企業(yè)并購(gòu)法制租稅優(yōu)惠之檢討

企業(yè)併購(gòu)法制租稅優(yōu)惠之檢討1第一頁(yè)，共二十六頁(yè)。一.前言

*企業(yè)併購(gòu)風(fēng)潮是從西方先進(jìn)國(guó)家逐漸開(kāi)始,企業(yè)為了提升本身競(jìng)爭(zhēng)力,以期因應(yīng)環(huán)境變遷,或科技進(jìn)步一種重要生存方式.

*併購(gòu):是迅速擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模,技術(shù),產(chǎn)品,市場(chǎng)品牌,資源等互補(bǔ)整合,以降低成本發(fā)揮綜效,增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),取得市場(chǎng)龍頭地位或有利地位等的最佳利器與途徑.

*其中有許多成功的併購(gòu)個(gè)案,足以影響該企業(yè)在國(guó)際市場(chǎng)的生態(tài)和發(fā)展.因此,併購(gòu)問(wèn)題也受到特別重視.2第二頁(yè)，共二十六頁(yè)。(續(xù))我國(guó)政府陸續(xù)通過(guò)金融機(jī)構(gòu)合併法,金融控股公司法,企業(yè)併購(gòu)法並修改公司法,證券交易法,公平交易法,促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)條例等法案,快速建構(gòu)臺(tái)灣企業(yè)併購(gòu)的法制,加上相關(guān)法規(guī)所提供的法律與租稅誘因,更造成國(guó)內(nèi)企業(yè)併購(gòu)案蓬勃發(fā)展的現(xiàn)象.目前我國(guó)對(duì)企業(yè)併購(gòu)法之各項(xiàng)規(guī)範(fàn)中,對(duì)合併、收購(gòu)、分割等併購(gòu)方式取得所需技術(shù)市場(chǎng)行銷與品牌,以提昇產(chǎn)業(yè)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力,達(dá)到知識(shí)經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo).3第三頁(yè)，共二十六頁(yè)。企業(yè)併購(gòu)法原則■以制定專法方式,建立企業(yè)併購(gòu)之基礎(chǔ)法制■簡(jiǎn)化程序,便利企業(yè)併購(gòu)■提供多元的併購(gòu)方式,排除現(xiàn)行法令障礙■提供靈活的勞動(dòng)法制■提供適當(dāng)租稅措施,鼓勵(lì)企業(yè)進(jìn)行併購(gòu)4第四頁(yè)，共二十六頁(yè)。併購(gòu)性質(zhì)■垂直式併購(gòu)■水平式併購(gòu)■同性質(zhì)併購(gòu)■集團(tuán)式併購(gòu)■產(chǎn)品延伸併購(gòu)■市場(chǎng)延伸併購(gòu)5第五頁(yè)，共二十六頁(yè)。

併購(gòu)的基本法律架構(gòu)分為三種:

1.股權(quán)交易

收購(gòu)對(duì)方公司全部或一部的股權(quán).2.資產(chǎn)交易

併購(gòu)對(duì)方公司的全部或部分資產(chǎn).3.合併

與對(duì)方公司合併(或新設(shè)公司).二.企業(yè)併購(gòu)的基礎(chǔ)架構(gòu)與傳統(tǒng)稅務(wù)規(guī)定6第六頁(yè)，共二十六頁(yè)。一.股權(quán)交易*指透過(guò)不同管道掌握目標(biāo)公司的股權(quán)(善意與敵意的併購(gòu))或直接與目標(biāo)公司就股權(quán)收購(gòu)或

交換事宜達(dá)成協(xié)議,使其成為購(gòu)買公司之部門之一或直接(間接)控制之轉(zhuǎn)投資公司或子公司.*此種交易必須概括承受目標(biāo)公司的所有權(quán)力與義務(wù)(資產(chǎn),負(fù)債,或有負(fù)債),若調(diào)查不實(shí)或未正確預(yù)估風(fēng)險(xiǎn),則所併購(gòu)公司未必是[金雞母],而是一個(gè)[無(wú)底洞].7第七頁(yè)，共二十六頁(yè)。二.資產(chǎn)交易*由買方針對(duì)目標(biāo)公司符合其需要的資產(chǎn)(全部或部分)加以購(gòu)買,因此不會(huì)有概括承受目標(biāo)公司所有資產(chǎn)與負(fù)債所可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn).例高科技產(chǎn)業(yè)中的無(wú)形資產(chǎn),(如智慧財(cái)產(chǎn)權(quán),商譽(yù)…)價(jià)格更須經(jīng)資產(chǎn)鑑價(jià)程序確定.*此種所購(gòu)買的資產(chǎn)是以市場(chǎng)價(jià)格購(gòu)入,可墊高其稅基,在日後處分或折舊時(shí),因?yàn)槠涠惢^高,故可達(dá)到節(jié)稅之效用.8第八頁(yè)，共二十六頁(yè)。三.合併1.新設(shè)合併:

與併購(gòu)有關(guān)的公司都消滅,另行成立一家新公司,概括承受原當(dāng)事公司的所有資產(chǎn)與負(fù)債.2.吸收合併:

將被併購(gòu)的公司併入購(gòu)買公司,因被併購(gòu)公司公司法人人格消滅,僅能有一個(gè)存續(xù)公司.9第九頁(yè)，共二十六頁(yè)。租稅優(yōu)惠措施一.合併免稅:1.所書立之各項(xiàng)契據(jù)憑證一律免稅.2.取得不動(dòng)產(chǎn)所有權(quán)免徵契稅.3.應(yīng)納之證交稅免徵.4.因合併而轉(zhuǎn)移貨物或勞務(wù),非營(yíng)業(yè)稅課徵範(fàn)圍.5.土地因合併而轉(zhuǎn)移,應(yīng)交之土地增值稅記存於取得公司名下,於下次土地再轉(zhuǎn)移時(shí),記存之土地增值稅,就該土地處分所得價(jià)款中扣除,

並優(yōu)先於一切債權(quán)及抵押受償.10第十頁(yè)，共二十六頁(yè)。二.租稅優(yōu)惠繼受:

■合併後存續(xù)或新設(shè)公司,分別繼續(xù)承受被消滅公司於併購(gòu)前之財(cái)產(chǎn)或營(yíng)業(yè)部份,依相關(guān)法律規(guī)定已享有而尚未免屆滿或尚未抵減的租稅優(yōu)惠.

■公司以營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)認(rèn)購(gòu)或交換他公司股票,所得股票的價(jià)值低於營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)帳面價(jià)值時(shí),交易損失可在15年認(rèn)列.11第十一頁(yè)，共二十六頁(yè)。三.盈虧互抵:■被合併公司有虧損時(shí)可從合併公司的所得稅中減除,只就餘額繳交營(yíng)利事業(yè)所得稅,互抵時(shí)間於虧損發(fā)生後五年內(nèi).

■分割公司有虧損,各參與分割公司分割前尚未扣除的虧損,按股權(quán)分割比例計(jì)算金額,計(jì)算可扣除虧損時(shí)再按各參與分割公司的股東,持有既存公司的股權(quán)比例計(jì)算可扣抵的金額.

12第十二頁(yè)，共二十六頁(yè)。例一:

A公司併購(gòu)B公司並持有50%股權(quán)

B公司有100萬(wàn)元虧損

A公司可列報(bào)扣抵其盈餘50萬(wàn)元例二:甲乙為關(guān)係企業(yè)分割成

甲40%股權(quán)

丙30%股權(quán)丁30%股權(quán)乙為消滅公司乙虧損100萬(wàn),則甲可以列報(bào)乙公司虧損金額

原[分配]可扣金額甲40萬(wàn)

甲可扣抵金額40萬(wàn)x40%=16萬(wàn)13第十三頁(yè)，共二十六頁(yè)。四.營(yíng)業(yè)讓與財(cái)產(chǎn)讓與:

公司讓與全部或主要的營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)與他公司,取得有表決權(quán)之股份達(dá)全部交易對(duì)價(jià)

80%以上,將取得之股份全數(shù)轉(zhuǎn)與股東,因而

產(chǎn)生的所得可免徵營(yíng)利事業(yè)所得稅,而其產(chǎn)生的損失也不能自所得額中減除.14第十四頁(yè)，共二十六頁(yè)。五.母子公司連結(jié)稅制:

依規(guī)定,因併購(gòu)而持有其子公司股份達(dá)已發(fā)行股份總數(shù)

90%者,自持有期間達(dá)一個(gè)課稅年度的當(dāng)年起,選擇合併報(bào)表,以母公司為納稅義務(wù)人,申報(bào)營(yíng)利事業(yè)所得稅及未分配盈餘加徵10%

營(yíng)利事業(yè)所得稅.15第十五頁(yè)，共二十六頁(yè)。六.跨國(guó)合併優(yōu)惠:

■公司與外國(guó)公司合併或分割或股份轉(zhuǎn)讓等各種跨國(guó)併購(gòu)行為.

■外國(guó)公司可扣抵部分只限該外國(guó)公司在中華民國(guó)境內(nèi)設(shè)立之分公司合併前尚未扣除的虧損額.■公司與外國(guó)公司以概括承受或概括讓與全部營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)之方式收購(gòu).■公司讓與全部或主要部分之營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)給予100%持股在中華民國(guó)境外設(shè)立之子公司.或外國(guó)公司讓與全部或主要部分之營(yíng)業(yè)或財(cái)產(chǎn)給予100%持股在中華民國(guó)境內(nèi)設(shè)立之子公司.■母子公司連結(jié)稅制及收購(gòu)財(cái)產(chǎn)或股份所得免繳營(yíng)所稅的優(yōu)惠不適用於跨國(guó)合併.16第十六頁(yè)，共二十六頁(yè)。三.臺(tái)灣現(xiàn)行法制對(duì)企業(yè)併購(gòu)之租稅優(yōu)惠■公司法:適用所有公司■金融機(jī)構(gòu)合併法及金融控股公司法

適用對(duì)象僅限於金融機(jī)構(gòu)■企業(yè)併購(gòu)法:僅適用於股份有限公司■促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)條例

僅適用經(jīng)濟(jì)部專案核準(zhǔn)之所有公司17第十七頁(yè)，共二十六頁(yè)。(一)公司法合併法之租稅優(yōu)惠1.登記規(guī)費(fèi)免除.2.印花稅與契稅免除.3.土地增值稅的記存.4.因合併產(chǎn)生之商譽(yù)得於十五年內(nèi)攤銷.5.因合併產(chǎn)生之費(fèi)用得於五年內(nèi)攤銷.6.出售不良債權(quán)損失得於十五年內(nèi)認(rèn)列損失.18第十八頁(yè)，共二十六頁(yè)。(二)金融機(jī)構(gòu)合併法之租稅優(yōu)惠1.登記規(guī)費(fèi)免除.2.印花稅與契稅免除.3.土地增值稅的記存與免除.4.合併產(chǎn)生之商譽(yù)得於五年內(nèi)攤銷.

5.合併產(chǎn)生之費(fèi)用得於十年內(nèi)攤銷.6.因合併出售不良債權(quán)之損失,得於

十五年內(nèi)認(rèn)列損失.7.虧損扣抵之繼受.19第十九頁(yè)，共二十六頁(yè)。(三)金融控股公司法之租稅優(yōu)惠1.登記規(guī)費(fèi)免除.2.土地增值稅的記存.3.印花稅契稅所得稅營(yíng)業(yè)稅證券交易稅一律免徵.4.連結(jié)稅制

20第二十頁(yè)，共二十六頁(yè)。(四)促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)條例之租稅優(yōu)惠1.交易稅負(fù)之免徵

a.合併產(chǎn)生之印花稅.契稅證交稅營(yíng)業(yè)稅免徵.b.出售事業(yè)所有機(jī)器設(shè)備,其所得價(jià)款全部用於或抵付合併後新購(gòu)機(jī)器設(shè)備,限於合併日起二年內(nèi)免徵.c.出售事業(yè)所有廠礦用土地廠房,其所得價(jià)款全部用於或抵付合併後新購(gòu)?fù)恋貜S房,限於合併日起二年內(nèi)免徵.

21第二十一頁(yè)，共二十六頁(yè)。2.土地增值稅的記存與退還

a.事業(yè)所有土地隨同移轉(zhuǎn)所應(yīng)納之土地增稅準(zhǔn)予記存.

b.事業(yè)出售工廠用地並於工業(yè)用地內(nèi)重新購(gòu)地建廠,新購(gòu)?fù)恋氐貎r(jià)超出原購(gòu)地價(jià)扣除繳納土地增值稅後之餘額,向主管機(jī)關(guān)申請(qǐng)就其已納土地增值稅額內(nèi),退還其不足支付新購(gòu)?fù)恋氐貎r(jià)之?dāng)?shù)額;先行購(gòu)地建廠再出售原工廠用地者,亦可準(zhǔn)用.

限於合併日起二年內(nèi).22第二十二頁(yè)，共二十六頁(yè)。

3.租稅獎(jiǎng)勵(lì)之繼受

a.合併後存續(xù)或新設(shè)公司可繼續(xù)承受消滅公司合併前已依法享有尚未屆滿或尚未抵減之租稅獎(jiǎng)勵(lì).b.適用免徵營(yíng)所稅之獎(jiǎng)勵(lì)者,應(yīng)繼續(xù)生產(chǎn)合併前消滅公司受獎(jiǎng)勵(lì)之產(chǎn)品或勞務(wù),合併後存續(xù)或新設(shè)公司中,屬消滅公司受獎(jiǎng)勵(lì)且獨(dú)立生產(chǎn)之產(chǎn)品或勞務(wù)計(jì)算之所得額為限.c.適用投資抵減獎(jiǎng)勵(lì)者,以存續(xù)或新設(shè)公司中,屬消滅公司部分計(jì)算之應(yīng)納稅額為限.23第二十三頁(yè)，共二十六頁(yè)。4.虧損扣抵之繼受

存續(xù)或新設(shè)公司將辦理合併公司於合併前經(jīng)稽徵機(jī)關(guān)核定尚未扣除的前五年內(nèi)各期虧損,按各辦理合併公司股東因合併而持有存續(xù)或新設(shè)公司股權(quán)之比例計(jì)算之金額,自虧損發(fā)生年度起五年內(nèi),從當(dāng)年度純益額中扣除.5.合併產(chǎn)生之商譽(yù)得於十五年內(nèi)攤銷.6.合併產(chǎn)生之費(fèi)用得於十年內(nèi)攤銷.24第二十四頁(yè)，共二十六頁(yè)。隨著促產(chǎn)條例的落日條款及稅法改制,租稅優(yōu)惠對(duì)企業(yè)併購(gòu)之影響?25第二十五頁(yè)，共二十六頁(yè)。內(nèi)容總結(jié)企業(yè)併購(gòu)法制租稅優(yōu)惠之檢討。我國(guó)政府陸續(xù)通過(guò)金融機(jī)構(gòu)合併法,金融。目前我國(guó)對(duì)企業(yè)併購(gòu)法之各項(xiàng)規(guī)範(fàn)中,對(duì)。雞母],而是一個(gè)[無(wú)底洞].。4.因合併而轉(zhuǎn)移貨物或勞務(wù),非