財(cái)務(wù)管理綜合實(shí)習(xí)的內(nèi)容與意義8完美版

1、1財(cái)務(wù)管理綜合實(shí)習(xí)的意義實(shí)習(xí)讓我們更加直觀地理解了財(cái)務(wù)管理的基本內(nèi)容，懂得各種財(cái)務(wù)活動(dòng)的聯(lián)系， 以及財(cái)務(wù)活動(dòng)同其他各種經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的聯(lián)系，掌握財(cái)務(wù)管理的各種業(yè)務(wù)方法，學(xué)會(huì)運(yùn)用 財(cái)務(wù)管理的知識(shí)和技能為經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略和經(jīng)驗(yàn)決策服務(wù)，提升從事經(jīng)濟(jì)管理工作所必須的 財(cái)務(wù)管理專(zhuān)業(yè)水平和工作能力。同時(shí)，加深了我們對(duì)財(cái)務(wù)管理專(zhuān)業(yè)的了解，拓寬了我 們的知識(shí)面，提高分析問(wèn)題和解決問(wèn)題的實(shí)際能力，培養(yǎng)實(shí)事求是的工作作風(fēng)，腳踏 實(shí)地的工作態(tài)度。2財(cái)務(wù)管理綜合實(shí)習(xí)的內(nèi)容2.1財(cái)務(wù)管理目標(biāo)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)又稱(chēng)理財(cái)目標(biāo)，是指企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)活動(dòng)所要達(dá)到的根本目的，它決 定著企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本方向。財(cái)務(wù)管理目標(biāo)是一切財(cái)務(wù)活動(dòng)的出發(fā)點(diǎn)和歸宿，

2、是評(píng) 價(jià)企業(yè)理財(cái)活動(dòng)是否合理的基本標(biāo)準(zhǔn)。隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的逐步完善，財(cái)務(wù)管理理論在不斷地豐富和發(fā)展。其中財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)，也在不斷推陳出新。到目前為止，先后出 現(xiàn)了三種比較具有代表性的觀點(diǎn)，分別是：利潤(rùn)最大化原則、每股收益最大化原則、企 業(yè)價(jià)值(股東財(cái)富)最大化原則。三種流行的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)2. 1.1利潤(rùn)最大化優(yōu)點(diǎn)：禾U潤(rùn)代表了企業(yè)新創(chuàng)造的財(cái)富，禾U潤(rùn)越多，企業(yè)財(cái)富增加越多，整個(gè)社 會(huì)財(cái)富越多。缺點(diǎn)：(1)沒(méi)有考慮投入與產(chǎn)出的比較關(guān)系，不能用于不同資本規(guī)模企業(yè)之間的 比較。(2) 沒(méi)有考慮風(fēng)險(xiǎn)因素。(3) 沒(méi)有考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值。(4) 片面追求利潤(rùn)最大化，可能導(dǎo)致企業(yè)行為短期化。2.1.2 每

3、股收益最大化優(yōu)點(diǎn)：考慮了投入與產(chǎn)出的比較關(guān)系。缺點(diǎn)：(1)沒(méi)有考慮風(fēng)險(xiǎn)因素。(2) 沒(méi)有考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值。(3) 導(dǎo)致企業(yè)行為的短期化。2.1.3企業(yè)價(jià)值(股東財(cái)富)最大化優(yōu)點(diǎn)：(1)考慮了貨幣的時(shí)間價(jià)值。(2) 考慮了投入與產(chǎn)出的比較關(guān)系。(3) 考慮了風(fēng)險(xiǎn)因素。(4) 克服了短期化行為。(5) 有利于資產(chǎn)的保值增值。(6) 有利于社會(huì)資源的合理配置。缺點(diǎn)：(1)非上市企業(yè)的價(jià)值難以確定。(2) 股票市價(jià)并非真正反映企業(yè)的業(yè)績(jī)。(3) 為控股或穩(wěn)定購(gòu)銷(xiāo)關(guān)系，不少企業(yè)相互持股，致使股份與企業(yè)業(yè)績(jī)脫 鉤。本案例中新公司成立后，對(duì)原有的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)進(jìn)行了一系列的改革，尤其是在 員工制度、分配制度

4、、組織機(jī)構(gòu)、和管理制度上，進(jìn)行了較大的變動(dòng)以達(dá)到轉(zhuǎn)變職工 觀念，追求企業(yè)價(jià)值最大化，最終以實(shí)現(xiàn)總體收益和價(jià)值的最大化的這樣一種效果。 可見(jiàn)，財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的選擇對(duì)企業(yè)至關(guān)重要。2. 2預(yù)算編制財(cái)務(wù)預(yù)算是一系列專(zhuān)門(mén)反映企業(yè)未來(lái)一定預(yù)算期內(nèi)預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，以及現(xiàn)金收支等價(jià)值指標(biāo)的各種預(yù)算的總稱(chēng)，具體包括現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計(jì)利潤(rùn)表、預(yù)計(jì)資 產(chǎn)負(fù)債表和預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量表等內(nèi)容。實(shí)踐證明，企業(yè)全面預(yù)算管理是一項(xiàng)重要的管理工具，能幫助管理者進(jìn)行計(jì)劃、 協(xié)調(diào)、控制和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)，通過(guò)科學(xué)的預(yù)算管理，我們可以早一步知道企業(yè)未來(lái)的經(jīng)營(yíng) 情況，如有不足之處即可盡快進(jìn)行調(diào)整，盡早彌補(bǔ)損失。推行全面預(yù)算管理對(duì)企業(yè)建 立現(xiàn)代企

5、業(yè)制度，提高管理水平，增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力有著十分重要的意義。通過(guò)本案例學(xué)會(huì)如何進(jìn)行銷(xiāo)售預(yù)算、生產(chǎn)預(yù)算、直接材料預(yù)算、直接人工預(yù)算、 現(xiàn)金預(yù)算以及收益預(yù)計(jì)。這一題中計(jì)算的過(guò)程雖然不是很繁瑣，但是需要我們理清其 中各種數(shù)據(jù)之間的關(guān)系，如果其中的關(guān)系不理清就會(huì)給我們的計(jì)算帶來(lái)很大的麻煩， 這需要我們有著十分的謹(jǐn)慎與小心，每一步計(jì)算都要仔細(xì)的理順?biāo)悸贰?.3 信用政策信用政策是指企業(yè)為對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行規(guī)劃與控制而確立的基本原則性行為規(guī)范， 是企業(yè)財(cái)務(wù)政策的一個(gè)重要組成部分。 信用政策包括信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和收款政策， 主要作用是調(diào)節(jié)企業(yè)應(yīng)收賬款的水平和質(zhì)量。根據(jù)本案例中的計(jì)算結(jié)果，我們可以看出，如果不及時(shí)改變信

6、用政策，處理目前 與該經(jīng)銷(xiāo)商的這種情況，東方百貨會(huì)產(chǎn)生更多的欠款，應(yīng)收賬款會(huì)因?yàn)椴荒芗皶r(shí)變現(xiàn) 而產(chǎn)生壞賬，減少企業(yè)的流動(dòng)資金，不利于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的進(jìn)行，百貨公司的信 用風(fēng)險(xiǎn)加大，不利于資金回籠。根據(jù)以上分析，在這里提出以下幾點(diǎn)建議：(1) 應(yīng)收賬款賒銷(xiāo)效果的好壞，依賴(lài)于企業(yè)的信用政策，該公司制定合理的信用政策通過(guò)信用標(biāo)準(zhǔn)，信用條件和收賬政策三個(gè)方面來(lái)決定信用政策。(2) 加強(qiáng)應(yīng)收賬款的日常管理，對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行跟蹤分析，賬齡分析，首先保證 率分析等，簡(jiǎn)歷應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備金制度。(3) 爭(zhēng)取與該經(jīng)銷(xiāo)商協(xié)商達(dá)成一致的意見(jiàn)，共同解決問(wèn)題，找到共贏方案。實(shí)達(dá)電腦公司過(guò)去采用比較寬松的信用政策，其目的

7、是為了擴(kuò)大銷(xiāo)售，占領(lǐng)市場(chǎng) 份額。由此帶來(lái)的結(jié)果是擴(kuò)大了企業(yè)的銷(xiāo)售額，占領(lǐng)了市場(chǎng)份額，公司也發(fā)展壯大了 起來(lái)。但是，同時(shí)由于信用政策過(guò)于寬松，導(dǎo)致客戶(hù)拖欠數(shù)額越來(lái)越大，時(shí)間也越來(lái) 越長(zhǎng)，嚴(yán)重影響資金周轉(zhuǎn)，最終導(dǎo)致企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率過(guò)高，流動(dòng)資金不足，公司陷入 進(jìn)退兩難的境地。經(jīng)過(guò)我們的計(jì)算，新的信用政策是利潤(rùn)增加了70萬(wàn)，公司的存貨資金占用減少了 1000萬(wàn)元，所以新方案的可行性很大，因此必須考慮使用新的信用 政策，來(lái)改變目前這種趨勢(shì)。2.4股利政策股利政策是股份公司關(guān)于是否發(fā)放股利、發(fā)放多少以及何時(shí)發(fā)放的方針和政策。 它有狹義和廣義之分。從狹義方面來(lái)說(shuō)的股利政策就是指探討保留盈余和普通股股利 支付

8、的比例關(guān)系問(wèn)題，即股利發(fā)放比率的確定。而廣義的股利政策則包括：股利宣布 日的確定、股利發(fā)放比例的確定、股利發(fā)放時(shí)的資金籌集等問(wèn)題。主要有以下幾種政 卒 策：(1) 剩余股利政策是以首先滿(mǎn)足公司資金需求為出發(fā)點(diǎn)的股利政策。根據(jù)這一政策，公司按如下步 驟確定其股利分配額：確定公司的最佳資本結(jié)構(gòu)；確定公司下一年度的資金需求量； 確定按照最佳資本結(jié)構(gòu)，為滿(mǎn)足資金需求所需增加的股東權(quán)益數(shù)額；將公司稅后利潤(rùn) 首先滿(mǎn)足公司下一年度的增加需求，剩余部分用來(lái)發(fā)放當(dāng)年的現(xiàn)金股利。(2) 固定股利額政策以確定的現(xiàn)金股利分配額作為利潤(rùn)分配的首要目標(biāo)優(yōu)先予以考慮，一般不隨資金需求的波動(dòng)而波動(dòng)。這一股利政策有以下兩點(diǎn)好處

9、：穩(wěn)定的股利額給股票市場(chǎng)和公司股東一個(gè)穩(wěn)定的信息。許多作為長(zhǎng)期投資者的股東(包括個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者) 希望公司股利能夠成為其穩(wěn)定的收入來(lái)源”以便安排消費(fèi)和其他各項(xiàng)支出，穩(wěn)定股利 額政策有利于公司吸引和穩(wěn)定這部分投資者的投資；采用穩(wěn)定股利額政策，要求公司 對(duì)未來(lái)的支付能力作出較好的判斷。一般來(lái)說(shuō)，公司確定的穩(wěn)定股利額不應(yīng)太高，要 留有余地，以免形成公司無(wú)力支付的困境。(3) 固定股利支付率政策這一政策要求公司每年按固定的比例從稅后利潤(rùn)中支付現(xiàn)金股利。從企業(yè)支付能力的角度看，這是一種真正穩(wěn)定的股利政策但這一政策將導(dǎo)致公司股利分配額的頻繁 變化，傳遞給外界一個(gè)公司不穩(wěn)定的信息，所以很少有企業(yè)采用

10、這一股利政策。經(jīng)過(guò)一系列的計(jì)算，對(duì)本案例中的兩段材料進(jìn)行分析。資料一：對(duì)財(cái)務(wù)總監(jiān)設(shè)計(jì) 的三種不同的股利分配方案進(jìn)行計(jì)算與分析，先算出三個(gè)方案的投資報(bào)酬率和剩余收 益，然后計(jì)算在剩余股利政策、固定股利政策、固定股利支付率政策下所需自有資金 數(shù)額及預(yù)計(jì)的外部自有資金需要量，最后得出結(jié)論第三種方案可行。材料二：根據(jù)長(zhǎng) 城公司以往的財(cái)務(wù)指標(biāo)及長(zhǎng)期貸款利率和一些相關(guān)資料，分析長(zhǎng)城公司股利政策。通 過(guò)分別計(jì)算在剩余股利政策、固定股利政策、固定股利支付率政策下發(fā)放的股利及實(shí) 際可支配的現(xiàn)金，最后根據(jù)計(jì)算結(jié)果得出結(jié)論，應(yīng)該采用固定股利支付率政策，股利 支付方式為20滋放現(xiàn)金股利，80滋放財(cái)產(chǎn)股利或股票股利。2

11、.5 項(xiàng)目投資決策項(xiàng)目投資決策是由有關(guān)部門(mén)、單位或個(gè)人等投資主體在調(diào)查、分析、論證的基礎(chǔ) 上，對(duì)個(gè)別投資項(xiàng)目的根本性問(wèn)題作出的判斷和決定。通過(guò)投資可行性分析，我們會(huì) 避免出現(xiàn)盲目上項(xiàng)目的情況，只有充分可行的項(xiàng)目，在考慮了各種風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，我 們才能予以考慮項(xiàng)目可行。（1）含義：凈現(xiàn)值（NPV指在項(xiàng)目計(jì)算期內(nèi)，按行業(yè)基準(zhǔn)收益率或其他設(shè)定折 現(xiàn)率計(jì)算的各年凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值的代數(shù)和。（2）判斷方法：只有凈現(xiàn)值指標(biāo)大于或等于零的投資項(xiàng)目才具有財(cái)務(wù)可行性。可以選擇投資項(xiàng)目的資金成本、投資資金的機(jī)會(huì)成本或行業(yè)平均收益率作為計(jì)算 凈現(xiàn)值的折現(xiàn)率。（3）凈現(xiàn)值法評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：綜合考慮了資金時(shí)間價(jià)值、項(xiàng)目計(jì)算期的全部

12、凈現(xiàn)金流量和投資風(fēng)險(xiǎn)； 缺點(diǎn)：無(wú)法從動(dòng)態(tài)的角度直接反映投資項(xiàng)目的實(shí)際收益率水平，而且計(jì)算比較 麻煩。要解決本案例中的的問(wèn)題，首先要計(jì)算第一年至第五年的稅前利潤(rùn)和稅后利潤(rùn)。其中稅前利潤(rùn)等于銷(xiāo)售收入減去經(jīng)營(yíng)成本再減去折舊額，再根據(jù)題中所得稅率為34% 求出稅后利潤(rùn)。接下來(lái)計(jì)算出每年的現(xiàn)金凈流量，最后就是投資項(xiàng)目的執(zhí)行，這需要 企業(yè)積極籌措資金，實(shí)施項(xiàng)目投資。2.6 財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)是根據(jù)財(cái)務(wù)活動(dòng)的歷史資料， 考慮現(xiàn)實(shí)的要求和條件，對(duì)企業(yè)未來(lái)的財(cái) 務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)成果作出科學(xué)可預(yù)計(jì)和測(cè)算。它是財(cái)務(wù)管理的環(huán)節(jié)之一。其主要任務(wù)在 于：測(cè)算各項(xiàng)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)方案的經(jīng)濟(jì)效益，為決策提供可靠的依據(jù)，預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)收支的發(fā) 展

13、變化情況，以確定經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，測(cè)定各項(xiàng)定額和標(biāo)準(zhǔn)，為編制計(jì)劃，分解計(jì)劃指標(biāo)服 務(wù)。財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)環(huán)節(jié)主要包括明確預(yù)測(cè)目標(biāo)，搜集相關(guān)資料，建立預(yù)測(cè)模型，確定財(cái)務(wù) 預(yù)測(cè)結(jié)果等步驟。本案例中運(yùn)用相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)計(jì)算公司的凈利潤(rùn)、債券發(fā)行總額、債券成本和年度 資產(chǎn)總額，運(yùn)用高低點(diǎn)法計(jì)算每萬(wàn)元銷(xiāo)售收入與現(xiàn)金項(xiàng)目不變資金，建立資金預(yù)測(cè)模型，預(yù)測(cè)公司的資金需要總量以及需要新增資金量。2.7 資金管理資金管理是對(duì)企業(yè)資金來(lái)源和資金使用進(jìn)行計(jì)劃、控制、監(jiān)督、考核等項(xiàng)工作的 總稱(chēng)，是財(cái)務(wù)管理的重要組成部分，資金管理包括固定資金管理、流動(dòng)資金管理和專(zhuān) 項(xiàng)資金管理。本案例討論企業(yè)賬款的收回，只要存在商業(yè)信用行為，壞賬損失則是不可避

14、免的。 會(huì)有客戶(hù)逾期還未付款或者拒絕付款， 這時(shí)候就需要我們通過(guò)各種方式與客戶(hù)溝通以 收回賬款。針對(duì)此問(wèn)題西門(mén)子公司特地設(shè)立了金融服務(wù)集團(tuán)，即SFS SFS在企業(yè)的財(cái)務(wù)方面提供很大的支持與幫助，提高了現(xiàn)金管理的效率和效益。SFS在西門(mén)子的金融服務(wù)集團(tuán)中有著舉足輕重的作用，它不僅承擔(dān)了西門(mén)子“內(nèi) 部銀行”的只能，還提供全方面的咨詢(xún)和財(cái)務(wù)金融方面的支持。最后談?wù)勎鏖T(mén)子金融服務(wù)集團(tuán)對(duì)跨國(guó)公司資金管理的啟示：（1）可成立類(lèi)似的金融服務(wù)集團(tuán)，將全球的該企業(yè)的結(jié)算業(yè)務(wù)統(tǒng)一處理。（2）充分利用企業(yè)的“內(nèi)部銀行”和外部銀行。（3）將每種不同的貨幣進(jìn)行單獨(dú)的現(xiàn)金集合管理。（4）通過(guò)在不同的地區(qū)設(shè)立資金中心，確保

15、資金的調(diào)配和運(yùn)作。2.8 證券投資證券投資是指投資者（法人或自然人）購(gòu)買(mǎi)股票、債券、基金券等有價(jià)證券以及 這些有價(jià)證券的衍生品，以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過(guò)程，是直 接投資的重要形式。證券投資分析是指人們通過(guò)各種專(zhuān)業(yè)性分析方法，對(duì)影響證券價(jià) 值或價(jià)格的各種信息進(jìn)行綜合分析以判斷證券價(jià)值或價(jià)格及其變動(dòng)的行為。本案例中利用固定股利貼現(xiàn)模型否認(rèn)了董事長(zhǎng)的觀點(diǎn)，分析出股利增加對(duì)可持續(xù)增值率和股票賬面價(jià)值的影響。首先參考固定股利增長(zhǎng)貼現(xiàn)模型，分析材料中董事的 觀點(diǎn)是否正確，并分析股利增加對(duì)可持續(xù)增長(zhǎng)率和股票的賬面價(jià)值有何影響。然后得 出結(jié)論，股利支付率的提高將減少可持續(xù)增長(zhǎng)率以及股票賬面

16、價(jià)值。評(píng)估東方集團(tuán)的 股票價(jià)值，先要算出預(yù)計(jì)第一、二、三年的每股股利，再算出投資人有求的收益率， 最后通過(guò)第一步、第二步算出的結(jié)果，算出股票價(jià)值。而這一結(jié)果也表明，公司股票 的內(nèi)在價(jià)值將高于其市價(jià)，說(shuō)明采用新項(xiàng)目，公司的股價(jià)將會(huì)上升。2.9 財(cái)務(wù)分析根據(jù)實(shí)習(xí)資料，計(jì)算出相關(guān)指標(biāo)，從短期償債能力指標(biāo)計(jì)算結(jié)果看，該公司年末 的各種指標(biāo)都比年初高，都說(shuō)明短期償債能力在提升。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)減小了，現(xiàn)金流量 比率小于1,說(shuō)明企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金不足以?xún)斶€到期債務(wù)。從長(zhǎng)期償債能 力指標(biāo)的計(jì)算結(jié)果來(lái)看，該公司年末資產(chǎn)負(fù)債率大于年初，說(shuō)明企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)加重，長(zhǎng)期償債能力風(fēng)險(xiǎn)較大，相應(yīng)地，由投資人投資所形成的

17、資產(chǎn)增多。從產(chǎn)權(quán)比率可以 看出負(fù)債受股東權(quán)益的保護(hù)程度增強(qiáng)。從營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)看，計(jì)算出該廠(chǎng)2003、2004年短期資產(chǎn)、長(zhǎng)期資產(chǎn)和總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)率指標(biāo)，然后根據(jù)這些周轉(zhuǎn)率的結(jié)果分析該廠(chǎng)的 營(yíng)運(yùn)能力，得出2004年較2003年該廠(chǎng)的營(yíng)運(yùn)能力有所增強(qiáng)，資產(chǎn)的使用效率有了提高。 從生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)獲利能力指標(biāo)看，求出營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率、成本費(fèi)用利潤(rùn)率等指標(biāo)，分析后發(fā)現(xiàn) 2004年的指標(biāo)大于2003年的指標(biāo)，可看出企業(yè)經(jīng)營(yíng)獲利能力提高了。從資產(chǎn)獲利能力 的指標(biāo)看，求出的總資產(chǎn)報(bào)酬率均高于 30%說(shuō)明企業(yè)盈利能力較強(qiáng)。從資金凈利潤(rùn) 率指標(biāo)，對(duì)該廠(chǎng)獲利能力進(jìn)行綜合分析，說(shuō)明該廠(chǎng)要注意成本控制，且現(xiàn)金收益的保 障程度也不高，但

18、2004年比2003年資產(chǎn)獲利能力有所提高。2.10財(cái)務(wù)綜合案例分析財(cái)務(wù)分析報(bào)告是對(duì)一定時(shí)期內(nèi)企業(yè)、事業(yè)單位財(cái)務(wù)活動(dòng)或財(cái)務(wù)計(jì)劃完成情況進(jìn)行 分析、總結(jié)后寫(xiě)成的書(shū)面報(bào)告。它是財(cái)務(wù)部門(mén)通過(guò)一系列會(huì)計(jì)處理程序匯成若干會(huì)計(jì) 報(bào)表，提供各種財(cái)務(wù)收支情況，并在此基礎(chǔ)上，經(jīng)過(guò)認(rèn)真分析、概括、提煉而編寫(xiě)成 的有說(shuō)明性和總結(jié)性的文書(shū)。財(cái)務(wù)分析報(bào)告通常在年度和季度編寫(xiě)，它是一定時(shí)間內(nèi) 企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)在財(cái)務(wù)上的綜合反映，可為人們了解企業(yè)的生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)、資金運(yùn)用等情 況及時(shí)提供衡量和評(píng)價(jià)的依據(jù)。根據(jù)計(jì)算結(jié)果，對(duì)企業(yè)2001-2003年的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)狀況作出評(píng)價(jià)，并指出經(jīng) 營(yíng)中的問(wèn)題。從企業(yè)的盈利能力指標(biāo)看，該企業(yè)的營(yíng)業(yè)

19、利潤(rùn)率逐年上升（從 2001年 的0.16%上升至2003年 1.35%）,說(shuō)明改期經(jīng)營(yíng)狀況較好，發(fā)展?jié)摿^大；該企業(yè)的成 本利潤(rùn)率也逐年上升（從2001年的1.10%上升至2003年的2.25%），可以看出該企業(yè)的 成本控制較好，總資產(chǎn)報(bào)酬率由2001年的0.16%至2003年的1.47%,說(shuō)明該企業(yè)的資產(chǎn) 利用率較好，經(jīng)營(yíng)管理得當(dāng)；但是該企業(yè)的盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)卻由2001年的16.57下降至2003年的-3.05，其中2002年為-18.84，說(shuō)明經(jīng)過(guò)企業(yè)實(shí)施相應(yīng)地措施，該指標(biāo) 得到了有效的控制。從總體而言，該企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況和獲利能力較好。從企業(yè)的營(yíng) 運(yùn)能力指標(biāo)看，該企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率逐

20、年下降，由2001年的315.39%下降至2003年的234.55%,說(shuō)明該企業(yè)的應(yīng)收賬款管理不夠，壞賬增多，變現(xiàn)能力下降，但總體 來(lái)說(shuō)，該企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率還比較好，相對(duì)于應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率的下降，該企業(yè)的 其他周轉(zhuǎn)率，如存貨周轉(zhuǎn)率，流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等逐年上升，說(shuō)明該 企業(yè)的整體營(yíng)運(yùn)能力較強(qiáng)，各項(xiàng)資產(chǎn)利用率較高，日常經(jīng)營(yíng)能力較強(qiáng)，企業(yè)發(fā)展較好， 說(shuō)明該企業(yè)是值得投資的。3實(shí)習(xí)心得實(shí)習(xí)的時(shí)間過(guò)的很快，轉(zhuǎn)瞬即逝。大四的這一次實(shí)習(xí)，是大學(xué)生涯中的最后一次 實(shí)習(xí)，這次的實(shí)習(xí)讓我們有了在校內(nèi)學(xué)習(xí)財(cái)務(wù)管理整體運(yùn)作流程的機(jī)會(huì)。實(shí)習(xí)材料中 所給的十個(gè)案例從確立財(cái)務(wù)目標(biāo)、進(jìn)行預(yù)算編制、制定信用政策

21、、確定股利政策、進(jìn)行項(xiàng)目投資決策、做出財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、進(jìn)行集團(tuán)資金管理到將受益進(jìn)行證券投資以及財(cái)務(wù) 數(shù)據(jù)分析和編制財(cái)務(wù)報(bào)告等方面，讓我們將所學(xué)財(cái)務(wù)管理知識(shí)系統(tǒng)性的梳理了一遍。 在這次的實(shí)習(xí)的過(guò)程中我發(fā)現(xiàn)了自身的一些不足， 我明白到我的專(zhuān)業(yè)知識(shí)還是不夠扎 實(shí)的，且考慮問(wèn)題不夠周全，還不能得心應(yīng)手的將理論運(yùn)用到實(shí)際當(dāng)中來(lái)。這促使我 以后還要不斷地去實(shí)踐，從實(shí)踐當(dāng)中去發(fā)現(xiàn)自己的不足，并且還要去糾正這些不足以 逐步的完善自己的工作。而這次的實(shí)習(xí)在一定程度上讓我能夠把理論與實(shí)踐結(jié)合起 來(lái)，提高了我將財(cái)務(wù)管理的理論和方法運(yùn)用到實(shí)際工作中的能力，使我對(duì)課堂知識(shí)理 解的更透徹。通過(guò)這次實(shí)習(xí)，我給自己提出以下幾個(gè)要求：（1）在進(jìn)入自己的崗位前必須認(rèn)真學(xué)習(xí)好相關(guān)的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，且對(duì)于這些知識(shí)要 不斷回顧與創(chuàng)新，做到溫故知新，只有以良好的專(zhuān)業(yè)知識(shí)作為儲(chǔ)備，工作才會(huì)有效進(jìn) 行；（2）在工作中一定要有嚴(yán)謹(jǐn)?shù)墓ぷ鲬B(tài)度和飽滿(mǎn)的工作熱情，必須對(duì)自己的工作 負(fù)責(zé)。