現(xiàn)金流量表編制與分析課件

08十月2023現(xiàn)金流量表編制與分析08十月2023現(xiàn)金流量表編制與分析1現(xiàn)金流量表的編制與分析模塊一：現(xiàn)金流量表概述模塊二：直接法下的現(xiàn)金流量表編制模塊三：補(bǔ)充資料各項(xiàng)目?jī)?nèi)容及填列方法模塊四：現(xiàn)金流量表分析現(xiàn)金流量表的編制與分析2模塊一：現(xiàn)金流量表概述一、現(xiàn)金流量表的歷史演進(jìn)二、現(xiàn)金流量表產(chǎn)生的動(dòng)因三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)四、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)與現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的關(guān)系五、現(xiàn)金流量及其分類六、編制現(xiàn)金流量表的現(xiàn)實(shí)意義模塊一：現(xiàn)金流量表概述一、現(xiàn)金流量表的歷史演進(jìn)3一、我國(guó)現(xiàn)金流量表的歷史演進(jìn)1993年7月1日正式頒布實(shí)施的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》（即基本準(zhǔn)則）中，要求企業(yè)編報(bào)財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表或現(xiàn)金流量表。同時(shí)實(shí)施的行業(yè)新會(huì)計(jì)制度根據(jù)基本準(zhǔn)則的要求，將財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表列入企業(yè)必須編報(bào)的主要會(huì)計(jì)報(bào)表之一，要求以營(yíng)運(yùn)資金為基礎(chǔ)進(jìn)行編制，并對(duì)其格式與內(nèi)容作了統(tǒng)一規(guī)定。1995年4月21日，財(cái)政部完成了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——現(xiàn)金流量表》的征求意見稿。1998年3月20日發(fā)布了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——現(xiàn)金流量表》，要求所有企業(yè)從1998年1月1日起對(duì)外編報(bào)現(xiàn)金流量表。2001年1月18日對(duì)原現(xiàn)金流量表準(zhǔn)則進(jìn)行修訂，并于2001年1月1日起在全國(guó)范圍內(nèi)實(shí)施。一、我國(guó)現(xiàn)金流量表的歷史演進(jìn)1993年7月1日正式頒布實(shí)施的4二、現(xiàn)金流量表產(chǎn)生的動(dòng)因（一）權(quán)責(zé)發(fā)生制的局限性從盈利性方面來(lái)看從流動(dòng)性方面來(lái)看反映出的資金運(yùn)動(dòng)是理論上的，與實(shí)際資金運(yùn)動(dòng)不盡相同（二）財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表的弊端營(yíng)運(yùn)資金的高低并不能完全反映企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性和償債能力二、現(xiàn)金流量表產(chǎn)生的動(dòng)因（一）權(quán)責(zé)發(fā)生制的局限性5三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)現(xiàn)金流量表，是指反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出的報(bào)表。什么是現(xiàn)金等價(jià)物?現(xiàn)金庫(kù)存現(xiàn)金銀行存款其他貨幣資金現(xiàn)金等價(jià)物現(xiàn)金流量表編制基礎(chǔ)三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)現(xiàn)金流量表，是指反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期6三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)現(xiàn)金等價(jià)物，是指企業(yè)持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。在我國(guó)，現(xiàn)金等價(jià)物通常是指從購(gòu)入日至到期日在3個(gè)月或3個(gè)月以內(nèi)能轉(zhuǎn)換為已知現(xiàn)金金額的債券投資。

為什么是3個(gè)月？一是，借鑒了其他國(guó)家的規(guī)定；二是，企業(yè)商業(yè)信用資金調(diào)度通常以3個(gè)月為期限，3個(gè)月到期，則意味著能夠滿足到期支付的需要。三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)現(xiàn)金等價(jià)物，是指企業(yè)持有的期限短、流7三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

小企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

現(xiàn)金現(xiàn)金庫(kù)存現(xiàn)金銀行存款其他貨幣資金現(xiàn)金等價(jià)物庫(kù)存現(xiàn)金銀行存款其他貨幣資金現(xiàn)金流量表編制基礎(chǔ)對(duì)比三、現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則小企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則現(xiàn)金現(xiàn)金庫(kù)8利潤(rùn)表資產(chǎn)負(fù)債表收入現(xiàn)金負(fù)債費(fèi)用現(xiàn)金等價(jià)物所有者權(quán)益非現(xiàn)金資產(chǎn)凈利潤(rùn)四、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)與現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的關(guān)系利潤(rùn)表9四、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)與現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的關(guān)系現(xiàn)金各項(xiàng)目之間以及現(xiàn)金與現(xiàn)金等價(jià)物之間的增減變動(dòng)。非現(xiàn)金各項(xiàng)目之間的增減變動(dòng)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物各項(xiàng)目與非現(xiàn)金各項(xiàng)目之間的增減變動(dòng)。沒有現(xiàn)金流入流出，不構(gòu)成現(xiàn)金流量，不影響現(xiàn)金流量?jī)纛~的變化引起現(xiàn)金流量的變化，正是現(xiàn)金流量表要反映的內(nèi)容四、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)與現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的關(guān)系現(xiàn)金各項(xiàng)目之間以及非現(xiàn)金10思考下列各項(xiàng)中，引起企業(yè)現(xiàn)金流量發(fā)生變動(dòng)的有（）。A.

支付的現(xiàn)金股利

B.取得短期借款C.從銀行提取現(xiàn)金

D.償還公司債券支付的現(xiàn)金E.購(gòu)入固定資產(chǎn)支付的現(xiàn)金F.購(gòu)買2個(gè)月到期的債券支付現(xiàn)金ABDE思考下列各項(xiàng)中，引起企業(yè)現(xiàn)金流量發(fā)生變動(dòng)的有（）。11五、現(xiàn)金流量及其分類（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是企業(yè)投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)以外的所有交易和事項(xiàng)。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)主要包括銷售商品或提供勞務(wù)、購(gòu)買商品、接受勞務(wù)、支付工資和交納稅款等流入和流出現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的活動(dòng)或事項(xiàng)。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的范圍很廣嗎？五、現(xiàn)金流量及其分類（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的12五、現(xiàn)金流量及其分類（二）投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

投資活動(dòng)是企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)的購(gòu)建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)物范圍內(nèi)的投資及其處置活動(dòng)。投資活動(dòng)主要包括購(gòu)建固定資產(chǎn)、處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位等流入和流出現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的活動(dòng)或事項(xiàng)。投資活動(dòng)，既包括實(shí)物資產(chǎn)投資，也包括金融資產(chǎn)投資。五、現(xiàn)金流量及其分類（二）投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

投資活動(dòng)，13五、現(xiàn)金流量及其分類（三）籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)是導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動(dòng)?；I資活動(dòng)主要包括吸收投資、發(fā)行股票、分配利潤(rùn)、發(fā)行債券、償還債務(wù)等流入和流出現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的活動(dòng)或事項(xiàng)。償付應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)等商業(yè)應(yīng)付款等屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，不屬于籌資活動(dòng)。五、現(xiàn)金流量及其分類（三）籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量14六、編制現(xiàn)金流量表的現(xiàn)實(shí)意義（一）說(shuō)明企業(yè)現(xiàn)金流入、流出情況及原因，彌補(bǔ)了資產(chǎn)負(fù)債信息量的不足；（二）規(guī)劃和預(yù)測(cè)未來(lái)產(chǎn)生現(xiàn)金的能力；（三）評(píng)價(jià)企業(yè)凈利潤(rùn)的質(zhì)量以及與現(xiàn)金流量產(chǎn)生差異的原因；（四）評(píng)價(jià)企業(yè)償還債務(wù)和支付股利的能力。六、編制現(xiàn)金流量表的現(xiàn)實(shí)意義（一）說(shuō)明企業(yè)現(xiàn)金流入、流出情況15模塊二：直接法下的現(xiàn)金流量表編制一、直接法的編制原理二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生現(xiàn)金流量的編制三、投資活動(dòng)產(chǎn)生現(xiàn)金流量的編制四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生現(xiàn)金流量的編制五、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的影響六、編制現(xiàn)金流量表中的幾個(gè)特殊問題模塊二：直接法下的現(xiàn)金流量表編制一、直接法的編制原理16一、直接法的編制原理直接法，是指通過現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的主要類別列示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。采用直接法編制經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量時(shí)，一般以利潤(rùn)表中的營(yíng)業(yè)收入為起算點(diǎn)，調(diào)整與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)項(xiàng)目的增減變動(dòng)，然后計(jì)算出經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。如何以營(yíng)業(yè)收入為起算點(diǎn)調(diào)整計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量？一、直接法的編制原理直接法，是指通過現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的主要17現(xiàn)金流量表編制與分析課件18二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1.銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)銷售商品、提供勞務(wù)實(shí)際收到的現(xiàn)金，包括銷售收入和應(yīng)向購(gòu)買者收取的增值稅銷項(xiàng)稅額。具體包括：本期銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，以及前期銷售商品、提供勞務(wù)本期收到的現(xiàn)金和本期預(yù)收的款項(xiàng)，減去本期銷售本期退回的商品和前期銷售本期退回的商品支付的現(xiàn)金。企業(yè)銷售材料和代購(gòu)代銷業(yè)務(wù)收到的現(xiàn)金，也在本項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”、“應(yīng)收票據(jù)”、“應(yīng)收賬款”、“預(yù)收賬款”、“主營(yíng)業(yè)務(wù)收入”、“其他業(yè)務(wù)收入”科目的記錄分析填列。二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1.銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金19二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1、銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金＝主營(yíng)業(yè)務(wù)收入＋其他業(yè)務(wù)收入＋“應(yīng)交稅金（增—銷）”－“應(yīng)交稅金（增—視銷）”＋應(yīng)收賬款（期初余額－期末余額）＋預(yù)收賬款（期末余額－期初余額）＋應(yīng)收票據(jù)（期初余額－期末余額）＋當(dāng)期收回前期核銷的壞賬－當(dāng)期核銷的壞賬－當(dāng)期計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備－應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)的利息－以非貨幣性資產(chǎn)抵償債務(wù)而減少應(yīng)收賬款和應(yīng)收票據(jù)與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1、銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金20【例1】甲企業(yè)本期銷售一批商品，開出的增值稅專用發(fā)票上注明的銷售價(jià)款為2800000元，增值稅銷項(xiàng)稅額為476000元，以銀行存款收訖；應(yīng)收票據(jù)期初余額為270000元，期末余額為60000元；應(yīng)收賬款期初余額為1000000元，期末余額為400000元；年度內(nèi)核銷的壞賬損失為20000元。另外，本期因商品質(zhì)量問題發(fā)生退貨，支付銀行存款30000元，貨款已通過銀行轉(zhuǎn)賬支付。如何計(jì)算本期銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金？【例1】甲企業(yè)本期銷售一批商品，開出的增值稅專用發(fā)票上注明的21本期銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：本期銷售商品收到的現(xiàn)金3276000

加：本期收到前期的應(yīng)收票據(jù)（270000-60000）210000

本期收到前期的應(yīng)收賬款（1000000-400000-20000）580000

減：本期因銷售退回支付的現(xiàn)金30000本期銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金4036000本期銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：22二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2.“收到的稅費(fèi)返還”項(xiàng)目本項(xiàng)目反映企業(yè)收到返還的各種稅費(fèi)，如收到的增值稅、營(yíng)業(yè)稅、所得稅、消費(fèi)稅、關(guān)稅和教育費(fèi)附加返還款等。本項(xiàng)目根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。

注意:小企業(yè)沒有此項(xiàng)目,此項(xiàng)內(nèi)容放哪呢?二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2.“收到的稅費(fèi)返還”項(xiàng)目注意:小23【例2】甲企業(yè)前期出口商品一批，已交納增值稅，按規(guī)定應(yīng)退增值稅8500元，前期未退，本期以轉(zhuǎn)賬方式收訖；本期收到退回的營(yíng)業(yè)稅款18000元、收到的教育費(fèi)附加返還款33000元，款項(xiàng)已存入銀行。如何計(jì)算本期收到的稅費(fèi)返還？

【例2】甲企業(yè)前期出口商品一批，已交納增值稅，按規(guī)定應(yīng)退增值24本期收到的稅費(fèi)返還計(jì)算如下：

本期收到的出口退增值稅額8500

加：收到的退營(yíng)業(yè)稅額18000

收到的退教育費(fèi)附加返還額33000

本期收到的稅費(fèi)返還59500本期收到的稅費(fèi)返還計(jì)算如下：25二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量3、收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)日外，收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。如罰款收入、經(jīng)營(yíng)租賃固定資產(chǎn)收到的現(xiàn)金、投資性房地產(chǎn)收到的租金收入、流動(dòng)資產(chǎn)損失中由個(gè)人賠償?shù)默F(xiàn)金收人、除稅費(fèi)返還外的其他政府補(bǔ)助收入等。其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果價(jià)值較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目根據(jù)“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”、“管理費(fèi)用”、“營(yíng)業(yè)費(fèi)用”等科目的記錄分析填列。小企業(yè)將銷項(xiàng)稅額和收到的稅費(fèi)返還放于此項(xiàng)目中。二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量3、收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金26凌鋼股份2012年報(bào)點(diǎn)評(píng):獲得政府強(qiáng)力扶持,將獨(dú)立多元化發(fā)展（2013年4月16日公司披露年報(bào)

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鋼鐵主業(yè)實(shí)際虧損,扭虧主要源自政府大力補(bǔ)貼。全年生產(chǎn)鋼材355萬(wàn)噸,同比減少3.58%,且公司的鋼材銷售價(jià)格下降19.03%,大于鋼材成本降幅15.43%,最終導(dǎo)致虧損。營(yíng)業(yè)外收入同比大幅增加1785.77%,因收到節(jié)能減排補(bǔ)助1.5億元、技術(shù)開發(fā)補(bǔ)助1.5億元、貼息資金1.8億元,全資子公司鋼管收到企業(yè)發(fā)展補(bǔ)助資金2500萬(wàn)元,最終使得公司賬面扭虧。政府補(bǔ)助屬于非經(jīng)常性損益，而公司的成長(zhǎng)性還需關(guān)注其自身造血能力。但從另一個(gè)角度看，政府補(bǔ)助一般是為了扶持某一行業(yè)或某種技術(shù)，因此也會(huì)增強(qiáng)上市公司未來(lái)的技術(shù)實(shí)力。凌鋼股份2012年報(bào)點(diǎn)評(píng):獲得政府強(qiáng)力扶持,將獨(dú)立多元化發(fā)展27現(xiàn)金流量表編制與分析課件28二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4、購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)購(gòu)買材料、商品、接受勞務(wù)實(shí)際支付的現(xiàn)金，包括支付的貨款以及與貨款一并支付的增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額。具體包括：本期購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金，以及本期支付前期購(gòu)買商品、接受勞務(wù)的未付款項(xiàng)和本期預(yù)付款項(xiàng)，減去本期發(fā)生的購(gòu)貨退回收到的現(xiàn)金。本項(xiàng)目可以根據(jù)“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”、“應(yīng)付票據(jù)”、“應(yīng)付賬款”、“預(yù)付賬款”、“主營(yíng)業(yè)務(wù)成本”、“其他業(yè)務(wù)支出”等科日的記錄分析填列。需要注意的是：為購(gòu)置存貨而發(fā)生的借款利息資本化部分，應(yīng)在“分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4、購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金29現(xiàn)金流量表編制與分析課件304、購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金＝主營(yíng)業(yè)務(wù)成本＋其他業(yè)務(wù)成本＋本期“應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）”－存貨（期初余額－期末余額）＋應(yīng)付票據(jù)（期初余額－期末余額）＋應(yīng)付賬款（期初余額－期末余額）＋預(yù)付賬款（期末余額－期初余額）－“制造車間生產(chǎn)及管理人員的工資及福利費(fèi)”本期發(fā)生額－“制造車間折舊費(fèi)”本期發(fā)生額－以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)而減少的應(yīng)付賬款和票據(jù)。+費(fèi)用中列支的大額接受勞務(wù)支出一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？4、購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量與31【例3】甲公司本期購(gòu)買原材料，收到的增值稅專用發(fā)票上注明的材料價(jià)款為150000元，增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額為25500元，款項(xiàng)已通過銀行轉(zhuǎn)賬支付；本期支付應(yīng)付票據(jù)100000元；用銀行匯票支付材料價(jià)款，收到銀行轉(zhuǎn)來(lái)銀行匯票多余款收賬通知，余款2340元，材料及運(yùn)費(fèi)99800元，其相應(yīng)的增值稅為16966元；購(gòu)買工程用物資150000元，貨款已通過銀行轉(zhuǎn)賬支付。如何計(jì)算本期購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金？【例3】甲公司本期購(gòu)買原材料，收到的增值稅專用發(fā)票上注明的材32本期購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：本期購(gòu)買原材料支付的價(jià)款150000

本期購(gòu)買原材料支付的增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額25500

本期購(gòu)買材料支付的價(jià)款99800

本期購(gòu)買材料支付的增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額16966

加：本期支付的應(yīng)付票據(jù)100000

購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金392266

本期購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：33二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5、支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)實(shí)際支付給職工的現(xiàn)金以及為職工支付的現(xiàn)金，包括企業(yè)為獲得職工提供的服務(wù)，本期實(shí)際給予各種形式的報(bào)酬以及其他相關(guān)支出，如支付給職工的工資、獎(jiǎng)金、各種津貼和補(bǔ)貼等，以及為職工支付的其他費(fèi)用，不包括支付給在建工程人員的工資。支付的在建工程人員的工資，在”購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。需要注意的是：企業(yè)為職工支付的醫(yī)療、養(yǎng)老、失業(yè)、工傷、生育等社會(huì)保險(xiǎn)基金、補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)、住房公積金，企業(yè)為職工交納的商業(yè)保險(xiǎn)金，因解除與職工勞動(dòng)關(guān)系給予的補(bǔ)償，現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，以及企業(yè)支付給職工或?yàn)槁毠ぶЦ兜钠渌＠M(fèi)用等，應(yīng)根據(jù)職工的工作性質(zhì)和服務(wù)對(duì)象，分別在“購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金”和“支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5、支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金34二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金=生產(chǎn)成本、制造費(fèi)用、管理費(fèi)用中的職工薪酬+（應(yīng)付職工薪酬年初數(shù)-應(yīng)付職工薪酬期末數(shù)）－

{應(yīng)付職工薪酬（在建工程）年初數(shù)-應(yīng)付職工薪酬（在建工程）期末數(shù)}

與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金與35【例4】甲企業(yè)本期實(shí)際支付工資500000元，其中經(jīng)營(yíng)人員工資300000元，在建工程人員工資200000元。如何計(jì)算本期支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金？甲企業(yè)本期支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金為300000元?！纠?】甲企業(yè)本期實(shí)際支付工資500000元，其中經(jīng)營(yíng)人員工36二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量6、支付的各項(xiàng)稅費(fèi)項(xiàng)目本項(xiàng)目反映企業(yè)按規(guī)定支付的各項(xiàng)稅費(fèi)，包括本期發(fā)生并支付的稅費(fèi)，以及本期支付以前各期發(fā)生的稅費(fèi)和預(yù)交的稅金，如支付的營(yíng)業(yè)稅、增值稅、消費(fèi)稅、所得稅教育費(fèi)附加、印花稅、房產(chǎn)稅、土地增值稅、車船使用稅等。本項(xiàng)目可以根據(jù)“應(yīng)交稅費(fèi)”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目分析填列。需要引起注意的是：該項(xiàng)目只包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的各項(xiàng)稅費(fèi)，不包括應(yīng)作為投資活動(dòng)實(shí)際支付的耕地占用稅、契稅、代扣代繳個(gè)人所得稅及退回的增值稅、所得稅等。本期退回的增值稅、所得稅等，在“收到的稅費(fèi)返還”項(xiàng)目中反映。與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量6、支付的各項(xiàng)稅費(fèi)項(xiàng)目與小企業(yè)規(guī)定37【例5】甲企業(yè)本期向稅務(wù)機(jī)關(guān)交納增值稅34000元；本期發(fā)生的所得稅3100000元已全部交納；企業(yè)期初未交所得稅280000元；期末未交所得稅120000元。如何計(jì)算本期支付的各項(xiàng)稅費(fèi)？【例5】甲企業(yè)本期向稅務(wù)機(jī)關(guān)交納增值稅34000元；本期發(fā)生38本期支付的各項(xiàng)稅費(fèi)計(jì)算如下：本期支付的增值稅額34000

加：本期發(fā)生并交納的所得稅額3100000

前期發(fā)生本期交納的所得稅額（280000－120000）160000

支付的各項(xiàng)稅費(fèi)3294000

本期支付的各項(xiàng)稅費(fèi)計(jì)算如下：39二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量7、支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)目外，支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如罰款支出、支付的差旅費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、經(jīng)營(yíng)租賃支付的現(xiàn)金等。其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果金額較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量7、支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金40項(xiàng)目毛利率銷售費(fèi)用率200920102011200920102011利泰制藥主要產(chǎn)品普洛氨55.75%59.37%60.04%6%5.13%5.3%西南藥業(yè)15.72%16.57%科倫藥業(yè)15.43%14.71%行業(yè)平均值11.35%11.59%。發(fā)審委留意到，利泰制藥主要產(chǎn)品普洛氨2009-2011年毛利率遠(yuǎn)高于同行業(yè)可比上市公司水平；且公司2009-2011年銷售費(fèi)用率遠(yuǎn)低于同行業(yè)可比上市公司水平。公司在申報(bào)材料及現(xiàn)場(chǎng)聆訊中未能對(duì)上述事項(xiàng)作出充分合理的解釋。項(xiàng)目毛利率銷售費(fèi)用率2009201020112009201041銷售費(fèi)用率200920102011青海小西牛乳業(yè)（IPO）11.83%5.3%7.53%伊利股份26.71%22.95%23.69%蒙牛乳業(yè)18.1%17.94%17.82%光明乳業(yè)

31.12%28.49%28.80%行業(yè)平均值23.4%21.53%21.86%發(fā)審委認(rèn)為，公司生產(chǎn)的乳制品屬于快速消費(fèi)品，其銷售區(qū)域已拓展至全國(guó)大部分地區(qū)，且募投項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后鮮奶的日處理能力將由目前的55噸增加至300噸，為消化新增產(chǎn)能將加大品牌建設(shè)和市場(chǎng)開拓力度，是否能保持較低的銷售費(fèi)用存在較大不確定性。銷售費(fèi)用率200920102011青海小西牛乳業(yè)（IPO）42三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1．收回投資所收到的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)出售、轉(zhuǎn)讓或到期收回除現(xiàn)金等價(jià)物以外的交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)、長(zhǎng)期股權(quán)投資等而收到的現(xiàn)金。不包括債權(quán)性投資收回的利息、收回的非現(xiàn)金資產(chǎn)，以及處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額。本項(xiàng)目可以根據(jù)“交易性金融資產(chǎn)”、“持有至到期投資”、“可供出售金融資產(chǎn)”、“長(zhǎng)期股權(quán)投資”、“現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：債權(quán)性投資收回的本金，在本項(xiàng)目反映，債權(quán)性投資收回的利息，不在本項(xiàng)目中反映，而在“取得投資收益所收到的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額單設(shè)項(xiàng)目反映。三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1．收回投資所收到的現(xiàn)金43【例1】甲企業(yè)某項(xiàng)權(quán)益性投資本金為5000000元，企業(yè)出售該投資，收回的全部投資金額為4800000元；某項(xiàng)債權(quán)性投資本金3500000元，企業(yè)出售該投資，收回的全部投資金額為4100000元，其中，600000元是債券利息。本期收回投資所收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：

收回權(quán)益性投資金額4800000

加：收回債權(quán)性投資本金3500000

收回投資所收到的現(xiàn)金8300000【例1】甲企業(yè)某項(xiàng)權(quán)益性投資本金為5000000元，企業(yè)出售44三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2．取得投資收益所收到的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)因股權(quán)性投資而分得的現(xiàn)金股利，因債權(quán)性投資而取得的現(xiàn)金利息收入。本項(xiàng)目可以根據(jù)“應(yīng)收股利”、“應(yīng)收利息”、“投資收益”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：股票股利由于不產(chǎn)生現(xiàn)金流量，不在本項(xiàng)目中反映。包括在現(xiàn)金等價(jià)物范圍內(nèi)的債券性投資，其利息收入在本項(xiàng)目中反映。三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2．取得投資收益所收到的現(xiàn)金45【例2】甲企業(yè)期初長(zhǎng)期投資余額20000000元，均為股票投資，其中15000000元投資于A企業(yè)，占其股本的40％，采用權(quán)益法核算，另外2000000元和3000000元分別投資于B企業(yè)和C企業(yè)，各占接受投資企業(yè)總股本的5％和10％，采用成本法核算；期末長(zhǎng)期投資余額為29000000元；當(dāng)年A企業(yè)盈利20000000元，分配現(xiàn)金股利8000000元，B企業(yè)虧損沒有分配股利，C企業(yè)盈利6000000元，分配現(xiàn)金股利2000000元。企業(yè)已如數(shù)收到現(xiàn)金股利。如何計(jì)算本期取得投資收益所收到的現(xiàn)金？【例2】甲企業(yè)期初長(zhǎng)期投資余額20000000元，均為股票投46本期取得投資收益所收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：

取得A企業(yè)實(shí)際分回的投資收益（8000000×40％）3200000

加：取得B企業(yè)實(shí)際分回的投資收益0

取得C企業(yè)實(shí)際分回的投資收益（2000000×10％）200000

取得投資收益所收到的現(xiàn)金3400000本期取得投資收益所收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：

取得A企業(yè)實(shí)際分回47三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量3．處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額

本項(xiàng)目反映企業(yè)出售固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)（如投資性房地產(chǎn)）所取得的現(xiàn)金，減去為處置這些資產(chǎn)而支付的有關(guān)費(fèi)用后的凈額。處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收到的現(xiàn)金，與處置活動(dòng)支付的現(xiàn)金，兩者在時(shí)間上比較接近，以凈額反映更能準(zhǔn)確反映處置活動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流量的影響。由于自然災(zāi)害等原因所造成的固定資產(chǎn)等長(zhǎng)期資產(chǎn)報(bào)廢、毀損而收到的保險(xiǎn)賠償收入，在本項(xiàng)目中反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)“固定資產(chǎn)清理”、“現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：如處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額為負(fù)數(shù)，則應(yīng)作為投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，在“支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量3．處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)48【例3】乙公司出售一臺(tái)不需用設(shè)備，收到價(jià)款300000元，該設(shè)備原價(jià)400000元，已提折舊150000元。支付該項(xiàng)設(shè)備拆卸費(fèi)用2000元，運(yùn)輸費(fèi)用800元，設(shè)備已由購(gòu)入單位運(yùn)走。如何計(jì)算本期處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額？【例3】乙公司出售一臺(tái)不需用設(shè)備，收到價(jià)款300000元，該49本期處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額計(jì)算如下：

本期出售固定資產(chǎn)收到的現(xiàn)金300000

減：支付出售固定資產(chǎn)的清理費(fèi)用2800處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額297200本期處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額計(jì)算50三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4.處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額本項(xiàng)目反映企業(yè)處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位所取得的現(xiàn)金減去子公司或其他營(yíng)業(yè)單位持有的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物以及相關(guān)處置費(fèi)用后的凈額。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。需要注意的是：企業(yè)處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位是整體交易，子公司和其他營(yíng)業(yè)單位可能持有現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物。這樣，整體處置子公司或其他營(yíng)業(yè)單位的現(xiàn)金流量，就應(yīng)以處置價(jià)款中收到現(xiàn)金的部分，減去子公司或其他營(yíng)業(yè)單位持有的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物以及相關(guān)處置費(fèi)用后的凈額反映。處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額如為負(fù)數(shù)，則將該金額填列至“支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中。注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目。三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4.處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的51三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5．收到的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)目外，收到的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果價(jià)值較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。

注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目。三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5．收到的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金52三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量6．購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金

本項(xiàng)目反映企業(yè)購(gòu)買、建造固定資產(chǎn)，取得無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)(如投資性房地產(chǎn))支付的現(xiàn)金，包括購(gòu)買機(jī)器設(shè)備所支付的現(xiàn)金、建造工程支付的現(xiàn)金、支付在建工程人員的工資等現(xiàn)金支出，不包括為購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)而發(fā)生的借款利息資本化部分，以及融資租入固定資產(chǎn)所支付的租賃費(fèi)。本項(xiàng)目可以根據(jù)“固定資產(chǎn)”、“在建工程”、“工程物資”、“無(wú)形資產(chǎn)”、“現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：為購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)而發(fā)生的借款利息資本化部分，在“分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映；融資租入固定資產(chǎn)所支付的租賃費(fèi)，在“支付的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映，不在本項(xiàng)目中反映。與小企業(yè)規(guī)定有差異嗎？三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量6．購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)53【例4】乙公司購(gòu)入房屋一幢，價(jià)款18500000元，通過銀行轉(zhuǎn)賬18000000元，其他價(jià)款用公司產(chǎn)品抵償。為在建廠房購(gòu)進(jìn)建筑材料一批，價(jià)值為1600000元，價(jià)款已通過銀行轉(zhuǎn)賬支付。本期購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：

購(gòu)買房屋支付的現(xiàn)金18000000加：為在建工程購(gòu)買材料支付的現(xiàn)金1600000

購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金19600000【例4】乙公司購(gòu)入房屋一幢，價(jià)款18500000元，通過銀行54三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量7.投資支付的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)進(jìn)行權(quán)益性投資和債權(quán)性投資所支付的現(xiàn)金，包括企業(yè)取得的除現(xiàn)金等價(jià)物以外的交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)而支付的現(xiàn)金，以及支付的傭金、手續(xù)費(fèi)等交易費(fèi)用。本項(xiàng)目可以根據(jù)“交易性金融資產(chǎn)”、“持有至到期投資”、“可供出售金融資產(chǎn)”、“投資性房地產(chǎn)”、“長(zhǎng)期股權(quán)投資”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：企業(yè)購(gòu)買股票和債券時(shí)，實(shí)際支付的價(jià)款中包含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)在“支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映；收回購(gòu)買股票和債券時(shí)支付的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)在“收到的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。與小企業(yè)規(guī)定相同嗎？三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量7.投資支付的現(xiàn)金與小企業(yè)規(guī)定相同55【例5】甲企業(yè)以銀行存款20000000元分別投資于A企業(yè)。B企業(yè)和C企業(yè)，其中，15000000元投資于A企業(yè)，占其股本總額的40％，采用權(quán)益法核算；2000000元投資于B企業(yè)，占其股本總額的5％，采用成本法核算；3000000元投資于C企業(yè)，占其股本總額的10％，采用成本法核算。此外，購(gòu)買中國(guó)光大銀行發(fā)行的金融債券，面值總額2000000元，票面利率8%，實(shí)際支付金額為2040000元。

【例5】甲企業(yè)以銀行存款20000000元分別投資于A企業(yè)。56本期投資所支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：

投資于A企業(yè)的現(xiàn)金總額15000000

加：投資于B企業(yè)的現(xiàn)金總額2000000

投資于C企業(yè)的現(xiàn)金總額3000000

投資于光大銀行金融債券的現(xiàn)金總額2040000

投資所支付的現(xiàn)金22040000

本期投資所支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：

投資于A企業(yè)的現(xiàn)金總額57三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量8.取得子公司及其他營(yíng)業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額本項(xiàng)目反映企業(yè)取得子公司及其他營(yíng)業(yè)單位購(gòu)買出價(jià)中以現(xiàn)金支付的部分，減去子公司或其他營(yíng)業(yè)單位持有的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物后的凈額。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。需要注意的是，整體購(gòu)買一個(gè)單位，其結(jié)算方式是多種多樣的，如購(gòu)買方全部以現(xiàn)金支付或一部分以現(xiàn)金支付而另一部分以實(shí)物清償。同時(shí)，企業(yè)購(gòu)買子公司及其他營(yíng)業(yè)單位是整體交易，子公司和其他營(yíng)業(yè)單位除有固定資產(chǎn)和存貨外，還可能持有現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物。這樣，整體購(gòu)買子公司或其他營(yíng)業(yè)單位的現(xiàn)金流量，就應(yīng)以購(gòu)買出價(jià)中以現(xiàn)金支付的部分減去子公司或其他營(yíng)業(yè)單位持有的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物后的凈額反映，如為負(fù)數(shù)，應(yīng)在“收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。

注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目。三、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量8.取得子公司及其他營(yíng)業(yè)單位支付的58【例6】甲企業(yè)購(gòu)買丙企業(yè)的一子公司，出價(jià)1500000元，全部以銀行存款轉(zhuǎn)賬支付。該子公司的有關(guān)資料如下：資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額現(xiàn)金及存款存貨固定資產(chǎn)長(zhǎng)期股權(quán)投資其他資產(chǎn)150000300000150000060000050000短期借款應(yīng)付賬款長(zhǎng)期應(yīng)付款實(shí)收資本資本公積盈余公積4000005000002000001200000200000100000資產(chǎn)總額2600000負(fù)債及所有者權(quán)益總額2600000【例6】甲企業(yè)購(gòu)買丙企業(yè)的一子公司，出價(jià)1500000元，59該子公司有150000元的現(xiàn)金及銀行存款，沒有現(xiàn)金等價(jià)物，企業(yè)的實(shí)際現(xiàn)金流出為：購(gòu)買子公司出價(jià)1500000減：子公司持有的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物150000購(gòu)買子公司支付的現(xiàn)金凈額1350000該子公司有150000元的現(xiàn)金及銀行存款，沒有現(xiàn)金等價(jià)物，609.支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)目外，支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果價(jià)值較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目。9.支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目61四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1.吸收投資收到的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)以發(fā)行股票方式籌集資金實(shí)際收到的款項(xiàng)凈額（發(fā)行收入減去支付的傭金等發(fā)行費(fèi)用后的凈額）。本項(xiàng)目可以根據(jù)“實(shí)收資本（或股本）”、“資本公積”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是，以發(fā)行股票等方式籌集資金而由企業(yè)直接支付的審計(jì)、咨詢等費(fèi)用等，在“支付的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。與小企業(yè)準(zhǔn)則規(guī)定有差異嗎？四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量1.吸收投資收到的現(xiàn)金與小企業(yè)準(zhǔn)則62【例1】甲企業(yè)對(duì)外公開募集股份1000000股，每股1元，發(fā)行價(jià)每股1.1元，代理發(fā)行的證券公司為其支付的各種費(fèi)用，共計(jì)15000元。

如何計(jì)算本期吸收投資所收到的現(xiàn)金？【例1】甲企業(yè)對(duì)外公開募集股份1000000股，每股1元，63本期吸收投資收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：發(fā)行股票取得的現(xiàn)金1085000其中：發(fā)行總額（1000000×1.1）1100000減：發(fā)行費(fèi)用15000本期吸收投資收到的現(xiàn)金1085000本期吸收投資收到的現(xiàn)金計(jì)算如下：64四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2.借款收到的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)舉借各種短期、長(zhǎng)期借款而收到的現(xiàn)金，以及發(fā)行債券實(shí)際收到的款項(xiàng)凈額（發(fā)行收入減去直接支付的傭金等發(fā)行費(fèi)用后的凈額）。本項(xiàng)目可以根據(jù)“短期借款”、“長(zhǎng)期借款”、“交易性金融負(fù)債”、“應(yīng)付債券”、“現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。3.收到的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)目外，收到的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果價(jià)值較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。注意：小企業(yè)準(zhǔn)則沒有此項(xiàng)目。四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2.借款收到的現(xiàn)金注意：小企業(yè)準(zhǔn)則65四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4.償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金，包括：歸還金融企業(yè)的借款本金、償付企業(yè)到期的債券本金等。本項(xiàng)目可以根據(jù)“短期借款”、“長(zhǎng)期借款”、“交易性金融負(fù)債”、“應(yīng)付債券”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要注意的是：企業(yè)償還的借款利息、債券利息，在“分配股利、利潤(rùn)或償付利息所支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目中反映。

注意：小企業(yè)準(zhǔn)則此項(xiàng)目稱為償還債借款本金支付的現(xiàn)金。四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量4.償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金注意：小企66四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5.分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)實(shí)際支付的現(xiàn)金股利、支付給其他投資單位的利潤(rùn)或用現(xiàn)金支付的借款利息、債券利息。本項(xiàng)目可以根據(jù)“應(yīng)付股利”、“應(yīng)付利息”、“利潤(rùn)分配”、“財(cái)務(wù)費(fèi)用”、”在建工程”、“制造費(fèi)用”、“研發(fā)支出”、“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”等科目的記錄分析填列。需要說(shuō)明的是：不同用途的借款，其利息的開支渠道不一樣，如在建工程、財(cái)務(wù)費(fèi)用等，但均在本項(xiàng)目中反映。

與小企業(yè)準(zhǔn)則規(guī)定不同。四、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量5.分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的67【例2】甲企業(yè)期初應(yīng)付現(xiàn)金股利為210000元，本期宣布并發(fā)放現(xiàn)金股利500000元，期末應(yīng)付現(xiàn)金股利120000元。本期分配股利、利潤(rùn)或償付利息所支付的現(xiàn)金計(jì)算如下：本期宣布并發(fā)放的現(xiàn)金股利500000

加：本期支付的前期應(yīng)付股利（210000—120000）90000分配股利、利潤(rùn)或償付利息所支付的現(xiàn)金590000

【例2】甲企業(yè)期初應(yīng)付現(xiàn)金股利為210000元，本期宣布并發(fā)686.支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)現(xiàn)金本項(xiàng)目反映企業(yè)除上述各項(xiàng)目外，支付的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如以發(fā)行股票、債券等方式籌集資金而由企業(yè)直接支付的審計(jì)、咨詢等費(fèi)用，融資租賃各期支付的現(xiàn)金、以分期付款方式構(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)等各期支付的現(xiàn)金。其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金，如果價(jià)值較大的，應(yīng)單列項(xiàng)目反映。本項(xiàng)目可以根據(jù)有關(guān)科目的記錄分析填列。

6.支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)現(xiàn)金69五、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額現(xiàn)金流量表準(zhǔn)則規(guī)定，外幣現(xiàn)金流量以及境外子公司的現(xiàn)金流量，應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)金流量發(fā)生日的即期匯率或即期匯率的近似匯率折算。匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額應(yīng)當(dāng)作為調(diào)節(jié)項(xiàng)目，在現(xiàn)金流量表中單獨(dú)列報(bào)。匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響，指企業(yè)外幣現(xiàn)金流量及境外子公司的現(xiàn)金流量折算成記賬本幣時(shí)，所采用的是現(xiàn)金流量發(fā)生日的匯率或即期匯率的近似匯率，而現(xiàn)金流量表“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額”項(xiàng)目中外幣現(xiàn)金凈增加額是按資產(chǎn)負(fù)債表日的即期匯率折算。這兩者的差額即為匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響。

為什么小企業(yè)沒有此項(xiàng)目？五、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額現(xiàn)金流量表準(zhǔn)則規(guī)定，外幣現(xiàn)金流量以70五、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額甲企業(yè)當(dāng)期出口商品一批，售價(jià)10000美元，款項(xiàng)已收到，收匯當(dāng)日匯率為1：7.90；當(dāng)期進(jìn)口貨物一批，價(jià)值5000美元，款項(xiàng)已支付，結(jié)匯當(dāng)日匯率為1：7.92，資產(chǎn)負(fù)債表日的即期匯率為1：7.93；假定銀行存款的期初余額為0，當(dāng)期沒有其他業(yè)務(wù)發(fā)生。匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額計(jì)算如下：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流入的現(xiàn)金10000（美元）匯率變動(dòng)(7.93一7.90)×0.03匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流入的影響額300（元）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流出的現(xiàn)金5000（美元）匯率變動(dòng)(7.93一7.92)×0.01匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流出的影響額50（元）匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額250（元）五、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額甲企業(yè)當(dāng)期出口商品一批，售價(jià)1071現(xiàn)金流量表中：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流入的現(xiàn)金79000經(jīng)營(yíng)活動(dòng)流出的現(xiàn)金39600經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~39400匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額250現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額39650現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料中：現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加情況：銀行存款的期末余額（5000X7.93）39650銀行存款的期初余額0現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額39650現(xiàn)金流量表中：72六、編制現(xiàn)金流量表中的幾個(gè)特殊問題1.現(xiàn)金流量以總額或凈額反映；2.自然災(zāi)害損失、保險(xiǎn)賠款等特殊項(xiàng)目；3.增值稅；4.票據(jù)貼現(xiàn)利息；5.利息收入；6.匯兌損失；7.政府補(bǔ)助；8.代扣職工個(gè)人所得稅；六、編制現(xiàn)金流量表中的幾個(gè)特殊問題1.現(xiàn)金流量以總額或凈額73代扣職工的個(gè)人所得稅現(xiàn)金流量表中“支付的各項(xiàng)稅費(fèi)”項(xiàng)目填列的稅費(fèi)必須由企業(yè)來(lái)承擔(dān)，而代扣職工的個(gè)人所得稅不是由企業(yè)承擔(dān)。企業(yè)代扣代繳行為與企業(yè)不代扣代繳的結(jié)果應(yīng)該是一致的，所以交納的“個(gè)人所得稅”不能列入“支付的各項(xiàng)稅費(fèi)”項(xiàng)目，而應(yīng)列入“支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目。小企業(yè)是如何劃分的？代扣職工的個(gè)人所得稅現(xiàn)金流量表中“支付的各項(xiàng)稅費(fèi)”項(xiàng)目填74模塊三：補(bǔ)充資料各項(xiàng)目?jī)?nèi)容及填列方法一、間接法的涵義二、間接法的編制原理三、間接法下的實(shí)例解析四、不涉及現(xiàn)金收支的投資和籌資活動(dòng)模塊三：補(bǔ)充資料各項(xiàng)目?jī)?nèi)容及填列方法一、間接法的涵義75一、間接法的涵義間接法，以本期凈利潤(rùn)為起算點(diǎn)，調(diào)整不涉及現(xiàn)金的收入、費(fèi)用、營(yíng)業(yè)外收支以及有關(guān)項(xiàng)目的增減變動(dòng)，計(jì)算并列示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。間接法遵循“凈利潤(rùn)+調(diào)整項(xiàng)目=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~”的等式。為什么從凈利潤(rùn)開始調(diào)整?調(diào)整事項(xiàng)有哪些?一、間接法的涵義間接法，以本期凈利潤(rùn)為起算點(diǎn)，調(diào)整不涉及現(xiàn)金76經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量＝凈利潤(rùn)＋不影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量但減少凈利潤(rùn)－不影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量但增加凈利潤(rùn)＋與凈利潤(rùn)無(wú)關(guān)但增加經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量－與凈利潤(rùn)無(wú)關(guān)但減少經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量77二、間接法的編制原理分三步進(jìn)行轉(zhuǎn)換：

第一步，以權(quán)責(zé)發(fā)生制下的凈利潤(rùn)（即“利潤(rùn)表”中的凈利潤(rùn)）為起點(diǎn)，剔除非經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的利潤(rùn)，將“凈利潤(rùn)”調(diào)整為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)（權(quán)責(zé)發(fā)生制）。

第二步，通過對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與利潤(rùn)有關(guān)但與現(xiàn)金無(wú)關(guān)的項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整，將權(quán)責(zé)發(fā)生制下的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的凈利潤(rùn)調(diào)整為“收付實(shí)現(xiàn)制下的凈利潤(rùn)”。

第三步，通過對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與利潤(rùn)無(wú)關(guān)但與現(xiàn)金有關(guān)的項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整，將“收付實(shí)現(xiàn)制下的凈利潤(rùn)”調(diào)整為“經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量”。二、間接法的編制原理分三步進(jìn)行轉(zhuǎn)換：

第一步，以權(quán)責(zé)發(fā)生78第一步——將“凈利潤(rùn)”調(diào)整為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)

凈利潤(rùn)（權(quán)責(zé)發(fā)生制下）

加：曾經(jīng)減少利潤(rùn)但與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)的項(xiàng)目

（1）處理固定資產(chǎn)等的損失

（2）固定資產(chǎn)報(bào)廢損失

（3）財(cái)務(wù)費(fèi)用（利息及融資手續(xù)費(fèi)等）

（4）減值準(zhǔn)備（不包括存貨跌價(jià)準(zhǔn)備、壞賬準(zhǔn)備）

減：曾經(jīng)增加利潤(rùn)但與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)的項(xiàng)目

（1）處理固定資產(chǎn)等的收益

（2）非經(jīng)營(yíng)性產(chǎn)生的匯兌損益（財(cái)務(wù)費(fèi)用）

（3）投資收益

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)（權(quán)責(zé)發(fā)生制下）①

第一步——將“凈利潤(rùn)”調(diào)整為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)

凈利潤(rùn)（權(quán)79第二步——將①調(diào)整為“收付實(shí)現(xiàn)制下的凈利潤(rùn)”；

加：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中曾經(jīng)減少利潤(rùn)但不減少現(xiàn)金的項(xiàng)目

（1）計(jì)提壞賬準(zhǔn)備

（2）提取的存貨跌價(jià)準(zhǔn)備

（3）固定資產(chǎn)折舊（減：存貨增加部分）

（4）無(wú)形資產(chǎn)攤銷

（5）長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷

（6）本期應(yīng)付工資、福利費(fèi)的增加（減：存貨增加）

（7）營(yíng)業(yè)成本成本（存貨減少）

（8）遞延稅款貸項(xiàng)

（9）計(jì)算所得稅（應(yīng)交稅金增加）

減：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中曾經(jīng)增加利潤(rùn)但不增加現(xiàn)金的項(xiàng)目

（1）應(yīng)收帳款的增加（減：應(yīng)交稅金（增值稅）的增加）

（2）應(yīng)收票據(jù)的增加（減：應(yīng)交稅金（增值稅）的增加）

（3）預(yù)收帳款的減少

因凈利潤(rùn)而形成的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~②第二步——將①調(diào)整為“收付實(shí)現(xiàn)制下的凈利潤(rùn)”；

加：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)80第三步——將②調(diào)整為“經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量”

加：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與利潤(rùn)無(wú)關(guān)但增加現(xiàn)金的項(xiàng)目

（1）應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)（減：財(cái)務(wù)費(fèi)用——貼現(xiàn)）、其他應(yīng)收款等的減少

（2）預(yù)收帳款的增加（3）購(gòu)貨退回（存貨減少）

減：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與利潤(rùn)無(wú)關(guān)但減少現(xiàn)金的項(xiàng)目

（1）應(yīng)付帳款、應(yīng)付票據(jù)、其他應(yīng)付款等的減少

（2）預(yù)付帳款的增加

（3）購(gòu)進(jìn)存貨支付的現(xiàn)金（存貨增加）

（4）應(yīng)付工資、福利費(fèi)的減少

（5）應(yīng)交稅金的減少

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~（第三步）第三步——將②調(diào)整為“經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量”

加：經(jīng)營(yíng)81三、間接法下的實(shí)例解析以計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備為例:假設(shè)企業(yè)計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備1000元，此外未發(fā)生任何其他經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)。則企業(yè)應(yīng)做分錄如下：借：管理費(fèi)用1000貸：存貨跌價(jià)準(zhǔn)備1000顯然，企業(yè)的凈利潤(rùn)=0－1000=-1000元。由于上述分錄并未涉及任何現(xiàn)金資產(chǎn)，所以企業(yè)并未發(fā)生任何經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，即企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~為0元。由此可見，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~、凈利潤(rùn)及計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備之間的關(guān)系為：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~（0）=凈利潤(rùn)（-1000）＋計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備（1000）企業(yè)也可能因資產(chǎn)價(jià)值回升而相應(yīng)地結(jié)轉(zhuǎn)已計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，而結(jié)轉(zhuǎn)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備與計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備對(duì)凈利潤(rùn)的影響相反，所以，對(duì)于轉(zhuǎn)銷的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，應(yīng)作為減項(xiàng)調(diào)整即：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~=凈利潤(rùn)－轉(zhuǎn)銷的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。三、間接法下的實(shí)例解析以計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備為例:82四、不涉及現(xiàn)金收支的投資和籌資活動(dòng)（一）填列原因雖然不涉及現(xiàn)金收支，但對(duì)以后各期的現(xiàn)金流量有重大影響。（二）填列方法：**債務(wù)轉(zhuǎn)為資本——反映企業(yè)本期轉(zhuǎn)為資本的債務(wù)金額。**一年內(nèi)到期的可轉(zhuǎn)換公司債券——反映其本息。**融資租入固定資產(chǎn)——反映企業(yè)本期融資租入固定資產(chǎn)計(jì)入“長(zhǎng)期應(yīng)付款”科目的金額。四、不涉及現(xiàn)金收支的投資和籌資活動(dòng)（一）填列原因83模塊四：現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表的定性質(zhì)量分析二、企業(yè)生命周期與現(xiàn)金流量的關(guān)系三、現(xiàn)金流量的八大類型四、現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)合理性分析五、現(xiàn)金流量表異常的特征六、與現(xiàn)金流量表相關(guān)財(cái)務(wù)比率分析真的是“利潤(rùn)是主觀判斷,經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流才是客觀事實(shí)”嗎？模塊四：現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表的定性質(zhì)量分析真的是“利84

一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量質(zhì)量分析：1.如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，一般意味著經(jīng)營(yíng)過程的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)存在問題，經(jīng)營(yíng)中“入不敷出”。2.如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量等于零，則意味著經(jīng)營(yíng)過程中的現(xiàn)金“收支平衡”，從短期看，可以維持；但從長(zhǎng)期看，則不可維持。3.如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，但不足以補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)付成本，這與情形2只有量的差別，但沒有質(zhì)的差別。4.如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，并恰能補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)付成本，則說(shuō)明企業(yè)能在現(xiàn)金流轉(zhuǎn)上維持“簡(jiǎn)單再生產(chǎn)”。5.如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零并在補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)付成本后還有剩余，這意味著經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量將會(huì)對(duì)企業(yè)投資發(fā)展作出貢獻(xiàn)。非付現(xiàn)成本都包括哪些？一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金85經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的操縱分析1、篡改現(xiàn)金流量的性質(zhì)將籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入粉飾為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入；將經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金支出放到投資活動(dòng)中；將投資活動(dòng)現(xiàn)金流入粉飾為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入。2、權(quán)宜之計(jì)可讓母公司或大股東在期末大量?jī)斶€應(yīng)收賬款（或其他應(yīng)收款）甚至先行支付預(yù)付貨款，在下一期再將資金以多余形式以多種形式返回給母公司或大股東。3、應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)在會(huì)計(jì)期末，集中向銀行貼現(xiàn)商業(yè)票據(jù)。4、利用應(yīng)付項(xiàng)目在改善應(yīng)收賬款（或其他應(yīng)收款）余地已不大的情況下，將本期經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目巨額增加。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的操縱分析1、篡改現(xiàn)金流量的性質(zhì)86四川長(zhǎng)虹單位：億元年份2001年2002年2003年2004年銷售收入95126141115凈利潤(rùn)0.891.762.41-36.81經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金凈流量13.73-29.73-7.757.6收入與經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金凈流量出現(xiàn)反差四川長(zhǎng)虹單位：億元年份2087長(zhǎng)虹現(xiàn)金流量情況比較項(xiàng)目基期金額（萬(wàn)元）2000年2001年2002年2003年2004年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~227497100%60.37%-131.34%-32.70%33.43%投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~-271546100%37.68%-32.91%9.29%-7.00%籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~829100%-2670.37%17409.76%13302.80%-369.19%現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額-43836100%-27.76%149%-26.57%-215%經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量？長(zhǎng)虹現(xiàn)金流量情況比較項(xiàng)目基期金額（萬(wàn)元）2000年2001年88東方電子案例

東方電子（000682）于1997年1月21日在深交所掛牌上市，公開發(fā)行1030萬(wàn)股A股，發(fā)行價(jià)7.88元/股。此后東方電子的股價(jià)一路上行，4年間累計(jì)飆升60倍以上。在股本高速擴(kuò)張的基礎(chǔ)上，連續(xù)3年實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)翻番，一度被評(píng)為中國(guó)最優(yōu)秀的上市公司。

2002年4月，證監(jiān)會(huì)初步查明東方電子涉嫌提供虛假財(cái)務(wù)報(bào)告、存在內(nèi)幕交易，為其審計(jì)的山東煙臺(tái)乾聚會(huì)計(jì)師事務(wù)所（以下簡(jiǎn)稱乾聚會(huì)計(jì)師事務(wù)所）涉嫌出具文件失實(shí)。東方電子歷年來(lái)將高達(dá)10.39億元的稅后炒股收益（通過在二級(jí)市場(chǎng)炒作本公司股票）悉數(shù)計(jì)入“主營(yíng)業(yè)務(wù)收入”以虛構(gòu)業(yè)績(jī)的事實(shí)真相大白于天下。其隨后公布的2001年年報(bào)稱，公司“將最近幾年出售股票收入10.39億元作為重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)進(jìn)行更正，將全部收入扣除稅款以外的其他部分暫掛其他應(yīng)付款科目，待證監(jiān)會(huì)的處理決定下達(dá)后再進(jìn)行調(diào)整”。同時(shí)，從4月30日起東方電子被“ST”特別處理，股票簡(jiǎn)稱“ST東方”。

2004年2月20日，ST東方董事會(huì)公告稱，認(rèn)定原在公司反映的出售股票收入扣除稅收以外的10.39億元應(yīng)歸集團(tuán)公司所有，而集團(tuán)公司董事會(huì)作出決議，同意豁免公司因出售股票收入形成的對(duì)集團(tuán)公司的債務(wù)10.031億元。按《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定，該項(xiàng)收入將計(jì)入公司資本公積金。至此，東方電子財(cái)務(wù)造假案告一段落。

東方電子案例東方電子（000682）于1997年1月21日89美國(guó)在線時(shí)代華納公司

——黑帽子里掏出大白兔美國(guó)在線收購(gòu)M0vieFone公司，繼承了應(yīng)向溫布里公司收取2280萬(wàn)美元仲裁收入外加400萬(wàn)美元的罰息。2000年9月美國(guó)在線向溫布里公司提出一項(xiàng)和解方案：與美國(guó)在線簽定一項(xiàng)2380萬(wàn)元的廣告合同，美國(guó)在線就將豁免溫布里公司的全部2680萬(wàn)美元欠款。為了在2000年第三季度確認(rèn)廣告收入，美國(guó)在線在9月30日前播發(fā)了廣告，溫布里公司立即向美國(guó)在線支付了2380萬(wàn)美元的廣告費(fèi)。美國(guó)在線在9月30日前根據(jù)廣告播發(fā)量將1640萬(wàn)美元確認(rèn)為第三季度廣告收入，其余740萬(wàn)美元確認(rèn)為第四季度廣告收入。美國(guó)在線聘請(qǐng)的律師說(shuō)：通過建立或修改商業(yè)關(guān)系解決法律糾紛是司空見慣和恰當(dāng)?shù)?，即使這項(xiàng)法律糾紛已經(jīng)判決也是如此。這種解決方案是將無(wú)益的爭(zhēng)端化解為有益的商業(yè)關(guān)系的一種途徑。對(duì)此，你的看法是什么？偽裝收入美國(guó)在線時(shí)代華納公司

——黑90

一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析

（二）投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量質(zhì)量分析1.如果投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，意味著投資活動(dòng)本身的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)“入不敷出”，這通常是正?，F(xiàn)象，但須關(guān)注投資支出的合理性和投資收益的實(shí)現(xiàn)狀況。2.如果投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于或等于零，這通常是非正?，F(xiàn)象，但須關(guān)注長(zhǎng)期資產(chǎn)處置/變現(xiàn)、投資收益實(shí)現(xiàn)、以及投資支出過少的可能原因。

結(jié)論：擴(kuò)張型企業(yè)該項(xiàng)目為負(fù)，收縮型企業(yè)該項(xiàng)目為正。一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析（二）投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量質(zhì)91

一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析（三）籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量質(zhì)量分析1.如果籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，則須關(guān)注：籌資與投資及經(jīng)營(yíng)規(guī)劃是否協(xié)調(diào)？2.如果籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，則須關(guān)注：企業(yè)是否面臨償債壓力而又缺乏新的籌資能力？企業(yè)是否無(wú)新的投資發(fā)展機(jī)會(huì)？

高速擴(kuò)張型企業(yè)該項(xiàng)目為正。一、現(xiàn)金流量表定性質(zhì)量分析（三）籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量質(zhì)量92

現(xiàn)金流量表一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入小計(jì)2,195,713,566.03

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出小計(jì)1,409,883,938.47

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~785,829,627.56

二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入小計(jì)

投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出小計(jì)719,323,431.17

投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流凈額－715,316,231.17三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入小計(jì)籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出小計(jì)籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流凈額－96,124,565.47四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額－25,611,169.08（藍(lán)田2000年年報(bào)）

932000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司貨幣資金比較2000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司貨幣資金比較942000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物比較2000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物比較952000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司水產(chǎn)品收入、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入及應(yīng)收賬款比較

2000年水產(chǎn)品同業(yè)上市公司水產(chǎn)品收入、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入及應(yīng)收賬96二、企業(yè)生命周期理論與現(xiàn)金流量分析（一）創(chuàng)業(yè)期企業(yè)處于引入期時(shí)，由于產(chǎn)品認(rèn)可度較低，沒有穩(wěn)定的市場(chǎng)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)。此外企業(yè)需要大量現(xiàn)金構(gòu)建固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)等長(zhǎng)期資產(chǎn)，同時(shí)還要墊付一部分流動(dòng)資金，使得投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~也為負(fù)。創(chuàng)建期的一切投入，除自有資本外，大部分靠舉債融資，因此籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~為正。（二）成長(zhǎng)期企業(yè)的產(chǎn)品如果適合市場(chǎng)的需要，將平穩(wěn)的度過引入期進(jìn)入成長(zhǎng)期。在這個(gè)階段隨著產(chǎn)品銷售規(guī)模的擴(kuò)大，知名度的提高，市場(chǎng)份額將逐漸擴(kuò)大，同時(shí)由于規(guī)模經(jīng)濟(jì)的效益使得經(jīng)營(yíng)成本逐漸降低，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中大量貨幣流入，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)日益壯大，此時(shí)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量?jī)纛~應(yīng)該變?yōu)檎龜?shù)，并逐步增大。此階段是企業(yè)高速成長(zhǎng)階段，企業(yè)必將擴(kuò)大生產(chǎn)線，加大投資力度，投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~仍然可能為負(fù)數(shù)，但會(huì)越來(lái)越小。同時(shí)，由于企業(yè)已經(jīng)開始產(chǎn)生利潤(rùn)，初期由于迅速擴(kuò)張仍然需要大量資金，后期融資規(guī)模將逐步降低，籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流量?jī)纛~有所下降，但仍然應(yīng)為正數(shù)。二、企業(yè)生命周期理論與現(xiàn)金流量分析（一）創(chuàng)業(yè)期97二、企業(yè)生命周期理論與現(xiàn)金流量分析（三）成熟期經(jīng)過快速成長(zhǎng)后，如果企業(yè)前期經(jīng)營(yíng)策略得當(dāng)，企業(yè)將進(jìn)入成熟期，在該階段，產(chǎn)品市場(chǎng)份額逐步穩(wěn)定，處在成熟期初期的產(chǎn)品的銷售額仍在增加，但銷售速度放慢，隨后出現(xiàn)緩慢下降的趨勢(shì)。這時(shí)企業(yè)擁有穩(wěn)定的市場(chǎng)份額，產(chǎn)品成本降低余地也不大，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)將產(chǎn)生大量穩(wěn)定的現(xiàn)金流。同時(shí)，企業(yè)進(jìn)入投資的回收期，投資支出逐漸減少，投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量?jī)纛~迅速增長(zhǎng)。此時(shí)，企業(yè)擁有大量現(xiàn)金使得債務(wù)股權(quán)融資減少，開始償還前期債務(wù)，并向所有者支付股利，籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量表現(xiàn)為負(fù)值。（四）衰退期由于消費(fèi)者偏好轉(zhuǎn)移及科技的推動(dòng)，新一代產(chǎn)品將進(jìn)入市場(chǎng)，而舊有的產(chǎn)品進(jìn)入衰退期。此時(shí)的產(chǎn)品銷售開始急劇下降，市場(chǎng)萎縮，產(chǎn)品接近淘汰，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~也急劇下降，甚至可能降為負(fù)數(shù)，投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~也會(huì)下降，但由于投資支出仍然較少，使其凈額不會(huì)變?yōu)樨?fù)數(shù)，同時(shí)企業(yè)不需要大量的資金，籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~仍為負(fù)值。二、企業(yè)生命周期理論與現(xiàn)金流量分析（三）成熟期98生命周期不同階段現(xiàn)金流量表現(xiàn)特征-1.5-1-0.500.511.52創(chuàng)業(yè)期成長(zhǎng)期成熟期衰退期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量（五）企業(yè)發(fā)展不同階段現(xiàn)金流量的特征生命周期不同階段現(xiàn)金流量表現(xiàn)特征-1.5-1-0.500.599思考：下列現(xiàn)金流量表模式所處的生命周期？

現(xiàn)金流量來(lái)源ABCDE經(jīng)營(yíng)活動(dòng)投資活動(dòng)融資活動(dòng)凈現(xiàn)金流量-3-151807-125015-8-708-2-60-14691A是新型、迅速成長(zhǎng)型企業(yè)；B是處于成長(zhǎng)階段的企業(yè)；C是處于成熟、穩(wěn)定階段的企業(yè)；D是處于衰退早期的企業(yè)；E是處于申請(qǐng)破產(chǎn)階段的企業(yè)。思考：下列現(xiàn)金流量表模式所處的生命周期？現(xiàn)金流量來(lái)源ABC100三、現(xiàn)金流量的八大類型經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量分析結(jié)果負(fù)正正企業(yè)靠借貸維持經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需資金，財(cái)務(wù)狀況可能惡化，應(yīng)重點(diǎn)分析投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~是來(lái)源于投資回收還是投資收益，如果為前者，則是企業(yè)面臨非常嚴(yán)峻的形勢(shì)。負(fù)負(fù)正企業(yè)財(cái)務(wù)狀況已經(jīng)十分危險(xiǎn)，償還債務(wù)依靠投資活動(dòng)現(xiàn)金流量，如果投資活動(dòng)現(xiàn)金流量主要來(lái)自投資收回，則已面臨破產(chǎn)，要高度警惕。三、現(xiàn)金流量的八大類型經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活101三、現(xiàn)金流量的八大類型經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量分析結(jié)果負(fù)正負(fù)企業(yè)靠借貸維持日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，且繼續(xù)擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，企業(yè)如果處于投入時(shí)期并且行業(yè)前景可觀，一旦度過難關(guān)，還可能發(fā)展，否則非常危險(xiǎn)。負(fù)負(fù)負(fù)這種情況往往發(fā)生在高速擴(kuò)張的企業(yè)，由于對(duì)市場(chǎng)預(yù)測(cè)的失誤等原因，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出大于流入，投資效率低下，使投入的大量擴(kuò)張