日內(nèi)交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì)abc.ppt

1、日內(nèi)交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì) 黃伙勝 電話： (0751) 8221953 QQ:395719236 E-mail：,2009.2.10.,目錄,一、交易系統(tǒng)的概念 二、成功 的交易系統(tǒng)的特性 三、交易系統(tǒng)的優(yōu)點(diǎn) 四、交易系統(tǒng)的要素 五、交易系統(tǒng)成功的因素 六、交易系統(tǒng)的有效性 七、交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì) 八、交易系統(tǒng)的分類與范例,選擇合適的模型，留意尋找決定價(jià)格曲線形狀的關(guān)鍵特征，這就是我的優(yōu)勢(shì)！索羅斯的撒手锏 一、交易系統(tǒng)的概念 投資者設(shè)計(jì)的一套針對(duì)市場(chǎng)的獨(dú)特的解決方法。,二、成功交易系統(tǒng)的特性 獲利性； 一貫性； 適用于個(gè)人。 敬告：某套系統(tǒng)或特定分析方法的成敗取決于交易者的內(nèi)在心理狀態(tài)。,三、交易系統(tǒng)的

2、優(yōu)點(diǎn) 它建立了清晰的焦點(diǎn)，使交易者有能力控制情緒； 一種有紀(jì)律的方法，將動(dòng)態(tài)而不斷變化的市場(chǎng)現(xiàn)象予以組織化。,四、交易系統(tǒng)的要素 1、趨勢(shì)的辨識(shí)； 2、進(jìn)場(chǎng)與/或出場(chǎng)的信號(hào)； 3、資金管理的功能。,1、趨勢(shì)的辨識(shí) 趨勢(shì)線； 移動(dòng)平均線； 區(qū)間突破。,2、進(jìn)場(chǎng)與/或出場(chǎng)的信號(hào) 最簡(jiǎn)單的交易策略： 價(jià)格下跌到上升趨勢(shì)線時(shí)買進(jìn)，價(jià)格上漲到下降趨勢(shì)線時(shí)賣出； 如果價(jià)格貫穿趨勢(shì)線到達(dá)一定幅度時(shí)，自動(dòng)地平倉(cāng)出場(chǎng)； 停損出場(chǎng)后，如果行情又回到趨勢(shì)線之上或之下時(shí)，重新進(jìn)場(chǎng)。,3、資金管理的功能 資金管理是一項(xiàng)最重要的要素； 交易者接受他們無法在一連串的交易中獲得100%成功的事實(shí)； 頂尖的交易者知道，他們的成

3、功約占總交易筆數(shù)的40-50%； 最成功的交易者的共性，就是管理交易資金以接受小額虧損的紀(jì)律。,五、交易系統(tǒng)成功的因素 關(guān)鍵之處在于它必須是完整的策略，而不是由一些戰(zhàn)術(shù)拼湊而成； 必須憑借心理和機(jī)械技巧，果斷執(zhí)行； 應(yīng)輕松而自動(dòng)地進(jìn)行交易，并獲得勝利。,六、交易系統(tǒng)的有效性 選擇了交易系統(tǒng)之后，請(qǐng)以下列問題自問： 交易系統(tǒng)是否能夠創(chuàng)造利潤(rùn)，并且令自己舒適？ 是否讓自己有確定感覺？ 是否配合自己的整體目標(biāo)？,七、交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì) 當(dāng)你評(píng)估并且重估自己的系統(tǒng)，哪些因素對(duì)你最重要？ 你是否考慮了下列的任何因素，且你的天賦與每項(xiàng)因素的權(quán)數(shù)是多少？ 趨勢(shì)線 移動(dòng)平均線 區(qū)間突破 其他指標(biāo) 進(jìn)場(chǎng)與出場(chǎng) 再進(jìn)

4、場(chǎng) 獲利目標(biāo) 資金管理,名家之言 Bob Koppel和Howard Abell在參加新奧爾良的技術(shù)分析小組第十八次會(huì)(TAG XVIII)上為交易者作了以下演講。 Abell 和Koppel先生認(rèn)為，沒有任何一個(gè)短線交易指標(biāo)或系統(tǒng)是完美無缺的，但是了解和應(yīng)用某一交易指標(biāo)或系統(tǒng)對(duì)于短線交易的成敗至關(guān)重要。 成功的短線交易指標(biāo)或系統(tǒng)的特點(diǎn)是它的盈利性、穩(wěn)定性和自我性(相對(duì)于每個(gè)人獨(dú)特的心理和技術(shù)需要而言)。,耐心是你最有力的法寶 場(chǎng)內(nèi)交易者的優(yōu)勢(shì)在于他們可以在買價(jià)買，在賣價(jià)賣。這對(duì)于場(chǎng)外短線交易者和擺動(dòng)(交替)交易者來說不太可能實(shí)現(xiàn)。但是，他們可以用其他的方法來彌補(bǔ)。耐心和良好的準(zhǔn)備就是為了創(chuàng)建

5、一個(gè)優(yōu)勢(shì)，幫助交易者建立和保存資本(權(quán)益)。這一點(diǎn)表現(xiàn)在交易中了解你對(duì)市場(chǎng)的期待，同時(shí)耐心地等待市場(chǎng)向你靠攏。換句話說，就是讓市場(chǎng)趨勢(shì)向你的預(yù)期靠攏，以此贏取市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)。 優(yōu)秀的短期(日)交易者(或擺動(dòng))交易者都是很高程度的“計(jì)劃”的結(jié)果 每天的行情必須放到一個(gè)大的環(huán)境(行情)中去看，可以是一天到兩個(gè)星期的市場(chǎng)運(yùn)作。了解市場(chǎng)是如何計(jì)劃的，然后根據(jù)自己的預(yù)測(cè)做出交易行動(dòng)，并期望自己的交易行動(dòng)成為市場(chǎng)計(jì)劃的一部分。這是很有意義的一點(diǎn), 也是成功的關(guān)鍵。,預(yù)期市場(chǎng)機(jī)會(huì) 在多數(shù)情況下，等待市場(chǎng)去驗(yàn)證某一點(diǎn)是否交易機(jī)會(huì)往往會(huì)導(dǎo)致進(jìn)入市場(chǎng)過晚，無法使利潤(rùn)最大化。 四、堅(jiān)決執(zhí)行預(yù)先設(shè)定的買賣區(qū)間(止損點(diǎn))。對(duì)

6、于那些“該出手時(shí)不出手”的交易者，很可能在市場(chǎng)交易中非常被動(dòng)，被市場(chǎng)所左右。 堅(jiān)決執(zhí)行預(yù)先設(shè)定的買賣區(qū)間(止損點(diǎn)) 對(duì)于那些“該出手時(shí)不出手”的交易者，很可能在市場(chǎng)交易中非常被動(dòng)，被市場(chǎng)所左右。,每天在每個(gè)市場(chǎng)執(zhí)行一個(gè)交易計(jì)劃 過度交易往往是焦慮和優(yōu)柔寡斷的結(jié)果。通過把視線和精力集中在一個(gè)好的交易計(jì)劃，交易者可以避免情緒波動(dòng)的影響。 忽略噪音，只關(guān)注主要的市場(chǎng)信號(hào) 每天很多的市場(chǎng)動(dòng)作都可以被認(rèn)為是噪音，或者說，市場(chǎng)的無意義運(yùn)作。對(duì)于每一個(gè)小的波動(dòng)的過度關(guān)注是一件很乏味的事情，而且交易者很容易被誤導(dǎo)。交易者應(yīng)該盡量避免對(duì)這些噪音做出反應(yīng)，而只關(guān)注主要的市場(chǎng)信號(hào)。,抓住“快市”或巔峰狀態(tài)盈利 對(duì)于

7、短線(日)交易和擺動(dòng)交易來說，在市場(chǎng)巔峰處于一個(gè)最大瞬間交易量或者“快市”的狀態(tài)時(shí)，離開這個(gè)盈利交易可能是一個(gè)好的決策。很可能當(dāng)天的高點(diǎn)或低點(diǎn)是在這時(shí)完成的。如果你的頭寸處在這種市場(chǎng)狀態(tài)下，你可以期待即刻的利潤(rùn)回報(bào)，或者警惕同樣方向的下一輪波動(dòng)。 放棄混沌或沒有作為(行情)的市場(chǎng) 如果你認(rèn)為你所在的市場(chǎng)很混沌，請(qǐng)把眼光放在其他領(lǐng)域。時(shí)間是有限的，把眼光放在混沌的市場(chǎng)會(huì)耗光你的精力。,八、交易系統(tǒng)的分類與范例 文字式、技術(shù)指標(biāo)和電腦程序； 形態(tài)突破、均線突破、波浪理論； 順勢(shì)順勢(shì)操作系統(tǒng)、逆勢(shì)操作系統(tǒng).,交易系統(tǒng)編寫示例一（文字式）： 均線式短線買賣系統(tǒng)（以做多為例）： 60MA向上傾斜，價(jià)格運(yùn)

8、行在均線之上； 買入條件：收盤價(jià)51020MA； 減倉(cāng)條件：收盤價(jià)5MA； 止損退出：收盤價(jià)510MA； 重新買入：收盤價(jià)510MA。 出場(chǎng)規(guī)則及時(shí)機(jī)：收盤價(jià)20MA；價(jià)格目標(biāo)位到達(dá)；跟蹤止盈位被觸及。,圖例：棕櫚油5月十五分鐘均線突破系統(tǒng),交易系統(tǒng)編寫示例二（文字式）： 十五分鐘短線形態(tài)買賣系統(tǒng)： 規(guī)則： 突破近期高點(diǎn)買進(jìn)， 停損近期低點(diǎn)； 突破近期低點(diǎn)賣出， 停損近期高點(diǎn)。,圖例：棕櫚油5月十五分鐘形態(tài)突破系統(tǒng),圖例：滬深300指數(shù)十五分鐘形態(tài)突破系統(tǒng),交易系統(tǒng)編寫示例三（文字式）： 黃金分割狙擊手操作系統(tǒng)（做空為例）： 第一步：確認(rèn)主趨勢(shì)為跌勢(shì)； 第二步：等待反彈； 第三步：在反彈至0.

9、382/0.5/0.618時(shí)賣出，倉(cāng)位未被價(jià)格證明正確則盡快清倉(cāng)，正確則持倉(cāng)。 最佳時(shí)機(jī)：反轉(zhuǎn)/突破K線成交量由收縮轉(zhuǎn)放量； 目標(biāo)：第一支腳跌幅的100%。 止損：如反彈超過0.618; 再度出擊：如反彈到達(dá)100%出現(xiàn)反轉(zhuǎn)K線（止損高點(diǎn)上X點(diǎn)）。 目標(biāo)：第一支腳跌幅的50%。,圖例：豆油5月十五分鐘黃金分割系統(tǒng),交易系統(tǒng)編寫示例四（文字式）： 超短線交易系統(tǒng)（基于期貨交易冠軍菲阿里交易思想的日內(nèi)短線交易系統(tǒng)）: 買進(jìn)：如果“現(xiàn)在”正在漲你就買（日線上升，在1小時(shí)/30/5分鐘甚至分時(shí)線橫盤或不破前低逢低買進(jìn)），漲到漲不上去，市場(chǎng)自然會(huì)回頭下跌； 開盤上漲收陽； 價(jià)格上破下降趨勢(shì)線； 價(jià)格上破

10、第一根K線的最高價(jià)； 價(jià)格不再向下波動(dòng)（不破前低）； 價(jià)格窄幅振蕩后多頭表態(tài)上破最高價(jià)； 價(jià)格開盤下跌后又上漲并上破開盤價(jià)； 阻力線向上移動(dòng)（價(jià)格上破阻力線）。,止損： 設(shè)定在買進(jìn)位最近3根K線最低價(jià)； 設(shè)定在當(dāng)天的最低價(jià)下方X元； 設(shè)定在買進(jìn)位下方X元； 價(jià)格走勢(shì)與預(yù)期相反； 買進(jìn)后價(jià)格不在漲； 持倉(cāng)：如果買進(jìn)有利潤(rùn)并且價(jià)格“現(xiàn)在”繼續(xù)漲就持倉(cāng)，將近 收盤仍無利潤(rùn)則避免持倉(cāng)； 加倉(cāng)：?jiǎn)芜厔?shì)如果持倉(cāng)有利潤(rùn)并且價(jià)格“現(xiàn)在”繼續(xù)漲就加倉(cāng)， 加倉(cāng)與原倉(cāng)合約加起來的虧損少于零；振蕩勢(shì)不加倉(cāng)； 減倉(cāng)：如果持倉(cāng)有利潤(rùn)但價(jià)格接近目標(biāo)位/阻力位/收盤/周五，預(yù) 期價(jià)格將繼續(xù)漲可適當(dāng)減倉(cāng)； 出場(chǎng)：上漲停滯時(shí)或價(jià)格接近目標(biāo)位/阻力位/收盤/周五。,交易系統(tǒng)編寫示例五（技術(shù)指標(biāo)式）： 綜合均線突破與形態(tài)的三軍會(huì)師指標(biāo)短線買賣系統(tǒng)（三軍會(huì)師，看好后市；做多為例）： 買進(jìn):三軍會(huì)師（三線合一向上）+ 日出K線； 止損：價(jià)格跌破環(huán)形/分形低點(diǎn)/計(jì)劃中的止損點(diǎn)位或20單位均線； 持倉(cāng)：按照系統(tǒng)指標(biāo)持倉(cāng)； 減倉(cāng)：跌破黃線、綠色操作線減持1/2至2/3倉(cāng)位； 加倉(cāng)：持倉(cāng)出現(xiàn)盈利視情況加倉(cāng)； 退