PPP實施財務(wù)方案

年4月19日PPP實施財務(wù)方案文檔僅供參考第五部分財務(wù)方案1、財務(wù)方案概述我們已按照招標(biāo)文件的要求提交了完整的財務(wù)方案（附后）并承諾：本概述已完整準(zhǔn)確地體現(xiàn)了財務(wù)方案各部分之核心內(nèi)容，如存在概述與財務(wù)方案主體內(nèi)容不一致之處，以后者為準(zhǔn)。1.1本公司財務(wù)情況概述本公司注冊資本金60050萬元，-財務(wù)報表中三年平均資產(chǎn)負債率58.84%，三年平均貨幣資金余額為82791萬元，三年平均利潤額20775萬元，三年平均凈資產(chǎn)184356萬元。1.2資金籌措本公司參與國道牙克石至四平公路桑樹臺至四平段PPP項目的競標(biāo)，項目概算總投資為127530萬元，當(dāng)前已完成工程預(yù)算投資為15899萬元。具體資金籌措方式如下：（1）項目注冊資本金25530萬元。其中政府方以5100萬元現(xiàn)金作為投資，占注冊資本的20%，我方以20430萬元現(xiàn)金作為投資，占注冊資本的80%。（2）銀行貸款：77000萬元。當(dāng)前已與中國銀行重慶分行進行正式溝通與對接，中國銀行重慶分行對本項目非常支持，已同意對本項目的融資進行支持，擬貸款額度為7.7億元。（3）機構(gòu)投資：與中航信托議定意向投資，擬以股本形式向本項目投資2億元。1.3財務(wù)分析根據(jù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，編制財務(wù)報表，按20年評價期，進行財務(wù)評價指標(biāo)計算，評價指標(biāo)見表：財務(wù)評價指標(biāo)表項目項目全投資項目資本金中城建第三工程局資本金稅后財務(wù)內(nèi)部收益率6.18%7.98%6.59%財務(wù)凈現(xiàn)值140712萬元153469萬元145812萬元財務(wù)投資回收期(靜態(tài))14.97年（含建設(shè)期）13.92年（含建設(shè)期）14.71年（建設(shè)期）長期借款還款期（含建設(shè)期）投資估算序號類別標(biāo)段單項工程金額1公路工程1標(biāo)段1標(biāo)段.001標(biāo)段安全設(shè)施5908280.002標(biāo)段2標(biāo)段.002標(biāo)段安全設(shè)施5793973.003標(biāo)段3標(biāo)段.003標(biāo)段安全設(shè)施10281833.004標(biāo)段4標(biāo)段主線.004標(biāo)段主線安全設(shè)施6302063.004標(biāo)段連接線4173482.004標(biāo)段連接線安全設(shè)施15665.005標(biāo)段5標(biāo)段13056192.005標(biāo)段安全設(shè)施1330307.006標(biāo)段6標(biāo)段連接線12349363.006標(biāo)段連接線安全設(shè)施79026.00收費站區(qū)道路1448850.00小計.002建筑工程3標(biāo)段董家公路管理站2098531.516標(biāo)段巨豐收費站場區(qū)473078.02巨豐收費站鍋爐房791518.80巨豐收費站收費島3018921.76目巨豐收費站水泵房471985.78巨豐收費站綜合樓4261076.83小計11115112.703固定部分（已完工程）小計.004總計2.1工程量計算清單2.2投資估算依據(jù)本項目投資估算主要依據(jù)項目招標(biāo)文件于補遺書、PPP協(xié)議書、圖紙、工程量清單、銀行貸款利率、現(xiàn)行有關(guān)法律法規(guī)、現(xiàn)場實際調(diào)查、本單位類似投資項目管理經(jīng)驗。2.3投資估算表投資估算表序號投資費用名稱金額(萬元)比值（%）1建筑安裝工程費7051639.312征地拆遷費用011.153工程建設(shè)其它費2951416.454建設(shè)期貸款利息75004.185運營期貸款利息2398313.376運營成本（含養(yǎng)護維修及經(jīng)營性設(shè)施建設(shè)）2786015.537合計1793731003、資金來源與使用3.1資金來源3.1.1承諾我們承諾在被選定為中選投標(biāo)人后，將按規(guī)定與四平華通建設(shè)投資有限公司共同成立項目公司，并保證項目公司的注冊資本金和項目建設(shè)資金按照項目協(xié)議約定的時間和金額及時、足額到位。3.1.2自有資金情況、擬投入的自有資金額度、資金來源及保障措施3.1.2.1自有資金情況（1）企業(yè)資產(chǎn)負債情況：依據(jù)-審計報告，我單位三年平均資產(chǎn)負債率58.84%。各年度資產(chǎn)負債率如下：-資產(chǎn)負債情況表指標(biāo)名稱三年平均負債總額181249萬元329822萬元299240萬元270104萬元資產(chǎn)總額332749萬元517703萬元512927萬元454460萬元資產(chǎn)負債率54.47%63.71%58.34%58.84%（2）企業(yè)貨幣資金情況：依據(jù)-審計報告，-的平均貨幣資金余額為82791萬元，其中49293萬元，為141061萬元，為58019萬元。3.1.2.2擬投入的自有資金額度依據(jù)招標(biāo)文件、補遺書等要求，項目總投資為127530萬元，項目投標(biāo)人投入資本金按招標(biāo)文件規(guī)定為20430萬元，從我單位-的平均貨幣資金余額來看，能夠滿足項目資本金投入。3.1.2.3資金來源及保障措施（1）運用企業(yè)的留存收益及凈利潤作為出資來源之一。-凈資產(chǎn)情況表單位：人民幣萬元指標(biāo)名稱三年平均凈利潤16289251232091520775凈資產(chǎn)151499187882213688184356基于本單位的主營業(yè)務(wù)處于良性運行狀態(tài)，加之資本性投資存量相對較少，因此可提供部分留存收益及年度新增凈利潤所產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流作為本項目的主要出資來源。（2）自有資金出資保障措施中標(biāo)后，我單位擬采取如下措施，保障本項目的資本金出資足額、及時到位，并合規(guī)、合法地進行使用：1）機構(gòu)及人員保障本項目資本金籌集設(shè)立專門的融資領(lǐng)導(dǎo)小組和工作小組，分別安排各自的對口業(yè)務(wù)部門，安排專門人員負責(zé)落實本項目資本金的籌集和出資工作。2）投資預(yù)算保障除及時認繳項目公司首期外，還將在建設(shè)期的各個年度，將本項目的資本金出資計劃列入其相應(yīng)年度的投資預(yù)算，納入企業(yè)全面預(yù)算管理，按照規(guī)定程序進行內(nèi)部審批。3）方案實施保障在每個具體的出資年度，依據(jù)年度投資預(yù)算，結(jié)合出資時間點企業(yè)的具體情況，在上述所列各種能夠?qū)崿F(xiàn)的資金來源中，擇優(yōu)選擇滿足需求的資金，充分保障本項目的資本金出資。嚴格執(zhí)行公司法，以及招標(biāo)文件、投資協(xié)議、公司章程等約定，對投入的項目資本金做到不抽逃、不擠占項目建設(shè)資金，并按照規(guī)定接受政府或其委托單位的監(jiān)督管理。同時，保證在項目總投資發(fā)生變化時，認繳的各期注冊資本之和不低于國家的相關(guān)規(guī)定。3.1.2.4其余建設(shè)資金的額度、資金來源及保障措施（1）其余建設(shè)資金的額度項目資本金和政府的補助資金之外，其余建設(shè)資金為項目負債性資金。根據(jù)工程量清單計算的建筑安裝工程費，籌資總額約為70516萬元。（2）其余建設(shè)資金的來源1）銀行貸款：77000萬元。當(dāng)前已與中國銀行重慶分行進行正式溝通與對接，中國銀行重慶分行對本項目非常支持，已同意對本項目的融資進行支持，擬貸款額度為7.7億元。2）機構(gòu)投資：與中航信托議定意向投資，擬以股本形式向本項目投資2億元。（3）資金籌措的應(yīng)急預(yù)案確保本項目的建設(shè)能正常順利進行，投資人準(zhǔn)備了以下幾套備用方案：1）華夏銀行“工程通”融資產(chǎn)品：該產(chǎn)品是華夏銀行近年推出的專門服務(wù)于基礎(chǔ)設(shè)施項目（市政基礎(chǔ)設(shè)施和交通基礎(chǔ)設(shè)施類項目）的業(yè)務(wù)。華夏銀行與負責(zé)承包的施工方（“承包單位”或“施工單位”）簽署合同，在項目全過程中為施工方提供保函、訂單融資、保理等融資服務(wù)。華夏銀行給予工程通項目的訂單融資+工程保理全部授信額度累計最高可達該項目預(yù)算的80%。工程通業(yè)務(wù)期限根據(jù)工程承包合同中的建設(shè)期限+付款期限+寬限期確定，其中寬限期不超過90天，業(yè)務(wù)總期限最高可達5年。本項目建安工程費12.2億元的80%計，最高可融資9.76億元。2）融資租賃：投標(biāo)人已與“康復(fù)租賃有限公司”、“上海英大融資租賃有限公司”進行詳細商談，對本項目的融資達成了一致，兩家公司已對本項目的融資做出了相應(yīng)的融資方案——融資總額9億元，融資期限5年（建設(shè)期3年，租賃期2年），擔(dān)保措施：以項目收費權(quán)抵押以及項目設(shè)備直租。（4）其余建設(shè)資金籌集的保障措施1）融資計劃方案投入資金計劃超前，時間及資金數(shù)量須有余地。2）將整個項目分期、分段進行項目分解，工期目標(biāo)分解，按各小項目的適應(yīng)性安排施工，個主體項目的施工期錯開。3）優(yōu)化投資方案、優(yōu)化配套機械設(shè)施對中期進度及投資目標(biāo)進行跟蹤管理。經(jīng)過進度及投資計劃的對比分析才去措施，做出調(diào)整，確保工期目標(biāo)。4）充分發(fā)揮本項目經(jīng)理部專業(yè)技術(shù)人才優(yōu)勢，遇到施工困難時發(fā)動技術(shù)人員集思廣益為解決施工難題及時提出合理經(jīng)濟的方案。5）構(gòu)建良好的銀企關(guān)系，接受銀行監(jiān)管安排專人負責(zé)與貸款銀行的溝通，定期、不定期的向貸款銀行通報項目進展情況、資金使用情況，讓銀行及時了解項目公司的財務(wù)信息和經(jīng)營狀況。同時，主動接受銀行的監(jiān)管，發(fā)揮銀行在政策咨詢、信息傳遞、資信評估等方面的優(yōu)勢，經(jīng)過銀行的參與，使項目公司的決策和運營更科學(xué)、嚴謹、準(zhǔn)確。3.2資金使用計劃（1）項目公司組建后，成立由財務(wù)部門牽頭，合約、工程、拆遷等部門參與的資金計劃編制工作小組，負責(zé)編制、定期調(diào)整資金到位及使用計劃。（2）根據(jù)本項目約定的開工日期、通車日期，合理安排資金的到位與使用計劃。（3）項目公司組建后，結(jié)合建設(shè)進度情況，將申請的交通部專項補助資金的使用計劃按照要求向相關(guān)部門報送，并及時提交各項材料，同時對該專項資金?？顚Ｓ?，接受政府的各項監(jiān)督檢查。（4）本項目投資估算總額為127530元，根據(jù)總投資報價，結(jié)合建設(shè)進度計劃、項目資本金的投入時間、政府專項補助的到位時間和銀行貸款到位時間，編制出各年按季度劃分的資金使用計劃。（見表資金使用計劃表）。（5）當(dāng)期資金計劃一經(jīng)制定和審批，項目公司將嚴格執(zhí)行計劃，保證計劃實施的剛性、有效性，督促相關(guān)部門不斷提高資金計劃實施水平，發(fā)揮資金管理過程對本項目的價值創(chuàng)造功能。（6）在項目建設(shè)實施過程中，應(yīng)結(jié)合項目施工組織設(shè)計方案的優(yōu)化、投資進度的優(yōu)化調(diào)整等，適時、動態(tài)的對下期資金的到位和使用計劃進行優(yōu)化、調(diào)整，使計劃更為科學(xué)合理，有利于節(jié)約資金成本。資金使用計劃表單位：人民幣萬元序號項目前期建設(shè)期運營期合計2季度3季度4季度1季度2季度3季度1建筑安裝工程費06500264563500350018200123600705162征地拆遷費0000000003工程建設(shè)其它費64003611381138113811381142590295144運營期費用000000027860278605貸款利息012501250125012501250125023983314836累計投入264001136131517856185612326117869518431793734、運營成本分析4.1運營期維護費用表運營期維護費用表序號費用名稱金額(萬元)比例(%)1經(jīng)營成本2134676.61.1職工薪酬845830.41.2運營管理費741526.61.3養(yǎng)護費351512.61.4電費19587.02大中修費639022.92.1線路大中修398214.32.2機電設(shè)備大中修24088.63開辦費1240.43.1開辦費1240.4運營成本合計27860100.04.2固定資產(chǎn)折舊/攤銷估算表本項目屬于PPP項目，特許經(jīng)營期滿后，固定資產(chǎn)必須無償移交政府，因此殘值取0，按直線法提取折舊，折舊年限為運營期年限20年。本項目固定資產(chǎn)分類主要包括經(jīng)營性設(shè)施、辦公設(shè)備、車輛、養(yǎng)護機具設(shè)備等，估算約為2400萬元。期間每隔5年考慮一次小型器具以及辦公設(shè)備的固定資產(chǎn)重置，確保生產(chǎn)經(jīng)營順利開展。折舊計算方法：直線法，年折舊率為1/20*100%=5%。本方案的項目固定資產(chǎn)折舊/攤銷估算表如下所示：固定資產(chǎn)折舊/攤銷估算表單位：人民幣萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第1固定資產(chǎn)原值24002400240024002400240024002400240024002固定資產(chǎn)重置000006000003固定資產(chǎn)折舊/攤銷1201201201201201201201201201204固定資產(chǎn)凈值2280216020401920180016801560144013201200接下表序號項目第第第第第第第第第第20年1固定資產(chǎn)原值24002400240024002400240024002400240024002固定資產(chǎn)重置80000010000003固定資產(chǎn)折舊/攤銷1201201201201201201201201201204固定資產(chǎn)凈值108096084072060048036024012004.3總成本費用估算表總成本費用估算表序號項目合計2020年2021年2022年2023年2024年2025年2026年2027年2028年123456789101運營成本21346.01067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31.1職工薪酬8458.0422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.91.2運營管理費7415.0370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.81.3日常養(yǎng)護費3515.0175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.81.4電費1958.097.997.997.997.997.997.997.997.997.997.92大中修費用6390.0319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.52.1線路大中修3982.0199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.12.2機電設(shè)備大中修2408.0120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.43攤銷費253455.012672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.83.1無形資產(chǎn)攤銷費253455.012672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.84借款利息23982.92792.13480.53300.93082.22800.52481.72119.11712.91259.7755.84.1長期借款利息23982.92792.13480.53300.93082.22800.52481.72119.11712.91259.7755.84.2短期借款利息0.05開辦費124.024.824.824.824.824.80.00.00.00.05.1開辦費124.024.824.824.824.824.8總成本305297.916876.417564.817385.317166.516884.916541.316178.715772.515319.314815.4總成本費用估算表（續(xù)）序號項目2029年2030年2031年2032年2033年2034年2035年2036年2037年2038年111213141516171819201運營成本1067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31.1職工薪酬422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.91.2運營管理費370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.81.3日常養(yǎng)護費175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.81.4電費97.997.997.997.997.997.997.997.997.997.92大中修費用319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.52.1線路大中修199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.12.2機電設(shè)備大中修120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.43攤銷費12672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.83.1無形資產(chǎn)攤銷費12672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.84借款利息197.30.00.00.00.00.00.00.00.00.04.1長期借款利息197.30.00.00.00.00.00.00.00.00.04.2短期借款利息5開辦費0.00.00.00.00.00.00.00.00.00.05.1開辦費總成本14256.814059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.65、財務(wù)分析我單位按照《建設(shè)項目經(jīng)濟評價方法與參數(shù)》（第三版）（以下稱《方法與參數(shù)》）中的評價方法，對本項目進行財務(wù)評價。5.1財務(wù)模型及測算報表根據(jù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，編制財務(wù)報表，按20年評價期，進行財務(wù)評價指標(biāo)計算，評價指標(biāo)見表。財務(wù)評價指標(biāo)表項目項目全投資項目資本金中城建第三工程局資本金稅后財務(wù)內(nèi)部收益率6.18%7.98%6.59%財務(wù)凈現(xiàn)值140712萬元153469萬元145812萬元財務(wù)投資回收期(靜態(tài))14.97年（含建設(shè)期）13.92年（含建設(shè)期）14.71年（建設(shè)期）長期借款還款期（含建設(shè)期）以上指標(biāo)表明，項目資本金投資和社會投資人資本金投資稅后財務(wù)內(nèi)部收益率均大于銀行貸款利率，財務(wù)凈現(xiàn)值大于零，財務(wù)投資回收期小于項目的評價期，項目具有盈利能力，長期貸款償還期小于規(guī)定的還款期限，項目具有清償能力。因此項目在財務(wù)上是可行的。⑴營業(yè)收入及稅金計算表本表計算運營期間的通行費收入、可行性缺口補貼和多種經(jīng)營收入，以及暫按現(xiàn)行的簡易計稅方法進行預(yù)測的增值稅及附加。⑵總成本費用估算表本表計算運營成本、大中修費用、攤銷費、運營期借款利息、開辦費。⑶財務(wù)現(xiàn)金流量表（項目投資）項目投資現(xiàn)金流量不分資金來源，以全部投資作為計算基礎(chǔ)，用于計算全部投資所得稅前及所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率、財務(wù)凈現(xiàn)值和財務(wù)投資回收期等評價指標(biāo)，考察項目本身的盈利能力。⑷財務(wù)現(xiàn)金流量表（資本金）資本金現(xiàn)金流量，以投資者的出資額作為計算基礎(chǔ)，把貸款本金償還和利息支付作為現(xiàn)金流出，用于計算資本金所得稅前及所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率、財務(wù)凈現(xiàn)值、和財務(wù)投資回收期等評價指標(biāo)，考察項目籌資后的盈利能力。⑸長期貸款還本付息表本表是計算長期貸款還款期的依據(jù)，項目可用于還款的資金來源主要有：可用于還款的利潤、折舊費和攤銷費及其它可用于還款的資金。⑹利潤與利潤分配表該表反映項目計算期內(nèi)各年的利潤總額、所得稅及稅后利潤的分配情況。財務(wù)測算報表見5.3附表。5.2關(guān)鍵變量的敏感性分析財務(wù)評價采用的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和參數(shù)有許多設(shè)定值和分析值，存在有一定的不確定性，根據(jù)分析，工程投資的增減和交通量的變化對項目的財務(wù)評價結(jié)果影響最大，因此本項目以投資和交通量的變化為參數(shù)，以它們對財務(wù)內(nèi)部收益率的影響進行敏感性分析，分析結(jié)果見表。表-1財務(wù)評價（項目投資）稅后敏感性分析表指標(biāo)交通量變化5%0%-5%投資變化5%FIRR2.74%2.40%2.04%0FIRR3.13%2.77%2.40%-5%FIRR3.54%3.18%2.80%表-2財務(wù)評價（資本金）稅后敏感性分析表指標(biāo)交通量變化5%0%-5%投資變化5%FIRR6.34%5.84%5.30%0FIRR7.12%6.61%6.10%-5%FIRR7.95%7.45%6.92%表-3財務(wù)評價（社會資本方資本金）稅后敏感性分析表指標(biāo)交通量變化5%0%-5%投資變化5%FIRR6.44%5.92%5.38%0FIRR7.23%6.72%6.19%-5%FIRR8.08%7.57%7.03%從表中能夠看出,項目在投資增加5%或者交通量下降5%的不利情況下，有一定的抗風(fēng)險能力。5.3其它補充內(nèi)容-財務(wù)測算報表附表1：營業(yè)收入及稅金計算表附表2：總成本費用估算表附表3：項目全部投資財務(wù)現(xiàn)金流量表附表4：項目資本金財務(wù)現(xiàn)金流量表附表5:社會投資人財務(wù)現(xiàn)金流量表附表6:利潤和利潤分配表注：單位均為人民幣萬元。附表1：營業(yè)收入及稅金計算表序號項目合計2020年2021年2022年2023年2024年2025年2026年2027年2028年12345678910一票務(wù)收入45626913842145191523015976167601768318547194552040721408其中：①車輛通行費收入36110410921114671204012642132741393814635153671613516942②可行性缺口補貼866652621275228893034318633453512368838734066③補貼費用8500300300300300300400400400400400二含稅總收入45626913842145191523015976167601768318547194552040721408三增值稅附加679842759.602907.023061.833224.373395.043601.243789.403986.974194.424412.24接下表序號項目合計2029年2030年2031年2032年2033年2034年2035年2036年2037年2038年11121314151617181920一票務(wù)收入45626922558236612481926035273112865230060315383309034719其中：①車輛通行費收入36110417789186781961220593216222270323839250302628227596②可行性缺口補貼866654269448347074942518954495721600763086623③補貼費用8500500500500500500500500500500500二含稅總收入45626975998774807823879004797778056281354821568296783788三增值稅附加679844667.954908.103299.173210.113103.742980.002849.542706.322549.222377.26附表2：總成本費用估算表序號項目合計2020年2021年2022年2023年2024年2025年2026年2027年2028年123456789101運營成本21346.01067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31.1職工薪酬8458.0422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.91.2運營管理費7415.0370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.81.3日常養(yǎng)護費3515.0175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.81.4電費1958.097.997.997.997.997.997.997.997.997.997.92大中修費用6390.0319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.52.1線路大中修3982.0199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.12.2機電設(shè)備大中修2408.0120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.43攤銷費253455.012672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.83.1無形資產(chǎn)攤銷費253455.012672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.84借款利息23982.92792.13480.53300.93082.22800.52481.72119.11712.91259.7755.84.1長期借款利息23982.92792.13480.53300.93082.22800.52481.72119.11712.91259.7755.84.2短期借款利息0.05開辦費124.024.824.824.824.824.80.00.00.00.05.1開辦費124.024.824.824.824.824.8總成本305297.916876.417564.817385.317166.516884.916541.316178.715772.515319.314815.4附表2：總成本費用估算表（續(xù)）序號項目2029年2030年2031年2032年2033年2034年2035年2036年2037年2038年111213141516171819201運營成本1067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31067.31.1職工薪酬422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.9422.91.2運營管理費370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.8370.81.3日常養(yǎng)護費175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.8175.81.4電費97.997.997.997.997.997.997.997.997.997.92大中修費用319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.5319.52.1線路大中修199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.1199.12.2機電設(shè)備大中修120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.4120.43攤銷費12672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.83.1無形資產(chǎn)攤銷費12672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.812672.84借款利息197.30.00.00.00.00.00.00.00.00.04.1長期借款利息197.30.00.00.00.00.00.00.00.00.04.2短期借款利息5開辦費0.00.00.00.00.00.00.00.00.00.05.1開辦費總成本14256.814059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.614059.6附表3：全項目資本金財務(wù)現(xiàn)金流量附表3：全項目資本金財務(wù)現(xiàn)金流量（續(xù)）附表4：項目資本金財務(wù)現(xiàn)金流量附表4：項目資本金財務(wù)現(xiàn)金流量（續(xù)）附表5：社會投資人資本金財務(wù)現(xiàn)金表附表5：社會投資人資本金財務(wù)現(xiàn)金表（續(xù)）附表6：利潤和利潤分配表序號項目合計2020年2021年2022年2023年2024年2025年2026年2027年2028年123456789101營業(yè)收入456269138421451915230159761676017683185471945520407214082增值稅及附加6798427602907306232243395360137893987419444123總成本費用321150164831717216992167741649216148157861537914926144224利潤總額（1-2-3）67135-5401-5560-4825-4022-3127-2066-102888128725735彌補前年度虧損2377188517066586應(yīng)納稅所得額（4-5）433647所得稅215578凈利潤（4-7）45578-5401-5560-4825-4022-3127-2066-102888128725739減：法定公積金7161912925710累計公積金00011當(dāng)期可分配利潤(8-9)38417-5401-5560-4825-4022-3127-2066-1028791158231612累計可供分配利潤59639-5401-10961-15786-19808-22935-25001-26029-25950-24792-2247613應(yīng)付優(yōu)先股股利14任意公積金15可供普通股分配利潤（12-13-14）000000000016期末投資各方累計利潤分配000000000017其中：四平化通000000000018社會資本方00000000001920期末未分配利潤-2846-2868-1990-1036-730-25001-26029-25950-24792-2247621息稅前利潤67135-5401-5560-4825-4022-3127-2066-1028881287257322息稅折舊攤銷前利潤34457310063105931114911733123461308813764144741521916002附表6：利潤和利潤分配表（續(xù)）序號項目合計2029年2030年2031年2032年2033年2034年2035年2036年2037年2038年111213141516171819201營業(yè)收入456269225582366124819260352731128652300603153833090347192增值稅及附加6798446684908329932103104298028502706254923773總成本費用321150142571406014060140601406014060140601406014060140604利潤總額（1-2-3）6713536334693746087651014811612131511477216481182825彌補前年度虧損23771572961266應(yīng)納稅所得額（4-5）43364746087651014811612131511477216481182827所得稅21557186521912537290332883693412045718凈利潤（4-7）4557836334693559565747611870998631107912361137129減：法定公積金716136346934045457971485710091171134410累計公積金11當(dāng)期可分配利潤(8-9)38417327042245256612070327995900610070111901236812累計可供分配利潤59639-23018423694921561222644306393964549716609057327313應(yīng)付優(yōu)先股股利14任意公積金15可供普通股分配利潤（12-13-14）0423694921561222644306393964549716609057327316期末投資各方累計利潤分配014354491857613784202122792437004475445963917其中：四平化通02878981715275740425585740195091192818社會資本方01148359368611102716170223392960338035477111920期末未分配利潤-2121000000000021息稅前利潤67135363346937460876510148116121315114772164811828222息稅折舊攤銷前利潤34457316503173663214382282124285258242744529154309556、項目全生命周期風(fēng)險控制措施在項目施工的整個財務(wù)工作中，風(fēng)險始終貫穿整個資金運動的全過程。財務(wù)的資金運動包括籌資、投資、資本運營、收益分配；在資金運動過程中，特別要關(guān)注會計核算、內(nèi)部控制制度、應(yīng)收工程結(jié)算款給財務(wù)工作帶來的直接風(fēng)險。6.1必須在項目的管理中融入風(fēng)險意識在施工項目中能夠相應(yīng)地建立一個職能體系，包括風(fēng)險識別、風(fēng)險衡量、風(fēng)險控制和風(fēng)險管理四個過程。在項目進行風(fēng)險識別時，管理會計提供信息支持；在進行風(fēng)險衡量時，可充分利用會計的評價方法、評價技術(shù)，以增強風(fēng)險識別的科學(xué)性和可操作性；在進行風(fēng)險防范與控制過程中，管理會計經(jīng)過自身的防范體系和控制手段，化解和減小風(fēng)險損失；在風(fēng)險管理實施過程中，強化風(fēng)險的業(yè)績評價體系；在進行財務(wù)風(fēng)險控制與管理時，可利用會計管理和參與風(fēng)險決策的職能，為有效地控制財務(wù)風(fēng)險發(fā)揮重要作用。財務(wù)風(fēng)險的客觀存在，要求企業(yè)經(jīng)營者必須研究風(fēng)險的管理辦法，并運用這些方法去預(yù)防和控制財務(wù)風(fēng)險。6.2加強財務(wù)風(fēng)險防范，建立財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)建立項目財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，對發(fā)現(xiàn)并及時解決項目運行過程中的問題，從而實現(xiàn)動態(tài)調(diào)控，應(yīng)付可能出現(xiàn)的財務(wù)風(fēng)險具有重要作用。第一，建立市場風(fēng)險監(jiān)測系統(tǒng)：主要對投標(biāo)的報價，市場的價格、利率、匯率的變化，國家宏觀政策調(diào)整、施工項目適用稅收政策等的變化趨勢的預(yù)測分析、行業(yè)的財務(wù)狀況分析、施工項目目標(biāo)變化的分析，進行風(fēng)險防范。第二，建立工程項目風(fēng)險管理監(jiān)測系統(tǒng)：主要對項目的合同管理、經(jīng)營管理、分包工程管理、竣工決算管理等進行監(jiān)測，對可能引起施工項目財務(wù)狀況惡化的風(fēng)險進行長期監(jiān)控。第三，建立財務(wù)工作內(nèi)部風(fēng)險監(jiān)測系統(tǒng)：對施工項目的籌資、投資、資本運營、收益分配、會計核算、內(nèi)部控制制度、應(yīng)收賬款等進行適時監(jiān)視，具體體現(xiàn)在：現(xiàn)金流量監(jiān)測、獲利能力監(jiān)測、應(yīng)收賬款監(jiān)測、資產(chǎn)運營能力監(jiān)測、存貨監(jiān)測、負債能力監(jiān)測、成本費用監(jiān)測、產(chǎn)值收入監(jiān)測等。根據(jù)施工項目財務(wù)狀況的變化，及時發(fā)現(xiàn)問題并發(fā)出預(yù)警警報，采取相應(yīng)的措施。6.3加強財務(wù)風(fēng)險防范，建立財務(wù)預(yù)警分析指標(biāo)體系（1）建立短期財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，編制現(xiàn)金流量預(yù)算由于企業(yè)理財?shù)膶ο笫乾F(xiàn)金及其流動資金，就短期而言，企業(yè)能否維持下去，并不完全取決于是否盈利，而取決于是否有足夠現(xiàn)金用于各種支出。預(yù)警的前提是項目要有利潤。對于經(jīng)營穩(wěn)定的項目，由于其應(yīng)收，應(yīng)付賬款及存貨等一般保持穩(wěn)定，因此經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額一般應(yīng)大于凈利潤。企業(yè)現(xiàn)金流量預(yù)算的編制，是財務(wù)管理工作中特別重要一環(huán)；準(zhǔn)確的現(xiàn)金流量預(yù)算，能夠為企業(yè)提供預(yù)警信號，使經(jīng)營者能夠及早采取措施。（2）確立財務(wù)分析指標(biāo)體系，建立長期財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)對施工項目而言，還要建立長期財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，特別是獲利能力、償債能力、經(jīng)濟效率、發(fā)展?jié)摿χ笜?biāo)最具有代表性。其中獲利是企業(yè)經(jīng)營最終目標(biāo)，也是施工項目生存與發(fā)展的前提。 6.4在財務(wù)工作中要加強財務(wù)風(fēng)險控制，進行財務(wù)風(fēng)險管理項目公司建立健全財務(wù)管理制度，完善內(nèi)部經(jīng)營責(zé)任制，嚴格執(zhí)行國家規(guī)定的各項財務(wù)開支范圍和標(biāo)準(zhǔn)，并按有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定編制財務(wù)報表。且嚴格按照資金管理協(xié)議的約定管理、使用建設(shè)資金，接受監(jiān)管銀行資金監(jiān)管，確保項目資金?？顚Ｓ谩Ｔ陧椖抗こ掏顿Y期間，對項目工程進行獨立核算，每季依照中國現(xiàn)行會計制度和準(zhǔn)則編制工程財務(wù)報表。工程的資產(chǎn)逐項詳細登記制作成資產(chǎn)目錄。同時針對施工項目