P2P網(wǎng)絡(luò)借貸存在的風(fēng)險及應(yīng)對策略

閩江學(xué)院本科畢業(yè)論文(設(shè)計)題目P2P網(wǎng)絡(luò)借貸存在的風(fēng)險及應(yīng)對策略學(xué)生姓名4574577547學(xué)號6796797699系別經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院年級2013級專業(yè)會計學(xué)指導(dǎo)教師rt765865858職稱副教授完成日期2日摘要中小企業(yè)，不僅對我國國民經(jīng)濟(jì)做出了很大的貢獻(xiàn)，而且在我國經(jīng)濟(jì)增長、提供就業(yè)崗位、提高農(nóng)民收入、轉(zhuǎn)移農(nóng)村富余勞動力等方面扮演者著重要的角色。然而，我國中小企業(yè)的發(fā)展一直受融資難問題的羈絆，面臨著巨大的困難。另外，近幾年來，互聯(lián)網(wǎng)金融作為互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)與金融業(yè)結(jié)合的產(chǎn)物發(fā)展勢頭非常迅猛，其中的典型模式——P2P借貸模式更是處在快速成長的時期。它為我國解決中小企業(yè)融資難問題注入了新的血液。與此同時由于互聯(lián)網(wǎng)融資的成長，市場也需要一段時間去適應(yīng)，還有很多需要改進(jìn)。面對這一新型互聯(lián)網(wǎng)融資模式在歡喜之余，我們有必要對其現(xiàn)狀進(jìn)行深刻地分析，并對其可能存在的風(fēng)險點(diǎn)進(jìn)行全面的梳理。本論文首先對P2P借貸平臺做了一些簡單的介紹，分析了P2P借貸平臺在我國發(fā)展過程中存在的問題，最后，針對上述問題提出一些合理的改進(jìn)建議，希望能夠使得借貸平臺有更好的發(fā)展。關(guān)鍵字：P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺;風(fēng)險;對策AbstractTheSmallandMiddleEnterprise(SME),notonlymadegreatcontributionstothenationaleconomyinChinabutalsoplayanincreasinglyimportantroleinpromotingeconomicgrowth,creatingjobs,increasingfarmers'incomeandtransferruralsurpluslabor.However,duetotherestrictionofthedifficultloans,thedevelopmentofSmallandMiddleEnterpriseinChina,hasbeenfacedwithgreatdifficulties.Ontheotherhand,Inrecentyears,theInternetbankingasinformationtechnologyandfinancialindustrycombinedwiththeproductoftherapiddevelopmentmomentum,causedconsiderableimpactonourtraditionalfinancialindustry,oneofthetypicalmodelP2Plendingmodelisatthe"barbaricgrowth"stage.WhichforourcountrytosolvetheproblemoffinancingdifficultiesofSmallandMiddleEnterpriseinjectednewblood.Atthesametime,withtheriseofInternetfinance,andmarketadaptationalsoneedaperiod,therearemanyaspectsshouldbeimproved.AftergladtohavefacethenewInternetfinancingmodel,itisnecessaryforustodeeplyanalysisofthepresentsituationandproblemsofitsanditspossibleriskpointthoroughly.ThispaperistointroductiontheP2Pplatformandtheexistingproblems.Finally,givesomesuggestionsfortheproblems.hopingtomakelendingplatformshaveaabetterdevelopment.Keywords：P2Plendingmodel;risk;countermeasure目錄TOC\o"1-9"\h\u11056一、引言 115990二、互聯(lián)網(wǎng)借貸的產(chǎn)生 130531（一）互聯(lián)網(wǎng)借貸的模式 120589（二）互聯(lián)網(wǎng)借貸產(chǎn)生的背景 14908三、P2P借貸的發(fā)展現(xiàn)狀 324398（一）國內(nèi)P2P借貸平臺的簡介 310920（二）國內(nèi)P2P借貸平臺的發(fā)展態(tài)勢 321385四、互聯(lián)網(wǎng)融資的風(fēng)險分析 510635（一）P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺組織架構(gòu)薄弱 58512（二）存在財務(wù)披露風(fēng)險 518914（三）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的信用評級能力不足 627115（四）中間賬戶監(jiān)管缺位風(fēng)險 68307（五）信息技術(shù)風(fēng)險 719357（六）缺乏相應(yīng)的法律法規(guī)和監(jiān)管主體 726061（七）行業(yè)自律發(fā)展滯后 827753五、互聯(lián)網(wǎng)融資風(fēng)險的防范與建議 88323（一）P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的合法合規(guī)經(jīng)營要求 85655（二）定期進(jìn)行信息披露 9672（三）嚴(yán)格審查借款人的信息以提高信用評級能力 93176（四）對中間賬戶進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)管 96998（五）加強(qiáng)信息技術(shù)的管理 923151（六）制定相應(yīng)的法律法規(guī)和明確監(jiān)管主體 1018282（七）建立行業(yè)自律組織 1030673六、結(jié)論 1124068參考文獻(xiàn) 1127881致謝 12一、引言隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，一種新型的借貸模式P2P崛起如雨后春筍,它的存在和發(fā)展使得民間借貸形式變得多樣化，人們手中暫時閑置的資金的配置也更加合理，對于實(shí)現(xiàn)我國金融民主化有著重要的意義。但是應(yīng)該引起我們注意的是，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸在我國發(fā)展不久還是新興事物，其發(fā)展過程中還有較大的風(fēng)險，這些都應(yīng)該引起重視。本論文首先對P2P借貸平臺做了一些簡單的介紹，其次從P2P在我國發(fā)展的原因及現(xiàn)狀著手分析了P2P借貸平臺在我國發(fā)展過程中存在的問題，最后，針對上述問題提出一些合理的改進(jìn)建議，希望能夠使監(jiān)管者、平臺本身認(rèn)識到平臺的風(fēng)險情況，做出相對應(yīng)的解決方案使得該借貸模式能夠更好的發(fā)展。二、互聯(lián)網(wǎng)借貸的產(chǎn)生（一）互聯(lián)網(wǎng)借貸的模式互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)得益于互聯(lián)網(wǎng)的日益普及，互聯(lián)網(wǎng)借貸增長勢如破竹，正改變著我們的借款方式。所謂的互聯(lián)網(wǎng)借貸就是借助網(wǎng)絡(luò)平臺進(jìn)行資金融通，借入者和借出者均可利用這個網(wǎng)絡(luò)平臺,實(shí)現(xiàn)借貸的“在線交易”[1]。新型融資模式采用互聯(lián)網(wǎng)交易，同時新型的融資方式與傳統(tǒng)融資相比更加適應(yīng)社會的發(fā)展，具有快速支付、支付成本低、透明度強(qiáng)、協(xié)作性好等一系列優(yōu)勢。目前，為大家所知的互聯(lián)網(wǎng)借貸主要包括B2B、B2C和P2P這三種模式。B2B是指在平臺上進(jìn)行交易的雙方都是商家。目前我國此類平臺主要有：民生銀行信用卡中心、網(wǎng)盛生意寶、阿里小貸等；B2C的借貸雙方中，借方是個體，貸方以銀行為代表的金融機(jī)構(gòu)。B2C有兩種主要的操作模式：一種是網(wǎng)絡(luò)貸款機(jī)構(gòu)直接提供貸款給申請者，還有一種是網(wǎng)絡(luò)貸款機(jī)構(gòu)作為平臺，投放相關(guān)商業(yè)機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品廣告，為申請者與其他商業(yè)機(jī)構(gòu)之間建立橋梁。當(dāng)貸款關(guān)系建立后，平臺直接支付貸款給相應(yīng)的企業(yè)。P2P是指通過P2P平臺實(shí)現(xiàn)資金的借貸雙方都是個體。通過P2P平臺，用戶可作為貸款方直接向資金需求者提供貸款，借款方也可通過平臺向貸款方申請貸款。同時，P2P用戶將通過該平臺獲得有平臺提供認(rèn)證的信用評級，信用評級是P2P平臺為借貸雙方提供的一項(xiàng)重要的借貸參考體系[2]。因此，P2P模式發(fā)展最為迅速。（二）互聯(lián)網(wǎng)借貸產(chǎn)生的背景1、中小企業(yè)的地位就我國而言，中小企業(yè)對市場經(jīng)濟(jì)發(fā)揮了重要的作用，甚至可以說是發(fā)揮了決定性的作用，在國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的地位難以撼動[3]。引用《中國統(tǒng)計年鑒》中關(guān)于中小規(guī)模工業(yè)企業(yè)的一些指標(biāo)，我們了解到，截止2011年底，中小企業(yè)數(shù)量占據(jù)工業(yè)企業(yè)總數(shù)的絕大比重達(dá)到了97.2%，其工業(yè)總產(chǎn)值占比58.4%，資產(chǎn)總額占比49.2%，主營業(yè)務(wù)收入占比57.4%，利潤總額占比56.9%，提供的就業(yè)崗位占比64.7%。由此可見中小企業(yè)不僅在數(shù)量上占絕大優(yōu)勢，而且其工業(yè)產(chǎn)值、資產(chǎn)總額、主營業(yè)務(wù)收入、利潤總額指標(biāo)都占據(jù)了全國總數(shù)的大半比重。截止到2012年，在工商部門登記備案的中小企業(yè)數(shù)就超過了1000萬個，中小企業(yè)提供了八成以上的就業(yè)崗位，發(fā)明專利上中小企業(yè)創(chuàng)造了全國總數(shù)的半壁江山。以上數(shù)字都印證了中小企業(yè)為我國經(jīng)濟(jì)的增長，創(chuàng)造就業(yè)，技術(shù)創(chuàng)新等方面起到了不可估量的作用。2、中小企業(yè)的融資困境在我國的中小企業(yè)有著不可估量的作用，它們在我國各個領(lǐng)域都創(chuàng)造著價值，中小企業(yè)健康、有序的成長對我國經(jīng)濟(jì)的增長和社會生活有著極其重要的意義。但是，目前我國中小企業(yè)的生存和發(fā)展寸步難行，經(jīng)營困難，資金鏈的斷裂，利潤空間不斷縮小，融資難成為阻礙中小企業(yè)發(fā)展的重點(diǎn)。企業(yè)組織架構(gòu)的薄弱，抵押的有效資產(chǎn)不足和擔(dān)保體系不健全導(dǎo)致以四大行為首的銀行不愿意為中小企業(yè)放貸，就算愿意為其放貸，復(fù)雜的審批手續(xù)也經(jīng)常令中小企業(yè)望而止步，中小企業(yè)最終只能通過民間借貸來解決資金需求。從下面的幾組數(shù)據(jù)中我們更能直觀的感受到中小企業(yè)的融資形式不樂觀，2008年，我國銀行提供給中小企業(yè)的貸款僅占到貸款總額的5%，2009年上半年新增貸款7.37萬億元，中小企業(yè)獲得的貸款比重不到9%，表示還未獲得過三年以下的貸款的中小企業(yè)占到了六成。2012年全國工商聯(lián)發(fā)布的《我國中小企業(yè)發(fā)展調(diào)查報告》顯示，90%以上的受調(diào)查民營中小企業(yè)表示，實(shí)際上無法從銀行獲得貸款，全國民營企業(yè)和家族企業(yè)在過去3年中有62.3%的融資來自民間借貸[4]。這些數(shù)據(jù)表明中小企業(yè)從銀行獲得貸款的資金非常有限，資金需求難以得到滿足，其融資形式不容樂觀。3、新型融資模式的產(chǎn)生P2P借貸平臺作為一種新型的借貸方式它的出現(xiàn)，主要原因就是國內(nèi)中小企業(yè)很難從銀行申請到貸款，于是通過民間借貸來滿足資金的需求。作為民間借貸的延伸，P2P借貸平臺是通過互聯(lián)網(wǎng)實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)、資料的傳輸，借貸雙方可以直接通過互聯(lián)網(wǎng)完成交易。P2P融資繞過了傳統(tǒng)的商業(yè)銀行體系，體現(xiàn)了融資者與投資者之間的直接金融交易，屬于非正規(guī)金融和影子銀行體系，它在一定程度上滿足了部分個人或中小型企業(yè)的融資需求，同時也為部分個人投資者提供了投資工具[5]。三、P2P借貸的發(fā)展現(xiàn)狀（一）國內(nèi)P2P借貸平臺的簡介自2006年P(guān)2P在我國出現(xiàn)至今，P2P借貸平臺在我國的發(fā)展速度十分驚人，國內(nèi)第一家純信用P2P貸款平臺是在2007年成立的“拍拍貸”。拍拍貸采用的是純線上操作模式，平臺只是作為一個中介連接借貸雙方為借貸雙方實(shí)施信息匹配，提供服務(wù)等，本身不參與借貸。對比我國的幾家P2P來看創(chuàng)建于2006年的宜信規(guī)模最大，該公司總部設(shè)在北京，是一家集財富管理、信用風(fēng)險評估與管理、信用數(shù)據(jù)整合服務(wù)于一體的綜合性現(xiàn)代服務(wù)業(yè)企業(yè)，2009年開始P2P貸款平臺，目前已經(jīng)推出“宜信精英貸”、“宜信助業(yè)貸”等產(chǎn)品[6]。（二）國內(nèi)P2P借貸平臺的發(fā)展態(tài)勢國內(nèi)P2P借貸平臺自2006年開始出現(xiàn)，在2009-2011年期間發(fā)展較為緩慢，平均每年增加數(shù)量僅為14家。然而，從2012到2013發(fā)展迅速，截止2013年國內(nèi)已有523家。如圖4-1所示。圖4-12009-2013年的P2P借貸機(jī)構(gòu)數(shù)量截止2013年國內(nèi)已經(jīng)注冊的523家借貸公司大多處在在沿海地區(qū)和經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)，其中廣東和浙江省為最，分別達(dá)到了115家和104家，接下去依次是上海，北京，山東等。如圖4-2所示。圖4-2P2P借貸公司地域分布情況2009-2011年借貸平臺的平臺交易額較小，2009-2011年貸款規(guī)模僅為1.4億元。在2010-2011年間交易額有所增加，截止2011年底已達(dá)10億元。經(jīng)過短短一年的發(fā)展，在2012年，主要P2P借貸平臺的全年成交額飛速增長至104.13億元，增幅近1000%[7]。可見其發(fā)展的迅猛。如圖4-3所示。圖4-3主要P2P借貸平臺交易額從圖中數(shù)據(jù)我們可以看到，2012年底國內(nèi)主要的P2P借貸平臺的交易規(guī)模達(dá)到104.1億元。為了解決短期流動資金的需求，投資創(chuàng)業(yè)等問題是人們從平臺上借款的主要原因。如圖4-4。圖4-4P2P借貸平臺人人貸借款用途綜上所述，我國P2P借貸的發(fā)展主要得益于我國投資理財以及資金周轉(zhuǎn)的龐大需求。P2P雖然作為一種新型的借貸方式，它的行業(yè)規(guī)模與傳統(tǒng)金融行業(yè)相比較小，但它近幾年的發(fā)展已經(jīng)超過了300%每年。它的發(fā)展尤為迅猛已日漸融入到人們的生活之中，隨著互聯(lián)網(wǎng)的普及和P2P自身的不斷完善其未來的發(fā)展勢必更加強(qiáng)大。四、互聯(lián)網(wǎng)融資的風(fēng)險分析（一）P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺組織架構(gòu)薄弱目前，P2P借貸平臺暫無明確的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、準(zhǔn)入門檻低。想要運(yùn)營一個P2P公司只要是擁有營業(yè)執(zhí)照的正規(guī)公司就可以成立[8]。同時，技術(shù)門檻也不高現(xiàn)在市場上有很多成熟的IT外包公司，只要有錢請這些公司設(shè)計一個網(wǎng)站，就可以開始操作了。組織架構(gòu)薄弱、部門設(shè)置不齊全、沒有相對的風(fēng)險控制部門和人員等問題這些平臺大部分都存在，因此平臺在運(yùn)營過程中很難進(jìn)行有效的識別，分析和控制。從上述圖4-3中我們可以了解到，截止2013年，國內(nèi)已有500多家P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺，交易額多達(dá)100億元。然而這些公司大多是由幾個人注冊的小公司，自然很難擁有比較健全的組織架構(gòu)。（二）存在財務(wù)披露風(fēng)險目前，我國P2P平臺沒有專門的監(jiān)管機(jī)構(gòu)加上準(zhǔn)入門檻比較低，進(jìn)入該行業(yè)的公司財務(wù)狀況良莠不齊，一些成熟的觀念和意識都沒有建立起來，很多公司不會在網(wǎng)站上披露自身的財務(wù)狀況。事實(shí)上，已經(jīng)發(fā)布在平臺上的財務(wù)報告其所提供的數(shù)據(jù)也未必真實(shí)。由于P2P借貸平臺本身不是債權(quán)債務(wù)方，其壞賬率不會反映在財務(wù)報告的任何指標(biāo)中[9]。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸公司面臨重大的生存壓力，所以一些借貸公司會采取發(fā)布虛假的財務(wù)信息吸引消費(fèi)者。例如，有些網(wǎng)貸公司對貸款者的不良貸款信息進(jìn)行隱瞞，同時存在信息披露不明確、不透明，甚至故意歪曲，對于非專業(yè)人員來說很難分辨真?zhèn)?。除此之外，很多網(wǎng)絡(luò)貸款平臺屬于民間組織，沒有專門的從業(yè)人員，其組織架構(gòu)薄弱，提供的信息不完善，不透明，不公開，財務(wù)報告都無法提供給投資者；甚至還有部分平臺工作人員，假冒借款人，參與投資人的招標(biāo)，因?yàn)榻杩钊酥恍枰顚懸恍﹤€人信息，并且提供一些證件如身份證，學(xué)歷證明，收入證明等材料就能夠申請貸款。而平臺面對的借貸雙方都是網(wǎng)友，投資者能看到的也是借款者的網(wǎng)名，自然很難識別對方所提供信息的真假。這種情況在我國極為常見，虛假的借款信息，常常讓投資者無法做出正確的判斷。因此，存在極高的財務(wù)披露風(fēng)險。（三）網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的信用評級能力不足信用評級最初應(yīng)用于鐵路債券而后在金融產(chǎn)品上得到快速應(yīng)用。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的信用評級是根據(jù)借款者提交的資料進(jìn)行分析得到一個分?jǐn)?shù)，以此來衡量借款人的償債能力的一種等級。平臺就是依據(jù)信用評級來控制借款人的借款額度。有些國家本身擁有比較完善的信用評級系統(tǒng)，這樣網(wǎng)絡(luò)借貸平臺就可以利用這個系統(tǒng)來提高信息的可信度從而降低平臺風(fēng)險。例如美國每一個公民的信用都有據(jù)可查，都有相應(yīng)信用登記檔案，借貸平臺可以通過征信系統(tǒng)查看借款人的社會保障號、銀行賬號、個人稅號對個人信用等級進(jìn)行評定[10]。由于我國暫時沒有完善的征信系統(tǒng)，各個行業(yè)的數(shù)據(jù)沒有實(shí)現(xiàn)共享，公民的信用無法查詢，增加了借款者的信用風(fēng)險。即使借貸平臺上要求成為借款人應(yīng)當(dāng)提供相關(guān)的資料，包括身份證，學(xué)歷證書，個人經(jīng)濟(jì)狀況證明、手機(jī)認(rèn)證等。平臺根據(jù)借款人提交的資料進(jìn)行分析，按照一定的方式算出一個分?jǐn)?shù)從而確定其信用等級。但是由于網(wǎng)絡(luò)的虛擬性平臺很難做出準(zhǔn)確的判斷，因?yàn)椋坏┯腥诵钜庠p騙，可以冒用他人資料、或者制造假文件，假證書在一家平臺注冊多個賬號，或者在多個平臺注冊，這樣就有可能在多個平臺獲得多筆貸款，這樣累積下來就有可能獲得大量的資金。（四）中間賬戶監(jiān)管缺位風(fēng)險沒有引入第三方賬戶進(jìn)行監(jiān)管，會使P2P借貸平臺出現(xiàn)跑路和擅自動用平臺資金等風(fēng)險加大。再加上平臺本身組織架構(gòu)不健全的原因資金的監(jiān)管自然存在很多的缺陷加大了風(fēng)險。國內(nèi)目前缺乏對資金的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，平臺無法保證資金是否按照原定的用途使用，資金流向的合規(guī)性存疑。作為金融服務(wù)機(jī)構(gòu)P2P借貸平臺的借貸資金變動必須通過指定的賬戶進(jìn)行操作，以監(jiān)控交易的合規(guī)性。道理上來說應(yīng)該由第三方機(jī)構(gòu)來做，但是在現(xiàn)實(shí)中很多P2P借貸平臺只是在第三方機(jī)構(gòu)開戶，第三方機(jī)構(gòu)根本不對中間賬戶監(jiān)管和操作[11]。從理論上來說，第三方機(jī)構(gòu)能夠?qū)χ虚g賬戶進(jìn)行監(jiān)管和操作。但在現(xiàn)實(shí)生活中由于責(zé)任大而收入又不高，很多第三方機(jī)構(gòu)不愿意承擔(dān)監(jiān)管責(zé)任。因而致使目前很多中間監(jiān)管賬戶變成由平臺自己開設(shè)的，這樣平臺就能夠自主地動用中間賬戶的資金，那么第三方賬戶就形同虛設(shè)。如果平臺從投資者處獲得資金轉(zhuǎn)而用于出借，由于資金賬戶未受到監(jiān)管，投資者自然無法知曉。而這些只能通過高管的自律來保證。因此，缺乏第三方機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，挪作他用，非法集資等可能性大大增加了，這些都威脅著P2P行業(yè)的發(fā)展。（五）信息技術(shù)風(fēng)險P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺存在信息技術(shù)風(fēng)險。P2P借貸平臺是以互聯(lián)網(wǎng)為運(yùn)營媒介，不可避免地會隱藏著一些信息技術(shù)風(fēng)險。由于目前互聯(lián)網(wǎng)安全風(fēng)險頻繁，黑客，釣魚網(wǎng)站和網(wǎng)絡(luò)詐騙犯罪分子的覬覦都讓互聯(lián)網(wǎng)金融面臨巨大的信息技術(shù)風(fēng)險?？蛻舻慕灰锥际窃诰W(wǎng)上進(jìn)行的加之互聯(lián)網(wǎng)的虛擬性可能出現(xiàn)在交易過程中被黑客截取信息，進(jìn)而轉(zhuǎn)移資金。2012年我國大量的P2P平臺出現(xiàn)客戶信息泄露，這些信息的外泄給借貸者的日常生活帶來非常不利的影響。P2P網(wǎng)絡(luò)融資平臺還存在另一個信息技術(shù)風(fēng)險，同銀行相似平臺每一天都會有大量的資金流動，不同的是銀行的資金流是存放內(nèi)網(wǎng)同互聯(lián)網(wǎng)阻隔開了，相對安全。而P2P網(wǎng)絡(luò)融資平臺是以互聯(lián)網(wǎng)為橋梁所有資金的劃撥都是在線上操作的，網(wǎng)絡(luò)的不確定性使其存在安全隱患，假如黑客在資金流動的過程中對信息做了微小的變動都會導(dǎo)致巨額的資金損失，就算他們不篡改其中的資金流動信息，只是將相關(guān)的資金信息泄露，也會給網(wǎng)貸平臺的正常經(jīng)營帶來很大的隱患[12]。（六）缺乏相應(yīng)的法律法規(guī)和監(jiān)管主體P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的本質(zhì)是民間借貸。作為民間借貸的延伸，平臺的合法性一直飽受爭議，目前仍不受法律的保護(hù)，我國還沒有出臺相應(yīng)的法律法規(guī)對其約束，處于監(jiān)管的灰色地帶，在這種寬松的監(jiān)管環(huán)境下P2P平臺數(shù)量出現(xiàn)井噴式的增長，如此快速地增長必然加劇行業(yè)的競爭，而長期游離于我國監(jiān)管體系之外必然引發(fā)行業(yè)內(nèi)的惡性競爭。大部分的借貸平臺是以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的名義進(jìn)行注冊，實(shí)際上又是以互聯(lián)網(wǎng)借貸的名義從事日常業(yè)務(wù)活動。因?yàn)樯矸莸哪：?，就沒有相應(yīng)的監(jiān)管部門，直接導(dǎo)致監(jiān)管真空，監(jiān)管空白放任的行業(yè)不規(guī)范必然帶來行業(yè)內(nèi)不正當(dāng)?shù)母偁?，加大投資者經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險。如果這個主體一直游離于中國的監(jiān)管之外，一旦發(fā)生重大變化，也會對正常的金融系統(tǒng)產(chǎn)生較大的影響。由于P2P平臺專門立法的缺失，如今國內(nèi)的P2P借貸平臺基本上是以《公司登記管理?xiàng)l例》為基礎(chǔ)在工商管局登記，并按《互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)管理辦法》及《互聯(lián)網(wǎng)站管理工作細(xì)則》的規(guī)定在通信管理部門備案，但是上述部門均不是金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)[13]。專門立法的缺乏使其產(chǎn)生爭端時沒有相關(guān)法律依據(jù)進(jìn)行解決的境地?？傊?，缺少相應(yīng)的監(jiān)管主體和法律法規(guī)，放任行業(yè)的自我發(fā)展將嚴(yán)重阻礙P2P平臺的健康成長。（七）行業(yè)自律發(fā)展滯后 行業(yè)自律是政府監(jiān)管的有效補(bǔ)充，行業(yè)內(nèi)部的一種自我約束、自我監(jiān)督機(jī)制，在規(guī)范行業(yè)發(fā)展方面具有重要的作用[14]。與外部監(jiān)督相比行業(yè)自律擁有空間更大，范圍更廣等明顯優(yōu)勢，能夠有效地調(diào)節(jié)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，促進(jìn)行業(yè)健康快速地發(fā)展。然而目前我國行業(yè)形勢不樂觀，發(fā)展較為緩慢，現(xiàn)有組織的作用有限，還未出現(xiàn)一個較大影響力的行業(yè)自律組織。不規(guī)范，不透明是我國行業(yè)自律發(fā)展滯后的主要原因。五、互聯(lián)網(wǎng)融資風(fēng)險的防范與建議（一）P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的合法合規(guī)經(jīng)營要求我國應(yīng)明確P2P平臺的準(zhǔn)入門檻，明確法人制度，要求P2P平臺必須登記注冊，具備法人資格。擁有健全的組織架構(gòu)是P2P借貸平臺建立的基本要求，其次在公司部門的設(shè)置上，必須有利于公司的發(fā)展做到明確合理，覆蓋平臺的所有業(yè)務(wù)范圍。需要設(shè)立一個風(fēng)險控制部門對平臺運(yùn)營過程中可能出現(xiàn)的風(fēng)險進(jìn)行防范，已出現(xiàn)的風(fēng)險能夠及時的進(jìn)行評估和化解。平臺務(wù)必遵守相關(guān)法律規(guī)定，按照主管部門的要求在進(jìn)行金融借貸中介服務(wù)時必須遵守規(guī)定，不能從事與提供金融借貸服務(wù)無關(guān)的活動。比如，非法吸收存款等業(yè)務(wù)。除此之外，P2P借貸平臺還應(yīng)該遵守行業(yè)的公約，進(jìn)行自我約束，督促從業(yè)人員提高自身素質(zhì)，此外平臺可以引入第三方監(jiān)管機(jī)構(gòu)如，會計師事務(wù)所，對其進(jìn)行監(jiān)督。（二）定期進(jìn)行信息披露對財務(wù)信息的披露對P2P行業(yè)穩(wěn)定的發(fā)展有著重要的作用，并且需要滿足及時性、可靠性、相關(guān)性等相關(guān)要求，這就要求平臺應(yīng)該定期對自身的信息進(jìn)行披露。信息披露內(nèi)容一般包括平均貸款限額、客戶的貸款成本、貸款用途及期限、逾期貸款率、風(fēng)險準(zhǔn)備金、風(fēng)險指標(biāo)、嚴(yán)重違反了行業(yè)規(guī)定的從業(yè)人員及客戶的名單等。對于披露不規(guī)范，不按照要求或者披露虛假信息的平臺，進(jìn)行處罰。為了增加平臺披露信息的可靠性，定期讓稅務(wù)師事務(wù)所、會計師事務(wù)所等對平臺提供的信息進(jìn)行審查監(jiān)督。（三）嚴(yán)格審查借款人的信息以提高信用評級能力為了增強(qiáng)平臺的信用評級能力，必然對借款人的資料信息進(jìn)行嚴(yán)格的審核。由于我國借貸平臺準(zhǔn)入門檻比較低，行業(yè)不規(guī)范，存在很多問題，而借款人想要獲得借款也相對比較簡單。為了促進(jìn)平臺的健康發(fā)展，提升平臺管理水平，就要求平臺對借款人的信用評級盡量嚴(yán)格。應(yīng)當(dāng)要求用戶進(jìn)行注冊時必須實(shí)名制，同時輸入ID號，社保賬號等信息增加借款人的違約成本。用多種方式核實(shí)信息的真實(shí)性。加快P2P借貸平臺行業(yè)組建一個民營化的信用服務(wù)中介機(jī)構(gòu)的步伐，打造“P2P信貸征信系統(tǒng)”，提高信用評級建設(shè)的積極性。或者參考美國的信用評級系統(tǒng)強(qiáng)制為每個公民分配信用賬號，建立信用檔案。由此實(shí)現(xiàn)客戶信用評級的真實(shí)，準(zhǔn)確，完整，提高平臺的信用評級能力。（四）對中間賬戶進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)管為了防止資金抽逃，非法挪用資金等非法操作，需要對平臺的自有資金和中間賬戶資金分離開來。將借貸者的資金納入銀監(jiān)會批準(zhǔn)的具有監(jiān)管資格的第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)管，避免平臺人員私自動用資金。第三方機(jī)構(gòu)必須根據(jù)現(xiàn)有相關(guān)法律的規(guī)定對賬戶進(jìn)行監(jiān)管，僅為客戶提供關(guān)于資金的轉(zhuǎn)賬借貸以及銀行存款的劃撥業(yè)務(wù)，為了防止P2P借貸平臺私自挪用客戶資金，第三方存款機(jī)構(gòu)應(yīng)對平臺進(jìn)行約束，使其不能調(diào)動中間賬戶的資金，以保證市場的穩(wěn)定和客戶的利益。（五）加強(qiáng)信息技術(shù)的管理P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是民間借貸在互聯(lián)網(wǎng)的延伸，自然是以互聯(lián)網(wǎng)為橋梁所有交易都在線上進(jìn)行。虛擬性和不穩(wěn)定性是網(wǎng)絡(luò)的特征，一旦出現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)中斷，病毒潛入等問題都將給平臺的正常運(yùn)營帶來嚴(yán)重的影響，這些都要求P2P借貸建立一個安全的信息系統(tǒng)，因此加強(qiáng)平臺信息技術(shù)水平極為重要。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺需要安全管理意識，提高信息技術(shù)的水平，加強(qiáng)數(shù)據(jù)庫的建設(shè)，完善計算機(jī)安全系統(tǒng)，采用多種技術(shù)設(shè)置安全防御機(jī)制。對內(nèi)部工作人員權(quán)限進(jìn)行設(shè)置，并且落實(shí)責(zé)任意識，要求他們對客戶的信息進(jìn)行行嚴(yán)格的保密。提高平臺對風(fēng)險預(yù)警、處置能力，及時作出響應(yīng)。同時應(yīng)該加強(qiáng)企業(yè)與商業(yè)銀行的交流合作，商業(yè)銀行擁有強(qiáng)大的監(jiān)管系統(tǒng)，平臺可以借助這個系統(tǒng)來保障資金的安全。安全的信息技術(shù)環(huán)境可以提高投資者對平臺的信任，良好的信譽(yù)也是平臺發(fā)展的基石。（六）制定相應(yīng)的法律法規(guī)和明確監(jiān)管主體我國必須盡快出臺相應(yīng)的法律法規(guī)來規(guī)范和引導(dǎo)P2P借貸平臺發(fā)展，做到只要出現(xiàn)違規(guī)行為都能有法可依。規(guī)范行業(yè)的發(fā)展必須改變目前監(jiān)管空白的情況，同時為了能夠營造一個規(guī)范，誠信，光明網(wǎng)絡(luò)借貸市場環(huán)境，必須用法律條文的形式對P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的注冊資本金做出規(guī)定，防止劣質(zhì)平臺進(jìn)入P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)。有關(guān)部門需要從經(jīng)營性質(zhì)、組織形式、資格條件、經(jīng)營模式等方面作出詳細(xì)規(guī)定，從而確定P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的法律地位，將其納入正常的發(fā)展軌道[15]。盡快明確P2P借貸平臺的監(jiān)管主體，同時制定《P2P借貸民事訴訟法》，一旦平臺、借款人、出資人出現(xiàn)問題和糾紛時，可以依照該法律協(xié)調(diào)處理或通過法律訴訟來解決。我國應(yīng)該將P2P納入國家監(jiān)管并且制定相應(yīng)的法律法規(guī)，來明確P2P借貸的監(jiān)管主體和監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)構(gòu)。為了提高立法效率，可以在現(xiàn)有的法律、法規(guī)的基礎(chǔ)上根據(jù)實(shí)際情況做適當(dāng)修訂；在尚未出臺新的政策前，所有平臺應(yīng)該遵守現(xiàn)有法律的規(guī)定，不得違反。對于P2P行業(yè)所從事的業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行明確界定，有關(guān)法規(guī)應(yīng)在注冊資本金、發(fā)起人資格、組織架構(gòu)、內(nèi)控設(shè)置、技術(shù)條件等方面進(jìn)行明確的規(guī)定。（七）建立行業(yè)自律組織P2P平臺的易變性，多樣性和風(fēng)險的潛伏性要求在政府監(jiān)管之外建立起有效的行業(yè)自律，帶動行業(yè)的健康發(fā)展。目前我國P2P借貸行業(yè)自律普遍都是規(guī)模較小并且只流于形式，形同虛設(shè)。針對我國目前P2P行業(yè)從業(yè)人員素質(zhì)魚龍混雜的狀況，必須對從業(yè)人員準(zhǔn)入作出一定的規(guī)定。首先，要求所有的從業(yè)人員必須掌握相關(guān)的業(yè)務(wù)知識，政府部門可以設(shè)置從業(yè)資格考試機(jī)制要求準(zhǔn)入人員必須持有從業(yè)資格證并且定期進(jìn)行繼續(xù)教育以提高業(yè)務(wù)素質(zhì)。對于嚴(yán)重違反職業(yè)道德的員工限制其再次進(jìn)入該行業(yè)。在高管的任職上也需要作出相應(yīng)的規(guī)定以確保其擁有必要的風(fēng)險控制能力和經(jīng)驗(yàn)，提升整個行業(yè)的風(fēng)險意識和風(fēng)險承受能力。行業(yè)自律是政府監(jiān)管的重要補(bǔ)充發(fā)揮著重要