承銷商應(yīng)當是境外的證券經(jīng)營機構(gòu)。（）【參考答案】：錯誤【解析】公司發(fā)行境內(nèi)上市外資股，應(yīng)當委托經(jīng)中國證監(jiān)會認可的境內(nèi)證券經(jīng)營機構(gòu)作為主承銷商或者主承銷商之一，可以聘請國外證券公司擔任國際協(xié)調(diào)人。17、可轉(zhuǎn)換公司債券在發(fā)行結(jié)束6個月后，方可轉(zhuǎn)換公司股票；對于分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，認股權(quán)證自發(fā)行結(jié)束至少已滿6個月起方可行權(quán)。（）【參考答案】：正確18、重置成本法的適用條件為：一是存在3個或3個以上具有可比性的參照物，二是價值影響因素明確并可量化。（）【參考答案】：錯誤【解析】現(xiàn)行市價法的適用條件為：一是存在著3個及3個以上具有可比性的參照物；二是價值影響因素明確并可量化。19、一般發(fā)行新股只需聘請企業(yè)的法律顧問。（）【參考答案】：錯誤20、注冊會計師在計劃審計工作時，必須對重要性水平作出初步判斷，以便為檢查數(shù)量上重要的錯報確定一個可接受的水平。（）【參考答案】：正確21、在企業(yè)股份制改組過程中，企業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)及債權(quán)、債務(wù)不一定隨之重組。（）【參考答案】：錯誤22、證券公司債券，包括證券公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券和次級債券。（）【參考答案】：錯誤【解析】證券公司債券是指證券公司依法發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本付息的有階證券。不包括證券公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換