貨幣銀行學(xué)重點

1、第一章貨幣是人們普遍接受的無論何處都可用以交換商品和勞務(wù)的東西。第二節(jié)貨幣的職能?一 價值尺度？功能:貨幣是一種尺度，是一種單位，用于衡量和表示所有商品和勞務(wù)的價值，從而可 以方便地進行比較。貨幣單位： 最初的貨幣單位等同于貨幣商品使用價值的自然單位；后來，貨幣單位與自然單位逐漸分離，直至兩者之間沒有任何關(guān)系。?二、流通手段當貨幣在商品交易中起媒介作用時，便執(zhí)行了流通手段的職能。物物交換：W W以貨幣為媒介：WGW貨幣需求： 由于貨幣擔當了流通手段的職能，便產(chǎn)生了對其實實在在的需求。MV=PQ三、貯藏手段當買賣的鏈條一經(jīng)中斷， 賣以后沒有隨之以買， 貨幣退出流通而處于靜止狀態(tài)，則發(fā)揮了貯藏職能

2、。貨幣貯藏是金屬貨幣流通條件下一個極其重要的自我調(diào)節(jié)機制。貯藏金銀是積累和儲存價值的典型形式，而現(xiàn)在的銀行存款和儲蓄并不是真正意義上的價值存儲。四、支付手段支付手段是指貨幣用來清償債務(wù)或支付稅收、租金、工資等職能。在大宗交易中，貨幣發(fā)揮流通媒介的職能，同時又以支付手段的職能出現(xiàn)。五、世界貨幣世界貨幣是指在國際市場上執(zhí)行一般等價物的職能隨著金屬貨幣時代的結(jié)束，世界貨幣主要指的是在國際上具有結(jié)算功能的貨幣種類。比如，美元第二節(jié)貨幣制度1、貨幣制度的涵義：是指一個國家以法律形式規(guī)定的貨幣流通的組織形式簡稱幣制。2、貨幣制度的基本內(nèi)容 幣材的確定：哪種或哪幾種商品一旦被規(guī)定為幣材，即稱該貨幣制度為該種

3、或該幾種商品的本位制。在很長的歷史時期中，往往有兩三種幣材并行流通。 貨幣單位的確定：包括兩方面：一是貨幣單位的名稱；二是貨幣單位的值” 通貨的鑄造與發(fā)行：通貨是指處于流通中的現(xiàn)實貨幣的統(tǒng)稱，包括主幣和輔幣。?主幣是指按照國家規(guī)定的貨幣金屬和貨幣單位所鑄成的貨幣，又稱本位幣。主幣一般都具有無限法償能力 并可自由鑄造。 無限法償是指國家規(guī)定主幣有無限支付的能力，不論支付額多大，受款人都不得拒絕接受。所謂自由鑄造，是指公民有權(quán)把經(jīng)法令確定的貨幣金屬送到國家的造幣廠鑄成鑄幣,輔幣只具有有限法償并且不能自由鑄造。 金準備制度：也稱黃金準備制度，是貨幣制度的一項重要內(nèi)容， 也是一國貨幣穩(wěn)定的基礎(chǔ)。在金屬

4、貨幣流通的條件下，黃金儲備的三項用途：作為國際支付手段的準備金；作為國內(nèi)金屬貨幣流通的準備金； 作為兌換銀行券的準備金。在當前無金屬貨幣流通的情況下，金準備的后兩項用途已經(jīng)消失，但第一項用途仍然存在。?二、貨幣制度的演變1銀本位制2、金銀復(fù)本位制：指以金和銀同時作為幣材的貨幣制度，即金銀鑄幣都可自由鑄造，都有無限的法定支付能力。該貨幣制度是一種很不穩(wěn)定的貨幣制度，很容易出現(xiàn)劣幣驅(qū)逐良幣的現(xiàn)象。比如，金銀的法定比價為 1 : 15，當銀價跌落以致市場比價為 1 : 16，人們就會把金幣熔化 為金塊，按市場價換為白銀，再把白銀鑄成銀幣，按法定比價換為金幣， 再把金幣熔成金塊, 從中獲利。（大多數(shù)學(xué)

5、者的觀點，但弗里德曼并不完全支持）3、金本位制：指以黃金為貨幣金屬的一種典型的金本位制。 金幣本位制：是以黃金為貨幣金屬的一種典型的金本位制。其特點為：自由鑄造、自由兌換、自由流通 金塊本位制：指沒有金幣的鑄造和流通， 而由中央銀行發(fā)行以金塊為準備的紙幣流通的貨幣制度。其特點為：只流通銀行券、限量兌換 金匯兌本位制：指以銀行券為流通貨幣，通過外匯間接兌換黃金的貨幣制度。其特點為：只流通銀行券、并且不能兌換黃金只可兌換外匯。4、不兌現(xiàn)的信用貨幣制度：是指以不兌換黃金的紙幣或銀行券為本位幣的貨幣制度其特點為：黃金排除在貨幣流通領(lǐng)域之外，不再執(zhí)行貨幣職能，只是由國家集中儲備， 作為國家清算手段。銀行

6、券由國家法律強制流通， 一般授權(quán)中央銀行集中發(fā)行，并通過法律形式直接賦予銀行券無限法償資格。貨幣的內(nèi)涵擴大：既包括現(xiàn)金，也包括非現(xiàn)金，并且非現(xiàn)金流通逐漸成為貨幣流通的主體。第三章第一節(jié)利息一、利息的概念及本質(zhì)1、概念利息是在借貸過程中，借款人因使用貸款而支付給貸款人的報酬。2、對利息本質(zhì)的不同觀點禾利息報酬論代表人物：威廉配第和約翰洛克觀點：利息是對貸款人暫時放棄貨幣的使用權(quán)及承擔了風險而給予的回報。資本租金論代表人物：達德利諾思觀點：利息不過是資本的租金罷了 ”。諾思已經(jīng)把作為資本的貨幣和作為貨幣的貨幣區(qū)別開 來，因而成了 第一個真正理解利息的人?！崩⒃从诶麧櫿f ：代表人物：約瑟夫 馬西觀

7、點：馬西認為 ，人們?yōu)榱耸褂盟麄兯?的東西而作為利息支付的，是所借的東西所夠生產(chǎn)的利潤的一部分。”馬克思認為馬西的這一觀點是一個偉大的發(fā)現(xiàn)。第二節(jié)利率及其種類一、利率【例一】一筆本金為1 0 0 0元的貸款，期限為一年，利息收益為5 0元，問年利率是多少？【例二】某企業(yè)手中有10萬元閑置資本，預(yù)通過貸款獲得一定的利息收益，期限為一年，此時的年平均利率為8%,試計算其利息收益應(yīng)為多少？【例三】某人欲通過銀行存款利息而補償自己的日常生活所需開支，這筆開支的數(shù)額為5000元，此時銀行存款的年利率為1 0%, 試問此人需多少本金， 才能獲得每年5 0 0 0元的利 息收益？二、利率的種類（一）、名義

8、利率和實際利率所謂名義利率，是指包括對通貨膨脹風險補償?shù)睦?。所謂實際利率是指物價不變，從而貨幣購買力不變條件下的利率。兩者的關(guān)系：實際利率=名義利率-通貨膨脹率根據(jù)這一公式，我們可以分析出，實際利率呈現(xiàn)三種情況： 當名義利率=通脹率時，實際利率為零利率； 當名義利率通脹率時，實際利率為正利率； 當名義利率通脹率時，實際利率為負利率。（二）固定利率和浮動利率所謂固定利率是指在借貸期內(nèi)不做調(diào)整的利率。所謂浮動利率是指在借貸期內(nèi)可定期調(diào)整的利率（三）基準利率和普通利率所謂基準利率，是指在整個利息體系中起主導(dǎo)作用的利率。所謂普通利率，是指基準利率以外的所有利率。（四）一般利率和優(yōu)惠利率所謂優(yōu)惠利率，

9、是指國家通過金融機構(gòu)或金融機構(gòu)本身對于認為需要重點扶植或照顧 的企業(yè)、行業(yè)或部門所提供的低于一般貸款利率水平的利率。所謂一般利率，是指除優(yōu)惠利率之外的利率。（五）長期利率和短期利率所謂長期利率，是指信用行為在一年以上的相應(yīng)利率。所謂短期利率，是指信用行為在一年以內(nèi)的相應(yīng)利率。（六）單利與復(fù)利單利是指在一定時期內(nèi)對本金計息而不對利息付息的計算方法。復(fù)利是指在整個借貸期內(nèi)的若干計息階段中，將前階段的利息并入本金并在以后階段并計息的計算方法。第四節(jié)利率的決定與作用一、 馬克思的利率決定論：馬克思的利率決定論是以剩余價值在不同資本家之間的分割作為起點的。指出，利息是貸出資本家從借入資本家那里分割來的一

10、部分剩余價值，所以利息量的多少取決于利潤總額，利率取決于平均利潤率。二、均衡利率論三、影響利率的諸多因素經(jīng)濟周期對利率變化的影響。通脹對利率變動的影響。貨幣政策對利率變化的影響：一是信貸杠桿一一通過信貸規(guī)模的大小變化與信貸傾斜而影響利率。二是利率杠桿直接作用于利率，在利率管制體制下，國家通過直接制定利率來調(diào)節(jié)社會對貨幣的需求量；在市場利率條件下，國家可通過中央銀行對商業(yè)銀行 的再貸款利率或再貼現(xiàn)率，調(diào)節(jié)社會的貨幣需求量。三是法定準備率杠桿通過對商業(yè)銀行需上繳中央銀行的存款準備金的變動而實現(xiàn)對利 率的影響。四是公開市場業(yè)務(wù)杠桿此種方法并不直接干預(yù)利率變動，但它會通過資金供求關(guān)系影響利率，避免信貸

11、資金的供求不平衡。貸款的期限與風險 。國際利率水平 。四、利率的主要作用利率變動影響社會資金的供給：較高的利率，有利于儲蓄的擴大；過低的利率，會使儲蓄余額下降。利率變動影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營。利率變動影響投資活動。利率調(diào)高，投資借貸的成本升高，投資效益下降，導(dǎo)致投資規(guī)?？s??；利率調(diào)低，投資借貸的成本降低，投資效益上升，導(dǎo)致投資規(guī)模擴大。利率變動還對物價水平的升降、對匯率和資本的國際流動，進而對經(jīng)濟成長和就業(yè)等都 有影響。第五章第一節(jié)：商業(yè)銀行的類型和組織一、西方商業(yè)銀行的類型1、職能分工型基本特點：法律限定金融機構(gòu)必須分門別類，各有專司。 在該體制下，商業(yè)銀行主要經(jīng)營短期工商信貸業(yè)務(wù)。國家代表：美國

12、、日本等國家。2、全能型基本特點：銀行可以經(jīng)營一切銀行業(yè)務(wù)，包括各種期限和種類的存款與貸款以及全面的證券業(yè)務(wù)等。國家代表：以德國、奧地利和瑞士等國為代表。3、綜合銀行模式銀行可以從事證券承銷，但在以下三方面不同于全能銀行：較為普遍地設(shè)立獨立、合法 的分支機構(gòu)；銀行對工商業(yè)公司的持股份額不高；銀行業(yè)和保險業(yè)的結(jié)合較少。國家代 表：英國、加拿大和澳大利亞等國家。代理銀行制：又稱往來銀行制度， 是指銀行相互間簽有代理協(xié)議，委托對方銀行代辦指定業(yè)務(wù)的制度。在國際之間，代理關(guān)系是非常普遍的。在各國國內(nèi)，代理制最為發(fā)達的是實行單元制的美國。 銀行控股公司制度： 又稱銀行持股公司制， 是指由某一集團成立一股

13、權(quán) 公司，再由該公司控制或收購兩家以上銀行股票的一種組織制度。表面上看，是控股公司擁有銀行，而實際上控股公司往往是由銀行建立和受銀行操縱的。第二節(jié)商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造與收縮在金融體系中，商業(yè)銀行最重要的特征是，商業(yè)銀行能以派生存款的形式創(chuàng)造和收縮貨幣，從而非常強烈地影響貨幣供應(yīng)量。一、商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造的前提條件：現(xiàn)代銀行采用部分準備金制度和非現(xiàn)金結(jié)算制度構(gòu)成商業(yè)銀行創(chuàng)造信用的基礎(chǔ)，也是商業(yè)銀行存款創(chuàng)造的前提條件。法定存款準備金制度 ：是指國家以法律形式規(guī)定存款機構(gòu)的存款，必須按一定比例，以現(xiàn) 金和在中央銀行存款形式留有準備的制度。國家規(guī)定的商業(yè)銀行在中央銀行的準備存款對該銀行所吸收的存款

14、總額的比率，稱為法定準備金率。某商業(yè)銀行在中央銀行的準備存款法定準備金率=X10 0%某商業(yè)銀行的存款總額法定準備金率越高， 商業(yè)銀行可用于貸款的資金越少；反之， 則越多。銀行超過法定要求保 留的準備金與存款總額之比，稱為超額準備金率。同理，超額準備金率越高，商業(yè)銀行可用于貸款的資金越少；反之，貝U越多。非現(xiàn)金結(jié)算制度：非現(xiàn)金結(jié)算制度使人們能通過開出支票進行貨幣支付，銀行之間的往來進行轉(zhuǎn)賬結(jié)算，無須用現(xiàn)金。二、商業(yè)銀行創(chuàng)造存款貨幣的過程1、幾個假定： 銀行體系由中央銀行及多家商業(yè)銀行組成； 活期存款的法定準備金率為2 0%; 公眾不保留現(xiàn)金，并將一切貨幣收入都存入銀行體系； 各商業(yè)銀行都只保留

15、法定準備金，而不持有超額準備，其余均用于貸款或投資。2、創(chuàng)造存款貨幣的過程:銀行 存款法定準備金6 4 0 05 12 0D5 12 010 2 4A1 0 0 0 02 0 0 08 0 0 016 0 012 8 0原始存款：最初的存款。派生存款：在此基礎(chǔ)上擴大的存款結(jié)論：1D= B Xr d其中：B為原始存款；D為存款總額銀行存款貨幣創(chuàng)造機制所決定的存款總額，其最大擴張倍數(shù)稱為派生倍數(shù)，也即乘數(shù)（K）。一般說來，它是法定準備金率的倒數(shù)。D1K=Br d可見，法定準備率越高，存款擴張倍數(shù)越?。环ǘ蕚渎试降?，存款擴張倍數(shù)越大。三、制約派生存款的因素：1、現(xiàn)金漏損：客戶總會從銀行提取或多或少

16、的現(xiàn)金，從而使一部分現(xiàn)金流出銀行系統(tǒng)，出 現(xiàn)所謂的現(xiàn)金漏損。當出現(xiàn)現(xiàn)金漏損時，銀行系統(tǒng)的存款準備金會減少，也 即銀行由吸收存款而可擴大貸款的資金相應(yīng)減少，由此也就減小了銀行創(chuàng)造 派生存款的能力。2、銀行留存的超額準備金3、借款人的貸款意愿4、銀行的放貸意愿第三節(jié)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)一、負債業(yè)務(wù)所謂負債業(yè)務(wù)，是指形成商業(yè)銀行資金來源的業(yè)務(wù)。1、資本：商業(yè)銀行資本由核心資本和附屬資本兩部分構(gòu)成。 核心資本，也即自有資金：商業(yè)銀行的自有資金包括其成立時發(fā)行股票所籌集的股份資本、公積金和未分配的利潤等。 自有資金的作用：一定數(shù)量的自有資金是銀行經(jīng) 營活動的先決條件。一定數(shù)量的自有資金是銀行承受非預(yù)期損失能力

17、的反映。自有資金起到的是保證作用，是銀行取信于社會的手段和吸引外來資金的基礎(chǔ)。 附屬資本：商業(yè)銀行的附屬資本包括重估儲備、優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)換債券、長期次級債券等。商業(yè)銀行次級債是指商業(yè)銀行發(fā)行的，本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負債之后，先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券資本充足率：巴塞爾協(xié)議資本資本充足率=x 100%加權(quán)風險資產(chǎn)總額。資產(chǎn)的風險按四類進行加權(quán)： 無風險資產(chǎn)一一A、準備金；B、國債。系數(shù)為0。 低風險資產(chǎn)一一A、同業(yè)存款；B抵押債；C、政府機構(gòu)債。系數(shù)為20%。 三類風險資產(chǎn)一一主要為居民抵押貸款。系數(shù)為50%。 高風險資產(chǎn)一一 A、商業(yè)票據(jù)；B、商業(yè)貸款。系數(shù)為100%。2、存款負

18、債：存款負債業(yè)務(wù)是銀行接受客戶存入的貨幣款項，存款人可隨時或按約定時 間支取款項的一種信用業(yè)務(wù)。存款負債可分為活期存款、定期存款和儲蓄存款等。活期存款：由于使用時須使用銀行規(guī)定的支票，又稱支票存款?；钇诖婵钫即婵羁傤~的比重也較大，而且有一些國家對活期存款不付利息。定期存款：定期存款是存戶和銀行預(yù)先約定期限，到期才能提取的存款?？赊D(zhuǎn)讓存單（CD單）儲蓄存款：儲蓄存款主要是針對居民個人積蓄貨幣的需要而開辦的一種存款業(yè)務(wù)。3、其他負債：包括從中央銀行借款，銀行同業(yè)拆借，從國際貨幣市場借款等。中央銀行借款：主要有兩種形式：一是再貼現(xiàn)，二是直接借款。銀行同業(yè)拆借：銀行同業(yè)拆借是指銀行相互之間的資金融通，是銀行的一項傳統(tǒng)業(yè)務(wù)。同業(yè)拆借的利率可以反映市場上資金的短缺情況。 國際貨幣市場借款：發(fā)行金融債券二、商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)：是商業(yè)銀行對通過負債業(yè)務(wù)所集聚的貨幣資金加以運用的業(yè)務(wù)，是其取得收益的主要途徑。（一）、現(xiàn)金資產(chǎn)：商業(yè)銀行隨時可以用來應(yīng)付現(xiàn)金需要的資產(chǎn)，它是銀行資產(chǎn)中最具有流動性的部分。包括：庫存現(xiàn)金、商業(yè)銀行在中央銀行的存款、存放同業(yè)（二）、營利資