市場(chǎng)失效及企業(yè)與政府管制培訓(xùn)課件

第六講

市場(chǎng)失效、企業(yè)與政府管制管理挑戰(zhàn)企業(yè)在追求利潤(rùn)最大化過程中面臨道義與法律約束為什么許多國(guó)家對(duì)壟斷企業(yè)進(jìn)行限制或禁止？為什么公共財(cái)產(chǎn)比私有財(cái)產(chǎn)更容易損壞？為什么企業(yè)不愿意投資根底研究？為什么國(guó)有企業(yè)的管理者管理企業(yè)的平均績(jī)效較低？為什么一些企業(yè)不愿意大張旗鼓地打假？市場(chǎng)失效及其原因市場(chǎng)失效：市場(chǎng)機(jī)制不能夠?qū)崿F(xiàn)資源的最優(yōu)配置。導(dǎo)致市場(chǎng)失效的主要原因：

A壟斷；

B公共物品；

C外部效應(yīng)；

D信息不對(duì)稱；一.壟斷對(duì)資源配置的影響靜態(tài)影響：導(dǎo)致資源低效配置損害消費(fèi)者利益社會(huì)分配不公平動(dòng)態(tài)影響：經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)質(zhì)量低社會(huì)進(jìn)步動(dòng)力缺乏影響技術(shù)進(jìn)步；阻礙社會(huì)進(jìn)步；QPMCDMR0PMPCQMQC社會(huì)凈損失對(duì)自然壟斷的管制什么是自然壟斷？當(dāng)一個(gè)行業(yè)存在顯著的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，而市場(chǎng)容量只允許一家以經(jīng)濟(jì)規(guī)模生產(chǎn)的企業(yè)存在，這就形成了自然壟斷。競(jìng)爭(zhēng)與規(guī)模經(jīng)濟(jì)——“魚和熊掌不可兼得〞對(duì)自然壟斷的一般處理方法：允許壟斷，但對(duì)壟斷企業(yè)的價(jià)格進(jìn)行管制。對(duì)自然壟斷管制的難點(diǎn)如何確定自然壟斷企業(yè)的產(chǎn)品價(jià)格？如果價(jià)格定得過高，將會(huì)導(dǎo)致企業(yè)缺乏改進(jìn)動(dòng)力以及分配不公平；如果價(jià)格定得過低，將會(huì)導(dǎo)致企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)能力缺乏，社會(huì)供給缺乏；常見的做法是根據(jù)平均投資利潤(rùn)率來確定價(jià)格。優(yōu)點(diǎn)：確保壟斷企業(yè)沒有超額利潤(rùn)；缺點(diǎn)：壟斷企業(yè)將缺乏改進(jìn)的刺激，并且可能導(dǎo)致過度投資；例：專利與壟斷盡管在許多場(chǎng)合政府扮演著反壟斷的腳色，但并非總是如此。專利制度就是一個(gè)明顯的例子。許多國(guó)家的專利法允許專利持有者在長(zhǎng)達(dá)十多年的時(shí)間里獲得壟斷地位，作為對(duì)公開其創(chuàng)造內(nèi)容的一種交換。支持專利制度的主要理由有三個(gè)方面：第一，專利是對(duì)創(chuàng)造的重要鼓勵(lì)；第二，專利可以刺激企業(yè)的投資，因?yàn)閷＠贫忍岣吡烁?jìng)爭(zhēng)對(duì)手的模仿本錢；第三，專利有利于知識(shí)的傳播，因?yàn)樯暾?qǐng)專利就必須公開創(chuàng)造的主要內(nèi)容；然而，專利制度從某種意義上來講也阻礙了技術(shù)擴(kuò)散的速度，從而引起一定的負(fù)面效應(yīng)。專利保護(hù)期究竟多長(zhǎng)最好？這是一個(gè)比較難以答復(fù)的問題。此外，專利的重要性是否被夸大了，這也是一個(gè)有爭(zhēng)議的問題。例如，在軟件產(chǎn)業(yè)中，很少有人去申請(qǐng)專利。電信的壟斷電信〔主要是指市話〕是一個(gè)典型的自然壟斷行業(yè)。其特點(diǎn)是固定本錢極高，因?yàn)樾枰嫶蟮耐ㄐ啪W(wǎng)絡(luò)才能夠保證信息到達(dá)效勞區(qū)域內(nèi)每個(gè)角落。但邊際本錢卻非常低，一旦網(wǎng)絡(luò)建成后增加一個(gè)用戶的本錢只有從網(wǎng)絡(luò)到用戶的少量投資。但電信的定價(jià)問題一直未能夠得到有效的解決。如果任由電信部門壟斷，將會(huì)造成價(jià)格高而效勞質(zhì)量又低的結(jié)果。但如果引入競(jìng)爭(zhēng)，即使不考慮規(guī)模經(jīng)濟(jì)的問題，但偏遠(yuǎn)地區(qū)或人口密度較低的地區(qū)就可能得不到電信效勞。從許多國(guó)家的實(shí)踐來看，一種常見的作法是允許電信企業(yè)實(shí)施差異定價(jià)的策略，即對(duì)某些用戶收取較高的價(jià)格，作為對(duì)電信企業(yè)在一些明顯無法贏利地區(qū)提供效勞的交換。二.公共物品私有物品的特征：競(jìng)爭(zhēng)性——當(dāng)某人多消費(fèi)一個(gè)單位物品時(shí)，其他人就會(huì)少消費(fèi)；例如：當(dāng)你購置了一套住房后，其他人就不可能擁有這套住房；排他性——如果不支付費(fèi)用，就無法獲得所需要的產(chǎn)品；例如：你需要一雙鞋，就必須掏錢購置才能夠獲得。當(dāng)資源有限時(shí)，生產(chǎn)者只為那些愿意出高價(jià)的消費(fèi)者生產(chǎn)。誰不出錢誰就不可能得到所需要的物品。公共物品的特征：非競(jìng)爭(zhēng)性——增加一個(gè)消費(fèi)者的邊際本錢為零；例如：天氣預(yù)報(bào)增加一個(gè)消費(fèi)者的邊際本錢為零。非排他性——不能夠?qū)⒛切]有付錢的消費(fèi)者排除在消費(fèi)過程之外；例如：國(guó)防一旦建立之后，就不能把那些不付錢的消費(fèi)者排除在外。如何區(qū)分“私有物品〞與“公共物品〞競(jìng)爭(zhēng)性是否排他性是否私有物品自然壟斷-通信-城市供水共有資源-環(huán)境-海洋中的魚公共物品-國(guó)防-知識(shí)準(zhǔn)公共物品有些物品是競(jìng)爭(zhēng)性的，但是非排他性的；例如：在海洋中捕魚，如果你捕得越多，別人捕魚的代價(jià)越大。但捕魚是非排他性的〔因?yàn)楹茈y只讓那些付錢的人捕魚〕。有些物品是排他的，但是非競(jìng)爭(zhēng)性的；例如：在長(zhǎng)江大橋上可以設(shè)立收費(fèi)站，只有付錢后才能過橋；但如果橋面不擁擠，那么是非競(jìng)爭(zhēng)性的〔增加一個(gè)過橋者的邊際本錢為零〕；公共物品的供給公共物品由私人提供無法到達(dá)資源最有效配置狀態(tài)。－邊際本錢為零要求價(jià)格為零，否那么資源無法實(shí)現(xiàn)社會(huì)最優(yōu)配置；－非排他性意味著不能將那些獲得收益但又不付錢的消費(fèi)者排斥在外，生產(chǎn)者無法占有所應(yīng)得的收益；政府如何確定公共物品的供給？由于公共物品市場(chǎng)中存在大量“搭便車〞現(xiàn)象，市場(chǎng)信號(hào)無法正確指示公共物品的最優(yōu)供給量。公共物品的供給在更大意義上是一種政治決策。例：為什么政府在居民區(qū)內(nèi)免費(fèi)提供滅鼠、滅蚊、滅蟑螂藥物？環(huán)境是一種公共物品。個(gè)人缺乏有效刺激去改善環(huán)境。如果在一個(gè)居民區(qū)內(nèi)滅鼠、蚊、蠅、蟑螂等需要花費(fèi)10000元，每戶居民應(yīng)分?jǐn)?00元。由于無法阻止那些不付錢而又能夠獲益的行為，因此，許多人將會(huì)產(chǎn)生“搭便車〞的沖動(dòng)。資源的投入將會(huì)低于有效配置水平。例：誰愿意為節(jié)日焰火付錢？節(jié)日放焰火可以襯托出節(jié)日氣氛。然而，如果向每位觀看焰火的消費(fèi)者收費(fèi)來籌集所需要的資金，這一做法行得通嗎？你能夠?qū)⒛切┎桓跺X的消費(fèi)者排斥在外嗎？顯然是很困難的。除非某人或某個(gè)公司大發(fā)善心，否那么只能由政府出面。

信息的市場(chǎng)價(jià)格？大量的信息都是具有公共物品的特征。例如：“經(jīng)常洗手可以減少流行疾病的傳播〞，這一信息顯然是有非常高的價(jià)值，但又有多少人為此支付了費(fèi)用呢？如果給這一結(jié)論授予知識(shí)產(chǎn)權(quán)，是否能夠保護(hù)創(chuàng)造人的利益呢？不幸的是，知識(shí)產(chǎn)權(quán)作為一種制度安排，并非能夠解決公共物品的問題。以計(jì)算機(jī)軟件為例，由于復(fù)制軟件的本錢極低，軟件使用的范圍越廣，其社會(huì)效益越大。因此，按照社會(huì)資源最優(yōu)配置的要求，軟件一旦生產(chǎn)出來后，價(jià)格應(yīng)接近于零。但這樣又會(huì)有誰去開發(fā)軟件？據(jù)估計(jì)，美國(guó)市場(chǎng)中盜版軟件的比例為33%，而中國(guó)市場(chǎng)中的盜版軟件比例高達(dá)90%。在這種情況下，建立公共物品的排他性和確保以后的融資的法律就受限制于它們的執(zhí)行能力和它們?cè)诮M織一些用戶非法從公共物品中獲益的有效性上。為什么公共財(cái)產(chǎn)比私有財(cái)產(chǎn)更容易損壞？人們對(duì)待公共財(cái)產(chǎn)與私有財(cái)產(chǎn)的態(tài)度是一樣的嗎？如果觀察一下大學(xué)教室里的課桌就可以得出結(jié)論?！罢n桌文學(xué)〞是許多大學(xué)中比較普遍的景觀之一。為什么對(duì)待公共財(cái)產(chǎn)與私有財(cái)產(chǎn)的態(tài)度會(huì)不一樣呢？從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來看，造成這種現(xiàn)象的主要原因之一是收益與本錢的不對(duì)稱性。在市場(chǎng)機(jī)制作用下，只有那些從商品的消費(fèi)中獲得的收益超過支付的本錢，人們才愿意購置商品。而使用公共財(cái)產(chǎn)的本錢極低或者為零，從而造成了對(duì)公共財(cái)產(chǎn)的過度使用。有什么方法可以解決這一問題？三.外部效應(yīng)外部效應(yīng)是指一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)非當(dāng)事人的第三者所產(chǎn)生的影響。當(dāng)一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中存在外部效應(yīng)時(shí)，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)主體將不會(huì)承擔(dān)全部本錢或占有全部收益。外部效應(yīng)產(chǎn)生的形式生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的外部效應(yīng)：

A.高效率機(jī)器設(shè)備的應(yīng)用將使手工生產(chǎn)者遭受滅頂之災(zāi);

B.一個(gè)企業(yè)擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，造成供過于求，其他廠商的產(chǎn)品價(jià)格隨之下降；

C.漁民過度捕撈;

D.生產(chǎn)過程中的環(huán)境污染;………….消費(fèi)過程中的外部效應(yīng):

A.旅游者蜂擁至旅游區(qū)而使物價(jià)上漲;

B.你的鄰居使用高檔轎車、居室裝修豪華使你倍感壓抑；………..外部效應(yīng)的影響正的外部效應(yīng)——收益外溢當(dāng)存在正的外部效應(yīng)時(shí)，將會(huì)導(dǎo)致資源投入缺乏。負(fù)的外部效應(yīng)——社會(huì)負(fù)擔(dān)當(dāng)存在負(fù)的外部效應(yīng)時(shí)，將會(huì)導(dǎo)致資源過度使用。MCMR私MR社QQ1Q2MRMC私MC社QQ1Q2例：公地的悲劇近年來，我國(guó)不少牧區(qū)出現(xiàn)過度放牧而導(dǎo)致草場(chǎng)無法維持正常的再生，以致牧民的生活受到極大的影響。為什么牧民會(huì)做出這樣的選擇？如果一個(gè)牧場(chǎng)由100戶牧民共同擁有，假定最正確放牧數(shù)量為每戶50頭牛。當(dāng)其中一戶牧民將放牧的數(shù)量增加到55頭牛時(shí)，將會(huì)導(dǎo)致資源的過度使用。但這戶牧民得到了所增加放牧5頭牛的全部收益，而其受到的損失僅僅為全部損失的1/100。因此，這必然刺激大家增加放牧的數(shù)量。當(dāng)所有人都這樣做時(shí)，社會(huì)資源就處于低效配置狀態(tài)。上述問題就是經(jīng)濟(jì)學(xué)中所謂“公地的悲劇〞的一種典型。公共資源都面臨著過度使用的結(jié)局。有什么途徑可以解決這一問題。公用地悲劇與老字號(hào)冠生園企業(yè)共享的是祖宗傳下來的老招牌，同樣的，浙江金華的火腿生產(chǎn)企業(yè)也是共享了金華這塊地域品牌。但是去年，金華火腿卻經(jīng)歷了和冠生園類似的遭遇。浙江的金華火腿已經(jīng)有1200多年的歷史了，被稱為世界火腿之冠。金華市永泰火腿廠事件我國(guó)環(huán)境問題中國(guó)國(guó)家環(huán)?？偩?024年年報(bào)顯示國(guó)內(nèi)7大河流體系有5個(gè)嚴(yán)重污染，超過70％的水不適合人類接觸；國(guó)土沙漠化速度與1

970年代相比增加一倍，超過25％的國(guó)土已經(jīng)變成沙漠；每年由于環(huán)境惡化造成的損失已經(jīng)接近國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的8％～10％，相比之下每年實(shí)際用于環(huán)保的投資只有國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的1.3％。

為什么三個(gè)和尚就沒有水吃？由于搭便車行為的存在，理性、自利的個(gè)人一般不會(huì)為爭(zhēng)取集體利益做奉獻(xiàn)?！T瑟·奧爾森美國(guó)馬里蘭大學(xué)教授，公共選擇理論奠基人糾正外部效應(yīng)的途徑對(duì)于具有正的外部效應(yīng)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，政府應(yīng)該鼓勵(lì)；

例如：對(duì)教育與科學(xué)研究給予支持對(duì)于具有負(fù)的外部效應(yīng)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，政府應(yīng)該懲罰；

例如：對(duì)污染環(huán)境的企業(yè)征收排污費(fèi)明確產(chǎn)權(quán)

排放標(biāo)準(zhǔn)與排放費(fèi)的比較排放標(biāo)準(zhǔn)是用法律的形式規(guī)定最大排放量，超過這一標(biāo)準(zhǔn)將會(huì)受到嚴(yán)厲懲罰；排放費(fèi)是規(guī)定每排放單位廢水〔汽、渣〕必須向政府交納的費(fèi)用；哪種方式更好？如果不考慮管理本錢上的差異，排放費(fèi)比排放標(biāo)準(zhǔn)更好。第一，削減同樣數(shù)量的污染，以排放費(fèi)方式實(shí)現(xiàn)的本錢更低；第二，排放費(fèi)可以刺激企業(yè)進(jìn)一步降低污染程度；排放標(biāo)準(zhǔn)與排放費(fèi)的比較如果將總污染量降低一半，哪種方式代價(jià)更低？排放費(fèi)污染量治理本錢MC1MC22091011排放費(fèi)確實(shí)定雖然排放費(fèi)與排放標(biāo)準(zhǔn)相比具有一些優(yōu)點(diǎn)，但在信息不充分的前提下，政府如何確定排放費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)？實(shí)施可轉(zhuǎn)讓排放許可證是一種可行的市場(chǎng)定價(jià)途徑。在可轉(zhuǎn)讓許可證制度下，治理本錢較高的廠商將會(huì)購置許可證，而治理本錢較低的廠商將會(huì)出讓許可證。當(dāng)可轉(zhuǎn)讓的許可證市場(chǎng)是競(jìng)爭(zhēng)性時(shí)，許可證的市場(chǎng)均衡價(jià)格將等于所有廠商的邊際治理本錢。產(chǎn)權(quán)產(chǎn)權(quán)〔propertyrights〕是與所有權(quán)〔ownershiprights〕相聯(lián)系的概念。產(chǎn)權(quán)不僅包含傳統(tǒng)意義上所有權(quán)內(nèi)涵，而且進(jìn)一步包括不同主體在行使這些權(quán)利過程中發(fā)生的權(quán)利界定關(guān)系，包括使用權(quán)、自由轉(zhuǎn)讓權(quán)和不受干預(yù)的收益享受權(quán)。阿爾欽的定義著名的產(chǎn)權(quán)經(jīng)濟(jì)學(xué)家阿爾欽在新帕爾格雷夫經(jīng)濟(jì)學(xué)大辭典中把產(chǎn)權(quán)定義為：“是一種通過社會(huì)強(qiáng)制而實(shí)現(xiàn)的對(duì)某種經(jīng)濟(jì)物品的多種用途進(jìn)行選擇的權(quán)利〞?！惨撂仨f爾等，1987，中譯本，第1101頁〕財(cái)產(chǎn)權(quán)在哪個(gè)沒有財(cái)產(chǎn)權(quán)的時(shí)代，富人因被剝奪而變窮，窮人因，沒有致富的時(shí)機(jī)而更窮。擅長(zhǎng)整人、搞階級(jí)斗爭(zhēng)倒成了飛黃騰達(dá)的法門，牟取特權(quán)成了致富的訣竅。顧準(zhǔn)先生根據(jù)自己當(dāng)時(shí)對(duì)外部世界及其有限的了解勇敢地向自己、也向仇視財(cái)產(chǎn)權(quán)的知識(shí)界擺出了以下具有挖苦意義的事實(shí)：在財(cái)產(chǎn)權(quán)在世界的知識(shí)界都是遭到鄙棄的。不幸，在保存財(cái)產(chǎn)權(quán)的西方，工人生活得比蘇聯(lián)要好些。(?顧準(zhǔn)文集?，貴陽，貴州人民出版社，1995年，第347頁)而正是這些敵視財(cái)產(chǎn)權(quán)的人聲稱他們最為窮苦人著想。

科斯定理科斯定理〔TheCoaseTheorem)：如果產(chǎn)權(quán)得到明確界定，如果協(xié)商或談判等活動(dòng)發(fā)生的交易本錢為零或很小，那么在有外部性效應(yīng)的市場(chǎng)上，無論所涉及資源的產(chǎn)權(quán)屬于哪一方，交易雙方總能夠通過協(xié)商談判到達(dá)資源配置有效率狀態(tài)。例：被動(dòng)吸煙的經(jīng)濟(jì)學(xué)被動(dòng)吸煙或“吸二手煙〞是一種典型的外部效應(yīng)問題，同時(shí)也是一種低效的資源配置狀態(tài)，因?yàn)槲鼰熣卟坏晕椅廴?，而且也增加了別人的負(fù)擔(dān)。這個(gè)問題如何解決。政府公布禁煙法規(guī)是一種解決方法，而用明晰產(chǎn)權(quán)的方法似乎更加合理。如果不吸煙者被賦予權(quán)利，那么受到污染后就可以索賠，這樣吸煙者就必須將外部效應(yīng)看作是一項(xiàng)本錢。他們也可以花錢將這一權(quán)利買下來，但這同樣地增加了本錢。與政府公布法令相比，明晰產(chǎn)權(quán)后決策權(quán)交給了決策者個(gè)人。四.信息不對(duì)稱〔逆向選擇與道德風(fēng)險(xiǎn)〕信息不對(duì)稱是指交易過程中雙方對(duì)有關(guān)交易對(duì)象的信息占有程度不同；占有信息較多的一方將可以利用信息不對(duì)稱而獲利；信息不對(duì)稱將會(huì)破壞市場(chǎng)交易的公平性，從而引起市場(chǎng)失靈；例：二手車市場(chǎng)〔檸檬市場(chǎng)〕

——劣質(zhì)產(chǎn)品驅(qū)逐優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品在一個(gè)舊車市場(chǎng)中，有50%的性能較好的舊車和50%性能較差的舊車，車主對(duì)自己所擁有舊車性能好壞比潛在的購車者了解更多。由于買主缺乏有效的檢驗(yàn)手段，為了防止在購車時(shí)受到損失，一般會(huì)盡可能壓低成交價(jià)格。如果好車的賣主愿意在￥30000之上成交，差車賣主愿意在￥18000之上成交，而對(duì)好車買主愿意支付的價(jià)格上限為￥35000，對(duì)差車買主愿意支付的價(jià)格上限為￥22000，那么，在信息充分的條件下，好車將會(huì)在￥30000~￥35000之間成交，差車將會(huì)在￥18000~￥22000之間成交。但是，由于買主無法確認(rèn)車的質(zhì)量，所出的價(jià)格將會(huì)較低。按照好車與差車的概率分布，買主愿意支付的平均價(jià)格為￥28500。按照這一價(jià)格，好車的車主不愿意成交，而差車的車主將愿意成交。由于成交的大多數(shù)為差車，買主將會(huì)改變對(duì)市場(chǎng)中好車與差車概率分布的判斷，從而會(huì)進(jìn)一步降低愿意支付的價(jià)格。市場(chǎng)中最后只有差車能夠成交。逆向選擇當(dāng)市場(chǎng)中發(fā)生劣質(zhì)產(chǎn)品驅(qū)逐優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品時(shí)，就出現(xiàn)了逆選擇；逆選擇的出現(xiàn)將會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)交易規(guī)模萎縮，甚至市場(chǎng)逐漸消失；逆選擇在大多數(shù)市場(chǎng)中都可能發(fā)生；劣幣驅(qū)逐良幣“劣幣驅(qū)逐良幣律〞也被稱為“格雷欣定律〞。該定律是這樣一種歷史現(xiàn)象的歸納：在鑄幣時(shí)代，當(dāng)那些低于法定重量或者成色的鑄幣——“劣幣〞進(jìn)入流通領(lǐng)域之后，人們就傾向于將那些足值貨幣——“良幣〞收藏起來。

當(dāng)事人的信息不對(duì)稱是“劣幣驅(qū)逐良幣〞存在的微觀根底。因?yàn)槿绻灰纂p方對(duì)貨幣的成色或者真?zhèn)味际至私?，劣幣持有者就很難將手中的劣幣用出去，或者，即使能夠用出去也只能按照劣幣的“實(shí)際〞而非“法定〞價(jià)值與對(duì)方進(jìn)行交易。解決方法〔1〕管制〔2〕信號(hào)傳遞的模型斯賓塞在哈佛大學(xué)讀博士的時(shí)候，他觀察到一個(gè)很有意思的現(xiàn)象：很多MBA的學(xué)生在進(jìn)哈佛之前很普通，但經(jīng)過幾年哈佛的教育再出去，就能比教授多掙幾倍甚至幾十倍的錢。這使人禁不住要問為什么，哈佛的教育難道真有這么厲害嗎？斯賓塞研究的結(jié)果是：教育不僅僅具有生產(chǎn)性，更重要的是教育具有信號(hào)傳遞的作用。例：公司的退貨政策一些公司為了在市場(chǎng)中樹立良好形象，實(shí)行了不滿意就退貨的銷售政策。例如在某些大型商場(chǎng)規(guī)定，購置后一星期內(nèi)可以無條件退貨〔只要物品沒有受損〕。有些消費(fèi)者利用這一退貨政策，免費(fèi)使用商場(chǎng)的商品。據(jù)報(bào)道，北京市與哈爾濱市有一些時(shí)髦女郎，經(jīng)常在一些大型商場(chǎng)購置高級(jí)服裝，在使用2~3天后，又退回商場(chǎng)，令這些商場(chǎng)叫苦不迭。你認(rèn)為商場(chǎng)的這一政策應(yīng)該繼續(xù)實(shí)行下去嗎？保險(xiǎn)市場(chǎng)之一——性別歧視保險(xiǎn)市場(chǎng)是一種典型的信息不對(duì)稱市場(chǎng)。保險(xiǎn)公司對(duì)投保人的內(nèi)在信息特征及行為了解較少。當(dāng)保險(xiǎn)公司對(duì)所有投保人都采取同一收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，就有可能失去局部潛在顧客。在美國(guó)的有些州，保險(xiǎn)公司對(duì)汽車駕駛保險(xiǎn)按照性別來收取不同的費(fèi)率。根據(jù)研究，女性駕駛者出交通事故的概率明顯低于男性，其保險(xiǎn)邊際本錢大約為男性的50%。據(jù)此，保險(xiǎn)公司對(duì)女性駕駛保險(xiǎn)的保費(fèi)率為男性的60%。保險(xiǎn)市場(chǎng)之二——自行車保險(xiǎn)80年代后期，保險(xiǎn)公司推出了自行車失竊險(xiǎn)種，但很快就取消了這一業(yè)務(wù)，原因是保險(xiǎn)公司入不敷出，保險(xiǎn)公司是不愿意做賠本的買賣。然而，是否這一業(yè)務(wù)就一定無法做下去呢？中國(guó)有一個(gè)龐大的自行車消費(fèi)群體，而自行車失竊又是經(jīng)常發(fā)生的事情。應(yīng)該說，這一市場(chǎng)有較大的潛在需求。但問題在于保費(fèi)率應(yīng)如何確定。如果按照平均失竊比率來確定保費(fèi)率，那么，失竊可能性較小的潛在投保人將不愿意投保，而失竊概率較高的居民投保傾向也較高。單一費(fèi)率的結(jié)果必然會(huì)導(dǎo)致最終投保的自行車是那些失竊概率高的局部。如果保險(xiǎn)公司能夠?qū)嵤┎町愘M(fèi)率，對(duì)失竊概率較高的自行車收取較高的費(fèi)率，如大學(xué)校園的自行車，而對(duì)那些失竊概率較低的自行車收取較低的費(fèi)率，如在治安狀況良好的住宅小區(qū)的自行車。這種做法可行嗎？還有哪些問題需要解決？我國(guó)銀行“惜貸〞俗話說：有借有還，再借不難。但中國(guó)近10年來信貸市場(chǎng)卻非如此。由于出現(xiàn)大量惡意逃廢銀行債務(wù)的現(xiàn)象，不僅使得銀行資產(chǎn)質(zhì)量惡化，而且導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)獲得的交易本錢奇高。1999年，政府為了推動(dòng)消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用，鼓勵(lì)銀行擴(kuò)大信貸消費(fèi)規(guī)模。然而，銀行對(duì)這一潛力巨大的市場(chǎng)卻表現(xiàn)得十分冷淡。銀行之所以如此，有其難以言狀的苦衷。簡(jiǎn)單地說，銀行面臨的是這樣一種局面：想借的不愿意貸，想貸的不愿意借。由于銀行無法準(zhǔn)確掌握借款人的信用程度，只好力求自保，要么規(guī)定十分苛刻的抵押條件，要么按某些特征對(duì)消費(fèi)者進(jìn)行分類，只貸給那些賴帳可能性極小的消費(fèi)者群體。例如，在武漢竹葉山汽車交易市場(chǎng)，教師可以獲得更長(zhǎng)的還款期限。委托與代理委托與代理關(guān)系是現(xiàn)代企業(yè)制度中最重要也是最根本的關(guān)系。由于股份制企業(yè)是至今為止最適合于大企業(yè)的企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度，由此導(dǎo)致所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的別離。在股份制〔國(guó)有獨(dú)資、有限責(zé)任等〕企業(yè)中，企業(yè)經(jīng)理是代理人，其所掌握的有關(guān)企業(yè)的信息比所有者〔委托人〕多，代理人可以利用信息不對(duì)稱來謀取自己的利益，而不是把委托人的利益放在首位。由于獲取信息的代價(jià)非常高，委托人往往無法對(duì)代理人的行為進(jìn)行有效監(jiān)督；委托—代理關(guān)系廣泛地存在與各種組織中。國(guó)有企業(yè)的改革國(guó)有企業(yè)的低效率是長(zhǎng)期以來困擾我國(guó)經(jīng)濟(jì)開展的主要問題之一。但這并不是我國(guó)特有的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，即使在美國(guó)、英國(guó)這樣的以私有制為主體的國(guó)家，也有為數(shù)不多的國(guó)有企業(yè)存在，這些企業(yè)的效率一般也比較低。與私有企業(yè)相比，國(guó)有企業(yè)最大的問題之一是產(chǎn)權(quán)主體虛位。雖然我國(guó)目前建立了國(guó)有資產(chǎn)管理體系，但各級(jí)國(guó)有資產(chǎn)管理局并非真正的所有者，他們與中央政府的關(guān)系仍然是委托—代理關(guān)系。他們對(duì)國(guó)有資產(chǎn)的關(guān)切程度與所有者對(duì)自己資產(chǎn)的關(guān)切程度相比，仍然有較大的差距。委托—代理關(guān)系中的鼓勵(lì)問題如何對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行有效鼓勵(lì)，這是近百年來一直在探索的問題。到目前為止，尚無一種公認(rèn)的有效鼓勵(lì)方式。在工業(yè)興旺國(guó)家，年薪制加股票期權(quán)是大公司常用的做法。年薪與當(dāng)年的經(jīng)營(yíng)效果有關(guān)，而股票期權(quán)那么是刺激經(jīng)營(yíng)者注重長(zhǎng)期目標(biāo)。然而，這種做法是否能夠真正對(duì)經(jīng)營(yíng)者起到有效鼓勵(lì)的作用呢？道德風(fēng)險(xiǎn)道德風(fēng)險(xiǎn)是指一方利用信息不對(duì)稱做出有損對(duì)方的行為；例如：投保人向保險(xiǎn)公司隱瞞健康狀況；借款人從事投機(jī)活動(dòng)而對(duì)貸款人造成的風(fēng)險(xiǎn)；公費(fèi)醫(yī)療的改革公費(fèi)醫(yī)療是方案經(jīng)濟(jì)體制下的一項(xiàng)重要社會(huì)保障制度〔但不是一項(xiàng)公平的制度，因?yàn)檎既丝跀?shù)量3/4的農(nóng)民根本沒有享受到〕。隨著人口的增長(zhǎng)及對(duì)保健水平要求的提高，公費(fèi)醫(yī)療制度已不堪重負(fù)。近年來，我國(guó)一些城市已經(jīng)在這一方面進(jìn)行改革的嘗試，根本做法之一是個(gè)人與國(guó)家共同承擔(dān)醫(yī)療費(fèi)用。雖然個(gè)人承擔(dān)的比例比國(guó)家承擔(dān)的比例要低，但醫(yī)療費(fèi)用首先有個(gè)人帳戶支付，超出的局部才進(jìn)入社會(huì)統(tǒng)籌帳戶。雖然這一改革