債券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)培訓(xùn)講義

債券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)培訓(xùn)講義二Ο一三年七月投資銀行部2主要內(nèi)容第一部分非金融企業(yè)債券產(chǎn)品介紹第二部分盡職調(diào)查第三部分中信銀行承銷(xiāo)優(yōu)勢(shì)3第里一齒部喬分非羊金首融純企芳業(yè)座債揀券術(shù)產(chǎn)韻品結(jié)介記紹1想.羨1非餃金耐融斜企牌業(yè)的債擴(kuò)券企品弟種怒概搬覽1裁.鋼2非波金嘆融千企扁業(yè)勺債伯務(wù)侮融石資啊工嚼具1哭.高3其污他耗非養(yǎng)金宏融雞企欣業(yè)睡債歌券建品難種非金融企業(yè)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)中國(guó)證監(jiān)會(huì)國(guó)家發(fā)改委企業(yè)債券公司債券中期票據(jù)短期融資券中小企業(yè)集合票據(jù)（含區(qū)域集優(yōu)）超短期融資券定向債資產(chǎn)支持票據(jù)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具境內(nèi)境外香港人民幣債1淚.徒1強(qiáng).拉1非歷金扁融殊企陶業(yè)丙債圣券搜產(chǎn)夾品惕分念類(lèi)51務(wù).渠1隱.圖2境苦內(nèi)鞭非放金述融棚企布業(yè)悔債兼券樸產(chǎn)雅品匪特目性家對(duì)長(zhǎng)比

債務(wù)融資工具公司債券企業(yè)債券監(jiān)管機(jī)構(gòu)交易商協(xié)會(huì)證監(jiān)會(huì)發(fā)改委審核方式注冊(cè)制核準(zhǔn)制核準(zhǔn)制發(fā)行人上市公司和非上市公司均可上市公司非上市公司主承銷(xiāo)商22家銀行和12家證券公司證券公司證券公司募集資金用途需符合法律法規(guī)和國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，用途靈活需符合法律法規(guī)和國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，用途靈活需符合法律法規(guī)和國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，各類(lèi)用途能夠使用的債券比例也不同，一般需與項(xiàng)目掛鉤擔(dān)保無(wú)強(qiáng)制要求，以信用發(fā)行為主無(wú)強(qiáng)制要求評(píng)級(jí)較低、資產(chǎn)負(fù)債率較高等情況下一般需要提供擔(dān)?；虻仲|(zhì)押1晴.深1郊.般2境軍內(nèi)光非停金攻融團(tuán)企隊(duì)業(yè)牛債拳券縮慧產(chǎn)傳品彈特高性線對(duì)使比

債務(wù)融資工具公司債券企業(yè)債券交易流通場(chǎng)所銀行間市場(chǎng)交易所市場(chǎng)銀行間市場(chǎng)和交易所市場(chǎng)融資規(guī)模超短期融資券、定向債、私募發(fā)行的資產(chǎn)支持票據(jù)不受凈資產(chǎn)限制，其余均受凈資產(chǎn)40%的限制受凈資產(chǎn)40%的限制受凈資產(chǎn)40%的限制產(chǎn)品期限覆蓋各種期限1年以上1年以上盈利要求無(wú)硬性要求最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)不少于公司債券一年的利息最近三年持續(xù)盈利，且最近三年平均可分配利潤(rùn)（凈利潤(rùn)）足以支付企業(yè)債券一年的利息批文有效期2年，除集合票據(jù)外，其余品種均可分期發(fā)行2年，可分期發(fā)行，首期發(fā)行規(guī)模不低于50%1年，目前僅國(guó)家電網(wǎng)等少數(shù)大型企業(yè)可分期發(fā)行61嫂.逐1疼.糠3境攔內(nèi)緣瑞非癢金領(lǐng)融恒企災(zāi)業(yè)牽債驚券昆市橡場(chǎng)虹發(fā)正展鎖概因況截聚至2慶0苦1書(shū)2年法末鹽，必債炭務(wù)蘿融愧資雹工畫(huà)具睜累郵計(jì)譜發(fā)批行8堆.烈3賽1萬(wàn)窮億索元篇，消占更境幼內(nèi)懼非儀金講融勵(lì)企更業(yè)棕債句券防發(fā)浪行漂總深規(guī)鍬模扁的7鋒1草.銷(xiāo)1強(qiáng)%；啟截察至2雖0本1憤2年誦末賤，捏債屢務(wù)偉融山資紋工慨具劫存吊量碎規(guī)寸模怎共袋計(jì)4巷.胳1鋒6萬(wàn)秤億去元到，桐占膨境照內(nèi)河非伴金逃融舌企逢業(yè)閃債叮券晃存永量吃總賭規(guī)縱模引的6招0傅.爛8象%；2周0徐1傻2年沃當(dāng)剛年叢發(fā)贏行僅規(guī)如模報(bào)共繞計(jì)2貌.抖6畏5萬(wàn)按億乘元獻(xiàn)，避同粥比焰增碰長(zhǎng)4輩4紛.而5勸%，像占購(gòu)境伶內(nèi)技非值金金融綠企香業(yè)真?zhèn)c當(dāng)講年翼發(fā)橡行以額塞的7勤4練.飼6爭(zhēng)%。撈債益務(wù)皺融恰資多工朱具功已撕經(jīng)悅成奴為招境濟(jì)內(nèi)脾非戴金溉融臉企渣業(yè)怕最哲為乞主困流謝的抱直度接碰融左資逆渠搜道茶。71億.斬1天.派3境安內(nèi)通非寺金京融雞企器業(yè)悲債嗎券際市哭場(chǎng)菜發(fā)拋展坊概到?jīng)r2杰0辜1埋2年茂末攏境限內(nèi)漲非膠金藥融譽(yù)企屯業(yè)豪各露類(lèi)臭債噸券俯存逗量截額蘇占浸比數(shù)蹈據(jù)肅來(lái)評(píng)源療：w自i猜n鴉d資輪訊81比.詞1齡.章3境捆內(nèi)消非絕金購(gòu)融簽企膊業(yè)豎債噸券爛市站場(chǎng)插發(fā)敗展裕概摔況境鴉內(nèi)隸非項(xiàng)金伏融尋企包業(yè)條各兔類(lèi)蜻債鬼券2分0掩1你2年例發(fā)沒(méi)行辯額乳占僑比數(shù)血據(jù)漢來(lái)抬源店：w嘗i螞n敗d資挎訊91俘.畢1港.艘3境渾內(nèi)繼非鋤金掃融顫企題業(yè)掙債醋券族市殊場(chǎng)月發(fā)惡展?fàn)C概愉況2悠0礙0歲8予-鞋2宗0朱1買(mǎi)2年蕉債就務(wù)驕融沙資記工不具陳發(fā)草行禾情怠況權(quán)（井單鈴位熔：融億燈元客）數(shù)兔據(jù)嫂來(lái)慣源祖：w黨i夢(mèng)n京d資眼訊1綠01憲.貓2支.斗1非冶金倘融殃企透業(yè)緊債片務(wù)決融爭(zhēng)資螞工巷具—尿—產(chǎn)爪品調(diào)綜磚述非閑金樂(lè)融幣企咳業(yè)叉?zhèn)褎?wù)烘融淋資幟工肥具忙是損指煌具陡有軍法盆人尾資身格興的狼非材金籮融誕企懂業(yè)偷，繡在啟銀平行爸間物債負(fù)券厲市工場(chǎng)拖發(fā)惠行闖的甘，筋約隆定護(hù)在醬一須定傷期亞限搬內(nèi)句還絞本瞧付規(guī)息痕的曉有駛價(jià)廉證餓券曾。非負(fù)金傅融犁企蘆業(yè)映債漫務(wù)弄融用資茄工律具挑主線要嘆包報(bào)括詳短株期啊融采資偵券頭（C探P）校、內(nèi)中瓜期仙票垂據(jù)嶺（M榜T乓N）泉、僵非顛公穿開(kāi)爆定攤向楚債吉?jiǎng)?wù)榮融錫資半工響具達(dá)（P隙P糧N，息簡(jiǎn)佛稱醋“膠定裂向負(fù)債棋”仔）雞、兆超厘短羽期甘融逼資芹券計(jì)（S扁C價(jià)P）朝、司資重產(chǎn)鋤支脾持讀票悔據(jù)改（A淘B口N）恰和旨中簽小株企顯業(yè)貴集顆合郊票顆據(jù)妹（S內(nèi)M寧E妹C郵N，巧含奶區(qū)指域牲集座優(yōu)濤）媽等鎖。其項(xiàng)中偵，順定肉向奔債徒采禿取辟私鎖募傘方籮式肯發(fā)在行絨，闖資膛產(chǎn)煤支稅持自票編據(jù)鼠可噸采賠取規(guī)公容募錯(cuò)或耕私臉募昏方攔式薦發(fā)懇行敞，首其拿余族品趟種事均補(bǔ)采歷取縮慧公源募懶方壓式燈發(fā)更行撈，描采劃取沙公算募畝方陣式戴發(fā)士行那的栽債闖務(wù)缸融磚資雙工首具瘋以咳下您合兵稱盈公罷募裹品挑種馬，絨采瘋?cè)∷浪街?jǐn)募穗方伴式陪發(fā)百行線的責(zé)債鑼務(wù)唇融寧資凈工負(fù)具趴以銳下迷合經(jīng)稱肌私款募緣瑞品焰種熟。產(chǎn)廁品送定邁義產(chǎn)兔品固分夠類(lèi)1狹1監(jiān)職管雄機(jī)割構(gòu)遣：中燥國(guó)陶銀應(yīng)行障間團(tuán)市逢場(chǎng)火交非易臭商狂協(xié)也會(huì)眉（N攏A墨F齡M藝I亭I，脾簡(jiǎn)其稱刑“肉交饅易桐商駐協(xié)勇會(huì)斗”掘）秘，擁該庸機(jī)或構(gòu)睛為間中爪國(guó)糖人覺(jué)民忍銀驢行曲下逆屬臘社排會(huì)賴團(tuán)換體該法和人引，嶺是李由哭銀誕行矛間啄市混場(chǎng)挎各貞類(lèi)芹成鋸員炎構(gòu)集成松的溜行勉業(yè)集自肌律晚組謹(jǐn)織賤。審陡批畫(huà)制遲度味：注弓冊(cè)路制記，廚即作原嘆則皺上越只犯對(duì)孩項(xiàng)營(yíng)目須信羊息單披貧露誤的樹(shù)真雜實(shí)句性菌、劃準(zhǔn)傅確盾性纏、由完靈整號(hào)性難和憶及筍時(shí)載性牲進(jìn)廢行餃核盆查嘉，變不件對(duì)判發(fā)灶行員人蜘的藥資逼質(zhì)賄和登債姓券額的墻投冒資吐價(jià)在值胳進(jìn)麻行忠實(shí)陰質(zhì)依性如判啦斷黎。上項(xiàng)踢目甜在嘩經(jīng)澡過(guò)約交訊易誰(shuí)商新協(xié)眨會(huì)遷審改理舅后程提挑交抄注凱冊(cè)笨會(huì)附議極，輸由遼注替冊(cè)晉專顯家垮投蓬票案決乒定縱是津否導(dǎo)接蕩受拘項(xiàng)冷目究注擾冊(cè)餐，鑄每炊次剪會(huì)隆議卡由城交拍易窗商曠協(xié)堡會(huì)宏從團(tuán)由渣金害融廉市畏場(chǎng)白專醬家諷構(gòu)頁(yè)成億的冠注奇冊(cè)墊專饒家樣庫(kù)瘦中墨隨隙機(jī)班抽活取5名跡參輪會(huì)曠。發(fā)贏行光與談流喜通桿市宴場(chǎng)裳：全碌國(guó)逝銀亡行霧間搞債摸券肚市慎場(chǎng)禮。發(fā)權(quán)行克人稱：在奸境釘內(nèi)邀注刪冊(cè)稅的榜非靠金敢融筋企跌業(yè)善，吵對(duì)曠企永業(yè)紗的植所范有訊制夫背側(cè)景束及換是碗否矮上站市園無(wú)常特眼定損要耀求串。主診要孝特宅點(diǎn)1索.寬2睬.窄1非央金負(fù)融邁企莖業(yè)單債罵務(wù)悄融昌資鉗工幟具—鋪—產(chǎn)撞品故綜美述1靈2承紐奉銷(xiāo)恐方歡式擋：主透流衫承腿銷(xiāo)碌方欣式雄為傅余叨額堡包首銷(xiāo)弱，慈即甜在孟規(guī)平定狼的員發(fā)歌行扛日返后紀(jì)主尖承撐銷(xiāo)傳商奧根羅據(jù)偷承趨銷(xiāo)受協(xié)叨議榨約驚定孩將箱未塔售課出舊的袋債吧務(wù)辟融渠資害工重具勻全炮部冠自功行旨購(gòu)嗚入姑；島其吐他駕承懶銷(xiāo)展方映式豎還族包風(fēng)括已全左額風(fēng)包堂銷(xiāo)毫、鉛限需額轉(zhuǎn)包慘銷(xiāo)燙和河代架銷(xiāo)剃等調(diào)。發(fā)詢行填方肉式座：主菠要族采缸取鼓簿窄記摸建洽檔秒方劇式君，糧即獲由糠主僵承榜銷(xiāo)書(shū)商寬作往為氏簿嫂記久管宵理權(quán)人鍵記仁錄駛每污一伸投返資削者徐申煉購(gòu)怨數(shù)匠量級(jí)和葬認(rèn)猾購(gòu)紋價(jià)墾格霞，滅并庭據(jù)淡此盈確亂定引最諸終釀發(fā)揚(yáng)行落利贊率偽和腥銷(xiāo)希售另分少配犧方圓案筋；杏對(duì)調(diào)于凍少芳數(shù)歡超陶大稈型古項(xiàng)搖目頸也貞可醫(yī)通叔過(guò)闊公書(shū)開(kāi)斯招秒標(biāo)摘的埋方胸式激發(fā)堪行返。利勝率即形糟式帽：固容定就利頂率消和測(cè)浮刃動(dòng)辱利然率蹤蝶，洋主師要泳采乎取縱固做定呀利巧率阻方葡式廣。募奧集沒(méi)資束金打用隱途侄：用煙于怨企先業(yè)欄生為產(chǎn)幸經(jīng)失營(yíng)揮活和動(dòng)鋤，晴不塌強(qiáng)集制齒與園項(xiàng)筒目王掛判鉤幟。跌對(duì)它于虧發(fā)運(yùn)行惰期勿限恨在1年客（付含跡）嬌以較內(nèi)寨的圓品上種導(dǎo)，免可哀用鄭于酒補(bǔ)鑰充特流旁動(dòng)抹資蘿金瞇、島置乳換宋銀漆行嫂貸評(píng)款勇等久；匆對(duì)瘦于純發(fā)或行告期覽限率在1年蠅以淡上敘的脆品心種飯，紛還倒可指用聽(tīng)于銀項(xiàng)街目舌建徑設(shè)距等盒中黎長(zhǎng)拾期護(hù)用洗途塵，窄若笑用至于毅項(xiàng)湊目正建浙設(shè)輩，嚼要源求遮項(xiàng)貪目灶批淹文餅齊派備阻，標(biāo)資量本壺金青已傍按堆進(jìn)好度烈到喬位搶。1弟.框2拼.之1非漸金巖融烤企步業(yè)尾債幸務(wù)符融飼資玩工舌具—震—產(chǎn)清品昌綜朋述1線3擔(dān)古保茶：不消強(qiáng)白制頌要這求宵。注個(gè)冊(cè)拍額半度孕有晉效溉期沈：2年險(xiǎn)，也除代集秤合再票體據(jù)則必號(hào)須捕采仗取瓜一泳次孩性鏡發(fā)月行擋的側(cè)方洋式哈外莫，胖其調(diào)余搭品壩種屆均寸可儉在蜘額齡度你有突效之期淹內(nèi)高分駱期珠發(fā)惜行通，銷(xiāo)且鄙注仁冊(cè)律額價(jià)度館在貿(mào)有般效趨期凱內(nèi)鎮(zhèn)可免循吐環(huán)不使餃用壤；蹤蝶首鍵期吧發(fā)盟行許在朽注隆冊(cè)花后撫即純可誤直目接讀實(shí)慕施寶，咬注萄冊(cè)副額象度鈴內(nèi)宮的上后勉續(xù)內(nèi)發(fā)虛行噴需束進(jìn)列行艘備蚊案刑，亮短俘期梁融絹資驗(yàn)券表、暖中貼期堵票臺(tái)據(jù)筐采初取肆發(fā)池行經(jīng)前稻備攝案撞，蝦超恥短擠期譯融福資枯券醋和貨定赤向各債店采騰取息發(fā)傭行鐵后許備屯案恭。主端承候銷(xiāo)茂商壁：2忙2家饅商障業(yè)坡銀閥行萬(wàn)和1雪2家迎證久券御公荒司尚擁違有貞主棒承竄銷(xiāo)咽資千格曬，近除車(chē)超補(bǔ)短鋤期磨融忍資搞券僻外蹈，鹿每釣個(gè)偵項(xiàng)標(biāo)目苦的炸主田承拖銷(xiāo)遞商止不勢(shì)得譯超撒過(guò)2家鞠。贈(zèng)證撥券煌公陷司彼目裁前妙暫軌無(wú)怎獨(dú)趟立犯主弱承釘銷(xiāo)賀資代格狂，饑必胸須災(zāi)聯(lián)也合常一齊家授商兩業(yè)組銀溫行茶聯(lián)染席冷主虧承穴銷(xiāo)汽。信牲息梨披祖露睬：公旁募證品慌種拌發(fā)鵲行闖前卻需計(jì)向母全尖市室場(chǎng)外公佩開(kāi)基披拘露逆募鑰集貨說(shuō)打明構(gòu)書(shū)鏟等吊發(fā)翻行您文付件亡，芝存駝續(xù)取期脖內(nèi)動(dòng)需統(tǒng)持剪續(xù)刺公赤開(kāi)防披上露鋼財(cái)左務(wù)鐵報(bào)紛表述和僑重捐大萬(wàn)事聯(lián)項(xiàng)侮；皆私介募惑品帶種惕僅榴需曠在符定促向尾投動(dòng)資還人強(qiáng)范心圍雅內(nèi)彩開(kāi)昏展藝信膨息昆披內(nèi)露映。耳信閣息虧披妙露相平犬臺(tái)迫為揪中錄國(guó)笛貨紋幣餃網(wǎng)悅（魚(yú)中憲國(guó)療外物匯瓶交侮易徒中敏心慈主簡(jiǎn)辦吧）報(bào)和險(xiǎn)上瘋海乘清鞠算晝所犬網(wǎng)刷站耐。1襖.燥2賺.顯1非笛金移融泛企忌業(yè)傳債伯務(wù)丟融問(wèn)資閥工與具—良—產(chǎn)廳品澡綜尺述1霞4所技有返公乳募?jí)蝹鶜W券楚額付度社合喉計(jì)匙不慚得增超探過(guò)抄企勢(shì)業(yè)趕最低近戲一充次駱經(jīng)錫審裕計(jì)艱凈頃資撈產(chǎn)階的4手0粉%，解含和本擋次濁擬爸申先請(qǐng)隸注弓冊(cè)忽的族額諒度出、民已門(mén)發(fā)揚(yáng)行鍬且靈仍全在草存勻續(xù)扮期買(mǎi)內(nèi)復(fù)的河額瞞度先和厘已貍獲妨得伏注挽冊(cè)乒（撤批狼復(fù)賓）睜但衰尚圍未充發(fā)闖行想的聚額耐度禾。桶所欲有穩(wěn)公戀募木債辣券符包炕括捕短者期周融菜資暖券午、恐中蘇期萌票雁據(jù)蛇、求企伙業(yè)餅債仿、思公虜司詳債宏等憶公藏開(kāi)岔發(fā)忙行忌流族通沿的略債蘇券芹，蠻不鐵含佳超政短名期索融脆資園券懂。主蘇體可評(píng)誘級(jí)狂為A行A級(jí)銀（財(cái)含屆）堂以透上翻企列業(yè)洋發(fā)廚行濟(jì)公擾募詞中憑長(zhǎng)蛛期繩債質(zhì)（封包灑括丹中請(qǐng)期弱票論據(jù)褲、亮企蓬業(yè)跪債珠、境公量司隙債撞、練可知轉(zhuǎn)憤債勝等邀發(fā)烘行裙期浸限唐在1年載以清上才的遭公批募形品佳種低）燭和胞短吊期塌融徑資值券殘可到互扒不產(chǎn)占循用北額測(cè)度遺，繡分隊(duì)別吧按濃照患凈夾資中產(chǎn)恭的4差0瘋%核錫定喘發(fā)富行蹤蝶額詳度值。藝對(duì)答于霸上畏一準(zhǔn)次床評(píng)死級(jí)拒仍攤在揮有磁效烤期沒(méi)內(nèi)施，派更鎮(zhèn)換盾評(píng)催級(jí)朱機(jī)矛構(gòu)對(duì)后指將科主悟體蜓評(píng)焰級(jí)堵提夢(mèng)升呆至A摸A的李企恨業(yè)包不菜享及受坊該毒政拆策肯。若漸企藏業(yè)速的破財(cái)河務(wù)陽(yáng)報(bào)屋表儉采縮慧用挽舊梅準(zhǔn)輪則椅編呆制澡，輝則欣凈上資兼產(chǎn)勤需冠扣餅除粱少培數(shù)喇股便東湖權(quán)劇益釋，殺若葵采臨取克新漢準(zhǔn)味則野，屈凈脂資互產(chǎn)芒可蛙包虹含國(guó)少閱數(shù)填股悉東哲權(quán)燭益外。額御度背計(jì)趕算毅以肌最禾近猾一石次番經(jīng)本審得計(jì)辮的交凈陸資黃產(chǎn)膜為震基茶礎(chǔ)水，削同搭時(shí)澇參登照境最摸近隱一達(dá)期余未桐經(jīng)泳審形計(jì)殃的尤凈孤資窯產(chǎn)瘡（這若睛報(bào)鉗表躁日肢在勾最蜓近蕩一召次存經(jīng)校審倍計(jì)奴凈粉資意產(chǎn)冰之捏后孟）警，肌按傾孰浸低對(duì)原波則槽確給定缸。怪在楚注估冊(cè)稿額宿度退有旨效濤期由內(nèi)褲，升如叨出笨現(xiàn)緩凈凈資蜓產(chǎn)停減色少?gòu)澢檫w況歉，蝕則比按醬照啊動(dòng)駛態(tài)橋管源理息原隨則階，分以脾減統(tǒng)少脅后翅凈攜資雜產(chǎn)尊核龍定漫后瓣續(xù)策發(fā)直行派金畫(huà)額應(yīng)。主賓要瓶監(jiān)高管蹦政寺策—著—發(fā)眨行余額難度刃計(jì)宰算蕉規(guī)介則1陣.孕2慚.納1非素金康融爭(zhēng)企佳業(yè)攏債蘭務(wù)親融影資主工堤具—晉—產(chǎn)障品蘋(píng)綜赴述1歐5額錦度希計(jì)顆算榮采性取庸“威雙呆控艙原改則城”巷，他即著不爭(zhēng)僅啊發(fā)腦行換人襯及姿下感屬到子約公點(diǎn)司飽層烤面須不蛾得圈超惕額逆度洪發(fā)稻行去，挪同壯時(shí)補(bǔ)需震確擦保里注嫩冊(cè)祖后極，最從謹(jǐn)發(fā)罪行墳人服控逗股稼股鞋東梳層念面適計(jì)蹄算染也示未標(biāo)超勸額琴度村。超供短偽期貢融雞資蛋券脹、蠶定吉向束債薄額輛度務(wù)不煉受悉凈歉資怒產(chǎn)4輪0寬%限祖制搶，臘可耐根科據(jù)灣客駕戶閣資垮金鐘需余求當(dāng)情布況映及忍償范債漁能劈燕力伍等蠢因蔑素長(zhǎng)確燥定愈發(fā)塌行斥金渣額論，臭且聚不棋占謀用炭其險(xiǎn)他著債想券澤的纏發(fā)揭行凝額系度悅。債求務(wù)脊融蝦資遲工稈具邀發(fā)毛行蛋采逆取祖市角場(chǎng)滿化謊定故價(jià)姿方北式隔，膀發(fā)銹行賴?yán)}率疤隨貼行猾就武市核，昆一凡般迎參評(píng)考火同斷時(shí)替期癢已泉發(fā)鋪行拴的濃同道品戲種探債儉券威一階二游級(jí)凈市書(shū)場(chǎng)異利躍率險(xiǎn)（乳可您通黎過(guò)W想i宰n左d資班訊后查雙詢寒）緒，丹并比通瘋過(guò)壤面焰向桃承捷銷(xiāo)消團(tuán)賤成蔑員純簿蜓記愧建患檔始的鼠方宅式匠最裂終臣確咽定雅。1忘.但2蔑.校1非爛金劃融討企怠業(yè)蔑債紐奉務(wù)獄融嶼資示工習(xí)具—迷—產(chǎn)兇品時(shí)綜霉述主盯要叔監(jiān)厲管柱政勉策—?！l(fā)鵲行豎額月度輕計(jì)辜算馬規(guī)泊則主弄要緣瑞監(jiān)榴管析政簽策—怎—定言價(jià)面機(jī)鎖制1垃6房尤地房誠(chéng)產(chǎn)剃行天業(yè)不藥受總理柜房琴地粗產(chǎn)遣企萬(wàn)業(yè)婆債役務(wù)胖融鞋資泰工檔具退的皆注嗚冊(cè)瓦。睬原供則宿要躍求玻房備地專產(chǎn)冤業(yè)悅務(wù)滅收末入讀占?jí)舯葦z低花于3墓0弦%，拴對(duì)批于舌占訂比相介估于3拆0盜%那-告5鼓0裹%的零，鋸采鼻取惕一骨事猾一州議引的芳方蔑式踐確逐定昏是縫否戀受肆理遮。危商丟業(yè)咽物杠業(yè)逗的序租爐金外收略入刪及獻(xiàn)保被障音房誰(shuí)收膨入地一傲般閱不含認(rèn)宮定正為渴房碧地久產(chǎn)階收頌入衛(wèi)。產(chǎn)辦能易過(guò)據(jù)剩鎖行需業(yè)對(duì)底于《關(guān)談?dòng)谥芬之a(chǎn)制溪部堂分診行要業(yè)床產(chǎn)籌能植過(guò)芬剩仁和順重勢(shì)復(fù)渴建艷設(shè)肺引薦導(dǎo)儲(chǔ)產(chǎn)阻業(yè)殘健蠶康蒙發(fā)寸展幣若抱干譜意鑰見(jiàn)逢的籍通喪知》（脆國(guó)軟發(fā)[那2閘0堤0支9持]扎3搭8號(hào)旗）琴規(guī)鼠定端的群鋼儉鐵條、漿水述泥恐、殲平頭板事玻匯璃濾、價(jià)煤捐化歇工禁、乞多奸晶荷硅誘、食風(fēng)儲(chǔ)電迷設(shè)妹備守等克產(chǎn)屢能?chē)娺^(guò)計(jì)剩號(hào)行解業(yè)艇發(fā)犁行妨人面，想需迷要舟符周合練相瞎關(guān)寺產(chǎn)桿業(yè)他政趟策覺(jué)要墨求肌，座且增所華有淘已易建均成采或母在金建平項(xiàng)叨目沾必選須蔥審關(guān)批專手挖續(xù)棄齊湯全鼓。鋼循鐵惱行鵲業(yè)畜只屢受場(chǎng)理盈粗蒜鋼討產(chǎn)頃能魂排扇名各全即國(guó)冊(cè)前2糠0位冷企墊業(yè)靠及脂其鐮子抽公撓司綢的介項(xiàng)閃目余，悔以肥特理鋼膚為歸主鬼業(yè)盟的鍛企眨業(yè)迎暫?jiǎn)静坏茉~此屢限肌制典。1番.稿2柜.允1非意金公融裝企榮業(yè)同債狂務(wù)山融培資姻工犯具—鼓—產(chǎn)菊品胳綜壞述主概要濕監(jiān)阿管敬政撞策—蘿—特捕殊巧行盡業(yè)筐準(zhǔn)頌入河政婚策1知7平真臺(tái)徹企腥業(yè)政融府客融桌資俱平攝臺(tái)卡企仍業(yè)李發(fā)赤行忙債緒務(wù)押融么資游工廚具覽應(yīng)傍符奇合《國(guó)置務(wù)質(zhì)院螞關(guān)博于搭加輩強(qiáng)到地捐方覽政盈府慮融桑資員平搞臺(tái)豆公道司廣管悉理亂有春關(guān)率問(wèn)梯題顫的陡通省知》（扒國(guó)臭發(fā)[喜2蘭0給1才0邊]棟1麻9號(hào)投）裹和《關(guān)鄉(xiāng)豐于嫁制本止版地靈方訊政膊府冒違茅法屑違習(xí)規(guī)先融帆資饑行撿為天的芒通平知》（睛財(cái)贊預(yù)[壞2坑0插1箱2攏]丙4尊6派3號(hào)壇）冷的饒相澤關(guān)司要書(shū)求擔(dān)，合同撕時(shí)宣應(yīng)謀滿迷足廚“商六遭真虜”使原螞則滅，橫即找：真學(xué)公庭司墾：居企遺業(yè)悟應(yīng)有為烤市訓(xùn)場(chǎng)醋化齒經(jīng)份營(yíng)將的辰公顛司評(píng)，隙具揭備謙較獵為班健章全衡的令治奧理角結(jié)打構(gòu)封，謝政孩府葵與訴企巨業(yè)寧之澤間饞權(quán)招責(zé)難分額明帳，諸交換易痰公螺平嫁、狗透萄明擱。真冶資撤產(chǎn)郊：寫(xiě)企濁業(yè)餐應(yīng)始擁限有竭真溫實(shí)費(fèi)有狂效負(fù)的聰資阻產(chǎn)景，止對(duì)啄資似產(chǎn)落擁顧有求收他益蒜權(quán)鳥(niǎo)和外處呼置精權(quán)匆。真做項(xiàng)直目的：演發(fā)下行浙人稿應(yīng)遲有垂真狗實(shí)西和腐經(jīng)響營(yíng)燥性訪的老項(xiàng)侮目迅，碑經(jīng)桐營(yíng)蜻性思資齡產(chǎn)聞應(yīng)兵占律較吼大賤比稻重悔，錯(cuò)公建益昌性葵業(yè)叛務(wù)匪應(yīng)羅有害市源場(chǎng)寒化飼利睡益憑補(bǔ)吳償閣機(jī)貞制汗安孔排扇。真仇現(xiàn)悔金談流撞：售企第業(yè)明應(yīng)列有童真鼓實(shí)撈和閉可運(yùn)支悟配噴的柔營(yíng)零業(yè)氣收有入拌和妄現(xiàn)跡金財(cái)流槐。真份償治債差：泊企鏈業(yè)心應(yīng)奪有括切惰實(shí)梯可膊行誰(shuí)的廣市轉(zhuǎn)場(chǎng)鉆化蛾償嘉債歸機(jī)交制生設(shè)卷計(jì)努，比并步嚴(yán)曬格棟落屑實(shí)國(guó)償刃債敬保蘋(píng)障手措怖施朽。真突支岔持召：共地恥方遙政秘府允對(duì)踐企獵業(yè)疾的霉支即持賢應(yīng)銜遵冬循集市鍋場(chǎng)劈燕化冤原垃則釘，長(zhǎng)公槐開(kāi)鞏、生公標(biāo)平象、獄公戲正麥，謊并忽接脆受早市隸場(chǎng)蔑參獵與帽者享監(jiān)導(dǎo)督窮。在摸項(xiàng)論目誰(shuí)遴腳選紐奉方踏面駁，清優(yōu)霞先送關(guān)粱注宣經(jīng)閘營(yíng)莖性杏資鉗產(chǎn)堪占鉗比占較窮高月、倦主助要旬依霞靠畏自美身黃現(xiàn)魯金釘流貌償落還滴債托務(wù)明的奴平饒臺(tái)羅項(xiàng)萄目候。會(huì)對(duì)完于掩償耐債爭(zhēng)依虹賴倚政獲府躺的糾平荷臺(tái)繁項(xiàng)歷目茅，追應(yīng)極確增保順地粗方滋政經(jīng)府倘擁榴有癢較致強(qiáng)掃的晃財(cái)這政鏡實(shí)考力印和法可摔控棟的亞債隨務(wù)滴規(guī)惹模嚷，狹重塘點(diǎn)翠關(guān)領(lǐng)注唱行弱政慢層宿級(jí)鉆較倘高耳的偽項(xiàng)女目倦。注哥：私亮募澆品夠種熟的暫行學(xué)業(yè)誘準(zhǔn)瓶入閱政抱策姐與重公完募腹品湊種酷一肺致籍。1應(yīng).恐2棒.肚1非正金舍融槍企偽業(yè)堵債察務(wù)敞融繳資留工碰具—餃—產(chǎn)摧品價(jià)綜蛋述1蛇8企挑業(yè)病發(fā)儲(chǔ)行顆債概務(wù)合融姥資擴(kuò)工凍具救，帶需餅先荷成廳為躍交麻易他商賄協(xié)路會(huì)康特叫別請(qǐng)會(huì)辜員騙，貸并音每舞年府按妻時(shí)外繳惱納編會(huì)疲費(fèi)蔬。符為老項(xiàng)可目杠提壞供中寄介熱服婆務(wù)華的窄會(huì)平計(jì)精師徹事閃務(wù)幅所酬和食律聰師且事哥務(wù)殖所宴需煉成栽為亂交票易僚商害協(xié)府會(huì)繞的肯普烤通錘會(huì)木員征（杯需無(wú)繳跳納欠會(huì)木費(fèi)恩）澤或項(xiàng)在走交盈易例商垃協(xié)耕會(huì)孔進(jìn)剃行艙備繡案丟（紙無(wú)爪需膊繳珠納禍會(huì)民費(fèi)澤）脾。評(píng)伯級(jí)況公盛司:目妄前漂國(guó)廉內(nèi)底有4家臘評(píng)耕級(jí)催公訓(xùn)司頁(yè)具饒備足從友事奮債抵務(wù)灣融想資容工渠具遮評(píng)張級(jí)雞的臉資漁格染，麗分察別恒是問(wèn)中丑誠(chéng)勢(shì)信案國(guó)對(duì)際舞信惜用抓評(píng)喬級(jí)捧有夠限戰(zhàn)責(zé)箱任亞公軋司鏈、受上肉海墳新醒世話紀(jì)堆資悔信跪評(píng)搖估鋪投厲資役服括務(wù)餅有袖限暈公鑼司太、晚聯(lián)勻合毯資緞信厭評(píng)半估較有讓限捷公米司豪、床大薪公冰國(guó)求際弊資販信貧評(píng)也估潛有扣限侮公放司拼。對(duì)崇于象集槐團(tuán)筒企斬業(yè)溝（浸是葉否院為項(xiàng)集身團(tuán)井企小業(yè)誘由滑主診承碼銷(xiāo)全商友進(jìn)頂行然認(rèn)恢定值）凱的刺首難次懲評(píng)臟級(jí)悔，朵評(píng)筐級(jí)搞最到低膊作侮業(yè)閱時(shí)搭間陪（緣瑞即桃從秧評(píng)溪級(jí)油機(jī)碎構(gòu)照完碰成敞收套費(fèi)螺和層進(jìn)籃場(chǎng)寄至悄出丈具卵正爭(zhēng)式奴評(píng)鬼級(jí)畏報(bào)剝告輕的犬時(shí)肅間乳）般為4似5天丹，紛非間集危團(tuán)帳企收業(yè)變?yōu)?妨5天領(lǐng)；徒集院團(tuán)濃企豎業(yè)妨的翠連報(bào)續(xù)床評(píng)議級(jí)挺（鉤本亡次卵評(píng)粗級(jí)墊開(kāi)榴始元日條與善上宿次淚評(píng)禁級(jí)樓有累效叨期從結(jié)拔束印日愚間沾隔轉(zhuǎn)不抹超亂過(guò)3個(gè)鐘月允，夏一界般慣可燒認(rèn)借定養(yǎng)為推連宏續(xù)凡評(píng)豈級(jí)億）涼最愧低捕作腸業(yè)禮時(shí)纏間講為2海0天黑，徐非冰集級(jí)團(tuán)真企鼓業(yè)嶄為1貼0天螺。1漆.盒2錦.榴1非親金肝融丸企風(fēng)業(yè)貝債雨務(wù)領(lǐng)融螺資婚工迫具—挺—產(chǎn)粥品報(bào)綜舊述主非要賓監(jiān)丑管被政歡策—勾—會(huì)爆員之資訊格主曠要油監(jiān)冬管慢政握策—登—中盯介袖機(jī)父構(gòu)1蝦9會(huì)裹計(jì)殲師搶事膜務(wù)譜所:公獅募賓品獎(jiǎng)種憐發(fā)亞行饑人檢及詳項(xiàng)治目扎擔(dān)匪保吧機(jī)云構(gòu)2懷0諒1剩3年蠢（演含退）您以泛后戰(zhàn)會(huì)副計(jì)他年睛度區(qū)的藍(lán)年站度評(píng)財(cái)蒸務(wù)聲報(bào)供表群要惡求任由醒具戒備銳證疾券這、晉期批貨誰(shuí)從砌業(yè)另資舉格綁的成會(huì)使計(jì)幅師燒事儉務(wù)桌所惠出伸具哄審五計(jì)鞏報(bào)貓告忠，艱私友募庭品肌種欠和腎區(qū)數(shù)域報(bào)集教優(yōu)辯模遇式許下陸的腸中貞小東企跑業(yè)麗集千合茅票臨據(jù)銜鼓免勵(lì)怎參走照斜執(zhí)摟行考。律使師潛事寒務(wù)啄所:暫系無(wú)輩特甜殊婚的貓資扛格魯準(zhǔn)襲入堡要姿求論。定絡(luò)向懇債削、卸資險(xiǎn)產(chǎn)暮支冠持餓票岔?yè)?jù)白在敵注來(lái)冊(cè)得后6個(gè)到月止內(nèi)疼應(yīng)秒完銳成謹(jǐn)首同期呀發(fā)瓦行飄繳沿款瓜，耽其甩余結(jié)品揭種扁在絮注貫冊(cè)談后2個(gè)跨月配內(nèi)寬應(yīng)轎完棕成墳首芽期副發(fā)少行身繳滋款慘（漁集寒合先票董據(jù)星應(yīng)眉在2個(gè)持月戰(zhàn)內(nèi)換一降次腰性碗完瓶成只發(fā)琴行高繳的款摧）誼。對(duì)慨于煤注膊冊(cè)臭額具度很內(nèi)紐奉的纖后作續(xù)櫻備爆案摘發(fā)球行渡，丑應(yīng)具在將備澇案瞎通認(rèn)過(guò)莖后1穴5個(gè)癥工哭作完日犧內(nèi)帳完性成雷發(fā)檢行繩繳聾款叫。上灑一想期奔債琴務(wù)清融揉資蓋工尤具膏到斜期協(xié)前2恭0個(gè)喪工曾作建日辣內(nèi)雨不腸得巷開(kāi)霞展物新拖一罰期怠債嘴務(wù)穿融故資徐工州具刑的久發(fā)釘行低繳脖款喬工藍(lán)作命，報(bào)例摔外仿情瞧形菊：謎①仿超焦短責(zé)期春融老資姥券助不楚受敗此獎(jiǎng)?wù)嗖邟旒s忽束霸；饞②祖私拐募亞品衫種引到編期蝴前2摔0個(gè)仁工涌作托日雪內(nèi)沫可汪安躲排旦公私募獅品癥種狹發(fā)頑行煉繳精款燈，耐但賞不膚可縣發(fā)卻行施私紛募微品蹦種積。1材.略2暫.辜1非翁金業(yè)融玩企柳業(yè)枕債暴務(wù)容融報(bào)資貢工柏具—冠—產(chǎn)辮品技綜傻述主帳要兵監(jiān)厲管毯政勺策—玩—關(guān)賊于假發(fā)賣(mài)行舅時(shí)接間茂的醉要譯求2警0對(duì)付于喊企浙業(yè)非購(gòu)豎買(mǎi)鞏、庸出找售耗、含劃薄撥曠資嗚產(chǎn)警的毅資安產(chǎn)殲總書(shū)額嚷、盆資嚼產(chǎn)價(jià)凈尸額秤和苗收旦入忌占俯最俱近輪一建年忙該鑒企摧業(yè)志的膠資棋產(chǎn)欲總徹額旺、百凈在資弄產(chǎn)負(fù)和元收帆入弓的逐比包例施，和三答者葡之器一惑超籮過(guò)5竿0還%的黑，蠅一召般典可其認(rèn)膝為亮構(gòu)味成河重脹大催資頸產(chǎn)懶重?cái)U(kuò)組核。如印發(fā)專生園重烈大川資妹產(chǎn)匆重織組察，把則焰發(fā)貿(mào)行對(duì)公涌募訓(xùn)品交種千應(yīng)伏披索露稈近腐三舍年蘿及膏一灶期走可幫比順財(cái)穴務(wù)釀數(shù)祝據(jù)看。潔可左比秒財(cái)吧務(wù)憶數(shù)租據(jù)青可思來(lái)好源城于哭企如業(yè)破按測(cè)重癥組孤后惕的揚(yáng)資要產(chǎn)江范授圍叨編刑制梨的直重縱組縱之掌前臂年曬度擇模專擬桑審?qiáng)^計(jì)燃報(bào)從告全，搖或耳企夜業(yè)裕重司組傘前段的散審種計(jì)碼報(bào)懼告挽和丸購(gòu)混買(mǎi)辯、威出岸售賠、拼劃醋撥惹資歌產(chǎn)淹的阿審疤計(jì)鑰報(bào)晌告召。若立要批在慎上肢一巧次冷注淹冊(cè)閘額騙度殿有放效個(gè)期斷內(nèi)拘追務(wù)加子同艙一攀品愉種前債臭務(wù)給融閃資鋼工爭(zhēng)具逮的頃注尼冊(cè)萬(wàn)，渠需譯以牛上脾一諒次某注益冊(cè)聾額箭度墨已滑全歸額投發(fā)其行幕完螺畢亦為旋前繞提暑條轉(zhuǎn)件遇，乞定春向浪債豎暫舉不奶受視此找政紗策敲限衰制廟。1賢.半2額.愛(ài)1非幟金屠融老企生業(yè)幻玉債魄務(wù)酬融邀資晴工悠具—到—產(chǎn)談品偵綜天述主貪要突監(jiān)膠管索政脖策—鏡—關(guān)衣于抬重魂大捕資鞠產(chǎn)驢重鞭組主付要隊(duì)監(jiān)面管些政介策—敗—關(guān)箱于遵追悶加帆注介冊(cè)2籃1前逢期挖評(píng)亦級(jí)犬報(bào)刑告傻仍灣在細(xì)有冊(cè)效段期古內(nèi)新或姥在莫上休一無(wú)期沃債鑰務(wù)好融背資剃工毫具烘到披期舞后宇半律年伸內(nèi)燈，擺更溝換默評(píng)左級(jí)偽機(jī)詳構(gòu)將并拍調(diào)鍬升濁評(píng)部級(jí)遺的覺(jué)，戲需抖進(jìn)縫行誓雙詢?cè)u(píng)握級(jí)升，榮即循要異求議原造評(píng)腎級(jí)滿機(jī)喊構(gòu)編和市新膊評(píng)腫級(jí)挨機(jī)困構(gòu)時(shí)同運(yùn)時(shí)乎出腔具狗評(píng)價(jià)級(jí)站報(bào)虛告呢并暴向勇市祥場(chǎng)糟披洗露始，衫若之二提者象評(píng)抖級(jí)餡不中一乎致碌，咸則剩發(fā)親行第利覽率魯一暈般何介塊于啟兩墨個(gè)門(mén)評(píng)傲級(jí)代之尤間筆。對(duì)坦于看注醬冊(cè)拐額西度額內(nèi)姥的遭后淡續(xù)薄備玻案然發(fā)靠行樸，沫本妄次丙備糟案訴與愉上糞一頃期芒債湯務(wù)壤融抖資韻工離具吵發(fā)娛行睜之簡(jiǎn)間拍，抬若默：未湊跨駁過(guò)盜年杜報(bào)倦披罷露丈時(shí)霜間印節(jié)侵點(diǎn)恐（4月3蟻0日蘿）未匯發(fā)碎生憑評(píng)腳級(jí)努調(diào)態(tài)整未融發(fā)碼生涌重島大執(zhí)資張產(chǎn)摸重屑組未巾發(fā)抽生門(mén)其浴他撤重掀大鋒事富項(xiàng)則柏本聰次汗備襯案酸可蹈不課更潤(rùn)新約募必集夾說(shuō)裙明休書(shū)摩中藝的瓶財(cái)倘務(wù)負(fù)數(shù)借據(jù)今和普業(yè)遮務(wù)帥數(shù)宰據(jù)榴。1閣.睬2聞.俗1非話金浮融傅企斧業(yè)嚇債釀務(wù)灘融羞資報(bào)工酬具—搖—產(chǎn)趣品貿(mào)綜鞭述主乞要牲監(jiān)芳管旺政置策—競(jìng)—關(guān)坦于招雙純?cè)u(píng)塘級(jí)主筋要貿(mào)監(jiān)律管仗政飾策—爬—關(guān)滔于兇優(yōu)云化贏備罵案2想2根管據(jù)《中四國(guó)減銀椅監(jiān)悄會(huì)繁關(guān)粉于竭加君強(qiáng)嚇商賺業(yè)轎銀折行堵債偉券煎承重銷(xiāo)弊業(yè)竿務(wù)非風(fēng)替險(xiǎn)占管折理隔的樣通串知》（洽銀流監(jiān)眼發(fā)[若2業(yè)0靈1指2樹(shù)]印1謠6號(hào)童）腐要闖求諷，亮商袍業(yè)墻銀屯行黨開(kāi)帶展總債潤(rùn)券股承陳銷(xiāo)卻業(yè)飽務(wù)化時(shí)程，搖應(yīng)碰將期承仆諾茂余永額震包托銷(xiāo)蓬的戚項(xiàng)頸目露納六入酸統(tǒng)玩一喪授味信姐管嗎理矮，辜并散納誦入巧授困信該集握中傾度歷計(jì)秒算棋。漆按圖照法上資述消文陰件雁精圓神滅，殲對(duì)郊于鏈余址額腸包曬銷(xiāo)盲的鐵項(xiàng)奔目欠，撤各遇分呀行乓需互按申照頂不崇低敞于璃我枝行構(gòu)承令銷(xiāo)和金暮額循的2恒0界%預(yù)艷留哲空撕置振綜研合倒授抬信嘗額反度袍或弊承唉銷(xiāo)腳專祝項(xiàng)徹授糖信禾額做度勢(shì)。1騾.挑2笨.鵝1非涉金條融宮企現(xiàn)業(yè)釋債饑務(wù)豆融報(bào)資抱工績(jī)具—榆—產(chǎn)帥品種綜嚴(yán)述主排要跑監(jiān)鄉(xiāng)豐管退政稼策—衡—關(guān)際于移納躲入優(yōu)授茶信翁管我理2思3說(shuō)騎明具：對(duì)帶于將余倚額講包裳銷(xiāo)饑的頂項(xiàng)重目笨，家按旅照譯不驅(qū)低覆于緊我鑼行郵承稿銷(xiāo)拆額圓度敗的2帖0撤%預(yù)鳴留吩空懼置燦綜爹合急授追信盛額兼度瞧或閉債樣券樓承漿銷(xiāo)私專所項(xiàng)厭額緣瑞度憑。項(xiàng)擱目榮在雷上順報(bào)現(xiàn)交詢易睛商扯協(xié)鋼會(huì)魯注找冊(cè)創(chuàng)前唐需離履騾行立上亭述浩行州內(nèi)歉審贊批誰(shuí)流近程屬，硬注比冊(cè)路額近度桐內(nèi)勺的浴后驗(yàn)續(xù)世備魄案渴發(fā)果行現(xiàn)一秘般祖無(wú)漠需遙再欄履曾行瓜行炮內(nèi)群審躺批族流危程揮。對(duì)孤于蝴資息質(zhì)糞較識(shí)好龜、刃行啦內(nèi)魯認(rèn)孝可卷度亭較秋高最的株項(xiàng)騎目嘉，頓行占內(nèi)姐審便批爆與強(qiáng)下鍬述琴上基報(bào)響前崗的擁材目料筑制戒作蝕流胃程但可胸并帆行咐推懲進(jìn)咸。1乓.肯2岸.紙1非涼金琴融綿企拖業(yè)夫債貪務(wù)候融畫(huà)資鋸工縣具—略—產(chǎn)崖品惡綜仰述通過(guò)立項(xiàng)的項(xiàng)目報(bào)送分行授信審批部門(mén)通過(guò)分行授信部門(mén)審批后，報(bào)送總行總行投資銀行部會(huì)簽意見(jiàn)后提交總行授信審批部，并由總行授信審批部召開(kāi)信審會(huì)和向分行下發(fā)批復(fù)分行投資銀行部門(mén)向總行投資銀行部提交立項(xiàng)報(bào)告業(yè)訊務(wù)鉤流認(rèn)程—煮—行查內(nèi)歸審攔批即流器程2贈(zèng)4公銳募銳品越種判注對(duì)冊(cè)隸發(fā)唇行格流么程1酷.第2義.仆1非侄金章融焦企凳業(yè)歷債籮務(wù)剖融貞資凡工朵具—把—產(chǎn)陪品漂綜眨述公告首期發(fā)行文件簿記建檔和繳款債券上市流通發(fā)行人選聘主承銷(xiāo)商及其他中介機(jī)構(gòu)發(fā)行人及各中介機(jī)構(gòu)準(zhǔn)備注冊(cè)文件，主承銷(xiāo)商組建承銷(xiāo)團(tuán)首次發(fā)行企業(yè)向交易商協(xié)會(huì)申請(qǐng)會(huì)員資格，各中介機(jī)構(gòu)向交易商協(xié)會(huì)申請(qǐng)會(huì)員資格或進(jìn)行備案發(fā)行人根據(jù)《公司章程》取得相關(guān)內(nèi)部決議或批復(fù)文件主承銷(xiāo)商將材料報(bào)送至交易商協(xié)會(huì)交易商協(xié)會(huì)受理、初審、復(fù)核，發(fā)行人及主承銷(xiāo)商根據(jù)反饋意見(jiàn)進(jìn)行修改交易商協(xié)會(huì)召開(kāi)注冊(cè)會(huì)議，確定是否接受注冊(cè)交易商協(xié)會(huì)向發(fā)行人出具《接受注冊(cè)通知書(shū)》至少提前兩個(gè)工作日向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行方案業(yè)說(shuō)務(wù)續(xù)流店程—事—注康冊(cè)嶺發(fā)慚行香流附程2績(jī)5說(shuō)它明曉：上屈報(bào)翠交分易驚商彎協(xié)毫?xí)|之忌前淘的爽材慢料退制橋作遣時(shí)拼間保一猶般檔為1侵5咐-濾6就0天影。上晨報(bào)春交貿(mào)易跡商棗協(xié)悶會(huì)黑后艘的切審續(xù)理絨時(shí)坦間晚一飲般露為4甘5強(qiáng)-貪9卸0天踢，月根買(mǎi)據(jù)提項(xiàng)般目皂材條料趴質(zhì)氏量致、擾復(fù)長(zhǎng)雜芹程激度鐵及旱是鄉(xiāng)豐否胞首亭次祖注泊冊(cè)裹而窄有升所盜不希同伏。首鳴期讓發(fā)賄行固從所公撓告厘發(fā)擇行寧文幼件譯到遞資分金由到衡賬浪一已般誓為8個(gè)涂工危作擊日忽（饒超奴短嘴期尿融液資疼券夕為4個(gè)本工區(qū)作規(guī)日毫）旅，系即史：5個(gè)乓工瘋作叉日洗公溉告貨發(fā)曲行檔文鳴件蓬（押超叼短匆期喉融奶資肥券姐為1個(gè)蓮工富作奪日顯）+竊2個(gè)金工友作火日苦簿芬記霜建壓檔+脂1個(gè)象工甜作石日包繳前款手。繳亭款棋次1個(gè)釀工戲作拋日體即房誠(chéng)可鏈上嬌市揀流甲通撈（厚下徑同轟）妹。1胡.碌2圓.匹1非改金溉融葡企烈業(yè)閃債素務(wù)囑融貞資堆工趕具—愈—產(chǎn)季品毒綜越述2尾6私麗募注品棄種序注衛(wèi)冊(cè)壞發(fā)泡行栽流各程1雕.頑2狐.上1非胖金典融謝企際業(yè)迫債幅務(wù)跪融紛資黨工喊具—?dú)W—產(chǎn)濟(jì)品伙綜容述發(fā)行人根據(jù)《公司章程》取得相關(guān)內(nèi)部決議或批復(fù)文件發(fā)行人選聘主承銷(xiāo)商及其他中介機(jī)構(gòu)發(fā)行人及各中介機(jī)構(gòu)準(zhǔn)備注冊(cè)文件，主承銷(xiāo)商確定定向投資人構(gòu)成主承銷(xiāo)商將材料報(bào)送至交易商協(xié)會(huì)交易商協(xié)會(huì)對(duì)注冊(cè)材料進(jìn)行形式完備性核對(duì)，發(fā)行人及主承銷(xiāo)商根據(jù)反饋意見(jiàn)進(jìn)行修改首次發(fā)行企業(yè)向交易商協(xié)會(huì)申請(qǐng)會(huì)員資格，各中介機(jī)構(gòu)向交易商協(xié)會(huì)申請(qǐng)會(huì)員資格或進(jìn)行備案交易商協(xié)會(huì)向發(fā)行人出具《接受注冊(cè)通知書(shū)》至少提前兩個(gè)工作日向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行方案簿記建檔和繳款債券在定向投資人范圍內(nèi)交易流通落實(shí)銷(xiāo)售2趨7說(shuō)哲明葉：上秤報(bào)魂交末易誼商殘協(xié)塵會(huì)啞之凍前赤的風(fēng)材更料扒制宗作舉時(shí)來(lái)間洞一勇般回為1否5鳴-屯3圾0天盲。上符報(bào)著交枯易今商管協(xié)刪會(huì)惠后頃的免審轎理尺時(shí)宮間師一蓬般棕為1說(shuō)0慎-鞠2導(dǎo)0天秤。私臨募暮品售種鄰發(fā)襯行渣以勇總慶分捎行敬已籮落宜實(shí)粱全霧額堅(jiān)銷(xiāo)拌售振為徒前恥提蜻，址簿么記嬌建綠檔斥需2個(gè)遙工熄作喝日樣，狂繳碗款址需1個(gè)惰工裝作匪日紀(jì)。1號(hào).爺2色.巴1非皮金困融醫(yī)企昌業(yè)藥債捆務(wù)菜融煎資淡工拾具—飄—產(chǎn)欠品民綜醋述2欲8注單冊(cè)絮額局度掘內(nèi)原的侵后測(cè)續(xù)壞備抵案紅發(fā)茫行惱流靠程—椅—短顧期伴融廉資盯券增和百中飯期杯票仙據(jù)說(shuō)誰(shuí)明解：上趟報(bào)棗交途易捆商的協(xié)翠會(huì)冤前雪的赴材逼料飾制奶作池時(shí)畜間宋一符般捉為1批5香-慢3蘆0天舞。上饅報(bào)降交喇易偵商襲協(xié)社會(huì)好后和的撲審怨理債時(shí)殃間枯一評(píng)般睡為1惠0梢-捕2總0天斗。額首度擺內(nèi)秀后鵲續(xù)糟備績(jī)案豪發(fā)營(yíng)行我從偏公遍告絲式發(fā)榆行皮文失件晃到辨資編金閣到醒賬吩一駐般頁(yè)為6個(gè)得工姓作械日擺，腥即您：3個(gè)踏工敲作弦日拔公郵告湊發(fā)免行犁文行件+愚2個(gè)烏工禾作乳日妖簿削記緒建駐檔+膠1個(gè)艦工屋作扭日奏繳偏款婚。1放.深2陽(yáng).酬1非軌金錦融具企仇業(yè)述債名務(wù)徹融照資撐工俊具—鵲—產(chǎn)收品賞綜刑述發(fā)行人及各中介機(jī)構(gòu)準(zhǔn)備備案文件主承銷(xiāo)商將材料報(bào)送至交易商協(xié)會(huì)交易商協(xié)會(huì)受理、初審，發(fā)行人及主承銷(xiāo)商根據(jù)反饋意見(jiàn)進(jìn)行修改交易商協(xié)會(huì)備案通過(guò)公告發(fā)行文件上市流通簿記建檔和繳款至少提前兩個(gè)工作日向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行方案業(yè)噸務(wù)星流臘程—紫—注瘡冊(cè)恨額廳度熟內(nèi)減后謙續(xù)稍備鑼案門(mén)發(fā)俗行謊流警程2溝9注拼冊(cè)僑額散度車(chē)內(nèi)蠟的妥后舍續(xù)劉備欲案列發(fā)姜行握流夠程—應(yīng)—超者短個(gè)期切融希資凍券說(shuō)詳明熱：超咸短久期棚融郵資僵券僻的售額晝度乳內(nèi)增后磚續(xù)排發(fā)牢行軌僅洋需唉提躺前輕兩扮個(gè)件工列作建日犯向瞇交蘿易飾商字協(xié)帝會(huì)色報(bào)過(guò)備輪發(fā)刃行所方必案鏈，坐無(wú)汽需亮事全先趙向蛋交揭易聚商展協(xié)米會(huì)塞履再行挎全市套樂(lè)發(fā)付行顏文失件是的確備化案截審田查怒流埋程斯。額啦度出內(nèi)竄后額續(xù)裙備暢案棒發(fā)州行坦從站公唇告妙發(fā)鄭行鏟文俯件憤到痰資材金酬到瓶賬那一沙般疲為4個(gè)盼工幻玉作雹日盲，脈即架：1個(gè)原工永作皺日畫(huà)公柜告煙發(fā)訊行扶文感件+捕2個(gè)晌工授作過(guò)日搶簿省記續(xù)建琴檔+郵1個(gè)隱工正作桂日蒙繳輛款壺。1這.臭2郊.眼1非推金哥融聽(tīng)企飽業(yè)下債襲務(wù)哥融鳴資拿工姥具—藍(lán)—產(chǎn)妻品疾綜竿述至少提前兩個(gè)工作日向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行方案公告發(fā)行文件簿記建檔和繳款上市流通向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行情況3節(jié)0注納冊(cè)箱額調(diào)度難內(nèi)王的嚇后懲續(xù)誘備忘案終發(fā)煙行積流摧程—坐—私溝募通品億種說(shuō)騾明嬸：私男募智品露種念的真額糾度催內(nèi)交后脾續(xù)勢(shì)發(fā)年行宮僅蜂需覽提羞前疏兩織個(gè)壟工兔作翼日頌向憲交欺易必商謙協(xié)生會(huì)牛報(bào)區(qū)備疲發(fā)杰行班方設(shè)案軟，四無(wú)東需陡事志先午向彩交詳易旗商叢協(xié)辣會(huì)偵履爭(zhēng)行嗓全扒套究發(fā)悔行乏文肥件繼的眼備構(gòu)案社流睜程中。私齡募冒品羊種丈發(fā)廳行挨以靈總塑分周行膠已辯落燃實(shí)任全硬額悠銷(xiāo)序售滲為絮前賭提多。踩簿猴記惕建豬檔互需2個(gè)黃工魄作薄日留，般繳刻款側(cè)需1個(gè)牙工疤作騰日灣。1仁.咽2濱.河1非微金帥融五企偷業(yè)刷債畜務(wù)喂融或資喚工禮具—競(jìng)—產(chǎn)對(duì)品敵綜鋒述落實(shí)銷(xiāo)售至少提前兩個(gè)工作日向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行方案簿記建檔和繳款債券在定向投資人范圍內(nèi)交易流通向交易商協(xié)會(huì)報(bào)備發(fā)行情況3僑13默2主承銷(xiāo)商—協(xié)助發(fā)行人確定發(fā)行方案以及承銷(xiāo)團(tuán)（定向投資人）—協(xié)助發(fā)行人制作募集說(shuō)明書(shū)等上報(bào)文件—統(tǒng)籌協(xié)調(diào)整體項(xiàng)目進(jìn)程及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)的工作—與交易商協(xié)會(huì)溝通，協(xié)助發(fā)行人按照反饋意見(jiàn)修改上報(bào)材料—市場(chǎng)分析、方案建議—定價(jià)、繳款及債券的登記注冊(cè)—開(kāi)展后續(xù)管理工作評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)（若有）—出具評(píng)級(jí)報(bào)告—提供跟蹤評(píng)級(jí)服務(wù)律師事務(wù)所—出具法律意見(jiàn)書(shū)會(huì)計(jì)師事務(wù)所—出具審計(jì)報(bào)告1漆.塊2傍.冊(cè)1非背金踩融堵企悲業(yè)權(quán)債磨務(wù)歇融蛙資繪工抵具—嘉—產(chǎn)鋼品峽綜廢述項(xiàng)濫目外參庸與筋機(jī)旨構(gòu)娘及律分螺工3報(bào)3擔(dān)保機(jī)構(gòu)（若有）—提供擔(dān)保服務(wù)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)（發(fā)行資產(chǎn)支持票據(jù)時(shí)需要）—對(duì)基礎(chǔ)資產(chǎn)現(xiàn)金流進(jìn)行評(píng)估，出具評(píng)估報(bào)告上海清算所—負(fù)責(zé)債務(wù)融資工具的登記、托管服務(wù)及利息支付和到期兌付等—提供信息披露平臺(tái)中國(guó)外匯交易中心—提供債券交易服務(wù)—提供信息披露平臺(tái)1摧.乓2鋒.亡1非靈金膜融祝企旱業(yè)照債受務(wù)健融巨資罷工伍具—賽—產(chǎn)座品咱綜衡述說(shuō)霸明革：若榜此革前萬(wàn)已遮發(fā)擋布愁了貼仍皺在毛有立效嫂期聲的芒評(píng)念級(jí)汁報(bào)蘆告擁，屬則書(shū)發(fā)遞行塔超之短煙期蛇融辨資額券寄無(wú)騙需牢再浴單妖獨(dú)摧出高具禍評(píng)迫級(jí)畝報(bào)胳告依；互發(fā)奶行姓定娘向箱債軟不桑強(qiáng)率制謙要鴨求破出胡具蟲(chóng)評(píng)出級(jí)案報(bào)陣告柄。2蚊0探1嶼3年6月漠起濃，戰(zhàn)中精期倘票糕據(jù)厲的啄登址記霸托詢管蠻機(jī)啄構(gòu)鞋由為中萬(wàn)央河國(guó)巴債詢登原記弱公什司粗變穿更罷為采上液海薪清般算救所該，罩至差此驕，虛所網(wǎng)有堵債頁(yè)務(wù)蔑融牧資那工堡具反均顛由廣上疑海綠清蛙算步所另負(fù)曠責(zé)待登北記狗托離管蓬。最變賺更莖之否前兩發(fā)饑行史的獎(jiǎng)中晉期恒票妖據(jù)嶼仍員由溜中攔央卵國(guó)塵債六登刻記塌公壤司超負(fù)灑責(zé)陵登傾記撕托毫管室。債莫?jiǎng)?wù)奴融增資瓦工印具線審抗核扶采英取卷注帥冊(cè)恥制蜻，下注燒冊(cè)現(xiàn)制破強(qiáng)積調(diào)吵信錢(qián)息配披懶露消的球真南實(shí)皆、惡準(zhǔn)桑確扎、總完拴整播和屠及貫時(shí)簽，債不輝得承存社在敏虛鹽假壁記傘載信、歷重尼大淋遺京漏才和扎誤專導(dǎo)口性煩陳販?zhǔn)鲐?fù)，桌公欄募免品恥種愛(ài)的隔相突關(guān)江發(fā)喉行蝴文臣件街需怎向母全日市施場(chǎng)眾公押開(kāi)剃披午露賊，筑接丟受酒監(jiān)歐管盤(pán)機(jī)宅構(gòu)娘、露投劍資掛者遲、享社位會(huì)宋公伐眾差和謙媒祥體霧的車(chē)監(jiān)喊督垂，憲各煌主憂承亂銷(xiāo)床商潛、追發(fā)塌行探人寺和其相盞關(guān)植中忍介倒機(jī)求構(gòu)灘均寬必礙須江以靈高施度痛嚴(yán)姓謹(jǐn)勞、然客歇觀籍、勢(shì)專浙業(yè)害的乞態(tài)鍋度某編敵制寄相心關(guān)省上璃報(bào)啦文侮件浙。債抄務(wù)輪融芽資疑工程具收的舒上投報(bào)筋文狐件毛具擊有朱高綿度智標(biāo)巴準(zhǔn)妻化喪的芳特情點(diǎn)融，菌上癥報(bào)葉要孝件證構(gòu)瘦成偽和際各走要革件場(chǎng)的容具桶體灶內(nèi)渾容談構(gòu)方成飼參份見(jiàn)《非猴金美融喪企睬業(yè)煌債正務(wù)查融哭資改工奇具染注偉冊(cè)球文麥件逐表?yè)砀窦袤w筒系》和《非媽公謹(jǐn)開(kāi)毛定怕向付發(fā)蓬行曬債貞務(wù)弱融責(zé)資暗工靠具蛋注夠冊(cè)垂文燭件兼表儉格葛體丟系》。1國(guó).抖2猜.藝1非撲金揀融稱企騰業(yè)拿債貸務(wù)碎融徹資什工財(cái)具—汪—產(chǎn)危品數(shù)綜瘦述上遵報(bào)東文喜件鎖構(gòu)朽成3仰4表殼格糧體熱系桑推載出符過(guò)筍程鐮：自2別0域1涂2年9月鳥(niǎo)以斯來(lái)別，綁所果有柄報(bào)會(huì)送密交臺(tái)易瀉商緞協(xié)屆會(huì)晶的輕項(xiàng)腐目臥均首需么按刪照怒“潛表帝格鞏體云系扯”越執(zhí)跑行傳，宗其品發(fā)怖布迷實(shí)狗施脫是舌進(jìn)謹(jǐn)一炎步期踐碑行束債敢務(wù)城融您資幣工恨具拴注端冊(cè)帖制脆自孤律立管巧理僚的縱重舊要恐舉浴措勞，轟表根格潤(rùn)體丸系事的高研耀究攔推互出節(jié)過(guò)武程車(chē)如端下懼：2帖0位1懼0年3月猴開(kāi)柔始疏啟蒼動(dòng)扭募王集舍說(shuō)紡明精書(shū)市信苗息背披述露包要暫點(diǎn)繼細(xì)鼠化資。2貞0僑1得0年8月拉召收集囑主的承道銷(xiāo)恩商耗、禾發(fā)揉行泛人戰(zhàn)、驢律筐師偵、懸投受資往人城代燭表凳等指市退場(chǎng)振成圍員伯分玩別相召?gòu)B開(kāi)財(cái)座普談迫會(huì)擁，彩初策步箏形交成綿募無(wú)集豬“刑二超指晉引朗”籌。2壞0慰1翻1年8月敏到9月茶期俘間絕對(duì)米歐扛美舟注晚冊(cè)測(cè)制舊進(jìn)窮行羽考更察豬。2濕0津1錯(cuò)1年1廣1月居中棕旬千初宅步拋形犬成《注信冊(cè)