上海證券交易所與境外證券交易所互聯(lián)互通中國存托憑證上市預(yù)審核業(yè)務(wù)指引

附件2：上海證券交易所與境外證券交易所互聯(lián)互通中國存托憑證上市預(yù)審核業(yè)務(wù)指引（征求意見稿）第一章總則為了規(guī)范上海證券交易所（以下簡稱本所）與境外證券交易所互聯(lián)互通中國存托憑證（以下簡稱中國存托憑證）上市預(yù)審核工作，根據(jù)《存托憑證發(fā)行與交易管理辦法（試行）》《境內(nèi)外證券交易所互聯(lián)互通存托憑證業(yè)務(wù)監(jiān)管規(guī)定》《上海證券交易所與境外證券交易所互聯(lián)互通存托憑證上市交易暫行辦法》（以下簡稱《暫行辦法》）等規(guī)定，制定本指引。在本所上市中國存托憑證的上市預(yù)審核事宜，適用本指引。在本所上市中國存托憑證的，境外基礎(chǔ)證券發(fā)行人（以下簡稱境外發(fā)行人）應(yīng)當(dāng)向本所提交上市預(yù)審核申請，并由本所代為向中國證券監(jiān)督管理委員會（以下簡稱中國證監(jiān)會）提交公開發(fā)行申請文件。本所根據(jù)本指引和其他相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則，對中國存托憑證是否符合上市條件、信息披露是否符合要求等進(jìn)行預(yù)審核并出具意見。本所出具中國存托憑證上市預(yù)審核意見，不表明本所對境外發(fā)行人的盈利能力和風(fēng)險狀況、中國存托憑證的投資價值或者投資者的收益等作出判斷或者保證。投資者自主判斷中國存托憑證的投資價值，自主作出投資決策，自行承擔(dān)因境外發(fā)行人經(jīng)營與收益變化、中國存托憑證價格變化等引致的投資風(fēng)險。境外發(fā)行人應(yīng)當(dāng)承諾其提交的中國存托憑證上市預(yù)審核申請文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并就其真實性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。境外發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級管理人員應(yīng)當(dāng)忠實、勤勉地履行職責(zé)，并依照法律法規(guī)的規(guī)定對境外發(fā)行人所披露信息的真實性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。保薦人、保薦代表人、保薦人其他相關(guān)人員、為中國存托憑證上市出具文件的證券服務(wù)機構(gòu)及人員，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、本所業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)規(guī)范，誠實守信，勤勉盡責(zé)，保證其出具的文件真實、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。本所上市預(yù)審核工作遵循公開、公平、公正的原則，對外披露上市預(yù)審核申請、流程、進(jìn)程與結(jié)果等信息，接受社會監(jiān)督。本所上市預(yù)審核工作實行回避制度。審核人員與申請事項存在利益沖突或者潛在利益沖突，可能影響公正履行職責(zé)的，應(yīng)當(dāng)予以回避。境外發(fā)行人就相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則理解和執(zhí)行存在疑問的，可以在提交上市預(yù)審核申請前，與本所相關(guān)業(yè)務(wù)部門及其工作人員進(jìn)行預(yù)先溝通。境外發(fā)行人、本所及相關(guān)機構(gòu)和人員應(yīng)當(dāng)對預(yù)先溝通中獲知的非公開信息予以保密。第二章預(yù)審核程序境外發(fā)行人應(yīng)當(dāng)向本所提交《暫行辦法》第七條規(guī)定的中國存托憑證上市預(yù)審核申請文件。上市預(yù)審核申請文件及所披露信息應(yīng)當(dāng)真實、準(zhǔn)確、完整。申請文件應(yīng)當(dāng)材料齊全，格式規(guī)范，內(nèi)容齊備；申請文件的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)前后一致，具有內(nèi)在邏輯性；申請文件的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)簡明易懂，便于投資者閱讀和理解。本所收到上市預(yù)審核申請文件后，在5個工作日內(nèi)對申請文件是否齊全和符合形式要求進(jìn)行核對。要件齊備的，受理上市預(yù)審核申請文件；要件不齊備且需要補正的，補正時限最長不超過30個工作日。境外發(fā)行人補正上市預(yù)審核申請文件的，本所收到上市預(yù)審核申請文件的時間以境外發(fā)行人最終提交補正文件的時間為準(zhǔn)。本所按照收到境外發(fā)行人上市預(yù)審核申請文件的先后順序予以受理。本所受理上市預(yù)審核申請文件當(dāng)日，境外發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在本所網(wǎng)站預(yù)先披露招股說明書、發(fā)行保薦書、上市保薦書、審計報告和法律意見書等文件。境外發(fā)行人將招股說明書刊登于其他網(wǎng)站的，應(yīng)當(dāng)與其在本所網(wǎng)站披露的內(nèi)容完全一致，且不得早于在本所網(wǎng)站披露的時間。存在下列情形之一的，本所不予受理上市預(yù)審核申請文件：（一）申請文件不齊備且未按要求補正；（二）保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)人員因證券違法違規(guī)被采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選、限制業(yè)務(wù)活動、一定期限內(nèi)不接受其出具的相關(guān)文件等相關(guān)措施，尚未解除；或者因首次公開發(fā)行并上市、上市公司發(fā)行證券、并購重組業(yè)務(wù)、轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或者其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)且對市場有重大影響被立案調(diào)查、偵查，尚未結(jié)案；（三）本所認(rèn)定的其他情形。本所受理上市預(yù)審核申請文件后10個工作日內(nèi)，保薦人應(yīng)當(dāng)向本所報送保薦工作底稿和驗證版招股說明書，供監(jiān)管備查。本所受理上市預(yù)審核申請文件后，由本所負(fù)責(zé)上市預(yù)審核工作的業(yè)務(wù)部門（以下簡稱上市預(yù)審核部門）按照受理時間先后順序進(jìn)行初審。本所自受理上市預(yù)審核申請文件之日起10個工作日內(nèi)，通過保薦人向境外發(fā)行人提出首輪書面反饋意見。上市預(yù)審核部門認(rèn)為中國存托憑證符合上市條件、信息披露要求，無需出具反饋意見的，直接提交上市委員會進(jìn)行審議。在首輪書面反饋意見發(fā)出后，存在下列情形之一的，本所上市預(yù)審核部門可再次出具書面反饋意見：（一）首輪反饋后，發(fā)現(xiàn)新的需要問詢事項；（二）境外發(fā)行人及保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)的回復(fù)未能有針對性地回答反饋意見，或者本所就其回復(fù)需要繼續(xù)反饋；（三）境外發(fā)行人的信息披露仍未滿足中國證監(jiān)會和本所規(guī)定的要求；（四）本所認(rèn)為需要繼續(xù)反饋的其他情形。境外發(fā)行人及其保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)于收到本所反饋意見之后，按照反饋意見要求進(jìn)行必要的補充調(diào)查和核查，及時、逐項回復(fù)本所上市預(yù)審核部門提出的反饋意見，相應(yīng)補充或者修改上市預(yù)審核申請文件，并于上市委員會會議結(jié)束后10個工作日內(nèi)匯總補充報送與反饋意見回復(fù)相關(guān)的保薦工作底稿和更新后的驗證版招股說明書。境外發(fā)行人及其保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)對本所上市預(yù)審核部門反饋意見的回復(fù)是上市預(yù)審核申請文件的組成部分，境外發(fā)行人及其保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)保證回復(fù)的真實、準(zhǔn)確、完整，并在回復(fù)后及時在本所網(wǎng)站披露反饋意見和回復(fù)的內(nèi)容。境外發(fā)行人和保薦人對書面反饋意見有疑問的，可與審核人員進(jìn)行溝通。需進(jìn)行當(dāng)面溝通的，應(yīng)當(dāng)在本所辦公場所進(jìn)行并有2名以上本所工作人員同時在場。本所對境外發(fā)行人申請材料無反饋意見，或者境外發(fā)行人已按要求提交回復(fù)意見及修改申請文件的，上市預(yù)審核部門將提請上市委員會審議，并提交相關(guān)申請文件和初審意見。本所上市委員會對預(yù)審核機構(gòu)出具的預(yù)審核報告和上市預(yù)審核申請文件進(jìn)行審議，提出審議意見。上市委員會委員認(rèn)為需要就申請文件中的特定事項詢問境外發(fā)行人、保薦人及相關(guān)證券服務(wù)機構(gòu)的，境外發(fā)行人代表及相關(guān)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)參加上市委員會會議接受問詢，回答委員提出的問題。本所根據(jù)上市委員會審議意見形成上市預(yù)審核意見。本所自受理上市預(yù)審核申請文件之日起40個工作日內(nèi)出具上市預(yù)審核意見。出現(xiàn)特殊情況時，本所可以適當(dāng)延長上述期限。境外發(fā)行人及其保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)根據(jù)要求補充、修改申請文件及回復(fù)本所反饋意見的時間不計算在內(nèi)。境外發(fā)行人及其保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)回復(fù)本所反饋意見的時間總計不超過3個月。出現(xiàn)中止預(yù)審核、請示有權(quán)機關(guān)、落實上市委員會意見、暫緩審議、要求進(jìn)行專項核查，并要求境外發(fā)行人補充、修改申請文件等情形，不計算在前款規(guī)定的時限內(nèi)。本所出具上市預(yù)審核意見后，將境外發(fā)行人申請文件報送中國證監(jiān)會時，境外發(fā)行人應(yīng)當(dāng)及時通過中國證監(jiān)會和本所網(wǎng)站同步公開招股說明書、發(fā)行保薦書、上市保薦書、審計報告和法律意見書等文件。境外發(fā)行人對本所不同意中國存托憑證上市的預(yù)審核意見不服的，可以在收到本所書面意見后5個交易日內(nèi)，向本所申請復(fù)核。復(fù)核程序適用《上海證券交易所復(fù)核實施辦法》的規(guī)定。第三章特殊情形處理本所受理上市預(yù)審核申請文件后至出具預(yù)審核意見前（以下簡稱預(yù)審核期間），發(fā)生下列情形之一的，境外發(fā)行人、保薦人和證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時告知本所，本所將中止預(yù)審核并通知境外發(fā)行人和保薦人：（一）境外發(fā)行人因涉嫌違法違規(guī)，被立案調(diào)查或者被司法機關(guān)立案偵查，尚未結(jié)案且對中國存托憑證上市產(chǎn)生重大影響；（二）保薦人或者簽字保薦代表人、證券服務(wù)機構(gòu)或者相關(guān)簽字人員因首次公開發(fā)行并上市、上市公司發(fā)行證券、并購重組業(yè)務(wù)、轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)且對市場有重大影響被中國證監(jiān)會立案調(diào)查，或者被司法機關(guān)偵查，尚未結(jié)案；（三）保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)被中國證監(jiān)會依法采取限制業(yè)務(wù)活動、責(zé)令停業(yè)整頓、指定其他機構(gòu)托管或者接管等監(jiān)管措施，尚未解除；（四）簽字保薦代表人、證券服務(wù)機構(gòu)相關(guān)簽字人員被中國證監(jiān)會依法采取市場禁入、認(rèn)定為不適當(dāng)人選等監(jiān)管措施，尚未解除；（五）保薦人或者簽字保薦代表人、證券服務(wù)機構(gòu)或者相關(guān)簽字人員，被本所實施一定期限內(nèi)不接受其出具的相關(guān)文件的紀(jì)律處分，尚未解除；（六）上市預(yù)審核申請文件中記載的財務(wù)資料已過有效期，需要補充提交；（七）境外發(fā)行人及保薦人因正當(dāng)理由主動要求中止預(yù)審核。出現(xiàn)前款第一至六項所列情形，境外發(fā)行人、保薦人和證券服務(wù)機構(gòu)未及時告知本所，本所經(jīng)核實符合中止預(yù)審核情形的，將直接中止預(yù)審核。因前條第一款第二至五項情形中止預(yù)審核，境外發(fā)行人根據(jù)規(guī)定需要更換保薦人或者證券服務(wù)機構(gòu)的，更換后的保薦人或者證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自中止預(yù)審核之日起3個月內(nèi)完成盡職調(diào)查，重新出具相關(guān)文件，并對原保薦人或者證券服務(wù)機構(gòu)出具的文件進(jìn)行復(fù)核，出具復(fù)核意見，對差異情況作出說明。境外發(fā)行人根據(jù)規(guī)定無需更換保薦人或者證券服務(wù)機構(gòu)的，保薦人或者證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時向本所出具復(fù)核報告。因前條第一款第二至五項中止預(yù)審核，境外發(fā)行人更換簽字保薦代表人或者證券服務(wù)機構(gòu)相關(guān)簽字人員的，更換后的保薦代表人或者證券服務(wù)機構(gòu)相關(guān)人員應(yīng)當(dāng)自中止預(yù)審核之日起1個月內(nèi)，對原保薦代表人或者證券服務(wù)機構(gòu)相關(guān)人員簽字的文件進(jìn)行復(fù)核，出具復(fù)核意見，對差異情況作出說明。因前條第一款第六項、第七項中止預(yù)審核的，境外發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在中止預(yù)審核后3個月內(nèi)補充提交有效文件或者消除主動要求中止預(yù)審核的相關(guān)情形。本指引第二十四條規(guī)定情形消除或者在本指引第二十五條規(guī)定的時限內(nèi)完成相關(guān)事項后，境外發(fā)行人要求恢復(fù)預(yù)審核的，應(yīng)當(dāng)向本所提交書面申請，本所經(jīng)確認(rèn)后，于2個工作日內(nèi)恢復(fù)預(yù)審核。預(yù)審核期間，發(fā)生下列情形之一的，本所將終止預(yù)審核，通知境外發(fā)行人及保薦人，并報告中國證監(jiān)會：（一）境外發(fā)行人撤回上市預(yù)審核申請或者保薦人撤銷保薦；（二）境外發(fā)行人因解散、清算或者宣告破產(chǎn)等原因依法終止的；（三）上市預(yù)審核申請文件內(nèi)容存在重大缺陷，嚴(yán)重影響投資者理解和本所預(yù)審核；（四）上市預(yù)審核申請文件被認(rèn)定存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；（五）境外發(fā)行人未在規(guī)定時限內(nèi)回復(fù)本所反饋意見或者未對上市預(yù)審核申請文件作出解釋說明、補充修改；（六）境外發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方以不正當(dāng)手段嚴(yán)重干擾本所預(yù)審核工作；（七）本指引第二十四條第一款規(guī)定的中止預(yù)審核情形未能在3個月內(nèi)消除，或者未能在本指引第二十五條規(guī)定的時限內(nèi)完成相關(guān)事項；（八）本所預(yù)審核認(rèn)為境外發(fā)行人不符合上市條件或者信息披露要求。境外發(fā)行人在中國存托憑證上市預(yù)審核過程中發(fā)生可能影響中國存托憑證投資價值或投資決策的重大事項或者認(rèn)為需要補充披露的其他重要事項時，境外發(fā)行人和保薦人應(yīng)當(dāng)及時向本所報告，提交相關(guān)事項的書面說明和證券服務(wù)機構(gòu)意見，并修改申請文件。本所出具上市預(yù)審核意見后至中國存托憑證上市前，出現(xiàn)不符合本所中國存托憑證上市條件、本指引第二十四條第一款第一至六項規(guī)定情形，或者發(fā)生其他可能對中國存托憑證投資價值及投資者投資決策判斷有影響的事項的，境外發(fā)行人和保薦人應(yīng)當(dāng)及時向本所報告并進(jìn)行核查，對該事項是否影響上市條件發(fā)表明確意見。本所可視情況采取重新提交上市委員會審議、撤銷上市預(yù)審核意見等處理方式，并報告中國證監(jiān)會。發(fā)生本指引第二十七條第二項規(guī)定情形的，境外發(fā)行人和保薦人應(yīng)當(dāng)及時向本所報告，本所按照規(guī)定履行相關(guān)工作程序。預(yù)審核期間，本所收到與本次上市預(yù)審核相關(guān)的投訴舉報的，可以就投訴舉報涉及的事項向境外發(fā)行人及保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)出具反饋意見，要求境外發(fā)行人及保薦人向本所作出解釋說明，并按規(guī)定履行信息披露義務(wù)；要求保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)進(jìn)行必要的核查并將核查結(jié)果向本所報告。預(yù)審核期間，境外發(fā)行人、保薦人應(yīng)當(dāng)密切關(guān)注公共媒體關(guān)于境外發(fā)行人及上市預(yù)審核申請的重大報道、市場傳聞。所涉事項可能對本次上市預(yù)審核產(chǎn)生重大影響的，境外發(fā)行人、保薦人、證券服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)向本所作出解釋說明，并按規(guī)定履行信息披露義務(wù)。第四章自律管理境外發(fā)行人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員出現(xiàn)下列情形之一的，本所可以根據(jù)《上海證券交易所紀(jì)律處分和監(jiān)管措施實施辦法》視情節(jié)輕重采取書面警示、監(jiān)管談話、要求限期改正等監(jiān)管措施，或者給予通報批評、公開譴責(zé)等紀(jì)律處分：（一）制作、出具的上市預(yù)審核申請文件不符合要求，或者擅自改動上市預(yù)審核申請文件；（二）上市預(yù)審核申請文件、信息披露文件內(nèi)容存在重大缺陷，嚴(yán)重影響投資者理解和本所預(yù)審核；（三）上市預(yù)審核申請文件、信息披露文件未做到真實、準(zhǔn)確、完整，或者被認(rèn)定存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏；（四）上市預(yù)審核申請文件前后存在實質(zhì)性差異且無合理理由；（五）未在規(guī)定時限內(nèi)回復(fù)本所反饋意見，且未說明理由；（六）重大事項未向或者未及時向本所報告，未披露或者未及時披露；（七）以不正當(dāng)手段嚴(yán)重干擾本所預(yù)審核工作；（八）偽造、變造上市預(yù)審核申請文件中的簽字、蓋章；（九）本所認(rèn)定的其他情形。保薦人、保薦代表人及保