外匯期貨基本知識(shí)及交易策略PPT課件

1、,外匯基本知識(shí)及交易策略,王濤 華泰期貨惠州營(yíng)業(yè)部,第一章 外匯市場(chǎng)的韻律 第二章 走出行情的迷宮 第三章 成功源自正確起航 第四章 泰期交易的三駕馬車(chē) 第五章 交易實(shí)用技巧 第六章 泰期交易法的核心主次節(jié)奏交易系統(tǒng) 第七章 資金管理和良好的行為習(xí)慣,第一章 外匯市場(chǎng)的韻律,一、為何存在外匯市場(chǎng) 1、貿(mào)易和投資需求 2、對(duì)沖避險(xiǎn)需求 3、投機(jī)需求 二、外匯市場(chǎng)的過(guò)去、現(xiàn)在和未來(lái) 1、國(guó)際外匯市場(chǎng) 2、國(guó)內(nèi)外匯市場(chǎng) 三、在線外匯交易的發(fā)展,第一節(jié) 匯史大起底,第一章 外匯市場(chǎng)的韻律,一、有市無(wú)場(chǎng) 1、其他金融市場(chǎng)“有市有場(chǎng)”；2、外匯市場(chǎng)“有市無(wú)場(chǎng)” 二、24小時(shí)循環(huán)作業(yè) 三、零和游戲 四、主要

2、外匯市場(chǎng)的走勢(shì)特點(diǎn),1、亞洲市場(chǎng) 2、歐洲市場(chǎng) 3、北美市場(chǎng),五、金融市場(chǎng)的聯(lián)動(dòng)性,1、匯率與股市 2、匯率與黃金 3、匯率與油價(jià),第二節(jié) 外匯市場(chǎng)的特征,第二章 走出行情的迷宮,第一節(jié) 驚濤巨浪的背后作手,一、基本面分析的理論基礎(chǔ) 1、基本面分析內(nèi)容 2、基本面分析基本理論 購(gòu)買(mǎi)力平價(jià)理論 利率評(píng)價(jià)理論 國(guó)際收支差額模式 資本市場(chǎng)模式,第二章 走出行情的迷宮,二、影響外匯走勢(shì)的主要因素 1、貨幣政策：寬松型VS緊縮型；強(qiáng)勢(shì)VS弱勢(shì) 2、財(cái)政政策 3、中央銀行的宏觀影響 中央銀行對(duì)外匯市場(chǎng)的干預(yù)；各國(guó)階段性經(jīng)濟(jì)需求決定的央行關(guān)注熱點(diǎn) 4、經(jīng)濟(jì)金融時(shí)間 5、政治&軍事因素 6、市場(chǎng)預(yù)期重大變動(dòng),

3、第一節(jié) 驚濤巨浪的背后作手,第二章 走出行情的迷宮,第一節(jié) 驚濤巨浪的背后作手,三、影響外匯市場(chǎng)的重要數(shù)據(jù)和消息 1、重要數(shù)據(jù)影響行情的方式 對(duì)短期走勢(shì)的影響；對(duì)中長(zhǎng)期走勢(shì)的影響； 2、對(duì)行情帶來(lái)沖擊的重要經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù) 宏觀經(jīng)濟(jì)類(lèi)數(shù)據(jù)；通貨膨脹類(lèi)數(shù)據(jù)；就業(yè)市場(chǎng)類(lèi)數(shù)據(jù)； 消費(fèi)支出類(lèi)數(shù)據(jù)；生產(chǎn)類(lèi)數(shù)據(jù)；國(guó)家和政府收支類(lèi)數(shù)據(jù)； 四、經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)分析技巧 1、趨勢(shì)；2、穩(wěn)定性；3、行情是否有持續(xù)壓縮跡象；,第二章 走出行情的迷宮,第二節(jié) 用技術(shù)把握行情脈搏,一、技術(shù)分析的前提條件 1、市場(chǎng)包容和消化一切信息 2、價(jià)格以趨勢(shì)的方式演變 3、歷史會(huì)重復(fù) 二、技術(shù)分析與基本面分析的關(guān)系,畫(huà)面中的人籌碼相對(duì)較多，但是下

4、的注卻很少，籌碼量就好比我們的資金， 下注的多少就是每次我們交易的倉(cāng)位，倉(cāng)位越低，交易越理性，倉(cāng)位越重， 賭博性質(zhì)越高。請(qǐng)大家勿忘初心，我們?cè)谑袌?chǎng)上只做投機(jī)，不做賭博！,第三章 成源自于正確啟航,一、投機(jī)的態(tài)度,二、交易的思維,第三章 成源自于正確啟航,一、趨勢(shì)的判定方法-趨勢(shì)篇,1、道式理論：判斷趨勢(shì)最基本的方法源自趨勢(shì)的定義道氏理論。 用連續(xù)同級(jí)別高點(diǎn)和低點(diǎn)的排列方式來(lái)確認(rèn)趨勢(shì)，是被公認(rèn)最客觀最有效的方法。趨勢(shì)具有延續(xù)性，使用道氏理論的首要前提是：在行情沒(méi)有客觀的發(fā)生道氏被突破的前提下，永遠(yuǎn)不要猜測(cè)行情會(huì)逆轉(zhuǎn)，即永遠(yuǎn)追隨趨勢(shì),第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),2、趨勢(shì)只存在于對(duì)

5、應(yīng)的周期中：首先必須先有周期，才有對(duì)應(yīng)此周期的的趨勢(shì)，脫離周期就無(wú)所謂趨勢(shì)。某一時(shí)刻的價(jià)格，有可能是處于中周期應(yīng)的下跌趨勢(shì)中，也正處于短周期的上漲趨勢(shì)中，所以談趨勢(shì)時(shí)必須要對(duì)相應(yīng)的周期。,波峰,波峰,波峰,波谷,波谷,波谷,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),波峰,波峰,波峰,波谷,波谷,波谷,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),3、道式理論趨勢(shì)的判定：只要分別找到2個(gè)連續(xù)降低的高點(diǎn)和2個(gè)連續(xù)降低的低點(diǎn)排列，即可認(rèn)為該級(jí)別走勢(shì)是下跌趨勢(shì)。,波谷,最后一個(gè)顯著的低點(diǎn)被有效突破,波谷,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),4、道式理論趨勢(shì)結(jié)束的信號(hào)：上升的趨勢(shì)中，價(jià)格有

6、效的突破了該級(jí)別最后一個(gè)顯著的低點(diǎn)。,波谷,波谷,波谷,波峰,波峰,波峰,波峰,波峰,波峰,波峰,波谷,波谷,波谷,波谷,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),5、道氏理論的使用：以做小時(shí)圖的下跌趨勢(shì)，首先要確定出現(xiàn)了小時(shí)圖的趨勢(shì)；其次它的止盈必須要符合4小時(shí)周期的波動(dòng)范圍；即中周期必須要符合大周期的合理價(jià)格波動(dòng)預(yù)期；再次價(jià)格向上運(yùn)動(dòng)到做單區(qū)，必須要等到5分鐘的價(jià)格出現(xiàn)下跌趨勢(shì)，即中周期和小周期出現(xiàn)周期共振。,1、K線技術(shù)是最直觀、最快捷的動(dòng)能判定方法,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),二、行情能走多遠(yuǎn)-動(dòng)能篇,K線及K線組合： 突破關(guān)鍵位置的大K線,大K線突破小時(shí)圖道式點(diǎn)

7、，后市小時(shí)圖級(jí)別看多，可以等待回調(diào)嘗試進(jìn)場(chǎng)。,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),二、行情能走多遠(yuǎn)-動(dòng)能篇,1、K線技術(shù)是最直觀、最快捷的動(dòng)能判定方法。,黎明之星及黃昏之星 黎明之星為例：黎明之星由三根K線組成，第一根K線有相對(duì)較大的陰線實(shí)體；第二根K線為十字星；第三個(gè)有較大的陽(yáng)線實(shí)體（實(shí)體的高度最好能超過(guò)第一根陰線實(shí)體）,黎明之星是比較強(qiáng)烈的反轉(zhuǎn)信號(hào)，發(fā)出信號(hào)也比均線、趨勢(shì)線、通道線等更早；進(jìn)場(chǎng)也有比較明顯的止損位，掛在最低點(diǎn)就可以。,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),二、行情能走多遠(yuǎn)-動(dòng)能篇,1、K線技術(shù)是最直觀、最快捷的動(dòng)能判定方法,弧形底/弧形頂 弧形頂為例：波峰

8、及波谷都呈弧形下降，中間的時(shí)間間隔越規(guī)范越好,弧形頂是體現(xiàn)的是趨勢(shì)慢慢轉(zhuǎn)換的過(guò)程，它的反轉(zhuǎn)信號(hào)最為穩(wěn)定而且止損只要掛在道式點(diǎn)上方即可.,對(duì)于任何的K線的反轉(zhuǎn)形態(tài)，必須有個(gè)前提：市場(chǎng)必須處在清晰可見(jiàn)的上升或者下降的趨勢(shì)中，沒(méi)有趨勢(shì)，無(wú)所謂反轉(zhuǎn),第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),二、行情能走多遠(yuǎn)-動(dòng)能篇,1、K線技術(shù)是最直觀、最快捷的動(dòng)能判定方法,斜率越大，代表動(dòng)能越強(qiáng)； 斜率越小，代表動(dòng)能越弱。 對(duì)于商品而言，上漲的速度 正常情況會(huì)慢于下跌的速度；,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),二、行情能走多遠(yuǎn)-動(dòng)能篇,2、判斷動(dòng)能強(qiáng)弱的另外一個(gè)依據(jù)：斜率,反轉(zhuǎn)形態(tài)：包括頭肩頂/底，

9、M頂/W底，V形反轉(zhuǎn)，三重底/三重頂?shù)?中繼形態(tài)：旗形中繼，矩形中繼，三角形中繼 旗形中繼：上升趨勢(shì)中的旗形最少要向下震蕩2次以構(gòu)成旗形形態(tài)，觸碰上下沿 的周期越規(guī)范越好，向下的斜率不宜過(guò)大。,a,b,c,d,e,f,g,a b c d構(gòu)成了基本的旗形形態(tài)。f點(diǎn)是進(jìn)場(chǎng)位置，g點(diǎn)大K線突破是做突破單的進(jìn)場(chǎng)位置。旗形中繼震蕩的次數(shù)不定，一般 看到的圖形是3-4次。止盈目標(biāo)=f點(diǎn)到g點(diǎn)的點(diǎn)數(shù)等于g點(diǎn)到目標(biāo)點(diǎn)的點(diǎn)數(shù).,矩形中繼：與旗形中繼類(lèi)似，只是震蕩變?yōu)闄M盤(pán)震蕩,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),三、交易點(diǎn)位精準(zhǔn)化-形態(tài)篇,g,e,a,c,f,b,d,f,三角形中繼：三角形中繼由6個(gè)點(diǎn)5

10、個(gè)邊組成,f,f,a,a/b/c/d/e/f組建了三角形形態(tài)，f點(diǎn)和g點(diǎn)是進(jìn)場(chǎng)的位置點(diǎn)，g點(diǎn)大K線突破是做突破單的位置，止盈目標(biāo)=起始位到a點(diǎn)的距離等于f點(diǎn)到目標(biāo)位置的點(diǎn)數(shù),在一個(gè)趨勢(shì)里，有效的反轉(zhuǎn)形態(tài)只有一個(gè)，但是中繼形態(tài)卻有很多，中繼形態(tài)既能給出精確的進(jìn)出場(chǎng)點(diǎn)位，又順應(yīng)趨勢(shì)和動(dòng)能，是我們做單的核心部分。,第四章 泰期交易的三駕馬車(chē)：趨勢(shì)-動(dòng)能-形態(tài),三、交易點(diǎn)位精準(zhǔn)化-形態(tài)篇,g,e,a,c,b,d,a,e,c,g,a,f,b,d,突破：即表示越過(guò)一些關(guān)鍵行的價(jià)位 假突破：價(jià)格突破某個(gè)關(guān)鍵位置后很快掉頭回來(lái) 判定方法： （1）短線（小時(shí)圖級(jí)別）有效突破的認(rèn)定：30點(diǎn)原則 （2）所處的時(shí)間級(jí)

11、別內(nèi)后續(xù)兩根K線繼續(xù)越過(guò)原則 （3）K線突破長(zhǎng)度原則,第五章 交易實(shí)用技巧,一 、有效突破和假突破的判定法則：,圖1：假突破， 價(jià)格在接下來(lái)的2個(gè)K線沒(méi)有收住,圖2：有效突破， 突破的K線明顯大于前面的震蕩K線,第五章 交易實(shí)用技巧,一 、有效突破和假突破的判定法則：,A點(diǎn)入場(chǎng)是屬于左側(cè)交易 者，此時(shí)小時(shí)圖的道式點(diǎn) 沒(méi)有被有效突破，也沒(méi)有 爆發(fā)強(qiáng)有力的向下的動(dòng)能 B點(diǎn)入場(chǎng)屬于右側(cè)交易者， 此時(shí)小時(shí)圖的道式點(diǎn)已經(jīng) 被有效突破，也出現(xiàn)強(qiáng)有 力的向下的動(dòng)能 右側(cè)交易者的優(yōu)勢(shì)： 1.止損的幅度和位置比較 好確定。 2.順趨勢(shì)順動(dòng)能風(fēng)險(xiǎn)較小 3.相對(duì)于左側(cè)交易者，不 容易被掃出場(chǎng),第五章 交易實(shí)用技巧,

12、二 、右側(cè)交易法則,斐波拉契回撤可以輔助我們判斷價(jià)格回調(diào)到什么位置，其中23.6%，38.2%，50%和61.8%是比較重要的位置，如果價(jià)格上破了75%的位置，說(shuō)明這波走勢(shì)已經(jīng)不可以被認(rèn)定為回撤了。斐波拉契回撤要配合K線或K線組合進(jìn)行使用,第五章 交易實(shí)用技巧,三、斐波拉契回撤的使用：,一、主要節(jié)奏：行情力度強(qiáng)，運(yùn)行速度快，連續(xù)性好，斜率大，周期短幅度大的方向 次要節(jié)奏：行情無(wú)力度，運(yùn)行速度慢，反復(fù)性強(qiáng)，斜率低，周期長(zhǎng)幅度小的方向,紅色部分為此波段周期的主要節(jié)奏，藍(lán)色部分為此波段周期的次要節(jié)奏，如果次要節(jié)奏出現(xiàn)矩形中繼，三角形中繼或者旗形中繼，將會(huì)為我們做單提供一個(gè)明確的進(jìn)出場(chǎng)點(diǎn)位,最想要的行

13、情就是主要節(jié)奏連續(xù)性好，斜率大；次要節(jié)奏反彈無(wú)力度斜率小，反復(fù)性強(qiáng)的行情,第六章 主次交易,三、主次節(jié)奏的思想,見(jiàn)主，等次，做主是交易的核心思想,主主交替和主次交替兩種方式,主次交替,主主交替,第六章 主次交易,二、主次節(jié)奏的運(yùn)行方式,次要節(jié)奏中出現(xiàn)中繼形態(tài)就是我們交易的進(jìn)場(chǎng)點(diǎn)位,1、主要節(jié)奏要突破同等級(jí)別的道式點(diǎn) 2、次要節(jié)奏要清晰，盤(pán)內(nèi)出現(xiàn)大的動(dòng)能交替不做單 3、市場(chǎng)的一致性不清晰的時(shí)候不做單 4、接近關(guān)鍵位時(shí)不做單 5、買(mǎi)強(qiáng)空弱 6、避開(kāi)重大數(shù)據(jù)和風(fēng)險(xiǎn)事件,第六章 主次交易,四、主次節(jié)奏的核心,五、主次節(jié)奏交易機(jī)會(huì)的篩選,第七章 交易策略、資金管理和良好的行為習(xí)慣,一、交易策略： 好的交

14、易策略必須包括的是順趨勢(shì)，順動(dòng)能，有精確進(jìn)出場(chǎng)點(diǎn)位和依據(jù)；有良好的盈虧比(日內(nèi)交易在1比2以上；長(zhǎng)線交易在1比5以上)和合理的成功率,二、資金管理： 合理的資金管理在于進(jìn)場(chǎng)必須先掛止損，每次的損失在總賬戶的2.5%以下為合理的資金管理，倉(cāng)位重賭性強(qiáng)，沒(méi)有辦法按照既定計(jì)劃進(jìn)行交易,三.良好的行為習(xí)慣： 1、量化自己的交易，量化包括進(jìn)出場(chǎng)的條件，倉(cāng)位，時(shí)間，加倉(cāng)的條件等 2、計(jì)劃自己的交易，交易自己的計(jì)劃 3、連續(xù)虧損3筆后要休息一段時(shí)間 4、順勢(shì)加倉(cāng)，不逆勢(shì)加倉(cāng)，不重倉(cāng) 5、買(mǎi)強(qiáng)空弱 6、做單前需要關(guān)注下相關(guān)品種的新聞（國(guó)外新聞：匯通財(cái)經(jīng)網(wǎng)；國(guó)內(nèi)新聞：和訊網(wǎng)） 7、做到弱水三千，只取一瓢飲，只做

15、自己看的懂的行情。 8、復(fù)盤(pán)，記錄每單的優(yōu)點(diǎn)和不足，盡量按小時(shí)圖和日線進(jìn)行手繪K線訓(xùn)練盤(pán)感。,第七章 交易策略、資金管理和良好的行為習(xí)慣,華泰期貨惠州營(yíng)業(yè)部惠州本地唯一正規(guī)期貨公司,華泰期貨惠州營(yíng)業(yè)部成立于2008年4月，是惠州成立最早、最具競(jìng)爭(zhēng)力的一家期貨營(yíng)業(yè)部。營(yíng)業(yè)部設(shè)施完善，辦公位于惠州CBD江北中心區(qū)富力麗港中心，可俯瞰東江、西湖美景。人員齊備，有一支經(jīng)驗(yàn)豐富、客戶服務(wù)意識(shí)強(qiáng)的專(zhuān)業(yè)化團(tuán)隊(duì)。依托“華泰”品牌優(yōu)勢(shì)，充分發(fā)揮集團(tuán)在渠道、平臺(tái)、產(chǎn)品、市場(chǎng)占有率等方面的優(yōu)勢(shì)，以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展、滿足財(cái)富管理需求為己任，以客戶需求為核心，打造成為集衍生品經(jīng)紀(jì)、資產(chǎn)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理等服務(wù)于一體的現(xiàn)代化期貨營(yíng)業(yè)部。 華泰期貨惠州營(yíng)業(yè)部特色： 1、多元化的衍生品經(jīng)紀(jì)服務(wù) 我們提供內(nèi)、外盤(pán)期貨，場(chǎng)內(nèi)、場(chǎng)外期權(quán)的開(kāi)戶及后續(xù)專(zhuān)業(yè)的全程跟蹤服務(wù)。國(guó)內(nèi)期貨互聯(lián)網(wǎng)急速開(kāi)戶，外盤(pán)期貨覆蓋全球主流交易所品種，場(chǎng)內(nèi)、場(chǎng)外期權(quán)為您私人定制。專(zhuān)業(yè)的業(yè)務(wù)和服務(wù)團(tuán)隊(duì)，帶您體驗(yàn)衍生品市場(chǎng)的魅力。 2、系統(tǒng)化的投資者培訓(xùn)服務(wù) 周末“東江交易大講堂”給您全方位的交易系統(tǒng)構(gòu)建及資金管理能力培訓(xùn)，不定期舉行熱點(diǎn)品種行情線下研討沙龍及線上專(zhuān)題策略會(huì)手機(jī)直播。 3、專(zhuān)業(yè)化的產(chǎn)