《證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》考試第三次綜合練習(xí)

《證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》考試第三次綜合練習(xí)

一、單項(xiàng)選擇題(共50題，每題1分)-

1、債券指數(shù)化投資策略的目標(biāo)是使債券投資組合的收益()O

A、高于某個(gè)特定指數(shù)妁收益

B、與市場(chǎng)平均收益相同

C、與某個(gè)特定指數(shù)的收益相同

D、高于市場(chǎng)平均收益

【參考答案】：C

【解析】債券指數(shù)化投資策略的目標(biāo)是使債券投資組合的收益與某

個(gè)特定指數(shù)的收益相同。

2、以下不屬于保本基金的分析指標(biāo)的是()o

A、保本期

B、贖回費(fèi)

C、安全墊

D、投資比例

【參考答案】：D

【解析】保本基金的分析指標(biāo)包括保本期、保本比例、贖回費(fèi)、安

全墊、擔(dān)保人等。

3、投資者申購(gòu)基金成功后，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)一般在()日為投資者

辦理增加權(quán)益的登記手續(xù)。

A、T+0

B、T+1

C、T+2

D、T+3

【參考答案】：B

【解析】投資者申購(gòu)基金成功后，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)一般在T+1日為投

資者辦理增加權(quán)益的登記手續(xù)。

4、我國(guó)第一只上市交易的投資基金是()o

A、武漢證券投資基金

B、深圳南山風(fēng)險(xiǎn)投資基金

C、淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)基金

D、建業(yè)基金

【參考答案】：C

【解析】我國(guó)第一只上市交易的投資基金是淄博基金。

5、利率預(yù)期策略運(yùn)用的關(guān)鍵點(diǎn)在于()。

A、能否準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)近期利率水平

B、能否準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)遠(yuǎn)期利率水平

C、能否準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)未來(lái)利率水平

D、能否準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)未來(lái)價(jià)格水平

【參考答案】：C

【解析】利率預(yù)期策略運(yùn)用的關(guān)鍵點(diǎn)在于能否準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)未來(lái)利率

水平。

6、基金的存款利息收入計(jì)提方式為()o

A、按月計(jì)提

B、按周計(jì)提

C、按季計(jì)提

D、按日計(jì)提

【參考答案】：D

【解析】基金各類(lèi)資產(chǎn)利息均應(yīng)按日計(jì)提。

7、夏普指數(shù)調(diào)整的是(),因此當(dāng)某基金就是投資者的全部投資

時(shí)，可以用夏普指數(shù)作為績(jī)效衡量的適宜指標(biāo)。

A、全部風(fēng)險(xiǎn)

B、部分風(fēng)險(xiǎn)

C、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

D、組合風(fēng)險(xiǎn)

【參考答案】：A

【解析】標(biāo)準(zhǔn)差反映的是全部風(fēng)險(xiǎn)。

8、《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》規(guī)定，開(kāi)放式基金的認(rèn)購(gòu)費(fèi)率

不得超過(guò)認(rèn)購(gòu)金額的()O

A、2.5%

B、2%

C、3%

D、5%

【參考答案】：D

【解析】認(rèn)購(gòu)費(fèi)不可超過(guò)5%.

9、基金管理公司投資的最高決策機(jī)構(gòu)是(),它是非常設(shè)的議事

機(jī)構(gòu)，擁有對(duì)所管理基金的投資事物的最高決策權(quán)。

A、董事會(huì)

B、投資決策委員會(huì)

C、獨(dú)立董事會(huì)

D、基金高管層

【參考答案】：B

【解析】投資決策委員會(huì)是基金管理公司投資的最高決策機(jī)構(gòu)。

10、對(duì)于收益率的微小變動(dòng)，不論是上升還是下降，特定債券的價(jià)

格將大致呈相同幅度的百分比變動(dòng)。因此，應(yīng)計(jì)收益率每下降或上升1

個(gè)基點(diǎn)時(shí)的價(jià)格波動(dòng)性是()O

A、不斷變動(dòng)的

B、不可比

C、相近的

D、相同的

【參考答案】：D

【解析】應(yīng)計(jì)收益率每下降或上升1個(gè)基點(diǎn)時(shí)的價(jià)格波動(dòng)性是相同

的。

11、基金會(huì)計(jì)需要()對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行估值，并對(duì)估值結(jié)果計(jì)算基

金資產(chǎn)凈值。

A、逐日

B、隔日

C、按月

D、按年

【參考答案】：A

【解析】當(dāng)日申請(qǐng)的基金份額自下一個(gè)工作日起享有基金的分配權(quán)

益，當(dāng)日贖回的基金份額自下一個(gè)工作日起不享有基金的分配權(quán)益。

12、一般來(lái)說(shuō)，上市公司通過(guò)發(fā)行股票籌集的資金主要投向()o

A、有價(jià)證券

B、實(shí)業(yè)

C、銀行存款

D、期貨市場(chǎng)

【參考答案】：B

【解析】上市公司通過(guò)發(fā)行股票籌集的資金主要投向?qū)崢I(yè)。

13、基金信息披露的主要監(jiān)管者是（）o

A、證券業(yè)協(xié)會(huì)

B、基金業(yè)協(xié)會(huì)

C、證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)

D、基金托管人

【參考答案】：C

【解析】基金信息披露的主要監(jiān)管者是證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)。

14、下列不屬于基金管理人的職責(zé)的是（）。

A、對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記帳，進(jìn)行證券投資

B、按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額

持有人分配收益

C、以基金投資人的名義持有基金資產(chǎn)

D、計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回的價(jià)格

【參考答案】：C

【解析】托管人以基金投資人的名義持有基金資產(chǎn)。

15、投資組合調(diào)整的幅度主要取決于（）和修訂組合后投資績(jī)效改

善的幅度大小。

A、交易的市場(chǎng)環(huán)境變化

B、交易的成本

C、交易的風(fēng)險(xiǎn)大小

D、投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)態(tài)度的變化

【參考答案】：B

【解析】投資組合調(diào)整的幅度主要取決于交易成本和修訂組合后投

資績(jī)效改善的幅度大小。

16、假設(shè)某基金第一年的收益率為10%,第二年的收益率是20%,

其年幾何平均收益率()O

A、小于15%

B、等于15%

C、大于15%

D、無(wú)法判斷

【參考答案】：A

【解析】算術(shù)平均收益率:(10%+20%)/2=15%,一般情況下幾何平

均收益率小于算術(shù)平均收益率，故小于15%。

17、基金資金清算中的交易所資金清算，在()日?qǐng)?zhí)行清算指令。

A、T+2

B、T+3

C、T+1

D、T

【參考答案】：C

【解析】基金資金清算中的交易所資金清算，在T+1日?qǐng)?zhí)行清算指

令。

18、一國(guó)的證券基金組織在他國(guó)發(fā)行證券基金單位并將募集的資金

投資于本國(guó)或第三國(guó)證券市場(chǎng)的證券投資基金是O0

A、全球基金

B、國(guó)際基金

C、離岸基金

D、在岸基金

【參考答案】：C

【解析】離岸基金是指一國(guó)的證券基金組織在他國(guó)發(fā)行證券基金份

額，并將募集的資金投資于本國(guó)或第三國(guó)證券市場(chǎng)的證券投資基金。

19、基金監(jiān)管的公正原則是指()。

A、要求基金市場(chǎng)具有充分的透明度，要實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)信息的公開(kāi)化

B、市場(chǎng)中不存在歧視，參與市場(chǎng)的主體具有完全平等的權(quán)利

C、對(duì)被監(jiān)管對(duì)象給予公正待遇

D、監(jiān)管部門(mén)要依法履行監(jiān)管職權(quán)

【參考答案】：C

【解析】在基金監(jiān)管中應(yīng)堅(jiān)持有效監(jiān)管的原則，處理好監(jiān)管成本與

監(jiān)管效益之間的關(guān)系，應(yīng)做到.市場(chǎng)能自身調(diào)節(jié)的，不監(jiān)管；須監(jiān)管的,

應(yīng)當(dāng)在保證監(jiān)管效益的前提下做到監(jiān)管成本最小。

20、封閉式基金的發(fā)售由()負(fù)責(zé)辦理。

A、基金管理人

B、基金發(fā)起人

C、基金托管人

D、基金管理人選擇的由證券公司組成的承銷(xiāo)團(tuán)

【參考答案】：A

【解析】基金管理人是基金份額的發(fā)行人。

21、編制基金招募說(shuō)明書(shū)的主要目的是()o

A、讓廣大投資者了解基金詳情

B、證明基金管理人的專(zhuān)業(yè)資格

C、規(guī)范基金運(yùn)作的權(quán)利義務(wù)關(guān)系

D、明確管理人和托管人之間的關(guān)系

【參考答案】：A

【解析】編制基金招募說(shuō)明書(shū)的主要目的是讓廣大投資者了解基金

詳情。

22、法規(guī)規(guī)定基金年度報(bào)告應(yīng)經(jīng)()以上獨(dú)立董事簽字同意，并由

董事長(zhǎng)簽發(fā)。

A、1/3

B、2/3

C、3/4

D、1/2

【參考答案】：B

【解析】基金持有人的住所不需要披露。

23、指數(shù)化債券投資組合中所包含的債券數(shù)量越多，則()o

A、由交易費(fèi)用所產(chǎn)生的跟蹤誤差越小

B、投資組合與指數(shù)之間配比程度越高

C、收益越高

D、風(fēng)險(xiǎn)越大

【參考答案】：B

【解析】指數(shù)化債券投資組合中所包含的債券數(shù)量與配比程度成正

比。

24、()負(fù)責(zé)對(duì)基金管理公司的會(huì)計(jì)核算結(jié)果進(jìn)行復(fù)核。

A、基金管理公司

B、中國(guó)證券登記結(jié)算公司

C、基金托管人

D、證券公司

【參考答案】：C

【解析】對(duì)個(gè)人投資者申購(gòu)和贖回基金單位取得的差價(jià)收入，在對(duì)

個(gè)人買(mǎi)賣(mài)股票的差價(jià)收入未恢復(fù)征收個(gè)人所得稅以前，暫不征收個(gè)人所

得稅。

25、ETF上市后要遵循的交易規(guī)則不正確的是()o

A、基金上市首日的開(kāi)盤(pán)參考價(jià)為前一工作日基金份額凈值

B、基金價(jià)格漲跌幅比例為10%,自上市首日起實(shí)行

C、基金買(mǎi)入申報(bào)數(shù)量為100份或其整數(shù)倍，不足100份的可以賣(mài)

出

D、基金申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.005元

【參考答案】：D

【解析】基金申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.001元。

26、人們的金融產(chǎn)品選擇依賴(lài)于兩個(gè)因素：()。

A、外在因素和內(nèi)在因素

B、心理因素和內(nèi)在因素

C、個(gè)人自身的因素和內(nèi)在因素

D、外在因素和外部因素

【參考答案】：A

【解析】教材原話。

27、《證券投資基金管理法》規(guī)定，同一基金管理人管理的全部基

金持有1家公司發(fā)行的證券，不得超過(guò)該證券的()O

A、10%

B、20%

C、30%

D、40%

【參考答案】：A

【解析】必須是書(shū)面協(xié)議。

28、某零息債券面值100元，票面收益率10%,兩年后到期，當(dāng)

前市價(jià)95元，兩年期市場(chǎng)利率為15%,則該債券的久期為()o

A、1

B、2

C、0.15

D、1.1

【參考答案】：B

【解析】零息債券的久期就等于債券的到期期限。

29、基金管理公司內(nèi)部控制()要求內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)包括公司的各項(xiàng)

業(yè)務(wù)、各部門(mén)或機(jī)構(gòu)和各級(jí)人員，并涵蓋到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等

各環(huán)節(jié)。

A、有效性原則

B、健全原則

C、相互制約原則

D、獨(dú)立性原則

【參考答案】：B

【解析】基金管理公司內(nèi)部控制的健全原則要求內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)包括

公司的各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各部門(mén)或機(jī)構(gòu)和各級(jí)人員，并涵蓋到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)

督、反饋等各環(huán)節(jié)。

30、在描述基金產(chǎn)品線類(lèi)型時(shí)，如果基金管理公司專(zhuān)注于股票型基

金，并開(kāi)發(fā)出各類(lèi)股票型基金子類(lèi)產(chǎn)品，這種基金產(chǎn)品線類(lèi)型通常稱(chēng)為

()O

A、垂直式

B、綜合式

C、水平式

D、其它三項(xiàng)都不對(duì)

【參考答案】：A

【解析】在描述基金產(chǎn)品線類(lèi)型時(shí)，如果基金管理公司專(zhuān)注于股票

型基金，并開(kāi)發(fā)出各類(lèi)股票型基金子類(lèi)產(chǎn)品，這種基金產(chǎn)品線類(lèi)型通常

稱(chēng)為垂直式。

31、()適用于資本市場(chǎng)環(huán)境和投資者的偏好變化不大，或者改變

資產(chǎn)配置狀態(tài)的成本大于收益時(shí)的狀態(tài)。

A、買(mǎi)入并持有策略

B、恒定混合策略

C、投資組合保險(xiǎn)策略

D、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置策略

【參考答案】：A

【解析】買(mǎi)入并持有策略適用于資本市場(chǎng)環(huán)境和投資者的偏好變化

不大，或者改變資產(chǎn)配置狀態(tài)的成本大于收益時(shí)的狀態(tài)。

32、投資者在開(kāi)放式基金募集期結(jié)束后，申請(qǐng)購(gòu)買(mǎi)基金份額的行為

通常被稱(chēng)為基金的()O

A、認(rèn)購(gòu)

B、申購(gòu)

C、回購(gòu)

D、贖回

【參考答案】：B

【解析】投資者在開(kāi)放式基金募集期結(jié)束后，申請(qǐng)購(gòu)買(mǎi)基金份額的

行為通常被稱(chēng)為基金的申購(gòu)。

33、我國(guó)對(duì)基金募集申請(qǐng)核準(zhǔn)這項(xiàng)業(yè)務(wù)的監(jiān)管采用的是()o

A、審批制

B、核準(zhǔn)制

C、注冊(cè)制

D、以上答案都不對(duì)

【參考答案】：B

【解析】單只基金持有的全部資產(chǎn)支持證券，其市值不得超過(guò)該基

金資產(chǎn)凈值的20%o

34、開(kāi)放式基金成立初期，可以在基金契約和招募說(shuō)明書(shū)規(guī)定的期

限內(nèi)只接受申購(gòu)，不辦理贖回，但該期限最長(zhǎng)不得超過(guò)()個(gè)月。

A、1

B、3

C、6

D、9

【參考答案】：B

【解析】封閉期為3個(gè)月。

35、關(guān)于凸性說(shuō)法不正確的有()。

A、由于存在凸性，債券價(jià)格隨著利率的變化而變化的關(guān)系就接近

于一條凸函數(shù)而不是直線函數(shù)

B、凸性的作用在于可以彌補(bǔ)債券價(jià)格計(jì)算的誤差，更準(zhǔn)確地衡量

債券價(jià)格對(duì)收益率變化的敏感程度

C、凸性對(duì)于投資者是有利的，在其他情況相同時(shí)，投資者應(yīng)當(dāng)選

擇凸性更大的債券進(jìn)行投資

D、凸性對(duì)于投資者是不利的，在其他情況相同的，投資者應(yīng)當(dāng)選

擇凸性較小的債券進(jìn)行投資

【參考答案】：D

【解析】凸性對(duì)于投資者是有利的。

36、基金管理公司開(kāi)展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)應(yīng)將委托財(cái)產(chǎn)交給()

托管。

A、商業(yè)銀行

B、證券公司

C、基金托管人

D、保險(xiǎn)公司

【參考答案】：C

【解析】還包括維護(hù)公司的統(tǒng)一性和完整性原則、公平對(duì)待原則、

業(yè)務(wù)與信息隔離原則等。

37、如果資產(chǎn)管理人不能準(zhǔn)確預(yù)測(cè)資產(chǎn)收益變化的趨勢(shì)，或者即使

能夠準(zhǔn)確預(yù)測(cè)但不能采取及時(shí)有效的行動(dòng)，則使用(),投資收益將劣

于準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)并把握市場(chǎng)變化時(shí)的情況，甚至很可能會(huì)劣于購(gòu)買(mǎi)并持有

最初的市場(chǎng)投資組合時(shí)的情況。

A、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置

B、戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置

C、投資組合保險(xiǎn)資產(chǎn)配置

D、恒定混合資產(chǎn)配置

【參考答案】：A

【解析】戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置是隨著市場(chǎng)情況的變動(dòng)而頻繁改變，逆市

場(chǎng)操作了效果反而更差。

38、基金簡(jiǎn)單凈值收益率的計(jì)算不考慮()的影響。

A、風(fēng)險(xiǎn)

B、分紅再投資

C、年限

D、時(shí)間

【參考答案】：B

【解析】基金簡(jiǎn)單凈值收益率的計(jì)算沒(méi)有考慮分紅再投資的影響。

39、投資者于T日提交開(kāi)放式基金認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)后，可于()日后查詢(xún)

認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)的受理情況。

A、T+0

B、T+1

C、T+2

D、T+3

【參考答案】：C

【解析】投資者于T日提交開(kāi)放式基金認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)后，可于T+2日后

查詢(xún)認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)的受理情況。

40、假設(shè)在20個(gè)季度內(nèi)，在股票市場(chǎng)上揚(yáng)的12個(gè)季度中，基金經(jīng)

理預(yù)測(cè)正確了9個(gè)；在股票市場(chǎng)出現(xiàn)下跌的8個(gè)季度中，基金經(jīng)理預(yù)測(cè)

正確了4個(gè)，該基金的成功概率為()o

A、8.5%

B、15%

C、50%

D、25%

【參考答案】：D

【解析】(9/12+4/8-1)?100%=25%

41、封閉式基金在二級(jí)市場(chǎng)一般是進(jìn)行()交易。

A、折價(jià)

B、溢價(jià)

C、均價(jià)

D、正常價(jià)

【參考答案】：A

【解析】封閉式基金在二級(jí)市場(chǎng)一般是進(jìn)行折價(jià)交易。

42、通過(guò)采用投資組合保險(xiǎn)技術(shù)，保證投資者在投資到期時(shí)至少能

夠獲得投資本金或者一定回報(bào)的證券投資基金是O0

A、傘型基金

B、保本基金

C、指數(shù)基金

D、基金中的基金

【參考答案】：B

【解析】保本基金是指通過(guò)采用投資組合保險(xiǎn)技術(shù)，保證投資者在

投資到期時(shí)至少能夠獲得投資本金或者一定回報(bào)的證券投資基金。

43、開(kāi)放式基金份額的申購(gòu)與贖回是在()之間進(jìn)行的。

A、基金份額持有人與注冊(cè)登記人

B、基金份額持有人與銷(xiāo)售代理人

C、基金份額持有人與基金管理人

D、基金份額持有人與基金份額持有人

【參考答案】：C

【解析】開(kāi)放式基金份額的申購(gòu)與贖回是在基金份額持有人與基金

管理人之間進(jìn)行的。

44、2005年3月25日中國(guó)證監(jiān)會(huì)下發(fā)的《關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金投資

等相關(guān)問(wèn)題的通知》規(guī)定：當(dāng)日申請(qǐng)的基金份額自下一個(gè)工作日起()

基金的分配權(quán)益，當(dāng)日贖回的基金份額自下一個(gè)工作日起()基金的分

配權(quán)益。

A、享有享有

B、不享有不享有

C、享有不享有

D、不享有享有

【參考答案】：C

【解析】相對(duì)于實(shí)質(zhì)性審查制度，強(qiáng)制性信息披露的基本推論是投

資者在公開(kāi)信息的基礎(chǔ)上“買(mǎi)者自慎”。它可以改善投資者的信息弱勢(shì)

地位，增加資本市場(chǎng)的透明度。

45、封閉式基金資產(chǎn)凈值公告的時(shí)間頻率是()o

A、每交易日公開(kāi)1次

B、至少每周公開(kāi)1次

C、至少每周公開(kāi)2次

D、至少每月公開(kāi)2次

【參考答案】：B

【解析】還包括投資運(yùn)作監(jiān)督等環(huán)節(jié)。

46、行為金融理論中的BSV模型認(rèn)為()o

A、投資者善于調(diào)整預(yù)測(cè)模型

B、投資者對(duì)所掌握的信息過(guò)度自信

C、無(wú)信息的投資者不存在判斷偏差

D、投資者可能存在保守性偏差

【參考答案】：D

【解析】BSV模型認(rèn)為，人們?cè)谶M(jìn)行投資決策時(shí)會(huì)存在選擇性偏差

和保守性偏差兩種心理認(rèn)知偏差。

47、對(duì)個(gè)人投資者買(mǎi)賣(mài)基金單位獲得的差價(jià)收入，在對(duì)個(gè)人買(mǎi)賣(mài)股

票的差價(jià)收入未恢復(fù)征收個(gè)人所得稅以前，暫不征收O0

A、個(gè)人所得稅

B、營(yíng)業(yè)稅

C、消費(fèi)稅

D、企業(yè)所得稅

【參考答案】：A

【解析】對(duì)個(gè)人投資者買(mǎi)賣(mài)基金單位獲得的差價(jià)收入，目前暫不征

收個(gè)人所得稅。

48、可以擔(dān)任基金托管人的機(jī)構(gòu)是()o

A、基金管理公司

B、證券公司

C、證券交易所

D、商業(yè)銀行

【參考答案】：D

【解析】取得基金托管資格的商業(yè)銀行為基金托管人。

49、托管人為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、防范風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)內(nèi)部機(jī)構(gòu)及其業(yè)務(wù)人員

從事的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)及業(yè)務(wù)行為進(jìn)行規(guī)范、牽制和控制的管理方法、控制措

施和操作程序總稱(chēng)為()O

A、內(nèi)部監(jiān)控

B、內(nèi)部考核

C、內(nèi)部控制

D、內(nèi)部考評(píng)

【參考答案】：C

【解析】托管人為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、防范風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)內(nèi)部機(jī)構(gòu)及其業(yè)務(wù)

人員從事的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)及業(yè)務(wù)行為進(jìn)行規(guī)范、牽制和控制的管理方法、控

制措施和操作程序總稱(chēng)為內(nèi)部控制。

50、目前我國(guó)封閉式基金的募集期限為自基金發(fā)售之日起()o

A、3個(gè)月

B、6個(gè)月

C、10個(gè)月

D、一年

【參考答案】：A

【解析】募集期限為3個(gè)月。

二、多項(xiàng)選擇題(共20題，每題1分)。

1、督察長(zhǎng)不得有下列行為()O

A、善離職守，無(wú)故不履行職責(zé)

B、違反規(guī)定授權(quán)他人代為履行職責(zé)

C、濫用職權(quán)，干預(yù)基金及公司的正常運(yùn)營(yíng)工作

D、利用履行職責(zé)之便謀取私利

【參考答案】：A,B,C,D

【解析】組合的任何調(diào)整都將支付交易成本。

2、關(guān)于市場(chǎng)分割理論，下列描述正確的是：()o

A、長(zhǎng)，中，短期債券被分割在不同的市場(chǎng)上，各自有獨(dú)立的市場(chǎng)

均衡狀態(tài)

B、短期交易決定了短期債券利率

C、利率期限結(jié)構(gòu)和債券收益率曲線是由不同市場(chǎng)的供求關(guān)系決定

D、債券市場(chǎng)是不可分割的

【參考答案】：A,B,C

【解析】市場(chǎng)分割理論就是認(rèn)為長(zhǎng)、中、短期債券市場(chǎng)是可以分割

的。

3、ETF的認(rèn)購(gòu)方式有()o

A、場(chǎng)內(nèi)現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)

B、場(chǎng)外現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)

C、配額認(rèn)購(gòu)

D、證券認(rèn)購(gòu)

【參考答案】：A,B,D

【解析】ETF的認(rèn)購(gòu)方式有場(chǎng)內(nèi)現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)、場(chǎng)外現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)以及證券

認(rèn)購(gòu)。

4、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置與戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置相比，二者()o

A、對(duì)資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資收益變化的能力要求相同

B、對(duì)資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資收益變化的能力要求不同

C、對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)和假設(shè)相同

D、對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)和假設(shè)不同

【參考答案】：B,D

【解析】戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置與戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置相比，二者對(duì)資產(chǎn)管理

人把握資產(chǎn)投資收益變化的能力要求不同，對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和

風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)和假設(shè)也不同。

5、在我國(guó)，開(kāi)放式基金的分紅方式主要有()o

A、現(xiàn)金分紅

B、債券分紅

C、股票分紅

D、分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額

【參考答案】：A,D

【解析】基金信息披露的最根本、最重要的原則是真實(shí)性原則。

6、我國(guó)基金信息披露的規(guī)范性文件分為三類(lèi)，包括()。

A、基金信息披露的內(nèi)容和格式準(zhǔn)則

B、基金信息披露編報(bào)規(guī)則

C、基金信息披露XBRL標(biāo)引規(guī)范及相關(guān)XBRL模板

D、上海證券交易所證券投資基金上市規(guī)則

【參考答案】：A,B,C

【解析】上海證券交易所證券投資基金上市規(guī)則屬于自律規(guī)則。

7、根據(jù)《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》等的規(guī)定，辦理開(kāi)放式基

金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在下列()方面符合相關(guān)規(guī)定。

A、組織機(jī)構(gòu)

B、自營(yíng)投資業(yè)績(jī)

C、營(yíng)業(yè)場(chǎng)所

D、信息系統(tǒng)建設(shè)

【參考答案】：A,C,D

【解析】辦理開(kāi)放式基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)不需要在自營(yíng)投資業(yè)績(jī)方

面符合規(guī)定。

8、目前，披露上市交易公告書(shū)的基金品種主要有()o

A、封閉式基金

B、上市開(kāi)放式基金

C、交易型開(kāi)放式基金

D、指數(shù)基金

【參考答案】；A,B,C,D

【解析】提高基金經(jīng)理的工資不屬于基金的重大事件。

9、債券基金與單一債券的區(qū)別表現(xiàn)為()o

A、債券基金收益不如債券的利息穩(wěn)定

B、債券基金可以確定一個(gè)準(zhǔn)確的到期日

C、債券基金的收益率比買(mǎi)入并持有到期的單個(gè)債券的收益率更難

預(yù)測(cè)

D、所承擔(dān)的投資風(fēng)險(xiǎn)不同

【參考答案】：A,C,D

【解析】基金沒(méi)有到期日。

10、下列()說(shuō)法符合基金管理公司內(nèi)部控制制度適時(shí)性原則的要

求。

A、內(nèi)部控制制度應(yīng)根據(jù)實(shí)際情況制定

B、內(nèi)部控制制度應(yīng)體現(xiàn)公司主管的個(gè)人偏好

C、內(nèi)部控制制度應(yīng)根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的變化而修訂

D、內(nèi)部控制制度應(yīng)首先服從公司經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的變化

【參考答案】：C,D

【解析】教材原話。

11、封閉式基金合同應(yīng)當(dāng)包括()O

A、爭(zhēng)議解決方式

B、基金收益分配原則方式

C、基金份額總額和基金合同期限

D、募集基金的目的和基金名稱(chēng)

【參考答案】：A,B,C,D

12、在我國(guó)，基金管理公司投資決策委員會(huì)的主要職責(zé)包括()o

A、制定投資管理相關(guān)制度

B、制定投資組合具體方案

C、確定基金投資的原則

D、審定基金資產(chǎn)配置的比例或范圍

【參考答案】：A,C,D

【解析】基金管理公司內(nèi)部控制包括內(nèi)部控制機(jī)制和內(nèi)部控制制度

兩個(gè)方面。

13、反映股票型基金投資風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)是()o

A、標(biāo)準(zhǔn)差

B、貝塔值

C、持股集中度

D、融資比例

【參考答案】：A,B,C

【解析】反映股票型基金投資風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)包括標(biāo)準(zhǔn)差、貝塔值、持

股集中度、行業(yè)投資集中度、持股數(shù)量等。

14、基金的投資風(fēng)格分析，一般從下列()角度進(jìn)行。

A、基金份額持有人分析

B、持倉(cāng)集中度分析

C、持倉(cāng)股本規(guī)模分析

D、持倉(cāng)成長(zhǎng)性分析

【參考答案】：B,C,D

【解析】教材原話。

15、基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)有()o

A、維護(hù)基金管理人的權(quán)益

B、保證業(yè)務(wù)運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律、法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則

C、防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，保證托管資產(chǎn)的安全完整

D、保障基金托管業(yè)務(wù)的安全、有效、穩(wěn)健運(yùn)行

【參考答案】：B,C,D

【解析】在營(yíng)銷(xiāo)環(huán)境的諸多因素中，基金管理人最需要關(guān)注機(jī)構(gòu)本

身的情況、影響投資者決策的因素以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)基金營(yíng)銷(xiāo)的監(jiān)管。

16、如果股票市場(chǎng)并不是有效市場(chǎng)，則基金管理人()o

A、有可能在獲得同等收益的情況下承擔(dān)較低的風(fēng)險(xiǎn)水平

B、有可能獲取超過(guò)市場(chǎng)平均水平的收益率

C、有可能識(shí)別出錯(cuò)誤定價(jià)的股票

D、無(wú)法識(shí)別出錯(cuò)誤定價(jià)的股票

【參考答案】：A,B,C

【解析】如果市場(chǎng)是有效的，則基金管理人有可能在獲得同等收益

的情況下承擔(dān)較低的風(fēng)險(xiǎn)水平，有可能獲取超過(guò)市場(chǎng)平均水平的收益率,

有可能識(shí)別出錯(cuò)誤定價(jià)的股票。

17、中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金管理公司的日常監(jiān)管的主要內(nèi)容有()o

A、公司治理監(jiān)管

B、內(nèi)部控制監(jiān)管

C、重大事項(xiàng)變更審核

D、分支機(jī)構(gòu)設(shè)立審核

【參考答案】：A,B

【解析】中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金管理公司開(kāi)展日常監(jiān)管的主要對(duì)象是公

司的治理情況、內(nèi)部控制情況。

18、界定基金會(huì)計(jì)的責(zé)任主體的意義在于（）o

A、將基金的管理主體和基金持有人的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)區(qū)別開(kāi)來(lái)

B、將基金的管理主體和基金的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)區(qū)別開(kāi)來(lái)

C、將基金托管人所管理的不同基金之間的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)區(qū)分開(kāi)來(lái)

D、將基金管理公司管理的不同基金之間的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)區(qū)分開(kāi)來(lái)

【參考答案】：B,D

【解析】從事基金管理活動(dòng)取得的收入，依法征收營(yíng)業(yè)稅和企業(yè)所

得稅。

19、以下關(guān)于契約（合同）型基金的表述正確的是（）o

A、基金持有人大會(huì)是基金最高權(quán)利機(jī)構(gòu)

B、基金董事會(huì)是基金的最高權(quán)利機(jī)構(gòu)

C、基金依據(jù)基金合同而設(shè)立

D、基金依據(jù)托管協(xié)議而設(shè)立

【參考答案】：A,C

【解析】基金持有人大會(huì)是基金的最高權(quán)利機(jī)構(gòu)；基金依據(jù)基金合

同設(shè)立和運(yùn)作。

20、在投資決策的實(shí)施具體的基金投資運(yùn)作中，通常是由基金投資

部門(mén)的.基金經(jīng)理向中央交易室的基金交易員發(fā)出交易指令。這種交易

指令具體包括（）等。

A、買(mǎi)入（賣(mài)出）何種有價(jià)證券

B、買(mǎi)入（賣(mài)出）的時(shí)間和數(shù)量

C、買(mǎi)入（賣(mài)出）的價(jià)格控制

D、買(mǎi)入（賣(mài)出）的交易對(duì)手

【參考答案】：A,B,C

［解析】基金管理公司內(nèi)部控制的總體目標(biāo)是要保證公司經(jīng)營(yíng)運(yùn)作

嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律、法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺(jué)形成守法經(jīng)營(yíng)、規(guī)

范運(yùn)作的經(jīng)營(yíng)思想和經(jīng)營(yíng)理念。

三、判斷題（共30題，每題1分）。

1、基金財(cái)務(wù)報(bào)表的復(fù)核指基金托管人對(duì)基金管理人出具的資產(chǎn)負(fù)

債表、基金經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)表、基金收益分配表、基金凈值變動(dòng)表等報(bào)表內(nèi)容

進(jìn)行核對(duì)的過(guò)程。（）

【參考答案】：正確

【解析】教材原話。

2、如果資產(chǎn)管理人能夠準(zhǔn)確的預(yù)測(cè)資產(chǎn)收益變化的趨勢(shì)，并采取

及時(shí)有效的行動(dòng)，則使用戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置會(huì)帶來(lái)更高的收益。（）

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】是使用戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置會(huì)帶來(lái)更高的收益。

3、在每日開(kāi)市前，基金管理人需向證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)

構(gòu)提供ETF的申購(gòu)、贖回清單。（）

【參考答案】：正確

【解析】基金監(jiān)管對(duì)于維護(hù)證券市場(chǎng)的良好秩序、提高證券市場(chǎng)的

效率、保護(hù)基金份額持有人利益均具有重大意義。

4、20世紀(jì)70年代之后，證券投資基金在世界范圍得到了普及發(fā)

展。（）

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】是20世紀(jì)80年代。

5、買(mǎi)入并持有策略適用于有長(zhǎng)期計(jì)劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配

置的投資者。（）

【參考答案】：正確

【解析】買(mǎi)入并持有策略是消極的長(zhǎng)期投資計(jì)劃。

6、如果在每一年的某個(gè)月份或每個(gè)星期的某一天，市場(chǎng)走勢(shì)往往

表現(xiàn)出一些特定的規(guī)律，那么我們把這種規(guī)律稱(chēng)為日歷效應(yīng)。()

【參考答案】：正確

【解析】教材原話。

7、對(duì)指令的執(zhí)行情況進(jìn)行查詢(xún)，并將執(zhí)行結(jié)果通知基金管理人是

場(chǎng)外資金清算流程中的最后一個(gè)步驟。()

【參考答案】：正確

【解析】是完整性原則。

8、理論上，應(yīng)當(dāng)采用附息債券的到期收益率來(lái)得到收益率曲線。

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】理論上，應(yīng)當(dāng)采用零息債券的收益率來(lái)得到收益率曲線。

9、目前我國(guó)封閉式基金按照0.5%的比例計(jì)提基金托管費(fèi)；開(kāi)放

式基金根據(jù)基金契約的規(guī)定比例計(jì)提，計(jì)提比例通常低于0.5%。()

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】目前我國(guó)封閉式基金按照0.25%的比例計(jì)提基金托管費(fèi);

開(kāi)放式基金計(jì)提比例通常低于0.25%.

10、如果市場(chǎng)行情看好，即使封閉式基金的募集行為尚未結(jié)束，基

金管理人仍可將已經(jīng)募集到的資金用于投資。()

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】募集行為尚未結(jié)束，任何人不得動(dòng)用募集資金。

11、當(dāng)有很大把握預(yù)測(cè)牛市到來(lái)時(shí)，應(yīng)選擇那些低B系數(shù)的證券

或組合。()

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】弱式有效市場(chǎng)假設(shè)當(dāng)前的股票價(jià)格已經(jīng)充分反映了全部歷

史價(jià)格信息和交易信息，期望從過(guò)去價(jià)格數(shù)據(jù)中獲益是徒勞的。

12、《證券投資基金法》規(guī)定基金管理人不得承銷(xiāo)證券、向他人貸

款或提供擔(dān)保。()

【參考答案】：正確

【解析】基金市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)的主要內(nèi)容包括目標(biāo)市場(chǎng)與客戶的確定、營(yíng)

銷(xiāo)環(huán)境的分析、營(yíng)銷(xiāo)組合的設(shè)計(jì)、營(yíng)銷(xiāo)過(guò)程的管理四個(gè)方面。

13、在我國(guó)，基金托管人的主要職責(zé)是承擔(dān)基金份額的的銷(xiāo)售與注

冊(cè)登記工作。()O

【參考答案】：錯(cuò)誤

【解析】托管人的主要職責(zé)是保管基金財(cái)產(chǎn)和監(jiān)督管理人運(yùn)作基金。

14、基金績(jī)效衡量不同于對(duì)基金組合本身的衡量，必須對(duì)投資能力

以外的因素加以控制或進(jìn)行可比性處理。()

【參考答案】：正確

15、最優(yōu)投資組合是無(wú)差異曲線與有效邊界的切點(diǎn)。()

【參考答案】：正確

16、股票投資風(fēng)格指數(shù)就是對(duì)股票投資風(fēng)格進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的指數(shù)。

()

【參考答案】：正確

【