McKinsey聯(lián)想業(yè)務(wù)評價篩選組合

1、機(jī)密聯(lián)想產(chǎn)品聯(lián)想產(chǎn)品/ /服務(wù)業(yè)務(wù)組合服務(wù)業(yè)務(wù)組合評估綜述評估綜述此報告僅供客戶內(nèi)部使用。未經(jīng)麥肯錫公司的書面許可，其它任何機(jī)構(gòu)不得擅自傳閱、引用或復(fù)制。第一階段報告會附錄聯(lián)想電腦公司主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 部件2. 接入設(shè)備-PC3. 接入設(shè)備-IA4. 局端產(chǎn)品5. 外設(shè)6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)1制定公司及業(yè)務(wù)群戰(zhàn)略實(shí)際上是為了更好的安排制定公司及業(yè)務(wù)群戰(zhàn)略實(shí)際上是為了更好的安排資源資源戰(zhàn)略制定可幫助戰(zhàn)略制定可幫助.總裁決定在何種業(yè)務(wù)上多花時間總裁決定在各業(yè)務(wù)群如何安排得力的副總裁及總經(jīng)理人力資源決定如何按優(yōu)先

2、順序滿足各業(yè)務(wù)群所需的人力資源要求總裁決定如何安排業(yè)務(wù)發(fā)展所需的資金需求高速發(fā)展的公司面臨各種市場機(jī)遇，高速發(fā)展的公司面臨各種市場機(jī)遇，但其發(fā)展卻受到以下因素的制約但其發(fā)展卻受到以下因素的制約總裁的時間是有限的只有十幾位得力的副總裁及總經(jīng)理只有幾十位最有能力的干部有限的資金2諾基亞通過集中發(fā)展幾項(xiàng)業(yè)務(wù)獲得長足發(fā)展諾基亞通過集中發(fā)展幾項(xiàng)業(yè)務(wù)獲得長足發(fā)展 .1990199119921993199419951996199719981999其他電纜電子移動電話通信網(wǎng)絡(luò)諾基亞的銷售收入結(jié)構(gòu)變化諾基亞的銷售收入結(jié)構(gòu)變化(百萬美元)舉例6,0933,7323,4514,0796,3688,4008,4469

3、,70215,55319,95427%10%23%27%9%11%12%17%35%31%9%30%32%24%21%6%21%30%27%20%5%1%9%11%5%14%20%32%21%26%24%38%43%27%48%33%52%28%66%28%5%資料來源：HOOVERS ONLINE 30100200300400500600諾基亞1993愛立信摩托羅拉19941995199619971998 并創(chuàng)造巨大的價值并創(chuàng)造巨大的價值舉例4選出業(yè)務(wù)重點(diǎn)需要經(jīng)過一個系統(tǒng)的評估優(yōu)選出業(yè)務(wù)重點(diǎn)需要經(jīng)過一個系統(tǒng)的評估優(yōu)化的程序化的程序市場潛力明確評估的標(biāo)準(zhǔn)明確評估的標(biāo)準(zhǔn)制定評分標(biāo)準(zhǔn)和權(quán)重制定評分

4、標(biāo)準(zhǔn)和權(quán)重分配的計分規(guī)則分配的計分規(guī)則對每個產(chǎn)品以評分、對每個產(chǎn)品以評分、加權(quán)的方法作評估加權(quán)的方法作評估競爭力市市場場潛潛力力聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力 評估具體標(biāo)準(zhǔn)評估具體標(biāo)準(zhǔn) 標(biāo)準(zhǔn)得分權(quán)重 XX業(yè)務(wù)市場潛力打分表業(yè)務(wù)市場潛力打分表市場潛力評分表市場潛力評分表 標(biāo)準(zhǔn)10 7 4 1權(quán)重%聯(lián)想競爭力評分表聯(lián)想競爭力評分表XX業(yè)務(wù)聯(lián)想競爭力打分表業(yè)務(wù)聯(lián)想競爭力打分表示意性明確各行業(yè)及明確各行業(yè)及業(yè)務(wù)特點(diǎn)業(yè)務(wù)特點(diǎn)業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)產(chǎn)品產(chǎn)品1PC2345臺式電腦筆記本大小弱強(qiáng)5家用商用政府教育信息營運(yùn)信息營運(yùn)固線ISP*ICPB2CB2BOEMOEM專業(yè)服務(wù)營運(yùn)服務(wù)維護(hù)服務(wù)ITIT服務(wù)服務(wù)應(yīng)用軟件軟件軟件應(yīng)用開發(fā)

5、工具系統(tǒng)軟件家用軟件行業(yè)包括許多業(yè)務(wù)，第一是要明確其分類行業(yè)包括許多業(yè)務(wù)，第一是要明確其分類客戶客戶硬件硬件半導(dǎo)體與電子元件部件部件主板非主板模塊式部件高端服務(wù)器/大型主機(jī)打印類顯示類媒體輸入PC配件手機(jī)PDA機(jī)頂盒/固線接入局端產(chǎn)品局端產(chǎn)品中低端服務(wù)器/工作站PC服務(wù)器*存儲系統(tǒng)家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)筆記本ISP8 81010消費(fèi)電子消費(fèi)電子白色家電黑色家電9 97 76 64 42 25 5外設(shè)外設(shè)網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品PCPC3 3IAIA1 1*固線IPS包括在ISP內(nèi)；PC服務(wù)器包含在中低端服務(wù)器/工作站內(nèi)虛擬移動通信服務(wù)固線語音固線數(shù)據(jù)電信批發(fā)服務(wù)電信批發(fā)服務(wù)11116第二步要確定評估標(biāo)準(zhǔn)第二步要

6、確定評估標(biāo)準(zhǔn)市場吸引力市場吸引力中國(相關(guān))市場規(guī)模中國(相關(guān))市場增長速度中國(相關(guān))市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)資本價值聯(lián)想核心競爭力聯(lián)想核心競爭力聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn)內(nèi)部資本人員素質(zhì)(營銷能力、運(yùn)營能力等)品牌聲譽(yù)關(guān)系(渠道、客戶、政府等)知識與決竅7第三步：制定業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)的權(quán)重第三步：制定業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)的權(quán)重業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)供討論中國(相關(guān))市場規(guī)模*中國(相關(guān))市場增長速度*中國(相關(guān))市場行業(yè)利潤率*國際市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)資本價值說明說明1999 中國(相關(guān))市場規(guī)模* (百萬美元)1999-2003 中國(相關(guān))市場年增

7、長率* (CAGR %)1999 中國(相關(guān))行業(yè)資產(chǎn)回報率* (ROA %)1999 國際行業(yè)資產(chǎn)回報率 (ROA %)2000年9月29日 國際市場行業(yè)市值/收入比選擇原因選擇原因大市場規(guī)模提了部分企業(yè)發(fā)展?jié)摿κ袌鲈鲩L速度反映未來企業(yè)發(fā)展?jié)摿H資本市場行業(yè)市值/收入比反映國際資本市場對行業(yè)前景的判斷權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%行業(yè)利潤率部分反映目前市場盈利潛力及競爭狀況國際市場行業(yè)利潤率反映未來中國市場盈利潛力*對于部分全球性業(yè)務(wù)采用國際市場數(shù)據(jù)。這些業(yè)務(wù)包括部件產(chǎn)品、OEM等8供討論107 74 41 1中國(相關(guān))市場規(guī)模 (百萬美元)中國(相關(guān))市場增長速度(百分比)中國

8、(相關(guān))市場行業(yè)利潤率(ROA %)國際市場行業(yè)利潤率(ROA %)國際市場行業(yè)資本價值(P/R 比值) 和其具體記分牌和其具體記分牌業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%300050%20%20%5 倍2999-100030-50%10-20%10-20%2-5 倍1000-40012-30%5-10%5-10%1-2倍40012%5%5%20%完全滿足優(yōu)勢明顯優(yōu)勢明顯優(yōu)勢明顯優(yōu)勢明顯10%10-20%基本滿足類似,且易提高5-10%類似,且易提高類似,且易提高類似,且易提高5-10%有差距差,且短期內(nèi)難提高2-5%5%有很大差距很差，且無法提高2倍P

9、C業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)商用臺式機(jī)商用臺式機(jī)344015%510%510%12倍5.5 * 參考聯(lián)想、方正、同方、長城、浪潮、實(shí)達(dá)、康柏、Acer、IBM、Dell等資料來源：IDC報告；投資銀行行業(yè)報告；主要公司的年報；項(xiàng)目小組分析；研討會討論2.接入設(shè)備-PC 322資料來源：IDC報告，項(xiàng)目小組分析百萬美元/年中國中國PC市場規(guī)模市場規(guī)模19992000200120022003筆記本商用臺式機(jī)家用臺式機(jī)5,5156,8908,53510,41012,57062%55%51%49%48%24%29%31%32%33%13%16%

10、18%18%20%年復(fù)合增長率年復(fù)合增長率23%15%32%35%2.接入設(shè)備-PC 423供討論聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重權(quán)重25%5%10%15%10%知識15%20%得分得分147108.7聯(lián)想聯(lián)想PC行業(yè)競爭力的評估結(jié)果行業(yè)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn) 利潤率總分權(quán)重權(quán)重20%5%15%20%10%10%20%得分得分8.7家用臺式機(jī)家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)商用臺式機(jī)權(quán)重權(quán)重25%5%10%15%10%15%20%得分得分6.6筆記本筆記本資料來源：研討會；項(xiàng)目小組分析2.接入設(shè)備-PC 524主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 部件2. 接入設(shè)備

11、-PC3. 接入設(shè)備-IA4. 局端產(chǎn)品5. 外設(shè)6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)3.接入設(shè)備-IA 025業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)定義定義6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)具有計算及存儲功能的手持電子設(shè)備包括商務(wù)通、好譯通、Palm、 iPaq,天磯800等主要用于個人信息管理主要用于移動語音及數(shù)據(jù)通信的手持電子設(shè)備包括模擬手機(jī)、GSM手機(jī)、GPRS手機(jī)等用于上網(wǎng)的與電視機(jī)或電腦相連的盒狀轉(zhuǎn)接裝置(機(jī)頂盒)包括搭載有線電視網(wǎng)或xDSL入戶線等的裝置PDA手機(jī)固線IA*IA業(yè)務(wù)主要分為三大類業(yè)務(wù)主要分為三

12、大類1.部件2.PC4. 局端產(chǎn)品5. 外設(shè)3. 接入設(shè)備-IA 1* 除PC-電話線接入外3. IA聯(lián)想已有聯(lián)想已有26 IA IA業(yè)務(wù)綜合評估業(yè)務(wù)綜合評估大小市市場場潛潛力力弱強(qiáng)聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)手機(jī)資料來源：項(xiàng)目小組分析；研討會結(jié)論3. 接入設(shè)備-IA 2PDA固線IA大小代表十億美元(2003年)27手機(jī)手機(jī)固線固線IA中國市場規(guī)模(百萬美元) 1999年中國市場增長速度(1999-2003年復(fù)合增長率)中國市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)資本價值*業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%(5,400)(12)(1

13、3%)(271%)(5-10%)(5-10%估計)(5-10%)(10-20%)(2-5倍估計)(1-2倍)*行業(yè)平均數(shù)據(jù)(P/R)包括公司為東方通信、科健、波導(dǎo)*行業(yè)平均數(shù)據(jù)(P/R)包括公司為Motorola, Nokia, Ericsson, Siemens, Philips, Samsung, Sony,Palm,Handspring,Scientific Atlanta*聯(lián)想數(shù)據(jù)(1999年)及麥肯錫分析資料來源：IDC報告；投資銀行行業(yè)報告；主要公司的年報；項(xiàng)目小組分析；研討會結(jié)論供討論總分總分6.15.8IA業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果10741*PDA(170)

14、(50%)(5-10%估計)(5倍估計)5.7*(16%)*3. 接入設(shè)備-IA 328資料來源: IDC報告；文獻(xiàn)檢索；項(xiàng)目小組分析手機(jī)固線IAPDA3. 接入設(shè)備-IA 4中國中國IA市場規(guī)模市場規(guī)模19995,5800%3%8%6%10%7%15%7%19%7%20002001200220037,0808,75010,43012,040復(fù)合年增長率復(fù)合年增長率21%50%271%13%97%86%83%78%74%百萬美元29聯(lián)想聯(lián)想IA業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重權(quán)重知識得分得分

15、30%5%10%10%10%15%10741供討論總分總分4.8PDA25%5%10%15%10%20%2.8權(quán)重權(quán)重得分得分固線固線IA10%15%15%20%10%20%7.2 利潤率10%15%20%權(quán)重權(quán)重得分得分手機(jī)手機(jī)資料來源: 項(xiàng)目小組分析，研討會結(jié)論3. 接入設(shè)備 530主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 部件2. 接入設(shè)備-PC3. 接入設(shè)備-IA4. 局端產(chǎn)品5. 外設(shè)6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)4. 局端產(chǎn)品 0316. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)聯(lián)想已有

16、聯(lián)想已有局端設(shè)備業(yè)務(wù)主要分為四大類局端設(shè)備業(yè)務(wù)主要分為四大類業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)1.部件2.PC3. IA4. 局端產(chǎn)品5. 外設(shè)大型主機(jī)/高端服務(wù)器中低端服務(wù)器/工作站存儲系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品超過100萬美元的高端服務(wù)器及大型主機(jī)價格在低于100萬美元的服務(wù)器，包括相應(yīng)的Unix服務(wù)器和PC服務(wù)器服務(wù)器及主機(jī)的附加存儲設(shè)備，其中也包括SAN，NAS局域網(wǎng)硬件，如網(wǎng)卡，LA交換器，路由器及集成器廣域網(wǎng)硬件包括WAN接入設(shè)備，遠(yuǎn)程接入服務(wù)器以及模數(shù)遠(yuǎn)程接入設(shè)備PC服務(wù)器基于Wintel的PC服務(wù)器32局端設(shè)備業(yè)務(wù)綜合評估局端設(shè)備業(yè)務(wù)綜合評估供討論存儲系統(tǒng)存儲系統(tǒng)資料來源：項(xiàng)目小組分析；研討會討論大小市市場場潛潛力力

17、弱強(qiáng)聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力4. 局端設(shè)備 2中低端服務(wù)器中低端服務(wù)器高端服務(wù)器高端服務(wù)器/大型主機(jī)大型主機(jī)PC服務(wù)器服務(wù)器網(wǎng)絡(luò)設(shè)備網(wǎng)絡(luò)設(shè)備家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)大小代表十億美元(2003年)33局端設(shè)備業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果局端設(shè)備業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)評判標(biāo)準(zhǔn)供討論中國市場規(guī)模(百萬美元)中國市場增長速度中國市場行業(yè)利潤率* (ROA)國際市場行業(yè)利潤率* (ROA)國際市場行業(yè)資本價值高端服務(wù)器高端服務(wù)器/大型主機(jī)大型主機(jī)權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%中低端服務(wù)中低端服務(wù)器器/工作站工作站*存儲系統(tǒng)存儲系統(tǒng)(83)(7%)(1020%)(1020%)(1

18、003)(22%)(10-20%)(10-20%)(216)(32%)N/A*(1020%)14710(25倍)總分總分4.05.56.1(25倍)(5倍) * 包括PC服務(wù)器 * 因?yàn)閲鴥?nèi)尚沒有生產(chǎn)能力，所以不考慮中國市場行業(yè)利潤率一項(xiàng)，將國際利潤率權(quán)重計為30% * 根據(jù)聯(lián)想、方正、同方、長城、浪潮、實(shí)達(dá)、康柏、Acer、IBM、Dell等年報分析資料來源：IDC報告；投資銀行行業(yè)報告；主要公司的年報；項(xiàng)目小組分析；研討會結(jié)論P(yáng)C 服務(wù)器服務(wù)器(425)(28%)(510%)(510%)4.0(12倍)4. 局端設(shè)備 3網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品N/A*(1435)(18%)(60%)(60%)(5

19、-10%)(20%)(5倍)(10倍)*行業(yè)平均數(shù)據(jù)(P/R)包括公司為東大阿派，拓普*行業(yè)平均數(shù)據(jù)(P/R)包括公司為Microsoft, Oracle, SAP, Peoplesoft, Commerce One, Ariba, Westwood*國際市場利潤率權(quán)重為30%資料來源：IDC；麥肯錫分析供討論總分總分6.06.4軟件業(yè)務(wù)市場潛力的評判標(biāo)準(zhǔn)軟件業(yè)務(wù)市場潛力的評判標(biāo)準(zhǔn)10741*應(yīng)用工具軟件應(yīng)用工具軟件系統(tǒng)軟件系統(tǒng)軟件(290)(260)(1015%)(15-20%)(20%) *(1020%)(10倍)(10倍)6.34.5N/A(0%)*6. 軟件 346百萬美元/年中國軟件

20、市場規(guī)模中國軟件市場規(guī)模家用軟件系統(tǒng)軟件應(yīng)用工具軟件應(yīng)用軟件47%31%14%7%55%25%12%8%62%20%10%9%67%15%7%10%72%11%6%816116017002555392719992000200120022003復(fù)合年增長率復(fù)合年增長率65%18%14%65%資料來源：IDC報告，研討會，聯(lián)想數(shù)據(jù)48%11%6. 軟件 447聯(lián)想軟件業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想軟件業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率 利潤率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重權(quán)重知識*權(quán)重因業(yè)務(wù)群而異得分得分15%15%5%15%20%15%15%1074

21、1供討論總分總分6.1家用軟件家用軟件權(quán)重權(quán)重得分得分10%10%10%20%10%20%20%3.7應(yīng)用軟件應(yīng)用軟件權(quán)重權(quán)重得分得分10%10%10%20%10%20%20%1.9應(yīng)用工具軟件應(yīng)用工具軟件10%10%10%20%10%20%20%3.1權(quán)重權(quán)重得分得分系統(tǒng)軟件系統(tǒng)軟件6. 軟件 548主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 接入設(shè)備-PC2. 接入設(shè)備-IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)7. IT服務(wù) 049IT 服務(wù)業(yè)務(wù)主要分為三大類服務(wù)業(yè)務(wù)主要分為三大類業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)1. PC2. IA

22、3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)與IT有關(guān)的業(yè)務(wù)流程咨詢IT結(jié)構(gòu)及應(yīng)用的設(shè)計系統(tǒng)集成及應(yīng)用實(shí)施(如：System Integration)項(xiàng)目管理定制軟件的開發(fā)簡單的應(yīng)用托管(hosting)IT基礎(chǔ)設(shè)施的外包(如：EDS、Call Center等)應(yīng)用服務(wù)供應(yīng)商ASP不包括B2B或交易市場的營運(yùn)運(yùn)作，但包括IT運(yùn)作IT系統(tǒng)的維護(hù)主要包括硬件的維修及應(yīng)用軟件的維護(hù)、升級專業(yè)服務(wù)營運(yùn)服務(wù)維護(hù)服務(wù)定義定義7. IT服務(wù) 150IT服務(wù)綜合評估服務(wù)綜合評估資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會7. IT服務(wù) 2大小市市

23、場場潛潛力力弱強(qiáng)聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力維護(hù)服務(wù)專業(yè)服務(wù)運(yùn)營服務(wù)家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)大小代表十億美元(2003年)51供討論中國市場規(guī)模(百萬美元)中國市場增長速度中國市場行業(yè)利潤率*國際市場行業(yè)利潤率*國際市場行業(yè)資本價值專業(yè)服務(wù)專業(yè)服務(wù)權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%運(yùn)營管理運(yùn)營管理維護(hù)服務(wù)維護(hù)服務(wù)26041%10-20%1020%17514525倍總分總分5.543.0IT服務(wù)業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果服務(wù)業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)48%510%510%44%510%5%12倍100%0 300%0 240%050倍總分總分6.75.15.15.1固線固

24、線ISP88644%5-10%5-10%10-20倍6.08. 信息營運(yùn) 3 * 假設(shè)傭金為5%的交易量資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會58百萬美元/年中國互聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模中國互聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模19992000200120022003復(fù)合年增長率復(fù)合年增長率61%130%244%296%500%ISPB2B營運(yùn)*B2C營運(yùn)*ICP其它固線99%72%72%69%64%26%26%27%26%4%4%1%2%2%1%1%1%0%1%0%0%1%1%0%*假設(shè)傭金收入為交易量的5%資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會8. 信息營運(yùn) 4900194028404110598044%59聯(lián)想信息運(yùn)營業(yè)務(wù)競爭力的評

25、估結(jié)果聯(lián)想信息運(yùn)營業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率 利潤率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重權(quán)重15%20%15%15%20%知識10%5%得得分分14710總分總分6.1ISP權(quán)重權(quán)重得分得分ICP權(quán)重權(quán)重得分得分B2C權(quán)重權(quán)重得分得分B2B25%20%20%5%10%15%5%420%20%10%20%15%10%5%3.310%20%15%5%25%20%5%4.9權(quán)重權(quán)重15%20%15%15%20%10%5%得得分分7.6固線固線ISP8. 信息營運(yùn) 5資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會60主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 接入

26、設(shè)備-PC2. 接入設(shè)備-IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)9. 消費(fèi)電子 061消費(fèi)電子業(yè)務(wù)主要分為二大類消費(fèi)電子業(yè)務(wù)主要分為二大類業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)定義定義1. PC2. IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)白色家電黑色家電洗衣機(jī)，電冰箱，洗碗機(jī)等一般以機(jī)械部分價值為主，電子部件價值占較小比重錄音機(jī)，音響，激光唱盤，電視，DVD，VCD，電話等電子部分占生產(chǎn)價值鏈的大部分9. 消費(fèi)電子 162消費(fèi)電子行業(yè)綜合評估消費(fèi)電子行業(yè)

27、綜合評估大小市市場場潛潛力力弱強(qiáng)聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力黑色家電供討論家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)9. 消費(fèi)電子 2白色家電資料來源：研討會結(jié)論大小代表十億美元(2003年)63消費(fèi)電子業(yè)務(wù)市場潛力的評判標(biāo)準(zhǔn)消費(fèi)電子業(yè)務(wù)市場潛力的評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)供討論中國市場規(guī)模(百萬美元)中國市場增長速度中國市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)資本價值白色家電白色家電權(quán)重權(quán)重25%25%15%15%20%黑色家電黑色家電26,2009%5-10%5-10%15,3005%5%5%47101-2倍2倍總分總分4.84.5 * 假設(shè)傭金為5%的交易量資料來源：公司年報，聯(lián)想數(shù)據(jù)，文獻(xiàn)

28、檢索，項(xiàng)目小組分析9. 消費(fèi)電子 3164百萬美元/年中國消費(fèi)電子市場規(guī)模中國消費(fèi)電子市場規(guī)模白色家電黑色家電19992000200120022003復(fù)合年增長率復(fù)合年增長率8%5%9%6364676667373633343341,44644,27647,61651,59056,4009. 消費(fèi)電子 4資料來源：文獻(xiàn)檢索，統(tǒng)計年鑒，項(xiàng)目小組預(yù)測65聯(lián)想消費(fèi)電子業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想消費(fèi)電子業(yè)務(wù)競爭力的評估結(jié)果聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率 利潤率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重權(quán)重25%10%15%20%10%知識10%10%得分得分14710總分總分3.0

29、白色家電白色家電權(quán)重權(quán)重得分得分黑色家電黑色家電25%10%15%15%10%15%10%3.99. 消費(fèi)電子 5資料來源：研討會結(jié)論，項(xiàng)目小組分析66主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 接入設(shè)備-PC2. 接入設(shè)備-IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)9. OEM 067OEM業(yè)務(wù)的主要定義業(yè)務(wù)的主要定義業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)定義定義1. PC2. IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)為第三方原廠商提供指最終產(chǎn)品的組裝，系統(tǒng)組

30、裝包括PCB板的表面貼片、系統(tǒng)組裝及測試OEM一般不擁有產(chǎn)品的總體設(shè)計，設(shè)計由原廠商提供，并不對生產(chǎn)的產(chǎn)品做品牌營銷9. OEM 168OEM行業(yè)綜合評估行業(yè)綜合評估大小市市場場潛潛力力弱強(qiáng)聯(lián)想競爭力聯(lián)想競爭力供討論家用臺式機(jī)商用臺式機(jī)OEM9. OEM 2大小代表十億美元(2003年)資料來源：研討會結(jié)論69國際市場規(guī)模(十億美元)國際市場增長速度(1999-2003年復(fù)合增長率)國際市場行業(yè)利潤率國際市場行業(yè)資本價值業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)市場潛力評判標(biāo)準(zhǔn)權(quán)重權(quán)重25%25%30%20%注：行業(yè)平均數(shù)據(jù)(P/R)包括公司為Celestica, Solectron, Sanmina, Jab

31、il 資料來源：IDC；麥肯錫分析供討論總分總分OEM業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果業(yè)務(wù)市場潛力的評估結(jié)果10741OEM制造制造(178)(19%)(5%)(25倍)5.29. OEM 370百萬美元/年全球全球OEM市場規(guī)模市場規(guī)模19992000200120022003復(fù)合年增長率復(fù)合年增長率19%178,000212,000253,000301,000358,000資料來源：文獻(xiàn)檢索，IDC報告，項(xiàng)目小組預(yù)測9. OEM 471聯(lián)想行業(yè)競爭力的評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力的評判標(biāo)準(zhǔn) OEM制造制造聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想行業(yè)競爭力評判標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)想目前業(yè)績表現(xiàn) 市場占有率 利潤率內(nèi)部資本人員聲譽(yù)關(guān)系權(quán)重

32、權(quán)重知識得分得分20%15%10%15%10%15%15%供討論總分總分3.0107419. OEM 5資料來源： 項(xiàng)目小組討論，研討會結(jié)論72主要內(nèi)容主要內(nèi)容行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論1. 接入設(shè)備-PC2. 接入設(shè)備-IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM11. 電信批發(fā)服務(wù)11. 電信批發(fā)服務(wù) 073電信批發(fā)服務(wù)業(yè)務(wù)電信批發(fā)服務(wù)業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)定義定義1. PC2. IA3. 局端產(chǎn)品4. 外設(shè)5. 部件6. 軟件7. IT服務(wù)8. 信息營運(yùn)9. 消費(fèi)電子10. OEM移動電信批發(fā)服務(wù)批發(fā)業(yè)務(wù) 為個人或集團(tuán)提供帶有品牌的移動電信批發(fā)服務(wù)。