afp-王先生一家理財(cái)規(guī)劃方案

王先生一家理財(cái)規(guī)劃方案2010年5月目錄第一部分領(lǐng)航財(cái)富管理中心成員第二部分客戶家庭基本情況介紹第三部分基本情況假設(shè)第四部分客戶當(dāng)前財(cái)務(wù)狀況分析及診斷第五部分客戶風(fēng)險(xiǎn)屬性界定第六部分客戶的理財(cái)目標(biāo)第七部分理財(cái)規(guī)劃方案的主要內(nèi)容第八部分風(fēng)險(xiǎn)告知組長(zhǎng)：張景華

宋康

寧春

蔡磊

鄭曉燕

第一部分

領(lǐng)航財(cái)富管理中心姚琦

馮誠(chéng)智

信息采集及相關(guān)提示1.信息采集前，說明信息對(duì)后續(xù)理財(cái)規(guī)劃的重要性。2.提醒：您需保證所提供信息的準(zhǔn)確性、完整性和真實(shí)性。3.做好信息采集工作。4.建議：如日后收支情況或家庭現(xiàn)狀發(fā)生變化，請(qǐng)及時(shí)與我們溝通。5.承諾：我們將對(duì)您所有的信息保守秘密。第二部分

家庭基本情況家庭成員信息家庭經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀家庭財(cái)務(wù)特點(diǎn)

家庭成員信息

王先生、吳女士和兒子三口之家；

王先生今年43歲，大型企業(yè)職員；

妻子吳女士今年41歲，大型企業(yè)職員；

兒子14歲，讀初三，明年中考；

雙方老人健在，目前不需贍養(yǎng)；

王先生、吳女士均參加養(yǎng)老、醫(yī)療等社保體系。家庭經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀銀行活期存款：3萬元股票：4萬元王先生夫婦年工資收入（稅前）：72000元三處房產(chǎn)：1）2003年團(tuán)購(gòu)自由住房，買價(jià)32萬元，現(xiàn)值60萬元， 房貸余額20萬元，每月兩人分別可用800元住房公積 金還款。2）出租面積為64平方米的單位福利分房，成本3萬元 ，現(xiàn)值20萬元，月租金800元，無房貸。3）出租面積為200平方米單位集資建房，2002年底買 價(jià)34萬元，現(xiàn)值70萬元，月租金2400元，房貸余額 21萬元，住房按揭分別在夫妻兩人名下。家庭財(cái)務(wù)特點(diǎn)夫妻雙方均有穩(wěn)定收入，但工資不高，僅靠工資收入很難滿足家庭未來生活支出；家庭主要資產(chǎn)集中于投資不動(dòng)產(chǎn)，保障型產(chǎn)品和投資型產(chǎn)品較為匱乏，為典型的以房養(yǎng)老家庭；兒子正在上初中，教育金支出將在今后數(shù)年內(nèi)成為該家庭主要支出之一。通貨膨脹率4%;活期存款平均利率3%;薪資成長(zhǎng)率4%;房?jī)r(jià)成長(zhǎng)率2%;學(xué)費(fèi)成長(zhǎng)率4%；車貸利率6%；住房公積金貸款利率3.8%；房貸利率5%；貸款上限15萬元/人；收入成長(zhǎng)率4%第三部分假設(shè)數(shù)據(jù)

家庭資產(chǎn)負(fù)債表

第四部分家庭財(cái)務(wù)狀況分析資產(chǎn)項(xiàng)目成本市價(jià)負(fù)債項(xiàng)目金額凈值項(xiàng)目成本市價(jià)活存3000030000信用卡負(fù)債0

流動(dòng)性資產(chǎn)3000030000流動(dòng)性負(fù)債0流動(dòng)凈值3000030000股票4000040000

投資用房產(chǎn)130000200000投資用房貸210000

投資用房產(chǎn)2340000700000

投資性資產(chǎn)410000940000投資性負(fù)債210000投資凈值200000730000自用房屋320000600000自用房貸200000

自用性資產(chǎn)320000600000自用性負(fù)債200000自用凈值120000400000總資產(chǎn)7600001570000總負(fù)債410000總凈值3500001160000家庭財(cái)務(wù)狀況診斷財(cái)務(wù)分析表家庭財(cái)力比率定義數(shù)值結(jié)果分析參考流動(dòng)比率流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債30000/0+∞流動(dòng)性較強(qiáng)，建議有效利用資金2—10資產(chǎn)負(fù)債率總負(fù)債/總資產(chǎn)410000/1582220025.91%負(fù)債在可控范圍以內(nèi)，較為合理20%—60%緊急預(yù)備金倍數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)/月支出30000/62874.77較為合理3—6財(cái)務(wù)自由度年理財(cái)收入/年支出43508/6322068.82%財(cái)務(wù)自由度適度20%—100%財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)率年本息支出/年收入20500/5917234.64%財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)合理，不影響生活質(zhì)量20%—40%平均投資報(bào)酬率年理財(cái)收入/生息資產(chǎn)43850/9700004.52%家庭未來收入大多來自房租所得，收入來源較為穩(wěn)定，也較為單一3%—10%收支儲(chǔ)蓄表

見附件

家庭財(cái)務(wù)狀況診斷財(cái)富診斷結(jié)果家庭收入較為穩(wěn)定；投資品種單一，風(fēng)險(xiǎn)集中；家庭保險(xiǎn)品種單一；資產(chǎn)流動(dòng)性較差。風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)年齡10分8分6分4分2分客戶得分45總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上者0分27就業(yè)狀況公教人員上班族傭金收入者自營(yíng)事業(yè)者失業(yè)8家庭負(fù)擔(dān)未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代6置產(chǎn)狀況投資不動(dòng)產(chǎn)自宅無房貸房貸<50％房貸>50％無自宅10投資經(jīng)驗(yàn)10年以上6～10年2～5年1年以內(nèi)無8投資知識(shí)有專業(yè)證照財(cái)金科系畢自修有心得懂一些一片空白4總分

63第五部分風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)分表風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)風(fēng)險(xiǎn)承受態(tài)度評(píng)分表忍受虧損%10分8分6分4分2分客戶得分3不能容忍任何損失0分，每增加1%加2分，可容忍>25％得50分6首要考慮賺短現(xiàn)差價(jià)長(zhǎng)期利得年現(xiàn)金收益抗通膨保值保本保息4認(rèn)賠動(dòng)作默認(rèn)停損點(diǎn)事后停損部分認(rèn)賠持有待回升加碼攤平2賠錢心理學(xué)習(xí)經(jīng)驗(yàn)照常過日子影響情緒小影響情緒大難以成眠6最重要特性獲利性收益兼成長(zhǎng)收益性流動(dòng)性安全性2避免工具無期貨股票外匯不動(dòng)產(chǎn)4總分

24風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)項(xiàng)目分?jǐn)?shù)投資工具資產(chǎn)配置預(yù)期報(bào)酬率承受能力63貨幣30%0.0242承受態(tài)度24債券50%0.0656最高報(bào)酬率25.00%股票20%0.1107最低報(bào)酬率-10.00%投資組合100%0.0622風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)測(cè)評(píng)結(jié)果：1.王先生屬偏保守型客戶，風(fēng)險(xiǎn)承受能力為中等，風(fēng)險(xiǎn)的承受態(tài)度也屬于中等。2.客戶所能承擔(dān)的最高風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率為6.2%第六部分理財(cái)目標(biāo)兒子上重點(diǎn)高中，讀大學(xué)直至研究生畢業(yè)，每年學(xué)費(fèi)1.5萬元。5年后為雙方老人共準(zhǔn)備5萬元，以備孝敬或應(yīng)急之用。理財(cái)目標(biāo)5年后擁有一部10萬元小車，方便家人周末及節(jié)假日出游、登山退休后維持現(xiàn)有生活水平，且每年有1萬元可供休閑或出游。第七部分理財(cái)規(guī)劃一、緊急備用金儲(chǔ)備二、保險(xiǎn)規(guī)劃三、房產(chǎn)規(guī)劃四、子女教育規(guī)劃五、養(yǎng)老規(guī)劃緊急備用金儲(chǔ)備由于王先生一家有3萬元活期存款，而其年支出為42228元，可以測(cè)算出緊急備用金已經(jīng)足夠，因此在理財(cái)規(guī)劃中不再提取緊急備用金。保險(xiǎn)規(guī)劃—家庭保險(xiǎn)現(xiàn)狀王先生一家正處于家庭生命成長(zhǎng)期，為一生中開銷需求最大時(shí)期，保險(xiǎn)安排需主要考慮到兒子教育年金儲(chǔ)備、高等教育金等，夫妻雙方應(yīng)該互以對(duì)方為收益人購(gòu)買保險(xiǎn)。家庭收入主要來源于房租收入和工資收入，目前，王先生一家未購(gòu)買財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)。兒子缺乏意外保險(xiǎn)。家庭已有重大疾病保險(xiǎn)：王先生繳費(fèi)期20年，保額5萬；吳女士繳費(fèi)期20年；兒子繳費(fèi)期30年，保額10萬元。夫妻有養(yǎng)老、醫(yī)療等社會(huì)保險(xiǎn)。保險(xiǎn)規(guī)劃—保險(xiǎn)配置建議

險(xiǎn)種先生兩全聯(lián)合保險(xiǎn)家庭財(cái)產(chǎn)綜合保險(xiǎn)太太萬能壽險(xiǎn)兒子定期壽險(xiǎn)保險(xiǎn)規(guī)劃—保險(xiǎn)配置建議兩全聯(lián)合保險(xiǎn)家庭財(cái)產(chǎn)綜合保險(xiǎn)費(fèi)率比兩全保險(xiǎn)低的多，生存時(shí)可得生存保險(xiǎn)金，兩個(gè)人其中一個(gè)人身故對(duì)方即得保險(xiǎn)金.可保財(cái)產(chǎn)：房屋、房屋裝修、室內(nèi)財(cái)產(chǎn)；保險(xiǎn)責(zé)任：火災(zāi)、爆炸、自然傷害等；除外責(zé)任：地震、海嘯、戰(zhàn)爭(zhēng)等保險(xiǎn)規(guī)劃—保險(xiǎn)配置原則補(bǔ)償損失原則

由于目前王先生家庭房產(chǎn)占總資產(chǎn)比例很大，風(fēng)險(xiǎn)集中，為了避免因?yàn)樘鞛?zāi)人禍導(dǎo)致不可挽回的損失，應(yīng)配置財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)。保險(xiǎn)規(guī)劃—短評(píng)該保險(xiǎn)規(guī)劃利用壽險(xiǎn)、財(cái)險(xiǎn)等有效防止韓先生夫婦所面臨的各種財(cái)產(chǎn)、人身變故所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。該保險(xiǎn)規(guī)劃在短期內(nèi)降低了客戶自由度，這是對(duì)于韓先生家庭長(zhǎng)期缺乏保險(xiǎn)保障的一種補(bǔ)償，但可為未來提供較為完整的保障。房產(chǎn)規(guī)劃從王先生一家的收入現(xiàn)狀和資產(chǎn)配置比列可以看出，王先生一家為典型的以房養(yǎng)老家庭，房產(chǎn)規(guī)劃將成為實(shí)現(xiàn)王先生一家未來理財(cái)目標(biāo)的重要支撐，為此，我們?yōu)槠涑鼍吡巳追慨a(chǎn)規(guī)劃方案供其選擇。房產(chǎn)規(guī)劃方案一：未來兩套房全部出租方案二：賣一房、出租一房方案三：未來兩套房全部出租房產(chǎn)規(guī)劃方案一

未來兩套房全部出租

王先生、王太太均在60歲退休；未來工作收入保持目前水平（現(xiàn)值29586元/年*2）；

退休后維持現(xiàn)有生活水平；為王先生一家配置每年保費(fèi)為5000元的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)；通過生涯仿真表測(cè)算未來不需要獲得投資收益，即可實(shí)現(xiàn)子女教育規(guī)劃、養(yǎng)老等各項(xiàng)理財(cái)目標(biāo)。房產(chǎn)規(guī)劃方案一

方案一.xls

1.由于沒有投資性收益,收入來源較為單一。2.購(gòu)買保險(xiǎn)額為5000元/年,人身保險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)購(gòu)買額有限,存在潛在收入風(fēng)險(xiǎn)。3.夫妻雙方均需60歲后退休,工作時(shí)間較長(zhǎng)。

利弊分析房產(chǎn)規(guī)劃方案二

賣一房、出租一房

王先生、王太太均在55歲退休；未來工作收入保持目前水平（現(xiàn)值29586元/年*2）；

退休后生活品質(zhì)有所提升（現(xiàn)值36000元/年）；為王先生一家配置每年配置13000元的保險(xiǎn)；進(jìn)行資產(chǎn)投資，每年獲得6.55%的投資報(bào)酬率，方可實(shí)現(xiàn)各項(xiàng)理財(cái)目標(biāo)。房產(chǎn)規(guī)劃方案二

方案二.xls1.可提前退休,享受生活。2.保險(xiǎn)費(fèi)用（品種）增加，未來收入有?？梢?。3.固定資產(chǎn)減少。4.需要客戶有承受更高預(yù)期報(bào)酬率的能力利弊分析房產(chǎn)規(guī)劃方案三

未來兩套房全部出租

王先生、王太太均在55歲退休；未來工作收入保持目前水平（現(xiàn)值29586元/年*2）；

退休后生活品質(zhì)有所提升（現(xiàn)值36000元/年）；為王先生一家配置每年配置13000元的保險(xiǎn)；進(jìn)行資產(chǎn)投資，每年獲得6.17%的投資報(bào)酬率，即可實(shí)現(xiàn)各項(xiàng)理財(cái)目標(biāo)。房產(chǎn)規(guī)劃方案三

方案三.xls1.可提前退休,享受生活。2.保險(xiǎn)費(fèi)用（品種）增加，未來收入有保可依。3.完全實(shí)現(xiàn)以房養(yǎng)老,在終老時(shí),為兒子留下三套房產(chǎn).利弊分析房產(chǎn)規(guī)劃建議通過三個(gè)房產(chǎn)規(guī)劃方案的利弊分析,我們建議王先生一家選擇方案三。第三套方案既最大限度的滿足了王先生一家的家庭理財(cái)目標(biāo),又提高了一家人的生活品質(zhì)，同時(shí)王先生夫婦可實(shí)現(xiàn)提前退休享受生活。子女教育規(guī)劃從今年往后，每年兒子學(xué)費(fèi)為現(xiàn)值1.5萬元，預(yù)計(jì)繳費(fèi)9年。根據(jù)目前王先生一家家庭現(xiàn)金流量，在沒有投資收益的情況下，兒子的學(xué)費(fèi)也有保障，即王先生一家無論選擇哪種房產(chǎn)規(guī)劃方案，子女教育規(guī)劃問題都可輕松解決。養(yǎng)老規(guī)劃由于王先生一家在未來的時(shí)間里，有持續(xù)、充足的房租收入，根據(jù)內(nèi)部報(bào)酬率測(cè)算表，我們測(cè)算出，王先生夫婦養(yǎng)老規(guī)劃資金規(guī)劃存在提升空間。投資建議—保險(xiǎn)

險(xiǎn)種名稱保額保費(fèi)先生兩全聯(lián)合保險(xiǎn)平安兩全聯(lián)合保險(xiǎn)20萬元2000元/年家庭財(cái)產(chǎn)綜合保險(xiǎn)華泰保財(cái)一號(hào)130萬8000元/年太太萬能壽險(xiǎn)中保志勝金40萬2000元/年兒子定期壽險(xiǎn)平安幸福定期壽險(xiǎn)10萬1000元/年根據(jù)遺囑需要法計(jì)算所得王先生家庭需要保額如下：投資建議—理財(cái)配置類別投資產(chǎn)品預(yù)期配置年投資金額投資策略與