基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識真題練習(xí)高能A卷帶答案

基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識真題練習(xí)高能A卷帶答案

單選題（共50題）1、關(guān)于未在交易所上市的公司進行股權(quán)轉(zhuǎn)讓的表述錯誤的是（）A.除公司章程另有約定，有限責(zé)任公司股權(quán)的外部轉(zhuǎn)讓需要征得其他股東過半數(shù)同意B.有限責(zé)任公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓分為內(nèi)部轉(zhuǎn)讓和夕卜部轉(zhuǎn)讓。內(nèi)部轉(zhuǎn)讓是現(xiàn)有股東之間的轉(zhuǎn)讓股權(quán)，外部轉(zhuǎn)讓是現(xiàn)有股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓股權(quán)C.有限責(zé)任公司股權(quán)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓無需經(jīng)過轉(zhuǎn)讓雙方之外的其他股東同意D.非上市股份有限公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓需經(jīng)2/3以上股東同意【答案】D2、股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)建立完善的財產(chǎn)分離制度，包括（）要實行獨立運作，分別核算。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】C3、（2020年真題）關(guān)于公司型股權(quán)投資基金，說法正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B4、(2017年)股份有限公司型股權(quán)投資基金作出增資或者減資決議，必須經(jīng)（）通過。A.全體股東所持表決權(quán)的2／3以上B.出席股東大會的股東所持表決權(quán)的1／2以上C.出席股東大會的股東所持表決權(quán)的2／3以上D.全體股東所持表決權(quán)的1／2以上【答案】C5、反映了某公司股權(quán)價值相對其凈利潤的倍數(shù)的是（）。A.市盈率倍數(shù)B.市凈率倍數(shù)C.市銷率倍數(shù)D.企業(yè)價值/息稅前利潤倍數(shù)【答案】A6、投資機構(gòu)對被投資企業(yè)風(fēng)險監(jiān)控的重要途徑之一是對被投資企業(yè)的財務(wù)狀況進行（），以便及時發(fā)現(xiàn)生產(chǎn)經(jīng)營中的重大變化，及時采取改善措施。A.監(jiān)管和分析B.監(jiān)控和分析C.監(jiān)控和反饋D.監(jiān)管和反饋【答案】B7、（）對目標公司和創(chuàng)始股東更為有利，也更容易被各方接受。A.完全棘輪B.加權(quán)平均條款C.隨售權(quán)D.反攤薄條款【答案】B8、某產(chǎn)品結(jié)構(gòu)簡單，過往業(yè)績及凈值的歷史波動率低，投資標的流動性很好、不含衍生品，估值政策清晰，杠桿不超監(jiān)管部門規(guī)定的標準。此產(chǎn)品參考因素對應(yīng)基金產(chǎn)品的風(fēng)險等級是（）。A.R1B.R2C.R3D.R4【答案】A9、我國主要場外交易市場包括________和_________。（）A.全國性股權(quán)交易市場；區(qū)域性股權(quán)交易市場B.全國中小企業(yè)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)；新三板C.流通股股轉(zhuǎn)系統(tǒng)；非流通股股轉(zhuǎn)系統(tǒng)D.掛牌轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)；協(xié)議轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)【答案】A10、投資后階段常用的監(jiān)控指標不包括（）。A.管理指標B.經(jīng)營指標C.估值指標D.財務(wù)指標【答案】C11、基金業(yè)協(xié)會會員的類型不包括（）。A.普通會員B.聯(lián)席會員C.觀察會員D.榮譽會員【答案】D12、下列資產(chǎn)類別中收益期望值從低到高的順序是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅢC.Ⅱ、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A13、(2016年)已登記的股權(quán)投資基金管理人未按要求提交經(jīng)審計的年度財務(wù)報告的，以下表述錯誤的是（）。A.累計2次，中國證券業(yè)協(xié)會將該管理人列入異常機構(gòu)名單，并通過基金管理人公示平臺對外公示B.該管理人被列入異常機構(gòu)后，即使整改完畢，至少6個月后才能恢復(fù)正常機構(gòu)公示狀態(tài)C.在完成相應(yīng)整改要求之前，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會將暫停受理該管理人的股權(quán)投資基金產(chǎn)品備案申請D.該管理人被列入異常機構(gòu)后，將通過基金管理人公示平臺對外公示【答案】A14、（2019年真題）當(dāng)基金管理人出現(xiàn)未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新的義務(wù),在未完成整改前將面臨（）的自律管理措施。A.紀律處分B.暫停受理私募基金產(chǎn)品備案申請C.取消管理人員登記資格D.列入異常機構(gòu)公示【答案】B15、股權(quán)投資基金常用的估值方法為（）A.清算價值法和成本法B.折現(xiàn)現(xiàn)金流法和相對估值法C.成本法和折現(xiàn)現(xiàn)金流法D.相對估值法和成本法【答案】B16、關(guān)于創(chuàng)業(yè)投資估值法，下列表述正確的是（）。A.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出期目標公司的現(xiàn)金流以及目標收益率，折現(xiàn)計算其當(dāng)前價值B.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期企業(yè)未來清算退出情境下估值預(yù)測的估值方法C.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出時目標公司的股權(quán)價值以及目標收益率，折現(xiàn)計算出其當(dāng)前價值D.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期公司可比公司估值倍數(shù)的相對估值法【答案】C17、以下關(guān)于基金管理人內(nèi)部控制的作用說法錯誤的是（）A.保證管理人經(jīng)營運作嚴格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺形成守法經(jīng)營、規(guī)范運作的經(jīng)營思想和經(jīng)營理念B.管理經(jīng)營風(fēng)險，提高經(jīng)營管理效益，確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運行，實現(xiàn)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展C.保障股權(quán)投資基金財產(chǎn)的安全、完整D.確?；鸷突鹜泄苋说呢攧?wù)和其他信息真實、準確、完整、及時【答案】D18、中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的職責(zé)，包含下列哪些（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C19、外幣股權(quán)投資基金在投資過程中，通常在（）設(shè)立特殊目的公司作為受資對象，并在（）完成項目的投資退出。A.境外；境外B.境外；境內(nèi)C.境內(nèi)；境內(nèi)D.境內(nèi)；境外【答案】A20、全國股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌流程主要分為（）階段。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D21、私募基金管理人、私募基金托管人應(yīng)當(dāng)按照合同約定，如實向投資者披露基金投資、資產(chǎn)負債、投資收益分配、基金承擔(dān)的費用和業(yè)績報酬、可能存在的利益沖突情況以及可能影響投資者合法權(quán)益的其他重大信息，不得隱瞞或者提供虛假信息。信息披露規(guī)則由（）另行制定。A.基金業(yè)協(xié)會B.證券業(yè)協(xié)會C.證券公司D.證監(jiān)會【答案】A22、下列主體投資股權(quán)投資基金的，不再穿透核查最終投資者是否為合格投資者和合并計算投資者人數(shù)的是（）。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】C23、基金業(yè)績評價需考慮（）和（）因素。A.投資領(lǐng)域因素/時間因素B.時間因素/行業(yè)因素C.周期因素/國家宏觀政策因素D.微觀因素/宏觀因素【答案】A24、股權(quán)投資基金對被投資企業(yè)的監(jiān)控通常會采取的方式有（）。A.I、II、IIIB.I、II、IVC.II、III、IVD.I、II、III、IV【答案】A25、在折現(xiàn)現(xiàn)金流法公式中，CFt表示（）A.目標企業(yè)價值B.預(yù)期內(nèi)第t年的自由現(xiàn)金流C.終值D.貼現(xiàn)率【答案】B26、關(guān)于股權(quán)投資基金募集，下列說法正確的是（）。A.投資者可無需簽字確認風(fēng)險揭示書，僅閱讀了解即可B.投資者應(yīng)當(dāng)確保投資資金來源合法，不得非法匯集他人資金投資私募基金C.投資者為了獲得投資機會，可虛報收入情況以符合合格投資者條件D.投資者可以向私募基金管理人口頭承諾符合合格投資者條件【答案】B27、在我國，基金管理人、基金托管人和基金投資者的權(quán)利義務(wù)在（）中會有詳細約定。A.基金成立公告B.招募說明書C.基金合同D.基金份額上市交易公告書【答案】C28、關(guān)于場外股權(quán)交易市場掛牌退出，以下表述正確的是（）A.協(xié)議轉(zhuǎn)讓中的定價委托方式是指投資者委托主辦券商設(shè)定股票價格和數(shù)量，并確定交易對手方，交易信息公開顯示于交易大盤中B.做市轉(zhuǎn)讓是做市商在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)持續(xù)發(fā)布買賣雙方報價，交易必須通過做市商進行C.退出所需時間受債券公告、資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)的影響D.根據(jù)全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的需求，掛牌后仍有一定的限售期，但比IPO上市的限售期要短【答案】B29、下列哪些屬于股權(quán)投資母基金的作用（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D30、（2017年真題）股權(quán)投資基金運作流程包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A31、為達到最佳的管理人內(nèi)部控制效果，內(nèi)部控制與股權(quán)投資基金管理人的管理規(guī)模和員工人數(shù)等方面相匹配，切合自身實際情況，體現(xiàn)了其（）A.適時性原則B.全面性原則C.成本效益原則D.執(zhí)行有效性原則【答案】C32、(2017年)社會保障基金和政府引導(dǎo)基金主要是（）的募集對象。A.國外股權(quán)投資基金B(yǎng).國內(nèi)股權(quán)投資基金C.兩者都可以D.兩者都不可以【答案】B33、下列指標可以用來分析企業(yè)盈利能力的是（）。A.資產(chǎn)收益率B.資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C.資產(chǎn)負債率D.利息保障倍數(shù)【答案】A34、(2016年)不屬于構(gòu)成非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款條件的是（）。A.虛構(gòu)、夸大集資人的投資管理能力或歷史投資回報B.通過媒體、推介會、傳單、手機短信等途徑向社會公開宣傳C.未經(jīng)有關(guān)部門依法批準或者借用合法經(jīng)營的形式吸收資金D.承諾在一定期限內(nèi)以貨幣、實物、股權(quán)等方式還本付息或者給付回報【答案】A35、募集推介資料中，基金管理人需要保證募集推介資料內(nèi)容的（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A36、業(yè)績報酬，是指基金管理人在為基金創(chuàng)造了超額收益后，參與到基金的收益分配中來，（）提取已經(jīng)實現(xiàn)的基金收益。A.按市場公允價值B.按約定的比例C.按最終的收益D.以上都是【答案】B37、某股權(quán)投資基金與目標公司在投資協(xié)議中約定“任何一方在未經(jīng)對方同意的情況下不得披露其條款包含內(nèi)容，以及盡職調(diào)查的內(nèi)容”，以上內(nèi)容屬于（）A.保密條款B.排他性條款C.有限認購權(quán)條款D.保護性條款【答案】A38、在已投資企業(yè)未來增加發(fā)行股份時，股權(quán)投資基金可通過（）保護其股權(quán)比例不被稀釋。A.保護性條款B.估值調(diào)整條款C.優(yōu)先認購條款D.排他性條款【答案】C39、以下不屬于基金業(yè)協(xié)會職責(zé)范圍的是（）。A.證券公司客戶資產(chǎn)管理計劃備案和監(jiān)測監(jiān)控B.信托公司客戶資產(chǎn)管理計劃備案和監(jiān)測監(jiān)控C.證券公司直投基金備案和監(jiān)測監(jiān)控D.基金管理公司及其子公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)備案管理、統(tǒng)計監(jiān)測【答案】B40、（2018年真題）某股權(quán)投資管理人及時識別，分析經(jīng)營活動中與內(nèi)部控制目標相關(guān)的風(fēng)險，并合理確定風(fēng)險應(yīng)對策略，此行為體現(xiàn)的內(nèi)部控制的要素是（）A.風(fēng)險評估B.控制活動C.內(nèi)部環(huán)境D.內(nèi)部監(jiān)督【答案】A41、法律盡職調(diào)查的作用是幫助（）全面地評估企業(yè)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)的合規(guī)性以及潛在的法律風(fēng)險。A.基金管理人B.基金管理機構(gòu)C.基金銷售機構(gòu)D.基金經(jīng)理【答案】A42、(2017年)下列關(guān)于反攤薄條款，說法錯誤的是（）。A.反攤薄條款也稱為反稀釋條款，本質(zhì)上是一種價格保護機制，適用于后輪融資為降價融資時，用于保護后輪投資者利益的條款B.降價融資意味著投資者此前購買的股權(quán)付出的對價相對來說更為高昂，從而導(dǎo)致投資者遭受到損失，因此投資者會要求在投資協(xié)議中加入反攤薄條款C.所謂降價融資，即目標公司后續(xù)融資時，后輪投資者認購價格相較于前輪投資者認購價格更低的情形D.降價融資通常是由于目標公司經(jīng)營業(yè)績變差，也可能出現(xiàn)企業(yè)實際控制人以稀釋投資方股權(quán)為目的所進行的降價融資【答案】A43、以公司形式設(shè)立的創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，可以委托其他創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)或創(chuàng)業(yè)投資管理顧問企業(yè)作為管理顧問機構(gòu)，并負責(zé)（）業(yè)務(wù)。A.法律B.投資管理C.合規(guī)性理D.風(fēng)險管理【答案】B44、以下不屬于公司應(yīng)當(dāng)進行清算的情形是（）。A.公司經(jīng)營管理發(fā)生困難，持有公司全部股東表決權(quán)百分之五以上的股東請求解散B.依法被吊銷營業(yè)執(zhí)照，責(zé)令關(guān)閉或者被撤銷C.股東會或者股東大會決議解散D.公司章程規(guī)定的營業(yè)期限屆滿或者公司章程規(guī)定的其他解散事由出現(xiàn)【答案】A45、中國證監(jiān)會規(guī)定，擬公開發(fā)行股票的股份有限公司在_________，均須由__________進行輔導(dǎo)。（）A.企業(yè)改制的同時；律師事務(wù)所B.向中國證監(jiān)會提出股票發(fā)行申請前；具有主承銷資格的證券公司C.完成申報流程之后；會計師事務(wù)所D.證監(jiān)會通過初審后；第三方服務(wù)機構(gòu)【答案】B46、(2017年)下列不屬于基金運作期間定期披露內(nèi)容的是（）。A.出資方式B.項目退出情況C.基金會計數(shù)據(jù)D.利潤分配情況【答案】A47、（）分為內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金和外資人民幣股權(quán)投資基金。A.人民幣股權(quán)投資基金B(yǎng).人民幣投資基金C.人民幣證券投資基金D.人民幣基金【答案】A48、公