杭銀理財(cái)幸福99頤養(yǎng)天年固收類理財(cái)計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)揭示書

1、杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類理財(cái)計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)揭示書“理財(cái)非存款、產(chǎn)品有風(fēng)險(xiǎn)、投資須謹(jǐn)慎”尊敬的理財(cái)投資者：本理財(cái)產(chǎn)品：杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類理財(cái)計(jì)劃，屬于公募、封閉式、固定收益類凈值型理財(cái)產(chǎn)品。您的理財(cái)本金與收益可能會(huì)因市場(chǎng)變動(dòng)而蒙受重大損失。您應(yīng)仔細(xì)閱讀理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)揭示書、理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書、投資者權(quán)益須知、理財(cái)協(xié)議書全部條款，這些銷售文件將共同構(gòu)成與管理人之間的理財(cái)交易合同（若電子銀行購(gòu)買的，成功交易后視同為投資者與杭銀理財(cái)已完成理財(cái)計(jì)劃交易合同的簽訂），同時(shí)您還可向銷售機(jī)構(gòu)詳細(xì)了解本理財(cái)產(chǎn)品特性、資金投向及投資組合安排、風(fēng)險(xiǎn)揭示內(nèi)容及風(fēng)險(xiǎn)管控措施。本理財(cái)產(chǎn)品最終收益的實(shí)現(xiàn)將視市

2、場(chǎng)情況等因素而定，您應(yīng)該充分認(rèn)識(shí)本產(chǎn)品的投資風(fēng)險(xiǎn)，敬請(qǐng)仔細(xì)判別，謹(jǐn)慎投資：第一條、理財(cái)產(chǎn)品共性風(fēng)險(xiǎn)提示和管控措施（一）信用風(fēng)險(xiǎn)：理財(cái)產(chǎn)品面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)主要是指因理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)所涉及的相關(guān)債務(wù)主體到期未能履行還款義務(wù)，使理財(cái)產(chǎn)品本金或收益蒙受損失的風(fēng)險(xiǎn)。管理人針對(duì)理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)的不同特征，采取了多種管理措施，針對(duì)有信用評(píng)級(jí)的固定收益產(chǎn)品，將其納入信用產(chǎn)品投資管理范疇，依據(jù)其信用評(píng)級(jí)、財(cái)務(wù)狀況、市場(chǎng)影響等多重指標(biāo)對(duì)已投資和待投資的資產(chǎn)定期進(jìn)行評(píng)估，符合投資要求的信用產(chǎn)品方可繼續(xù)持有或允許投資，不符合投資要求的資產(chǎn)則限期出售或不予投資，并在運(yùn)作過(guò)程中嚴(yán)格監(jiān)控所投資資產(chǎn)的信用等級(jí)，以控制理財(cái)產(chǎn)品的

3、信用風(fēng)險(xiǎn)。（二）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：理財(cái)產(chǎn)品面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)主要指因國(guó)家政策、經(jīng)濟(jì)周期、利率、匯率等因素可能發(fā)生變化，使得理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)的價(jià)格發(fā)生波動(dòng)，導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品本金或收益蒙受損失的風(fēng)險(xiǎn)。管理人主要依托銀行間市場(chǎng)、證券交易所交易平臺(tái)，密切監(jiān)控理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)的交易情況，定期進(jìn)行估值，如交易價(jià)格或成交量發(fā)生異動(dòng)、重大事件發(fā)生時(shí)（債券發(fā)行人涉及虧損、訴訟等），及時(shí)采取相應(yīng)措施，控制理財(cái)產(chǎn)品面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。本期理財(cái)產(chǎn)品也將面臨一定的因相關(guān)金融工具市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)而帶來(lái)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。（三）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：指投資組合內(nèi)的資產(chǎn)不能迅速轉(zhuǎn)變成現(xiàn)金，或因資產(chǎn)變現(xiàn)而導(dǎo)致的額外資金成本增加的風(fēng)險(xiǎn)。從投資者角度，本產(chǎn)品為封閉式理財(cái)產(chǎn)

4、品，且不能提前贖回，投資者應(yīng)考慮產(chǎn)品期限并合理安排自身投資計(jì)劃。從理財(cái)產(chǎn)品資產(chǎn)配置的角度，管理人在理財(cái)產(chǎn)品成立期初，對(duì)理財(cái)產(chǎn)品及其所配置資產(chǎn)的存續(xù)期進(jìn)行評(píng)估，對(duì)理財(cái)產(chǎn)品所配置資產(chǎn)自身的流動(dòng)性進(jìn)行分析，以控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。（四）交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)：理財(cái)產(chǎn)品面臨的交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)主要是指管理人為理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)的過(guò)程中，因交易對(duì)手交易失誤等原因，導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品本金或收益蒙受損失的風(fēng)險(xiǎn)。管理人在配置資產(chǎn)過(guò)程中嚴(yán)格選擇信用水平較高的交易對(duì)手，加強(qiáng)對(duì)交易對(duì)手信用狀況的跟蹤調(diào)查，管理理財(cái)產(chǎn)品配置資產(chǎn)過(guò)程中的交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)。本理財(cái)產(chǎn)品在資產(chǎn)配置過(guò)程中也存在一定的交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)。 （五）信息傳遞風(fēng)險(xiǎn)：理財(cái)產(chǎn)品面臨的信息傳遞風(fēng)險(xiǎn)

5、是指由于投資者未能及時(shí)主動(dòng)了解產(chǎn)品信息，或由于通信故障、系統(tǒng)故障以及其他不可抗力等因素的影響，使得投資者無(wú)法及時(shí)了解產(chǎn)品信息，而導(dǎo)致投資者無(wú)法及時(shí)做出合理決策，致使投資蒙受損失的風(fēng)險(xiǎn)。 管理人或銷售機(jī)構(gòu)按照理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書有關(guān)條款的約定，發(fā)布理財(cái)產(chǎn)品的運(yùn)作、到期清算或提前終止等信息公告。投資者應(yīng)根據(jù)約定及時(shí)登陸管理人或銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站查詢，如果投資者未及時(shí)查詢，或由于通信故障、系統(tǒng)故障以及其他不可抗力等因素的影響使得投資者無(wú)法及時(shí)了解產(chǎn)品信息，因此而產(chǎn)生的責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。對(duì)于個(gè)人投資者，如果影響投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力的因素發(fā)生變化或風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估結(jié)果已過(guò)一年的有效期，請(qǐng)及時(shí)完成風(fēng)險(xiǎn)承受能力

6、評(píng)估，否則可能造成投資者無(wú)法認(rèn)購(gòu)，由此產(chǎn)生的責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。另外，投資者預(yù)留在銷售機(jī)構(gòu)的有效聯(lián)系方式進(jìn)行變更的，應(yīng)及時(shí)告知銷售機(jī)構(gòu)，如投資者未及時(shí)告知銷售機(jī)構(gòu)聯(lián)系方式變更的，銷售機(jī)構(gòu)可能在需要時(shí)無(wú)法及時(shí)聯(lián)系投資者，并可能會(huì)由此影響投資者的決策，由此產(chǎn)生的責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。 （六） 不可抗力風(fēng)險(xiǎn)：理財(cái)產(chǎn)品面臨的不可抗力風(fēng)險(xiǎn)是指由于戰(zhàn)爭(zhēng)、重大自然災(zāi)害等不可抗力因素的出現(xiàn)，嚴(yán)重影響金融市場(chǎng)的正常運(yùn)行，從而導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品受到干擾和破壞，甚至影響理財(cái)產(chǎn)品的受理、投資、兌付等事宜的正常進(jìn)行，進(jìn)而導(dǎo)致投資者蒙受損失的風(fēng)險(xiǎn)。由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。 （七） 代銷風(fēng)險(xiǎn)：本理財(cái)產(chǎn)品通過(guò)

7、代銷渠道銷售，投資者認(rèn)購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品的資金由代銷機(jī)構(gòu)從投資者資金賬戶扣收；產(chǎn)品到期時(shí)，到期兌付資金按本理財(cái)產(chǎn)品合同約定劃付至代銷機(jī)構(gòu)清算賬戶后，由代銷機(jī)構(gòu)向投資者劃付。如因投資者清算賬戶余額不足，或代銷機(jī)構(gòu)未及時(shí)足額劃付資金，或代銷機(jī)構(gòu)清算賬戶內(nèi)資金被依法凍結(jié)或扣劃，或代銷機(jī)構(gòu)清算賬戶處于被掛失、凍結(jié)、注銷或其他非正常狀態(tài)等原因而導(dǎo)致交易失敗。對(duì)于因上述原因?qū)е碌慕灰资】赡軒?lái)的任何損失及預(yù)期損失，投資者須自行承擔(dān)或向代銷機(jī)構(gòu)依法主張。 (八) 理財(cái)產(chǎn)品不成立風(fēng)險(xiǎn)：如自本理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)起始日至產(chǎn)品成立日前，理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)總金額未達(dá)到最低發(fā)行規(guī)模，或因本理財(cái)產(chǎn)品資產(chǎn)運(yùn)作模式等與法律法規(guī)的規(guī)定或者監(jiān)管機(jī)

8、構(gòu)的要求存在沖突，或因國(guó)家法律法規(guī)或者監(jiān)管部門發(fā)布的通知、決定等導(dǎo)致本理財(cái)產(chǎn)品無(wú)法按原先約定條件成立，或市場(chǎng)發(fā)生劇烈波動(dòng)、經(jīng)管理人合理判斷難以按照本產(chǎn)品說(shuō)明書規(guī)定向投資者提供本理財(cái)產(chǎn)品，管理人有權(quán)宣布本理財(cái)產(chǎn)品不成立。若遇本理財(cái)產(chǎn)品不成立，管理人將于產(chǎn)品成立日當(dāng)日通過(guò)管理人或銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站及時(shí)公告相關(guān)信息，敬請(qǐng)投資者予以關(guān)注。 （九）政策風(fēng)險(xiǎn)：本理財(cái)產(chǎn)品基于當(dāng)前相關(guān)法規(guī)及政策要求設(shè)計(jì)，如國(guó)家宏觀政策以及市場(chǎng)相關(guān)法規(guī)政策等發(fā)生變化，可能影響本理財(cái)產(chǎn)品的受理、投資、償還等的正常進(jìn)行，導(dǎo)致本理財(cái)產(chǎn)品收益降低甚至本金損失。由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。第二條、本理財(cái)產(chǎn)品特定風(fēng)險(xiǎn)揭示本理財(cái)產(chǎn)品類型：非保

9、本凈值型；本理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果：根據(jù)本公司理財(cái)產(chǎn)品內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)，該產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果為R2（本風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為我公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果，僅供參考，我公司不對(duì)前述風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果的準(zhǔn)確性做出任何形式的保證，也不承擔(dān)任何法律責(zé)任）；適合購(gòu)買本理財(cái)產(chǎn)品的投資者：本理財(cái)產(chǎn)品適合穩(wěn)健型、平衡型、成長(zhǎng)型、進(jìn)取型的個(gè)人投資者，不向保守型個(gè)人投資者發(fā)售。本理財(cái)產(chǎn)品投資者適應(yīng)性評(píng)估由銷售機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)，銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)確保個(gè)人投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力不低于本產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)。本理財(cái)產(chǎn)品總體風(fēng)險(xiǎn)程度較低，收益波動(dòng)較小，管理人不承諾本金保障。在發(fā)生最不利投資情形下（可能但并不一定發(fā)生），投資者可能無(wú)法取得收益并可能面臨損失本金的風(fēng)險(xiǎn)。上述風(fēng)險(xiǎn)客觀

10、存在，敬請(qǐng)投資者予以充分關(guān)注！風(fēng)險(xiǎn)提示方： 杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司本理財(cái)產(chǎn)品全部銷售工作及投資者適當(dāng)性評(píng)估由銷售機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)。個(gè)人投資者應(yīng)確保其在銷售機(jī)構(gòu)所作的風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)級(jí)結(jié)果由投資者本人填寫，且風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)不低于本產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)。若投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估已超過(guò)一年，或影響風(fēng)險(xiǎn)承受能力的因素發(fā)生變化，請(qǐng)及時(shí)完成風(fēng)險(xiǎn)承受能力的重新評(píng)估。投資者確認(rèn)欄（個(gè)人投資者填寫）本人經(jīng)銷售機(jī)構(gòu)評(píng)估的風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)為：保守型 穩(wěn)健型 平衡型 成長(zhǎng)型 進(jìn)取型 聲明：本人已充分閱讀投資者權(quán)益須知、杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類理財(cái)計(jì)劃產(chǎn)品說(shuō)明書及本風(fēng)險(xiǎn)揭示書，并已對(duì)其作全面、準(zhǔn)確的理解，充分認(rèn)識(shí)到投資本理財(cái)產(chǎn)

11、品要求承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，并自愿承擔(dān)此風(fēng)險(xiǎn)。（投資者需全文抄錄以下文字以完成確認(rèn)：“本人已經(jīng)閱讀上述風(fēng)險(xiǎn)揭示，愿意承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)?！保?本人同時(shí)確認(rèn)如下：_ _ _ _投資者（簽字）： 日期： 年 月 日杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類20010期理財(cái)計(jì)劃產(chǎn)品說(shuō)明書 備案編號(hào): Z7002221000088重要須知本產(chǎn)品不等同于銀行存款和預(yù)期收益型理財(cái)產(chǎn)品。 本產(chǎn)品僅向依據(jù)中華人民共和國(guó)有關(guān)法律法規(guī)及本產(chǎn)品說(shuō)明書規(guī)定可以購(gòu)買本理財(cái)計(jì)劃的投資者發(fā)售。在購(gòu)買本理財(cái)計(jì)劃前，請(qǐng)投資者確保完全明白本理財(cái)計(jì)劃的性質(zhì)、其中涉及的風(fēng)險(xiǎn)以及投資者的自身情況。投資者若對(duì)本產(chǎn)品說(shuō)明書的內(nèi)容有任何疑問，請(qǐng)向管理人或銷售機(jī)構(gòu)咨

12、詢。 本產(chǎn)品是非保本凈值型產(chǎn)品。管理人對(duì)本理財(cái)產(chǎn)品的本金和收益不提供保證承諾。您應(yīng)充分認(rèn)識(shí)投資風(fēng)險(xiǎn)，謹(jǐn)慎投資。本產(chǎn)品主要風(fēng)險(xiǎn)為理財(cái)本金及收益風(fēng)險(xiǎn)，在極端市場(chǎng)情況下，投資者將損失本金。請(qǐng)投資者基于自身的獨(dú)立判斷進(jìn)行投資決策。投資者簽署理財(cái)合約認(rèn)購(gòu)本產(chǎn)品前，應(yīng)當(dāng)仔細(xì)閱讀本說(shuō)明書及其他相關(guān)銷售文件的全部?jī)?nèi)容，同時(shí)向管理人或銷售機(jī)構(gòu)了解本產(chǎn)品的具體信息，確保自身完全了解該項(xiàng)投資的性質(zhì)、投資所涉及的風(fēng)險(xiǎn)以及自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，在慎重考慮后獨(dú)立做出認(rèn)購(gòu)決定。本說(shuō)明書及投資者簽署的理財(cái)協(xié)議書、杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類理財(cái)計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)揭示書、投資者權(quán)益須知，將共同構(gòu)成投資者與管理人之間的理財(cái)計(jì)劃交易合同

13、。投資者在認(rèn)購(gòu)本產(chǎn)品后，應(yīng)隨時(shí)關(guān)注本產(chǎn)品的信息披露情況，及時(shí)獲取相關(guān)信息。如對(duì)本產(chǎn)品有任何疑問、異議或意見，請(qǐng)聯(lián)系管理人或銷售機(jī)構(gòu)。投資者承諾其用于認(rèn)購(gòu)理財(cái)計(jì)劃的資金來(lái)源合法合規(guī)，不存在使用貸款、發(fā)行債券等籌集的非自有資金投資本理財(cái)產(chǎn)品的情形。杭銀理財(cái)及銷售機(jī)構(gòu)將依據(jù)相關(guān)法律、法規(guī)嚴(yán)格履行投資者信息保密責(zé)任，除監(jiān)管機(jī)構(gòu)或司法機(jī)關(guān)等有權(quán)機(jī)構(gòu)外，不得對(duì)其他第三方商業(yè)機(jī)構(gòu)提供任何投資者信息。在本產(chǎn)品存續(xù)期內(nèi)，如因監(jiān)管政策或法律法規(guī)發(fā)生變化，在不損害投資者利益的前提下，管理人有權(quán)單方對(duì)本產(chǎn)品說(shuō)明書條款進(jìn)行修訂。管理人有權(quán)依法對(duì)本產(chǎn)品說(shuō)明書進(jìn)行解釋。釋義本說(shuō)明書中，除非另有明確說(shuō)明，否則下列詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱具

14、有如下含義：產(chǎn)品/理財(cái)計(jì)劃：指杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類20010期理財(cái)計(jì)劃。產(chǎn)品管理人：指杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司。杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司是杭州銀行全資子公司，注冊(cè)地在杭州。杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司前身是杭州銀行總行資產(chǎn)管理部,主要從事面向不特定社會(huì)公眾公開發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品、面向合格投資者非公開發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品、理財(cái)顧問和咨詢服務(wù)等相關(guān)業(yè)務(wù)。銷售機(jī)構(gòu)：包含但不限于杭州銀行股份有限公司等其他銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)或者國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)。杭州銀行股份有限公司簡(jiǎn)稱杭州銀行，官方網(wǎng)站 HYPERLINK ，客服熱線為/ ，客服熱線為95398。產(chǎn)品托管人：指杭州銀行股份有限公司。理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)期：指

15、管理人接受投資者認(rèn)購(gòu)本理財(cái)產(chǎn)品的起止期限。工作日：指除雙休日和國(guó)家法定假日外的法定工作日。交易所工作日：指上海證券交易所和深圳證券交易所的正常開盤交易日。產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：R2產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)由管理人根據(jù)產(chǎn)品投資對(duì)象、實(shí)際的風(fēng)險(xiǎn)控制情況、投資運(yùn)作情況等合理確定。根據(jù)管理人內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，本產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為R2，中低風(fēng)險(xiǎn)。該評(píng)級(jí)僅是管理人內(nèi)部測(cè)評(píng)結(jié)果，僅供投資者參考，不具有任何法律約束力。產(chǎn)品概述產(chǎn)品名稱杭銀理財(cái)“幸福99”頤養(yǎng)天年固收類20010期理財(cái)計(jì)劃產(chǎn)品編號(hào)TNG20010產(chǎn)品登記編碼該產(chǎn)品在全國(guó)銀行業(yè)理財(cái)信息登記系統(tǒng)的原登記編碼是C1092021000019，變更登記后為Z700222100

16、0088?？蛻艨梢罁?jù)該編碼在“中國(guó)理財(cái)網(wǎng)（）”查詢?cè)摦a(chǎn)品信息。發(fā)行對(duì)象本理財(cái)產(chǎn)品適合穩(wěn)健型、平衡型、成長(zhǎng)型、進(jìn)取型的個(gè)人投資者。(法律、法規(guī)和有關(guān)規(guī)定禁止購(gòu)買者除外)。銷售區(qū)域全國(guó)發(fā)行方式公募理財(cái)期限1099天（實(shí)際理財(cái)期限受制于杭銀理財(cái)提前終止權(quán)等條款）交易幣種人民幣產(chǎn)品類型封閉式凈值型投資類型固定收益類發(fā)行規(guī)模上限5億元理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)期2021年1月7日-2021年1月13日理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)時(shí)間認(rèn)購(gòu)期首日9：00至認(rèn)購(gòu)結(jié)束日17：00理財(cái)產(chǎn)品開始日2021年1月14日理財(cái)產(chǎn)品到期日2024年1月18日，若到期日為非交易所工作日則順延至下一個(gè)交易所工作日。收益分配管理人將在每個(gè)收益分配基準(zhǔn)日，根據(jù)

17、理財(cái)資產(chǎn)運(yùn)作情況確定收益分配方案。收益分配基準(zhǔn)日為產(chǎn)品成立日后的每滿1年之日（若該日為非交易所工作日則順延至下一個(gè)交易所工作日）。收益分配方案由管理人擬定，經(jīng)托管人復(fù)核后確定。理財(cái)產(chǎn)品成立為保護(hù)投資者利益，管理人可根據(jù)市場(chǎng)變化情況或法定節(jié)假日調(diào)整縮短或延長(zhǎng)認(rèn)購(gòu)期并提前或推遲成立，產(chǎn)品提前或推遲成立時(shí)管理人將調(diào)整相關(guān)日期并進(jìn)行信息披露。產(chǎn)品最終規(guī)模以實(shí)際認(rèn)購(gòu)規(guī)模為準(zhǔn)。如果產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)規(guī)模低于5000萬(wàn)元，則管理人可宣布本產(chǎn)品不成立并在原定產(chǎn)品成立日后2個(gè)工作日內(nèi)通過(guò)管理人或銷售機(jī)構(gòu)發(fā)布產(chǎn)品不成立信息，投資者購(gòu)買的理財(cái)資金將在原定產(chǎn)品成立日后2個(gè)工作日內(nèi)劃轉(zhuǎn)至投資者指定理財(cái)賬戶，該理財(cái)資金在原定產(chǎn)品開

18、始日至資金到賬日之間不計(jì)利息。認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)金額起點(diǎn)1萬(wàn)元整，超過(guò)認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)部分，應(yīng)為100元的整數(shù)倍。理財(cái)?shù)狡谥Ц独碡?cái)產(chǎn)品到期后的3個(gè)工作日內(nèi)資金與收益一次性支付。如遇資金在途或法定工作日調(diào)整，實(shí)際資金到賬日以公告為準(zhǔn) （遇節(jié)假日順延）。業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)本理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為【4.65%】（年化）。本產(chǎn)品為凈值型理財(cái)產(chǎn)品，理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)不代表其未來(lái)表現(xiàn)，不等于理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際收益，投資須謹(jǐn)慎。認(rèn)購(gòu)份額認(rèn)購(gòu)份額=認(rèn)購(gòu)金額/1元。認(rèn)購(gòu)份額保留至0.01份理財(cái)產(chǎn)品份額，小數(shù)點(diǎn)后兩位以下四舍五入。單位凈值單位凈值為提取相關(guān)費(fèi)用后的單位理財(cái)產(chǎn)品份額凈值，單位凈值=理財(cái)產(chǎn)品估值日理財(cái)產(chǎn)品總凈值/產(chǎn)品總份額。理財(cái)產(chǎn)品

19、總凈值=理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)總額+理財(cái)產(chǎn)品所獲總收益-理財(cái)產(chǎn)品總費(fèi)用（包括但不限于管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售手續(xù)費(fèi)等）累計(jì)凈值理財(cái)計(jì)劃份額單位凈值與產(chǎn)品成立后歷次累計(jì)單位收益分配的總和。理財(cái)資產(chǎn)托管人杭州銀行股份有限公司托管費(fèi)本產(chǎn)品收取0.025%（年化）的托管費(fèi)，按日計(jì)提到期支付。托管費(fèi)的計(jì)算基準(zhǔn)為理財(cái)計(jì)劃前一日資產(chǎn)凈值。固定管理費(fèi)本產(chǎn)品收取0.4%（年化）的固定管理費(fèi)，按日計(jì)提到期支付。固定管理費(fèi)的計(jì)算基準(zhǔn)為理財(cái)計(jì)劃前一日資產(chǎn)凈值。銷售手續(xù)費(fèi)本產(chǎn)品收取0%（年化）的銷售手續(xù)費(fèi)，按日計(jì)提到期支付。銷售手續(xù)費(fèi)的計(jì)算基準(zhǔn)為理財(cái)計(jì)劃前一日資產(chǎn)凈值。提前終止如遇國(guó)家金融政策出現(xiàn)重大調(diào)整并影響到本產(chǎn)品的正常運(yùn)行，管

20、理人有權(quán)提前終止本產(chǎn)品。除本說(shuō)明書第八條中約定的可提前贖回的情形外，投資者無(wú)提前終止權(quán)。稅費(fèi)規(guī)定本理財(cái)財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)在管理、運(yùn)用、處分過(guò)程中產(chǎn)生的稅費(fèi)（包括但不限于增值稅及相應(yīng)的附加稅費(fèi)等），由理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)承擔(dān)；管理人對(duì)該等稅費(fèi)無(wú)墊付義務(wù)。前述稅費(fèi)（包括但不限于增值稅及相應(yīng)附加稅費(fèi)）的計(jì)算、提取及繳納，由管理人按照應(yīng)稅行為發(fā)生時(shí)有效的相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定執(zhí)行。支付給投資者的理財(cái)收益的應(yīng)納稅款由投資者自行申報(bào)及繳納。融資服務(wù)投資者在封閉期內(nèi)不能提前支取，如需質(zhì)押按銷售機(jī)構(gòu)相關(guān)貸款規(guī)定執(zhí)行。其他規(guī)定投資者認(rèn)購(gòu)資金按當(dāng)時(shí)實(shí)行的活期利率計(jì)息，募集期內(nèi)的利息所得不計(jì)入認(rèn)購(gòu)金額（具體以代銷機(jī)構(gòu)規(guī)定為準(zhǔn)）。到期日

21、（或理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際終止日）到理財(cái)資金返還到賬日為還本清算期，還本清算期內(nèi)不計(jì)付利息。管理人有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況和本產(chǎn)品運(yùn)作情況，對(duì)本理財(cái)計(jì)劃的收費(fèi)項(xiàng)目、條件、標(biāo)準(zhǔn)和方式進(jìn)行調(diào)整。特別說(shuō)明：本理財(cái)產(chǎn)品屬于凈值型理財(cái)產(chǎn)品，無(wú)預(yù)期收益率，投資須謹(jǐn)慎。管理人對(duì)理財(cái)本金及收益不提供保證承諾，請(qǐng)投資者基于自身的獨(dú)立判斷進(jìn)行投資決策。產(chǎn)品投資（一）投資范圍本理財(cái)產(chǎn)品為固定收益類產(chǎn)品，本金投資于以下符合監(jiān)管要求的各類資產(chǎn)：固定收益類資產(chǎn)，包括但不限于各類債券、存款、貨幣市場(chǎng)金融工具等高流動(dòng)性資產(chǎn)、債券基金、質(zhì)押式及買斷式回購(gòu)、符合監(jiān)管要求的固定收益類資產(chǎn)及其他符合監(jiān)管要求的資產(chǎn)及資產(chǎn)管理計(jì)劃。（二）投資比例資產(chǎn)類別

22、資產(chǎn)種類投資比例固定收益類貨幣市場(chǎng)工具類80%-100%債券類其他符合監(jiān)管要求的固定收益類資產(chǎn)在產(chǎn)品存續(xù)期間如遇市場(chǎng)變化導(dǎo)致各類投資品投資比例暫時(shí)超出以上范圍，為保護(hù)投資者利益，管理人將在流動(dòng)性受限資產(chǎn)可出售、可轉(zhuǎn)讓或者恢復(fù)交易的10個(gè)工作日內(nèi)調(diào)整至上述比例范圍。（三）投資策略本理財(cái)計(jì)劃本著穩(wěn)健投資的理念，基于宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、貨幣政策、固定收益資產(chǎn)價(jià)格走勢(shì)，采用安全性和流動(dòng)性優(yōu)先、優(yōu)選投資品種，采取久期策略和信用策略來(lái)獲取穩(wěn)定收益。本產(chǎn)品以固定收益投資為主，主要投資于債券、存款、貨幣基金等高流動(dòng)性資產(chǎn)并通過(guò)開展債券回購(gòu)等融入或融出資金，以應(yīng)對(duì)流動(dòng)性需要和提高資金使用效率。管理人還將經(jīng)過(guò)市場(chǎng)研判，

23、對(duì)投資組合進(jìn)行動(dòng)態(tài)管理，通過(guò)深入分析具體投資品種來(lái)獲取市場(chǎng)收益。另外本產(chǎn)品也可通過(guò)投資其他符合監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求的標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)或者資產(chǎn)組合來(lái)豐富投資品來(lái)源，分散組合風(fēng)險(xiǎn)，增加收益。（四）投資目標(biāo)以投資價(jià)值分析為基礎(chǔ)，宏觀與微觀、定性與定量相結(jié)合，進(jìn)行主動(dòng)式管理。在追求理財(cái)投資資產(chǎn)穩(wěn)定增值的基礎(chǔ)上，為投資者獲得較高的收益。理財(cái)產(chǎn)品估值（一）估值日 本產(chǎn)品估值日為每個(gè)交易所工作日。（二）估值對(duì)象 本理財(cái)產(chǎn)品所擁有的所有資產(chǎn)及負(fù)債。（三）估值目的 客觀、準(zhǔn)確反映理財(cái)產(chǎn)品的價(jià)值。 （四）估值方式存款、債券回購(gòu)、拆借及存放同業(yè)。按成本估值，逐日計(jì)提利息。債券、票據(jù)、資產(chǎn)支持證券等固定收益類資產(chǎn)。以持有到期為目的

24、持有的債券按攤余成本法估值；以交易為目的持有的債券按市價(jià)法估值。 基金、信托計(jì)劃、資產(chǎn)管理計(jì)劃等資產(chǎn)。若合同約定估值方案，以基金、信托計(jì)劃、資產(chǎn)管理計(jì)劃的管理人提供的最新報(bào)價(jià)估值。報(bào)價(jià)包括資產(chǎn)的單位凈值、每萬(wàn)份收益以及其他形式的投資收益。如合同未約定估值方案，但有確定的預(yù)期收益率的，則按成本法估值，定期計(jì)提預(yù)期收益。如該類資產(chǎn)存續(xù)期間發(fā)生影響資產(chǎn)未來(lái)現(xiàn)金流的重大事件的，經(jīng)管理人合理判斷對(duì)資產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行重估。在證券交易所上市的股票。以其估值日在證券交易所掛牌的市價(jià)（收盤價(jià)）估值；估值日無(wú)交易的，最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境未發(fā)生重大變化且證券發(fā)行機(jī)構(gòu)未發(fā)生影響證券價(jià)格的重大事件的，以最近交易日的市價(jià)（收盤

25、價(jià)）估值；最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化或證券發(fā)行機(jī)構(gòu)發(fā)生影響證券價(jià)格的重大事件的，參考類似投資品種的現(xiàn)行市價(jià)及重大變化因素調(diào)整最近交易市價(jià)；對(duì)于長(zhǎng)期停牌股票，按行業(yè)通行的估值方法處理。期貨、互換、期權(quán)、權(quán)證等衍生金融工具。場(chǎng)內(nèi)交易以交易所最近交易日結(jié)算價(jià)或收盤價(jià)進(jìn)行估值，場(chǎng)外交易按照第三方機(jī)構(gòu)（上海清算所等）提供的估值數(shù)據(jù)、或管理人認(rèn)可的模型估值和參數(shù)處理模式進(jìn)行估值。其他資產(chǎn)的估值方法。其他資產(chǎn)存在公允價(jià)值的，按照公允價(jià)值估值，公允價(jià)值不能確定的按取得時(shí)的成本用成本法進(jìn)行估值。國(guó)家有最新規(guī)定的按其規(guī)定進(jìn)行估值。當(dāng)理財(cái)產(chǎn)品管理人或托管人認(rèn)為按上述方法對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行估值不能客觀反映其公允價(jià)

26、值的，可以在協(xié)商一致后變更估值方法，并自協(xié)商一致日后執(zhí)行。如在本產(chǎn)品發(fā)行、募集、管理期間，有權(quán)管理機(jī)關(guān)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則、估值核算方法標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行調(diào)整，管理人有權(quán)根據(jù)相關(guān)機(jī)關(guān)要求對(duì)本產(chǎn)品的估值方法進(jìn)行相應(yīng)修改。 （五）估值差錯(cuò)處理如理財(cái)管理人或理財(cái)托管人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)估值違反本說(shuō)明書約定的估值方法、程序及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定或者未能充分維護(hù)理財(cái)委托人利益時(shí)，應(yīng)立即通知對(duì)方，共同查明原因，協(xié)商解決，如經(jīng)相關(guān)各方在平等基礎(chǔ)上充分討論后，仍無(wú)法達(dá)成一致意見，以理財(cái)管理人意見為準(zhǔn)。當(dāng)委托財(cái)產(chǎn)估值提交委托人后發(fā)現(xiàn)存在錯(cuò)誤時(shí)，理財(cái)管理人和理財(cái)托管人應(yīng)該立即報(bào)告理財(cái)委托人并及時(shí)更正。（六）資產(chǎn)賬冊(cè)的建立理財(cái)管理人和理財(cái)托管

27、人在本合同生效后，應(yīng)按照相關(guān)各方約定的同一記賬方法和會(huì)計(jì)處理原則，分別獨(dú)立設(shè)置、保管理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)的全套賬冊(cè)，對(duì)相關(guān)各方各自的賬冊(cè)定期進(jìn)行核對(duì)，互相監(jiān)督，以保證委托財(cái)產(chǎn)的安全。若雙方對(duì)會(huì)計(jì)處理方法存在分歧，應(yīng)以理財(cái)管理人的處理方法為準(zhǔn)。理財(cái)計(jì)劃收益和相關(guān)費(fèi)用（一）收益計(jì)算公式投資者理財(cái)收益認(rèn)購(gòu)份額到期日（提前終止日）累計(jì)單位凈值認(rèn)購(gòu)金額。認(rèn)購(gòu)份額=認(rèn)購(gòu)金額/1元。到期日（提前終止日）累計(jì)單位凈值為提取相關(guān)費(fèi)用后的單位理財(cái)產(chǎn)品份額凈值加累計(jì)單位分紅。本理財(cái)計(jì)劃的各相關(guān)費(fèi)用1銷售手續(xù)費(fèi) 理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)的年化銷售手續(xù)費(fèi)率為0%，計(jì)算方法如下： HE0/365 H為每日應(yīng)計(jì)提的銷售手續(xù)費(fèi) E為本產(chǎn)品前一日

28、資產(chǎn)凈值銷售手續(xù)費(fèi)原則上按日計(jì)提，逐日累計(jì)至到期日從理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)中扣除。2理財(cái)托管人的托管費(fèi) 理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)的年化托管費(fèi)為0.025%，計(jì)算方法如下： HE0.025/365 H為每日應(yīng)計(jì)提的托管費(fèi)E為本產(chǎn)品前一日資產(chǎn)凈值托管費(fèi)原則上按日計(jì)提，逐日累計(jì)至到期日從理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)中扣除。3. 理財(cái)管理人的固定管理費(fèi)固定管理費(fèi)由管理人收取，理財(cái)計(jì)劃實(shí)際運(yùn)作不達(dá)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，管理人有權(quán)減免固定管理費(fèi)。 理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)的年化固定管理費(fèi)率為0.4%，計(jì)算方法如下： HE0.4/365 H為每日應(yīng)計(jì)提的管理費(fèi) E為本產(chǎn)品前一日資產(chǎn)凈值固定管理費(fèi)原則上按日計(jì)提，逐日累計(jì)至到期日從理財(cái)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)中扣除。管理人有權(quán)根據(jù)市

29、場(chǎng)情況和產(chǎn)品運(yùn)作情況，對(duì)本理財(cái)計(jì)劃的收費(fèi)項(xiàng)目、條件、標(biāo)準(zhǔn)和方式進(jìn)行調(diào)整。如有變更，將提前一個(gè)工作日在管理人或者銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站公告。（三）收益示例說(shuō)明示例一：扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，投資收益率超越業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)以某投資者投資10萬(wàn)元為例，購(gòu)買時(shí)產(chǎn)品凈值為1.00元，折算份額為100,000.00份,假設(shè)理財(cái)期限為1096天。假設(shè)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為5.50%，到期時(shí)扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，如產(chǎn)品累計(jì)單位凈值為1.1680，此時(shí)，(1.168/1.00-1)365/1096=5.59%5.50%，即投資收益超越業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，則投資者最終收益為：100,000.00（1.168

30、-1.00）=16,800.00（元），實(shí)際年化收益率為5.59%。示例二：扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，投資收益率未達(dá)到業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)以某投資者投資10萬(wàn)元為例，購(gòu)買時(shí)產(chǎn)品凈值為1.00元，折算份額為100,000.00份,假設(shè)理財(cái)期限為1096天。假設(shè)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為5.50%，到期時(shí)扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，如產(chǎn)品累計(jì)單位凈值為1.1280，此時(shí)，(1.128/1.00-1)365/1096=4.26%5.50%，即投資收益未達(dá)到業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，則投資者最終收益為：100,000.00（1.128-1.00）=12,800.00（元），實(shí)際年化收益率為4.26%。示例三

31、：扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，投資發(fā)生虧損以某投資者投資10萬(wàn)元為例，購(gòu)買時(shí)產(chǎn)品凈值為1.00元，折算份額為100,000.00份，假設(shè)理財(cái)期限為1096天。假設(shè)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為5.50%，到期時(shí)扣除托管費(fèi)、固定管理費(fèi)和銷售手續(xù)費(fèi)后，如產(chǎn)品累計(jì)單位凈值為0.9975，則投資者最終收益為：100,000.00（0.9975-1.00）=-250.00（元）。（四）最不利情況分析本產(chǎn)品為固定收益類凈值型理財(cái)產(chǎn)品，由于市場(chǎng)波動(dòng)導(dǎo)致投資品貶值或者投資品發(fā)生信用風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致相應(yīng)損失，使產(chǎn)品到期時(shí)投資收益達(dá)不到業(yè)績(jī)基準(zhǔn)，甚至不足以支付理財(cái)產(chǎn)品本金，屆時(shí)理財(cái)資金將按照產(chǎn)品實(shí)際凈值向投資者進(jìn)行分配。但

32、在此種情形下，理財(cái)產(chǎn)品保留向發(fā)生信用風(fēng)險(xiǎn)的投資品發(fā)行主體進(jìn)行追償?shù)姆ǘ?quán)利，若這些權(quán)利在未來(lái)得以實(shí)現(xiàn)，在扣除相關(guān)費(fèi)用后，將繼續(xù)向投資者進(jìn)行清償。理財(cái)產(chǎn)品的認(rèn)購(gòu)與到期終止認(rèn)購(gòu)所需材料：在產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)期內(nèi)，個(gè)人投資者請(qǐng)通過(guò)網(wǎng)上銀行等電子渠道或攜帶本人身份證件、借記卡至銷售機(jī)構(gòu)辦理相關(guān)手續(xù)。產(chǎn)品成立資金劃付：銷售機(jī)構(gòu)有權(quán)以投資者簽署的理財(cái)計(jì)劃協(xié)議書中約定的投資金額為限從投資者理財(cái)賬戶中進(jìn)行資金扣劃，無(wú)需投資者另行授權(quán)。到期兌付：銷售機(jī)構(gòu)將于投資者實(shí)際到期日后3個(gè)工作日內(nèi)按規(guī)定的要求劃入投資者授權(quán)指定的理財(cái)賬戶。提前終止：在理財(cái)期限內(nèi)，管理人根據(jù)投資情況有提前終止權(quán)，于本理財(cái)產(chǎn)品提前終止日前1個(gè)工作日在通過(guò)管理人或銷售機(jī)構(gòu)發(fā)布提前終止公告，并于終止日后3個(gè)工作日內(nèi)將可兌付款項(xiàng)按規(guī)定的要求劃入投資者授權(quán)指定的理財(cái)賬戶。終止日至資金實(shí)際到賬日之間，投資者資金不計(jì)息。如發(fā)生以下事項(xiàng)時(shí)，管理人可對(duì)本理財(cái)產(chǎn)品行使全部提前終止權(quán)： 如因本理財(cái)產(chǎn)品資產(chǎn)運(yùn)作模式等與法律法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定或者監(jiān)管部門的要求等存在沖突導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品必須提前終止的； 國(guó)家有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章、政策的改變、緊急措施的出臺(tái)、理財(cái)市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生重大變化等導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品必須提前終止的； 因地震、火災(zāi)