景申皮具公司營運(yùn)資金管理研究

目錄TOC\o"1-3"\h\u1前言 前言1.1研究目的及意義1.1.1研究目的本文主要針對景申皮具公司營運(yùn)資金管理存在的問題，探討具體有效的解決方法，從而提高景申皮具公司營運(yùn)資金管理水平及企業(yè)競爭力，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益最大化。1.1.2研究意義本文的研究意義是，可解決景申皮具公司營運(yùn)資金的問題，通過科學(xué)有效的管理方法，優(yōu)化企業(yè)營運(yùn)資金的管理，提高企業(yè)競爭力，并為皮具制造類企業(yè)解決此類問題提供參考。1.2國內(nèi)外相關(guān)研究現(xiàn)狀文獻(xiàn)綜述1.2.1國外相關(guān)研究現(xiàn)狀文獻(xiàn)綜述國外學(xué)者關(guān)于營運(yùn)資金管理問題及對策的主要觀點(diǎn)綜述如下RIMSHAKHALID,TEHREEMSAIF,REHMANGONDAL（2018）表明，企業(yè)營運(yùn)資金管理與盈利能力呈正相關(guān)，盈利水平高的公司通常都是庫存管理水平高，現(xiàn)金轉(zhuǎn)換周期短，及時向供應(yīng)商付款的公司。[1]MIELCARZ,OSIICHUK,BEHR(2018)表明，營運(yùn)資金的有效利用，能降低企業(yè)資金的無效占用，而有效的營運(yùn)資金管理以監(jiān)控流動資產(chǎn)和現(xiàn)有負(fù)債為中心，使現(xiàn)有負(fù)債最小化。[2]由國外研究可知，營運(yùn)資金管理水平高的企業(yè)，對企業(yè)實(shí)現(xiàn)財富最大化有積極影響，而營運(yùn)資金的管理與企業(yè)的庫存管理，應(yīng)收賬款管理，貨幣現(xiàn)金及信用管理等密切聯(lián)系。1.2.2國內(nèi)相關(guān)研究現(xiàn)狀文獻(xiàn)綜述國內(nèi)學(xué)者關(guān)于營運(yùn)資金管理問題及對策的主要觀點(diǎn)綜述如下：李曉洛、王海燕（2016）指出，營運(yùn)資金存在的代價是成本，是風(fēng)險，營運(yùn)資金的形成可能是被動因素引起的，但在管理上必須主動應(yīng)對。[3]王竹泉，孫瑩(2016)指出，基于渠道的營運(yùn)資金管理更能反映出企業(yè)的營運(yùn)資金分布情況，對營運(yùn)資金的需求進(jìn)行預(yù)測，管理者能通過預(yù)測合理減少營運(yùn)資金的占用量，選擇適合企業(yè)的籌資渠道與方式，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈融資。[4]盧麗麗(2018)指出，營運(yùn)資金的實(shí)物形態(tài)具有變動性，一般在資金，存貨，應(yīng)收賬款中轉(zhuǎn)化，具有周期性，周轉(zhuǎn)時間期限短，要加強(qiáng)營運(yùn)資金的管理，就要充分認(rèn)識資金的時間價值，加強(qiáng)營運(yùn)資金的指標(biāo)考核。[5]陳湘(2018)指出，資金閑置或不足將很大程度上影響營運(yùn)資金的運(yùn)轉(zhuǎn)以及資金使用效率。對營運(yùn)資金進(jìn)行有效管理能夠達(dá)到規(guī)避風(fēng)險，增加價值，提高效率的目的，公司管理者需結(jié)合企業(yè)自身情況，在滿足生產(chǎn)的前提下節(jié)約資金。[6]張雍(2018)指出，我國中小企業(yè)注重行業(yè)所處環(huán)境及行業(yè)發(fā)展特點(diǎn)，企業(yè)營運(yùn)資金不穩(wěn)定且中小企業(yè)對負(fù)債融資的依賴性強(qiáng)，要解決中小企業(yè)的困境，需要尋求新的籌資方式。[7]姚歆惠(2019)指出，對于優(yōu)化營運(yùn)資金管理問題，企業(yè)需要明確企業(yè)的行業(yè)環(huán)境以及自身情況，找出管理存在問題以及原因，制定有針對性的解決方案。企業(yè)要建立以現(xiàn)金流為中心的經(jīng)營管理體系，強(qiáng)化預(yù)算編制，控制營運(yùn)資金總體規(guī)模。[8]顏京峰（2019）指出，我國大部分中小企業(yè)在資金籌集上，普遍存在融資費(fèi)用高，籌資方式單一的問題，企業(yè)追求銷售業(yè)績，忽略了內(nèi)部資金的管理，使得企業(yè)流動資產(chǎn)分配不合理。[9]閆振洲(2019)表明，基于價值鏈和渠道理論的營運(yùn)資金管理已成為新的趨勢，營運(yùn)資金管理的問題將會對企業(yè)管理越來越重要。[10]由國內(nèi)研究可知，關(guān)于營運(yùn)資金管理問題涉及最多的無外乎資金、存貨、應(yīng)收賬款等問題的處理，營運(yùn)資金的管理要結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)，經(jīng)濟(jì)環(huán)境，信息化水平等對企業(yè)營運(yùn)資金問題進(jìn)行分析。1.3研究內(nèi)容與方法本文以景申皮具公司作為研究對象，通過實(shí)地考察調(diào)查分析景申皮具公司營運(yùn)資金管理存在的問題，結(jié)合景申皮具公司的實(shí)際情況進(jìn)行具體分析，并針對性地提出解決問題的對策，使企業(yè)能合理配置營運(yùn)資金，優(yōu)化營運(yùn)資金管理。本文研究的主要方法是文獻(xiàn)研究法和實(shí)地考察法。（1）文獻(xiàn)研究法針對選定的研究題目，查閱與選題相關(guān)的期刊、書籍及電子資料并對其進(jìn)行篩選、整理、歸納及總結(jié)，從而全面準(zhǔn)確地了解與所研究問題相關(guān)信息。（2）實(shí)地考察法通過到具體的地點(diǎn)進(jìn)行觀察、詢問，了解具體狀況，收集第一手?jǐn)?shù)據(jù)和資料，并篩選、總結(jié)出所需的資料，從而使研究課題更具說服力。2景申皮具公司營運(yùn)資金管理的現(xiàn)狀2.1景申皮具公司概況景申皮具公司是東莞道滘鎮(zhèn)的一家生產(chǎn)加工皮具箱包的企業(yè)，成立于2003年，注冊資本為人民幣500萬。目前，公司約有150名員工，一個月能生產(chǎn)約20萬件產(chǎn)品，公司設(shè)有采購部，生產(chǎn)部，銷售部，質(zhì)檢部，財務(wù)部，倉儲部等。景申皮具公司專業(yè)生產(chǎn)尼龍料電腦包，背包,旅行包,各類相機(jī)、電子產(chǎn)品包裝袋，潛水料等產(chǎn)品，是世界著名品牌TUCANO(意大利)在中國的指定供應(yīng)商,產(chǎn)品暢銷于歐洲各國，俄羅斯，澳大利亞等。2.2景申皮具公司營運(yùn)資金管理的現(xiàn)狀2.2.1貨幣資金管理現(xiàn)狀景申皮具公司的貨幣資金主要為現(xiàn)金，銀行存款以及其他貨幣資金，公司在財務(wù)崗位上面分別設(shè)立了會計和出納崗位，會計主要負(fù)責(zé)記賬，管理賬簿，還需要對每個月的原始憑證、記賬憑證進(jìn)行分類匯總計入分類賬及總賬中。出納負(fù)責(zé)記錄企業(yè)庫存現(xiàn)金及銀行存款的收支情況，每日的開始與結(jié)束都需要對現(xiàn)金進(jìn)行盤點(diǎn)，月末對現(xiàn)金和銀行存款盤點(diǎn)，根據(jù)銀行對賬單對銀行存款進(jìn)行調(diào)節(jié)并編制銀行存款余額調(diào)節(jié)表。公司所有涉及貨幣資金流入流出的業(yè)務(wù)都需要通過公司負(fù)責(zé)人的審核，并由公司負(fù)責(zé)人直接支付或者授權(quán)支付。對于貨幣資金的使用，必須通過出納和公司負(fù)責(zé)人，除貨款結(jié)算采用銀行存款結(jié)算外，景申皮具大部分款項采用現(xiàn)金結(jié)算，包括員工工資。2.2.2應(yīng)收賬款管理現(xiàn)狀景申皮具公司的應(yīng)收賬款管理主要由銷售部門和財務(wù)部門負(fù)責(zé)，銷售人員負(fù)責(zé)客戶檔案的收集與整理，交給公司負(fù)責(zé)人，由公司負(fù)責(zé)人決定給予客戶賒銷標(biāo)準(zhǔn)。景申是典型的根據(jù)訂單生產(chǎn)的制造型企業(yè)，近年由于新興產(chǎn)業(yè)對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的沖擊，景申皮具公司為了追求業(yè)績，給予客戶很寬松的信用政策，對于應(yīng)收賬款尾款收取期限的管理則過于松懈。例如，部分客戶下的訂單如果預(yù)付定金達(dá)到30%，可以享受6個月的信用賬期，給公司帶來了一定的財務(wù)風(fēng)險，再加上公司對于應(yīng)收賬款的催收力度不夠，對于應(yīng)收賬款到期催收主要采用電話催收，且公司沒有相應(yīng)的應(yīng)收賬款追蹤記錄，以至于公司滯壓了大量賬齡長的應(yīng)收賬款。景申為了提升公司業(yè)績，用寬松的信用政策進(jìn)行賒銷活動，應(yīng)收賬款大量增加，2017年下半年度，應(yīng)收賬款額度與上半年度相比增加了68.84%，2018年下半年度，應(yīng)收賬款與上半年度相比增加了55.94%。表2-1為景申皮具公司近三年應(yīng)收賬款的數(shù)據(jù)情況：表2-1景申皮具公司應(yīng)收款項相關(guān)數(shù)據(jù)單位：元日期應(yīng)收賬款前期增比同期增比流動資產(chǎn)應(yīng)收賬款占流動資產(chǎn)比率2017/061949566.9747.17%-19.67%6277070.4231.06%2017/123291689.8168.84%148.49%8145395.5040.41%2018/062905753.83-11.72%49.05%7277265.4139.93%2018/124531238.2355.94%37.66%8368143.3354.15%2019/064808233.966.11%65.47%8985375.8253.51%2019/125147705.867.06%13.60%9271626.7255.52%從表中可以看出景申皮具公司的應(yīng)收賬款數(shù)額逐年增加，特別是2017年與2018年的下半年度，且應(yīng)收賬款占流動資產(chǎn)的比例也越來越高。調(diào)查發(fā)現(xiàn)景申皮具公司對賬齡長的應(yīng)收賬款沒有及時計提壞賬，造成公司資產(chǎn)虛高，對后面的資金周轉(zhuǎn)也造成了一定的影響。2.2.3存貨管理現(xiàn)狀景申皮具公司在存貨管理方面，對于存貨的各項數(shù)據(jù)的錄入多采用手工錄入的方法，存貨主要在訂單變動大的月份進(jìn)行實(shí)地盤點(diǎn)，而在訂單穩(wěn)定，生產(chǎn)穩(wěn)定的月份則采用賬面盤存的方法進(jìn)行盤點(diǎn)。公司為了加強(qiáng)對存貨的管理，使用責(zé)任成本方法，對于賬實(shí)不符的原材料，主要由各個生產(chǎn)小組的收發(fā)員以及倉庫管理員共同負(fù)責(zé)，對于賬實(shí)不符的產(chǎn)成品主要有出貨組的組長及倉庫管理員負(fù)責(zé)。公司的布料、皮革等材料主要在東莞虎門，長安，廣州，佛山等靠近廠房的地方采購，拉鏈、里布、縫線、織帶等輔料主要在東莞虎門，長安等地采購，而對于一些加工訂單，客戶一般提供主要布料，景申皮具僅提供輔料以及加工服務(wù)。景申皮具的倉庫占地面積約為1500平方米，其中成品倉約占600平方米，半成品倉占250平方米，棉庫占200平方米，尼龍、滌綸約占200平方米，泡棉約占100平方米，織帶、包邊帶、拉鏈帶、線等約占150平方米。3景申皮具公司營運(yùn)資金管理存在問題3.1貨幣資金使用不合理且效率低下景申皮具公司的管理者缺少資金時間價值的觀念和現(xiàn)金流量觀，對于貨幣資金的管理僅停留在做相應(yīng)的使用記錄層面，并沒有對貨幣資金的使用做系統(tǒng)的分析以及相應(yīng)的貨幣資金預(yù)算管理，在資金的籌集，使用及分配上缺乏科學(xué)性。表3-1為景申皮具公司2017年-2019年貨幣資金情況：表3-1景申皮具公司2017年-2019年貨幣資金余額情況表單位：元項目201720182019庫存現(xiàn)金796.553405.12863.44銀行存款760723.61007025.37724655.85其他貨幣資金5629531562.8625389.51合計819832.151044011.33754927.8從表3-1中可以看出，景申皮具公司的貨幣資金余額不穩(wěn)定，2018年公司貨幣資金余額約104.4萬元，與2019年比相差28.91萬元。據(jù)調(diào)查景申2018年資金流不穩(wěn)定，景申公司2018年季末余額分別為39.1萬元，69.1萬元，60.6萬元，以及104.4萬元。2018年4月初公司需支付員工工資約43.5萬元，需支付供應(yīng)商18.3萬元，3月底公司貨幣資金余額為39.1萬元，故出現(xiàn)貨幣資金短缺22.7萬元，公司決定延遲發(fā)放員工工資。而2018年年底，公司貨幣資金存在較大余額，根據(jù)歷史資料顯示，2019年1月，公司資金閑置約28萬元，2月資金閑置18.9萬元，3月利用閑置資金15.7萬元采購材料，公司沒有合理利用閑置資金，降低資金的使用效率。以上情況表明，景申皮具公司對資金的使用沒有相應(yīng)的計劃，不合理使用資金，資金不穩(wěn)定，貨幣資金的使用效率低。3.2應(yīng)收賬款賬齡長且數(shù)量大景申公司的管理者把大量的精力用在了生產(chǎn)控制以及質(zhì)量控制上，簡單的以為按時按質(zhì)交貨，產(chǎn)品質(zhì)量好，公司就會有良好的發(fā)展。公司不注重客戶的信息管理，對客戶的信用調(diào)查不盡職，信用政策不合理等，導(dǎo)致公司應(yīng)收賬款回款慢。公司沒有合理控制應(yīng)收賬款比例，導(dǎo)致應(yīng)收賬款占銷售收入比例偏高，2017年到2019年近三年，應(yīng)收賬款占銷售收入的比例分別為54.49%，65.35%，61.20%。表3-2為景申2017年-2019年應(yīng)收賬款、銷售收入及應(yīng)收賬款占銷售收入的比例情況。表3-2景申皮具公司2017年-2019年應(yīng)收賬款占銷售收入比例表單位：元日期201720182019應(yīng)收賬款3291689.814531238.235147705.86銷售收入6041438.976933996.078411897.01應(yīng)收賬款占收入比例54.49%65.35%61.20%由上表可知，2018年與2017年比，景申皮具應(yīng)收賬款增長37.66%，而銷售收入增長比率僅為14.7%，應(yīng)收賬款增長比銷售收入增長增加了10.86%，2019年與2018年相比，雖有所下降，但總體來說還是偏高。景申皮具公司2019年應(yīng)收賬款總額為5147705.86元，其中賬齡超過兩年的（即為2017年及2017年之前的）約占總額的14.8%，金額約為76萬元，賬齡12個月到24個月的為97.8萬，約占總額的19%。表3-3為景申皮具公司2019年應(yīng)收賬款賬齡分布情況：表3-3景申皮具公司2019年應(yīng)收賬款賬齡表賬期/月金額占應(yīng)收賬款比例<=31477391.5828.70%3—61044984.2920.30%續(xù)表3-3景申皮具公司2019年應(yīng)收賬款賬齡表賬期/月金額占應(yīng)收賬款比例6—12885405.4117.20%12—24978064.1119.00%>24761860.4714.80%綜上所述，景申皮具公司存在應(yīng)收賬款數(shù)額大，且呈逐年上升趨勢，應(yīng)收賬款賬齡長。3.3存貨管理混亂據(jù)調(diào)查，景申皮具公司存貨管理混亂，具體為原材料及輔料占用產(chǎn)成品產(chǎn)倉庫，存貨積壓，過時存貨清理不及時占用正常存貨的貨位，原材料占存貨比例大。采購人員為了降低采購成本，對于一些經(jīng)典款型產(chǎn)品的通用材料，景申皮具通常采用大批量的采購，例如織帶，包邊帶，里布，線，拉鏈等。景申皮具由于大量采購給存貨管理帶來了一定的困難，積壓的原材料占用了產(chǎn)成品的倉庫，而產(chǎn)成品又占用半成品倉庫。半成品放置在產(chǎn)成品倉庫入庫登記不及時，一些產(chǎn)品被遺忘，導(dǎo)致出貨時，找貨困難。除此以外，存貨管理不到位，超儲積壓的存貨沒有及時處理，致使超儲積壓存貨儲備量越積越多，占用了公司大量的庫存。由于市場及部分產(chǎn)品下線的原因，一些材料不適合用作生產(chǎn)，且占用倉庫，2018年年底，景申皮具在做存貨盤點(diǎn)時，對這些材料以及超儲積壓的存貨進(jìn)行了清理。公司2019年對公司存貨的管理有所加強(qiáng)，但也僅停留在清理不必要的存貨上面。4景申皮具公司營運(yùn)資金管理存在問題的原因分析4.1沒有對資金的使用進(jìn)行規(guī)劃景申皮具公司對貨幣資金的使用沒有作相應(yīng)的貨幣資金預(yù)算管理，影響貨幣資金使用效率。景申公司不合理使用貨幣資金，對資金的使用沒有做合理的控制是導(dǎo)致景申貨幣資金使用效率低下的重要原因。景申皮具公司沒有合理控制企業(yè)日常的貨幣資金收支，2018年公司資金流不穩(wěn)定，4月份公司資金短缺，公司面臨融資困難，融資費(fèi)用高的問題，同年10月，公司貨幣資金大量流入，公司沒有用于投資金融產(chǎn)品，也沒有購買存貨等，資金大量閑置，2018年年底，貨幣資金余額為104.4萬元。由于管理者對營運(yùn)資金需求不做預(yù)測，也沒有對各項流動資產(chǎn)的占比作相應(yīng)的控制，當(dāng)貨幣資金過高時，貨幣資金要么閑置，要么用于購買存貨。企業(yè)管理者認(rèn)為用貨幣資金購買金融產(chǎn)品風(fēng)險大，所以當(dāng)資金大量閑置時，不是用于投資容易變現(xiàn)的金融產(chǎn)品，而是用于購買流動性較差的存貨，導(dǎo)致資金緊缺時難以變現(xiàn)，增加企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險，降低貨幣資金的使用效率。4.2客戶信息管理不到位，款項不及時催收景申皮具公司存在應(yīng)收賬款數(shù)額大且賬齡長的問題主要是因?yàn)閷蛻舻男庞眯畔⒐芾聿坏轿?，以及?yīng)收賬款逾期時，沒有及時對拖欠款項進(jìn)行催收。首先，景申為了提升公司的業(yè)績，增強(qiáng)企業(yè)的競爭能力，一味的追求銷售訂單的增加，忽視了客戶的資金狀況，履約情況以及付款能力。公司對客戶提供的資料沒有充分了解，沒有對客戶進(jìn)行系統(tǒng)的資信評級，沒有具體的信用標(biāo)準(zhǔn)。據(jù)調(diào)查，景申公司2017年第三季度的536個訂單中，由于業(yè)務(wù)人員對客戶信息管理不到位，導(dǎo)致15個訂單的款項拖欠，23個訂單延期支付，共涉及金額18.39萬元。其次，景申皮具公司應(yīng)收賬款管理滯后，沒有及時對應(yīng)收賬款的情況進(jìn)行跟蹤，對客戶付款能力變化沒有及時登記，應(yīng)收賬款何時到期，何時逾期，逾期多久景申公司沒有系統(tǒng)的登記及追蹤。公司對應(yīng)收賬款不加緊催收，應(yīng)收賬款回款慢并且越積越多，導(dǎo)致應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)能力下降。4.3盲目采購且存貨管理不規(guī)范景申皮具存貨管理混亂主要是因?yàn)椴少弳T沒有基于物資需求計劃而進(jìn)行采購，大批量的采購雖然在一定程度上降低了采購陳本，防止了生產(chǎn)的中斷，但是大量的存貨卻也占用倉庫，在節(jié)約采購成本的同時增加了存貨持有成本及管理成本。2018年下半年度，公司大量的采購給公司增加管理成本2.3萬元，原材料占用產(chǎn)成品倉庫，致使產(chǎn)成品放置在半成品倉庫，產(chǎn)成品損壞，公司損失1.45萬元。原材料購買過多，訂單已完成但材料剩余，景申公司會將剩余材料重新入庫，但公司對剩余存貨的登記不健全，導(dǎo)致部分材料長期不用，材料失去原有的價值或者材料有庫存，采購人員卻再次購買。超儲積壓的存貨公司管理人員沒有及時處理，使得原本就緊張的倉庫變得更加緊張。除此以外，采購人員對生產(chǎn)流程不熟悉，對生產(chǎn)進(jìn)度不了解，導(dǎo)致原料采購存在超前或者延后的情況；生產(chǎn)小組的組長對生產(chǎn)進(jìn)度不熟悉，導(dǎo)致某一步驟存在大量的在產(chǎn)品，在產(chǎn)品占用半成品的倉。5景申皮具公司營運(yùn)資金管理問題的解決對策5.1準(zhǔn)確預(yù)測貨幣資金，利用供應(yīng)鏈融資5.1.1貨幣資金需求預(yù)測對于景申皮具公司周轉(zhuǎn)資金不足的問題，建議公司做好貨幣資金需求預(yù)測，避免大量采購原材料造成資金短缺，周轉(zhuǎn)不足的同時還降低了公司的獲利。貨幣資金的需求預(yù)測主要包括貨幣資金收入與支出，計算貨幣資金的余額，貨幣資金不足或者多余時的處理方案。由于景申2018年4月存在貨幣資金不足以及2019年出現(xiàn)貨幣資金多余的情況，故不適宜用現(xiàn)金周轉(zhuǎn)模式確定其最佳現(xiàn)金持有量。但據(jù)2018年第二季度及第三季度的數(shù)據(jù)顯示，景申皮具公司的貨幣資金持有量維持在57萬至69萬之間，建議景申根據(jù)經(jīng)驗(yàn)估計，按照其訂單以及資金較為穩(wěn)定的月份的貨幣資金持有量的平均值63萬元作為其最佳現(xiàn)金持有量。下面以景申皮具公司2020年1月份貨幣資金需求預(yù)測為例，根據(jù)公司歷史數(shù)據(jù)可預(yù)計景申2020年一月份約有200個訂單，預(yù)計材料采購需支出約18.9萬元，人工支出約32.9萬，應(yīng)付賬款償還支付約36萬，其他費(fèi)用支付約3.7萬元，支出合計約為91.5萬元，現(xiàn)金銷售收入為15.8萬元，預(yù)計應(yīng)收賬款收入為68萬元，收入合計約83.8萬元，期初現(xiàn)金75.5萬元，期末現(xiàn)金67.8萬元，最佳現(xiàn)金持有量為63萬元，現(xiàn)金多余4.8萬元，可用于短期投資。5.1.2供應(yīng)鏈融資對于大量采購材料帶來的資金暫時不足，企業(yè)可以通過供應(yīng)鏈融資中的應(yīng)收賬款質(zhì)押融資模式和存貨融資質(zhì)押模式實(shí)現(xiàn)融資。景申皮具公司為世界著名品牌TUCANO(意大利)在的指定供應(yīng)商，且與上市公司萬里馬有良好的伙伴合作關(guān)系，應(yīng)收賬款回收有保障。景申皮具公司可以以TUCANO以及萬里馬等信用條件較好的公司的應(yīng)收賬款作為質(zhì)押標(biāo)的向銀行提供擔(dān)保以此獲得融資。除此以外，景申皮具有大量的原材料，產(chǎn)成品，可基于存貨支持通過存貨質(zhì)押融資模式獲得融資。景申可以以公司的存貨抵質(zhì)押給經(jīng)銀行認(rèn)可的第三方物流公司獲得融資，物流公司對存貨進(jìn)行監(jiān)管，并有義務(wù)向銀行匯報存貨情況，在限額范圍內(nèi)允許景申使用存貨，景申一方面能獲得融資，另一方面又能在一定額度的范圍內(nèi)享有存貨的使用權(quán)，當(dāng)景申追加保證金時，銀行通知第三方物流公司釋放存貨。5.2對相關(guān)信息進(jìn)行調(diào)查和跟蹤5.2.1對客戶信用進(jìn)行調(diào)查通過上述分析，建議景申皮具公司可以通過調(diào)查公司規(guī)模，資產(chǎn)狀況，行業(yè)口碑以及與該客戶有業(yè)務(wù)往來的其他企業(yè),客戶的信貸情況，稅務(wù)局、工商等途徑查詢客戶的資金及信用狀況，以及付款能力。對調(diào)查信息加以篩選整理，對客戶信用品質(zhì)進(jìn)行評估分析，從而制定合理的信用政策。表5-1為建議景申皮具公司設(shè)定的客戶信用標(biāo)準(zhǔn)。表5-1客戶信用標(biāo)準(zhǔn)設(shè)定表信用指標(biāo)信用好信用一般信用差流動比率1.8以上1.3-1.8之間1.3以下凈營運(yùn)資金100萬以上45-100萬之間45萬以下銷售額600萬以上100-600萬之間100萬以下資產(chǎn)負(fù)債率30%以下30%-50%50%以上按時還款情況及時償付偶爾拖欠經(jīng)常拖欠針對上表，對信用好、信用一般、信用差下的各信用指標(biāo)分別占20分、15分、10分。例如S客戶的流動比率為1.5，凈營運(yùn)資金為60萬，銷售額為300萬，資產(chǎn)負(fù)債率為25%，能及時償付應(yīng)收賬款，則S客戶的資信評價分?jǐn)?shù)為85分?？蛻粜庞梅?jǐn)?shù)為100分，公司允許其賒賬額度為銷售額的75%，若向S客戶賒銷，允許其賒賬額度為銷售額60%；D客戶的分?jǐn)?shù)為<80分，允許其賒購，但信用額度不能超過S客戶的信用額度。景申皮具公司可根據(jù)不同分值的客戶的靈活設(shè)定不同的賒賬額度，按客戶的按時還款情況靈活設(shè)定賬期。除此以外，公司應(yīng)嚴(yán)格控制應(yīng)收賬款占營業(yè)收入及流動資產(chǎn)的比例。建議景申皮具建立客戶信用檔案，以便清晰了解應(yīng)收賬款及客戶的情況，以此減少公司的賒賬數(shù)額或應(yīng)收賬款難收回等問題。5.2.2應(yīng)收賬款及時進(jìn)行跟蹤及催收在應(yīng)收賬款的日常管理中，建議景申皮具公司應(yīng)充分利用客戶信用狀況的分析，做好客戶檔案的建立，包括承諾給客戶的信用日期，客戶何時下單，何時付款，應(yīng)收賬款的賬齡，方便了解客戶付款的及時程度。定期查詢應(yīng)收賬款的情況，具體包括客戶是否存在到期無法償還的情況，應(yīng)收賬款還有多久到期等，密切關(guān)注客戶到期債務(wù)增減以及到期債務(wù)償還情況，公司還需及時與客戶取得聯(lián)系，為收回應(yīng)收賬款做好相應(yīng)的準(zhǔn)備。公司客戶應(yīng)收賬款逾期2個月未還的，不允許賒賬；對于確實(shí)無法一次還清的客戶實(shí)行分期收款；對于故意拖欠公司大額應(yīng)收賬款的，適時采用法律手段。除此以外，建議景申皮具公司對應(yīng)收賬款計提壞賬準(zhǔn)備，避免資產(chǎn)虛高，對資金預(yù)測等造成影響，表5-2為建議景申皮具公司應(yīng)收賬款及其他應(yīng)收款壞賬準(zhǔn)備的計提比例。表5-2應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提比例情況表賬齡應(yīng)收賬款計提比例其他應(yīng)收款計提比例3-6月1.00%1.00%6-12月5.00%5.00%12-24月10.00%10.00%>24月20.00%20.00%5.3優(yōu)化庫存管理5.3.1利用供應(yīng)商管理進(jìn)行庫存管理據(jù)調(diào)查，景申皮具與大部分供應(yīng)商保持了多年的友好合作，一旦景申缺貨，通過電話亦能進(jìn)行采購。景申皮具公司35%的供應(yīng)商能通過電話采購，貨物一般能在兩到三天內(nèi)能到送到公司。景申75％的供應(yīng)商的地理位置都比較靠近景申公司，因此，景申可以充分利用供應(yīng)商為臨近城市的優(yōu)勢，將供應(yīng)商的庫存轉(zhuǎn)化為自己的庫存，利用供應(yīng)商和供應(yīng)鏈管理庫存。要達(dá)到這一效果，需要景申制定生產(chǎn)計劃的管理者充分了解員工的生產(chǎn)能力，每天材料的耗用量，每批訂單的生產(chǎn)進(jìn)度，貨物從供應(yīng)商到廠房的時間。建議景申皮具公司對供應(yīng)商的伙伴關(guān)系進(jìn)行專業(yè)管理，建立合理的供應(yīng)商結(jié)構(gòu)，將剩下40%的臨近供應(yīng)商轉(zhuǎn)化成亦能通過電話進(jìn)行采購。同供應(yīng)商研究并討論及時的發(fā)貨，在新的庫存到達(dá)時，正好消耗完原有庫存，以加快庫存流轉(zhuǎn)速度優(yōu)化庫存，協(xié)商要求供應(yīng)商代替保存貨物。同供應(yīng)商協(xié)商，對于訂單不常耗用的且存貨量較多的材料可實(shí)行返售或退回。建議公司采購根據(jù)生產(chǎn)進(jìn)度進(jìn)行，合理利用供應(yīng)商備貨時間及材料在途的時間，便能優(yōu)化庫存。5.3.2存貨歸口分級管理對于企業(yè)內(nèi)部倉庫管理造成的問題，建議景申皮具公司引進(jìn)歸口分級管理制度管理。要實(shí)行歸口分級管理，需要對存貨先歸口部門，再由歸口部門分級管理，歸口管理就是資金或者相應(yīng)的物資由哪個部門使用，便由哪個部門管理。采購回來的存貨由采購部門管理；生產(chǎn)上產(chǎn)生的存貨由生產(chǎn)部門管理，能直接銷售的存貨由銷售部管理。存貨分級管理，各部門根據(jù)具體情況將有關(guān)存貨指標(biāo)進(jìn)行層層分解，逐級落實(shí)，從而加強(qiáng)對存貨的管理。景申皮具公司的生產(chǎn)小組做生產(chǎn)計劃，包括生產(chǎn)進(jìn)度安排、物料需求，采購部門需按照生產(chǎn)計劃進(jìn)行物料采購，其次才考慮降低采購成本，對于由物料需求計劃而導(dǎo)致生產(chǎn)問題，由生產(chǎn)部門負(fù)責(zé)。公司可根據(jù)以往存貨量經(jīng)驗(yàn)，給分級管理的部門劃定倉庫位置及面積，嚴(yán)格制定倉庫管理規(guī)定，倉儲部負(fù)責(zé)出入庫登記，并按照歸口部門的要求對存貨進(jìn)行管理，采購部門需要對不必要材料存貨及時進(jìn)行清理。6結(jié)束語本文通過對景申皮具公司營運(yùn)資金管理的研究，探討采用客戶信息管理，供應(yīng)商管理庫存，營運(yùn)資金需求預(yù)測、供應(yīng)鏈融資的方法解決景申皮具公司營運(yùn)資金管理存在的應(yīng)收賬款數(shù)額大且賬齡長，存貨管理混亂，資金使用不合理且效率低等問題。首先要提高公司管理者對營運(yùn)資金管理的意識，其次要結(jié)合景申皮具公司的實(shí)際情況，對其展開深入研究，尋找最優(yōu)的營運(yùn)資金管理辦法，加強(qiáng)采購人員進(jìn)行生產(chǎn)流程的管理，培養(yǎng)與供應(yīng)商對接專業(yè)人員，幫助企業(yè)提高營運(yùn)資金的管理效率，對相關(guān)人員要建立監(jiān)督機(jī)制和獎懲機(jī)制。以上對策的采用能有效優(yōu)化企業(yè)的管理，提高企業(yè)的競爭力，也對的景皮具公司的可持續(xù)發(fā)展具有重大意義。由于景申皮具公司的可變因素有很多，加上時間和個人經(jīng)歷的限制，有關(guān)優(yōu)化營運(yùn)資金管理的方法還需要進(jìn)一步研究，若內(nèi)容不合理之處，本人將謙虛接受并改之。參考文獻(xiàn)：[1]RIMSHAKHALID,TEHREEMSAIF,REHMANGONDAL.Workingcapitalmanagementandprofitability[J].MediterraneanJournalofBasicAndAppliedSciences,2018(2):117-125[2]KASIRANA,MOHAMADB,CHINC.Workingcapitalmanagementefficiency:AstudyonthesmallmediumenterpriseinMalaysia[J].EconomicsandFinance,2016(35):297–303.[3]李曉洛，王海燕.營運(yùn)資金管理：不得不知的矛盾[J].財務(wù)與會計,2016（21）:65-66.[4]王竹泉.營運(yùn)資金管理[M].北京：中國財政經(jīng)濟(jì)出版社，2016.[5]盧麗麗.企業(yè)營運(yùn)資金管理探討[J].現(xiàn)代國企研究，2018(11):62-72.[6]陳湘.營運(yùn)資金管理特點(diǎn)及其存在問題[J].西部皮革，2018(19):44-45.[7]張雍.制造業(yè)企業(yè)營運(yùn)資金政策研究[J].中國集體經(jīng)濟(jì)，2018(16):77-78.[8]姚歆惠.企業(yè)營運(yùn)資金管理現(xiàn)狀及其優(yōu)化對策研究[J].財務(wù)審計，2019(12):166-169.[9]顏京峰.營運(yùn)資金管理[J].商場現(xiàn)代化，2019（12）:165-166.[10]閆振洲，HXDZ股份有限公司營運(yùn)資金管理研究[D].沈陽:沈陽工業(yè)大學(xué)管理學(xué)院,2019.致謝這次的畢業(yè)設(shè)計是我在徐明蔚老師的指導(dǎo)下完成的，在這過程中，我迷茫過，煩躁過，放棄過，但最終還是堅持了下來。放棄很容易，堅持卻很難，在老師的指導(dǎo)下，在完成論文的那一刻，我內(nèi)心是放松地；喜悅地；充滿成就感地。非常感謝徐明蔚老師對我的指導(dǎo)，靠我個人并不能完成這篇論文，在此，我要給我的指導(dǎo)老師致以真誠的感謝。感謝老師的嚴(yán)格要求，讓我從無到有，讓我為了解決各個問題，不斷查找資料獲取知識，知識的積累給了我完成這篇論文的信心，不斷修改，這篇論文才算大功告成。最后，我要向百忙之中抽時間對本文進(jìn)行審閱的各位老師表示衷心的感謝。

畢業(yè)設(shè)計項目選題與定位1.畢業(yè)設(shè)計項目選題的類型與原則畢業(yè)設(shè)計項目應(yīng)該是對完整的大學(xué)專業(yè)學(xué)習(xí)的系統(tǒng)總結(jié)，是一項系統(tǒng)的設(shè)計課題。所以畢業(yè)設(shè)計項目的選題非常重要。選題要能充分體現(xiàn)出學(xué)生的專業(yè)設(shè)計能力和水平，但是更要強(qiáng)調(diào)選題的創(chuàng)新性與實(shí)戰(zhàn)性，因?yàn)楫厴I(yè)設(shè)計是大學(xué)生以自己的設(shè)計作業(yè)向社會企業(yè)匯報的最終成果，同時也是從一名大學(xué)生向職業(yè)設(shè)計師角色轉(zhuǎn)變的關(guān)鍵過程，對教與學(xué)雙方都是一次挑戰(zhàn)。畢業(yè)設(shè)計項目具有現(xiàn)實(shí)的針對性，為設(shè)計實(shí)踐和就業(yè)競爭服務(wù)。畢業(yè)設(shè)計項目涉及的范圍比較廣，有多種類型，如實(shí)戰(zhàn)課題、概念課題、模擬課題等，學(xué)生可以根據(jù)自己的興趣，結(jié)合發(fā)展方向進(jìn)行選擇。其難易程度以學(xué)生在規(guī)定時間內(nèi)經(jīng)努力可以完成為宜。為此，畢業(yè)設(shè)計項目選題可以制定以下原則：（1）選題必須符合本專業(yè)的人才培養(yǎng)目標(biāo)和教學(xué)要求，使學(xué)生得到全面綜合訓(xùn)練。（2）選題體現(xiàn)理論聯(lián)系實(shí)際的原則，要以社會與企業(yè)的實(shí)際設(shè)計項目為主，有利于增加學(xué)生的實(shí)際設(shè)計能力和就業(yè)競爭力。（3）選題應(yīng)該體現(xiàn)創(chuàng)新精神和原創(chuàng)設(shè)計，符合地方經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)的需求，如體現(xiàn)區(qū)域特色產(chǎn)業(yè)的設(shè)計需求，為地方企業(yè)經(jīng)濟(jì)服務(wù)，體現(xiàn)設(shè)計的可行性、適用性，體現(xiàn)對設(shè)計成果的生產(chǎn)和轉(zhuǎn)換，體現(xiàn)國際與國內(nèi)設(shè)計專業(yè)的最新發(fā)展動態(tài)與趨勢等。有利于畢業(yè)設(shè)計項目的可實(shí)現(xiàn)性，爭取社會企業(yè)在設(shè)計經(jīng)費(fèi)和設(shè)計制造方面的支持。（4）選題應(yīng)有利于大學(xué)生綜合運(yùn)用多學(xué)科的理論知識和技能，全面反映學(xué)生的知識、素質(zhì)和能力，鼓勵跨專業(yè)、跨學(xué)科地進(jìn)行系統(tǒng)的設(shè)計項目（不同子課題）的合作，培養(yǎng)團(tuán)隊工作與合作精神。（5）選題分配原則上應(yīng)該一人一題，獨(dú)立完成，若多人同做一個系統(tǒng)課題，每位同學(xué)均要完成一個獨(dú)立的子課題，設(shè)計內(nèi)容應(yīng)各有側(cè)重，以保證每位學(xué)生都得到全面的訓(xùn)練，達(dá)到畢業(yè)設(shè)計的教學(xué)目標(biāo)。2.畢業(yè)設(shè)計項目的設(shè)計定位（1）設(shè)計定位的意義在完成畢業(yè)設(shè)計調(diào)研報告和確定畢業(yè)設(shè)計選題后，根據(jù)調(diào)研的結(jié)果對設(shè)計項目的方向進(jìn)行定位，對大量的信息與資料進(jìn)行科學(xué)地分析和深入地研究，畢業(yè)設(shè)計調(diào)研的主題范圍相對較大，如何確定設(shè)計的主題定位與設(shè)計元素的提煉是非常重要的。-個成功的設(shè)計一定要尋找到設(shè)計創(chuàng)新的突破口，發(fā)現(xiàn)出獨(dú)特的設(shè)計元素，而這種創(chuàng)新突破與設(shè)計元素實(shí)際。上就是通過市場的調(diào)研分析結(jié)果而得出的。（2）設(shè)計定位的方法畢業(yè)設(shè)計項目的定位方法，指導(dǎo)教師應(yīng)該根據(jù)每一位畢業(yè)生的個性與愛好、知識結(jié)構(gòu)與專業(yè)水平、未來就業(yè)崗位與企業(yè)設(shè)計需求去幫助學(xué)生進(jìn)行設(shè)計定位。應(yīng)該從新產(chǎn)品的開發(fā)與設(shè)計的工作程序與流程進(jìn)行設(shè)計項目的規(guī)劃，首先就是對新產(chǎn)品設(shè)計進(jìn)行定位，確立設(shè)計目標(biāo)。由于社會企業(yè)對設(shè)計開發(fā)要求不同，不同專業(yè)的設(shè)計方向與生產(chǎn)經(jīng)營模式也不同，因此會有不同的設(shè)計定位和方法，但是新產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計項目-般可分為三種情況：原創(chuàng)性產(chǎn)品設(shè)計、改良性產(chǎn)品設(shè)計和工程項目配套設(shè)計。①原創(chuàng)性的創(chuàng)新設(shè)計。原創(chuàng)性的產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計是一種針對人的潛在需求，是一種針對新材料、新工藝、新技術(shù)的創(chuàng)造性產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計。時代在進(jìn)步，人的生活方式在變化，對設(shè)計的需求也在變化，所以，創(chuàng)新設(shè)計無極限，永遠(yuǎn)都會有新的產(chǎn)品設(shè)計創(chuàng)造出來。原創(chuàng)性的產(chǎn)品開發(fā)是現(xiàn)代設(shè)計師的重要課題，也是設(shè)計師創(chuàng)造能力的最高體現(xiàn)，展現(xiàn)著設(shè)計師的創(chuàng)造天才，閃爍著人類文明的智慧之光。作為現(xiàn)代設(shè)計師，-定要樹立創(chuàng)新意識，頭腦中時刻抱著發(fā)現(xiàn)問題的敏銳感和吸收新知識的強(qiáng)烈欲望，對新生活和新事物進(jìn)行不斷地思考和探索，保持創(chuàng)造的沖動。②創(chuàng)造新生活的設(shè)計開發(fā)。開創(chuàng)新生活，不斷提高生活質(zhì)量、轉(zhuǎn)換生活形態(tài)，要靠具有全新創(chuàng)意的新產(chǎn)品來促進(jìn)生活結(jié)構(gòu)、習(xí)慣方式的根本性轉(zhuǎn)變。原始社會的席地而坐，-塊原始石頭打磨后就可以做凳子，經(jīng)過歷史的演變，成為扶手椅、靠背椅、躺椅、軟體沙發(fā)，再進(jìn)一步成為符合人體工學(xué)的可升降、轉(zhuǎn)動、電動、搖擺，可任意改變坐姿的現(xiàn)代椅，人類在椅子的形態(tài)上不斷地開發(fā)設(shè)計出更舒適，更符合人性的"坐具".同時，家具進(jìn)一步成為人類恢復(fù)失落情緒的舒適的避難所，已不僅僅是給人們提供一件坐或躺的工具。傳統(tǒng)觀念上的鍋、灶、刀鏟以及昏暗的廚房在現(xiàn)代社會演變?yōu)檎w設(shè)計、標(biāo)準(zhǔn)制造、家電配套、智能控制的現(xiàn)代化開放式廚房家具。過去大專院校學(xué)生宿舍的雙層簡易鐵床，在信息時代演變成集學(xué)習(xí)、上網(wǎng)、生活-體化的學(xué)生公寓工作站家具?；谛律钚螒B(tài)的產(chǎn)