轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險

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第一受益人利用與開征申請人之間的客戶關(guān)系和換單的機(jī)會，故意將正點單據(jù)換成不符點給開證行提供拒付的機(jī)會，然后提出降價等不合理要求迫使第二受益人妥協(xié)，最終獲得一定的好處。因此，國內(nèi)公司在運作轉(zhuǎn)口貿(mào)易時，如果對中間商的資信沒有把握的話，操作轉(zhuǎn)讓信用證時一定要慎之又慎[9]。林孝成（2005）在《銀行信用還是商業(yè)信用—可轉(zhuǎn)讓信用證第二受益人法律關(guān)系分析》中提到：（1）可轉(zhuǎn)讓信用證第二受益人，也就是可轉(zhuǎn)讓信用證第二程業(yè)務(wù)不是銀行信用，其實質(zhì)是一種商業(yè)信用。這使得第二受益人必須承擔(dān)第一受益人單據(jù)中有不符點(如前述案例)、轉(zhuǎn)讓行寄丟單據(jù)、開證行過于挑剔、以及其他原因造成的開證行拖延付款甚至拒付貨款的風(fēng)險。所以第二受益人不得不為許多自己不能控制的、并不是自己錯誤引起的風(fēng)險和失誤承擔(dān)損失。（2）從資金融通方面來看，也對第二受益人造成困難，使其難以得到出口地銀行的資金融通[10]。2、關(guān)于可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險防范對策的研究孫光銳（2005）在《\o"可轉(zhuǎn)讓信用證下第二受益人的風(fēng)險與規(guī)避"可轉(zhuǎn)讓信用證下第二受益人的風(fēng)險與規(guī)避》中提到：第二受益人的風(fēng)險規(guī)避措施：充分了解開證行和第一受益人的資信狀況；仔細(xì)審核可轉(zhuǎn)讓信用證中是否包含軟條款；爭取增加轉(zhuǎn)讓行的責(zé)任；要求第一受益人開立背對背信用證；實際供貨商可對中間商進(jìn)行勸說，要求進(jìn)口商將信用證直接開給供貨商；第二受益人應(yīng)根據(jù)信用證條款嚴(yán)格制作單據(jù)；第二受益人在接受可轉(zhuǎn)讓信用證的同時，可通過中間商要求第一受益人匯付部分定金，以作為定單順利成交的保障[6]。余桂霞（2006）在《\o"淺析可轉(zhuǎn)讓信用證支付方式"淺析可轉(zhuǎn)讓信用證支付方式》中提到：（1）出口方的防范措施：1)通過合同和信用證條款維護(hù)自身利益；2）充分發(fā)揮中間商的積極作用；3)減少單證不符。（2）進(jìn)口方的防范措施：1）審慎選擇開證行；2)爭取訂立FOB貿(mào)易合同[7]。徐曉莉（2006）在《可轉(zhuǎn)讓信用證項下第二受益人面臨的風(fēng)險及防范》中提到：第二受益人防范風(fēng)險的措施：(1)使用背對背信用證取代可轉(zhuǎn)讓信用證；(2)審慎審核信用證,避免陷阱條款；(3)對的第一受益人進(jìn)行資金、資信的調(diào)查；(4)出口商投保短期出口信用險[8]。郭競（2000）在《\o"如何處理可轉(zhuǎn)讓信用證下的單據(jù)"如何處理可轉(zhuǎn)讓信用證下的單據(jù)》中提出：由于可轉(zhuǎn)讓信用證是一種對第二受益人（即實際出口商）風(fēng)險較大的一種結(jié)算方式，因此第二受益人在接受提單條款應(yīng)格外小心，應(yīng)堅持自己作為發(fā)貨人，收貨人可為“憑發(fā)貨人指示”或“憑銀行指示”，不要輕易接受記名提單，以防中間商同開證行相勾結(jié)來騙取貨物，使出口商貨款兩空。當(dāng)然在交易前，對中間商進(jìn)行必要咨詢調(diào)查也非常必要[11]。馮耀鵬（2004）在《\o"可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險及規(guī)避"可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險及規(guī)避》中提到：可轉(zhuǎn)讓信用證下，轉(zhuǎn)讓行對單據(jù)的審核較為嚴(yán)格，這要第二受益人應(yīng)力求正點交單，避免出現(xiàn)任何細(xì)小的不符點)給收匯帶來麻煩。作為轉(zhuǎn)讓行審單后，若發(fā)現(xiàn)單中存在不符點，不管該不符點是否最終會被第一受益人所接受，均應(yīng)于第一時間先電告第二受益人改單，只有在第二受益人未能在給定時間內(nèi)改單時再通知第一受益人，尤其決定退單或憑擔(dān)保出單[12]。張碧安（2004）在《信用證欺詐的預(yù)防措施》中提出：（1）原則性措施：慎重選擇交易伙伴，注意調(diào)查對方的資信情況；嚴(yán)格遵守《跟單信用證統(tǒng)一慣例》；加強(qiáng)內(nèi)部管理，嚴(yán)格依法辦事；加強(qiáng)與國際組織的聯(lián)絡(luò)和協(xié)作。（2）技術(shù)性措施：開證申請人可采取技術(shù)性措施；受益人可采取技術(shù)性對策；開證行可采取技術(shù)性對策[13]。黃繁華（2004）在《可轉(zhuǎn)讓信用證特征與風(fēng)險防范》中提到：作為信用證的第二受益人，應(yīng)盡量爭取由自己直接向銀行議付或付款，以避免可能因第一受益人的過錯所造成的損失。如果做法無法辦到，則第二受益人應(yīng)密切注意第一受益人議付、付款的進(jìn)展情況，從而確保自己必要時能及時向銀行提出清償要求[14]。馮斌（2006）在《國際貿(mào)易中可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險分析》中提到：第二受益人保障權(quán)利的應(yīng)對措施：(1)嚴(yán)格審查信用證條款。(2)充分了解第一受益人和開證行的資信。（3）增加轉(zhuǎn)讓行的責(zé)任:保函和保兌。上述措施并不能根本改變可轉(zhuǎn)讓信用證的法律性質(zhì),只能起很局限的作用,出口商要降低風(fēng)險,還可以采取信用證之外的出口信用保險等措施來保障自己的利益[15]。任曉鴻,張改清（2006）在《\o"淺析信用證利與弊"淺析信用證利與弊》中提出：對出口人而言，首先必須做好資信調(diào)查和選擇交易對象的工作，利用多種途徑對進(jìn)口人及開證行的資信進(jìn)行嚴(yán)格的審核，尤其要對買賣合同和信用證的一致性應(yīng)進(jìn)行嚴(yán)格審查;同時，要提高外貿(mào)人員的專業(yè)知識和業(yè)務(wù)水平，建立一套有效的識別“軟條款信用證”的標(biāo)準(zhǔn)；另外，應(yīng)正確對待單據(jù)的制作、審核和傳遞，提高制單質(zhì)量，防止開證行以輕微不符拒付[15]。信用證當(dāng)前國際貿(mào)易中最普遍使用的支付方式，在我國的出口企業(yè)中，可轉(zhuǎn)讓信用證是其中的一種。在當(dāng)今國際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易廣泛深入發(fā)展的同時，各種間接貿(mào)易方式也逐漸增多，越來越多的中間商在真正的供貨商和進(jìn)口商之間扮演著形形色色的角色。它們?yōu)閲H貿(mào)易提供了更多的交易機(jī)會，起到了豐富和活躍國際市場的作用，但同時也增加了交易的當(dāng)事人，使國際貿(mào)易中買賣雙方的關(guān)系和支付問題更加復(fù)雜化。可轉(zhuǎn)讓信用證應(yīng)運而生，為以中間商為中介的貿(mào)易方式提供了信用基礎(chǔ)，一定程度上簡化了就同一份合同而產(chǎn)生的多頭支付問題，在國際市場范圍的擴(kuò)大和貿(mào)易的進(jìn)一步發(fā)展中發(fā)揮了重要作用。（三）可轉(zhuǎn)讓信用證概念界定1、可轉(zhuǎn)讓信用證的定義可轉(zhuǎn)讓信用證（TransferableLetterofCredit），是指開證行授權(quán)通知行在受益人的要求下，可將信用證的全部或一部分轉(zhuǎn)讓給第三者，即第二受益人（SecondBeneficiary）的信用證。UCP500第48條a款規(guī)定：可轉(zhuǎn)讓信用證是指受益人（第一受益人）可要求被授權(quán)付款、承擔(dān)延期付款責(zé)任、承兌或議付的銀行，或如為自由議付信用證，則可要求信用證中特別授權(quán)辦理轉(zhuǎn)讓的銀行（統(tǒng)稱為轉(zhuǎn)讓行）將信用證全部或部分轉(zhuǎn)讓給另一或另幾個受益人（第二受益人）適用的信用證。自2007年7月1日開始實行的UCP600第38條就可轉(zhuǎn)讓信用證的界定更簡潔明了，“轉(zhuǎn)讓信用證意指經(jīng)轉(zhuǎn)讓銀行辦理轉(zhuǎn)讓后可供第二受益人使用的信用證”。2、可轉(zhuǎn)讓信用證的特點及其分類（1）可轉(zhuǎn)讓信用證的特點。依據(jù)前述概念及UCP600的界定，可轉(zhuǎn)讓信用證具有如下特點：（1）信用證的可轉(zhuǎn)讓性，基于信用證的規(guī)定。（2）信用證的轉(zhuǎn)讓來自受益人的請求而發(fā)生，銀行不可以自己決定進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。（3）轉(zhuǎn)讓行可以是如下銀行：辦理信用證轉(zhuǎn)讓的被指定銀行；在適用于任何銀行的信用證中，由開證行特別授權(quán)并辦理轉(zhuǎn)讓信用證的銀行；開證行也可擔(dān)任轉(zhuǎn)讓銀行。（4）信用證的轉(zhuǎn)讓方式可以是部分轉(zhuǎn)讓或全部轉(zhuǎn)讓。（5）信用證的轉(zhuǎn)讓以一次為限，即第二受益人不得要求將信用證轉(zhuǎn)讓給任何次序位居其后的其他受益人，但第一受益人不屬于此類其他受益人之列。（2）可轉(zhuǎn)讓信用證的分類。可轉(zhuǎn)讓信用證從不同角度可以作不同的分類，常見的主要有如下幾種分類：1)依是否替換商業(yè)發(fā)票，可分為不替換發(fā)票與替換發(fā)票轉(zhuǎn)讓。2)依信用證金額可分為全金額與部分金額轉(zhuǎn)讓。3)根據(jù)轉(zhuǎn)讓的主題不同，可分為銀行轉(zhuǎn)讓與私人轉(zhuǎn)讓。二、可轉(zhuǎn)讓信用證在應(yīng)用中的風(fēng)險（一）開證申請人面臨的風(fēng)險從可轉(zhuǎn)讓信用證的概念我們不難看出,使用此種方式時,原證申請人收到的貨物,不是與他簽訂合約的第一受益人而是第二受益人所提供的。這一來,申請人對第二受益人的資信情況無從把握,因而貨物的質(zhì)量也就無法得到保證,相應(yīng)地存在著一定的風(fēng)險。所以,企業(yè)在從事進(jìn)口貿(mào)易時,第一受益人應(yīng)謹(jǐn)慎使用可轉(zhuǎn)讓信用證。如1996年我行在處理進(jìn)口開證業(yè)務(wù)中就出現(xiàn)了這樣一個案例:盤錦××針織品有限公司于1996年9月5日向我行申請開立不可撤銷跟單信用證,受益人為韓國升元實業(yè)有限公司,商品為針織襪編織機(jī)30臺,金額為158400美元。事隔不久,該企業(yè)要求對信用證進(jìn)行修改,改為可轉(zhuǎn)讓信用證,轉(zhuǎn)讓給韓國高麗貿(mào)易公司。由于可轉(zhuǎn)讓信用證存在一定的風(fēng)險,而且該公司又是第一次向國外開證,為了保護(hù)企業(yè)的利益,防患于未然,我行原則上不同意為其修改,經(jīng)辦人員說明利害關(guān)系后,可該企業(yè)仍堅持開立可轉(zhuǎn)讓信用證,并在申請書中簽署了一切后果自負(fù)的聲明,無耐,我行給予了通融辦理。國外單據(jù)于1996年10月7日郵抵我行,付匯日為10月15日,經(jīng)審核單證相符,單單一致。1996年10月15日中華人民共和國營口海關(guān)通知公司提貨,盤錦市商檢局對運至的9個包裝箱進(jìn)行檢驗,發(fā)現(xiàn)9個箱內(nèi)無一裝有織襪編織機(jī),而是砂子。由于信用證這一結(jié)算方式的特點決定了銀行只管單據(jù),不管貨物,負(fù)第一性付款責(zé)任。如果國外銀行已議付了單據(jù),我行必須無條件付款,否則將影響我行在國外的信譽(yù),幾經(jīng)周折后,該公司終于同意無條件付匯。顯然,這是一起出口商與當(dāng)?shù)厣虣z、海關(guān)相勾結(jié),利用可轉(zhuǎn)讓信用證進(jìn)行詐騙案件,致使該公司白白損失了158400美元,可以說代價是沉痛的[1]。（二）轉(zhuǎn)讓行面臨的風(fēng)險1、寄單風(fēng)險UCP600第38條i款規(guī)定：“如果第一受益人應(yīng)提交其自己的發(fā)票和匯票（如果有的話），但未能在第一次要求時照辦，或第一受益人提交的發(fā)票導(dǎo)致了第二受益人的交單中本不存在的不符點，而其未能在第一次要求時修正，轉(zhuǎn)讓行有權(quán)將從第二受益人處收到的單據(jù)照交開證行，并不再對第一受益人承擔(dān)責(zé)任。”盡管在上述兩種情況下，轉(zhuǎn)讓行有權(quán)直接將第二受益人單據(jù)寄交開證行，并且不再對第一受益人負(fù)責(zé)，但實務(wù)中第一受益人往往是轉(zhuǎn)讓行的重要客戶，有的甚至對轉(zhuǎn)讓行的利潤貢獻(xiàn)度很高，轉(zhuǎn)讓行若草率的直接寄交第二受益人單據(jù)給開證行可能導(dǎo)致第一受益人利益受損，影響銀企關(guān)系，甚至有喪失重要客戶的風(fēng)險。所以轉(zhuǎn)讓行應(yīng)謹(jǐn)慎對待UCP600第38條i款的規(guī)定，盡量要求第一受益人完成換單或改單的工作。若確信第一受益人不準(zhǔn)備替換單據(jù)，可以將第二受益人單據(jù)直接寄交開證行；若第一受益人對于自己換單造成的不符點不再修改，轉(zhuǎn)讓行也應(yīng)該謹(jǐn)慎衡量寄交第一受益人不符點單據(jù)和寄交第二受益人單據(jù)兩種情況所帶來的后果，以求最小化自己的風(fēng)險。2、繕制轉(zhuǎn)讓條款風(fēng)險UCP600第38條g款規(guī)定：“已轉(zhuǎn)讓信用證需準(zhǔn)確轉(zhuǎn)載原證條款,包括保兌（如果有的話），但下列項目除外：信用證金額、規(guī)定的任何單價、截止日、交單期限、最遲發(fā)運日或發(fā)運期間。以上任何一項或全部均可減少或縮短。必須投保的保險比例可以增加、以達(dá)到原信用證或本慣例規(guī)定的保額……”這一條款的制定明確了轉(zhuǎn)讓行在進(jìn)行信用證轉(zhuǎn)讓時可以進(jìn)行改變的內(nèi)容。在實務(wù)當(dāng)中,第一受益人可能會提出一些貌似合理但卻超出UCP600規(guī)定的要求，對此，轉(zhuǎn)讓行一定要慎重處理，不能隨意接受客戶的要求,否則轉(zhuǎn)讓行可能面臨處理不當(dāng)?shù)娘L(fēng)險。（三）第二受益人的風(fēng)險分析1、尷尬的法律地位帶來的風(fēng)險即使第二受益人出口貨物做到了“單證一致”,也不一定能即時收到貨款。因為,信用證的轉(zhuǎn)讓并非由于開證行與第二受益人之間的法律行為,而是基于如下3個相互獨立、其法律效果又相關(guān)聯(lián)的法律行為:1、開證行在信用證中作出的信用證可以轉(zhuǎn)讓的意思表示。2、第一受益人依據(jù)開證行在信用證中的授權(quán)意思表示,向有權(quán)辦理轉(zhuǎn)讓的中介銀行要求轉(zhuǎn)讓給特定人的意思表示。3、被要求辦理轉(zhuǎn)讓的中介銀行接受第一受益人的請求,將信用證轉(zhuǎn)讓給第一受益人指定的人即第二受益人。因此,一般情況下開證行與第二受益人并無直接法律聯(lián)系,第二受益人處在一個比較尷尬的法律地位。在替換發(fā)票的轉(zhuǎn)讓中,第一受益人并沒有退出信用證交易,開證行仍然是對第一受益人而不是向第二受益人承擔(dān)信用證項下的義務(wù)。也就是說,作為第二受益人并不能取代第一受益人的法律地位,不能成為信用證法律關(guān)系中有權(quán)向開證行主張款項的信用證的受益人。第二受益人不能向開證行直接交單,也不能通過往來銀行向開證行交單,只能通過第一受益人或以第一受益人的名義直接向議付銀行辦理議付或付款。所以即使第二受益人能做到“單證一致”,也可能會因為第一受益人或轉(zhuǎn)讓行的原因而導(dǎo)致收不到貨款。有時候,第一受益人為了使自己不墊付資金,一般在信用證中規(guī)定Uponreceiptoffundsfromtheissuingbankweshellremitproceedstoyouinaccordancewithyourinstruction…(一旦收到開證行的貨款后即按你們批示付款),這樣把“開證行的付款”作為轉(zhuǎn)讓銀行對第二受益人付款的前提條件,而對于開證行什么時候付、付多少,第二受益人無從知曉,因而在收款中處于極為被動的地位。2、一般得不到轉(zhuǎn)讓行的付款保障轉(zhuǎn)讓行在轉(zhuǎn)讓信用證時往往加列在收妥開證行的款項后才向第二受益人付款的條款,除非轉(zhuǎn)讓行保兌了信用證,否則第二受益人不能得到轉(zhuǎn)讓行付款的保障。此外,第二受益人還面臨第一受益人換單后不可控制的風(fēng)險.第二受益人單寄開證行時,第一受益人有換單的權(quán)利,第一受益人若不能繕制單據(jù)導(dǎo)致開證行拒付,第二受益人的收匯是沒有保障的?？傊?第二受益人在信用證交易的法律地位十分微妙。一方面,他從第一受益人處受讓了履行信用證的權(quán)利,取得了提示匯票與單據(jù)和要求付款的權(quán)利。另一方面,他受讓的各種權(quán)利受到第一受益人的種種限制,除了取得信用證項下裝運單據(jù)、保險單據(jù)及諸如原產(chǎn)地證等權(quán)利,沒有受到第一受益人的限制外,其實質(zhì)性的提示單據(jù)、要求付款的權(quán)利隨時可能因第一受益人保留的加入權(quán)而隨時中止。因此,第二受益人的權(quán)益比D/P托收好不到哪里,這具有一定的道理。當(dāng)然,第二受益人的權(quán)益保障從理論上而言,是優(yōu)于D/P托收的,因為第二受益人在第一受益人沒有換單且轉(zhuǎn)讓行將單據(jù)徑寄開證行的情形下,獲得了向開證行直接主張支付的權(quán)利。三、可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險原因分析可轉(zhuǎn)讓信用證作為一種國際貿(mào)易結(jié)算方式,其優(yōu)點是其他結(jié)算方式所無法比擬的。就其安全性而言,它仍然是進(jìn)出口商的首選。但即便是這樣一種公認(rèn)較為安全和完善的方式也存在著漏洞,使不法分子有機(jī)可乘,出現(xiàn)信用證欺詐。信用證欺詐的產(chǎn)生是和信用證的內(nèi)在缺陷、信用證的相關(guān)立法薄弱和國際貿(mào)易的復(fù)雜性等原因分不開的。（一）信用證自身的內(nèi)在缺陷信用證之所以能夠在國際貿(mào)易中起到如此非凡的作用，是與其獨立抽象性原則息息相關(guān)的。所謂信用證的獨立抽象性原則，指的是信用證與其基礎(chǔ)合同之間的關(guān)系，信用證完全獨立于基礎(chǔ)合同之外，銀行只負(fù)責(zé)審查單據(jù)的表面真實性、完整性和正確性，而不論基礎(chǔ)合同是否履行或完全履行，只要單證之間、單單之間互相一致，銀行即承擔(dān)向受益人付款的責(zé)任。這一原則,使銀行承擔(dān)了絕對的付款責(zé)任。同時,這一原則又必然會導(dǎo)出銀行對基礎(chǔ)交易中貨物的免責(zé)原則,使銀行避免卷入買賣雙方的貿(mào)易糾紛之中。信用證的本質(zhì)：單據(jù)買賣也為信用證欺詐的產(chǎn)生創(chuàng)造了條件。根據(jù)這一原則,只要受益人提交的單據(jù)表面符合信用證規(guī)定,開證行就必須付款,而至于單據(jù)的真實性銀行則不負(fù)責(zé)任。（二）信用證相關(guān)立法薄弱信用證的法律淵源主要是國際慣例、判例法、商業(yè)習(xí)慣及信用證文本載明其他法律。從各國國內(nèi)立法來看,大部分國家都沒有對信用證欺詐進(jìn)行專門規(guī)定,只有美國《統(tǒng)一商法典》對信用證欺詐作出了明確規(guī)定，英美法系其他一些國家也有一些判例涉及了信用證欺詐的處理。我國法律制度不健全，表現(xiàn)出了對信用證欺詐懲治不力,對信用證詐騙犯罪打擊不夠的局面?？梢?有關(guān)信用證(尤其是關(guān)于欺詐行為)的立法還相當(dāng)薄弱。立法上的不完善，法制層面的缺失，使信用證欺詐的處理和救濟(jì)顯得更為困難,給不法分子造成了可乘之機(jī)。（三）國際貿(mào)易的復(fù)雜性國際貿(mào)易中間商的大量存在和可轉(zhuǎn)讓信用證的大量使用，增加了欺詐的可能性。國際貿(mào)易中的買方對于貨源、市場等信息未必有足夠的了解，往往需要借助中間商的幫助完成交易，中間商在經(jīng)營進(jìn)口業(yè)務(wù)時，出于保護(hù)自身利益的目的，一般不會將貨源透露給買方，而是要求買方開立可轉(zhuǎn)讓信用證，以作為取得貨源的信用工具。這樣中間商就可以不必動用自己的資金從兩者的差價中賺取利潤。這就給惡意或虛假賣方從事欺詐活動提供了便利。當(dāng)然，買方利用中間商欺騙賣方或者中間商欺騙買方或者賣方的情形也有存在，只是相對較少而已。四、現(xiàn)行可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險防范對策（一）開證申請人的風(fēng)險防范企業(yè)特殊需要轉(zhuǎn)讓,一定要指名轉(zhuǎn)讓。因為轉(zhuǎn)讓信用證的當(dāng)事人關(guān)系復(fù)雜,權(quán)利義務(wù)不很明確,條款又較為繁鎖,開證申請人對信用證轉(zhuǎn)讓給誰并不完全清楚,對第二受益人的信譽(yù)和能力方面也不甚了解,所以,勢必給有關(guān)銀行和當(dāng)事人帶來較大的風(fēng)險。如果是指名轉(zhuǎn)讓,申請人就有機(jī)會了解資信情況,做到心中有數(shù),從而把風(fēng)險壓到最低程度。眾所周知，第一受益人往往是貨物供應(yīng)商即第二受益人和最終買主即開證申請人的中間商，它之所以要求采用可轉(zhuǎn)讓信用證方式結(jié)算就是想在不占用自身資金的同時切斷開證申請人與第二受益人之間的聯(lián)系，賺取差價。當(dāng)指定轉(zhuǎn)讓行拒絕辦理轉(zhuǎn)讓，第一受益人轉(zhuǎn)而申請由開證行辦理轉(zhuǎn)讓時，第一受益人必須將第二受益人、轉(zhuǎn)讓后信用證金額、貨物單價等信息全部告知開證行，而開證行往往是與開證申請人即最終買主關(guān)系密切的往來銀行，相關(guān)信息很容易泄露給最終買主，從而使第一受益人遭受重大損失。所以當(dāng)指定行拒絕辦理轉(zhuǎn)讓時，第一受益人仍應(yīng)盡量說服該指定行辦理轉(zhuǎn)讓，或者，要求修改信用證以指定其它銀行作為轉(zhuǎn)讓行，盡量避免通過開證行辦理轉(zhuǎn)讓。（二）轉(zhuǎn)讓行的風(fēng)險防范銀行在處理可轉(zhuǎn)讓信用證時必須謹(jǐn)慎從事。無論在進(jìn)口業(yè)務(wù)還是出口業(yè)務(wù)中,有關(guān)銀行要主動配合進(jìn)出口商,謹(jǐn)慎辦理可轉(zhuǎn)讓信用證,以防萬一。在進(jìn)口信用證交易中,銀行應(yīng)該仔細(xì)研究開證申請書的每一條款,力勸企業(yè)在能避開此種信用證的情況下,盡量采用其它方式辦理結(jié)算。在出口信用證交易中,銀行則應(yīng)對可轉(zhuǎn)讓信用證的開證行和轉(zhuǎn)讓行的資信進(jìn)行嚴(yán)格審查,并對信用證條款逐條進(jìn)行審核,同時要加強(qiáng)同出口商聯(lián)系,幫助其分析其中的風(fēng)險,配合公司采取一些必要的措施。銀行規(guī)避買方無力給付信用證款項主要從兩方面進(jìn)行。1、開證申請人的資信調(diào)查工作開證申請人是貨物的買方，是銀行對外承兌或付款后第一償還人，銀行能否收回款項，避免對外墊款，先要看開證申請人是否自覺如期的履行了開證申請的承諾。如果申請人資力不足，無力償還信用證下款項必定造成銀行要向擔(dān)保人追償?shù)木置?，必定增加墊款不能追回的風(fēng)險。因此，在開證之前，開證行首先要做的就是對申請人資信作調(diào)查。包括申請人經(jīng)營狀況、收益情況、財務(wù)分析、資金周轉(zhuǎn)、在同行業(yè)中的地位以及該行業(yè)的發(fā)展動向、經(jīng)營者的情況、與銀行的往來情況等。核心就是確定申請者現(xiàn)有資產(chǎn)是否充足，以及是否能夠保證在開證至償還完信用證款項這段時間內(nèi)保持自有資產(chǎn)的品質(zhì)。重視擔(dān)保機(jī)制開證申請人委托開證行向受益人開立信用證形式的付款承諾，銀行對外承兌匯票或付款后，申請人與開證行之間形成了一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系，申請人有清償信用證項下貨款的義務(wù)。為了保證債權(quán)得以實現(xiàn)，開證行通常要求申請人提供一定的擔(dān)保。在申請人不能如約償還銀行方，特別是無力償還時，實現(xiàn)擔(dān)保成為銀行彌補(bǔ)墊款的唯一途徑。因此，開證行在開證時應(yīng)十分注重對申請人提供的擔(dān)保的審核。充足優(yōu)質(zhì)的擔(dān)保無疑是開證行規(guī)避日后風(fēng)險十分有力的保證。3、議付與審單環(huán)節(jié)的審查最后銀行在議付環(huán)節(jié),議付行要嚴(yán)格按照法律規(guī)定以及相關(guān)當(dāng)事人的約定合理進(jìn)行審單，避免導(dǎo)致的單證不符使開證行免于償付的問題出現(xiàn)。在審單環(huán)節(jié),涉及審單義務(wù)的銀行方：開證行、保兌行、被指定銀行等在審單時要能準(zhǔn)確判斷單據(jù)是否相符,并嚴(yán)格遵守審單時間要求,以確保拒付通知有效。同時還要注意提醒受益人及時交單,嚴(yán)格按規(guī)定處理發(fā)票替換發(fā)票,正確掌握寄單索匯的途徑與方法等細(xì)節(jié)問題,在押匯和打包放款上更要慎重處理。（三）第二受益人的風(fēng)險防范由于國際市場處于買方市場，以及代理商和中間商的大量存在，出口商不可能因為可轉(zhuǎn)讓信用證有風(fēng)險而完全放棄這種結(jié)算方式的貿(mào)易。面對可轉(zhuǎn)讓信用證項下第二受益可能遭受的種種風(fēng)險,第二受益人應(yīng)該有充分的認(rèn)識,并采取以下措施加以防范。1、爭取增加轉(zhuǎn)讓行的責(zé)任為了確保出口權(quán)益，安全收取貨款，實際供貨商可以通過兩種途徑增加轉(zhuǎn)讓行的責(zé)任，保證自身的安全。①可以要求第一受益人提交銀行保函。在簽訂貿(mào)易合同時，如果中間商堅持采用可轉(zhuǎn)讓信用證結(jié)算，此時第二受益人可以要求第一受益人在轉(zhuǎn)讓行通知轉(zhuǎn)讓信用證的同時提交銀行保函，以保證第一受益人能夠及時準(zhǔn)確的換取第二受益人提交的單據(jù)②要求轉(zhuǎn)讓行在轉(zhuǎn)讓信用證時加具保兌。轉(zhuǎn)讓信用證經(jīng)轉(zhuǎn)讓行保兌后，轉(zhuǎn)讓行就有義務(wù)在收到與轉(zhuǎn)讓信用證相符的單據(jù)后承擔(dān)付款責(zé)任。這樣，轉(zhuǎn)讓行可以僅憑第二受益人提交單據(jù)的表面情況來決定是否拒付，使第二受益人的發(fā)貨收款權(quán)利在實現(xiàn)過程中可免除來自第一受益人、開證行和開證申請人等諸多因素的影響，真正享有銀行信用的保障。2、審慎審核信用證,避免陷井條款第二受益人應(yīng)根據(jù)信用證條款嚴(yán)格制作單據(jù)，做到單單一致、單證相符；并要求第一受益人為自己留下足夠多的交單時間。不能接受載有諸如“本行只負(fù)轉(zhuǎn)讓之責(zé),其余概與本行無涉。貨款須待開證行支付后再付給第二受益人?！薄癢eherebyTransferthefollowingletterofcredit…”等條款的所謂可轉(zhuǎn)讓信用證。載有這種條款的信用證,推卸其該承擔(dān)的指定行的責(zé)任,要等開證行付妥貨款后,才把款項付給第二受益人。這類做法,事實上是第一受益人對第二受益人的一種違約行為,違背了合同中使用信用證支付貨款的基本約定。第二受益人有理由要求簽約對方更正所開信用證的性質(zhì),否則他就是自愿將信用證支付方式改變?yōu)橥惺罩Ц斗绞?從而承擔(dān)了更高的收匯風(fēng)險[9]。另外,在審核可轉(zhuǎn)讓信用證條款,一定要注意信用證上是否載有“可轉(zhuǎn)讓”(Transferable)字可轉(zhuǎn)讓樣。3、對第一受益人進(jìn)行資金、資信的調(diào)查當(dāng)可轉(zhuǎn)讓信用證為國外轉(zhuǎn)讓信用證,即第一受益人為國外中間商,我實際供貨方為第二受益人時,第二受益人在信用證交易的法律地位十分微妙。一方面,他從第一受益人處受讓了履行信用證的權(quán)利,取得了提示匯票與單據(jù)和要求付款的權(quán)利。另一方面,他受讓的各種權(quán)利受到第一受益人的種種限制,除了取得信用證項下裝運單據(jù)、保險單據(jù)及諸如原產(chǎn)地證等權(quán)利,沒有受到第一受益人的即時限制外,其實質(zhì)性的提示單據(jù)、要求付款的權(quán)利隨時可能因第一受益人保留的加入權(quán)而隨時中止。因此,在可轉(zhuǎn)讓信用證項下,第一受益人資信情況是否良好,經(jīng)營作風(fēng)是否正派直接關(guān)系到第二受益能否安全收到貨款。在是否接受以國外中間商作為第一受益人的可轉(zhuǎn)讓信用證,應(yīng)該以其資金、信譽(yù)和經(jīng)營作風(fēng)為基礎(chǔ),在對其充分進(jìn)行調(diào)查的前提下謹(jǐn)慎使用,切不可粗心大意,以避免造成不必要的損失。五、結(jié)束語可轉(zhuǎn)讓信用證作為一種綜合性的國際結(jié)算與融資方式，在國際買方市場逐漸形成的過程中，其因自身的優(yōu)勢符合國際貿(mào)易現(xiàn)實的需要，能提供資金融通、帳務(wù)管理和承擔(dān)信用風(fēng)險，被越來越多的國家和地區(qū)接受和使用。信用證在我國起步較晚，發(fā)展緩慢，整體上仍處于初始階段,從促進(jìn)我國出口，增強(qiáng)我國企業(yè)在國際金融市場上的競爭力，我國應(yīng)加深對信用證的研究和分析，加快經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展。本文認(rèn)為，可轉(zhuǎn)讓信用證的發(fā)展并不能單憑通過法律制度的構(gòu)建來完成，國家應(yīng)出臺相關(guān)扶持政策，鼓勵出口企業(yè)在國際貿(mào)易領(lǐng)域采用可轉(zhuǎn)讓信用證，引導(dǎo)進(jìn)出口企業(yè)正確使用信用證，還須建立健全信用證所需的使用環(huán)境，加大金融監(jiān)管力度。我國可轉(zhuǎn)讓信用證以及其他信用證的環(huán)境會越來越完善，信用證也必將在我國得到更好的使用，為我國進(jìn)出口企業(yè)的發(fā)展得到更好的輔助。參考文獻(xiàn)[1]譚姝,孫翠俠.\o"慎用可轉(zhuǎn)讓信用證"慎用可轉(zhuǎn)讓信用證[J].遼寧經(jīng)濟(jì),1997,(10)：9-11.[2]馬麗.\o"轉(zhuǎn)讓信用證操作問題"轉(zhuǎn)讓信用證操作問題[J].對外經(jīng)貿(mào)實務(wù),2000,(01)：44-47.[3]王專英,袁文勝.\o"防范信用證欺詐風(fēng)險之我見"防范信用證欺詐風(fēng)險之我見[J].中國金融,2000,(08)：17-20.[4]慕德升.\o"跟單信用證若干法律問題研究"跟單信用證若干法律問題研究[D].中國政法大學(xué),2004：6-7.[5]胡天行.\o"可轉(zhuǎn)讓信用證中各方的業(yè)務(wù)風(fēng)險分析"可轉(zhuǎn)讓信用證中各方的業(yè)務(wù)風(fēng)險分析[J].杭州金融研修學(xué)院學(xué)報,2005,(05)：19-21.[6]孫光銳.\o"可轉(zhuǎn)讓信用證下第二受益人的風(fēng)險與規(guī)避"可轉(zhuǎn)讓信用證下第二受益人的風(fēng)險與規(guī)避[J].特區(qū)經(jīng)濟(jì),2005,(09)：32-34.[7]余桂霞.\o"淺析可轉(zhuǎn)讓信用證支付方式"淺析可轉(zhuǎn)讓信用證支付方式[J].商場現(xiàn)代化,2006,(01)：32-35.[8]徐曉莉.可轉(zhuǎn)讓信用證項下第二受益人面臨的風(fēng)險及防范[J].貴州商業(yè)高等?？茖W(xué)校學(xué)報,2006,(01)：31-33.[9]柴曄.\o"談?wù)勣D(zhuǎn)讓信用證"談?wù)勣D(zhuǎn)讓信用證[J].國際市場,2006,(04)：31-32.[10]林孝成.\o"銀行信用還是商業(yè)信用——可轉(zhuǎn)讓信用證第二受益人法律關(guān)系分析"銀行信用還是商業(yè)信用-可轉(zhuǎn)讓信用證第二受益人法律關(guān)系分析[J].對外經(jīng)貿(mào)實務(wù),2005,(12)：34-38.[11]郭競.\o"如何處理可轉(zhuǎn)讓信用證下的單據(jù)"如何處理可轉(zhuǎn)讓信用證下的單據(jù)[J].對外經(jīng)貿(mào)實務(wù),2000,(04)：23-27.[12]馮耀鵬.\o"可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險及規(guī)避"可轉(zhuǎn)讓信用證的風(fēng)險及規(guī)避[J].有色金屬工業(yè),2004,(11)：49-51.[13]張碧安.\o"信用證欺詐的預(yù)防措施"信用證欺詐的預(yù)防措施[J].HYPERLINK"26/kns50/Navi/Bridge.aspx?DBCode=cjfd&LinkType=BaseLink&Field=BaseID&TableName=CJFDBASEINFO&NaviLink=%e9%95%bf%e6%b2%99%e9%93%81%e9%81%93%e5%ad%a6%e9%99%a2%e5%ad%a6%e6%8a%a5(%e7%a4%be