投資銀行與資本運(yùn)營(yíng)-對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)中國(guó)大學(xué)mooc課后章節(jié)答案期末考試題庫(kù)2023年

投資銀行與資本運(yùn)營(yíng)_對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)中國(guó)大學(xué)mooc課后章節(jié)答案期末考試題庫(kù)2023年以下不屬于投資銀行業(yè)務(wù)的是：

參考答案:

存貸款業(yè)務(wù)

對(duì)投資銀行的外部監(jiān)管包括政府證券監(jiān)管部門監(jiān)管、證券交易所和行業(yè)自律組織的監(jiān)管以及社會(huì)監(jiān)管等，這些外部監(jiān)督會(huì)在很大程度上影響投資銀行的職業(yè)道德。

參考答案:

正確

現(xiàn)金流折現(xiàn)估價(jià)法的基本原理是任何資產(chǎn)的價(jià)值等于其預(yù)期未來全部現(xiàn)金流的現(xiàn)值總和。

參考答案:

正確

現(xiàn)金流折現(xiàn)估價(jià)法的的關(guān)鍵是要避免現(xiàn)金流和折現(xiàn)率匹配不當(dāng)?shù)膯栴}。

參考答案:

正確

對(duì)公司整體進(jìn)行估價(jià)時(shí)，使用的折現(xiàn)率一般是股權(quán)資本成本。

參考答案:

錯(cuò)誤

對(duì)比估價(jià)法可能將市場(chǎng)對(duì)“可比”資產(chǎn)定價(jià)的錯(cuò)誤引入估價(jià)中。

參考答案:

正確

項(xiàng)目融資是一種為特定項(xiàng)目借取貸款并以項(xiàng)目發(fā)起人自身現(xiàn)金流作為償債基礎(chǔ)的融資方式。

參考答案:

錯(cuò)誤

項(xiàng)目融資是一種表外融資方式，增加了項(xiàng)目發(fā)起人的財(cái)務(wù)杠桿，使得項(xiàng)目發(fā)起人可以利用有限的資金開展更多的項(xiàng)目。

參考答案:

錯(cuò)誤

下列屬于企業(yè)重組形式的是：

參考答案:

資產(chǎn)剝離_股份回購(gòu)_分拆上市_退市

我國(guó)的證券公司都是投資銀行。此外，投資銀行也包括資產(chǎn)管理公司、基金公司等其他類型的金融機(jī)構(gòu)。

參考答案:

正確

以下哪些舉措有利于解決投資銀行職業(yè)道德問題：

參考答案:

遵守法律_明確保密范圍及相關(guān)要求_據(jù)實(shí)承諾_誠(chéng)實(shí)和坦率

關(guān)于投資銀行和商業(yè)銀行的區(qū)別，下列說法正確的是：

參考答案:

從本源業(yè)務(wù)上，投資銀行業(yè)主要集中在證券承銷與交易，商業(yè)銀行的本源業(yè)務(wù)主要是存貸款業(yè)務(wù)。_從活動(dòng)領(lǐng)域上，投資銀行主要活動(dòng)于資本市場(chǎng)，而商業(yè)銀行主要活動(dòng)于借貸市場(chǎng)。_從利潤(rùn)來源上，投資銀行的利潤(rùn)主要來自于傭金，而商業(yè)銀行的利潤(rùn)主要來自于存貸利差。_從風(fēng)險(xiǎn)特征上，一般情況下投資人面臨的風(fēng)險(xiǎn)較大，投資銀行面臨風(fēng)險(xiǎn)較?。欢婵钊嗣媾R的風(fēng)險(xiǎn)較小，商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)較大。

下列哪一項(xiàng)是投資銀行最本源、最基礎(chǔ)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，是投資銀行的一項(xiàng)傳統(tǒng)核心業(yè)務(wù)？

參考答案:

證券承銷業(yè)務(wù)

根據(jù)所提供的投資銀行業(yè)務(wù)來劃分，摩根大通和中信均屬于：

參考答案:

金融控股公司

下列對(duì)于投資銀行融資功能的表述正確的是：

參考答案:

是一種直接融資過程，側(cè)重于長(zhǎng)期市場(chǎng)

橫向并購(gòu)是指為了業(yè)務(wù)的前向或后向的擴(kuò)展，在生產(chǎn)或經(jīng)營(yíng)的各個(gè)相互銜接和密切聯(lián)系的公司之間發(fā)生的并購(gòu)行為。

參考答案:

錯(cuò)誤

常用的反收購(gòu)條款包括：董事會(huì)輪選制、毒丸計(jì)劃、絕對(duì)多數(shù)條款等。

參考答案:

正確

對(duì)于并購(gòu)方來說，投行起到的作用有：

參考答案:

策劃收購(gòu)方的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略_評(píng)估并購(gòu)對(duì)買方的影響_幫助確定公平價(jià)格或合理價(jià)格

下列屬于驅(qū)動(dòng)企業(yè)進(jìn)行并購(gòu)的因素有：

參考答案:

協(xié)同效應(yīng)_信息效應(yīng)_節(jié)稅效應(yīng)_多元化經(jīng)營(yíng)

以下不屬于獲得公司控制權(quán)方式的是：

參考答案:

購(gòu)買資產(chǎn)

下列并購(gòu)類型不屬于按照被并方法律狀態(tài)分類的是：

參考答案:

混合型

下列屬于回購(gòu)股份原因的是：

參考答案:

實(shí)施收縮戰(zhàn)略_穩(wěn)定甚至提升公司股價(jià)_用于實(shí)行股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃_提高資金的使用效率

下列不屬于資產(chǎn)證券化為發(fā)行人帶來的好處的是：

參考答案:

使發(fā)行人不會(huì)面臨通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

下列不屬于企業(yè)進(jìn)行資產(chǎn)剝離作用的是：

參考答案:

提升資產(chǎn)負(fù)債率

收縮型重組是在不改變企業(yè)規(guī)模的情況下通過企業(yè)內(nèi)部的資產(chǎn)、產(chǎn)權(quán)的重新組合提升企業(yè)整體實(shí)力的重組形式。

參考答案:

錯(cuò)誤

資產(chǎn)剝離會(huì)對(duì)公司當(dāng)期的利潤(rùn)表、資產(chǎn)負(fù)債表以及現(xiàn)金流量表產(chǎn)生重大的影響，使公司產(chǎn)生盈利。

參考答案:

錯(cuò)誤

操作風(fēng)險(xiǎn)的管理需要建立細(xì)致的科學(xué)的業(yè)務(wù)流程體系，以及完善的授權(quán)和監(jiān)督機(jī)制，以降低員工和軟件系統(tǒng)在業(yè)務(wù)操作中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。

參考答案:

正確

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)主要來源于股票價(jià)格、利率、匯率、期貨期權(quán)等金融工具價(jià)格發(fā)生的波動(dòng)。

參考答案:

正確

資產(chǎn)剝離是最簡(jiǎn)潔的公司收縮手段，但涉及公司股本的增減變動(dòng)。

參考答案:

錯(cuò)誤

首席風(fēng)險(xiǎn)官可以兼任或者分管與其職責(zé)相沖突的職務(wù)或者部門。

參考答案:

錯(cuò)誤

風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)下設(shè)不同的風(fēng)控部門，對(duì)各類業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行具體管控。

參考答案:

正確

投資銀行風(fēng)險(xiǎn)類型主要有

參考答案:

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)_信用風(fēng)險(xiǎn)_操作風(fēng)險(xiǎn)_其他風(fēng)險(xiǎn)

全面風(fēng)險(xiǎn)管理的主要措施包括

參考答案:

明確風(fēng)險(xiǎn)管理的組織架構(gòu)_明確各部門的職責(zé)分工_建立多層次的運(yùn)行機(jī)制

股份回購(gòu)是現(xiàn)金股利的替代形式，股東無(wú)需繳納股利所得稅。

參考答案:

正確

開放式基金是基金份額固定的證券投資基金，在基金運(yùn)行階段不能申購(gòu)和贖回，只能在投資者之間轉(zhuǎn)讓。

參考答案:

錯(cuò)誤

專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)是為多個(gè)客戶提供資產(chǎn)管理，并通過設(shè)立集合資產(chǎn)管理計(jì)劃來?yè)?dān)任計(jì)劃管理人，為多個(gè)客戶集中基金提供資產(chǎn)管理服務(wù)。

參考答案:

錯(cuò)誤

資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)按照資產(chǎn)管理服務(wù)方式可分為

參考答案:

定向資產(chǎn)管理_集合資產(chǎn)管理_專項(xiàng)資產(chǎn)管理

下列不屬于項(xiàng)目融資基本結(jié)構(gòu)的是

參考答案:

項(xiàng)目信貸結(jié)構(gòu)

下列不屬于項(xiàng)目融資特點(diǎn)的是

參考答案:

項(xiàng)目融資是無(wú)限追索權(quán)的融資_項(xiàng)目的債權(quán)人不承擔(dān)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)

以下選項(xiàng)使可轉(zhuǎn)債債性更強(qiáng)的有：

參考答案:

高利率_高轉(zhuǎn)股溢價(jià)率

下列屬于可轉(zhuǎn)債對(duì)于發(fā)行人的特點(diǎn)有：

參考答案:

相比純債券發(fā)行票息較低_對(duì)于規(guī)模較大的公司，不強(qiáng)制公司信用評(píng)級(jí)_能夠傳遞積極的訊號(hào)

下列屬于可交換債券特征的有：

參考答案:

發(fā)行可交換債券不增加上市公司的總股本_給與發(fā)行人一個(gè)溢價(jià)減持其所擁有的上市公司股權(quán)的機(jī)會(huì)_對(duì)于投資者而言，可交換債券是一種債權(quán)轉(zhuǎn)換成股權(quán)的期權(quán)_債券價(jià)值和期權(quán)價(jià)值之間無(wú)直接關(guān)系

下列不屬于證券投資基金基本特點(diǎn)的是

參考答案:

不可贖回

過手證券需要對(duì)現(xiàn)金流進(jìn)行重新劃分。

參考答案:

錯(cuò)誤

特別目的載體是為了資產(chǎn)證券化專門設(shè)計(jì)的主體，負(fù)責(zé)購(gòu)買、包裝基礎(chǔ)資產(chǎn)，并以此為基礎(chǔ)發(fā)行證券，在資產(chǎn)證券化交易結(jié)構(gòu)中處于核心地位。

參考答案:

正確

下列屬于資產(chǎn)證券化參與主體的是：

參考答案:

發(fā)起人_SPV_評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)_增級(jí)機(jī)構(gòu)

下列屬于SPV主要形式的是：

參考答案:

公司制_信托制_有限合伙

下列哪項(xiàng)不屬于對(duì)比估價(jià)方法

參考答案:

未來現(xiàn)金流折現(xiàn)法

以下哪種估值方法不適合評(píng)估虧損企業(yè)的價(jià)值

參考答案:

市盈率法

公司債和企業(yè)債采用審批制，中期票據(jù)和短期融資券采用注冊(cè)制。

參考答案:

正確

下列說法中正確的是：

參考答案:

可轉(zhuǎn)債是介于債券與股票之間的混合產(chǎn)品_轉(zhuǎn)股價(jià)通常高于對(duì)應(yīng)股票在可轉(zhuǎn)債發(fā)行時(shí)的即期價(jià)格

買殼上市是指非上市公司通過收購(gòu)一些業(yè)績(jī)較差、籌資能力弱化的上市公司，剝離被購(gòu)公司資產(chǎn)，注入自己的資產(chǎn)，從而實(shí)現(xiàn)間接上市。

參考答案:

正確

保薦機(jī)構(gòu)在企業(yè)發(fā)行上市中的主要職責(zé)包括：協(xié)助企業(yè)制定改制方案，擔(dān)任企業(yè)的輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)，組織機(jī)構(gòu)制作申報(bào)材料，盡職推薦發(fā)行人股票的發(fā)行，持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人履行相關(guān)義務(wù)。

參考答案:

正確

科創(chuàng)板的特點(diǎn)包括：

參考答案:

允許尚未盈利或者存在累積未彌補(bǔ)虧損的企業(yè)上市_全面采用市場(chǎng)化的詢價(jià)定價(jià)方式_漲跌幅限制放寬至20%

普通股享有的權(quán)利包括：

參考答案:

決策參與權(quán)_利潤(rùn)分配權(quán)_剩余財(cái)產(chǎn)分配權(quán)

對(duì)我國(guó)股份有限公司目前在A股上市的場(chǎng)所選擇，不正確的說法是：

參考答案:

處于成長(zhǎng)期，具有高成長(zhǎng)、高收益的特點(diǎn)的企業(yè)適合選擇主板上市

下列可作為基礎(chǔ)