2018年造價工程師案例第一章講義

第一章建設(shè)項目投資估算與期務(wù)評價

本章程課思相（三步走）

本章應(yīng)具備的知識點小結(jié)―基礎(chǔ)知識點詳解與同步專項訓(xùn)縹—綜合知識點詳解與教H相關(guān)典型

案例剖析

第一步：應(yīng)具備的知識點小結(jié)

包括:

1.建設(shè)項目投資構(gòu)成與估算；

2.建設(shè)項目財務(wù)評價報表的編制；（二張輔助報表、三張基本報表）

3.建設(shè)項目財務(wù)評價指標(biāo)的計算及評價；

4.建投項目的不確定性分析（抗風(fēng)除能力分析）

第二步：基郵知識點詳解與同步專項訓(xùn)縹

本章的基砒知識點壬要包括：

1.總投資構(gòu)成；

2.建安工程費;

3.預(yù)備費;

4.利息;

5.總成本費用；

6,盈虧平衡分析。

基礎(chǔ)打識點一：總投資構(gòu)成

1.目標(biāo)：熟練掌握建設(shè)項目的總投資構(gòu)成及計算。

2.詳解

（1）建設(shè)項目總投資伍算內(nèi)容

稀斑通呼福羯喀土檸端設(shè)備RT器同購置瘠

工程費用

建筑安裝工程費

與土地有關(guān)的費用

工程建設(shè)其他靜態(tài)投

與項目建設(shè)有關(guān)的其他費用

固定資產(chǎn)投建設(shè)投

費用資

建設(shè)項目總投資資與未來生產(chǎn)經(jīng)苜有關(guān)的其他

資—工程造價費用

基本預(yù)招費：工程建段不可預(yù)

**?

見費

動杏投

價差預(yù)備費：價格變動不可預(yù)

資

見費

建設(shè)期房息：均衡貸款；1士設(shè)期只計息不還

流動資產(chǎn)投資一流動資金

（2）生產(chǎn)能力指J!（沫

Cz=G（Q/Q1）"xf

式中：C—機(jī)建項目的靜態(tài)投資額；

G—類做項目的靜態(tài)投資額；

Q—擬建項目生產(chǎn)能力；

Q一類似項目生產(chǎn)能力;

n—生產(chǎn)能力指數(shù)，若已建類似項目的生產(chǎn)規(guī)模與報建項目生產(chǎn)規(guī)模相差不大，Q與Q

的比值在0.5~2之間，可取n=1；f—綜合調(diào)整系數(shù)。

3.與公共科目的關(guān)聯(lián)：《建設(shè)工程計價》

4.同步訓(xùn)練

訓(xùn)練1：某建設(shè)項目的工程費由以下內(nèi)容構(gòu)成：

（1）主要生產(chǎn)項目1500萬元，其中建筑工程費300萬元，段備購置費1050萬元，安裝工程費

150萬元。

（2）輔助生產(chǎn)項目300萬元，其中建筑工程費150萬元，設(shè)備購置費110萬元，安裝工程費

40萬元。

（3）公用工程150萬元，其中建筑工程費100萬元，設(shè)備購置費40萬元，安裝工程費10萬元。

工程建設(shè)其他費為250萬元，基本預(yù)備費為220萬元，價差預(yù)備費為316.11萬元。

項目建設(shè)期2年，建設(shè)期貸款1200萬元，貸款利息合計為65.66萬元。項

目流加資金為500萬元，其中300萬元為自有資金，200萬元為報行借款。

列式計算該項目的工程費用、建段投資、固定資產(chǎn)投資及總投資額（以萬元為單位）。（it算

過程及計算結(jié)果保留小數(shù)點后兩位）。

「正瑜答案」

工程費用=1500+300+150=1950（萬元）

建投投資=1950+250+220+316.11=2736.11（萬元）

固定資產(chǎn)投資=2736.11+65.66=2801.77（萬元）

總投資=2801.77+500=3301.77（萬元）

訓(xùn)練2：某生產(chǎn)建設(shè)項目基礎(chǔ)數(shù)據(jù)如下：

（1）報當(dāng)?shù)噩F(xiàn)行價格計算，項目的設(shè)備購置費為2800萬元。已建類似項目的建筑工程費、安

裝工程費占設(shè)備購置費的比例分別為45%、25%,由于時間、地點因素引起上述兩項費用變化的綜合

調(diào)整系數(shù)為，項目的工程建設(shè)其他費用報800萬元伍算?；绢D備費率為10%o

（2）項目建設(shè)投資來源為資本金和貸款，貸款總額2000萬元，建段期貸款利息為60萬元，貸

款合同藥定的還款方式為運營期前5年等額還本、利息照付方式。

（3）項目建段期為1年，運營期為10年。

（4）該項目不考慮價差預(yù)備量。

列式計算該項目的建設(shè)投資及工程造價（以萬元為單位）。（計算過程及計算結(jié)果保留小數(shù)點

后兩位）。

「正確答案」

設(shè)備購置費=2800（萬元）

建筑、安裝工程費=2800x（45%25%）x1.1=2156（萬元）

建設(shè)投資=（2800+2156+800）x（1+10%）=6331.6（月元）

工程造價=6331.6+60=6391.6（萬元）

訓(xùn)練3：2018年某業(yè)主擬建一年產(chǎn)15萬噸產(chǎn)品的工業(yè)項目。2015年該地區(qū)已建成投產(chǎn)的

年產(chǎn)12萬噸產(chǎn)品的類似項目。靜態(tài)投資額為500萬元，總投資額為850萬元。自2015年至2018

年每年平均造價指數(shù)遞胭%項目建設(shè)期為1年，運營助為10年。

試用生產(chǎn)能力指數(shù)法列式計算機(jī)建項目的靜態(tài)投資箍。

『正確笞案」

Q=G（Q/Qi）nxf

=500x{15/12%（1+3%）=682.95萬元

解題思潞：當(dāng)Q與Q的比值在0.5~2之間，則生產(chǎn)能力指數(shù)n的取值近似為1O

正確理解（1+3%）的含義。類似資金時間價值中的爽值系數(shù)，即已知P,求F。

基掰知識點二：建安工程費

1.目標(biāo)：掌掘營改土后建筑安裝工程費用項目的構(gòu)成及計算。

2.詳解

（［）建安工程費按照費用構(gòu)成要素劃分：由人工費、材料費、躺工機(jī)具使用費、企業(yè)管理費、

利麗、規(guī)費和稅金（煙值稅）組成。其中企業(yè)管理費中:加了城市維護(hù)建段稅、教育費附加、地方

教育附加。

（2）建安工程費按工程造價形成順序可劃分為分部分項工程費、措施項目費、其他項目黃、規(guī)

費和稅金（增值稅）。其中，分部分項工程費、措施項目費、其他項目費中包括人工費、材料費、

隨工機(jī)具使用費、企業(yè)管理賈、和洞。

（3）對于工期較長項目的建安工程費也可利用綜合差異系數(shù)法進(jìn)行估算。

綜合差異系數(shù)=X（某影響因素占造價比例x該因素的調(diào)整系數(shù)）

機(jī)建項目建安工程費=已建類似項目建安工程費x綜合差異系數(shù)

（4）建安工程費中增值稅的計算方法

1）采用一般計稅方法時，增值稅=稅前造價x11%=（人+材+機(jī)+管+和+規(guī)）x11%,各費用項目

均以里崢增值稅可抵扣進(jìn)項稅額的價格計算。

2）當(dāng)采用簡易計稅方法時，煙值稅=稅前造價x3也（入+材+機(jī)+管+和+規(guī)）x3%,各費用項目

也1,1自立憎值用講血稅箍的含用價格計篁C

3.與公共科目的關(guān)聯(lián)：《建設(shè)工程計價》

4.同步ill|練

訓(xùn)練1:已知某建筑公司機(jī)投標(biāo)某大學(xué)實訓(xùn)中心樓項目的土建工程，造價肺根據(jù)招標(biāo)文件和企

業(yè)定額，分析得扣該專業(yè)工程人工賈、材料費、機(jī)械費合計應(yīng)為1300萬元，工程段薪300萬元，管

理費機(jī)投人、材（含工程設(shè)備）、機(jī)之和的18%計，利洞技人、林、機(jī)、管理費之和的4.5%it,?

費技6.85%計，痼值稅按11%計，工期為1年，不考慮反除。

列式計算垓項目的建筑工程費用（以萬元為單位）。（計算過程及計算結(jié)果保留小數(shù)點后兩位）。

「正確答案」

該項目入、材、機(jī)（含工程設(shè)爸）=1300+300=1600（萬元）

管理費=1600x18%=288（萬元）

利利=（1600+288）x4.5%=84.96（萬元）

規(guī)費=（1600+288+84.96）x6.85%=135.15（萬元）

增值稅=（1600+288+84.96+135.15）x11%=231.89（萬元）

建筑工程費用=1600+288+84.96+135.15+231.89=2340（萬元）

訓(xùn)縹2：已如某高層券合辦公橇建筑工程分部分項費用為20800萬元，其中人工費約占分部分項

工程造價的15%,措施項目費以分部分項工程費力計費基礎(chǔ)，其中安全文明施工費費率為1.5%,

其他措施費費率1%。其他項目費合計500萬元（不含增值稅進(jìn)項稅額），規(guī)費為分部分項工程費中

人工費的40%,增值稅稅率為11%,計算垓建筑工程的工程造價。（列式計算，答案保留小救點后兩

位）

『正確答案』

分部分項費用=20800（月元）

措做項目費用=20800x（1.5%+1%）=520（萬元）

其他項目費用=500（萬元）

規(guī)費=20800x15%<40%=1248（萬元）

增值稅=（20800+520+500+1248）x11%=2537.48（萬元）

工程造價=20800+520+500+1248+2537.48=25605.48（萬元）

訓(xùn)練3：某項目擬建一殺化工原料生產(chǎn)線，所需廠房的建筑面枳為6800m,同行業(yè)已建類似項

目廠房的建筑安裝工程費用為3500元/m：類似工程建安工程費用所含的人工費、材料費、機(jī)械費

和其他費用占建筑安裝工程造價的比例分別為18.26%、57.63%、9.98%、14.13%,因建設(shè)時間、地

點、標(biāo)港等不同，經(jīng)過分析，損建工程建安工程費的人、機(jī)、機(jī)、其他費用與類似工程相比，Sit

價格相應(yīng)綜合上調(diào)23%、32%、15%、20%o

列式計算該報建項目的建筑安裝工程費用(以萬元為單位)。(計算過程及計算結(jié)果保留小數(shù)

點后兩位)O

『正確答案』

思招1(綜合差異系數(shù)法)：

對于垓項目，建筑工程造價綜合差異系數(shù)=

18.26%x1.25+57.63%x1.32+9.98%x1.15+14.13%x1.2=1.27

C項目的建筑安裝工程費用為：

3500x1.27x6800=3022.6(萬元)

思路2(動態(tài)調(diào)值公式法)：

3500x{1+18.26%x0.25+57.63%x0.32+9.98%x0.15+14.13%x0.2)x6800

=3500x1.27x6800

=3022.6(萬元)

基礎(chǔ)打識點三：翼備軍

1.目標(biāo)：熱練掌提基本地備費和價差預(yù)備費的計算

2.詳解

(1)預(yù)備費=基本fl備費+價差預(yù)備費

(2)基本預(yù)備費二(設(shè)備及工基F!購置費安工程費I工程鋌段尊他費)x基本頸備費率=(1

程費+工程建設(shè)其他費)X基本預(yù)備費率

(3)偏差預(yù)備費

(1+/)汽1+/產(chǎn)(1+/)7-0

L—建設(shè)期第t年的靜態(tài)投資計劃額(T-耨用+Tf?建-其他鬻用+基疝博備耨)

n—建設(shè)期年份數(shù)

f—建設(shè)期年均投資上漲率

m—建段前期年限(從編制估算到開工建設(shè)，單位：年)

垓公式考慮了建段前期的漲價因素，式中(1+f)°s是報第t年投資分期均勻投入考慮的深價幅

?o

3.與公共科目的關(guān)聯(lián)：《建設(shè)工程計價》

4.同步iJI|縹

已對某批建建設(shè)項目的工程費用為45000萬元，建設(shè)工程其他費用為3860萬元，建設(shè)期3年，

投資分年使用比例為：第一年25%第二年55%第三年20%建設(shè)期內(nèi)預(yù)計年平均價格總水平上漲

率為5%,建設(shè)前期年限按1年計。建設(shè)期貸款利息為1395萬元，基本領(lǐng)備費率為10%o

計算該項目的基本預(yù)備費、價差預(yù)備費、預(yù)備費及固定資產(chǎn)投資。

「正磁答案」

1)基本頸備費=(45000+3860)x10%=4886(萬元)

2)價差預(yù)備費:

第一年價差頸備費=(45000+3860+4886)x25%x[(1+5%)](1+3%)°5(1+5%)''-I]=

1020.23(萬元)

第二年價差很備費=(45000+3860+4886)x55%x[(1+5%))(1+5%)05(1+5%)2，-1]=

3834.75(萬元),05

3-1

第三年價差愜備費=(45000+3860+4886)x20%x[(1+5%)(1+3%)(1+5%)-1]=

2001.64（萬元）

價差預(yù)備費=1020.23+3834.75+2001.64=6856.62（萬元）

3）預(yù)備費=4886+6856.62=11742.62（萬元）

4）固定資產(chǎn)投資=45000+3860+11742.62+1395=61997.6（萬元）

基礎(chǔ)知識點四:利息

1.目標(biāo):熟縹掌握建設(shè)期借款利息、流動資金借款利息、臨時借款利息的計算；不同還款方式

下的還款本金、利息計算；在磁填寫還本付息表。

2.詳解

（1）建設(shè)期借款利息的計算1）

特點說明：均廝貸款，建設(shè)期只計息不還。

2）計息公式

津一期年貸款利息=（年初累計借款+本年新增借款+2）x實際年貸款利率

3）名義利率與實限利率之間的換算

年it息次.

一—利凝=（1+幺V利率/任計由次初）.

4）專項訓(xùn)練

訓(xùn)練1：某新建項目，建設(shè)期為3年，從我行均衡貸款900萬元，其中第1年300萬元、第2

年600萬元。若年利率為6%,按年計息，列式計算垓項目建設(shè)期利息。

『正確答案』

第1年貸款利息=300/2x6%=9（萬元）

第2年貸款利息=[（300+9）+600/2]x6%=36.54（萬元）

第3年貸款利息=（300+9+600+36.54）x6%=56.73（萬元）

建設(shè)期貸款利息=9+36.54+56.73=102.27（萬元）

訓(xùn)練2：某新建項目，建設(shè)期為3年，從我行均衡貸款900萬元，其中第1年300萬元、第2

年600萬元。若年利率為6%,技季計息，則式計算該項目建設(shè)期利息。

『正確答案』

實麻利率=（1+6%/4）-1=6.14%

第1年貸款利息=300/2x6.14%=9.21（萬元）

第2年貸款利息=[（300+9.21）+600/2]x6.14%=37.41（萬元）

第3年貸款利息=（300+9.21+600+37.41）x6.14%=58.12（萬元）

建設(shè)期貸款利息=9.21+37.41+58.12=104.74（萬元）

訓(xùn)竦3：某新建項目，建設(shè)期為2年，從銀行均衡他款900萬元，其中第1年300萬元、第2

年600萬元。若年利率為6%,技季計息，則式計算該項目建設(shè)期利息。

『正確答案』

實麻利率=（1+6%/4）-1=6.14%

第1年貸款利息=300/2x6.14%=9.21（萬元）

第2年貸款利息=[（300+9.21）+600/2]x6.14%=37.41（萬元）

建設(shè)期借款利息=9.21+37.41=46.62（萬元）

（2））設(shè)冊價款利息的許形

常見的三種償還方式：等額本金法、等額本息法、品大能力償還達(dá)

1）等額本金法：運營期內(nèi)某幾年等額正本，利息照付：

每年應(yīng)還等額的本金=建設(shè)期本利和/還款年限

某年應(yīng)付利息=當(dāng)年期初本利和X利率

2）等額本息法：運營期內(nèi)某幾年等H還本付息:

C…C、?（l+OWXi

4=Px（4，P,5）=Px-_，一

每年應(yīng)還的等箍本息和=（1+//*-1

某年應(yīng)忖的利息=當(dāng)年期初本和和X利率

某年應(yīng)還本金=當(dāng)年應(yīng)還本息和-當(dāng)年應(yīng)付利息

3）最大能力償還法

詳見綜合知識點詳解部分。（與總成本費用、利泅總額、凈利洞、所得稅等關(guān)聯(lián)）

4）專項訓(xùn)練

訓(xùn)練1：某項目建設(shè)期2年，運營期6年。建設(shè)期內(nèi)，每年均衡投人自有資金和能款各500萬

元，貸款年利率為6%,按年計息。項目貸款在運營期間技照等前還本、利息照付的方法償還。

問題:

1.列式it算建設(shè)期貸款利息。

2.列式it算各年應(yīng)還本金與利息額。

3.填寫還本付息表。

［答案】

問題1:

第1年貸款利息=500/2x6%=15.00（萬元）

第2年貸款利息=［（500+15）+500/2］x6%=45.90（萬元）

建設(shè)期借款利息=15+45.90=60.90（萬元）

問題2：運營（各年應(yīng)還本金與利息:

建役期借款本利和=500+500+60.9=1060.9（萬元）

運營期每年應(yīng)還本金=1060.9/6=176.82（萬元）

運營期第一年應(yīng)還利息=1060.9x6%=63.65（萬元）

運營期第二年應(yīng)還利息=（1060.9-176.82）x6%=884.08x6%=53.04（萬元）

運營期第三年雙還利息=（1060.9-176.82x2）x6%=707.26x6%=42.44（萬元）

運營期第四年應(yīng)還利息=（1060.9-176.82x3）x6%=530.44x6%=31.83（萬元）

運營期第五年應(yīng)還利息=（1060.9-176.82x4）x6%=353.62x6%=21.22（萬元）

運營期第大年應(yīng)在利息=（1060.9-176.82x5）x6%=176.80x6%=10.61（萬元）

問題3：填寫還本付息表。

—F本不湛耒~~單位;丹兀

項目

O

期初借

515.001060.90884.08707.26530.44353.62176.80

明小nW

當(dāng)期還

240.47229.86219.26208.65198.04187.43

本利總

其中:還176.80

176.82=1060.9/6176.82176.82176.82176.82

本M76.82）

GQ公U.dCUCQ7a。/

（村息）63.0442.4431.8321.2210.61

期末借

515.001060.90884.08=1060.9-176.82707.264530.44353.62176.80

Oli

訓(xùn)練2：某項目建設(shè)期2年，運營期6年。建設(shè)期內(nèi)，每年均衡投人自有資金和貸款各500萬

元，貸款年利率為6%,按年計息。項目貸款在運營期前3年按照等額還本付息的方法償還。

問題:

1.列式計算建設(shè)期貸款利息。

2.列式計算各年應(yīng)還本金與利息褊。

3.填寫還本付息表。

【答案】

問題1：建設(shè)期借款利息：

第1年貸款利息=500/2x6%=15.00（萬元）

第2年貸款利息=[（500+15）+500/2]x6%=45.90（萬元）

建設(shè)期借款利息=15+45.90=60.90（萬元）

問題2：運營期各年應(yīng)還本金與利息:

建設(shè)期借款本利和=500+500+60.9=1060.9（萬元）

4=Px（//P.5）=Px色噌二

運營期前3年每年應(yīng)還本息和=（1+/F-1

6M+6%）3

1060.9X

（1+6%）3T=1060.9xO.3741=396.89（萬元）

運營期第一年應(yīng)還利息=1060.9x6%=63.65（萬元）

運營期第一年應(yīng)還的本金=396.89-63.65=333.24（萬元）

運營期第二年應(yīng)還利息=（1060.9-333.24）x6%=727.66x6%=43.66（萬元）

運營期第二年應(yīng)還的本金=396.89-43.66=353.23（萬元）

運營期第三年?還利息=（1060.9-333.24-353.23）x6%=（727.66-353.23）x6%=374.43

x6%=22.47（萬元）

運營期第三年應(yīng)還的本金=396.89-22.47=374.42（萬元）

問題3：填寫還本付息表。

表1.6還本付息表單位：萬元

計算期

項目

12345678

期初借款余額515.001060.90727.66374.43

當(dāng)期還本付息396.89396.89396.89

其中：還本333.24=396.89-63.65353.23374.42

付息63.65=1060.9x6%43.6622.47

期末借款余額515.001060.90727.66=1060.90-333.24374.43

（3）流動資金借款利息的計算1）

特點說明：一般發(fā)生在運營期的前幾年,在運營期間只計息付息不還本，運營期末回收流動

資金。

2）計息公式：年利息=年流動資金貸款纏x年貸款利率

3）專項訓(xùn)縹

背景：某新建項目，建設(shè)期為2年，運營期8年。運營期累計投入流動資金800萬元，其中運

營期第一年投入400萬元（300萬元為自有資金，100萬元為策行貸款），運營期第二年投入400

萬元均從銀行貸款，流巾資金在項目的運營期末全部收回。若年利率為6%（枝年計息），列式計算

該項目流動資金在運營期間各年應(yīng)付的利息。

『正詢答案』

運營期第1年應(yīng)付利息=100x6%=6（萬元）

運營期第2年至最后1年每年應(yīng)付利息=（100+400）x6%=30（萬元）

（4）臨時借款及臨時借款利息的計算

適用范圍：國A理反期利息采用等額本金償還法或等額本息償還法,不適用于最大能力償還法，

因為采用最大能力償還法時不會發(fā)生借款。

臨時借款一般發(fā)生在運營期的前幾年，首先需要判斷某年是否具備償還能力，即是否需要臨時

借款。如需要，再計算臨時借款額及利息。

說明：此處涉及較多相關(guān)知識點，所以在綜合知識點詳解中重點講解。

基礎(chǔ)知識點五：總成本費用

1.目標(biāo)：熱練掌握總成本費用的構(gòu)成及計算，準(zhǔn)確填寫總成本費用表。

2.詳解

（1）總成本費用的構(gòu)成與it算

說明：總成本費用一段指的是年總本費用，它發(fā)生在項目的運營期。

總成本費用=經(jīng)營成本+折舊+「的+利息（+維持運營投資）或：總成本費用=固定成本+可變

成本

一其中：

1）經(jīng)營成本：一骰已知

2）折舊的計算（重點拿樨平均年限法）

折舊費=（固定資產(chǎn)原值-殘值）/折舊年限

重要提示:

（1）建設(shè)項目融資前,同市資產(chǎn)原值不含建世期利息：融資后,同京資產(chǎn)原值應(yīng)包含律設(shè)期

利息。

（2）可抵〉的「京塔產(chǎn)/項稅前不形應(yīng)因走餡產(chǎn).

即：固定資產(chǎn)原值=形成固定資產(chǎn)的費用-可抵扣固定資產(chǎn)進(jìn)項稅額

3）域值的計算

一值=同定落產(chǎn)序值x昧值率

提示：殘值與余值的區(qū)別;

余值-球僖+（折舊if眼一運營if限）丫于折舊費4）

挪埼的計算（平均年限法）

年轆第費-（尢—資產(chǎn)?網(wǎng)冊資產(chǎn)）/H坊年限

注意：建設(shè)期、建設(shè)前期、運營期、計算即、還款期、折舊年限、攤筒年限的區(qū)別。

5）利息的計算

總成本費用中的利息包括建設(shè)期貸款利息、流動資金貸款利息、命的借款利息；

即：運營期某年的利息和=建設(shè)期貸款利息+流動資金貸款利息+臨時借款利息

6）維持運營投資

維持運營投資根據(jù)實麻精況有兩種處理方式，一種是于以賃4化，即H人固定貸產(chǎn)假值；一口—

是費用化，現(xiàn)入華度總應(yīng)7。一殷采用后者。

7）固定成本及可變成本

項目背景一般會說明成本的比例及計算基數(shù)，其中可變成本通常與產(chǎn)品可變單價及數(shù)量有關(guān)。

說明：此Wi只點常與盆虧平衡分析結(jié)合

（2）總成本費用表的填寫

表1.4榮項目總成本費用.吧?二―單一：萬元

序號""一--------------運營期

—Jf年份

項目-------------

345678

1經(jīng)營成本

2折舊費

3攝制費

4建設(shè)期貸款利息

5利息流動資金貸款利息

$維持運營投資（麻陽華意我期的部分）

8總成本費用(1+2+3+4+5+6+7)

8.1固定成本

8.2可變成本

3.與公共科目的關(guān)聯(lián)：《建設(shè)工程造價管理》

4.專項訓(xùn)練

訓(xùn)練1:（融資前）

某項目計算期為10年，其中建設(shè)即2年，生產(chǎn)運營期8年。計算期第3年投產(chǎn)，第4年開始達(dá)

到設(shè)計生產(chǎn)能力。

項目建設(shè)投資估算1000萬元，預(yù)計全部形成固定資產(chǎn)（包含可抵扣固定資產(chǎn)進(jìn)項稅額100J1）,

固定資產(chǎn)在運營期內(nèi)按直線法折舊，城值（殘值率為10%）在項目計算期未一次性收回。

問題：列式計算固定資產(chǎn)原值、殘值、年折舊費。

『正確答案』

固定資產(chǎn)原值=1000-100=900（萬元）

殘值=900x10%=90（萬元）

年折舊費=（900-90）/8=101.25（萬元）

訓(xùn)練2：

某項目計算期為10年，其中建設(shè)期2年，生產(chǎn)運營期8年。計算期第3年投產(chǎn)，第4年開始達(dá)

到設(shè)計生產(chǎn)能力。

建設(shè)期第1年貸款2000萬元，自有資金4000萬元，建設(shè)期第2年貸款3000萬元，自有資金

1000萬元，貸款年利率為6%,按年計息。其中1000萬元形成無形資產(chǎn)；300萬元形成其他資產(chǎn)；

其余投資形成固定資產(chǎn)。

固定資產(chǎn)在運營期內(nèi)按直線法折舊，殘值（殘值率為10%）在項目計算期末一次性收回。

無形資產(chǎn)、其他資產(chǎn)在運營期內(nèi)，均勻提入成本。

問題：

1）計算建設(shè)期利息。

2）計算固定資產(chǎn)原值、殘值、余值。

3）計算年折舊費。

4）計算年攤銷費。

「正確笞案」

1）建設(shè)期利息：

第1年利息=2000/2x6%=60（萬元）

第2年利息=（2000+60+3000/2）x6%=213.60（萬元）

建設(shè)期利息=60+213.6=273.60（萬元）

2）固定資產(chǎn)原值=（2000+4000+3000+1000）+273.6-（1000+300）=8973.60（萬元）

殘值=8973.60x10%=897.36（萬元）

余值=897.36（萬元）

3）年折舊費=（10000-1000-300+273.6-897.36）/8=1009.53（萬元）

4）年攤銷費=（1000+300）/8=162.50（萬元）

ill練3：（融資后）

某報建項目計算期為10年，其中建設(shè)期2年，生產(chǎn)運營期8年。第3年投產(chǎn)，第4年開始達(dá)到

設(shè)計生產(chǎn)能力。

項目建設(shè)投資岱算10000萬元。其中1000萬元為無形資產(chǎn)；300萬元為其他資產(chǎn)；其余投資形

成固定資產(chǎn)。

固定資產(chǎn)在運營期內(nèi)就直線法折舊，殘值（域值率為10%）在項目計算期末一次性收回。

無形資產(chǎn)在運營期內(nèi)，均勻推人成本；其他資產(chǎn)在運營期的前3年內(nèi)，均勻押入成本。

項目的資金投入、收益、成本等基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，見表1.5。

表1.5擬建項目資金投入、收益及成本數(shù)據(jù)表單位：萬元

年份

序號12345~10

項目

40001000

1建設(shè)投資

貸款（不含貸款利息）20003000

自有資本金都分600100

2流弟資金

貸款100200

3牛生產(chǎn)、帕售量（月岫）1.01.51.5

立款方式:汜嗎款割慳為50uug

度贊料班款在項目生產(chǎn)運營期內(nèi)等31本金償打、利息照6%

動資金貸款年利率為5%,貸款本金在項目計算期末一次償還。

在項目計算期的第5、7、9年每年需維持運營投資20萬元，其資金來源為自有資金，該費用計

人年度總成本。

經(jīng)營成本中的加％為可變成本支出，其它均為固定成本。

說明：所有計算結(jié)果均保留小數(shù)點后兩位。

問題：

（1）計算運營期各年折舊費。

（2）計算運營期各年的程銷費。

（3）計算運營期各年應(yīng)還的利息褊。

（4）計算運營期第1年、第8年的總成本費用。

（5）計算運營期第1年、第8年的固定成本、可變成本。

（6）報表1.6格式編制該項目總成本費用估算表。

表1.6總成本費用估算表單位：月元

序號年份345678910

項目

1笈呂玳牛

2向正黃產(chǎn)疥批費

3無涉資產(chǎn)推銷費

4其他資戶M扉費

5雄得運富投貿(mào)

6利息支出

6.1建設(shè)投資小款利息

6.2澹動資金費款利息

7總成本費用

7.1固定成本

7.2可變成本

【答案】

（1）建M貸款利息:

建設(shè)期第1年利息=2000/2x6%=60（萬元）

建設(shè)期第2年利息=（2000+60+3000/2）x6%=213.60（萬元）

建設(shè)期利息=60+213.6=273.60（萬元）

固定資產(chǎn)原值=（10000-1000-300）+273.6=8973.6（萬元）

殘值=8973.6x10%=897.36（萬元）

年折舊費=（8973.6-897.36）/8=1009.53（萬元）

（2）挪算包括無形資產(chǎn)棚銷及其他資產(chǎn)悔銷。

無形資產(chǎn)在運營期內(nèi)每年的推銷費=1000/8=125（萬元）

其他資產(chǎn)在運營期前3年中的年掘的寬=300/3=100（萬元）

（3）運營期應(yīng)還利息包括還建設(shè)期貸款利息及流動資金貸款利息。

1）運營期應(yīng)還建設(shè)期貸款利息的計算思路

建設(shè)期貸款本利和=2000+3000+273.6=5273.60（萬元）

運營期內(nèi)每年應(yīng)還本金=5273.6/8=659.2（萬元）

運營期第1年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=5273.6x6%=316.42（萬元）

運營期第2年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2）x6%=276.86（萬元）

運營期第3年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x2)x6%=237.31（萬元）

運營期第4年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x3)x6%=197.76（萬元）

運營期第5年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x4)x6%=158.21（萬元）

運營期第6年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x5)x6%=118.66（萬元）

運營期第7年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x6)x6%=79.10（萬元）

運營期第8年應(yīng)還建設(shè)期貸款利息=（5273.6-659.2x7)x6%=39.55（萬元）

2）運營期應(yīng)還流動資金貸款利息的計算思路

運營期第1年應(yīng)還利息=100*5%=5（萬元）

運營期第2年~第8年應(yīng)還利息=（100+200）x5%=15（萬元）

（4）運營期第1年的總成本費用=3500+1009.53+125+100+316.42+5=5055.95（萬元）

運營期第8年的總成本費用=5000+1009.53+125+39.55+15=6189.08（萬元）

（5）運營期第1年的可變成本=3500x70%：2450（萬元）

運營期第1年的固定成本=5055.95-2450=2605.95（萬元）

運營期第8年的可變成本=5000x70%=3500（萬元）

運營期第8年的固定成本=6189.08-3500=2689.08（萬元）

2固定資產(chǎn)折I口費1009.531009.531009.531009.531009.531009.531009.531009.53

3無形資產(chǎn)搬筠費125125125125125125125125

4H他資產(chǎn)林I的費100100100

5維持運營投資202020

6利息支出321.42291.86252.31212.76173.21133.6694.1054.55

6.1建設(shè)投資貸款利息316.42276.86237.31197.76158.21118.6679.1039.55

6.2流動資金貸款利息515151515151515

7總成本費用5055.956526.396506.846347.296327.746268.196248.636189.08

圖定?

7.12605.953026.393006.842847.292827.742768.192748.632689.08

2450=3500

7.2可變成本3500350035003500350035003500

x70%

基朋知識點六：盈虧平衡分析

1.目標(biāo)：掌握盈虧平衡分析的方法及盈虧平衡點的計算。

2.詳解

(1)原理

盈虧平衡分析是研究建設(shè)項目特別是工業(yè)項目產(chǎn)品生產(chǎn)成本、產(chǎn)銷量與盈利的平衡關(guān)系的方法。

對于一個建設(shè)項目而言，隨著產(chǎn)能量的變IL盈利與虧損之間一般至少有一個轉(zhuǎn)折點，這個轉(zhuǎn)折點

為盈虧平南點BEP(BreakEvenPoint),在這點上，銷售收入與成本費用相等，既不虧損也不盈利。

盈虧平衡分析就是要找出項目方案的盈虧平衡點。

(2)盈虧平衡分析方法

一般站在運營期按年度討論：

-ilil=銷售的4-J而本-增值稅附加稅=0

說明：鑒于增值稅實行價外稅，由最盛消費者負(fù)擔(dān)，增值稅對企業(yè)利潤的影響表現(xiàn)在增值稅會

影用城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費附加、地方教育費附加的大小，故盈虧平衡分析需要考慮增值稅附加

稅對成本的影響。

線性盈虧平衡分析的前提條件：生產(chǎn)量等于銷售量；生產(chǎn)量變化，單位可變成本不變；生產(chǎn)量

變化，婚售單價不變；只生產(chǎn)單一產(chǎn)品，或生產(chǎn)多種產(chǎn)品，但可以換算為單一產(chǎn)品計算。

利淘=箱售收入-總成本-增值稅附加稅=0

其中：

箱售收入=箱售量x單價

總成本=固定成本+可變成本

增值稅附加稅=增值稅X增值稅附加稅稅率

增值稅=銷項稅額-進(jìn)項稅額

(3)盈虧平衡平衡點的表達(dá)形式

表達(dá)形式：實物產(chǎn)銷量、年滿售額、單位產(chǎn)品售價、單位產(chǎn)品的可變成本以及年固定總成本的

絕對量、生產(chǎn)能力利用率。

最為廣泛的是：盈虧平衡產(chǎn)量和生產(chǎn)能力利用率

1)產(chǎn)量13半由哀=平W走成本/(產(chǎn)品單加-單14產(chǎn)品可受成本-單位產(chǎn)時增值『X喟H祝

附九稅率)

2)生產(chǎn)能力利用率=產(chǎn)量盈虧平衡點/正常產(chǎn)銷量x100%

(4)基于盈虧平悔平的點的項目評價

盈虧平衡點反映了項目對市場變化的適應(yīng)能力和抗用險能力。盈虧平衡點越低，達(dá)到此點的盈

虧平衡產(chǎn)量和收益或成本也就版少，項目投產(chǎn)后盈利的可能性越大，適應(yīng)市場變化的能力越強(qiáng)，杭

風(fēng)臉能力也越慢。

3.與公共科目的關(guān)聯(lián)：《建