全國2012年4月高等教育自學(xué)考試金融理論與實(shí)務(wù)試題及答案

1、第 頁，共6頁絕密考試結(jié)束前全國2012年4月高等教育自學(xué)考試金融理論與實(shí)務(wù)試題課程代碼：00150請(qǐng)考生按規(guī)定用筆將所有試題的答案涂、寫在答題紙上。選擇題部分注意事項(xiàng)：1.答題前，考生務(wù)必將自己的考試課程名稱、姓名、準(zhǔn)考證號(hào)用黑色字跡的簽字筆或鋼筆填寫在答題紙規(guī)定的位置上。2.每小題選出答案后，用2B鉛筆把答題紙上對(duì)應(yīng)題目的答案標(biāo)號(hào)涂黑。如需改動(dòng)，用橡皮擦干凈后，再選涂其他答案標(biāo)號(hào)。不能答在試題卷上。一、單項(xiàng)選擇題（本大題共20小題，每小題1分，共20分）在每小題列出的四個(gè)備選項(xiàng)中只有一個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選或未選均無分。1布雷頓森林體系確定的國際儲(chǔ)備貨

2、幣是（A）ADOOBDOOCDODDD人民幣2D信用活動(dòng)的基本特征是（AD一手交錢，一手交貨BD無條件的價(jià)值單方面讓渡CD約期歸還本金并支付利息DD無償?shù)馁?zèng)予或援助3D下列關(guān)于銀行信用的表述錯(cuò)誤的是AD銀行信用在商業(yè)信用廣泛發(fā)展的基礎(chǔ)上產(chǎn)生BD銀行信用的形成與商業(yè)信用無關(guān)CD銀行信用是以貨幣形態(tài)提供的信用DD銀行在信用活動(dòng)中充當(dāng)信用中介的角色（B）BD官定利率DD市場(chǎng)利率A）BD增資擴(kuò)股4D政府金融管理部門或中央銀行確定的利率是AD實(shí)際利率CD行業(yè)利率5D2005年以后我國股權(quán)分置改革方案的核心是（AD對(duì)價(jià)支付CM權(quán)激勵(lì)DDODOO第 頁，共6頁D）BU999元DU990元C）BD000DD叮

3、庫券市場(chǎng)C）BU報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)制度D叮議交易制度BD000DDD0D0DA）B叮義收益率D叮期收益率D）BDODODD叮非標(biāo)準(zhǔn)化合約A）BDDOODD叮理預(yù)期理論B）BM員國認(rèn)繳的基金份額D叮員國捐款B叮策性銀行6一張面額為1000元，3個(gè)月后到期的匯票，持票人到銀行貼現(xiàn)，若該票據(jù)的年貼現(xiàn)率為4%，則持票人可得的貼現(xiàn)金額為（A1000元C10元7下列不屬于貨幣市場(chǎng)的是（AU同業(yè)拆借市場(chǎng)CD000D8上海證券交易所實(shí)行的交易制度是（A叮市商交易制度CU競(jìng)價(jià)交易制度9投資者預(yù)期某種金融資產(chǎn)價(jià)格將要上漲時(shí)通常會(huì)買入（AD000DCD000D1OM券的票面年收益與當(dāng)期市場(chǎng)價(jià)格的比率叮A叮時(shí)收益率CU持有期收

4、益率11叮列關(guān)于金融期貨合約表述錯(cuò)誤的是（AU在交易所內(nèi)進(jìn)行交易CU采取盯市原則12金融互換合約產(chǎn)生的理論基礎(chǔ)是（A比較優(yōu)勢(shì)理論CU資產(chǎn)組合理論13國際貨幣基金組織最主要的資金來源是（AU國際金融市場(chǎng)借款CU資金運(yùn)用利息收入14U我國金融機(jī)構(gòu)體系中居于主體地位的金融機(jī)構(gòu)是（A商業(yè)銀行CDD000DD0D0015U由政府出資設(shè)立的專門收購和集中處置銀行業(yè)不良資產(chǎn)的金融機(jī)構(gòu)是ADODDOB叮策性銀行CU金融資產(chǎn)管理公司DD財(cái)務(wù)公司16匯兌結(jié)算屬于商業(yè)銀行的（C)第 頁，共6頁ADDDDDBDDDDDCDOODDD叮生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)17保險(xiǎn)經(jīng)營中最大誠信原則的內(nèi)容主要包括口B)A叮實(shí)與信任B叮知與保證

5、CU誠實(shí)與保證DU告知與信任18強(qiáng)調(diào)利率對(duì)貨幣需求影響作用的經(jīng)濟(jì)學(xué)者叮C)ADDOBDD0CDDOODD00D019經(jīng)常轉(zhuǎn)移記入國際收支平衡表中皿A)A經(jīng)常賬戶BDD0DDCDOODDDDDDDD20目前我國貨幣政策的中介指標(biāo)是（D)AD00BDD0CU股票價(jià)格指數(shù)D叮幣供給量二、多項(xiàng)選擇題（本大題共5小題，每小題2分，共10分）在每小題列出的五個(gè)備選項(xiàng)中至少有兩個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選、少選或未選均無分。21下列關(guān)于回購協(xié)議表述正確的是（ABDE）AU本質(zhì)上是一種以一定數(shù)量的證券為質(zhì)押品進(jìn)行的短期資金融通行為BM購價(jià)格高于出售價(jià)格CU期限通常在一年以上DU

6、回購利率通常低于同業(yè)拆借利率EM于貨幣市場(chǎng)金融工具BDE）BU可上市交易，流動(dòng)性強(qiáng)D叮權(quán)分散，不易被少數(shù)大債權(quán)人控制ABDE）22U公募發(fā)行債券的優(yōu)點(diǎn)是（AU手續(xù)簡(jiǎn)便CU發(fā)行成本低EU籌集的資金量大23中國人民銀行的主要職責(zé)皿AU壟斷人民幣的發(fā)行權(quán)，管理人民幣流通BU防范和化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)國家金融穩(wěn)定第 頁，共6頁CU審批銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)及其分支機(jī)構(gòu)的設(shè)立DU持有、管理和經(jīng)營國家外匯儲(chǔ)備和黃金儲(chǔ)備EU依法制定和執(zhí)行貨幣政策24不良貸款包括（CDE)ADOODOBDDODOCDODDODDOODOEDDODO25投資銀行可經(jīng)營的業(yè)務(wù)包括（ABCD)AU證券承銷業(yè)務(wù)BDODDDCU資產(chǎn)管理業(yè)

7、務(wù)D叮務(wù)顧問與咨詢業(yè)務(wù)EU吸收活期存款業(yè)務(wù)非選擇題部分注意事項(xiàng)：用黑色字跡的簽字筆或鋼筆將答案寫在答題紙上，不能答在試題卷上。三、名詞解釋題（本大題共5小題，每小題3分，共15分）26貨幣市場(chǎng)基金答案：集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場(chǎng)工具的基金。27信用交易得到答案：又稱墊頭交易或保證金交易，是指股票買方或賣方通過交付一定數(shù)額的保證金，證券經(jīng)紀(jì)人的信用而進(jìn)行的股票買賣。28歐式期權(quán)答案：只允許期權(quán)的持有者在期權(quán)到期日行權(quán)的期權(quán)合約。29次級(jí)金融債券答案：商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負(fù)債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券。30保險(xiǎn)利益答案：被保險(xiǎn)人對(duì)其所投標(biāo)的具有法律上

8、認(rèn)可的經(jīng)濟(jì)利益。第 頁，共6頁四、計(jì)算題（本大題共2小題，每小題6分，共12分）31假設(shè)某銀行向其客戶發(fā)放了一筆金額為請(qǐng)用單利和復(fù)利兩種方法計(jì)算該銀行發(fā)放這筆貸款可以獲得的利息額。位）答案：?jiǎn)卫?100X6%X4=24（萬元）100萬元、期限為4年、年利率為6%的貸款，（計(jì)算結(jié)果保留整數(shù)復(fù)利=100X1+6%4-1=26（萬元）32據(jù)中國人民銀行統(tǒng)計(jì)，2009年12月31日，我國的M0為4萬億元，M2為67萬億元，10萬億元，請(qǐng)計(jì)算此時(shí)點(diǎn)我國的貨幣乘數(shù)。（計(jì)算結(jié)果保留小數(shù)點(diǎn)后兩位）MM67答案：貨幣乘數(shù)mSS4.47BC+R4+10商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)在中國人民銀行的準(zhǔn)備金存款為五、簡(jiǎn)答題（本大

9、題共5小題，每小題6分，共30分）33簡(jiǎn)述不兌現(xiàn)信用貨幣制度的特點(diǎn)。答案：（1）不兌現(xiàn)的信用貨幣，一般是由中央銀行發(fā)行，并由國家法律賦予無限清償?shù)哪芰Α＃?）貨幣不與任何金屬保持等價(jià)關(guān)系，也不能兌換黃金，貨幣發(fā)行一般不以金銀為保證，也不受金銀的數(shù)量控制。（3）貨幣是通過信用程序投入流通領(lǐng)域，貨幣流通是通過銀行的信用活動(dòng)進(jìn)行調(diào)節(jié)，而不像金屬貨幣制度下，由金屬貨幣進(jìn)行自發(fā)地調(diào)節(jié)。銀行信用擴(kuò)張，意味著貨幣流通量增加，銀行信用緊縮，意味著貨幣流通的減少。（4）當(dāng)國家通過信用程序所投放的貨幣超過了貨幣需要量，就會(huì)引起通貨膨脹，這是不兌現(xiàn)的信用貨幣流通所特有的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。（5）流通中的貨幣不僅指現(xiàn)鈔，銀行活

10、期存款也是通貨。34簡(jiǎn)述信用在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的積極作用。答案：信用在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的積極作用：調(diào)劑貨幣資金余缺，實(shí)現(xiàn)資源優(yōu)化配置。動(dòng)員閑置資金，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長。35簡(jiǎn)述金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分散功能。答案：金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分散功能體現(xiàn)在兩個(gè)方面：金盈余者的金融投資提供了多種選擇，投資在不同的金融工具上，進(jìn)行投資組合，從而分散了投資風(fēng)險(xiǎn)。一是，金融市場(chǎng)上多樣化的金融工具為資他可以根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)、收益偏好將自己的盈余資金二是，在金融市場(chǎng)上籌集資金的資金需求者面對(duì)眾多的投資者發(fā)行自己的金融工具，使得眾多的投資者共同承擔(dān)了該金融工具發(fā)行者運(yùn)用這筆資金的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。第 頁，共6頁36簡(jiǎn)述通貨膨脹對(duì)經(jīng)濟(jì)增長的促

11、進(jìn)論觀點(diǎn)。答案：第一，通貨膨脹中，工人工資的增長速度滯后于物價(jià)的上漲速度，因此，通貨膨脹是一種有利于資方的國民收入再分配。企業(yè)利潤的提高刺激了私人投資的積極性，從而有利于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。第二，通貨膨脹中，人們的名義收入水平伴隨著通貨膨脹的上升而相應(yīng)的增加，在實(shí)行累進(jìn)所得稅制的情況下，收入水平的增加會(huì)使人們按照更高的稅率等級(jí)繳納個(gè)人所得稅，政府稅收收入增加，從而有條件增加貨幣供給量，形成適度的通貨膨脹，可以有效刺激需求，使投資增加，進(jìn)而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長和就業(yè)的增加。第三，在非充分就業(yè)狀態(tài)下，社會(huì)上還存在閑置資源，通過增加貨幣供給量，形成適度的通貨膨脹，可以有效刺激需求，使投資增加，進(jìn)而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長和就

12、業(yè)的增加。37簡(jiǎn)述法定存款準(zhǔn)備金率的作用機(jī)理與優(yōu)點(diǎn)。答案：法定存款準(zhǔn)備金率的作用機(jī)理是：中央銀行通過調(diào)高或調(diào)低法定存款準(zhǔn)備金率，影響商業(yè)銀行的存款派生能力，從而達(dá)到調(diào)節(jié)市場(chǎng)貨幣供給量的目的。優(yōu)點(diǎn)：第一，中央銀行是法定存款準(zhǔn)備金率的制定者和施行者，中央銀行掌握著主動(dòng)權(quán)。第二，法定存款準(zhǔn)備金率通過影響貨幣乘數(shù)作用于貨幣供給，作用迅速、有力，見效快。六、論述題（本題13分）38試述影響匯率變動(dòng)的主要因素。答案：影響匯率變動(dòng)的主要因素有：（1）通貨膨脹：一國發(fā)生通貨膨脹該國貨幣代表的實(shí)際價(jià)值量下降外匯市場(chǎng)上對(duì)該國貨幣的需求減少外匯匯率上升，本幣匯率下跌。（2）經(jīng)濟(jì)增長：短期內(nèi)一國經(jīng)濟(jì)增長往往會(huì)引起進(jìn)口的增加，外匯需求增加外匯匯率升值。長期內(nèi)，該國貨幣通常會(huì)有對(duì)外長期升值的趨勢(shì)。（3）國際收支：收小于支，逆差本幣匯率下跌，外國貨幣匯率上升。收大于支，順差外國貨幣匯率下跌，本幣匯率上升。（4）利率：一國的