2024年其他財經(jīng)考試-期貨從業(yè)筆試歷年真題薈萃含答案

2024年其他財經(jīng)考試-期貨從業(yè)筆試歷年真題薈萃含答案（圖片大小可自由調(diào)整）答案解析附后卷I一.參考題庫(共25題)1.吳某是信達期貨公司的首席風險官，任期截止到2012年12月，在職期問經(jīng)常擅離職守，并且利用職務(wù)之便為自己牟取私利，期貨公司的董事會決定免除吳某的首席風險官職務(wù)。下列說法中，正確的是（）。A、任期未到，不能免除吳某的職務(wù)B、以上理由不足以讓董事會免除吳某的職務(wù)C、可以免除吳某的職務(wù)，但需要提前通知本人D、可以免除吳某的職務(wù)，無須提前通知本人，屆時履行告知義務(wù)即可2.某交易者在5月30日買人1手9月份銅合約，價格為17520元/噸，同時賣出1手11月份銅合約，價格為17570元/噸，7月30日，該交易者賣出1手9月份銅合約，價格為17540元/噸，同時以較高價格買入1手11月份銅合約，已知其在整個套利過程中凈虧損100元，且交易所規(guī)定，1手：5噸，試推算7月30日的11月份銅合約價格（）。A、17610元/噸B、17620元/噸C、17630元/噸D、17640元/噸3.國外對沖基金的組合基金已成為對沖基金行業(yè)的一股重要力量，約占對沖基金行業(yè)份額的（）。A、35％B、30％C、28％D、22％4.期權(quán)交易的基本策略包括（）。A、買進看漲期權(quán)B、賣出看漲期權(quán)C、買進看跌期權(quán)D、賣出看跌期權(quán)5.期貨公司申請金融期貨經(jīng)紀業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當具有從事金融期貨經(jīng)紀業(yè)務(wù)的詳細計劃。（）6.一位抵押貸款銀行家正在組建一個FHA/VA抵押貸款池，預計將在6個月內(nèi)完成。在沒有任何保護的情況下發(fā)放這些抵押貸款，將使他容易受到利率上升的影響，這意味著他將不得不虧本出售這些貸款。他以76-08/32對沖了GNMA期貨的風險。在6個月的時間里，他已經(jīng)建立了資金池，準備向現(xiàn)金市場出售GNMA證書，但利率已經(jīng)上升，GNMA現(xiàn)金價格下跌了3/4，至75-20/32。他賣掉抵押貸款池，以73-00/32平倉。抵押貸款銀行家在現(xiàn)金市場上的每筆合同損失是多少？（合約金額=$100，000）（）A、$3，012.50B、$3，031.25C、$3，250.00D、$32，500.007.見到對稱三角形后，價格今后走向最大的可能是（）。A、在該處附近震蕩整理B、隨原有趨勢方向運動C、與原有趨勢反向運動D、不確定8.在國際上，介紹經(jīng)紀商可分為獨立執(zhí)業(yè)的介紹商和由期貨公司擔保的介紹經(jīng)紀商。（）9.某期貨公司注冊資本6500萬元，董事長王某在期貨公司里面工作十余年，總經(jīng)理趙某曾經(jīng)在證券公司任職近8年，副總經(jīng)理李某在期貨公司里從事期貨業(yè)務(wù)已滿6年，王某、李某在期貨公司連續(xù)擔任董事長、副總經(jīng)理分別達5年、4年之久，王某已經(jīng)獲得期貨從業(yè)資格。2007年5月，該期貨公司副總經(jīng)理李某因違法犯罪受到刑事處罰。2008年7月，該期貨公司的資本達到2.3億元，于是該公司開始申請金融期貨全面結(jié)算業(yè)務(wù)資格。根據(jù)上述情況，回答下列問題：假設(shè)2010年3月，該期貨公司具備了申請金融期貨全面結(jié)算業(yè)務(wù)資格的條件，那么，其在提出申請時，應(yīng)向中國證監(jiān)會提交下列哪些材料？（）A、加蓋公司公章的營業(yè)執(zhí)照復印件和金融期貨經(jīng)紀業(yè)務(wù)資格證明文件B、從事金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)的計劃書C、申請日前3個會計年度每季度末客戶權(quán)益總額情況表D、股東會或者董事會關(guān)于期貨公司申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格的決議文件10.一個完整的程序化交易系統(tǒng)的建立包括（）。A、模型的設(shè)計構(gòu)造B、模型的假設(shè)條件C、模型的參數(shù)優(yōu)化D、模型的仿真運行11.投資者進行股票投資組合風險管理，可以（）。A、通過投資組合方式，降低系統(tǒng)性風險B、通過股指期貨套期保值，回避系統(tǒng)性風險C、通過投資組合方式，降低非系統(tǒng)性風險D、通過股指期貨套期保值，回避非系統(tǒng)性風險12.在正向市場中，發(fā)生以下（）情況時，應(yīng)采取牛市套利決策。A、近期月份合約價格上升幅度大于遠期月份合約B、近期月份合約價格上升幅度等于遠期月份合約C、近期月份合約價格上升幅度小于遠期月份合約D、近期月份合約價格下降幅度大于遠期月份合約13.機構(gòu)或者其管理人員對期貨從業(yè)人員發(fā)出違法違規(guī)指令的，期貨從業(yè)人員應(yīng)當予以抵制，并及時按照所在機構(gòu)內(nèi)部程序向（）報告。A、中國證監(jiān)會B、中國期貨業(yè)協(xié)會C、期貨交易所D、高級管理人員或者董事會14.在期貨交易所進行期貨交易的，應(yīng)當是期貨交易所（）。A、客戶B、會員C、員工D、股東15.屬于期貨交易所總經(jīng)理的職權(quán)的是（）。A、主持期貨交易所的日常工作B、決定期貨交易所機構(gòu)設(shè)置方案，聘任和解聘工作人員，決定員工的工資和獎懲C、擬訂期貨交易所的財務(wù)預算方案、決算報告D、主持會員大會和理事會會議16.基差交易合同簽訂后，（）就成了決定最終采購價格的惟一未知因素。A、基差大小B、期貨價格C、現(xiàn)貨成交價格D、以上均不正確17.期貨公司應(yīng)當按照規(guī)定的內(nèi)容與格式要求，于月度結(jié)束后（）個工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)報送資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)月度報告。A、7B、5C、3D、218.賣出套期保值一般可運用于如下一些情形（）。A、直接生產(chǎn)商品的生產(chǎn)廠家、農(nóng)場、工廠等手頭有庫存產(chǎn)品尚未銷售或即將生產(chǎn)、收獲某種商品實物，擔心日后出售時價格下跌B、儲運商手頭有庫存現(xiàn)貨尚未出售或儲運商已簽訂將來以特定價格買進某一商品但尚未轉(zhuǎn)售出去，擔心日后出售時價格下跌C、貿(mào)易商手頭有庫存現(xiàn)貨尚未出售或貿(mào)易商已簽訂將來以特定價格買進某一商品但尚未轉(zhuǎn)售出去，擔心日后出售時價格下跌D、加工制造企業(yè)擔心庫存原料價格下跌19.自然人投資者開戶參與股指期貨交易，應(yīng)由（）簽署開戶文件。A、投資者本人或其居間人B、投資者本人或其授權(quán)人C、投資者本人20.貨幣政策的核心是對貨幣供應(yīng)量的管理，以下說法正確的是（）。A、為了刺激經(jīng)濟增長、增加就業(yè)，中央銀行實行寬松的貨幣政策，降低利率，增加流通中的貨幣量，一般物價水平隨之上升B、一般情況下，利率上升，資產(chǎn)價格提高C、為了抑制通貨膨脹，中央銀行實行緊縮的貨幣政策，提高利率，減少流通中的貨幣量，一般物價水平隨之下降D、當本幣升值時，本幣的國際購買力增強，不利于對外投資21.期貨從業(yè)人員違反規(guī)定，情節(jié)輕微，且沒有造成嚴重后果的，予以警告，警告應(yīng)以公告形式發(fā)布。（）22.投資者適宜進行做多基差操作的情形是（）。A、基差擴大B、基差縮小C、基差不變D、基差大幅波動23.國債期貨空頭進行賣出交割時，根據(jù)交易規(guī)則，空方可以選擇對自己最有利的國債進行交割，稱之為（）。A、轉(zhuǎn)換期權(quán)B、時機期權(quán)C、看跌期權(quán)D、看漲期權(quán)24.下列關(guān)于期權(quán)類型的說法錯誤的有（）。A、看漲期權(quán)是指期權(quán)的賣方在支付了一定數(shù)額的權(quán)利金后，即擁有在合約有效期內(nèi)，按事先約定的價格向期權(quán)買方買入一定數(shù)量的標的物的權(quán)利，但不負有必須買入的義務(wù)B、看跌期權(quán)是指期權(quán)的買方在支付了一定數(shù)額的權(quán)利金后，即擁有在合約有效期內(nèi)，按事先約定的價格向期權(quán)賣方賣出一定數(shù)量的標的物的權(quán)利，但不負有必須賣出的義務(wù)C、美式期權(quán)在合約到期日之前不能行使權(quán)利D、美式期權(quán)的買方既可以在合約到期日行使權(quán)利，也可以在到期日之前的任何一個交易日行使權(quán)利25.美國中長期國債通常采用貼現(xiàn)發(fā)行，到期按面值進行兌付。（）卷II一.參考題庫(共25題)1.交易所會員如對結(jié)算結(jié)果有異議，（）A、而會員在規(guī)定時間內(nèi)未提出異議的，則視作會員已認可結(jié)算數(shù)據(jù)的準確性B、一般在第二天開市前一小時通知交易所C、必須以書面形式通知交易所D、遇特殊情況，可在第二天開市后2小時內(nèi)通知交易所2.當美元持續(xù)貶值時，投資者也會相應(yīng)的減少對黃金的持有。3.貨幣供應(yīng)量是（）之和。A、單位和居民的手持現(xiàn)金B(yǎng)、居民和單位在銀行的貴金屬儲備C、居民收藏的黃金紀念幣D、居民和單位在銀行的各項存款4.下單是指客戶在每筆交易前向交易所下達交易指令，說明擬買賣合約的種類、數(shù)量、價格等的行為。（）5.下列期權(quán)交易策略中，不屬于風險有限、收益也有限的策略的是（）。A、看漲期權(quán)構(gòu)成的牛市價差策略（BullSpreaD）B、看漲期權(quán)構(gòu)成的熊市價差策略（BearSpreaD）C、看漲期權(quán)構(gòu)成的蝶式價差策略（ButterflySpreaD）D、看漲期權(quán)構(gòu)成的比率價差策略（CallRatioSpreaD.）6.下列對上海期貨交易所描述錯誤的是（）。A、上海期貨交易所的總經(jīng)理為法定代表人B、上海期貨交易所由上海金屬交易所、上海糧油商品交易所和上海商品交易所合并組建而成C、上海期貨交易所實行公司制D、上海期貨交易所實行會員制，現(xiàn)有會員200多家7.期貨公司開立、變更或者撤銷期貨保證金賬戶的，應(yīng)在3日內(nèi)向其住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)和期貨保證金安全存管監(jiān)控機構(gòu)備案，并履行信息披露義務(wù)。（）8.期貨公司任用不具備資格的期貨從業(yè)人員的，對直接負責的主管人員和其他直接責任人員給予警告，并處5萬元以上10萬元以下的罰款。（）9.我國制定《期貨公司管理辦法》的目的包括（）。A、規(guī)范期貨公司的經(jīng)營活動B、保護客戶的合法權(quán)益C、加強對期貨公司的監(jiān)督管理D、促進期貨市場積極穩(wěn)妥發(fā)展10.賣出套期保值的操作主要適用于以下（）的情形。A、持有某種商品或資產(chǎn)（此時持有現(xiàn)貨多頭頭寸），擔心市場價格下跌，使其持有的商品或資產(chǎn)市場價值下降，或者其銷售收益下降B、已經(jīng)按固定價格買入未來交收的商品或資產(chǎn)（此時持有現(xiàn)貨多頭頭寸），擔心市場價格下跌，使其商品或資產(chǎn)市場價值下降或其銷售收益下降C、預計在未來要銷售某種商品或資產(chǎn)，但銷售價格尚未確定，擔心市場價格下跌，使其銷售收益下降D、預計在未來要購買某種商品或資產(chǎn)，購買價格尚未確定時，擔心市場價格上漲，使其購入成本提高11.以下屬于股指期貨期權(quán)的有（）。A、上證50ETF期權(quán)B、滬深300股指期權(quán)C、中國平安股票期權(quán)D、以股指期貨為標的資產(chǎn)的期權(quán)12.期貨商為因應(yīng)公司緊急資金周轉(zhuǎn)向非金融機構(gòu)借款，應(yīng)于事實發(fā)生之日起（）A、二日內(nèi)B、三日內(nèi)C、五日內(nèi)D、十日內(nèi)，申報13.我國以種植冬小麥為主。依據(jù)對溫度要求不同，小麥還可分為（）。A、軟麥B、硬麥C、白麥D、紅麥14.一個理想的股份指數(shù)至少具備的特點有（）。A、波動要頻繁B、能夠充分反映各行業(yè)的比重C、能夠反映整體股市的表現(xiàn)狀況D、包含有足夠的市場價值15.某套利者在5月10日以880美分／蒲式耳買入7月份大豆期貨合約，同時賣出11月份大豆期貨合約。到6月15日平倉時，價差為15美分／蒲式耳。已知平倉后盈利為10美分／蒲式耳，則建倉時11月份大豆期貨合約的價格可能為（）美分／蒲式耳。A、885B、875C、905D、85516.引導投機行為規(guī)范發(fā)展的做法有（）。A、選擇好期貨上市品種B、控制投機交易的數(shù)量C、加大政府監(jiān)督，打擊市場操縱D、拓寬市場覆蓋面，調(diào)整交易者結(jié)構(gòu)17.客戶存入初始保證金后，價格向有利于他的方向移動，他可以（）A、用其賬戶中多余的股本發(fā)起額外頭寸，無論該頭寸是否已平倉或仍未平倉B、以超額權(quán)益為抵押借款，并向傭金行支付利息C、即使頭寸尚未平倉，也要撤出部分多余的股權(quán)D、A和C18.2008年5月份，某投資者賣出一張7月到期執(zhí)行價格為14900點的恒指看漲期權(quán)，權(quán)利金為500點，同時又以300點的權(quán)利金賣出一張7月到期、執(zhí)行價格為14900點的恒指看跌期權(quán)。當恒指為（）點時，可以獲得最大盈利。A、14800B、14900C、15000D、1525019.在場外交易中，下列哪類交易對手更受歡迎？（）A、證券商B、金融機構(gòu)C、私募機構(gòu)D、個人20.根據(jù)下列國內(nèi)生產(chǎn)總值表（單位：億元）回答問題。 中間投入W的金額為（）億元。A、42B、68C、108D、6421.申請營業(yè)部負責人的任職資格，應(yīng)當由擬任職期貨公司向公司住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)提出申請。（）22.某期貨公司共有5家營業(yè)部，其期末財務(wù)報表顯示，公司凈資產(chǎn)為3000萬元，客戶權(quán)益總額為48000萬元。在計算期末凈資本時，假定公司的資產(chǎn)調(diào)整值為500萬元，負債調(diào)整值為300萬元。客戶因可用資金為負（尚未穿倉）而應(yīng)追加的保證金為100萬元（按照期貨交易所規(guī)定的保證金標準計算）。 請回答以下問題該公司（已經(jīng)取得金融期貨交易會員）下列風險監(jiān)管指標中低于規(guī)定的是（）A、凈資本B、凈資本／客戶權(quán)益總額C、凈資本／凈資產(chǎn)D、凈資本／營業(yè)部家數(shù)23.股票上市，被稱作是股票發(fā)行和股票交易的“（）”。24.期貨公司申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格，高級管理人員近（）年內(nèi)未受過刑事處罰，未因違法違規(guī)經(jīng)營受過行政處罰，無不良信用記錄，且不存在因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被有權(quán)機關(guān)調(diào)查的情形。A、1B、2C、3D、425.一份合約必須既有買家又有賣家，因而多頭未平倉合約數(shù)與空頭未平倉合約數(shù)相等。（）卷III一.參考題庫(共25題)1.期貨公司作為交易者與期貨交易所之間的橋梁和紐帶，屬于銀行服務(wù)行業(yè)。（）2.期貨交易所、期貨公司、非期貨公司結(jié)算會員應(yīng)當按照國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)、財政部門的規(guī)定提取、管理和使用（），不得挪用。A、風險準備金B(yǎng)、注冊資本C、交易保證金D、存款準備金3.交割，是指合約到期時，按照期貨交易所的規(guī)則和程序，交易雙方通過該合約所載標的物（）的轉(zhuǎn)移，或者按照規(guī)定結(jié)算價格進行現(xiàn)金差價結(jié)算，了結(jié)到期未平倉合約的過程。A、使用權(quán)B、收益權(quán)C、所有權(quán)D、處置權(quán)4.中國證監(jiān)會規(guī)定“不得高于”一定標準的風險監(jiān)管指標，其預警標準是規(guī)定標準的（）。A、50％B、60％C、70％D、80％5.下列屬于期貨交易內(nèi)幕信息的是（）。A、國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)以及其他相關(guān)部門制定的對期貨交易價格可能發(fā)生重大影響的政策B、期貨交易所作出的可能對期貨交易價格發(fā)生重大影響的決定C、期貨交易所會員、客戶的資金和交易動向D、國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)認定的對期貨交易價格有顯著影響的其他重要信息6.依據(jù)馬爾基爾債券定價原理，對于面值相同的債券，如果（），由到期收益率變動引起的債券價格波動越大。A、到期期限越長B、到期期限越短C、息票率越高D、息票率越低7.以下屬于宏觀經(jīng)濟指標中的主要經(jīng)濟指標的是（）。A、失業(yè)率B、貨幣供應(yīng)量C、國內(nèi)生產(chǎn)總值D、價格指數(shù)8.期貨交易所會員、客戶可以使用有價證券充抵保證金進行期貨交易時，（）應(yīng)當按照國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定。A、有價證券的名稱B、價值的計算方法C、充抵保證金的比例D、有價證券的種類9.下列有關(guān)期貨公司高級管理人員行為規(guī)則的說法，正確的有（）。A、維護客戶和公司的合法利益B、不得從事或者配合他人從事?lián)p害客戶和公司利益的活動C、遵循誠信原則，謹慎地在職權(quán)范圍內(nèi)行使職權(quán)D、不得利用職務(wù)之便為自己或者他人謀取屬于本公司的商業(yè)機會10.公司制期貨交易所監(jiān)事會主席、副主席的任免，由中國證監(jiān)會提名，（）通過。A、董事會B、監(jiān)事會C、理事會D、股東大會11.取得從業(yè)資格考試合格證明的人員從事期貨業(yè)務(wù)的，應(yīng)當事先通過（）向中國期貨業(yè)協(xié)會申請從業(yè)資格。A、期貨公司B、期貨交易所C、所在從事期貨經(jīng)營業(yè)務(wù)的機構(gòu)D、期貨監(jiān)督管理機構(gòu)的分支機構(gòu)12.投資者同時提供本人金融類資產(chǎn)、年收入材料作為財務(wù)狀況證明的，期貨公司應(yīng)當在分別評分后，取其最高評分作為投資者財務(wù)狀況評估得分，各項評分可以累加。（）13.《期貨交易管理條例》規(guī)定，期貨交易所向會員、期貨公司向客戶收取的保證金存放原則是（）。A、與自有資金合并，專戶存放B、與自有資金分開，專戶存放C、與自有資金分開，共同存放D、與自有資金合并，共同存放14.最早出現(xiàn)的商品期貨是（）。A、金屬期貨B、農(nóng)產(chǎn)品期貨C、能源期貨D、金融期貨15.協(xié)商規(guī)定各成員國最高日產(chǎn)量國際性商品協(xié)定和組織機構(gòu)的是（）。A、石油輸入國組織B、石油輸出國組織C、國際錫生產(chǎn)國協(xié)會D、天然橡膠生產(chǎn)國協(xié)會16.對于商品期貨及其衍生品而言，基本分析法的特點是分析（）。A、價格變動中長期趨勢B、商品的供需因素C、產(chǎn)業(yè)因素D、價格短期變動趨勢17.10月26日，次年5月份棉花合約價格為12075元／噸，次年9月份合約價格為12725元／噸：交易者預計棉花價格將上漲，5月與9月的期貨合約的價差將有可能縮小。于是買入50手5月份棉花期貨合約的同時賣出50手9月份的合約。12月26日，5月份和9月份的棉花期貨價格分別上漲為12555元／噸和13060元／噸，交易者將兩種期貨合約平倉，完成套利交易，則最終盈利為（）元。（1手=5噸）A、120000B、-83750C、36250D、20375018.我國《期貨交易管理暫行條例》規(guī)定，設(shè)立期貨經(jīng)紀公司，必須經(jīng)（）批準A、國務(wù)院B、期貨交易所C、中國證監(jiān)會D、中國銀監(jiān)會19.上市公司的高級管理人員違背對公司的忠實義務(wù)，用職務(wù)便利，為明顯不具有清償能力的單位提供擔保，致使上市公司利益遭受重大損失的，處（）。A、3年以下有期徒刑或者拘役，并處罰金B(yǎng)、3年以上7年以下有期徒刑，并處罰金C、3年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處罰金D、3年以上7年以下有期徒刑20.對稱三角形突破的位置一般應(yīng)在三角形的橫向?qū)挾鹊?／2～2／3的某一點。（）21.（）對股東大會負責。A、股東大會B、會員大會C、董事會D、理事會22.客戶開戶時應(yīng)由經(jīng)紀會員按交易所統(tǒng)一的編碼規(guī)則進行編號，一戶一碼，但可以混碼交易。（）23.一般來說，當宏觀、產(chǎn)業(yè)和基差三個角度均有利于套期保值的時候，入場時機的評級是最高的。24.趨勢線被突破后說明價格的走勢要反轉(zhuǎn)。（）25.在期權(quán)交易中，期權(quán)買方為獲得相應(yīng)權(quán)利，必須將（）付給期權(quán)賣方。A、權(quán)利金B(yǎng)、保證金C、實物資產(chǎn)D