300543朗科智能2023年三季度財(cái)務(wù)分析報(bào)告-銀行版

內(nèi)部資料，妥善保管第頁(yè)共NUMPAGES\*Arabic1頁(yè)朗科智能2023年三季度財(cái)務(wù)分析報(bào)告一、總體概述從這三期來(lái)看，朗科智能資產(chǎn)總計(jì)持續(xù)下降。2022年三季度資產(chǎn)總計(jì)為208,071.5萬(wàn)元，比2021年三季度下降9.49%，而2023年三季度資產(chǎn)總計(jì)為203,053.44萬(wàn)元，比2022年三季度又下降了2.41%。從這三期來(lái)看，朗科智能負(fù)債總計(jì)持續(xù)下降。2022年三季度負(fù)債總計(jì)為96,804.77萬(wàn)元，比2021年三季度下降22.59%，而2023年三季度負(fù)債總計(jì)為90,045.31萬(wàn)元，比2022年三季度又下降了6.98%。朗科智能2023年三季度營(yíng)業(yè)收入為35,272.55萬(wàn)元，比2022年三季度增長(zhǎng)2.21%，但這一增長(zhǎng)速度是在上一期營(yíng)業(yè)收入下降的情況下取得的，并且本期的營(yíng)業(yè)收入還沒(méi)有恢復(fù)到2021年三季度的水平。從這三期來(lái)看，朗科智能凈利潤(rùn)持續(xù)下降。2022年三季度凈利潤(rùn)為1,620.86萬(wàn)元，比2021年三季度下降49.23%，而2023年三季度凈利潤(rùn)為1,480.06萬(wàn)元，比2022年三季度又下降了8.69%。三期資產(chǎn)負(fù)債率分別為54.4%、46.52%、44.35%。經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金凈流量三期分別為-4,376.91萬(wàn)元、4,353.84萬(wàn)元、9,695.75萬(wàn)元。 關(guān)鍵財(cái)務(wù)指標(biāo)表項(xiàng)目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行業(yè)均值總資產(chǎn)(萬(wàn)元)229,883.96208,071.5203,053.44972,910.64流動(dòng)資產(chǎn)(萬(wàn)元)180,874.34146,019.71133,909.11560,927.93總負(fù)債(萬(wàn)元)125,046.7596,804.7790,045.31459,308.31流動(dòng)負(fù)債(萬(wàn)元)90,690.0161,182.2654,130.08315,217.04所有者權(quán)益(萬(wàn)元)104,837.22111,266.73113,008.13513,602.33資產(chǎn)負(fù)債率(%)54.446.5244.3531.31流動(dòng)比率(%)199.44238.66247.38265.63銀行貸款(萬(wàn)元)010,418.374,871.33203,376.49帶息負(fù)債(萬(wàn)元)51,432.9453,249.4437,216.23215,819.42營(yíng)業(yè)收入(萬(wàn)元)57,239.0634,510.8635,272.55110,140.46投資收益(萬(wàn)元)78.6279.95346.1225.4凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)3,192.561,620.861,480.064,846.68凈利率(%)5.584.74.24.25總資產(chǎn)報(bào)酬率(%)6.350.053.322.29經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流凈額(萬(wàn)元)-4,376.914,353.849,695.756,641.22投資性現(xiàn)金流凈額(萬(wàn)元)-809.25-1,002.9113,035.3-9,147.57籌資性現(xiàn)金流凈額(萬(wàn)元)01,447.85200.422,315.68 二、資產(chǎn)規(guī)模增長(zhǎng)匹配度2023年三季度資產(chǎn)增長(zhǎng)率與負(fù)債增長(zhǎng)率差距不大，資產(chǎn)增長(zhǎng)率為-2.41%，負(fù)債增長(zhǎng)率為-6.98%。收入增長(zhǎng)率與資產(chǎn)增長(zhǎng)率差距不大，收入增長(zhǎng)率為2.21%，資產(chǎn)增長(zhǎng)率為-2.41%。凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率與資產(chǎn)增長(zhǎng)率差距不大，凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率為-8.69%，資產(chǎn)增長(zhǎng)率為-2.41%。資產(chǎn)總額有所下降，營(yíng)業(yè)收入有所增長(zhǎng)，凈利潤(rùn)下降。資產(chǎn)和凈利潤(rùn)變化一致，但和收入變化不匹配。 資產(chǎn)規(guī)模增長(zhǎng)匹配情況表項(xiàng)目名稱2021年三季度2022年三季度2023年三季度實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)應(yīng)收賬款42,969.3457.5522,807.43-46.9226,339.1315.48存貨71,361.6397.1737,909.85-46.8827,954.53-26.26營(yíng)業(yè)收入57,239.0624.7834,510.86-39.7135,272.552.21應(yīng)收賬款與銷售收現(xiàn)比0.66-19.510.4-39.390.6460當(dāng)期存貨占收入比1.2558.231.1-12.000.79-28.18 三、負(fù)債規(guī)模增長(zhǎng)從三期數(shù)據(jù)來(lái)看，負(fù)債呈持續(xù)下降趨勢(shì)?？傌?fù)債分別為125,046.75萬(wàn)元、96,804.77萬(wàn)元、90,045.31萬(wàn)元，2023年三季度較2022年三季度下降了6.98%，主要是由于交易性金融負(fù)債等科目減少所至。從三期數(shù)據(jù)來(lái)看，營(yíng)業(yè)收入分別為57,239.06萬(wàn)元、34,510.86萬(wàn)元、35,272.55萬(wàn)元，2023年三季度較2022年三季度增長(zhǎng)了2.21%。2023年三季度現(xiàn)金流入為64,320.6萬(wàn)元，與2022年三季度的61,171.88萬(wàn)元相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)5.15%。負(fù)債總額有所下降，營(yíng)業(yè)收入?yún)s在增長(zhǎng)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入有所下降。負(fù)債下降的同時(shí)企業(yè)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流入下降，需引起關(guān)注。 負(fù)債規(guī)模增長(zhǎng)匹配情況表項(xiàng)目名稱2021年三季度2022年三季度2023年三季度實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)帶息負(fù)債51,432.94658.3653,249.443.5337,216.23-30.11營(yíng)業(yè)收入57,239.0624.7834,510.86-39.7135,272.552.21經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~-4376.91-1835.164,353.84-199.479,695.75122.69 企業(yè)長(zhǎng)期資金來(lái)源為148,923.36萬(wàn)元，長(zhǎng)期資金占用為69,144.34萬(wàn)元。企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)需要資金17,848.86萬(wàn)元。企業(yè)長(zhǎng)期資金來(lái)源能夠滿足長(zhǎng)期資金占用的需求，并且也能夠滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金需求。企業(yè)不存在短借長(zhǎng)投問(wèn)題。 長(zhǎng)短期負(fù)債與資產(chǎn)匹配情況表項(xiàng)目名稱2021年三季度2022年三季度2023年三季度實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)實(shí)際值增長(zhǎng)率(%)經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)126,240.284.0564,499.44-48.9168,978.956.95經(jīng)營(yíng)性負(fù)債67,828.8526.840,050.66-40.9551,130.0827.66貨幣性資產(chǎn)54,634.1325.4581,520.2749.2164,930.16-20.35貨幣性負(fù)債22,861.16237.0821,131.6-7.573,000-85.80長(zhǎng)期融資139,193.9669.03146,889.245.53148,923.361.38長(zhǎng)期投資49,009.6360.7662,051.7926.6169,144.3411.43現(xiàn)金支付能力31,772.97-13.5860,388.6790.0661,930.162.55營(yíng)運(yùn)資金需求58,411.36286.9224,448.77-58.1417,848.86-26.99營(yíng)運(yùn)資本90,184.3373.8884,837.44-5.9379,779.02-5.96 四、收入利潤(rùn)增長(zhǎng)凈利潤(rùn)呈持續(xù)下降趨勢(shì)，2023年三季度為1,480.06萬(wàn)元，同比減少8.69%。其中：從三期數(shù)據(jù)來(lái)看，營(yíng)業(yè)收入分別為57,239.06萬(wàn)元、34,510.86萬(wàn)元、35,272.55萬(wàn)元，2023年三季度較2022年三季度增長(zhǎng)了2.21%。從三期數(shù)據(jù)來(lái)看，營(yíng)業(yè)成本呈持續(xù)下降趨勢(shì)。營(yíng)業(yè)成本分別為48,155.9萬(wàn)元、29,691.08萬(wàn)元、28,816.27萬(wàn)元，2023年三季度較2022年三季度下降了2.95%。2023年三季度期間費(fèi)用為2,826.06萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)59.43%。期間費(fèi)用占營(yíng)業(yè)收入的比重為8.01%，同比增加2.88個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度利潤(rùn)總額為1,541.28萬(wàn)元，同比減少2.87%。其中非經(jīng)常性損益占利潤(rùn)總額的比重為34.65%，同比減少26.88個(gè)百分點(diǎn)。該公司收入主要來(lái)自于營(yíng)業(yè)收入，其次為投資收益。營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)，凈利潤(rùn)卻有所下降，營(yíng)業(yè)凈利率變化不大，營(yíng)業(yè)收入的大幅增長(zhǎng)沒(méi)有帶動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)。營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)變化不匹配。主要是由以下科目引起的：研發(fā)費(fèi)用2023年三季度為2,444.23萬(wàn)元，2022年三季度為2,238.18萬(wàn)元，增長(zhǎng)了9.21%。信用減值損失2023年三季度為265.4萬(wàn)元，2022年三季度為758.31萬(wàn)元，下降了65%。 收入構(gòu)成表(萬(wàn)元)項(xiàng)目名稱2021年三季度2022年三季度2023年三季度實(shí)際值占比(%)實(shí)際值占比(%)實(shí)際值占比(%)營(yíng)業(yè)收入57,239.0699.8534,510.8699.7735,272.5599.02投資收益78.620.1479.950.23346.10.97營(yíng)業(yè)外收入6.790.011.1401.790.01其他業(yè)務(wù)收入000000合計(jì)57,324.4710034,591.9510035,620.44100 五、現(xiàn)金流量情況經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流：三期分別為-4,376.91萬(wàn)元、4,353.84萬(wàn)元、9,695.75萬(wàn)元，較上年，金額大幅上升。投資性現(xiàn)金流：三期分別為-809.25萬(wàn)元、-1,002.91萬(wàn)元、13,035.3萬(wàn)元，較上年，由凈流出轉(zhuǎn)變?yōu)閮袅魅??；I資性現(xiàn)金流：三期分別為0萬(wàn)元、1,447.85萬(wàn)元、200.42萬(wàn)元，較上年，金額大幅下降。六、指標(biāo)波動(dòng)對(duì)比1.營(yíng)運(yùn)能力2023年三季度應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為4.81次，同比增加0.47次，比行業(yè)均值高2.48次。2023年三季度存貨周轉(zhuǎn)率為3.88次，同比增加0.96次，比行業(yè)均值高2.11次。2023年三季度流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.05次，同比增加0.12次，比行業(yè)均值高0.58次。2023年三季度固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.93次，同比增加0.19次，比行業(yè)均值高1.43次。2023年三季度總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為0.69次，同比增加0.03次，比行業(yè)均值高0.39次。 營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)表項(xiàng)目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行業(yè)均值存貨周轉(zhuǎn)率(次)2.842.923.881.77應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率(次)5.264.344.812.33應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)率(次)3.313.796.725.28流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次)1.270.931.050.47固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次)3.181.741.930.5總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次)10.660.690.3 2.盈利能力2023年三季度毛利率為18.3%，同比增加4.33個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值低7.78個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度凈利率為4.2%，同比減少0.5個(gè)百分點(diǎn)，與行業(yè)均值相當(dāng)。2023年三季度總資產(chǎn)報(bào)酬率為3.32%，同比增加3.27個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值高1.03個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度凈資產(chǎn)收益率為5.26%，同比減少0.64個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值高2.48個(gè)百分點(diǎn)。 盈利能力指標(biāo)表(%)項(xiàng)目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行業(yè)均值營(yíng)業(yè)毛利率(%)15.8713.9718.326.08凈利率(%)5.584.74.24.25成本費(fèi)用利潤(rùn)率(%)7.194.684.54.47總資產(chǎn)報(bào)酬率(%)6.350.053.322.29凈資產(chǎn)收益率(%)12.345.95.262.78 3.償債能力2023年三季度資產(chǎn)負(fù)債率為44.35%，同比減少2.17個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值高13.04個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度流動(dòng)比率為247.38，同比增加8.72，比行業(yè)均值低18.25。2023年三季度速動(dòng)比率為195.74，同比增加19.04，比行業(yè)均值低13.09。2023年三季度已獲利息保障倍數(shù)為11.03倍，同比增加11.05倍，比行業(yè)均值高6.82倍。 償債能力指標(biāo)表項(xiàng)目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行業(yè)均值流動(dòng)比率(%)199.44238.66247.38265.63速動(dòng)比率(%)120.75176.7195.74208.83利息保障倍數(shù)-73.37-0.0211.034.21資產(chǎn)負(fù)債率(%)54.446.5244.3531.31 4.發(fā)展能力2023年三季度銷售增長(zhǎng)率為2.21%，同比增加41.92個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值低0.13個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度資本保值增值率為101.57%，同比減少4.56個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值低1.87個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度銷售利潤(rùn)增長(zhǎng)率為-4.55%，同比增加51.67個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值高25.33個(gè)百分點(diǎn)。2023年三季度總資產(chǎn)增長(zhǎng)率為-2.41%，同比增加7.08個(gè)百分點(diǎn)，比行業(yè)均值低5.84個(gè)百分點(diǎn)。 發(fā)展能力指標(biāo)表項(xiàng)目2021年三季度2022年三季度2023年三季度行業(yè)均值銷售增長(zhǎng)率(%)24.78-39.712.212.34資本保值增值率(%)127.43106.13101.57103.44銷售利潤(rùn)增長(zhǎng)率(%)-27.95-56.22-4.55-29.88總資產(chǎn)增長(zhǎng)率(%)61.18-9.49-2.413.43 七、異動(dòng)科目分析1.科目異動(dòng)(1)應(yīng)收賬款。2023年三季度應(yīng)收賬款為26,339.13萬(wàn)元，比2022年三季度增長(zhǎng)了15.48%；2023年三季度營(yíng)業(yè)收入為35,272.55萬(wàn)元，比2022年三季度增長(zhǎng)了2.21%。當(dāng)期應(yīng)收賬款占收入比例為74.67%。 應(yīng)收賬款指標(biāo)2021年三季度變化額2022年三季度變化額2023年三季度變化額應(yīng)收賬款（萬(wàn)元）42,969.3415,695.2122,807.43-20,161.9126,339.133,531.69營(yíng)業(yè)收入（萬(wàn)元）57,239.0611,367.7234,510.86-22,728.235,272.55761.69應(yīng)收賬款/營(yíng)業(yè)收入（%）75.0715.6166.09-8.9874.678.58 2.科目過(guò)快增長(zhǎng)和過(guò)快下降(1)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入。2023年三季度經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入為44,225.11萬(wàn)元，比2022年三季度下降了