第四章風(fēng)險評估課件

目錄第四章

風(fēng)險評估

第一節(jié)

風(fēng)險的基本知識第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定

第三節(jié)風(fēng)險識別

第四節(jié)風(fēng)險分析

第五節(jié)風(fēng)險應(yīng)對

目錄第四章風(fēng)險評估本章學(xué)習(xí)目的與要求本章對目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析以及風(fēng)險應(yīng)對進(jìn)行了較為詳細(xì)的闡述。通過本章的學(xué)習(xí)，從戰(zhàn)略目標(biāo)和業(yè)務(wù)層面目標(biāo)的設(shè)定進(jìn)一步理解目標(biāo)設(shè)定的含義，熟悉戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則、步驟和方法，掌握戰(zhàn)略目標(biāo)的分解；了解風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容，理解風(fēng)險識別的過程以及掌握風(fēng)險識別的方法；在了解風(fēng)險分析的概念和內(nèi)容的基礎(chǔ)之上，理解風(fēng)險分析的核心內(nèi)容，掌握定量分析法和定性分析法；理解風(fēng)險應(yīng)對的概念，掌握風(fēng)險規(guī)避、風(fēng)險降低、風(fēng)險分擔(dān)、風(fēng)險承受四種風(fēng)險應(yīng)對策略。本章學(xué)習(xí)目的與要求本章對目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析以及風(fēng)險案例引入：BP公司墨西哥灣之殤

2010年4月20日夜間，美國南部路易斯安那州中部（墨西哥灣海域）沿海一油井平臺發(fā)生爆炸，大量原油在深海泄漏，損失之慘烈，危害之嚴(yán)重，影響之深遠(yuǎn)，世之罕見。目前，這次石油泄漏事件已經(jīng)演變成了“美國歷史上最嚴(yán)重的石油污染大災(zāi)難”。漏油事件“始作俑者”是英國石油公司（BP）租賃的，屬于瑞士越洋鉆探公司的“深水地平線”鉆井平臺。4月20日晚，“深水地平線”發(fā)生爆炸并引發(fā)大火，大約36小時后沉入墨西哥灣，造成現(xiàn)場11名工作人員喪生、17人受傷。鉆井平臺底部油井自2010年4月24日起便漏油不止，4月29日浮油逼近海岸，4月30日浮油入侵海岸。事故發(fā)生后，BP先后嘗試了多種封堵措施試圖將污染損失挽回到最低。但效果不佳，沉沒的鉆井平臺每天依然漏油不止。直到9月初，墨西哥灣漏油事件救災(zāi)總指揮艾倫宣布：英國石油公司漏油油井不再對墨西哥灣構(gòu)成威脅。歷時4個半月之久的墨西哥灣漏油事故方告一段落，共計漏油約490萬桶。案例引入：BP公司墨西哥灣之殤2010年4月20這場原油污染危機不僅造成美國墨西哥灣沿岸地區(qū)嚴(yán)重的生態(tài)災(zāi)難，并且對美國經(jīng)濟(jì)、社會和政治，以及全球能源行業(yè)尤其是海洋石油開發(fā)行業(yè)的巨大影響已開始顯現(xiàn)。至此BP的股價已經(jīng)下跌了約50%，市值縮水超過千億美元，為此所支付的賠償金額已高達(dá)80億美元。12月15日奧巴馬政府就美國歷史上最嚴(yán)重的海上漏油事件起訴英國石油公司（BP），BP估計將為漏油事件支付400億美元，其已經(jīng)出售巨額資產(chǎn)并籌集到300億美元。面對陸續(xù)而來的司法調(diào)查和天文數(shù)字的賠款，對BP而言，危機尚未過去。墨西哥灣原油泄漏量之大，持續(xù)時間之久，破壞力之強，均遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過美國政府最初的預(yù)期，生態(tài)環(huán)境的破壞已經(jīng)無法逆轉(zhuǎn)。這場災(zāi)難如何釀成？“冰凍三尺，非一日之寒”。事實證明，任何危機的背后必然是風(fēng)險管理不力。這場原油污染危機不僅造成美國墨西哥灣沿岸地區(qū)嚴(yán)重的生在本案例中，海洋石油鉆探是一個高風(fēng)險產(chǎn)業(yè)，需要在每一個環(huán)節(jié)嚴(yán)格控制風(fēng)險，有調(diào)查顯示，BP從上到下的疏忽大意是導(dǎo)致此次災(zāi)難的重要原因。如，BP在事故發(fā)生的前3周內(nèi)仍未能讓運到事故現(xiàn)場的用來阻止原油泄漏的巨型設(shè)備正常運轉(zhuǎn)。長期的監(jiān)管松懈、事發(fā)前的降低安全標(biāo)準(zhǔn)、事發(fā)后的低估危害、應(yīng)急預(yù)案的缺失、控制漏油事態(tài)的失策，無一不反映BP長久以來在風(fēng)險管理方面存在的諸多問題，而對風(fēng)險的熟視無睹、麻痹大意最終導(dǎo)致了幾乎無法掌控的后果。海洋石油開采，高投入高回報，更有高風(fēng)險。石油企業(yè)更應(yīng)以高度責(zé)任感來從事這一行業(yè)，鏟除災(zāi)難滋生的溫床，杜絕環(huán)境突發(fā)事件的發(fā)生，風(fēng)險管理已經(jīng)迫在眉睫。這場環(huán)境災(zāi)難的沉痛教訓(xùn)，對石油企業(yè)來說，值得深刻總結(jié)，引以為戒，警鐘長鳴!在本案例中，海洋石油鉆探是一個高風(fēng)險產(chǎn)業(yè)，需要在每一第一節(jié)風(fēng)險的基本知識一、什么是風(fēng)險風(fēng)險是未來的不確定性對企業(yè)實現(xiàn)目標(biāo)的影響，包括正面的影響和負(fù)面的影響兩個方面。習(xí)慣上負(fù)面的影響稱為風(fēng)險，正面的影響稱為機會、機遇。風(fēng)險發(fā)生的可能性及其后果的嚴(yán)重程度都與其發(fā)生的條件相關(guān)第一節(jié)風(fēng)險的基本知識一、什么是風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識二、風(fēng)險發(fā)生的因素1.實質(zhì)性因素。它指對某一標(biāo)的物增加風(fēng)險發(fā)生機會或者導(dǎo)致嚴(yán)重?fù)p傷和傷亡的客觀自然原因。例如，空氣干燥是引起火災(zāi)的風(fēng)險因素，地面斷層是導(dǎo)致地震的風(fēng)險因素。2.心理性因素。它指由于心理的原因引起行為上的疏忽和過失，從而成為引起風(fēng)險的發(fā)生原因。例如，亂扔煙頭容易引起火災(zāi)，酒后駕駛?cè)菀滓鸾煌ㄊ鹿实取?.道德性因素。它指人們的故意行為或者不作為。例如，放火引起火災(zāi)，故意不履行合約引起經(jīng)濟(jì)損失等。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識二、風(fēng)險發(fā)生的因素第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性(一)客觀性風(fēng)險是不以企業(yè)意志為轉(zhuǎn)移，獨立于企業(yè)意志之外的客觀存在。企業(yè)只能采取風(fēng)險管理辦法降低風(fēng)險發(fā)生的頻率和損失幅度，而不能徹底消除風(fēng)險。(二)普遍性在現(xiàn)代社會，個體或企業(yè)面臨著各式各樣的風(fēng)險。隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展和生產(chǎn)力的提高，還會不斷產(chǎn)生新的風(fēng)險，且風(fēng)險事故造成的損失也越來越大。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性(三)損失性只要風(fēng)險存在，就一定有發(fā)生損失的可能。如果風(fēng)險發(fā)生之后不會有損失，那么就沒必要研究風(fēng)險了(四)可變性風(fēng)險的可變性是指在一定條件下風(fēng)險具有可轉(zhuǎn)化的特性。世界上任何事物都是互相聯(lián)系、互相依存、互相制約的第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類(一)行業(yè)風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險是指在特定行業(yè)中與經(jīng)營相關(guān)的風(fēng)險。企業(yè)選擇在哪個行業(yè)中經(jīng)營顯得非常關(guān)鍵。在考慮企業(yè)可能面對的行業(yè)風(fēng)險時，以下幾個因素是非常關(guān)鍵的：1.生命周期階段。行業(yè)有生命周期，企業(yè)會經(jīng)歷起步期、成長期、成熟期及衰退期2.波動性。波動性是與變化相關(guān)的一個指標(biāo)3.集中程度。對企業(yè)來說，比較好的情況是在一個受保護(hù)的行業(yè)中處于壟斷地位，就像某些國家公用事業(yè)公司或國家政府所管理的公司一樣第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類(二)經(jīng)營風(fēng)險經(jīng)營風(fēng)險可簡單定義為經(jīng)營企業(yè)時面臨的風(fēng)險。從某種程度上來說，企業(yè)所作的所有決策都具有風(fēng)險，管理層不能保證所作的每一個決策都是正確的經(jīng)營風(fēng)險的廣義標(biāo)準(zhǔn)定義是指由于采用的戰(zhàn)略不當(dāng)，資源不足，或者經(jīng)濟(jì)環(huán)境或競爭環(huán)境發(fā)生變化而不能達(dá)成經(jīng)營目標(biāo)的風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類第一節(jié)風(fēng)險的基本知識1.市場風(fēng)險市場風(fēng)險，有時也稱為財務(wù)風(fēng)險或價格風(fēng)險，它指由于市價的變化而導(dǎo)致虧損的風(fēng)險（1）利率風(fēng)險。利率風(fēng)險是指因利率提高或降低而產(chǎn)生預(yù)期之外損失的風(fēng)險。（2）匯率風(fēng)險。匯率風(fēng)險是由匯率變動的可能性，以及一種貨幣對另一種貨幣的價值發(fā)生變動的可能性導(dǎo)致的。（3）商品價格風(fēng)險。主要商品的價格出人意料地上漲或下跌，可能使業(yè)務(wù)面臨風(fēng)險（4）股票價格風(fēng)險。股票價格風(fēng)險影響企業(yè)股票或其他資產(chǎn)的投資者，其表現(xiàn)是與股票價格相聯(lián)系的第一節(jié)風(fēng)險的基本知識1.市場風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

2.政治風(fēng)險

政治風(fēng)險在很大程度上取決于企業(yè)運營所在國家的政治穩(wěn)定性，及當(dāng)?shù)氐恼沃贫取Ｕ母?，有時會導(dǎo)致業(yè)務(wù)出現(xiàn)重大變化。甚至在政治制度穩(wěn)定的國家，政治改革的影響也可能是重大的。3.操作風(fēng)險操作風(fēng)險是指出于員工、過程、基礎(chǔ)設(shè)施、技術(shù)或?qū)\作有影響的類似因素（包括欺詐活動）的失誤而導(dǎo)致虧損的風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識2.政治風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識4．法律/合規(guī)性風(fēng)險

法律/合規(guī)性風(fēng)險指不符合法律或法規(guī)要求的風(fēng)險。毫無疑問，所有的企業(yè)都受到相關(guān)的監(jiān)管。大多數(shù)企業(yè)可能受到國家級、省級和地區(qū)級的監(jiān)管，也可能受到職業(yè)團(tuán)體的監(jiān)管。企業(yè)所面臨的監(jiān)管是無處不在的，從監(jiān)管職業(yè)安全健康的法規(guī)到有關(guān)如何恰當(dāng)儲存危險物質(zhì)的規(guī)定，到報告有關(guān)經(jīng)營活動的詳情以滿足稅收目的的要求5．項目風(fēng)險在企業(yè)中，有很多的項目需要進(jìn)行日常管理，如建立新的業(yè)務(wù)線、開發(fā)新市場。由于項目的流行性，項目管理的一個重要組成部分就是風(fēng)險管理第一節(jié)風(fēng)險的基本知識4．法律/合規(guī)性風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

6．信用風(fēng)險

多數(shù)企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品或提供勞務(wù)，并將其提供給買家，同時企業(yè)會允許買家在一定時間內(nèi)付款，這一過程被稱為除欠。除欠會產(chǎn)生不予支付的風(fēng)險。因而，信用風(fēng)險是指交易對方在賬款到期時不予支付的風(fēng)險7．產(chǎn)品風(fēng)險

所有銷售產(chǎn)品、提供勞務(wù)的企業(yè)都會涉及產(chǎn)品風(fēng)險?？梢杂靡韵禄締栴}來識別產(chǎn)品風(fēng)險：當(dāng)公司將一項產(chǎn)品投放市場時，該產(chǎn)品是否有銷路？新產(chǎn)品所面臨的問題就是這些產(chǎn)品沒有經(jīng)驗可循，管理層不知道新產(chǎn)品對客戶是否具有吸引力。新產(chǎn)品越具有創(chuàng)新性，引入該產(chǎn)品所面臨的風(fēng)險就越大第一節(jié)風(fēng)險的基本知識6．信用風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

8.流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指由于缺乏可用資金而產(chǎn)生的到期無法支付應(yīng)付款項的風(fēng)險。值得注意的是，即使企業(yè)取得了令人滿意的利潤，但如果發(fā)生流動性危機，企業(yè)也會很快破產(chǎn)9.環(huán)境風(fēng)險環(huán)境風(fēng)險在近幾年被廣泛關(guān)注，這主要是因為“綠色行動”的環(huán)保者提高了公眾的環(huán)保意識，并使其更加關(guān)心人類行為有意或無意造成的環(huán)境破壞第一節(jié)風(fēng)險的基本知識8.流動性風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識10.聲譽風(fēng)險

聲譽風(fēng)險是指企業(yè)聲譽受到負(fù)面影響的風(fēng)險。聲譽風(fēng)險產(chǎn)生的負(fù)面影響會非常大，其能導(dǎo)致企業(yè)的經(jīng)營陷入嚴(yán)重衰退，極端情況下還可能導(dǎo)致企業(yè)被接管或倒閉聲譽風(fēng)險主要是二級風(fēng)險，其產(chǎn)生的原因是由于企業(yè)未能有效地控制其他類型的風(fēng)險。例如，因觸犯法律而被訴諸法律行動，或綠色環(huán)保者對企業(yè)造成的環(huán)境破壞提出的抗議等都會導(dǎo)致負(fù)面的公眾形象。聲譽的建立需要很長時間，但聲譽的破壞卻只在一時。因此，企業(yè)中的各層員工都必須認(rèn)真對待聲譽風(fēng)險。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識10.聲譽風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識五、風(fēng)險評估任何企業(yè)要長遠(yuǎn)發(fā)展都要研究未來，都必須面向未來做出戰(zhàn)略決策，也因此要承擔(dān)各種風(fēng)險。面對風(fēng)險，一般企業(yè)要么“杞人憂天”，畏懼不前，喪失大好機會；要么麻痹大意，變成“溫水中的青蛙”，逐漸喪失競爭優(yōu)勢；還有些鋌而走險，以賭博心態(tài)進(jìn)行經(jīng)營決策，最后破產(chǎn)倒閉。正確評估風(fēng)險，將風(fēng)險因素納入企業(yè)正常的管理范圍，是一個非常嚴(yán)肅的命題，也是一項非常迫切的任務(wù)第一節(jié)風(fēng)險的基本知識五、風(fēng)險評估第二節(jié)

目標(biāo)設(shè)定第四章風(fēng)險評估課件第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定風(fēng)險評估首先要設(shè)定目標(biāo)，設(shè)定目標(biāo)是風(fēng)險評估的前提條件。風(fēng)險是與目標(biāo)伴隨的，首先必須有目標(biāo)，管理層才能對實現(xiàn)目標(biāo)的風(fēng)險進(jìn)行識別。內(nèi)部控制目標(biāo)的設(shè)立是企業(yè)內(nèi)部控制的關(guān)鍵，過于籠統(tǒng)寬泛的內(nèi)部控制目標(biāo)不利于內(nèi)部控制的設(shè)計和應(yīng)用。因此，在明確了設(shè)計的基本思路和原則之后，就必須將企業(yè)的戰(zhàn)略任務(wù)和目標(biāo)進(jìn)行分解，最終細(xì)分為幾項具體的工作任務(wù)。這個分解過程可簡單地描述為：企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略→董事會目標(biāo)→公司層面內(nèi)部控制目標(biāo)→經(jīng)營活動控制目標(biāo)。

目標(biāo)是有層級的，企業(yè)目標(biāo)包括發(fā)展戰(zhàn)略和具體目標(biāo)，具體目標(biāo)包括經(jīng)營目標(biāo)、合規(guī)性目標(biāo)、財產(chǎn)保全目標(biāo)和財務(wù)報告目標(biāo)。第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定風(fēng)險評估首先要設(shè)定目標(biāo)，設(shè)定目標(biāo)是風(fēng)險評估目標(biāo)設(shè)定一

、目標(biāo)設(shè)定的含義目標(biāo)設(shè)定是企業(yè)在識別和分析實現(xiàn)目標(biāo)的風(fēng)險并采取行動來管理風(fēng)險之前，采取恰當(dāng)?shù)某绦蛉ピO(shè)定目標(biāo)，確保所選定的目標(biāo)支持和切合企業(yè)的發(fā)展使命，并且與企業(yè)的風(fēng)險承受能力相一致。目標(biāo)設(shè)定是企業(yè)風(fēng)險評估的起點，是風(fēng)險識別、風(fēng)險分析和風(fēng)險應(yīng)對的前提。目標(biāo)設(shè)定一、目標(biāo)設(shè)定的含義目標(biāo)設(shè)定圖4-1目標(biāo)設(shè)定戰(zhàn)略目標(biāo)包括符合目標(biāo)重合業(yè)務(wù)層面目標(biāo)經(jīng)營目標(biāo)資產(chǎn)目標(biāo)報告目標(biāo)合規(guī)目標(biāo)選定目標(biāo)風(fēng)險偏好風(fēng)險承受能力目標(biāo)設(shè)定圖4-1目標(biāo)設(shè)定戰(zhàn)略目標(biāo)包括符合目標(biāo)重目標(biāo)設(shè)定二、

戰(zhàn)略目標(biāo)的設(shè)定

（一）戰(zhàn)略目標(biāo)的內(nèi)容通常戰(zhàn)略目標(biāo)的內(nèi)容可從以下幾個方面來考慮：社會責(zé)任人力資源組織研究與開發(fā)資金產(chǎn)品生產(chǎn)率市場盈利能力戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定二、戰(zhàn)略目標(biāo)的設(shè)定目標(biāo)設(shè)定（二）戰(zhàn)略目標(biāo)的分解戰(zhàn)略目標(biāo)可以進(jìn)行縱向分解和橫向分解，還可以運用平衡計分卡法進(jìn)行分解。（1）縱向分解企業(yè)使命總戰(zhàn)略目標(biāo)職能性目標(biāo)職能性目標(biāo)職能性目標(biāo)子目標(biāo)子目標(biāo)子目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（二）戰(zhàn)略目標(biāo)的分解企業(yè)使命總戰(zhàn)略目標(biāo)職能性目標(biāo)職能目標(biāo)設(shè)定（2）橫向分解企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)大致可以分為兩類，第一類是用來滿足企業(yè)生存和發(fā)展所需要的項目目標(biāo)，這些目標(biāo)項目又可以分解成業(yè)績目標(biāo)和能力目標(biāo)。第二類是用來滿足與企業(yè)有利益關(guān)系的各個社會群體所要求的目標(biāo)。這樣的群體主要有顧客、企業(yè)職工、股東、所有社區(qū)及企業(yè)社會群體。目標(biāo)設(shè)定（2）橫向分解目標(biāo)設(shè)定（3）平衡計分卡法

企業(yè)應(yīng)擅長什么，需做好什么客戶如何看待企業(yè)的產(chǎn)品與服務(wù)

企業(yè)如何對其所有者負(fù)責(zé)，滿足其利潤要求企業(yè)能否繼續(xù)提高并創(chuàng)造價值學(xué)習(xí)與成長內(nèi)部業(yè)務(wù)流程客戶財務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（3）平衡計分卡法企業(yè)應(yīng)擅長什么，需做好什么客戶如何目標(biāo)設(shè)定（三）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則S（Specific）代表具體，不能籠統(tǒng)；M（Measurable）代表可計量，可以量化并可被驗證；A（Attainable）代表可行，可以達(dá)到；R（Relevant）代表相關(guān)性，實實在在，可以證明和觀察；T（Time-based）代表時限，具有明確的截止期限。目標(biāo)設(shè)定（三）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則目標(biāo)設(shè)定（四）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的步驟1.明確企業(yè)發(fā)展目標(biāo)2.制定實現(xiàn)目標(biāo)的戰(zhàn)略計劃3.編制年度計劃4.企業(yè)編制年度預(yù)算案例4-1耐克的戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（四）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的步驟目標(biāo)設(shè)定（五）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的方法時間序列分析法相關(guān)分析法盈虧平衡分析法決策矩陣法、決策樹法目標(biāo)設(shè)定（五）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的方法目標(biāo)設(shè)定三、設(shè)定業(yè)務(wù)層面目標(biāo)案例4-2企業(yè)內(nèi)控戰(zhàn)略規(guī)劃、目標(biāo)設(shè)定實例業(yè)務(wù)層面目標(biāo)●經(jīng)營目標(biāo)●資產(chǎn)目標(biāo)●報告目標(biāo)●合規(guī)目標(biāo)定期更新目標(biāo)配置資源分解目標(biāo)圖4-2業(yè)務(wù)層面目標(biāo)設(shè)定過程目標(biāo)設(shè)定三、設(shè)定業(yè)務(wù)層面目標(biāo)業(yè)務(wù)層面目標(biāo)定圖4-2業(yè)務(wù)層目標(biāo)設(shè)定四、目標(biāo)設(shè)定與風(fēng)險偏好、風(fēng)險承受度目標(biāo)設(shè)定是否科學(xué)、有效，取決于其是否符合企業(yè)的風(fēng)險偏好和風(fēng)險承受度。風(fēng)險偏好風(fēng)險偏好是指企業(yè)在實現(xiàn)其目標(biāo)的過程中愿意接受的風(fēng)險的數(shù)量?？梢詮亩ㄐ院投績蓚€角度對風(fēng)險偏好加以度量。

風(fēng)險承受度風(fēng)險承受度是指在企業(yè)目標(biāo)實現(xiàn)的過程中對差異的可承受風(fēng)險限度，是企業(yè)在風(fēng)險偏好的基礎(chǔ)上設(shè)定的對相關(guān)目標(biāo)實現(xiàn)過程中所出現(xiàn)的差異的可接受水平，也被稱作風(fēng)險承受能力。也就是說，風(fēng)險承受度包括整體風(fēng)險承受能力和業(yè)務(wù)層面的可接受風(fēng)險水平。目標(biāo)設(shè)定四、目標(biāo)設(shè)定與風(fēng)險偏好、風(fēng)險承受度第三節(jié)

風(fēng)險識別第四章風(fēng)險評估課件風(fēng)險識別一、風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容（一）風(fēng)險識別的概念

風(fēng)險識別是對企業(yè)面臨的各種潛在事項進(jìn)行確認(rèn)。對于風(fēng)險識別的概念，可以從以下幾個方面理解：（1）風(fēng)險識別是一項動態(tài)的、連續(xù)不斷、系統(tǒng)性的重復(fù)過程（2）風(fēng)險識別是一項復(fù)雜的系統(tǒng)工程（3）風(fēng)險識別是整個風(fēng)險評估過程中重要的程序之一案例4-3缺乏有效的風(fēng)險識別，小服裝廠血本無歸風(fēng)險識別一、風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容風(fēng)險識別（二）風(fēng)險識別的內(nèi)容風(fēng)險識別主要內(nèi)容包括兩方面：一是感知風(fēng)險事項，二是分析風(fēng)險事項。感知風(fēng)險事項和分析風(fēng)險事項構(gòu)成事項識別的基本內(nèi)容，兩者是相輔相成，互相聯(lián)系。感知到風(fēng)險事項的存在才能進(jìn)一步有意識有目的的分析風(fēng)險，進(jìn)而掌握風(fēng)險的存在及導(dǎo)致風(fēng)險事項發(fā)生的原因和條件。風(fēng)險識別（二）風(fēng)險識別的內(nèi)容風(fēng)險識別決策經(jīng)營活動外部環(huán)境本身外部環(huán)境的變化風(fēng)險事項內(nèi)部風(fēng)險外部風(fēng)險風(fēng)險識別決策經(jīng)營活動外部環(huán)境本身外部環(huán)境的變化風(fēng)險事項內(nèi)部風(fēng)風(fēng)險識別二、風(fēng)險識別的過程（一）發(fā)現(xiàn)或者調(diào)查風(fēng)險因素自然環(huán)境社會經(jīng)濟(jì)因素政治及法制因素營運環(huán)境風(fēng)險識別二、風(fēng)險識別的過程風(fēng)險識別（二）減少風(fēng)險因素增加的條件企業(yè)的風(fēng)險因素應(yīng)該包括但不限于以下內(nèi)容：產(chǎn)品或服務(wù)的市場前景、行業(yè)經(jīng)驗環(huán)境的變化、商業(yè)周期或產(chǎn)品生命周期的影響、市場飽和等；經(jīng)營模式發(fā)生變化，經(jīng)營業(yè)績不穩(wěn)定，主產(chǎn)品或主要原材料價格波動，產(chǎn)品或服務(wù)過度集中或分散等；技術(shù)不成熟、技術(shù)尚未產(chǎn)業(yè)化、技術(shù)缺乏有效保護(hù)或保護(hù)期限短、缺乏核心技術(shù)或產(chǎn)品技術(shù)面臨被淘汰等；投資項目在市場前景、技術(shù)保障、產(chǎn)業(yè)政策、環(huán)境保護(hù)、融資安排等方面存在的問題，因營業(yè)規(guī)模、營業(yè)范圍擴大或者業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型而導(dǎo)致的管理風(fēng)險、業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型風(fēng)險。風(fēng)險識別（二）減少風(fēng)險因素增加的條件風(fēng)險識別（三）預(yù)見危險或者風(fēng)險事項識別的重要步驟就是能夠預(yù)見危害，將產(chǎn)生危害的條件消滅在萌芽狀態(tài)。（四）重視風(fēng)險暴露為了事項識別的方便，一般把風(fēng)險暴露分為：實物資產(chǎn)風(fēng)險暴露、金融資產(chǎn)風(fēng)險暴露、客戶資產(chǎn)風(fēng)險暴露、雇員或供應(yīng)商資產(chǎn)風(fēng)險暴露和組織資產(chǎn)風(fēng)險暴露。風(fēng)險識別（三）預(yù)見危險或者風(fēng)險風(fēng)險識別三、風(fēng)險識別的方法（一）財務(wù)報表分析法財務(wù)報表分析法是通過資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表和其他附表等財務(wù)信息的分析來識別風(fēng)險事項。財務(wù)報表分析法具體分為：趨勢分析法、比率分析法、因素分析法、杜邦分析法。風(fēng)險識別三、風(fēng)險識別的方法風(fēng)險識別（1）趨勢分析法趨勢分析法是根據(jù)一個企業(yè)連續(xù)數(shù)期的利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表的各個項目進(jìn)行比較，以求出金額和百分比增減變動的方向和幅度，以揭示當(dāng)期財務(wù)狀況和經(jīng)營狀況增減變化的性質(zhì)及其趨向。趨勢分析法通常包括橫向分析法和縱向分析法。風(fēng)險識別（1）趨勢分析法風(fēng)險識別（2）比率分析法比率分析法就是把財務(wù)報表的某些項目同其他項目進(jìn)行比較，這些金額或者數(shù)據(jù)可以選自一張會計報表，亦可以選自兩張會計報表。比率分析法可以分析財務(wù)報表所列項目與項目之間的相互關(guān)系，運用的比較廣泛。主要有經(jīng)營成果的比分析、權(quán)益狀況的比率分析、流動資產(chǎn)狀況的比率分析。風(fēng)險識別（2）比率分析法風(fēng)險識別（3）因素分析法比率因素分解法比率因素分解法，是指把一個財務(wù)比率分解為若干個影響因素的方法。差異因素分解法差異因素分解法又分為定基替代法和連環(huán)替代法兩種。風(fēng)險識別（3）因素分析法風(fēng)險識別（4）杜邦分析法權(quán)益凈利率資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)銷售凈利率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入/資產(chǎn)總額銷售收入-全部成本+其他利潤-所得稅長期資產(chǎn)+流動資產(chǎn)制造成本期間費用其他流動資產(chǎn)現(xiàn)金有價證券應(yīng)收賬款存貨利潤/銷售收入風(fēng)險識別（4）杜邦分析法權(quán)益凈利率資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)銷售凈利風(fēng)險識別（二）流程圖分析法流程圖分析法是將風(fēng)險主體的全部生產(chǎn)經(jīng)營過程，按其內(nèi)在的邏輯聯(lián)系繪成作業(yè)流程圖，針對流程中的關(guān)鍵環(huán)節(jié)和薄弱環(huán)節(jié)調(diào)查和分析風(fēng)險。

風(fēng)險識別（二）流程圖分析法風(fēng)險識別流程圖的分類按照流程路線的復(fù)雜程度劃分，可以分為簡單流程圖和復(fù)雜流程圖按照流程的內(nèi)容劃分可以分為內(nèi)部流程圖和外部流程圖按照流程圖的表現(xiàn)形式劃分，分為實物形態(tài)流程圖和價值形態(tài)流程圖

風(fēng)險識別流程圖的分類風(fēng)險識別（三）事件樹分析法事件樹分析法又稱故障樹法，其實質(zhì)是利用邏輯思維的規(guī)律和形式，從宏觀的角度去分析事故形成的過程。事件樹分析法的特點：1.事件樹分析是一個動態(tài)過程2.可以指出防止事故發(fā)生的途徑3.能夠找出消除事故的根本措施風(fēng)險識別（三）事件樹分析法風(fēng)險識別（四）現(xiàn)場調(diào)查法獲知主體經(jīng)營情況的最佳途徑就是現(xiàn)場調(diào)查?，F(xiàn)場調(diào)查一般有三個步驟：1.調(diào)查前的準(zhǔn)備，包括確定調(diào)查時間和調(diào)查對象等2.現(xiàn)場調(diào)查和訪問，認(rèn)真填寫表格3.形成調(diào)查報告與反饋風(fēng)險識別（四）現(xiàn)場調(diào)查法風(fēng)險識別（五）保單對照法保單對照法，是將保險公司現(xiàn)行出售的保單風(fēng)險種類與風(fēng)險分析調(diào)查表融合改成的，用于風(fēng)險識別的問卷式表格，風(fēng)險管理者可以根據(jù)這一表格與主體已有的保單加以對照分析，發(fā)現(xiàn)現(xiàn)存的風(fēng)險事項。

風(fēng)險識別（五）保單對照法風(fēng)險識別（六）其他方法經(jīng)常性的檢查關(guān)鍵文檔面談風(fēng)險識別（六）其他方法第四節(jié)

風(fēng)險分析第四章風(fēng)險評估課件風(fēng)險分析一、風(fēng)險分析的定義和內(nèi)容（一）風(fēng)險分析的概念風(fēng)險分析是結(jié)合企業(yè)特定條件在風(fēng)險識別的基礎(chǔ)上，運用定量或定性方法進(jìn)一步分析風(fēng)險發(fā)生的可能性和對企業(yè)目標(biāo)實現(xiàn)的影響程度，并對風(fēng)險的狀況進(jìn)行綜合評價，為制定風(fēng)險管理策略與選擇應(yīng)對方案提供依據(jù)。風(fēng)險分析是風(fēng)險應(yīng)對的基礎(chǔ)，并為制定合理的風(fēng)險應(yīng)對策略提供依據(jù)，沒有客觀、充分、合理的風(fēng)險分析，風(fēng)險應(yīng)對將是無的放矢、效率低下的。

風(fēng)險分析一、風(fēng)險分析的定義和內(nèi)容風(fēng)險分析（二）風(fēng)險分析的內(nèi)容（1）風(fēng)險發(fā)生的可能性分析可能性分析是指假定企業(yè)不采取任何措施去影響經(jīng)營管理過程，將會發(fā)生風(fēng)險的概率。它通常是通過實際情況的收集和利用專業(yè)判斷來完成。風(fēng)險可能性分析的結(jié)果一般有“很少”、“不太可能”、“可能”、“很可能”和“幾乎確定”五種情況。

風(fēng)險分析（二）風(fēng)險分析的內(nèi)容風(fēng)險分析（2）風(fēng)險產(chǎn)生的影響程度分析

影響程度分析主要是指對目標(biāo)現(xiàn)實的負(fù)面影響程度分析。按照影響的結(jié)果（通常是量化成數(shù)值），一般將風(fēng)險劃分為“不重要”、“次要”、“中等”、“主要”和“災(zāi)難性”五級。案例4-4齊二藥的“二甘醇”假藥事件風(fēng)險分析（2）風(fēng)險產(chǎn)生的影響程度分析風(fēng)險分析二、

風(fēng)險分析的方法（一）定性分析的方法定性分析方法是目前風(fēng)險分析中采用比較多的方法，它具有很強的主觀性，往往需要憑借分析者的經(jīng)驗和直覺，或者世界的標(biāo)準(zhǔn)和慣例，對風(fēng)險因素的大小或高低程度進(jìn)行定性描述，譬如高、中、低三級。定性分析的操作方法多種多樣，有問卷調(diào)查、集體討論、專家資訊、人員訪談等。最常見的定性分析方法是風(fēng)險評估圖法。風(fēng)險分析二、風(fēng)險分析的方法第四節(jié)風(fēng)險分析第四節(jié)風(fēng)險分析風(fēng)險分析

風(fēng)險評估圖法是把風(fēng)險發(fā)生的可能性、風(fēng)險發(fā)生后對目標(biāo)的影響程度，作為兩個維度繪制在同一個平面上（即繪制成直角坐標(biāo)系）。下表列出某公司對風(fēng)險發(fā)生可能性的定性、定量評估標(biāo)準(zhǔn)及其相互對應(yīng)關(guān)系，供實際操作中參考。.A.B影響可能性風(fēng)險分析風(fēng)險評估圖法是把風(fēng)險發(fā)生的可能性、風(fēng)險發(fā)生后對目第四節(jié)風(fēng)險分析定量方法一評分①②③④⑤定量方法二一定時期發(fā)生的概率10%以下10%~30%30%~70%70%~90%90%以上

定性方法文字描述一極低低中等高極高文字描述二一般情況下不會發(fā)生

極少情況下才發(fā)生

某些情況下發(fā)生較多情況下發(fā)生常常會發(fā)生文字描述三今后10年內(nèi)發(fā)生的可能性少于1次今后5~10年內(nèi)可能發(fā)生1次今后2~5年內(nèi)可能發(fā)生1次今后1年內(nèi)可能發(fā)生1次今后1年內(nèi)至少發(fā)生1次第四節(jié)風(fēng)險分析定量方法一評分①②③④⑤定量方法二一定時期第四節(jié)風(fēng)險分析

適用于所有行業(yè)定量方法一評分

①②③④⑤定量方法二企業(yè)財務(wù)損失占稅前利潤的百分比(%）1%以下

1%~5%

6%~10%

11%~20%

20%以上

定性方法文字描述一極輕微的輕微的中等的重大的災(zāi)難性的文字描述二極低低中等高極高

文字描述三

企業(yè)日常運行

不受影響輕度影響(造成輕微的人身傷害，情況立刻受到控制)

中度影響(造成一定人身傷害，需要醫(yī)療救援，情況需要外部支持才能得到控制)

嚴(yán)重影響(企業(yè)失去一些業(yè)務(wù)能力，造成嚴(yán)重人身傷害，情況失控，但無致命影響)

重大影響(重大業(yè)務(wù)失誤，造成重大人身傷亡，情況失控，給企業(yè)造成致命影響)財務(wù)損失較低的財務(wù)損失輕微的財務(wù)損失中等的財務(wù)損失重大的財務(wù)損失極大的財務(wù)損失企業(yè)聲譽負(fù)面消息在企業(yè)內(nèi)部流傳，企業(yè)聲譽沒有受損

負(fù)面消息在當(dāng)?shù)鼐植苛鱾?，對企業(yè)聲譽造成輕微損害

負(fù)面消息在某區(qū)域流傳，對企業(yè)聲譽造成中等損害

負(fù)面消息在全國各地流傳，對企業(yè)聲譽造成重大損害

負(fù)面消息流傳世界各地，政府或監(jiān)管機構(gòu)進(jìn)行調(diào)查，引起公眾關(guān)注，對企業(yè)聲譽造成無法彌補的損害

適用于開采業(yè)、制造業(yè)

定性與定量結(jié)合

安

全短暫影響職工或公民的健康

嚴(yán)重影響一位職工或公民健康嚴(yán)重影響多位職工或公民健康導(dǎo)致一位職工或公民死亡

引致多位職工或公民死亡

營

運—對營運影響微弱—在時間、人力或成本方面不超出預(yù)算1%

—對營運影響輕微—受到監(jiān)管者責(zé)難—在時間、人力或成本方面超出預(yù)算1%～5%

—減慢營業(yè)運作—受到法規(guī)懲罰或被罰款等—在時間、人力或成本方面超出預(yù)算6%～10%

—無法達(dá)到部分營運目標(biāo)或關(guān)鍵業(yè)績指標(biāo)—受到監(jiān)管者的限制—在時間、人力或成本方面超出預(yù)算11%～20%

—無法達(dá)到所有的營運目標(biāo)或關(guān)鍵業(yè)績指標(biāo)—違規(guī)操作使業(yè)務(wù)受到中止—時間、人力或成本方面超出預(yù)算20%

環(huán)

境—對環(huán)境或社會造成短暫的影響—可不采取行動

—對環(huán)境或社會造成一定的影響—應(yīng)通知政府有關(guān)部門

—對環(huán)境造成中等影響—需一定時間才能恢復(fù)—出現(xiàn)個別投訴事件—應(yīng)執(zhí)行一定程度的補救措施

—造成主要環(huán)境損害—需要相當(dāng)長的時間來恢復(fù)—大規(guī)模的公眾投訴—應(yīng)執(zhí)行重大的補救措施

—無法彌補的災(zāi)難性環(huán)境損害—激起公眾的憤怒—潛在的大規(guī)模的公眾法律投訴第四節(jié)風(fēng)險分析

定量方法一評分①②③④⑤定量方法二企業(yè)財?shù)谒墓?jié)風(fēng)險分析繪制風(fēng)險坐標(biāo)圖如圖4—1所示。極高

④高

②

中等

③

低①

極低

第四節(jié)風(fēng)險分析繪制風(fēng)險坐標(biāo)圖如圖4—1所示。極高

第四節(jié)風(fēng)險分析第四節(jié)風(fēng)險分析第四節(jié)風(fēng)險分析極高

⑥

②

⑧中等

⑤③

低①

④

⑦極低

⑨

第四節(jié)風(fēng)險分析極高

⑥

②

⑧中等

⑤③

低風(fēng)險分析（二）定量分析的方法

定量分析法，就是對構(gòu)成風(fēng)險的各個要素和潛在損失的水平賦予數(shù)值或貨幣計量的金額，從而量化風(fēng)險分析的結(jié)果。比較常用的定量分析法有情景分析、敏感性分析、VaR、壓力測試等。風(fēng)險分析（二）定量分析的方法風(fēng)險分析（1）情景分析法情景分析法是通過假設(shè)、預(yù)測、模擬等手段生成未來情景，并分析其對目標(biāo)產(chǎn)生影響的一種分析方法。情景分析法對這些情況特別有用：提醒決策者注意某種措施或政策可能引起的風(fēng)險或危機性的后果；建議需要進(jìn)行監(jiān)視的風(fēng)險范圍；研究某些關(guān)鍵性因素對未來過程的影響；提醒人們注意某種技術(shù)的發(fā)展會給人們帶來哪些風(fēng)險。風(fēng)險分析（1）情景分析法風(fēng)險分析（2）敏感性分析敏感性分析是通過分析，預(yù)測項目主要因素發(fā)生變化時對經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)的影響，從中找出敏感因素，并確定其影響程度。雖然敏感性分析已得到廣泛的應(yīng)用，但也有其弱點。這種方法要求每一關(guān)鍵變量的變化是相互獨立的。然而，管理層更感興趣的是兩個或兩個以上關(guān)鍵變量的變化的綜合影響。僅僅考慮獨立的因素是不現(xiàn)實的，因為它們往往是相互影響的。

風(fēng)險分析（2）敏感性分析風(fēng)險分析（3）VaR值風(fēng)險價值（VaR），是指在正常的市場條件和給定的置信水平（通常是95%或99%）下，在給定的特有期間內(nèi)，某一投資組合預(yù)期所面臨的潛在的最大損失金額。VaR把對預(yù)期的未來損失的大小和該損失發(fā)生的可能性結(jié)合起來，不僅讓投資者知道發(fā)生損失的規(guī)模，而且知道其發(fā)生的可能性，是一種數(shù)量化市場風(fēng)險的重要量度工具。

風(fēng)險分析（3）VaR值風(fēng)險分析（4）壓力測試壓力測試是指評估那些具有極端影響事件的情景下，分析評估風(fēng)險管理模型或內(nèi)控流程的有效性，發(fā)現(xiàn)問題，制定改進(jìn)措施的方法。壓力測試一般被用作概率度量方法的補充，用來分析那些通過與概率技術(shù)一起使用的分布假設(shè)可能沒有充分捕捉到的低可能性、高影響事件的結(jié)果。

案例4-5美國銀行業(yè)的壓力測試風(fēng)險分析（4）壓力測試第五節(jié)

風(fēng)險應(yīng)對第四章風(fēng)險評估課件風(fēng)險應(yīng)對一、風(fēng)險應(yīng)對的概念風(fēng)險應(yīng)對是指在風(fēng)險分析的基礎(chǔ)上，針對企業(yè)所存在的風(fēng)險因素，根據(jù)風(fēng)險分析的原則和標(biāo)準(zhǔn)，運用現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)知識和風(fēng)險管理方面的理論與方法，提出各種風(fēng)險解決方案，經(jīng)過分析論證與評價從中選擇最優(yōu)方案并予以實施，來達(dá)到降低風(fēng)險目的的過程。

風(fēng)險應(yīng)對一、風(fēng)險應(yīng)對的概念風(fēng)險應(yīng)對二、風(fēng)險應(yīng)對策略

風(fēng)險規(guī)避風(fēng)險轉(zhuǎn)移完全放棄中途放棄改變條件保險轉(zhuǎn)移財務(wù)型非保險轉(zhuǎn)移控制型非保險轉(zhuǎn)移風(fēng)險降低風(fēng)險承受損失預(yù)防損失抑制接受計劃風(fēng)險應(yīng)對二、風(fēng)險應(yīng)對策略風(fēng)險規(guī)避風(fēng)險轉(zhuǎn)移完全放棄保險轉(zhuǎn)移風(fēng)險風(fēng)險應(yīng)對（一）風(fēng)險規(guī)避風(fēng)險規(guī)避的方式完全放棄、中途放棄、改變條件風(fēng)險規(guī)避的優(yōu)缺點風(fēng)險規(guī)避的適用范圍案例4-6博士倫的風(fēng)險規(guī)避策略風(fēng)險應(yīng)對（一）風(fēng)險規(guī)避風(fēng)險應(yīng)對（二）風(fēng)險降低風(fēng)險降低依目的的不同可以劃分為損失預(yù)防和損失抑制兩類。前者以降低損失概率為目的，后者以縮小損失程度為目的。

案例4-7強生的風(fēng)險應(yīng)對策略風(fēng)險應(yīng)對（二）風(fēng)險降低風(fēng)險應(yīng)對（三）風(fēng)險分擔(dān)保險轉(zhuǎn)移財務(wù)型非保險轉(zhuǎn)移常用手段有：保證、再保證、證券化、股份化等?？刂菩头潜ｋU轉(zhuǎn)移常用的方法有外包、租賃、出售、回租等。三者的比較案例4-8遼寧某集團(tuán)公司的控制型非保險轉(zhuǎn)移策略案例4-9聯(lián)大海綿公司的保險轉(zhuǎn)移策略風(fēng)險應(yīng)對（三）風(fēng)險分擔(dān)風(fēng)險應(yīng)對（四）風(fēng)險承受考慮的原則優(yōu)缺點風(fēng)險應(yīng)對（四）風(fēng)險承受風(fēng)險應(yīng)對三、選擇風(fēng)險應(yīng)對策略（一）風(fēng)險應(yīng)對策略選擇時應(yīng)考慮的因素風(fēng)險承受度成本和效益風(fēng)險的特性可供選擇的措施風(fēng)險應(yīng)對三、選擇風(fēng)險應(yīng)對策略風(fēng)險應(yīng)對（二）風(fēng)險應(yīng)對策略選擇時應(yīng)注意的問題一般情況下，對戰(zhàn)略、財務(wù)、運營和法律風(fēng)險，可采取風(fēng)險承受、風(fēng)險回避、風(fēng)險分擔(dān)等方法。對能夠通過保險、期貨、對沖等金融手段進(jìn)行理財?shù)娘L(fēng)險，可以采取風(fēng)險分擔(dān)、風(fēng)險降低等方法。風(fēng)險應(yīng)對策略的選擇還可以從企業(yè)范圍內(nèi)組合的角度去考慮。

風(fēng)險應(yīng)對（二）風(fēng)險應(yīng)對策略選擇時應(yīng)注意的問題本章小結(jié)企業(yè)在發(fā)展的過程中，總會遇到很多風(fēng)險。在商業(yè)活動的層面上，企業(yè)可能面對行業(yè)風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險這兩大類風(fēng)險。風(fēng)險管理是否到位，直接決定了風(fēng)險給企業(yè)帶來的影響程度。正確評估風(fēng)險，將風(fēng)險因素納入企業(yè)正常的管理范圍，是一項非常迫切的任務(wù)。風(fēng)險評估要按照一定的程序來進(jìn)行，我國《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》中的風(fēng)險評估使用的是廣義上的風(fēng)險評估概念，包括目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析和風(fēng)險應(yīng)對四個步驟。目標(biāo)設(shè)定是風(fēng)險評估的前提條件；風(fēng)險識別則需要運用多種方法盡可能識別出影響目標(biāo)實現(xiàn)的主要風(fēng)險；風(fēng)險分析主要從風(fēng)險發(fā)生的可能性和對公司目標(biāo)的影響程度兩個角度，對識別的風(fēng)險進(jìn)行評估和排序，確定關(guān)注重點和優(yōu)先控制的風(fēng)險；風(fēng)險應(yīng)對主要是決定是否需要處理風(fēng)險以及處理的程度，應(yīng)對策略通常有風(fēng)險規(guī)避、風(fēng)險降低、風(fēng)險分擔(dān)、風(fēng)險接受四種。企業(yè)風(fēng)險評估是一個持續(xù)的、反復(fù)的過程，不能一勞永逸。企業(yè)必須保持應(yīng)有的靈敏度，針對變化的外部環(huán)境及時進(jìn)行風(fēng)險評估，以使企業(yè)目標(biāo)在變化了的外部環(huán)境中得以實現(xiàn)本章小結(jié)企業(yè)在發(fā)展的過程中，總會遇到很多風(fēng)險。在商業(yè)活動的層1、對于風(fēng)險識別理解正確的有()。A.風(fēng)險識別是一項靜態(tài)的，依靠專一部門完成的工作B.風(fēng)險識別是連續(xù)不斷的重復(fù)過程C.風(fēng)險識別是一項系統(tǒng)工程，內(nèi)外部因素均需考慮D.風(fēng)險識別程度和準(zhǔn)確性影響日后的風(fēng)險分析和風(fēng)險應(yīng)對E.風(fēng)險識別只需要識別出風(fēng)險的存在即可答：BCD1、對于風(fēng)險識別理解正確的有()。2、下列各項中，屬于靜態(tài)風(fēng)險的有()。A.經(jīng)營風(fēng)險B.財務(wù)風(fēng)險C.財產(chǎn)風(fēng)險D.責(zé)任風(fēng)險E.違約風(fēng)險答：CDE2、下列各項中，屬于靜態(tài)風(fēng)險的有()。3、在內(nèi)部控制架構(gòu)中，風(fēng)險評估的第一步程序是()。A.考慮如何對風(fēng)險進(jìn)行管理B.評估風(fēng)險發(fā)生的可能性或頻率C.考慮采用何種風(fēng)險應(yīng)對措施D.對識別的風(fēng)險進(jìn)行分析和排序答：B【答案解析】：在內(nèi)部控制架構(gòu)中，風(fēng)險評估可被描述為一個兩步式程序。第一步是采用定性與定量相結(jié)合的方法，評估風(fēng)險發(fā)生的可能性或頻率，以及其為企業(yè)帶來的影響程度;第二步是對識別的風(fēng)險進(jìn)行分析和排序。3、在內(nèi)部控制架構(gòu)中，風(fēng)險評估的第一步程序是()。4、下列表述中，可以作為一個可行的戰(zhàn)略目標(biāo)的是()。A.逐步擴大企業(yè)的市場占有率B.逐步將銷售收入提高18%C.在三年內(nèi)使企業(yè)的市場占有率達(dá)到24%D.實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)，降低單位產(chǎn)品成本答：C4、下列表述中，可以作為一個可行的戰(zhàn)略目標(biāo)的是()。5、下列風(fēng)險中，可以分散的是()。A.宏觀經(jīng)濟(jì)形勢變動B.經(jīng)營風(fēng)險C.稅制改革D.會計準(zhǔn)則改革答：B5、下列風(fēng)險中，可以分散的是()。6、以下描述屬于風(fēng)險評估特點的有()。

A.既要評估現(xiàn)有風(fēng)險，也要評估潛在的風(fēng)險

B.可能是正規(guī)的量化風(fēng)險評估程序，也可能是不太正規(guī)的方法

C.應(yīng)覆蓋企業(yè)經(jīng)營的所有層面以及企業(yè)的所有活動

D.評估的最佳時機是訂立年度計劃或定期計劃的過程答：ABCD6、以下描述屬于風(fēng)險評估特點的有()。827、某礦業(yè)集團(tuán)近期收購了厄瓜多爾銅礦，集團(tuán)風(fēng)險管理部派李輝駐該銅礦擔(dān)任中方管理人員，并負(fù)責(zé)該銅礦的風(fēng)險管理工作。下列各項中，李輝可以用以應(yīng)對該銅礦政治風(fēng)險的措施有()。

A.與當(dāng)?shù)芈毠そ⒘己藐P(guān)系

B.向國際保險公司對該項目政治風(fēng)險投保

C.當(dāng)厄瓜多爾出現(xiàn)自然災(zāi)害時，主動進(jìn)行捐助

D.在原料、零配件的采購上適當(dāng)以當(dāng)?shù)仄髽I(yè)優(yōu)先答：ABCD7、某礦業(yè)集團(tuán)近期收購了厄瓜多爾銅礦，集團(tuán)風(fēng)險管理部派李輝駐8、乙公司為一家專營空中物流貨運的航空公司，現(xiàn)正為可能開發(fā)的中東航線進(jìn)行風(fēng)險評估。一下所制定的風(fēng)險評估系圖?！耧L(fēng)險1●風(fēng)險2●風(fēng)險3●風(fēng)險4●風(fēng)險2●風(fēng)險28、乙公司為一家專營空中物流貨運的航空公司，現(xiàn)正為可能開發(fā)的在風(fēng)險管理的基本原則下，乙公司應(yīng)將注意力集中應(yīng)對所面臨的風(fēng)險有（）A、風(fēng)險1和風(fēng)險2B、風(fēng)險1、風(fēng)險2和風(fēng)險3C、風(fēng)險1、風(fēng)險2和風(fēng)險4D、風(fēng)險1、風(fēng)險2、風(fēng)險3和風(fēng)險4答：A風(fēng)險評估系圖的橫坐標(biāo)是可能性，縱坐標(biāo)是影響。與影響較小且發(fā)生的可能性較低的風(fēng)險相比，具有重大影響且發(fā)生的可能性較高的風(fēng)險更加亟待解決。在風(fēng)險管理的基本原則下，乙公司應(yīng)將注意力集中應(yīng)對所面臨的風(fēng)險1、Geniusonlymeanshard-workingallone'slife.(Mendeleyer,RussianChemist)

天才只意味著終身不懈的努力。20.8.58.5.202011:0311:03:10Aug-2011:032、Ourdestinyoffersnotonlythecupofdespair,butthechaliceofopportunity.(RichardNixon,AmericanPresident)命運給予我們的不是失望之酒，而是機會之杯。二〇二〇年八月五日2020年8月5日星期三3、Patienceisbitter,butitsfruitissweet.(JeanJacquesRousseau,Frenchthinker)忍耐是痛苦的，但它的果實是甜蜜的。11:038.5.202011:038.5.202011:0311:03:108.5.202011:038.5.20204、Allthatyoudo,dowithyourmight;thingsdonebyhalvesareneverdoneright.----R.H.Stoddard,Americanpoet做一切事都應(yīng)盡力而為，半途而廢永遠(yuǎn)不行8.5.20208.5.202011:0311:0311:03:1011:03:105、Youhavetobelieveinyourself.That'sthesecretofsuccess.----CharlesChaplin人必須相信自己，這是成功的秘訣。-Wednesday,August5,2020August20Wednesday,August5,20208/5/20206、Almostanysituation---goodorbad---isaffectedbytheattitudewebringto.----LuciusAnnausSeneca差不多任何一種處境---無論是好是壞---都受到我們對待處境態(tài)度的影響。11時3分11時3分5-Aug-208.5.20207、Althoughtheworldisfullofsuffering,itisfullalsooftheovercomingofit.----HellenKeller,Americanwriter雖然世界多苦難，但是苦難總是能戰(zhàn)勝的。20.8.520.8.520.8.5。2020年8月5日星期三二〇二〇年八月五日8、Formanismanandmasterofhisfate.----Tennyson人就是人，是自己命運的主人11:0311:03:108.5.2020Wednesday,August5,20209、Whensuccesscomesinthedoor,itseems,loveoftengoesoutthewindow.-----JoyceBrothers成功來到門前時，愛情往往就走出了窗外。11:038.5.202011:038.5.202011:0311:03:108.5.202011:038.5.202010、Lifeismeasuredbythoughtandaction,notbytime.——Lubbock衡量生命的尺度是思想和行為，而不是時間。8.5.20208.5.202011:0311:0311:03:1011:03:1011、Tomakealastingmarriagewehavetoovercomeself-centeredness.要使婚姻長久，就需克服自我中心意識。Wednesday,August5,2020August20Wednesday,August5,20208/5/202012、Treatotherpeopleasyouhopetheywilltreatyou.你希望別人如何對待你，你就如何對待別人。11時3分11時3分5-Aug-208.5.202013、Todowhateverneedstobedoneto

preservethislastandgreatestbastionof

freedom.(RonaldReagan,AmericanPresident)為了保住這最后的、最偉大的自由堡壘，我們必須盡我們所能。20.8.520.8.5Wednesday,August5,202014、Wherethereisawill,thereisaway.(ThomasEdison,Americaninventor)有志者，事竟成。11:01:1911:01:1911:018/5/202011:01:19AM15、

Everymanisthemasterofhisownfortune.----RichardSteele每個人都主宰自己的命運。20.8.511:01:1911:01Aug-205-Aug-2016、Asselfishnessandcomplaintcloudthemind,solovewithitsjoyclearsandsharpensthevision.----HelenKeller自私和抱怨是心靈的陰暗，愉快的愛則使視野明朗開闊。11:01:1911:01:1911:01Wednesday,August5,202017、Donot,foronerepulse,giveupthepurposethatyouresolvedtoeffect.----WillianShakespeare,Britishdramatist不要只因一次失敗，就放棄你原來決心想達(dá)到的目的。20.8.520.8.511:01:1911:01:19August5,202018、Thereisnoabsolutesuccessintheworld,onlyconstantprogress.世界上的事沒有絕對成功，只有不斷的進(jìn)步。2020年8月5日星期三上午11時1分19秒11:01:1920.8.519、Nothingismorefataltohappinessthantheremembranceofhappiness.

沒有什么比回憶幸福更令人痛苦的了。2020年8月上午11時1分20.8.511:01August5,202020、Nomanishappywhodoesnotthinkhimselfso.——PubliliusSyrus認(rèn)為自己不幸福的人就不會幸福。2020年8月5日星期三11時1分19秒11:01:195August202021、Theemperortreatstalentastools,usingtheirstrongpointtohisadvantage.

君子用人如器，各取所長。上午11時1分19秒上午11時1分11:01:1920.8.5謝謝觀看THEEND1、Geniusonlymeanshard-worki86目錄第四章

風(fēng)險評估

第一節(jié)

風(fēng)險的基本知識第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定

第三節(jié)風(fēng)險識別

第四節(jié)風(fēng)險分析

第五節(jié)風(fēng)險應(yīng)對

目錄第四章風(fēng)險評估本章學(xué)習(xí)目的與要求本章對目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析以及風(fēng)險應(yīng)對進(jìn)行了較為詳細(xì)的闡述。通過本章的學(xué)習(xí)，從戰(zhàn)略目標(biāo)和業(yè)務(wù)層面目標(biāo)的設(shè)定進(jìn)一步理解目標(biāo)設(shè)定的含義，熟悉戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則、步驟和方法，掌握戰(zhàn)略目標(biāo)的分解；了解風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容，理解風(fēng)險識別的過程以及掌握風(fēng)險識別的方法；在了解風(fēng)險分析的概念和內(nèi)容的基礎(chǔ)之上，理解風(fēng)險分析的核心內(nèi)容，掌握定量分析法和定性分析法；理解風(fēng)險應(yīng)對的概念，掌握風(fēng)險規(guī)避、風(fēng)險降低、風(fēng)險分擔(dān)、風(fēng)險承受四種風(fēng)險應(yīng)對策略。本章學(xué)習(xí)目的與要求本章對目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析以及風(fēng)險案例引入：BP公司墨西哥灣之殤

2010年4月20日夜間，美國南部路易斯安那州中部（墨西哥灣海域）沿海一油井平臺發(fā)生爆炸，大量原油在深海泄漏，損失之慘烈，危害之嚴(yán)重，影響之深遠(yuǎn)，世之罕見。目前，這次石油泄漏事件已經(jīng)演變成了“美國歷史上最嚴(yán)重的石油污染大災(zāi)難”。漏油事件“始作俑者”是英國石油公司（BP）租賃的，屬于瑞士越洋鉆探公司的“深水地平線”鉆井平臺。4月20日晚，“深水地平線”發(fā)生爆炸并引發(fā)大火，大約36小時后沉入墨西哥灣，造成現(xiàn)場11名工作人員喪生、17人受傷。鉆井平臺底部油井自2010年4月24日起便漏油不止，4月29日浮油逼近海岸，4月30日浮油入侵海岸。事故發(fā)生后，BP先后嘗試了多種封堵措施試圖將污染損失挽回到最低。但效果不佳，沉沒的鉆井平臺每天依然漏油不止。直到9月初，墨西哥灣漏油事件救災(zāi)總指揮艾倫宣布：英國石油公司漏油油井不再對墨西哥灣構(gòu)成威脅。歷時4個半月之久的墨西哥灣漏油事故方告一段落，共計漏油約490萬桶。案例引入：BP公司墨西哥灣之殤2010年4月20這場原油污染危機不僅造成美國墨西哥灣沿岸地區(qū)嚴(yán)重的生態(tài)災(zāi)難，并且對美國經(jīng)濟(jì)、社會和政治，以及全球能源行業(yè)尤其是海洋石油開發(fā)行業(yè)的巨大影響已開始顯現(xiàn)。至此BP的股價已經(jīng)下跌了約50%，市值縮水超過千億美元，為此所支付的賠償金額已高達(dá)80億美元。12月15日奧巴馬政府就美國歷史上最嚴(yán)重的海上漏油事件起訴英國石油公司（BP），BP估計將為漏油事件支付400億美元，其已經(jīng)出售巨額資產(chǎn)并籌集到300億美元。面對陸續(xù)而來的司法調(diào)查和天文數(shù)字的賠款，對BP而言，危機尚未過去。墨西哥灣原油泄漏量之大，持續(xù)時間之久，破壞力之強，均遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過美國政府最初的預(yù)期，生態(tài)環(huán)境的破壞已經(jīng)無法逆轉(zhuǎn)。這場災(zāi)難如何釀成？“冰凍三尺，非一日之寒”。事實證明，任何危機的背后必然是風(fēng)險管理不力。這場原油污染危機不僅造成美國墨西哥灣沿岸地區(qū)嚴(yán)重的生在本案例中，海洋石油鉆探是一個高風(fēng)險產(chǎn)業(yè)，需要在每一個環(huán)節(jié)嚴(yán)格控制風(fēng)險，有調(diào)查顯示，BP從上到下的疏忽大意是導(dǎo)致此次災(zāi)難的重要原因。如，BP在事故發(fā)生的前3周內(nèi)仍未能讓運到事故現(xiàn)場的用來阻止原油泄漏的巨型設(shè)備正常運轉(zhuǎn)。長期的監(jiān)管松懈、事發(fā)前的降低安全標(biāo)準(zhǔn)、事發(fā)后的低估危害、應(yīng)急預(yù)案的缺失、控制漏油事態(tài)的失策，無一不反映BP長久以來在風(fēng)險管理方面存在的諸多問題，而對風(fēng)險的熟視無睹、麻痹大意最終導(dǎo)致了幾乎無法掌控的后果。海洋石油開采，高投入高回報，更有高風(fēng)險。石油企業(yè)更應(yīng)以高度責(zé)任感來從事這一行業(yè)，鏟除災(zāi)難滋生的溫床，杜絕環(huán)境突發(fā)事件的發(fā)生，風(fēng)險管理已經(jīng)迫在眉睫。這場環(huán)境災(zāi)難的沉痛教訓(xùn)，對石油企業(yè)來說，值得深刻總結(jié)，引以為戒，警鐘長鳴!在本案例中，海洋石油鉆探是一個高風(fēng)險產(chǎn)業(yè)，需要在每一第一節(jié)風(fēng)險的基本知識一、什么是風(fēng)險風(fēng)險是未來的不確定性對企業(yè)實現(xiàn)目標(biāo)的影響，包括正面的影響和負(fù)面的影響兩個方面。習(xí)慣上負(fù)面的影響稱為風(fēng)險，正面的影響稱為機會、機遇。風(fēng)險發(fā)生的可能性及其后果的嚴(yán)重程度都與其發(fā)生的條件相關(guān)第一節(jié)風(fēng)險的基本知識一、什么是風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識二、風(fēng)險發(fā)生的因素1.實質(zhì)性因素。它指對某一標(biāo)的物增加風(fēng)險發(fā)生機會或者導(dǎo)致嚴(yán)重?fù)p傷和傷亡的客觀自然原因。例如，空氣干燥是引起火災(zāi)的風(fēng)險因素，地面斷層是導(dǎo)致地震的風(fēng)險因素。2.心理性因素。它指由于心理的原因引起行為上的疏忽和過失，從而成為引起風(fēng)險的發(fā)生原因。例如，亂扔煙頭容易引起火災(zāi)，酒后駕駛?cè)菀滓鸾煌ㄊ鹿实取?.道德性因素。它指人們的故意行為或者不作為。例如，放火引起火災(zāi)，故意不履行合約引起經(jīng)濟(jì)損失等。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識二、風(fēng)險發(fā)生的因素第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性(一)客觀性風(fēng)險是不以企業(yè)意志為轉(zhuǎn)移，獨立于企業(yè)意志之外的客觀存在。企業(yè)只能采取風(fēng)險管理辦法降低風(fēng)險發(fā)生的頻率和損失幅度，而不能徹底消除風(fēng)險。(二)普遍性在現(xiàn)代社會，個體或企業(yè)面臨著各式各樣的風(fēng)險。隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展和生產(chǎn)力的提高，還會不斷產(chǎn)生新的風(fēng)險，且風(fēng)險事故造成的損失也越來越大。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性(三)損失性只要風(fēng)險存在，就一定有發(fā)生損失的可能。如果風(fēng)險發(fā)生之后不會有損失，那么就沒必要研究風(fēng)險了(四)可變性風(fēng)險的可變性是指在一定條件下風(fēng)險具有可轉(zhuǎn)化的特性。世界上任何事物都是互相聯(lián)系、互相依存、互相制約的第一節(jié)風(fēng)險的基本知識三、風(fēng)險的特性第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類(一)行業(yè)風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險是指在特定行業(yè)中與經(jīng)營相關(guān)的風(fēng)險。企業(yè)選擇在哪個行業(yè)中經(jīng)營顯得非常關(guān)鍵。在考慮企業(yè)可能面對的行業(yè)風(fēng)險時，以下幾個因素是非常關(guān)鍵的：1.生命周期階段。行業(yè)有生命周期，企業(yè)會經(jīng)歷起步期、成長期、成熟期及衰退期2.波動性。波動性是與變化相關(guān)的一個指標(biāo)3.集中程度。對企業(yè)來說，比較好的情況是在一個受保護(hù)的行業(yè)中處于壟斷地位，就像某些國家公用事業(yè)公司或國家政府所管理的公司一樣第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類(二)經(jīng)營風(fēng)險經(jīng)營風(fēng)險可簡單定義為經(jīng)營企業(yè)時面臨的風(fēng)險。從某種程度上來說，企業(yè)所作的所有決策都具有風(fēng)險，管理層不能保證所作的每一個決策都是正確的經(jīng)營風(fēng)險的廣義標(biāo)準(zhǔn)定義是指由于采用的戰(zhàn)略不當(dāng)，資源不足，或者經(jīng)濟(jì)環(huán)境或競爭環(huán)境發(fā)生變化而不能達(dá)成經(jīng)營目標(biāo)的風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識四、企業(yè)可能面對的風(fēng)險種類第一節(jié)風(fēng)險的基本知識1.市場風(fēng)險市場風(fēng)險，有時也稱為財務(wù)風(fēng)險或價格風(fēng)險，它指由于市價的變化而導(dǎo)致虧損的風(fēng)險（1）利率風(fēng)險。利率風(fēng)險是指因利率提高或降低而產(chǎn)生預(yù)期之外損失的風(fēng)險。（2）匯率風(fēng)險。匯率風(fēng)險是由匯率變動的可能性，以及一種貨幣對另一種貨幣的價值發(fā)生變動的可能性導(dǎo)致的。（3）商品價格風(fēng)險。主要商品的價格出人意料地上漲或下跌，可能使業(yè)務(wù)面臨風(fēng)險（4）股票價格風(fēng)險。股票價格風(fēng)險影響企業(yè)股票或其他資產(chǎn)的投資者，其表現(xiàn)是與股票價格相聯(lián)系的第一節(jié)風(fēng)險的基本知識1.市場風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

2.政治風(fēng)險

政治風(fēng)險在很大程度上取決于企業(yè)運營所在國家的政治穩(wěn)定性，及當(dāng)?shù)氐恼沃贫?。政府的更迭，有時會導(dǎo)致業(yè)務(wù)出現(xiàn)重大變化。甚至在政治制度穩(wěn)定的國家，政治改革的影響也可能是重大的。3.操作風(fēng)險操作風(fēng)險是指出于員工、過程、基礎(chǔ)設(shè)施、技術(shù)或?qū)\作有影響的類似因素（包括欺詐活動）的失誤而導(dǎo)致虧損的風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識2.政治風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識4．法律/合規(guī)性風(fēng)險

法律/合規(guī)性風(fēng)險指不符合法律或法規(guī)要求的風(fēng)險。毫無疑問，所有的企業(yè)都受到相關(guān)的監(jiān)管。大多數(shù)企業(yè)可能受到國家級、省級和地區(qū)級的監(jiān)管，也可能受到職業(yè)團(tuán)體的監(jiān)管。企業(yè)所面臨的監(jiān)管是無處不在的，從監(jiān)管職業(yè)安全健康的法規(guī)到有關(guān)如何恰當(dāng)儲存危險物質(zhì)的規(guī)定，到報告有關(guān)經(jīng)營活動的詳情以滿足稅收目的的要求5．項目風(fēng)險在企業(yè)中，有很多的項目需要進(jìn)行日常管理，如建立新的業(yè)務(wù)線、開發(fā)新市場。由于項目的流行性，項目管理的一個重要組成部分就是風(fēng)險管理第一節(jié)風(fēng)險的基本知識4．法律/合規(guī)性風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

6．信用風(fēng)險

多數(shù)企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品或提供勞務(wù)，并將其提供給買家，同時企業(yè)會允許買家在一定時間內(nèi)付款，這一過程被稱為除欠。除欠會產(chǎn)生不予支付的風(fēng)險。因而，信用風(fēng)險是指交易對方在賬款到期時不予支付的風(fēng)險7．產(chǎn)品風(fēng)險

所有銷售產(chǎn)品、提供勞務(wù)的企業(yè)都會涉及產(chǎn)品風(fēng)險?？梢杂靡韵禄締栴}來識別產(chǎn)品風(fēng)險：當(dāng)公司將一項產(chǎn)品投放市場時，該產(chǎn)品是否有銷路？新產(chǎn)品所面臨的問題就是這些產(chǎn)品沒有經(jīng)驗可循，管理層不知道新產(chǎn)品對客戶是否具有吸引力。新產(chǎn)品越具有創(chuàng)新性，引入該產(chǎn)品所面臨的風(fēng)險就越大第一節(jié)風(fēng)險的基本知識6．信用風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識

8.流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指由于缺乏可用資金而產(chǎn)生的到期無法支付應(yīng)付款項的風(fēng)險。值得注意的是，即使企業(yè)取得了令人滿意的利潤，但如果發(fā)生流動性危機，企業(yè)也會很快破產(chǎn)9.環(huán)境風(fēng)險環(huán)境風(fēng)險在近幾年被廣泛關(guān)注，這主要是因為“綠色行動”的環(huán)保者提高了公眾的環(huán)保意識，并使其更加關(guān)心人類行為有意或無意造成的環(huán)境破壞第一節(jié)風(fēng)險的基本知識8.流動性風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識10.聲譽風(fēng)險

聲譽風(fēng)險是指企業(yè)聲譽受到負(fù)面影響的風(fēng)險。聲譽風(fēng)險產(chǎn)生的負(fù)面影響會非常大，其能導(dǎo)致企業(yè)的經(jīng)營陷入嚴(yán)重衰退，極端情況下還可能導(dǎo)致企業(yè)被接管或倒閉聲譽風(fēng)險主要是二級風(fēng)險，其產(chǎn)生的原因是由于企業(yè)未能有效地控制其他類型的風(fēng)險。例如，因觸犯法律而被訴諸法律行動，或綠色環(huán)保者對企業(yè)造成的環(huán)境破壞提出的抗議等都會導(dǎo)致負(fù)面的公眾形象。聲譽的建立需要很長時間，但聲譽的破壞卻只在一時。因此，企業(yè)中的各層員工都必須認(rèn)真對待聲譽風(fēng)險。第一節(jié)風(fēng)險的基本知識10.聲譽風(fēng)險第一節(jié)風(fēng)險的基本知識五、風(fēng)險評估任何企業(yè)要長遠(yuǎn)發(fā)展都要研究未來，都必須面向未來做出戰(zhàn)略決策，也因此要承擔(dān)各種風(fēng)險。面對風(fēng)險，一般企業(yè)要么“杞人憂天”，畏懼不前，喪失大好機會；要么麻痹大意，變成“溫水中的青蛙”，逐漸喪失競爭優(yōu)勢；還有些鋌而走險，以賭博心態(tài)進(jìn)行經(jīng)營決策，最后破產(chǎn)倒閉。正確評估風(fēng)險，將風(fēng)險因素納入企業(yè)正常的管理范圍，是一個非常嚴(yán)肅的命題，也是一項非常迫切的任務(wù)第一節(jié)風(fēng)險的基本知識五、風(fēng)險評估第二節(jié)

目標(biāo)設(shè)定第四章風(fēng)險評估課件第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定風(fēng)險評估首先要設(shè)定目標(biāo)，設(shè)定目標(biāo)是風(fēng)險評估的前提條件。風(fēng)險是與目標(biāo)伴隨的，首先必須有目標(biāo)，管理層才能對實現(xiàn)目標(biāo)的風(fēng)險進(jìn)行識別。內(nèi)部控制目標(biāo)的設(shè)立是企業(yè)內(nèi)部控制的關(guān)鍵，過于籠統(tǒng)寬泛的內(nèi)部控制目標(biāo)不利于內(nèi)部控制的設(shè)計和應(yīng)用。因此，在明確了設(shè)計的基本思路和原則之后，就必須將企業(yè)的戰(zhàn)略任務(wù)和目標(biāo)進(jìn)行分解，最終細(xì)分為幾項具體的工作任務(wù)。這個分解過程可簡單地描述為：企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略→董事會目標(biāo)→公司層面內(nèi)部控制目標(biāo)→經(jīng)營活動控制目標(biāo)。

目標(biāo)是有層級的，企業(yè)目標(biāo)包括發(fā)展戰(zhàn)略和具體目標(biāo)，具體目標(biāo)包括經(jīng)營目標(biāo)、合規(guī)性目標(biāo)、財產(chǎn)保全目標(biāo)和財務(wù)報告目標(biāo)。第二節(jié)目標(biāo)設(shè)定風(fēng)險評估首先要設(shè)定目標(biāo)，設(shè)定目標(biāo)是風(fēng)險評估目標(biāo)設(shè)定一

、目標(biāo)設(shè)定的含義目標(biāo)設(shè)定是企業(yè)在識別和分析實現(xiàn)目標(biāo)的風(fēng)險并采取行動來管理風(fēng)險之前，采取恰當(dāng)?shù)某绦蛉ピO(shè)定目標(biāo)，確保所選定的目標(biāo)支持和切合企業(yè)的發(fā)展使命，并且與企業(yè)的風(fēng)險承受能力相一致。目標(biāo)設(shè)定是企業(yè)風(fēng)險評估的起點，是風(fēng)險識別、風(fēng)險分析和風(fēng)險應(yīng)對的前提。目標(biāo)設(shè)定一、目標(biāo)設(shè)定的含義目標(biāo)設(shè)定圖4-1目標(biāo)設(shè)定戰(zhàn)略目標(biāo)包括符合目標(biāo)重合業(yè)務(wù)層面目標(biāo)經(jīng)營目標(biāo)資產(chǎn)目標(biāo)報告目標(biāo)合規(guī)目標(biāo)選定目標(biāo)風(fēng)險偏好風(fēng)險承受能力目標(biāo)設(shè)定圖4-1目標(biāo)設(shè)定戰(zhàn)略目標(biāo)包括符合目標(biāo)重目標(biāo)設(shè)定二、

戰(zhàn)略目標(biāo)的設(shè)定

（一）戰(zhàn)略目標(biāo)的內(nèi)容通常戰(zhàn)略目標(biāo)的內(nèi)容可從以下幾個方面來考慮：社會責(zé)任人力資源組織研究與開發(fā)資金產(chǎn)品生產(chǎn)率市場盈利能力戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定二、戰(zhàn)略目標(biāo)的設(shè)定目標(biāo)設(shè)定（二）戰(zhàn)略目標(biāo)的分解戰(zhàn)略目標(biāo)可以進(jìn)行縱向分解和橫向分解，還可以運用平衡計分卡法進(jìn)行分解。（1）縱向分解企業(yè)使命總戰(zhàn)略目標(biāo)職能性目標(biāo)職能性目標(biāo)職能性目標(biāo)子目標(biāo)子目標(biāo)子目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（二）戰(zhàn)略目標(biāo)的分解企業(yè)使命總戰(zhàn)略目標(biāo)職能性目標(biāo)職能目標(biāo)設(shè)定（2）橫向分解企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)大致可以分為兩類，第一類是用來滿足企業(yè)生存和發(fā)展所需要的項目目標(biāo)，這些目標(biāo)項目又可以分解成業(yè)績目標(biāo)和能力目標(biāo)。第二類是用來滿足與企業(yè)有利益關(guān)系的各個社會群體所要求的目標(biāo)。這樣的群體主要有顧客、企業(yè)職工、股東、所有社區(qū)及企業(yè)社會群體。目標(biāo)設(shè)定（2）橫向分解目標(biāo)設(shè)定（3）平衡計分卡法

企業(yè)應(yīng)擅長什么，需做好什么客戶如何看待企業(yè)的產(chǎn)品與服務(wù)

企業(yè)如何對其所有者負(fù)責(zé)，滿足其利潤要求企業(yè)能否繼續(xù)提高并創(chuàng)造價值學(xué)習(xí)與成長內(nèi)部業(yè)務(wù)流程客戶財務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（3）平衡計分卡法企業(yè)應(yīng)擅長什么，需做好什么客戶如何目標(biāo)設(shè)定（三）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則S（Specific）代表具體，不能籠統(tǒng)；M（Measurable）代表可計量，可以量化并可被驗證；A（Attainable）代表可行，可以達(dá)到；R（Relevant）代表相關(guān)性，實實在在，可以證明和觀察；T（Time-based）代表時限，具有明確的截止期限。目標(biāo)設(shè)定（三）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的原則目標(biāo)設(shè)定（四）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的步驟1.明確企業(yè)發(fā)展目標(biāo)2.制定實現(xiàn)目標(biāo)的戰(zhàn)略計劃3.編制年度計劃4.企業(yè)編制年度預(yù)算案例4-1耐克的戰(zhàn)略目標(biāo)目標(biāo)設(shè)定（四）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的步驟目標(biāo)設(shè)定（五）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的方法時間序列分析法相關(guān)分析法盈虧平衡分析法決策矩陣法、決策樹法目標(biāo)設(shè)定（五）戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定的方法目標(biāo)設(shè)定三、設(shè)定業(yè)務(wù)層面目標(biāo)案例4-2企業(yè)內(nèi)控戰(zhàn)略規(guī)劃、目標(biāo)設(shè)定實例業(yè)務(wù)層面目標(biāo)●經(jīng)營目標(biāo)●資產(chǎn)目標(biāo)●報告目標(biāo)●合規(guī)目標(biāo)定期更新目標(biāo)配置資源分解目標(biāo)圖4-2業(yè)務(wù)層面目標(biāo)設(shè)定過程目標(biāo)設(shè)定三、設(shè)定業(yè)務(wù)層面目標(biāo)業(yè)務(wù)層面目標(biāo)定圖4-2業(yè)務(wù)層目標(biāo)設(shè)定四、目標(biāo)設(shè)定與風(fēng)險偏好、風(fēng)險承受度目標(biāo)設(shè)定是否科學(xué)、有效，取決于其是否符合企業(yè)的風(fēng)險偏好和風(fēng)險承受度。風(fēng)險偏好風(fēng)險偏好是指企業(yè)在實現(xiàn)其目標(biāo)的過程中愿意接受的風(fēng)險的數(shù)量。可以從定性和定量兩個角度對風(fēng)險偏好加以度量。

風(fēng)險承受度風(fēng)險承受度是指在企業(yè)目標(biāo)實現(xiàn)的過程中對差異的可承受風(fēng)險限度，是企業(yè)在風(fēng)險偏好的基礎(chǔ)上設(shè)定的對相關(guān)目標(biāo)實現(xiàn)過程中所出現(xiàn)的差異的可接受水平，也被稱作風(fēng)險承受能力。也就是說，風(fēng)險承受度包括整體風(fēng)險承受能力和業(yè)務(wù)層面的可接受風(fēng)險水平。目標(biāo)設(shè)定四、目標(biāo)設(shè)定與風(fēng)險偏好、風(fēng)險承受度第三節(jié)

風(fēng)險識別第四章風(fēng)險評估課件風(fēng)險識別一、風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容（一）風(fēng)險識別的概念

風(fēng)險識別是對企業(yè)面臨的各種潛在事項進(jìn)行確認(rèn)。對于風(fēng)險識別的概念，可以從以下幾個方面理解：（1）風(fēng)險識別是一項動態(tài)的、連續(xù)不斷、系統(tǒng)性的重復(fù)過程（2）風(fēng)險識別是一項復(fù)雜的系統(tǒng)工程（3）風(fēng)險識別是整個風(fēng)險評估過程中重要的程序之一案例4-3缺乏有效的風(fēng)險識別，小服裝廠血本無歸風(fēng)險識別一、風(fēng)險識別的概念和內(nèi)容風(fēng)險識別（二）風(fēng)險識別的內(nèi)容風(fēng)險識別主要內(nèi)容包括兩方面：一是感知風(fēng)險事項，二是分析風(fēng)險事項。感知風(fēng)險事項和分析風(fēng)險事項構(gòu)成事項識別的基本內(nèi)容，兩者是相輔相成，互相聯(lián)系。感知到風(fēng)險事項的存在才能進(jìn)一步有意識有目的的分析風(fēng)險，進(jìn)而掌握風(fēng)險的存在及導(dǎo)致風(fēng)險事項發(fā)生的原因和條件。風(fēng)險識別（二）風(fēng)險識別的內(nèi)容風(fēng)險識別決策經(jīng)營活動外部環(huán)境本身外部環(huán)境的變化風(fēng)險事項內(nèi)部風(fēng)險外部風(fēng)險風(fēng)險識別決策經(jīng)營活動外部環(huán)境本身外部環(huán)境的變化風(fēng)險事項內(nèi)部風(fēng)風(fēng)險識別二、風(fēng)險識別的過程（一）發(fā)現(xiàn)或者調(diào)查風(fēng)險因素自然環(huán)境社會經(jīng)濟(jì)因素政治及法制因素營運環(huán)境風(fēng)險識別二、風(fēng)險識別的過程風(fēng)險識別（二）減少風(fēng)險因素增加的條件企業(yè)的風(fēng)險因素應(yīng)該包括但不限于以下內(nèi)容：產(chǎn)品或服務(wù)的市場前景、行業(yè)經(jīng)驗環(huán)境的變化、商業(yè)周期或產(chǎn)品生命周期的影響、市場飽和等；經(jīng)營模式發(fā)生變化，經(jīng)營業(yè)績不穩(wěn)定，主產(chǎn)品或主要原材料價格波動，產(chǎn)品或服務(wù)過度集中或分散等；技術(shù)不成熟、技術(shù)尚未產(chǎn)業(yè)化、技術(shù)缺乏有效保護(hù)或保護(hù)期限短、缺乏核心技術(shù)或產(chǎn)品技術(shù)面臨被淘汰等；投資項目在市場前景、技術(shù)保障、產(chǎn)業(yè)政策、環(huán)境保護(hù)、融資安排等方面存在的問題，因營業(yè)規(guī)模、營業(yè)范圍擴大或者業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型而導(dǎo)致的管理風(fēng)險、業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型風(fēng)險。風(fēng)險識別（二）減少風(fēng)險因素增加的條件風(fēng)險識別（三）預(yù)見危險或者風(fēng)險事項識別的重要步驟就是能夠預(yù)見危害，將產(chǎn)生危害的條件消滅在萌芽狀態(tài)。（四）重視風(fēng)險暴露為了事項識別的方便，一般把風(fēng)險暴露分為：實物資產(chǎn)風(fēng)險暴露、金融資產(chǎn)風(fēng)險暴露、客戶資產(chǎn)風(fēng)險暴露、雇員或供應(yīng)商資產(chǎn)風(fēng)險暴露和組織資產(chǎn)風(fēng)險暴露。風(fēng)險識別（三）預(yù)見危險或者風(fēng)險風(fēng)險識別三、風(fēng)險識別的方法（一）財務(wù)報表分析法財務(wù)報表分析法是通過資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表和其他附表等財務(wù)信息的分析來識別風(fēng)險事項。財務(wù)報表分析法具體分為：趨勢分析法、比率分析法、因素分析法、杜邦分析法。風(fēng)險識別三、風(fēng)險識別的方法風(fēng)險識別（1）趨勢分析法趨勢分析法是根據(jù)一個企業(yè)連續(xù)數(shù)期的利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表的各個項目進(jìn)行比較，以求出金額和百分比增減變動的方向和幅度，以揭示當(dāng)期財務(wù)狀況和經(jīng)營狀況增減變化的性質(zhì)及其趨向。趨勢分析法通常包括橫向分析法和縱向分析法。風(fēng)險識別（1）趨勢分析法風(fēng)險識別（2）比率分析法比率分析法就是把財務(wù)報表的某些項目同其他項目進(jìn)行比較，這些金額或者數(shù)據(jù)可以選自一張會計報表，亦可以選自兩張會計報表。比率分析法可以分析財務(wù)報表所列項目與項目之間的相互關(guān)系，運用的比較廣泛。主要有經(jīng)營成果的比分析、權(quán)益狀況的比率分析、流動資產(chǎn)狀況的比率分析。風(fēng)險識別（2）比率分析法風(fēng)險識別（3）因素分析法比率因素分解法比率因素分解法，是指把一個財務(wù)比率分解為若干個影響因素的方法。差異因素分解法差異因素分解法又分為定基替代法和連環(huán)替代法兩種。風(fēng)險識別（3）因素分析法風(fēng)險識別（4）杜邦分析法權(quán)益凈利率資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)銷售凈利率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入/資產(chǎn)總額銷售收入-全部成本+其他利潤-所得稅長期資產(chǎn)+流動資產(chǎn)制造成本期間費用其他流動資產(chǎn)現(xiàn)金有價證券應(yīng)收賬款存貨利潤/銷售收入風(fēng)險識別（4）杜邦分析法權(quán)益凈利率資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)銷售凈利風(fēng)險識別（二）流程圖分析法流程圖分析法是將風(fēng)險主體的全部生產(chǎn)經(jīng)營過程，按其內(nèi)在的邏輯聯(lián)系繪成作業(yè)流程圖，針對流程中的關(guān)鍵環(huán)節(jié)和薄弱環(huán)節(jié)調(diào)查和分析風(fēng)險。

風(fēng)險識別（二）流程圖分析法風(fēng)險識別流程圖的分類按照流程路線的復(fù)雜程度劃分，可以分為簡單流程圖和復(fù)雜流程圖按照流程的內(nèi)容劃分可以分為內(nèi)部流程圖和外部流程圖按照流程圖的表現(xiàn)形式劃分，分為實物形態(tài)流程圖和價值形態(tài)流程圖

風(fēng)險識別流程圖的分類風(fēng)險識別（三）事件樹分析法事件樹分析法又稱故障樹法，其實質(zhì)是利用邏輯思維的規(guī)律和形式，從宏觀的角度去分析事故形成的過程。事件樹分析法的特點：1.事件樹分析是一個動態(tài)過程2.可以指出防止事故發(fā)生的途徑3.能夠找出消除事故的根本措施風(fēng)