個(gè)稅收籌劃案例

1、企業(yè)兼并中的稅收籌劃大有可為稅收政策對企業(yè)來說不僅要理解，而且還要精通，只有合理、合法做到對稅收政策的靈活運(yùn)用，做好稅收籌劃，才能促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展和壯大。比如一家企業(yè)為了發(fā)展壯大自己，因自己手中暫時(shí)缺乏大量資金來擴(kuò)大廠房和增加機(jī)器設(shè)備，又不想從銀行借入資金，怎么辦此時(shí)正好有一戶企業(yè)，因經(jīng)營不善虧損嚴(yán)重，正處于停產(chǎn)倒閉狀態(tài)。對這種情況，就可利用稅收政策的規(guī)定，對停產(chǎn)企業(yè)進(jìn)行兼并。國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)改組改制中若干所得稅業(yè)務(wù)問題的暫行規(guī)定（ 國稅發(fā)199897 號 ） 指出： 被吸收或兼并的企業(yè)已不符合企業(yè)所得稅納稅條件的，應(yīng)以存續(xù)企業(yè)為納稅人，被吸收或兼并企業(yè)的未了稅務(wù)事宜，應(yīng)由存續(xù)企業(yè)承繼。另對

2、虧損彌補(bǔ)的處理規(guī)定：企業(yè)以新設(shè)合并方式以及吸收合并或兼并方式合并，且被吸收或兼并企業(yè)按企業(yè)所得稅暫行條例及實(shí)施細(xì)則規(guī)定不具備獨(dú)立納稅人資格的，各企業(yè)合并或兼并前尚未彌補(bǔ)的經(jīng)營虧損，可在稅收法規(guī)規(guī)定的彌補(bǔ)期限的剩余期限內(nèi)，由合并或兼并后的企業(yè)逐年延續(xù)彌補(bǔ)。從中不難看出，這些條件的存在，為企業(yè)進(jìn)行稅收籌劃提供了可能。這家企業(yè)對停產(chǎn)企業(yè)進(jìn)行兼并，對自己發(fā)展有以下好處：一、可以充分利用停產(chǎn)企業(yè)的閑置廠房和設(shè)備擴(kuò)大自己的生產(chǎn)規(guī)模（ 前提是和本企業(yè)生產(chǎn)同類產(chǎn)品） ；二、可以在不占用自有資金的情況下，節(jié)約大量的流動資金而迅速投入生產(chǎn)；三、不必從銀行借入過多資金，承擔(dān)大量的負(fù)債。同時(shí)，作為合并或兼并后的存續(xù)企

3、業(yè)，也可對被吸收或兼并前的企業(yè)未彌補(bǔ)虧損部分進(jìn)行稅收彌補(bǔ)。由于對被合并或兼并的虧損彌補(bǔ)，減少了應(yīng)納稅所得額，也相應(yīng)減輕了稅收負(fù)擔(dān)。附件2：企業(yè)集團(tuán)稅收籌劃策略（ 上 ）企業(yè)集團(tuán)稅收籌劃是從集團(tuán)的發(fā)展全局出發(fā)，為減輕集團(tuán)總體稅收負(fù)擔(dān)，增加集團(tuán)的稅后利潤而做出的一種戰(zhàn)略性的籌劃活動。企業(yè)集團(tuán)的稅收籌劃具有超前性、目的性、全局性等特征，它是現(xiàn)代企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的重要構(gòu)成部分。對于企業(yè)集團(tuán)來講，由于其資金存量厚實(shí)，盤活、調(diào)度效果明顯，因此在戰(zhàn)略選擇、兼并重組、經(jīng)營調(diào)整等方面優(yōu)于獨(dú)立企業(yè)，在稅收籌劃方面有著獨(dú)立企業(yè)所無可比擬的優(yōu)勢。企業(yè)集團(tuán)稅收籌劃基本思路對企業(yè)集團(tuán)的稅收籌劃，一般可從以下六個(gè)方面進(jìn)行：

4、1 縮小集團(tuán)企業(yè)或集團(tuán)的稅基?？s小稅基，可以減少應(yīng)納稅額，例如在稅法允許范圍和限額內(nèi)，實(shí)現(xiàn)各項(xiàng)成本費(fèi)用扣除和攤銷的最大化等，減少應(yīng)納稅所得額。2 使集團(tuán)整體適用較低的稅率。在稅法中除少數(shù)稅種采用單一稅率外，均有各種不同的稅率，有的還采用累進(jìn)稅率，在稅收籌劃方面有著廣闊的籌劃空間。3 合理歸屬集團(tuán)企業(yè)或集團(tuán)所得的年度。所得歸屬的處理，可以通過收入、成本、損失、費(fèi)用等項(xiàng)目之增減或分?jǐn)偠_(dá)到，但需要正確預(yù)測銷售的形成、各項(xiàng)費(fèi)用的支付，了解集團(tuán)獲利的趨勢，做出合理的安排，才能享受最大利益。4 集團(tuán)整體延緩納稅期限。資金具有時(shí)間價(jià)值，延緩納稅期限，可享受類似無息貸款的利益。一般而言，應(yīng)納稅款延期越長，所

5、獲得利益越大。當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于通貨膨脹期間，延緩納稅的理財(cái)效益更為明顯。5 利用稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁方式降低集團(tuán)稅負(fù)水平。稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁存在經(jīng)濟(jì)交易之中，通過價(jià)格變動實(shí)現(xiàn)，而集團(tuán)內(nèi)部企業(yè)投資關(guān)系復(fù)雜，交易往來頻繁，為稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁到集團(tuán)之外創(chuàng)造了條件。6 平衡集團(tuán)各納稅企業(yè)之間的稅負(fù)。通過集團(tuán)的整體調(diào)控、戰(zhàn)略發(fā)展和投資延伸，主營業(yè)務(wù)的分割和轉(zhuǎn)移，以實(shí)現(xiàn)稅負(fù)在集團(tuán)內(nèi)部各納稅企業(yè)之間的平衡和協(xié)調(diào)，進(jìn)而降低集團(tuán)整體稅負(fù)，這是企業(yè)集團(tuán)在納稅籌劃方面的特色。一下面重點(diǎn)論述稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁籌劃策略、互惠定價(jià)籌劃策略、租賃減稅籌劃策略和設(shè)立核心控股公司、財(cái)務(wù)中心籌劃策略。稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁籌劃策略稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁是指納稅人在繳納稅款之后，通過各種途徑，將稅收負(fù)擔(dān)

6、轉(zhuǎn)移給他人承擔(dān)的過程，其旨在消除或減輕自身的納稅義務(wù)。稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁基本上與稅法無關(guān)，只是利用商品購銷過程中價(jià)格的控制而將稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁給他人，其行為并未侵害國家利益，亦不構(gòu)成違法行為。因此，稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁受到企業(yè)集團(tuán)的普遍青睞。商品或生產(chǎn)要素的供求彈性決定著稅收能否轉(zhuǎn)嫁、如何轉(zhuǎn)嫁以及轉(zhuǎn)嫁的有效程度。在稅收轉(zhuǎn)嫁的問題上，較為常見的是：一部分稅收通過提高商品或生產(chǎn)要素的價(jià)格，向后轉(zhuǎn)嫁給商品或生產(chǎn)要素的購買者；另一部分稅收則通過壓低商品或生產(chǎn)要素進(jìn)價(jià)，向前轉(zhuǎn)嫁給商品或生產(chǎn)要素的提供者。至于轉(zhuǎn)嫁程度的大小，則要視供求彈性的力量對比（ 即供給彈性和需求彈性之間的比率） 而定。企業(yè)集團(tuán)由眾多的獨(dú)立企業(yè)組成，其若干企業(yè)在整

7、個(gè)經(jīng)濟(jì)鏈條上，都可以看做中間商。中間商應(yīng)能根據(jù)消費(fèi)者需求的變化靈活調(diào)整自己的需求彈性。如果需求彈性大于供給彈性時(shí)，則向前轉(zhuǎn)嫁的可能性大，即稅收會更多地落在商品或生產(chǎn)要素提供者的身上；如果需求彈性小于供給彈性，則向后轉(zhuǎn)嫁的部分較大，即稅收會更多地落在購買者或最終的消費(fèi)者身上。影響稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的重要因素除了供求彈性以外，還包括課稅范圍、計(jì)稅方法、經(jīng)濟(jì)交易以及市場結(jié)構(gòu)類型等因素。一般認(rèn)為，課稅范圍越寬廣，越易于稅收轉(zhuǎn)嫁。從量計(jì)稅，由于稅額不受價(jià)格變動影響，稅收轉(zhuǎn)嫁困難；從價(jià)計(jì)稅，由于稅額隨價(jià)格的升降而波動，稅收轉(zhuǎn)嫁就比較容易。稅收轉(zhuǎn)嫁一般是通過將稅款加于商品或生產(chǎn)要素的價(jià)格之中轉(zhuǎn)嫁給他人，是在經(jīng)濟(jì)交易發(fā)

8、生過程中實(shí)現(xiàn)的，經(jīng)濟(jì)交易是稅收轉(zhuǎn)嫁的必要條件。對于不同的市場結(jié)構(gòu)，稅收轉(zhuǎn)嫁的狀況不同。一般認(rèn)為，在完全競爭的條件下，稅收短期內(nèi)無法予以轉(zhuǎn)嫁。但從長期來看，在產(chǎn)品生產(chǎn)成本不變的條件下，各個(gè)生產(chǎn)者是形成整個(gè)行業(yè)提價(jià)的一股不可低估的力量，從而稅收最終要加在價(jià)格之中，而完全向后轉(zhuǎn)嫁給消費(fèi)者。在壟斷競爭市場下，單個(gè)生產(chǎn)者可利用自己產(chǎn)品的差異性對價(jià)格進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整，從而有可能把稅收部分地加入價(jià)格向后轉(zhuǎn)嫁給消費(fèi)者。設(shè)立核心控股公司和財(cái)務(wù)中心籌劃策略集團(tuán)控股公司是集團(tuán)進(jìn)行股權(quán)參與和控制而形成的一種組織結(jié)構(gòu)。由于集團(tuán)內(nèi)部各個(gè)企業(yè)之間稅收課征的范圍和稅種存有差異，稅率高低不一，還可能存在減免稅優(yōu)惠的企業(yè)等。這樣核心

9、控股公司可以通過財(cái)務(wù)決策和戰(zhàn)略調(diào)整，平衡集團(tuán)稅負(fù)，降低集團(tuán)整體的稅負(fù)水平。一般可以考慮的操作方法有：1 核心控股公司設(shè)在經(jīng)濟(jì)特區(qū)或高新技術(shù)開發(fā)區(qū)，可以有較大的主動性享受稅收優(yōu)惠和開展稅收籌劃活動。2 兼并收購虧損企業(yè)。通過低成本擴(kuò)張，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)重組，而且也可以享受盈虧抵補(bǔ)的稅收好處。3 分立或組建企業(yè)。集團(tuán)在分立或組建新企業(yè)時(shí)，對其組織形式的選擇擁有決策權(quán)，為了降低分立或組建公司的風(fēng)險(xiǎn)，對設(shè)立分公司還是子公司應(yīng)進(jìn)行稅負(fù)測算。4 利用集團(tuán)的資源和信譽(yù)優(yōu)勢，整體對外籌資，然后層層分貸，解決集團(tuán)內(nèi)部企業(yè)籌資難的問題，調(diào)節(jié)集團(tuán)資金結(jié)構(gòu)和債務(wù)比例。在做以上籌劃時(shí)，集團(tuán)的財(cái)務(wù)運(yùn)作必須實(shí)行集中化管理，核心控股

10、公司的稅收籌劃運(yùn)作應(yīng)與財(cái)務(wù)中心的設(shè)立和資本運(yùn)營相結(jié)合。對集團(tuán)整體而言，財(cái)務(wù)中心 無疑扮演著銀行的角色，向集團(tuán)內(nèi)部的經(jīng)營單位放貸借款，其職能在于集中承擔(dān) 公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。這些財(cái)務(wù)中心除了可以因財(cái)務(wù)功能集中而節(jié)約費(fèi)用外，還可以為集團(tuán)帶來可觀的稅收利益。如集團(tuán)財(cái)務(wù)中心設(shè)在稅收協(xié)定網(wǎng)絡(luò)較發(fā)達(dá)的區(qū)域，可獲得享受借貸款免征或少征預(yù)提稅和營業(yè)稅的好處；同時(shí)，大量利息收入就可 以通過財(cái)務(wù)中心得到籌劃和分配，可以取得抵免稅款或延緩納稅的效果。附件 3企業(yè)集團(tuán)稅收籌劃策略（ 下 ）互惠定價(jià)籌劃策略互惠定價(jià)亦稱轉(zhuǎn)移定價(jià)，是集團(tuán)根據(jù)其經(jīng)營戰(zhàn)略目標(biāo)，在關(guān)聯(lián)企業(yè)之間銷售商品、提供勞務(wù)和專門技術(shù)、資金借貸等活動時(shí)所確定的集

11、團(tuán)內(nèi)部價(jià)格。它不由市場供求決定，主要服從于集團(tuán)整體利潤的要求。所謂關(guān)聯(lián)企業(yè)，是各自有著獨(dú)立法人資格但彼此又有某種相關(guān)利益關(guān)系的企業(yè)。關(guān)聯(lián)企業(yè)之間可能是母子公司關(guān)系，也可能只是一些松散的企業(yè)聯(lián)合。互惠定價(jià)本身可能蘊(yùn)含多重目的，為減輕稅負(fù)而采用的互惠定價(jià)，是關(guān)稅企業(yè)之間通過利潤轉(zhuǎn)移，達(dá)到降低集團(tuán)整體稅負(fù)的手段。關(guān)聯(lián)企業(yè)之間互惠定價(jià)的方式，主要有以下幾種：一是通過零部件、產(chǎn)成品的銷售價(jià)格影響產(chǎn)品成本、利潤；二是在關(guān)聯(lián)企業(yè)之間收取較高或較低的運(yùn)輸費(fèi)用、保險(xiǎn)費(fèi)、回扣、傭金等以轉(zhuǎn)移利潤；三是通過關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的固定資產(chǎn)購置價(jià)格和使用期限來影響其產(chǎn)品成本和利潤水平；四是通過提供咨詢、特許權(quán)使用費(fèi)、貸款的利息費(fèi)

12、用以及租金等來影響關(guān)聯(lián)公司的產(chǎn)品成本和利潤。下面舉例說明:振邦集團(tuán)總部適用的所得稅稅率為33，其一子公司振龍公司，雇用殘疾人達(dá)到政策規(guī)定的數(shù)量，被認(rèn)定為福利企業(yè)，暫免征收企業(yè)所得稅。振邦集團(tuán)總部把成本8萬元，可以按12 萬元作價(jià)的一批貨物，壓低到按10 萬元作價(jià)，銷售給振龍公司，振龍公司最后以14萬元的價(jià)格出售到集團(tuán)之外。這種定價(jià)對集團(tuán)總體稅負(fù)水平有何影響按 12 萬元作價(jià)，振邦集團(tuán)應(yīng)負(fù)擔(dān)的稅收為1 32 萬元，按互惠價(jià)格作價(jià)，振邦集團(tuán)實(shí)際負(fù)擔(dān)的稅收僅是集團(tuán)將貨物賣給振龍公司差價(jià)的33，為6600 元。采用互惠價(jià)格后，振邦集團(tuán)可以實(shí)現(xiàn)的節(jié)稅額為6600元?；セ荻▋r(jià)法作為集團(tuán)企業(yè)間一種頗為有效的

13、稅收籌劃方法，一般有以下兩種籌劃定勢：一、集團(tuán)內(nèi)部各納稅企業(yè)稅率存在差異，比如有A、B兩企業(yè)，A企業(yè)適用的稅率高， B 企業(yè)適用的稅率低或處在免稅期，當(dāng)A 企業(yè)銷售產(chǎn)品給B 企業(yè)時(shí)，應(yīng)低價(jià)銷售；相反，B企業(yè)銷售產(chǎn)品給A企業(yè)時(shí)，應(yīng)提高價(jià)格。二、集團(tuán)內(nèi)部各納稅企業(yè)盈虧存在差異，比如有C、D兩企業(yè)，C企業(yè)處在高利潤期，D 企業(yè)處在虧損期，通過互惠定價(jià)可以轉(zhuǎn)移利潤，原理同上。但是，采用互惠定價(jià)轉(zhuǎn)移利潤必須有度。雖然在市場經(jīng)濟(jì)中，商品的市場價(jià)格總是處于變動狀態(tài)之中，商品定價(jià)逐步變?yōu)槠髽I(yè)自己的市場決策，這為通過互惠定價(jià)開展稅收籌劃提供了條件。但是，企業(yè)集團(tuán)在采用互惠定價(jià)法進(jìn)行稅收籌劃時(shí)，對于互惠定價(jià)的確定

14、，一定不能恣意妄為，隨意調(diào)整，違背市場經(jīng)濟(jì)的交易規(guī)則和價(jià)值規(guī)律。而且，稅法也有明確規(guī)定，關(guān)聯(lián)企業(yè)間的交易應(yīng)按獨(dú)立企業(yè)間的交易進(jìn)行，否則稅務(wù)機(jī)關(guān)將進(jìn)行調(diào)整。采用互惠定價(jià)轉(zhuǎn)移利潤是一種藝術(shù)，需要在商品價(jià)格波動的合理范圍內(nèi)進(jìn)行，并且有充足的理由。租賃減稅籌劃策略租賃也是企業(yè)集團(tuán)用以減輕稅負(fù)的重要籌劃方法。對承租人來說，租賃可獲雙重好處：一是可以避免因長期擁有機(jī)器設(shè)備而承受的負(fù)擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)；二是可在經(jīng)營活動中以支付租金的方式?jīng)_減企業(yè)的利潤，從而減輕稅負(fù)。對承租單位來講，租金的支付比較穩(wěn)定，與購買機(jī)器設(shè)備相比，具有較大的均衡性。因?yàn)橘徺I設(shè)備時(shí)，其價(jià)款一般為一次性支付，即使采用分期付款方式，資金的支付時(shí)間仍比

15、較。集中。而租賃支付租金的方式，可在簽訂合同時(shí)雙方共同商定，這樣，承租企業(yè)可從減輕稅負(fù)的角度出發(fā)，通過租金的平衡支付來減少企業(yè)的利潤水平，使利潤在各個(gè)年度均攤，以減輕稅負(fù)。當(dāng)出租人和承租人屬同一利益集團(tuán)時(shí)，租賃可以使他們之間直接、公開地將資產(chǎn)從一個(gè)企業(yè)轉(zhuǎn)給另一個(gè)企業(yè)。同一利益集團(tuán)中的一方出于某種稅收目的，將贏利較好的生產(chǎn)項(xiàng)目連同設(shè)備一道以租賃形式轉(zhuǎn)租給另一方，并按照有關(guān)規(guī)定收取相對足額的租金，最終可使該利益集團(tuán)的稅負(fù)降低。舉例說明：振邦集團(tuán)有兩家子公司振興公司與振華公司，振興公司擬將一閑置生產(chǎn)線轉(zhuǎn)讓給振華公司，現(xiàn)有兩個(gè)方案可供選擇：其一是以售價(jià)為500 萬元出售，該生產(chǎn)線的年經(jīng)營利潤為l()0

16、 萬元 (扣除折舊 )；其二是以年租金50萬元的租賃形式出租，兩子公司的所得稅稅率均為33。采用出售方式，當(dāng)年振邦集團(tuán)整體應(yīng)納所得稅198 萬元；采取出租方式，當(dāng)年振邦集團(tuán)整體應(yīng)納所得稅49 5 萬元，僅從目前來看，后者比前者劃算。需要說明的是，利用租賃來減輕稅負(fù)主要指的是經(jīng)營租賃，承租方的資產(chǎn)負(fù)債表中，但承租方為取得使用權(quán)支付的租金應(yīng)以租賃費(fèi)用反映在每期的損益表中，所以采用經(jīng)營租賃的方法既達(dá)到了減輕稅負(fù)的目的，又可以籌集到表外資金，以滿足投資或擴(kuò)大生產(chǎn)能力的需要。對于融資性租賃，由于其會計(jì)處理要求確認(rèn)租賃資產(chǎn)和租賃負(fù)債，它是一種表內(nèi)籌資方式，會給承租人帶來不利的影響。如由于企業(yè)債務(wù)金額上升，

17、凈利潤率、資產(chǎn)收益率、股本收益率等指標(biāo)就會下降，資產(chǎn)負(fù)債率就會上升。因此，承租人一般不愿意租賃合同被認(rèn)定為融資租賃。怎樣才能使融資租賃合同被視為經(jīng)營租賃進(jìn)行會計(jì)處理呢我國企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則租賃規(guī)定，企業(yè)在對租賃進(jìn)行分類時(shí)，應(yīng)當(dāng)全面考慮租賃期屆滿時(shí)租賃資產(chǎn)所有權(quán)是否轉(zhuǎn)移給承租人、承租人是否有購買租賃資產(chǎn)的選擇權(quán)、租賃期占租賃資產(chǎn)尚可使用年限的比例等因素。同時(shí)依據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則，考察與租賃資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬是否轉(zhuǎn)移，來具體區(qū)分融資租賃與經(jīng)營租賃。一般在租賃合同中不要涉及資產(chǎn)所有權(quán)的轉(zhuǎn)移和廉價(jià)購買權(quán)問題，或?qū)⒆赓U期設(shè)定為比租賃資產(chǎn)有效經(jīng)濟(jì)年限的75稍短一些即可，這樣可以避免被認(rèn)定為融資租賃?？傊?/p>

18、，集團(tuán)公司通過稅收籌劃，將稅收杠桿的制約導(dǎo)向功能有機(jī)地融會到企業(yè)財(cái)務(wù)決策和戰(zhàn)略選擇中，以期優(yōu)化集團(tuán)市場價(jià)值取向，促使集團(tuán)整體理財(cái)行為的科學(xué)化，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)集團(tuán)的最大效益4：企業(yè)籌資方式的稅負(fù)比較企業(yè)籌集和使用資金，不論是短期的還是長期的，都存在一定的資金成本?；I資決策的目標(biāo)不僅要求籌集到足夠數(shù)額的資金，而且要使資金成本最低。由于不同籌資方案的稅負(fù)輕重程度往往存在差異，這便為企業(yè)在籌資決策中運(yùn)用稅收籌劃提供了可能。企業(yè)經(jīng)營活動所需資金，通?？梢酝ㄟ^從銀行取得長期借款、發(fā)行債券、發(fā)行股票、融資租賃以及利用企業(yè)的保留盈余等途徑取得。下面比較各種籌資方式的籌資成本，為企業(yè)選擇籌資方案提供參考。一、幾種

19、籌資方式的資金成本分析長期借款成本長期借款指借款期在5 年以上的借款，其成本包括兩部分，即借款利息和借款費(fèi)用。一般來說，借款利息和借款費(fèi)用高，會導(dǎo)致籌資成本高，但因?yàn)榉弦?guī)定的借款利息和借款費(fèi)用可以計(jì)入稅前成本費(fèi)用扣除或攤銷，所以能起到低稅作用。例如，某企業(yè)取得5 年期長期借款200萬元，年利率11，籌資費(fèi)用率0 5，因借款利息和借款費(fèi)用可以計(jì)入稅前成本費(fèi)用扣除或攤銷，企業(yè)可以少繳所得稅 36 63 萬元。債券成本發(fā)行債券的成本主要指債券利息和籌資費(fèi)用。債券利息的處理與長期借款利息的處理相同，即可以在所得稅前扣除，應(yīng)以稅后的債務(wù)成本為計(jì)算依據(jù)。例如，某公司發(fā)行總面額為200 萬元 5 年期債券

20、，票面利率為11，發(fā)行費(fèi)用率為5，由于債券利息和籌資費(fèi)用可以在所得稅前扣除，企業(yè)可以少繳所得稅39 6 萬元。若債券溢價(jià)或折價(jià)發(fā)行，為更精確地計(jì)算資本成本，應(yīng)以實(shí)際發(fā)行價(jià)格作為債券籌資額。留存收益成本留存收益是企業(yè)繳納所得稅后形成的，其所有權(quán)屬于股東。股東將這一部分未分派的稅后利潤留存于企業(yè)，實(shí)質(zhì)上是對企業(yè)追加投資。如果企業(yè)將留存收益用于再投資，所獲得的收益率低于股東自己進(jìn)行另一項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)相似的投資所獲的收益率，企業(yè)就應(yīng)該將留有收益分派給股東。留存收益成本的估算難于債務(wù)成本，這是因?yàn)楹茈y對企業(yè)未來發(fā)展前景及股東對未來風(fēng)險(xiǎn)所要求的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)作出準(zhǔn)確的測 定。計(jì)算留存收益成本的方法很多，最常用的是“資本

21、資產(chǎn)定價(jià)模型法： ”。由于留存收益是企業(yè)所得稅后形成的，因此企業(yè)使用留存收益不能起到抵稅作用，也就沒有節(jié)稅金額。曾通股成本企業(yè)發(fā)行股票籌集資金，普通設(shè)成本一般按照“股利增長模型法”計(jì)算。發(fā)行股票的籌資費(fèi)用較高，在計(jì)算資本成本時(shí)要考慮籌資費(fèi)用。例如，某公司普通股目前市價(jià)為56元，估計(jì)年增長率為12，本年發(fā)放股利2 元。若公司發(fā)行新股票，發(fā)行金額100 萬元，籌資費(fèi)用率為股票市價(jià)的10，則新發(fā)行股票的成本為16 4。企業(yè)發(fā)行股票籌集資金，發(fā)行費(fèi)用可以在企業(yè)所得稅前扣除，但資金占用費(fèi)即普通股股利必須在所得稅后分配。該企業(yè)發(fā)行股票可以節(jié)稅100X 10% x 33% =3 3（ 萬元 ） 。二、籌資成

22、本分析的應(yīng)用企業(yè)籌集的資金，按資金來源性質(zhì)不同，可以分為債務(wù)資本與權(quán)益資本。債務(wù)資本需要償還，而權(quán)益資本不需要償還，只需要在有贏利時(shí)進(jìn)行分配。通過貸款、發(fā)行債券籌集的資金屬于債務(wù)資本，留存收益、發(fā)行股票籌集的資金屬于權(quán)益資本。根據(jù)以上籌資成本的分析，企業(yè)在融資時(shí)應(yīng)考慮以下內(nèi)容：1 債務(wù)資本的籌集費(fèi)用和利息可以在所得稅前扣除；而權(quán)益資本只能扣除籌集費(fèi)用，股息不能作為費(fèi)用列支，只能在企業(yè)稅后利潤中分配。因此，企業(yè)在確定資本結(jié)構(gòu)時(shí)必須考慮債務(wù)資本的比例，通過舉債方式籌集一定的資金，可以獲得節(jié)稅利益。2 納稅人進(jìn)行籌資籌劃，除了考慮企業(yè)的節(jié)稅金額和稅后利潤外，還要對企業(yè)資本結(jié)構(gòu)通盤考慮。比如過高的資產(chǎn)

23、負(fù)債率除了會帶來高收益外，還會相應(yīng)加大企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。3 在權(quán)益資本籌集過程中，企業(yè)應(yīng)更多地利用留存收益。因?yàn)槭褂闷髽I(yè)留存收益所受限制較少，具有更大的靈活性，財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)都較小。附件5：選擇合適的投資地點(diǎn)和對象可節(jié)稅企業(yè)在進(jìn)行投資時(shí)，投資地點(diǎn)選擇的正確與否，將直接影響企業(yè)投資成本的高低、效益的好壞。因此，投資者在有兩個(gè)以上投資地點(diǎn)可選擇時(shí)，需要采取適當(dāng)?shù)姆椒?，對投資地點(diǎn)諸因素的綜合作用和效果進(jìn)行評價(jià)，才能作出正確的決策。在實(shí)際工作中，人們大多采用如下標(biāo)準(zhǔn)對投資地點(diǎn)進(jìn)行評價(jià)：一是安全性；二是服務(wù)的完善性；三是盈利性；四是優(yōu)惠性。本文擬就優(yōu)惠性進(jìn)行探討。所謂投資地點(diǎn)的優(yōu)惠性，是指該地點(diǎn)較之于其他

24、地區(qū)擁有更好的投資軟環(huán)境。軟環(huán)境主要包括經(jīng)濟(jì)環(huán)境、人文環(huán)境等，其中是否有稅收優(yōu)惠政策是一個(gè)至關(guān)重要的因素。下面，結(jié)合一個(gè)具體的案例來探討投資地點(diǎn)選擇過程中的稅收籌劃。地處鄂西某市的一家大型商業(yè)集團(tuán)企業(yè)，今年初確定了“區(qū)域連鎖、城鄉(xiāng)溝通”的經(jīng)營戰(zhàn)略，試圖通過規(guī)模經(jīng)營、連鎖經(jīng)營，擴(kuò)大市場占有份額，提高經(jīng)濟(jì)效益。具體措施是在附近縣、市、區(qū)進(jìn)行連鎖經(jīng)營，擴(kuò)展投資。為了慎重起見，該集岡俜請當(dāng)?shù)匾晃蛔远悇?wù)師擔(dān)任稅務(wù)顧問，對周力縣、市、區(qū)進(jìn)行考察和對比分析。注冊稅務(wù)師最后建議該集團(tuán)選擇僅一江之隔的A縣作為其連鎖經(jīng)營的投資地點(diǎn)。原因在于A縣符合上述的四項(xiàng)評估標(biāo)準(zhǔn)，并具有其他周邊縣、市、區(qū)沒有的獨(dú)特優(yōu)勢：一是

25、由于該市和 A縣間最近新建了一座大橋，使往返一次需花費(fèi)一整天的時(shí)間縮短到兩小時(shí)；二是由于 A縣旅游資源豐富，是聞名省內(nèi)外的旅游地區(qū)， 在此設(shè)立連鎖店，對擴(kuò)大企業(yè)的知名度很有利；三是 A縣系土家族自治縣，且屬 于民族貿(mào)易縣，稅收上有優(yōu)惠。地點(diǎn)確定后，需要選擇合適的投資對象。注冊稅務(wù)師的投資方案是：以“托管”或“租賃”的形式對A縣的縣級供銷社企業(yè)及其下屬的供銷社企業(yè)進(jìn)行整體“托管”或“租賃”經(jīng)營，“托管”或“租賃”期限一定 4 年不變。托管，是供銷社企業(yè)委托該商業(yè)集團(tuán)企業(yè)進(jìn)行管理，該商業(yè)集團(tuán)企業(yè)可以應(yīng)用自己成熟的經(jīng)營模式、營銷網(wǎng)絡(luò)經(jīng)營供銷社企業(yè)，雙方按一定比例分享經(jīng)營成果；租賃，是該商業(yè)集團(tuán)企業(yè)以

26、支付租賃費(fèi)的形式，取得供銷社企業(yè)的經(jīng)營權(quán)。采用此模式進(jìn)行連鎖經(jīng)營的有利之處在于：1可使投資風(fēng)險(xiǎn)降至最低點(diǎn)。因?yàn)闆]有投入多少資金用于店面、庫房建設(shè)，即使投資失敗，損失也不會太大，從而使該集團(tuán)進(jìn)退自如。2. “托管”或“租賃” A縣供銷社企業(yè)，可充分利用其已有的營銷網(wǎng)絡(luò)、資 金和資源，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營本地化，可為該企業(yè)最終兼并A縣供銷社企業(yè)奠定基礎(chǔ)。3.能享受稅收優(yōu)惠政策：關(guān)于繼續(xù)對民族貿(mào)易企業(yè)執(zhí)行增值稅優(yōu)惠政策的通知（ 財(cái)稅200169 號 ） 規(guī)定：在2005 年底前，對民族貿(mào)易縣縣級國有民族貿(mào)易企業(yè)和供銷社企業(yè)銷售貨物，按實(shí)際繳納增值稅稅額先征后返50。對縣以下（ 不含縣 ） 國有民族貿(mào)易企業(yè)和基層

27、供銷企業(yè)銷售貨物免征增值稅。關(guān)于民貿(mào)企業(yè)有關(guān)增值稅問題的批復(fù)（ 財(cái)稅 2001167 號 ） 明確：國有民貿(mào)企業(yè)和供銷社企業(yè)改制后，所有制性質(zhì)發(fā)生變化的，可享受國家對民貿(mào)企業(yè)的有關(guān)增值稅的優(yōu)惠政策。由于有上述稅收政策，就可以進(jìn)行籌劃。該大型商業(yè)集團(tuán)企業(yè)進(jìn)行了如下測算：在2002年選擇A縣作為連鎖經(jīng)營的擴(kuò)展對象，對 A縣縣級供銷社企業(yè)及其縣以下 基層供銷社企業(yè)進(jìn)行“托管”或“租賃”經(jīng)營，經(jīng)營期限為 4年。假定A縣的供銷社 企業(yè) 2002 年應(yīng)納增值稅稅額為1000 萬元，其中縣級供銷社企業(yè)的應(yīng)納稅額為800 萬元，那么可返還的增值稅稅額為400 萬元；縣以下供銷社企業(yè)的200 萬元的應(yīng)納增值稅稅

28、額按政策規(guī)定將予以免征。那么在2002 2005 年的 4 年問，該商貿(mào)集團(tuán)將獲得的節(jié)稅利益為2400萬元。以上測算結(jié)果表明：在選擇投資地點(diǎn)時(shí)，如果針對特定的地理位置和行業(yè)進(jìn)行考察，充分利用稅收優(yōu)惠政策，可以獲得較大的經(jīng)營效益。最后，該注冊稅務(wù)師提醒商貿(mào)集團(tuán)注意：上述優(yōu)惠政策的范圍僅限于在民族貿(mào)易縣境內(nèi)設(shè)立的民貿(mào)企業(yè)和供銷社企業(yè)，在非民族貿(mào)易縣設(shè)立的民貿(mào)企業(yè)和供銷社企業(yè)不能享受增值稅優(yōu)惠政策，而且，上述企業(yè)自營出口或委托銷售給出口企業(yè)和市縣外貿(mào)企業(yè)出口貨物的不適用先征后返增值稅的辦法。該商貿(mào)集團(tuán)根據(jù)注冊稅務(wù)師提出的思路，決定采用“托管”方式對 A縣的縣級供銷社企業(yè)及其下屬的供銷社企業(yè)進(jìn)行連鎖經(jīng)

29、營，雙方正在就有關(guān)問題進(jìn)行協(xié) 商。附件6：設(shè)立銷售公司可減輕稅負(fù)在低稅區(qū)和國際避稅地設(shè)立銷售公司或控股公司是當(dāng)今跨國公司籌劃稅收的重要手段。在我國，通過企業(yè)組織形式的變化運(yùn)作稅收問題，也是微觀環(huán)節(jié)進(jìn)行稅收籌劃的常用方法之一。通過組建銷售公司除了可以獲得與轉(zhuǎn)讓定價(jià)有關(guān)的利益以外，還可以實(shí)現(xiàn)下列目的：一、降低消費(fèi)稅計(jì)稅依據(jù)我們知道，消費(fèi)稅的納稅行為發(fā)生在生產(chǎn)領(lǐng)域（ 包括生產(chǎn)、委托加工和進(jìn)口） ，而非流通領(lǐng)域或終極消費(fèi)環(huán)節(jié)（ 金銀首飾除外） 。因而關(guān)聯(lián)企業(yè)中生產(chǎn)（ 委托加工、進(jìn)口 ） 應(yīng)稅消費(fèi)品的企業(yè)，如果以較低但不違反公平交易的銷售價(jià)格將應(yīng)稅消費(fèi)品銷售給其獨(dú)立核算的銷售部門，則可以降低消費(fèi)稅的計(jì)稅

30、依據(jù)，從而降低消費(fèi)稅。而獨(dú)立核算的銷售部門，由于處在銷售環(huán)節(jié)，只繳納增值稅，不繳納消費(fèi)稅，可使企業(yè)集團(tuán)的整體消費(fèi)稅稅負(fù)下降，但增值稅稅負(fù)不變。比如某酒廠主要生產(chǎn)糧食白酒，產(chǎn)品銷售給全國各地的批發(fā)商，當(dāng)?shù)氐南M(fèi)者也到廠里直接購買。按照以往的經(jīng)驗(yàn)，當(dāng)?shù)氐南M(fèi)者每年到工廠以零售價(jià)格直接購買的白酒大約5000 箱。為了提高企業(yè)的盈利水平，2002 年初企業(yè)在本市設(shè)立一個(gè)獨(dú)立核算的白酒經(jīng)銷部。該廠按照銷售給其他批發(fā)商的產(chǎn)品價(jià)格與經(jīng)銷部結(jié)算，每箱400 元，經(jīng)銷部再以每箱480 元的價(jià)格對外銷售。糧食白酒消費(fèi)稅實(shí)行從量定額和從價(jià)定率的征收方式，從價(jià)稅率為25，同時(shí)按每斤O 5 元計(jì)征消費(fèi)稅。因?yàn)樵O(shè)立銷售公

31、司不影響從量消費(fèi)稅，在此不計(jì)算。假設(shè)當(dāng)?shù)叵M(fèi)者的購買水平不變，則按同期水平計(jì)算：上期應(yīng)納消費(fèi)稅為：5000X 480X 25% =600000（元）；本期應(yīng)納消費(fèi)稅為：5000X 400X 25% =500000（元）。通過這項(xiàng)籌劃，企業(yè)降低消費(fèi)稅額為100000 元。二、擴(kuò)大費(fèi)用列支范圍通過設(shè)立銷售公司再作一道銷售，增加了企業(yè)的銷售額，從而擴(kuò)大了法定扣除范圍，使企業(yè)所得稅負(fù)擔(dān)明顯下降。某集團(tuán)機(jī)械制造廠2001 年實(shí)現(xiàn)的機(jī)械制造銷售收入為220000 萬元，發(fā)生廣告費(fèi) 5300 萬元，業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)2050 萬元。則該機(jī)械制造廠廣告費(fèi)實(shí)際可扣除額為銷售收入的2，等于4400元，超支900萬元；業(yè)務(wù)

32、宣傳費(fèi)實(shí)際可以扣除限額為銷售收入的5 0，等于1100 萬元，超支950 萬元。該集團(tuán)形象廣告、業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)超支合計(jì)1850 萬元，不能在稅前扣除，假定在以往年度也無法扣除的話，僅此兩項(xiàng)就應(yīng)該繳納企業(yè)所得稅610 5 萬元。2002 年該集團(tuán)設(shè)立了獨(dú)立核算的銷售公司，負(fù)責(zé)該廠機(jī)械設(shè)備的最終銷售。假定機(jī)械制造廠以總價(jià)212530 萬元把機(jī)械設(shè)備批發(fā)給銷售公司，銷售公司以220000 萬元的價(jià)格銷售出去，銷售公司的利潤為零。由于銷售公司對外銷售的價(jià)格不變，整體增值額不變，所以這里不考慮增值稅、城市維護(hù)建設(shè)稅的影響。銷售公司設(shè)立以后，便與機(jī)械制造廠結(jié)合起來做廣告和相關(guān)的業(yè)務(wù)宣傳。其可扣除有關(guān)費(fèi)用如下：

33、廣告費(fèi)實(shí)際可以扣除限額為4251萬元(212530X2% ),業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)實(shí)際可以扣除限額為1063萬元(212530 X 5% 0)。假定 2002 于機(jī)械制造廠和銷售公司的有關(guān)費(fèi)用保持2001 年水平不變，則通過合理的分?jǐn)偅嘘P(guān)費(fèi)用不超過扣除限額，可以扣除，免繳所得稅610 5 萬元。但是，因?yàn)闄C(jī)械制造廠和銷售公司之間構(gòu)成銷售關(guān)系，除不考慮增值稅、城市維護(hù)建設(shè)稅以外，還涉及印花稅，因?yàn)槎嗔艘坏冷N售關(guān)系，需要多繳納印花稅128萬元(212530X0. 0003X 2)。利益集團(tuán)通過設(shè)立銷售公司，擴(kuò)大了費(fèi)用列支范圍，減少了應(yīng)納企業(yè)所得稅，獲得了籌劃收益400 多萬元。三、減少土地增值稅對于房地產(chǎn)

34、開發(fā)企業(yè)而言，影響企業(yè)利潤的主要因素有3 個(gè)，即銷售價(jià)格、土地增值稅和可扣除項(xiàng)目。在可扣除項(xiàng)目既定的情況下，銷售價(jià)格與土地增值稅緊密相連。如果設(shè)立銷售公司，則可以將二者的關(guān)系割裂開來，達(dá)到既提高房屋的銷售價(jià)格、又限制土地增值稅的目的。某開發(fā)商有可供銷售的普通住房1 萬平方米，在允許扣除項(xiàng)目金額大體不變的條件下，每平方米可有 A、B兩種價(jià)格。A.每平方米售價(jià)為1400元時(shí)，增值率為 19 97，增值率未超過扣除項(xiàng)目金額20，免征土地增值稅，可獲得233萬元的利潤；B.每平方米售價(jià)為1500元時(shí)，增值率為28. 48%,增值率超過允許扣除項(xiàng)目金額20，但不超過50，應(yīng)繳土地增值稅99 75 萬元，

35、可獲得232 75萬元的利潤。如果該開發(fā)商將其銷售部門獨(dú)立出來，設(shè)立一個(gè)房屋銷售公司，房屋開發(fā)公司將住房以每平方米1400 元的售價(jià)賣給銷售公司，而后由銷售公司再以每平方米1500元的售價(jià)賣出，那么銷售公司則要繳納一道營業(yè)稅：1500X 10000X 5% =750000(元)；應(yīng)繳納城市維護(hù)建設(shè)稅：750000X 7% =52500(元)；應(yīng)繳印花稅：1500X 10000X 0. 0003X 2=9000(元)。從利益集團(tuán)的角度來說，最終可以獲得251 35 萬元的利潤，比籌劃前增加18 6 萬元 （ 不考慮教育費(fèi)附加） 。當(dāng)然，以上分析僅是將問題簡單化了，在具體的籌劃過程中還應(yīng)考慮其他多

36、方面的因素，比如公司設(shè)立成本、費(fèi)用轉(zhuǎn)換成才以及其他稅收籌劃成本，否則就不會收到好的籌劃效果。附件7：經(jīng)濟(jì)合同中的稅收籌劃市場經(jīng)濟(jì)也是契約經(jīng)濟(jì)。所謂契約，就是人們通常所說的合同和協(xié)議。生產(chǎn)、經(jīng)營活動的正常進(jìn)行，離不兀合同的幫助。經(jīng)濟(jì)合同的最大作用，就是在實(shí)施經(jīng) 濟(jì)交換過程中明確雙方的權(quán)利和義務(wù)。同時(shí)，經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)合同中也涉及稅收問題。人們仔細(xì)研究經(jīng)濟(jì)合同發(fā)現(xiàn)，在事先進(jìn)行籌劃的基礎(chǔ)上，在簽訂協(xié)議時(shí)就可以通過合同來安排稅收問題。下面不妨舉幾個(gè)例子加以說明。1 通過合同籌劃納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間增值稅暫行條例第十九條明確規(guī)定增值稅納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間為：一是銷售貨物或者應(yīng)稅勞務(wù)，為收訖銷售款或者取得索取銷寄款憑據(jù)的

37、當(dāng)天。二是進(jìn)口貨物，為報(bào)關(guān)進(jìn)口的當(dāng)天。增值稅暫行條例實(shí)施細(xì)則第三十三條明確銷售貨物或者應(yīng)稅勞務(wù)的納稅義務(wù)時(shí)間，按銷售結(jié)算方式的不同，具體分為七種不同的銷售結(jié)算萬式，對應(yīng)不同的納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間。消費(fèi)稅暫行條例第四條規(guī)定，納稅人生產(chǎn)的應(yīng)稅消費(fèi)品，于銷售時(shí)納稅。納稅人自產(chǎn)自用的應(yīng)稅消費(fèi)品用于連續(xù)生產(chǎn)應(yīng)稅消費(fèi)品的，不納稅；用于其他方面的，于移送使用時(shí)納稅。委托加工的應(yīng)稅消費(fèi)品，由受托方在向委托方交貨時(shí)代收代繳稅款，委托加工的應(yīng)稅消費(fèi)品，連續(xù)生產(chǎn)應(yīng)稅消費(fèi)品的，所納稅款準(zhǔn)予按規(guī)定抵扣。進(jìn)口的應(yīng)稅消費(fèi)品，于報(bào)關(guān)進(jìn)口時(shí)納稅。從以上的規(guī)定可以看出，貨物銷售方式、貨款結(jié)算方式不同，納稅人的納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間就存在差

38、別。時(shí)下，許多納稅人沒有正確理解有關(guān)稅收法規(guī)的精神，在銷售貨物時(shí)，被動地進(jìn)行會計(jì)核算，結(jié)果是大量的貨物銷售發(fā)生了，而會計(jì)僅在往來賬上進(jìn)行核算，導(dǎo)致長期掛賬，企業(yè)的應(yīng)收賬款余額越滾越大，貨款沒有收回，就不開具發(fā)票，也不申報(bào)納稅，一旦稅務(wù)機(jī)關(guān)來查賬，偷稅事實(shí)客觀存在，企業(yè)贈了夫人又折兵。如果納稅人在進(jìn)行貨物銷售時(shí)進(jìn)行適當(dāng)?shù)幕I劃，與購買方一起商量貨款回籠的具體安排，并在銷貨合同上進(jìn)行具體反映：在其他因素既定的情況下，當(dāng)對方 的資金運(yùn)作情況比較好，貨物提走后很快就有資金回籠時(shí)，合同可以約定采用直接收款等銷售方式，納稅義務(wù)當(dāng)天發(fā)生；當(dāng)對方資金流轉(zhuǎn)情況不太好，貨物提走后貨款不能很快回籠，甚至可能要拖延很長

39、時(shí)間，在簽訂經(jīng)濟(jì)合同時(shí)，就要考慮納稅義務(wù)發(fā)生時(shí)間給企業(yè)可能帶來的資金壓力，盡可能采用賒銷和分期收款方式銷售貨物，從而將納稅義務(wù)向后推移。這樣操作的結(jié)果，納稅人既可以避免被稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定為偷稅，造成納稅成本增加的后果，又獲得了稅款的時(shí)間價(jià)值。2 通過合同明確工作關(guān)系現(xiàn)在多數(shù)下崗工人慌不擇業(yè)，找到一份工作就匆忙敲定合同；有些具有技術(shù)專長的人員擇業(yè)時(shí)，往往也想不到在用工合同上做文意。其實(shí)，與用工單位簽署用工合同時(shí)，用工關(guān)系的不同選擇，在稅收負(fù)擔(dān)上是不一樣的，有時(shí)差異可能很大。筆者的朋友李某2001 年度在一私營企業(yè)打工，約定年收入為20000元。與私營企業(yè)主建立怎樣的用工關(guān)系李某感到不好把握，于是向注

40、冊稅務(wù)師討教。注冊稅務(wù)師給他算了一筆賬：方案一：以雇工關(guān)系簽署雇傭合同，則按工資薪金計(jì)算繳納個(gè)人所得稅，李某每月應(yīng)繳納個(gè)人所得稅=（20000+12800）X 10% 25=61. 67（元）。方案二：以提供勞務(wù)的形式簽署用工合同，則按勞務(wù)報(bào)酬計(jì)算繳納個(gè)人所得稅，李某每月應(yīng)繳納個(gè)人所得稅 =（20000+12800）X20% =173. 33（元）。通過計(jì)算我們發(fā)現(xiàn)，兩種方案的結(jié)果是不同的，前者比后者要?jiǎng)澦?。進(jìn)一步分析還會發(fā)現(xiàn)一個(gè)有趣的現(xiàn)象：在計(jì)稅所得額比較小的時(shí)候，以雇傭的形式比勞務(wù)形式繳納的個(gè)人所得稅少；而當(dāng)計(jì)稅所得額比較大的時(shí)候，以勞務(wù)的形式比雇傭的形式繳納的個(gè)人所得稅少。這是由兩種政策

41、在稅率設(shè)置方法上的不同造成的。工資薪金的最低稅率是5，最高稅率是45，而勞務(wù)報(bào)酬的最低稅率為20，最高稅率為40 （ 在 20的基礎(chǔ)上加成100 ） 。當(dāng)然，二者在計(jì)算時(shí)速算扣除數(shù)不同。因此，我們在簽署用工合同時(shí)，就可以根據(jù)報(bào)酬的數(shù)額進(jìn)行具體籌劃，決定是以雇傭關(guān)系拿工資，還是以提供勞務(wù)報(bào)酬的形式拿報(bào)酬。當(dāng)然，要以提供勞務(wù)的形式計(jì)稅，工作的性質(zhì)需要符合稅法對“勞務(wù)”的界定，此外還應(yīng)考慮到保險(xiǎn)、福利等方面的因素。如果確定以勞務(wù)報(bào)酬的形式取得收入，那么請注意：一是分次領(lǐng)取勞務(wù)報(bào)酬可節(jié)稅。我國稅法規(guī)定，勞務(wù)報(bào)酬一次性取得收入在2 萬元以上就要加成征收個(gè)人所得稅，如果將每次的收入都控制在2 萬元以下，稅

42、收負(fù)擔(dān)就會大大下降。這里還需要注意一個(gè)問題，取得收入的間隔應(yīng)超過1 個(gè)月，因?yàn)槲覈惙ㄒ?guī)定，屬于一次性收入的，以取得該項(xiàng)收入為一次，屬于同一項(xiàng)目連續(xù)性收入的，以1 個(gè)月內(nèi)取得的收入為一次。如果支付間隔超過1 個(gè)月，按每次收入額扣除法定費(fèi)用后計(jì)算應(yīng)納稅所得額；間隔期不超過1 個(gè)月的，則合并為一次扣除法定費(fèi)用后計(jì)算應(yīng)納稅所得額。附件8：投資決策的稅收籌劃投資行為對企業(yè)來說非常關(guān)鍵，是企業(yè)進(jìn)入市場，謀求利潤的第一步。投資的針對性非常強(qiáng)，或者是對某一地區(qū)進(jìn)行投資，或者是對某一產(chǎn)業(yè)進(jìn)行投資，或者是由于企業(yè)市場擴(kuò)張的需求進(jìn)行投資，或者要選擇合適的合作伙伴進(jìn)行投資等，因此投資決策是一個(gè)復(fù)雜的過程，投資方案要

43、經(jīng)過多方論證。稅收籌劃只是企業(yè)投資決策過程的一個(gè)方面，好的方案不能不考慮稅收因素，也不能僅考慮稅收因素。比如說一個(gè)地區(qū)享有很多稅收優(yōu)惠政策，但是沒有水、沒有路、沒有電，企業(yè)也不會去。因此，投資決策的稅收籌劃，就是對企業(yè)投資決策的幾種方案，結(jié)合現(xiàn)行稅收法律法規(guī)的相關(guān)稅收優(yōu)惠政策進(jìn)行對比選擇，從中選出能幫助企業(yè)減輕稅負(fù)、實(shí)現(xiàn)稅后利潤最大化的方案。我國現(xiàn)行的稅收制度，對不同地區(qū)有不同的政策，對不同的產(chǎn)業(yè)有不同的待遇，對不同性質(zhì)的企業(yè)有不同的法規(guī)。因此，企業(yè)投資過程中涉及的稅收籌劃分為四個(gè)方面：投資地區(qū)選擇的籌劃；投資產(chǎn)業(yè)選擇的籌劃；投資企業(yè)類型選擇的籌劃；投資方式選擇的籌劃。中介機(jī)構(gòu)為企業(yè)做稅收籌劃

44、，不僅僅是把企業(yè)的投資方案拿來，和現(xiàn)行的稅收法規(guī)對號入座，這個(gè)“行 或者 不行” ，關(guān)鍵在于為企業(yè)籌劃出可行之路，創(chuàng)造出可以享受稅收優(yōu)惠的條件。這里有一個(gè)案例。北京有一家企業(yè)，曾經(jīng)與外商合資創(chuàng)辦了一家合資商場，該商場經(jīng)過三四年的運(yùn)作，成了北京有名的商場。中方想利用鄰近商場的地皮再蓋一家綜合性的寫字樓。投資計(jì)劃是地下三層為車庫，地上一層到五層是商業(yè)用房，六層以上是寫字樓用以出租。按他們的設(shè)想，只要把商業(yè)用房，也就是地上一層到五層租出去，就可以維持大樓的經(jīng)營。他們請中瑞會計(jì)師事務(wù)所做籌劃。當(dāng)時(shí)是1996 年，還沒有稅收籌劃這個(gè)詞，一般都叫稅務(wù)顧問。該所首先從稅收角度給企業(yè)進(jìn)行了分析。認(rèn)為中方如果獨(dú)

45、資建房，建這種綜合性的寫字樓，稅收負(fù)擔(dān)很重。最好的方法是利用和外商成功合作的經(jīng)驗(yàn)，以合資的方式從事寫字樓的開發(fā)。如果中方獨(dú)資蓋房，首先要繳15的固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅，這項(xiàng)投資規(guī)模大約是7 億元，要繳1 億多元的固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅。國家規(guī)定合資建房不繳固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅，一下就節(jié)約了1 億多元。其次，這么大規(guī)模的投資，僅用自有資金肯定不夠，要到銀行貸款。當(dāng)時(shí)國內(nèi)貸款利率在6以上，而境外貸款利率相對較低，約為3 5，加上手續(xù)費(fèi)也不超過 4。以貸款1 億元為例，如果通過外方到國外貸款，1 年就可節(jié)省貸款利息200 多萬元。第三，寫字樓建成正常經(jīng)營以后，得到的租賃收入需要繳納營業(yè)稅。內(nèi)資企業(yè)

46、和三資創(chuàng)業(yè)繳納營業(yè)稅有區(qū)別，內(nèi)資企業(yè)需繳納城建稅和教育費(fèi)附加，三資企業(yè)不需要，二者相差0 5，若收入數(shù)額較大，兩者所繳稅款也相差不少。另外從所得稅方面考慮，三資企業(yè)的稅前扣除基本和國際慣例接軌，和內(nèi)資企業(yè)的稅前扣除有較大區(qū)別。比如說工資扣除。1996 年北京的計(jì)稅工資標(biāo)準(zhǔn)是600 元，而三資企業(yè)可以據(jù)實(shí)扣除，從而減少了應(yīng)納稅所得額，節(jié)省了稅款支出。因此該所建議該企業(yè)，最好辦一個(gè)合資性的綜合公司，進(jìn)行寫字樓的開發(fā)和經(jīng)營。 （ 編者注： 因?yàn)楣潭ㄙY產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅現(xiàn)已停征，國內(nèi)外貸款利率也有了變化，現(xiàn)在再進(jìn)行類似籌劃需要根據(jù)新形勢進(jìn)行分析。此處內(nèi)資企業(yè)和涉外企業(yè)的稅收待遇還有其他差別，比如內(nèi)資企業(yè)

47、繳納房產(chǎn)稅，涉外企業(yè)繳納城市房地產(chǎn)稅，稅率后者高于前者，作者沒有分析，讀者可自行比較。）對于合資建房，該所提醒中方，投資不能一廂情愿。因?yàn)檫@個(gè)投資方案設(shè)想的立腳點(diǎn)就是商業(yè)用房能夠穩(wěn)定地出租出去。在同一地段，已經(jīng)有了這么一個(gè)知名商場，還會有人來租新建的商場嗎合適的伙伴就是合資商場的外方。企業(yè)研究了該所的稅收籌劃方案，并進(jìn)行了市場調(diào)查，確實(shí)是沒有一個(gè)單位愿意緊鄰著這個(gè)知名商場再發(fā)展商場。從經(jīng)營理念、經(jīng)營管理和地理環(huán)境等方面來看，都決定了這個(gè)地方不適合再有第二個(gè)商場。中方和那家外商談判，雙方一拍即合，原因在于外商經(jīng)過三四年的合資商場的運(yùn)作，取得了很大的收益，既有了社會效益，也有了經(jīng)濟(jì)效益，很想擴(kuò)大規(guī)

48、模，進(jìn)行再投資。而我國當(dāng)時(shí)對流通業(yè)有產(chǎn)業(yè)政策限制，再辦新商場是不可能的。借這個(gè)機(jī)會和中方合作，蓋樓后再租過來，可以擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模。最后，外商不僅同意租用這個(gè)寫字樓，而且在合同上約定，合資經(jīng)營期有多長，就租用多長。附件9：出口退稅四種方式中的稅收籌劃有出口業(yè)務(wù)的企業(yè)，能否進(jìn)行稅收籌劃，使出口企業(yè)得到更多的出口退稅呢答案是肯定的。對于有進(jìn)出口經(jīng)營權(quán)的生產(chǎn)性集團(tuán)公司和設(shè)有生產(chǎn)企業(yè)的外貿(mào)公司來講，可通過完善內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)和內(nèi)部資金結(jié)算，利用出口退稅政策進(jìn)行籌劃，以得到更多的出口退稅?；I劃的政策依據(jù)現(xiàn)行的出口退稅政策規(guī)定，外貿(mào)企業(yè)自營出口貨物，出口貨物在報(bào)關(guān)出口后，免征出口銷售環(huán)節(jié)的銷項(xiàng)稅金，依據(jù)出口企業(yè)取

49、得的增值稅專用發(fā)票注明的進(jìn)貨金額，按照退稅率辦理退稅。生產(chǎn)性出口企業(yè)實(shí)行“免、抵、退”稅管理辦法，“免稅”是指貨物報(bào)關(guān)出口并在財(cái)務(wù)上作銷售后，免征出口銷售環(huán)節(jié)的銷項(xiàng)稅金； “抵稅”是指出口貨物耗用國內(nèi)采購的原材料、動力等所含的進(jìn)項(xiàng)稅額抵減內(nèi)銷貨物的銷項(xiàng)稅額； “退稅”是指當(dāng)期內(nèi)銷銷項(xiàng)稅額不足抵減時(shí)，對不足抵減部分辦理退稅。請注意，雖然兩種辦法都是免征出口銷售環(huán)節(jié)的銷項(xiàng)稅金，但卻有本質(zhì)的不同：對外貿(mào)企業(yè)出口貨物免稅是按征稅率免稅；而對生產(chǎn)企業(yè)出口貨物免稅是按退稅率免稅。也就是說，對外貿(mào)企業(yè)來說，出口貨物的增值部分全部免稅；而對生產(chǎn)企業(yè)來講，出口貨物的增值部分，只能按退稅率免稅，增值部分的征稅率和

50、退稅率之差，生產(chǎn)企業(yè)還要依法繳納?；I劃的具體操作為了充分說明籌劃的可行性，現(xiàn)舉例說明。茶生產(chǎn)性集團(tuán)公司當(dāng)月外銷銷售額為 A萬元，產(chǎn)品成本(本文不考慮工資費(fèi) 用和固定資產(chǎn)折舊)為8萬元，進(jìn)項(xiàng)稅額為BX 17%,征稅率為17%,退稅率為 15% (A>B)。該集團(tuán)公司可以采用以下不同的內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)和內(nèi)部資金結(jié)算方式， 選用不同的退稅辦法，那么所產(chǎn)生的退稅結(jié)果和對企業(yè)的資金影響也是不同的。第一種方式：該集團(tuán)公司所屬的生產(chǎn)出口產(chǎn)品的工廠采取非獨(dú)立核算方式，集團(tuán)公司自營出口產(chǎn)品，出口退稅采用“免、抵、退”稅辦法。那么該集團(tuán)公司當(dāng)月應(yīng)納稅額應(yīng)為：外銷銷售額 A萬元乘以征稅率與退稅率之差 2%,再減去

51、進(jìn) 項(xiàng)稅額BX 17%,簡明公式為AX 2%-BX 17%；當(dāng)應(yīng)納稅額為負(fù)數(shù)時(shí)，即為應(yīng)退稅額: BX 17% AX 2%。第二種方式：該集團(tuán)公司設(shè)有獨(dú)立核算的進(jìn)出口公司，所有商品由集團(tuán)公司委托其進(jìn)出口公司出口，集團(tuán)采用“免、抵、退”稅辦法。該集團(tuán)公司的應(yīng)納稅 額和應(yīng)退稅額的計(jì)算結(jié)果與第一種方式相同。第三種方式：該集團(tuán)公司設(shè)有獨(dú)立核算的進(jìn)出口公司，但商品不是由集團(tuán)公司委托進(jìn)出口公司出口，而是按出口銷售價(jià)格賣給進(jìn)出國公司，由進(jìn)出口公司報(bào) 關(guān)出口并申請退稅。集團(tuán)公司賣給進(jìn)出口公司時(shí)應(yīng)開具增值稅專用發(fā)票并繳納增值稅：應(yīng)納稅額為進(jìn)銷項(xiàng)稅額之差，簡明公式為 AX 17%-BX 17%。另外，現(xiàn)行政策規(guī)定，

52、該公司還 應(yīng)按照法定稅率17%的40%預(yù)繳增值稅，預(yù)繳稅額為 AX 6. 8%。進(jìn)出口公司應(yīng)退稅 額為AX 15%。那么，總算起來，集團(tuán)公司獲得的退稅額為進(jìn)出口公司的退稅額減去集 團(tuán)公司已繳納的稅額。雖然結(jié)果仍為BX 17%-AX2%,但因?yàn)榧瘓F(tuán)公司在繳納增值稅 時(shí)，繳納了相應(yīng)的城建稅和教育費(fèi)附加，集團(tuán)公司實(shí)際獲得的退稅要少一些。第四種方式：該集團(tuán)公司設(shè)有獨(dú)立核算的進(jìn)出口公司，所有商品由集團(tuán)公司按成本價(jià)格賣給進(jìn)出口公司，由進(jìn)出口公司報(bào)關(guān)出口并申請退稅。集團(tuán)公司賣給進(jìn)出口公司時(shí)應(yīng)開具增值稅專用發(fā)票并繳納增值稅：因?yàn)檫M(jìn)銷項(xiàng)稅額相同，其應(yīng)納稅額為 Q另外，按現(xiàn)行政策規(guī)定，該公司還應(yīng)按照法定稅 率17

53、%的40%預(yù)繳增值稅，預(yù)繳稅額為 AX 6. 8%。進(jìn)出口公司應(yīng)退稅額為產(chǎn)品成本B 乘以15退稅率，整個(gè)集團(tuán)公司獲得的應(yīng)退稅額就是進(jìn)出口公司的應(yīng)退稅額。四種方式比較前三種方式應(yīng)退稅款都是 BX 17% AX2%,而第四種方式比前三種得到更多 的應(yīng)退稅款，多退部分為（A B）X2%。在第三、第四種方式中，按政策規(guī)定預(yù)繳的此部分稅款可在應(yīng)納稅額中抵減。若在一個(gè)季度內(nèi)的應(yīng)納稅額不足抵減此部分預(yù)繳稅款時(shí)，且出口額占全部出口額的 50，可申請退稅。比較上述四種方式，第一、第二種雖然不占用企業(yè)資金，但得到的出口退稅也較少；第三種做法，不但占用企業(yè)部分資金，而且得到的出口退稅也少，是四種辦法中最不可取的一種

54、；第四種方法雖然暫時(shí)占用少量企業(yè)資金，但企業(yè)得到了更多的退稅。由此可見，不管出口性集團(tuán)公司選擇哪一種退稅辦法，都各有利弊，出口性集團(tuán)公司應(yīng)根據(jù)自己的實(shí)際情況選擇合適的退稅辦法。若企業(yè)資金緊張，可選用第一、第二種做法；若企業(yè)資金充足，可選用第四種做法以得到更多的退稅。附件10：資產(chǎn)重組中的籌劃策略與案例目前，出于各種動機(jī)，資產(chǎn)重組風(fēng)潮愈演愈烈。企業(yè)集團(tuán)利用資產(chǎn)重組進(jìn)行稅收籌劃的事例也逐漸增多。對于企業(yè)而言，稅收籌劃并非資產(chǎn)重組的首要目的，資產(chǎn)重組在稅收籌劃方面的突出作用也不應(yīng)被忽視。在企業(yè)集團(tuán)的經(jīng)營實(shí)踐中，資產(chǎn)重組的具體類型很多，基本方法有兼并、收購、聯(lián)合、分設(shè)等等。通過購并，企業(yè)之同形成不同層

55、次的控股關(guān)系，目的是實(shí)現(xiàn)集團(tuán)化，或是強(qiáng)化分工、協(xié)作，提高綜合競爭力。就資產(chǎn)重組而言，其首要目標(biāo)是追求稅后利潤的最大化。由于不同行業(yè)的平均利潤率差別較大，不同企業(yè)的經(jīng)營狀況和贏利狀況也各不相同，所以企業(yè)問的資產(chǎn)重組行為可以改變相關(guān)企業(yè)的總體贏利狀況。例如，當(dāng)一家贏利企業(yè)兼并一家虧損企業(yè)后，其利潤總額必然因彌補(bǔ)虧損而減少。對于納稅而言，這意味著應(yīng)納稅所得額的減少。因此，如果不考慮其他因素，僅從納稅角度看，該贏利企業(yè)因此獲得了納稅方面的收益”。因此從長期財(cái)務(wù)戰(zhàn)略來看，吸納虧損”企業(yè)將成為集團(tuán)稅收籌劃的“秘密武器”。隨著中國市場經(jīng)濟(jì)體制的確立和中國加入wT0， 許多企業(yè)集團(tuán)的重組行為已經(jīng)考慮規(guī)模經(jīng)濟(jì)和稅收籌劃效應(yīng)，委派專門組織或機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)尋找目標(biāo)企業(yè)，開展資產(chǎn)重組的效益分析和產(chǎn)權(quán)交易操作。目前，國有資產(chǎn)管理公司出售不良資產(chǎn)，受到國內(nèi)外大企業(yè)業(yè)集團(tuán)的追捧就是明 證。企業(yè)資產(chǎn)重組中的稅收籌劃主要涉及兩方面的問題：_是產(chǎn)權(quán)交易中的支付方式；二是重組后集團(tuán)的稅收負(fù)擔(dān)及債務(wù)負(fù)擔(dān)的大小。下面的案例可能從不同角 我們一些啟發(fā)。振邦集團(tuán)是一家生產(chǎn)型的企業(yè)集團(tuán)，由于近期生產(chǎn)經(jīng)營效益不錯(cuò)，集團(tuán)預(yù)測今后幾年的市場需求還有進(jìn)一步擴(kuò)大的趨勢，于是準(zhǔn)備擴(kuò)展生產(chǎn)能力。離振邦集團(tuán)不遠(yuǎn)