【英美等國金融科技風(fēng)險監(jiān)管實踐對我國的啟示探析綜述3600字】

英美等國金融科技風(fēng)險監(jiān)管實踐對我國的啟示分析綜述目錄TOC\o"1-2"\h\u17879英美等國金融科技風(fēng)險監(jiān)管實踐對我國的啟示分析綜述 17030（一）美國沙盒監(jiān)管政策不足之處 125319（二）英國沙盒監(jiān)管模式不足之處 2269041、沙盒監(jiān)管適配成本高 2247452、沙盒監(jiān)管信息不共享 2154843、沙盒監(jiān)管基礎(chǔ)技術(shù)不成熟 3324194、市場預(yù)期與消費者心理影響測試結(jié)果 381275、監(jiān)管政策與金融科技創(chuàng)新相悖 33171（三）對我國金融科技風(fēng)險監(jiān)管的啟示 36341、建設(shè)一體化風(fēng)險監(jiān)管體系 4103382、降低沙盒監(jiān)管的適配成本 4106443、建設(shè)沙盒監(jiān)管信息共享機制 4273714、完善沙盒監(jiān)管的技術(shù)基礎(chǔ) 4161435、設(shè)立虛擬沙盒解決市場預(yù)期問題 513686、完善沙盒監(jiān)管政策建議 5目前監(jiān)管科技所面臨的重點與難點在于：技術(shù)驅(qū)動力超過業(yè)務(wù)驅(qū)動力，業(yè)務(wù)層面缺乏自頂向下的設(shè)計。技術(shù)發(fā)展速度過快，而無法與業(yè)務(wù)層面進(jìn)行深度融合，從技術(shù)出發(fā)形成了完整架構(gòu)，但在業(yè)務(wù)層面缺乏整體梳理和整體設(shè)計，無法進(jìn)行應(yīng)用，反而給進(jìn)一步的整合工作帶來額外負(fù)擔(dān)；新技術(shù)需要新的管理模式與之適應(yīng)，或?qū)⒁l(fā)新的組織變革。目前監(jiān)管科技處于新興發(fā)展階段，與之對應(yīng)的管理模式并沒有出現(xiàn)，貿(mào)然進(jìn)行調(diào)整可能導(dǎo)致目前相當(dāng)穩(wěn)定的組織結(jié)構(gòu)發(fā)現(xiàn)改變，造成混亂從而使監(jiān)管科技的效用無法體現(xiàn)；監(jiān)管沙盒（sandbox）在國內(nèi)是否能取得預(yù)期效果仍需觀察。監(jiān)管沙盒模式在國外已經(jīng)取得了一定效果，但這種模式是否符合中國國情卻未曾得到實踐的檢驗，盲目推行中國版監(jiān)管沙盒可能帶來新金融風(fēng)險。（一）美國沙盒監(jiān)管政策不足之處美國沙盒監(jiān)管政策，注重政策建設(shè)卻缺乏體系調(diào)節(jié)。由于國情原因，美國全國的沙盒監(jiān)管政策與各州的沙盒監(jiān)管政策各有不同，其相當(dāng)部分是相互矛盾的，一旦出現(xiàn)極端市場情況，金融科技風(fēng)險爆發(fā)，金融科技市場發(fā)生動蕩，體系的不完善會使得美國的調(diào)控能力受到制約，并且由于各州之間政策的不同，容易出現(xiàn)相互推諉的情況，使得風(fēng)險的爆發(fā)無法及時得到處理。（二）英國沙盒監(jiān)管模式不足之處沙盒監(jiān)管運行模式，使得金融科技企業(yè)與監(jiān)管機構(gòu)之間形成了更加開放和主動的監(jiān)管關(guān)系。測試結(jié)果表明，沙盒監(jiān)管模式存在一些優(yōu)越性：鼓勵金融科技創(chuàng)新、促進(jìn)信息技術(shù)的發(fā)展從而加快金融科技企業(yè)的發(fā)展；更加有效的控制風(fēng)險和成本，減少市場機制的損耗，同時為金融科技業(yè)務(wù)和服務(wù)的商業(yè)前景進(jìn)行測試。但沙盒監(jiān)管模式同樣存在不足，帶給我們相應(yīng)的啟示。1、沙盒監(jiān)管適配成本高沙盒監(jiān)管在英國的實踐中，一直會出現(xiàn)申請公司在滿足所有資助要求的情況下，申請銀行服務(wù)時卻被沙盒監(jiān)管系統(tǒng)拒絕，如希望成為支付機構(gòu)或者電子貨幣機構(gòu)的金融科技企業(yè)；此外，沙盒監(jiān)管旨在評估金融科技公司的客戶拓展能力和商業(yè)可行性，這對于已經(jīng)擁有龐大用戶群的金融科技公司而言，的確能讓大型金融科技公司的客戶群體得到拓展，但對于小型金融科技公司而言，其并沒有完備的客戶群體，由于監(jiān)管沙盒對使用群體進(jìn)行了限制，使小型金融科技公司的市場推廣不能大規(guī)模開展，業(yè)務(wù)范圍受到人為限制，導(dǎo)致小型金融科技公司無法拓展用戶與獲得業(yè)務(wù)推廣數(shù)據(jù)；并且，金融科技公司需要花費超額時間成本去整合API以及無法得到沙盒監(jiān)管的授權(quán)，導(dǎo)致沙盒監(jiān)管的適配成本變得非常高，金融科技公司的監(jiān)管成本也會上升。2、沙盒監(jiān)管信息不共享此外，沙盒監(jiān)管在于設(shè)立一個信息透明的平臺，使得金融科技公司的業(yè)務(wù)創(chuàng)新能夠被各方所了解，并能展示其所蘊含的利益與風(fēng)險。但在英國沙盒監(jiān)管測試中，出現(xiàn)了由于金融科技公司的業(yè)務(wù)創(chuàng)新速度過快，導(dǎo)致監(jiān)管規(guī)則未能完全覆蓋，使得金融科技創(chuàng)新業(yè)務(wù)信息不透明，其中蘊含的風(fēng)險無法被監(jiān)管機構(gòu)與金融科技公司快速把握，留下了金融科技風(fēng)險隱患；并且，參與沙盒測試的產(chǎn)品需要一定的成熟度，參與沙盒監(jiān)管測試的金融科技企業(yè)也需要有一定的資本，使得沙盒監(jiān)管測試對初創(chuàng)的金融科技產(chǎn)品和服務(wù)或者小型金融科技公司無法進(jìn)行測試。3、沙盒監(jiān)管基礎(chǔ)技術(shù)不成熟沙盒監(jiān)管對信息技術(shù)的要求十分嚴(yán)格，既要滿足數(shù)據(jù)搜集，從而進(jìn)行數(shù)據(jù)管理，形成數(shù)據(jù)報告，以切實反映金融科技公司的信息；也要能夠進(jìn)行數(shù)據(jù)分析，從而對宏觀市場、微觀市場的一系列風(fēng)險進(jìn)行監(jiān)控。此外，沙盒監(jiān)管難度也在于對監(jiān)管政策與法律的代碼轉(zhuǎn)換，如何讓代碼在機器上穩(wěn)定運行并且能夠充分解釋監(jiān)管規(guī)則，需要高深的信息技術(shù)的支持以及大量高精尖信息技術(shù)人才。此外金融科技創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)層出不窮，但相適配的信息技術(shù)卻未能完全跟上，使得沙盒監(jiān)管測試的運轉(zhuǎn)效率并不高。4、市場預(yù)期與消費者心理影響測試結(jié)果在英國沙盒監(jiān)管測試中，出現(xiàn)了謹(jǐn)慎的消費者在面對創(chuàng)新型金融科技產(chǎn)品和服務(wù)時，出于風(fēng)險的考慮不參與沙盒測試，使得測試可供參考的樣本不夠全面；此外，“客戶保障措施”的簽署，使得參與測試的金融科技企業(yè)要對消費者因參與測試而產(chǎn)生的全部損失負(fù)責(zé)，導(dǎo)致企業(yè)參與門檻過高；而在沙盒測試中消費者不會產(chǎn)生任何損失后，導(dǎo)致消費者盲目的選擇測試項目導(dǎo)致測試結(jié)果受到影響；并且沙盒測試是人為劃定邊界，使得能夠參與進(jìn)來的消費者群體可能與沙盒測試目標(biāo)群體相違背。當(dāng)金融科技創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)需要面向更為廣闊的市場和更加龐大的消費者群體時，可能使其中蘊含的風(fēng)險因為數(shù)據(jù)的不完善而無法被發(fā)現(xiàn)。5、監(jiān)管政策與金融科技創(chuàng)新相悖沙盒監(jiān)管中，受測試企業(yè)可以進(jìn)行大膽創(chuàng)新，但傳統(tǒng)監(jiān)管政策的局限性使得金融科技企業(yè)的創(chuàng)新容易違背了現(xiàn)有的監(jiān)管政策的現(xiàn)象，現(xiàn)行的沙盒監(jiān)管所應(yīng)用的政策法律依然是沿用傳統(tǒng)金融監(jiān)管政策法律，一方面對傳統(tǒng)監(jiān)管規(guī)則的代碼轉(zhuǎn)換未能適應(yīng)沙盒監(jiān)管中的具體實踐，另一方面?zhèn)鹘y(tǒng)監(jiān)管規(guī)則無法適應(yīng)金融科技公司的創(chuàng)新發(fā)展，留出空白地帶。（三）對我國金融科技風(fēng)險監(jiān)管的啟示1、建設(shè)一體化風(fēng)險監(jiān)管體系應(yīng)對金融科技風(fēng)險，應(yīng)該集中監(jiān)管力量，建成一體化監(jiān)管體系，確定各個監(jiān)管部門的具體監(jiān)管職責(zé)，防止出現(xiàn)部門之間風(fēng)險發(fā)生時相互推諉，風(fēng)險過后無人問責(zé)的情況，做到出事有人管，問責(zé)有對象，防治有能力。2、降低沙盒監(jiān)管的適配成本降低沙盒監(jiān)管的適配成本。通過底層代碼設(shè)計，充分解釋監(jiān)管規(guī)則及其適用情況，完善金融科技業(yè)務(wù)內(nèi)容和服務(wù)的API接口，從而減少沙盒監(jiān)管因規(guī)則的不明確而產(chǎn)生的拒絕申請服務(wù)情況與金融科技公司為了整合API接口而浪費大量時間；此外，沙盒監(jiān)管中的用戶群體是被限制的以及沙盒監(jiān)管的授權(quán)有明確指標(biāo)，小型金融科技公司或許能夠滿足進(jìn)入沙盒的要求，但小型金融科技公司在進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新時極其容易無法得到授權(quán)，因此小型金融科技公司應(yīng)用沙盒監(jiān)管的效率并不是很高。因此可直接選擇大型金融科技公司進(jìn)行沙盒監(jiān)管試點，通過試點工作積累經(jīng)驗后再全面推開。3、建設(shè)沙盒監(jiān)管信息共享機制中國實施沙盒監(jiān)管，需建設(shè)沙盒監(jiān)管信息共享機制，（1）實現(xiàn)多部門、多機構(gòu)的監(jiān)管參與協(xié)調(diào)，從而保證監(jiān)管機構(gòu)對快速發(fā)展的金融科技市場有足夠深入的了解認(rèn)識，使監(jiān)管沙盒能夠正常運行；（2）保證監(jiān)管信息的雙向共享，使監(jiān)管機構(gòu)、金融科技公司能夠快速查找到可能存在的金融科技風(fēng)險，同時驗證金融科技創(chuàng)新能否在消費市場中運行；（3）沙盒監(jiān)管作為整個消費市場的試點，在沙盒監(jiān)管中所發(fā)現(xiàn)的金融科技風(fēng)險對監(jiān)管機構(gòu)來說是非常值得吸取的教訓(xùn)。信息共享機制的存在，使得監(jiān)管機構(gòu)能夠與金融科技公司加強合作，及時了解監(jiān)管信息，發(fā)現(xiàn)金融科技創(chuàng)新業(yè)務(wù)蘊含的金融風(fēng)險。4、完善沙盒監(jiān)管的技術(shù)基礎(chǔ)積極發(fā)展信息科技，強化頂層數(shù)據(jù)監(jiān)管科技，制作相應(yīng)數(shù)據(jù)監(jiān)管平臺，從基礎(chǔ)、技術(shù)、應(yīng)用、管理等層面建立健全監(jiān)管科技標(biāo)準(zhǔn)化，將監(jiān)管規(guī)則全部轉(zhuǎn)換成能機器上運行的代碼，使監(jiān)管沙盒能夠智能的識別監(jiān)管數(shù)據(jù)，分析金融科技風(fēng)險，并能做出警告。將金融科技公司數(shù)據(jù)庫與沙盒監(jiān)管平臺鏈接，要求金融科技公司的業(yè)務(wù)發(fā)生必須通過沙盒數(shù)據(jù)監(jiān)管平臺，一方面改善用戶使用體驗，通過國家背書增強用戶信心，另一反面保證金融科技公司的用戶數(shù)據(jù)能夠被監(jiān)管機構(gòu)實時有效的進(jìn)行監(jiān)管，防范金融科技公司危機情況的出現(xiàn)，穩(wěn)定金融科技市場。5、設(shè)立虛擬沙盒解決市場預(yù)期問題對于因市場預(yù)期和消費者心理而影響沙盒監(jiān)管測試結(jié)果的問題，可以針對不同的金融科技服務(wù)，利用其掌握的數(shù)據(jù)建立虛擬沙盒，建立擬真市場環(huán)境，自主選擇消費者群體。通過在虛擬空間測試，可以避免產(chǎn)生消費者損失或者產(chǎn)生金融科技風(fēng)險，而在虛擬空間測試中暴露的風(fēng)險，也可以得到及時改正，從而不至于影響現(xiàn)實金融科技市場。6、完善沙盒監(jiān)管政策建議金融科技的創(chuàng)新屬于破壞性創(chuàng)新，各項金融科技業(yè)務(wù)的發(fā)展都會挑戰(zhàn)傳統(tǒng)金融監(jiān)管政策與法律，政策法律的滯后性容易導(dǎo)致金融科技創(chuàng)新走向違規(guī)。作為新興的金融科技監(jiān)管方式，沙盒監(jiān)管在制度、政策、法律層面并沒有很好的適配，因此，必須完善監(jiān)管沙盒的政策法律體系，解決沙盒監(jiān)管與我國法律、監(jiān)管規(guī)則不相適應(yīng)的地方。（1）金融科技